OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus ja
tilinpäätös 2024
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  1
Hallituksen toimintakertomus vuodelta 2024 
Liikevoitto
1–12/2024
Korkokate
1–12/2024
Tuotot yhteensä
1–12/2024
Kulut yhteensä
1–12/2024
CET1-
vakavaraisuus
31.12.2024
473 milj. €
+8 %
+5 %
-5 %
14,1
• OP Yrityspankki Oyj:n liikevoitto kasvoi 473 miljoonaan
euroon (329).
• Tuotot yhteensä kasvoivat 5 prosenttia 773 miljoonaan
euroon (738 ). Korkokate kasvoi 8 prosenttia 631
miljoonaan euroon (582). Tuotot sijoitustoiminnasta
laskivat 35 prosenttia 34 miljoonaan euroon (52).
Nettopalkkiotuotot kasvoivat 3 prosenttia 75 miljoonaan
euroon (73).
• Saamisten arvonalentumiset laskivat 1 miljoonaan
euroon (96).
• Liiketoiminnan kulut yhteensä laskivat 5 prosenttia 298
miljoonaan euroon (313). Kulu-tuotto-suhde parani ja
oli 39 prosenttia (42).
• Luottokanta kasvoi vuodessa 0,8 prosenttia 28,3
miljardiin euroon (28,1). Talletuskanta kasvoi vuodessa
17,3 prosenttia 17,2 miljardiin euroon (14,6).
• Yrityspankki ja pääomamarkkinat -segmentin
liikevoitto kasvoi 307 miljoonaan euroon (198).
Korkokate kasvoi 21 prosenttia 381 miljoonaan euroon
(316). Nettopalkkiotuotot kasvoivat
6 miljoonaan euroon (3). Tuotot sijoitustoiminnasta
laskivat 41 prosenttia 29 miljoonaan euroon (49).
Liiketoiminnan kulut laskivat 8 prosenttia 120
miljoonaan euroon (131). Saamisten arvonalentumisia
palautui 6 miljoonaa euroa. Vertailukaudella saamisten
arvonalentumiset olivat 44 miljoonaa euroa. Kulu-
tuotto-suhde parani 28 prosenttiin (35).
• Rahoitusyhtiöpalvelut ja maksuliike -segmentin
liikevoitto kasvoi 167 miljoonaan euroon (126).
Korkokate kasvoi 4 prosenttia 216 miljoonaan euroon
(207). Nettopalkkiotuotot olivat 61 miljoonaa euroa (64).
Liiketoiminnan kulut olivat 119 miljoonaa euroa (122).
Saamisten arvonalentumiset laskivat 9 miljoonaan
euroon (37). Kulu-tuotto-suhde parani 40 prosenttiin
(43). 
• Baltia-segmentin liikevoitto kasvoi 39 miljoonaan
euroon (27). Korkokate laski 59 miljoonaan euroon (67).
Nettopalkkiotuotot olivat 11 miljoonaa euroa (10).
Liiketoiminnan kulut, 35 miljoonaa euroa, olivat
vertailukauden tasolla (35). Saamisten arvonalentumisia
palautui 3 miljoonaa euroa. Vertailukaudella saamisten
arvonalentumiset olivat 15 miljoonaa euroa. Kulu-
tuotto-suhde heikkeni 49 prosenttiin (45).
• Ryhmätoiminnot-segmentin liiketappio oli 40
miljoonaa euroa. Vertailukaudella liiketappio oli 22
miljoonaa euroa. Rahoitusasema ja maksuvalmius
säilyivät vahvoina.
• OP Yrityspankki Oyj:n CET1-vakavaraisuus vahvistui
14,1 prosenttiin (13,0), joka ylittää sääntelyn
edellyttämän minimitason 5,4 prosenttiyksiköllä.
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  2
OP Yrityspankki Oyj:n avainlukuja
Milj. €
1–12/2024
1–12/2023
Muutos, %
Liikevoitto (-tappio), milj. €
473
329
43,8
Yrityspankki ja pääomamarkkinat
307
198
55,2
Rahoitusyhtiöpalvelut ja maksuliike
167
126
33,1
Baltia
39
27
43,5
Ryhmätoiminnot
-40
-22
—
Tuotot yhteensä
773
738
4,7
Kulut yhteensä
-298
-313
-4,6
Kulu-tuotto-suhde, %
38,6
42,4
-3,8*
Oman pääoman tuotto (ROE), %
7,9
5,9
2,0*
Koko pääoman tuotto (ROA), %
0,48
0,30
0,19*
31.12.2024
31.12.2023
Muutos, %
CET1-vakavaraisuus, %
14,1
13,0
1,1*
Luottokanta, milj. €
28 295
28 076
0,8
Takauskanta, milj. €
2 660
3 184
-16,5
Muut vastuut, milj. €
5 238
5 745
-8,8
Talletukset, milj. €
17 155
14 629
17,3
Järjestämättömät saamiset vastuista, %
1,8
2,2
-0,5*
Saamisten arvonalentumiset luotto- ja
takauskannasta, %
0,00
0,31
-0,30*
Tuloksen vertailulukuna on käytetty vuoden 2023 vastaavien jaksojen lukuja. Tase- ja muiden
poikkileikkaustyyppisten erien vertailulukuna on käytetty vuoden 2023 lopun tilannetta, ellei toisin mainita.
* Suhdeluvun muutos, prosenttiyksikköä.
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  3
Sisällys
Tilikauden keskeiset tapahtumat
Henkilöstö ja palkitseminen
Tilikauden jälkeiset tapahtumat
23
Taloudellista kehitystä kuvaavat tunnusluvut
Tilinpäätös
Liitetiedot
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  4
Toimintaympäristö
Vuonna 2024 maailmantalous kasvoi ennakkotietojen
mukaan pidemmän ajan keskiarvovauhtia. Luottamus
maailmantaloutta kohtaan koheni suhdannekyselyjen
mukaan vuoden aikana palvelualojen vetämänä, mutta
teollisuuden suhdannetilanne ei elpynyt vaisuista
lukemista. Vaikka euroalueen BKT:n kasvu elpyi vuoden
jälkipuoliskolla edellisvuotta nopeammaksi, jäi se pitkän
ajan keskiarvoa hitaammaksi. Inflaatio hidastui joulukuussa
vuoden 2023 lopun 2,9 prosentista 2,3 prosenttiin.
Maailman keskeiset osakehintaindeksit nousivat vuonna
2024 edellisvuoden loppua korkeammalle tasolle, ja
esimerkiksi MSCI World -indeksi nousi vuoden aikana 26,6
prosenttia. Suomessa osakkeiden hinnat olivat joulukuun
lopussa hieman edellistä vuodenvaihdetta matalammalla
tasolla.
Euroopan keskuspankki laski vuonna 2024
ohjauskorkojaan neljä kertaa. Talletuskorko aleni 3,00
prosenttiin. Keskeinen asuntolainojen viitekorko, 12
kuukauden euriborkorko laski joulukuun loppuun
mennessä 2,46 prosenttiin vuoden 2023 lopun 3,51
prosentista.
Suomessa BKT supistui vuoden 2024 alkupuolella
edellisvuoteen nähden, mutta ennakkotietojen perusteella
BKT kasvoi loppuvuonna hieman edellisestä vuodesta.
Työttömyysasteen trendi nousi joulukuussa 8,9 prosenttiin
vuoden 2023 lopun 7,7 prosentista. Inflaatio hidastui
joulukuussa 0,7 prosenttiin vuoden takaisesta 3,6
prosentista. Asuntokauppa väheni edellisestä vuodesta, ja
asuntojen hinnat laskivat.
Korkojen lasku ja ostovoiman kasvu tukevat Suomen
talouden vahvistumista vuoden 2025 aikana. Elpyminen on
toistaiseksi yhä haurasta, ja vientimarkkinoiden kehitykseen
liittyy epävarmuutta.
Lainakanta yhteensä Suomessa oli vuonna 2024 0,9
prosenttia pienempi kuin vuosi sitten. Yritysluottojen
määrä laski 1,5 prosenttia edellisvuodesta, ja kotitalouksien
luottokanta laski 0,5 prosenttia viime vuoden vastaavasta
ajanjaksosta. Kulutusluottojen vuosikasvu oli joulukuussa
1,7 prosenttia.
Talletukset yhteensä Suomessa supistuivat 1,6 prosenttia
vuonna 2024. Yritystalletukset kasvoivat 0,3 prosenttia, ja
kotitaloustalletukset kasvoivat 1,5 prosenttia
vuodentakaisesta.
Suomeen rekisteröityjen sijoitusrahastojen pääomien arvo
nousi vuoden 2024 aikana 149 miljardista eurosta 184
miljardiin euroon, ja vastaavasti uutta pääomaa sijoitettiin
yhteensä 9,3 miljardia euroa.
BKT
määrän muutos edellisestä vuodesta, %
Lähteet: Eurostat, Tilastokeskus Kausitasoitetut sarjat
Euriborit ja ohjauskorko
%
Lähde: Suomen Pankki
Investoinnit Suomessa
määrän muutos edellisestä vuodesta, %
Lähde: Tilastokeskus
Finanssialan volyymikehitys
12 kk muutos, %
Lähteet: Suomen Pankki, Suomen Sijoitustutkimus Oy
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  5
OP Yrityspankin tulos
Tulosanalyysi
Tulosanalyysi, milj. €
1–12/2024
1–12/2023
Muutos, %
Korkokate
631
582
8,4
Saamisten arvonalentumiset
-1
-96
-98,9
Nettopalkkiotuotot
75
73
2,6
Tuotot sijoitustoiminnasta
34
52
-34,7
Liiketoiminnan muut tuotot
33
31
6,2
Henkilöstökulut
-90
-84
7,4
Poistot ja arvonalentumiset
-1
-3
-60,2
Liiketoiminnan muut kulut
-207
-226
-8,4
Liikevoitto
473
329
43,8
Tammi–joulukuu
OP Yrityspankki Oyj:n liikevoitto kasvoi 473 miljoonaan euroon (329). Liikevoiton kasvuun
vaikuttivat erityisesti korkokatteen kasvu, saamisten arvonalentumisten lasku sekä
liiketoiminnan kulujen pienentyminen. Korkokate kasvoi 8,4 prosenttia 631 miljoonaan
euroon (582). Saamisten arvonalentumiset laskivat 1 miljoonaan euroon (96).
Liiketoiminnan kulut yhteensä laskivat 4,6 prosenttia 298 miljoonaan euroon (313).
Viranomaismaksut laskivat 31 miljoonaa euroa 5 miljoonaan euroon. EU:n yhteinen
kriisinratkaisuneuvosto (Single Resolution Board, SRB) ei kerännyt pankeilta
vakausmaksuja vuodelta 2024. Tuotot sijoitustoiminnasta laskivat 34,7 prosenttia 34 
miljoonaan euroon (52). Nettopalkkiotuotot kasvoivat 75 miljoonaan euroon (73).   
Korkokate kasvoi 49 miljoonaa euroa 631 miljoonaan euroon. Korkotuotot saamisista
asiakkailta kasvoivat 158  miljoonaa euroa 1 440 miljoonaan euroon. OP Yrityspankin
luottokanta kasvoi vuodessa 0,8 prosenttia 28,3 miljardiin euroon (28,1). Korkokulut
veloista asiakkaille kasvoivat 170 miljoonaa euroa 542 miljoonaan euroon. Talletuskanta
kasvoi vuodessa 17,3 prosenttia 17,2 miljardiin euroon (14,6). Korkokulut yleiseen
liikkeeseen lasketuista velkakirjoista, sisältäen suojauslaskennan arvostuserät, laskivat 711
miljoonaan euroon (983). Korkokulut huonomman etuoikeuden veloista olivat 68 miljoonaa
euroa (72). Yleiseen liikkeeseen laskettujen velkakirjojen määrä pieneni 19,3 miljardiin
euroon (24,1). Senior non-preferred joukkovelkakirjalainojen määrä oli katsauskauden
lopussa 3,6 miljardia euroa (4,0). Huonomman etuoikeuden velat olivat 1,4 miljardia euroa
(1,4). Katsauskaudella OP Yrityspankki laski liikkeeseen pitkäaikaisia joukkovelkakirjalainoja
yhteensä 1,6 miljardia euroa (2,2).
Saamisten arvonalentumiset laskivat 1 miljoonaan euroon (96). Vertailukaudella kiinteistö-
ja rakennustoimialaan kohdistuneet odotettavissa olevat luottotappiot kasvattivat
saamisten arvonalentumisia. Tappiota koskeva vähennyserä oli katsauskauden lopussa
300 miljoonaa euroa (328). Erä sisältää johdon harkintaan perustuvan 17 miljoonan euron
suuruisen lisävarauksen, joka kohdistuu kertamaksuisiin yrityslainoihin,
varhaisvaroitusjärjestelmän ja asiakaskokonaisuuksien tunnistamisen prosessien
parannukseen, ilmasto- ja ympäristöriskeihin sekä järjestämättömiin saataviin. Lopullisia
nettoluottotappioita kirjattiin raportointikaudella yhteensä 28 miljoonaa euroa (41).
Järjestämättömät saamiset olivat 1,8 prosenttia (2,2) vastuista. Saamisten
arvonalentumiset luotto- ja takauskannasta laskivat 0,00 prosenttiin (0,31).
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  6
Nettopalkkiotuotot kasvoivat 75 miljoonaan euroon (73). Palkkiotuotot laskivat 131
miljoonaan euroon (136) luotonannon palkkiotuottojen laskettua. Palkkiotuotot
arvopapereiden liikkeeseenlaskuista puolestaan kasvoivat vertailukaudesta. Palkkiokulut
laskivat 57 miljoonaan euroon (63).
Tuotot sijoitustoiminnasta laskivat 34 miljoonaan euroon (52).  Tuotot
johdannaistoiminnasta laskivat 11 miljoonaan euroon (31). Tasetta taloudellisesti suojaavat
johdannaiset sekä tulosvaikutteisesti käypään arvoon kirjattavat sijoitukset ja velat
heikensivät sijoitustoiminnan tuottoja 23 miljoonaa euroa vertailukaudesta. Näitä eriä
vastaan olevat rahoitus- ja sijoituserät taas kasvattivat vastaavasti korkokatetta 23
miljoonaa euroa vertailukaudesta. Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävien
saamistodistusten tuotot laskivat 15 miljoonaan euroon (25). Niistä saatavat korkotuotot
laskivat 13 miljoonaan euroon (20). Saamistodistusten arvostusvoitot olivat 2  miljoonaa
euroa (5). Tuotot osakkeista ja osuuksista kasvoivat 8 miljoonaan euroon (-9). Käypään
arvoon muiden laajan tuloksen erien kautta kirjattavien saamistodistusten tuotot laskivat 4
miljoonaa euroa 0 miljoonaan euroon.
Liiketoiminnan muut tuotot olivat 33 miljoonaa euroa (31). 
Liiketoiminnan kulut yhteensä laskivat 15 miljoonaa euroa ja olivat 298 miljoonaa euroa.
Henkilöstökulut kasvoivat 6 miljoonaa euroa 90 miljoonaan euroon. Henkilöstökulujen
kasvuun vaikuttivat henkilömäärän kasvu sekä palkankorotukset. Poistot ja
arvonalentumiset olivat 1 miljoona euroa (3). Liiketoiminnan muut kulut laskivat 19
miljoonaa euroa ja olivat 207 miljoonaa euroa. Liiketoiminnan muiden kulujen laskua
selittää eurooppalaisten pankkien yhteiseen kriisinratkaisurahastoon maksettavan
vakausmaksun pienentyminen. Yhteinen kriisinratkaisuneuvosto (Single Resolution Board,
SRB) ei kerännyt pankeilta vakausmaksuja vuodelta 2024. OP Yrityspankki maksoi
vakausmaksuja vuonna 2023 yhteensä 29 miljoonaa euroa. ICT-kulut yhteensä kasvoivat
8 miljoonaa euroa 101 miljoonaan euroon.
Katsauskauden laaja tulos kasvoi 345 miljoonaan euroon (233). Käyvän arvon rahaston
muutos, -25 miljoonaa euroa, laski katsauskauden laajaa tulosta. Käyvän arvon rahasto oli
katsauskauden lopussa -88 miljoonaa euroa (-63). Etuuspohjaisten eläkejärjestelyiden
uudelleen määrittämisestä johtuvat voitot kasvattivat laajaa tulosta 3 miljoonaa euroa.
Muutokset omassa luottoriskissä käypään arvoon arvostetuista veloista puolestaan
heikensivät katsauskauden laajaa tulosta 5 miljoonaa euroa.
Tilikauden keskeiset tapahtumat
OP Yrityspankki liittyi Euribor-paneeliin
OP Yrityspankki Oyj liittyi jäseneksi Euribor-viitekorkoja hallinnoivaan paneeliin. Paneelissa
on tällä hetkellä 19 merkittävää pankkia eri puolilta Eurooppaa. OP Yrityspankki täydentää
kokoonpanoa, jossa ei ole muita pohjoismaisia pankkeja. Euribor-viitekorkoja hallinnoi
European Money Markets Institute (EMMI), joka vastaa viitekorkojen laskentaperiaatteista
ja julkaisemisesta.
OP Yrityspankki valittiin Suomen parhaaksi yrityspankiksi
Loppuvuonna Kantarin julkaisemassa Prospera-tutkimuksessa suuryritykset valitsivat OP
Yrityspankin parhaaksi yrityspankiksi Suomessa. Prospera-tutkimus tarjoaa näkymän
siihen, mitä suuret yritykset toivovat pankiltaan. Viimeisen seitsemän vuoden ajan OP
Yrityspankki on sijoittunut aina kahden parhaan yrityspankin joukkoon, ainoana toimijana
markkinoilla.
OP Yrityspankki Oyj laski liikkeeseen uuden vihreän joukkovelkakirjalainan
OP Yrityspankki Oyj laski liikkeeseen vaihtuvakorkoisen 500 miljoonan euron senior-
ehtoisen vihreän joukkovelkakirjalainan päivitetyn Green Bond Framework -viitekehyksen
mukaisesti. Laina on suunnattu kansainvälisille instituutiosijoittajille ja laina-aika on kolme
vuotta. Lainan korko on kiinnitetty 3 kuukauden euriboriin. Lainalla tuetaan vihreää
siirtymää, ja sen kautta hankitut varat kohdistetaan kestävään yritysrahoitukseen. Lainan
kautta rahoitettavia toimialoja ovat muun muassa uusiutuva energia,
ympäristöystävällinen rakentaminen (green buildings) ja luonnonvarojen kestävä käyttö
sisältäen maankäytön. Laina laskettiin liikkeeseen 28.3.2024.
Muutos OP Yrityspankki Oyj:n hallituksessa
OP Ryhmän henkilöstöjohtaja Hannakaisa Länsisalmi aloitti OP Yrityspankki Oyj:n
hallituksen jäsenenä 1.7.2024. Länsisalmi korvaa hallituksessa Tiia Tuovisen, joka jäi pois
OP Ryhmästä omasta pyynnöstään 30.6.2024. Länsisalmen nimityksen myötä OP
Yrityspankki Oyj:n hallituksen kokoonpano on 1.7.2024 alkaen seuraava: Timo Ritakallio
(puheenjohtaja), Mikko Timonen, Olli Lehtilä, Petteri Rinne, Mikko Vepsäläinen ja
Hannakaisa Länsisalmi.
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  7
Vastuullisuus
OP Ryhmä raportoi vastuullisuudestaan raportointivuodesta 2024 alkaen
kestävyysraportointidirektiivin (CSRD) alaisten eurooppalaisten
kestävyysraportointistandardien (ESRS) mukaisesti. CSRD-raportoinnin sisältävä OP
Ryhmän toimintakertomus ja tilinpäätös 2024 -raportti julkaistaan maaliskuussa 2025.
OP Ryhmän kestävyysraportti on laadittu konsolidoidusti koko OP Ryhmän osalta, samoin
perustein ja rajauksin kuin OP Ryhmän tilinpäätös. OP Ryhmän muodostavat osuuspankit
sekä niiden omistama keskusyhteisö OP Osuuskunta tytär- ja lähiyhteisöineen. OP
Yrityspankki Oyj on talletuspankkien yhteenliittymästä annetussa laissa tarkoitettu
jäsenluottolaitos, joka on pysyvästi liittynyt laissa tarkoitettuun keskusyhteisöön.
Kirjanpitolain kestävyysraporttia koskevan soveltamisalasäännöksen mukaisesti
jäsenluottolaitos voi päättää, ettei siihen sovelleta kirjanpitolain 7 luvun säännöksiä. OP
Yrityspankki Oyj on päättänyt, että sitä koskevat tiedot sisällytetään OP Ryhmän
kestävyysraporttiin eikä tietoja raportoida erikseen. 
Vuoden 2024 aikana OP Yrityspankki päivitti vihreän viitekehyksensä (Green Bond
Framework 2024) ja laski liikkeelle järjestyksessään kolmannen määrältään 500 miljoonan
euron vihreän joukkovelkakirjalainan. Vuoden 2024 lopussa OP Yrityspankilla oli liikkeessä 
kaksi 500 miljoonan euron vihreää joukkovelkakirjalainaa. Lainoilla hankituilla varoilla
tuetaan vihreää siirtymää ja varat kohdistetaan kestävään yritysrahoitukseen. Varoilla
rahoitettavia toimialoja ovat muun muassa uusiutuva energia, ympäristöystävällinen
rakentaminen ja luonnonvarojen kestävä käyttö. Päivitetty vihreä viitekehys ottaa
ensimmäistä kertaa huomioon EU-taksonomian. Viitekehys on saatavilla englanniksi OP
Ryhmän velkasijoittajille suunnatulla nettisivulla.
OP Yrityspankilla on useita kansainvälisten periaatteiden pohjalta kehitettyjä vastuullisen
yritysrahoituksen tuotteita, kuten vihreä laina, kestävyyskriteerilaina ja vuoden 2024
aikana kehitetty, kestävyysteemat huomioiva, toimittajarahoitus. Vihreissä lainoissa
yritysasiakas sitoutuu käyttämään lainatut varat määriteltyihin kohteisiin, kun taas
kestävyyskriteerilainoissa yritysasiakas sitoutuu yhdessä valittaviin vastuullisuustavoitteisiin
lainanmyönnön yhteydessä. Kestävyysteemat huomioivalla toimittajarahoituksella
kannustetaan toimitusketjua kestävämpään toimintaan. Joulukuun 2024 lopussa vihreiden
lainojen, kestävyyskriteerilainojen ja -limiittien yhteenlasketut vastuut olivat 8,3 miljardia
euroa (6,5).
OP Yrityspankki on sitoutunut tekemään yritysluottosalkuistaan hiilineutraalit vuoteen
2050 mennessä. OP Yrityspankki ei rahoita uusia kivihiilivoimalaitoksia tai -kaivoksia eikä
niiden rakentamista suunnittelevia yhtiöitä. OP Yrityspankki ei myöskään kehitä uusia
yritysasiakkuuksia, joissa taloudellinen riippuvuus kivihiilen energiankäytöstä on yli
5 prosenttia liikevaihdolla mitattuna. Linjasta voidaan poiketa, jos yritysasiakas on
sitoutunut siirtymään kohti vähähiilistä talousjärjestelmää ja esittämään konkreettisen
suunnitelman kivihiilestä irtautumiseen.
Vuoden 2024 aikana OP Yrityspankki on osana OP Ryhmää tarkentanut linjauksiaan öljyn
ja maakaasun etsintä- ja tuotantoliiketoiminnan rahoittamisesta ja vakuuttamisesta sekä
niihin sijoittamisesta. Linjauksen mukaisesti OP Yrityspankki ei rahoita uusia
yritysasiakkaita, jotka harjoittavat niin kutsuttua epätavanomaista öljyn tai maakaasun
talteenottoliiketoimintaa tai arktisilla alueilla tapahtuvaa maakaasun etsintä- tai
tuotantoliiketoimintaa. OP Ryhmän vastuullisuusohjelmaan ja sitoumuksiin voi tutustua
osoitteessa op.fi/op-ryhma/vastuullisuus.
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  8
Vakavaraisuus
Luottolaitosvakavaraisuus
OP Yrityspankin CET1-vakavaraisuus oli katsauskauden lopussa 14,1 prosenttia (13,0),
mikä ylittää sääntelyn edellyttämän minimitason 5,4 prosenttiyksiköllä. Tulos ja
riskipainotettujen erien lasku paransivat suhdelukua.
OP Yrityspankin luottolaitostoiminnan vakavaraisuus on hyvä suhteessa lakisääteisiin ja
viranomaisen asettamiin vakavaraisuusvaatimuksiin. Lakisääteinen minimi
vakavaraisuussuhteelle on 8 prosenttia ja CET1-vakavaraisuudelle 4,5 prosenttia. AT1-
minimivaatimus, 1,5 prosenttia, nostaa CET1-minimin 6 prosenttiin. Luottolaitoslain
mukainen 2,5 prosentin kiinteä lisäpääomavaatimus ja 0,3 prosentin muuttuva
lisäpääomavaatimus ulkomaisille vastuille nostavat alarajan vakavaraisuussuhteelle 10,8
prosenttiin ja CET1-vakavaraisuudelle 8,8 prosenttiin, ensisijaisen lisäpääoman (AT1)
alijäämän huomioiden.
Pääomavaatimukset Q4/2024
CET1-vakavaraisuus
%
Ydinpääoma oli katsauskauden lopussa 4,7 miljardia euroa (4,4). Ydinpääomaan vaikutti
positiivisesti katsauskauden tulos.
Kokonaisriski oli katsauskauden lopussa 32,9 miljardia euroa (34,1) eli 3,3 prosenttia
pienempi kuin vuoden 2023 lopussa. Luottoriskin riskipainotetut erät laskivat.
Operatiivisen riskin riskipainotetut erät kasvoivat aikaisempien vuosien tuottojen
mukaisesti.
Kokonaisriski 31.12.2024 yhteensä 32,9 mrd. €
Kokonaisriski (REA)
31.12.2024
osuus
REAsta, %
31.12.2023
osuus
REAsta, %
muutos, %
Luotto- ja
vastapuoliriski
29,5
89,4
30,7
90,2
-4,2
Yritysvastuut
24,0
72,8
25,1
73,8
-4,6
Vähittäisvastuut
3,6
11,1
3,7
10,9
-1,4
Oman pääoman
ehtoiset sijoitukset
0,0
0,0
0,0
0,0
-69,0
Muut
1,8
5,5
1,9
5,6
-4,4
Markkinariski
1,2
3,5
1,2
3,6
-5,7
Operatiivinen riski
1,2
3,7
1,1
3,2
13,2
Muut riskit
1,1
3,3
1,0
3,0
8,2
Yhteensä
32,9
100,0
34,1
100,0
-3,3
OP Yrityspankki kuuluu OP Ryhmään, jonka vakavaraisuutta valvotaan rahoitus- ja
vakuutusryhmittymän (Rava) valvonnasta annetun lain mukaan. OP Ryhmän osana OP
Yrityspankki on Euroopan keskuspankin valvonnassa. OP Ryhmä julkistaa Pilari 3:n
mukaiset vakavaraisuustiedot.
Finanssivalvonta tekee makrovakauspäätöksen neljännesvuosittain. Finanssivalvonta päätti
joulukuussa 2024 edelleen olla asettamatta pankeille syklisyyttä vähentävää
lisäpääomavaatimusta.
EU:n vakavaraisuusasetuksen muutoksilla (CRR3), jotka implementoivat lopullisen Basel III
-sääntelyn EU:ssa, arvioidaan olevan vähäinen heikentävä vaikutus OP Yrityspankin
vakavaraisuuteen. Muutokset tulivat voimaan 1.1.2025 alkaen.
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  9
Kriisinratkaisusta annetun lain mukaiset velat
Luottolaitosten ja sijoituspalveluyritysten kriisinratkaisua koskevan sääntelyn mukaan
kriisinratkaisuviranomaisella on oikeus puuttua pankin liikkeeseen laskemien
sijoitustuotteiden ehtoihin sijoittajan asemaan vaikuttavalla tavalla. OP Ryhmän
kriisinratkaisuviranomainen on Brysselissä toimiva EU:n kriisinratkaisuneuvosto (Single
Resolution Board, SRB). SRB on vahvistanut OP Ryhmän kriisinratkaisustrategian, jossa
kriisinratkaisutoimet kohdistettaisiin OP-yhteenliittymään ja kriisinratkaisutilanteessa
muodostettavaan uuteen OP Yrityspankkiin. Kriisinratkaisustrategian mukaan OP-
Asuntoluottopankki jatkaisi toimintaansa uuden OP Yrityspankin tytäryhtiönä.
SRB on päivittänyt OP Ryhmän omien varojen ja alentamiskelpoisten velkojen MREL-
vaateen (Minimum Requirement for own funds and Eligible Liabilities, MREL) toukokuussa
2024. Osana MREL-vaadetta kriisinratkaisuviranomainen on päivittänyt OP Ryhmän EU:n
kriisinratkaisuasetuksen mukaisen subordinaatiovaateen. Subordinaatiovaatimuksen
perusteella määräytyy, kuinka suuri osa MREL-vaateesta on täytettävä omilla varoilla tai
heikommassa etuoikeusasemassa olevilla veloilla. Toukokuusta 2024 alkaen MREL-vaade
on 23,12 prosenttia kokonaisriskin määrästä ja 28,27 prosenttia kokonaisriskin määrästä
sisältäen lisäpääomavaatimuksen ja 7,48 prosenttia vähimmäisomavaraisuusasteen
vastuiden määrästä. MREL-vaadetta täydentävä subordinaatiovaade on 13,56 prosenttia
kokonaisriskin määrästä ja 18,71 prosenttia kokonaisriskin määrästä sisältäen
lisäpääomavaatimuksen ja 7,48 prosenttia vähimmäisomavaraisuusasteen vastuiden
määrästä. Vaateet tulivat voimaan 15.5.2024 alkaen. Vaateisiin sisältyy 5,15 prosenttia
lisäpääomavaatimusta (CBR, Combined Buffer Requirement).
OP Ryhmän puskuri MREL-vaateeseen oli 5,2 miljardia euroa (7,9) ja
subordinaatiovaateeseen 7,2 miljardia euroa (5,6). OP Ryhmän liikkeeseen laskemien
senior non-preferred (SNP) -ehtoisten MREL-kelpoisten joukkovelkakirjalainojen määrä oli
3,8 miljardia euroa (3,8). SNP-lainat kattavat subordinaatiovaadetta.
OP Ryhmä ylittää MREL-vaatimuksen selvästi. OP Ryhmän MREL-suhdeluku oli
35,6 prosenttia (37,1) kokonaisriskin määrästä ja subordinaatiovaateen mukainen MREL-
suhdeluku huonomman etuoikeuden veloilla 28,7 prosenttia (26,4) kokonaisriskin
määrästä.
MREL-vaateet
Mrd. €
Luottoluokitukset
OP Yrityspankki Oyj:n luottoluokitukset 31.12.2024
Luokituslaitos
Lyhyt
varainhankinta
Näkymä
Pitkä
varainhankinta
Näkymä
Standard & Poor's
A-1+
-
AA-
Vakaa
Moody's
P-1
Vakaa
Aa3
Vakaa
OP Yrityspankilla on luottoluokitukset Standard & Poor's:sta ja Moody’s:sta. OP
Yrityspankin luottokelpoisuutta arvioidessaan luottoluokituslaitokset ottavat huomioon koko
OP Ryhmän taloudellisen aseman. Luottoluokitukset eivät muuttuneet vuoden 2024
aikana.
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  10
Riskiprofiilin hallinnan lähtökohdat ja toimintaympäristö
OP Yrityspankki korostaa toimintaansa liittyvässä riskinotossa huolellista valmistelua ja
tervettä tuottoriskisuhdetta. Riskinottoa suunnataan ja rajataan toimivan johdon
valmistelemilla ja OP Ryhmän keskusyhteisön eli OP Osuuskunnan hallituksen hyväksymillä
periaatteilla ja limiiteillä.
OP Yrityspankin menestyksen perusta ovat kerrytetty luottamuspääoma, riittävät pääomat
ja likviditeetti sekä monipuolinen tieto asiakkaista. OP Yrityspankille on riskinottokyvyn
näkökulmasta olennaista ymmärtää asiakkaidensa toimintaa ja tarpeita sekä heidän
tulevaan menestykseensä vaikuttavia muutostekijöitä sekä vallitsevassa
toimintaympäristössä että tilanteissa, joissa toimintaympäristöön kohdistuu äkillinen shokki
tai trendinomainen muutos. 
OP Yrityspankki analysoi toimintaympäristöä osana jatkuvaa riskienarviointiaan ja
strategiaprosessiaan. OP Yrityspankin strategiaan vaikuttavat megatrendit ja
maailmankuvat edustavat OP Yrityspankin ja sen asiakkaiden arkeen, olosuhteisiin ja
tulevaisuuteen vaikuttavia muutosvoimia. Tällä hetkellä toimintaympäristöä muovaavia
tekijöitä ovat muun muassa ilmasto, luontokato, tieteelliset ja teknologiset innovaatiot,
polarisaatio ja demografia sekä geopolitiikka. Neuvonnalla ja liiketoimintapäätöksillä OP
Yrityspankki edistää asiakkaidensa ja toimintaympäristönsä kestävää taloudellista
menestystä, turvallisuutta sekä hallitsee riskiprofiiliaan pidemmällä aikavälillä. Asiakkaiden
neuvonta, palvelujen mitoitus, sopimusten elinkaaren aikainen käsittely, päätöksenteko,
johtaminen ja raportointi perustuvat oikeaan ja kattavaan tietoon.
Taloudellisen toimintaympäristön ulkopuolisten yllättävien shokkien suorat ja epäsuorat
vaikutukset OP Yrityspankin asiakkaiden menestykseen sekä ryhmän toimitiloihin,
tietotekniseen infrastruktuuriin ja henkilökuntaan voivat olla moninaisia. Toteutuessaan ne
voivat vaikuttaa useilla tavoilla ryhmän riskiprofiiliin, pääomitukseen, likviditeettiin ja
päivittäisen toiminnan jatkuvuuteen. Mahdollisten shokkien vaikutuksia arvioidaan
skenaariotyöskentelyn keinoin ja OP Yrityspankki varautuu niihin jatkuvasti tekemällä ja
testaamalla toimintasuunnitelmia.
Katsauskaudella OP Yrityspankin operatiivisten riskien toteutumista aiheutui 0,1 miljoonan
euron bruttotappiot (0,6). Muiden riskien riskiprofiilia käydään läpi tarkemmin
segmenttikohtaisesti.
OP Yrityspankin liiketoimintasegmentit ovat Yrityspankki ja pääomamarkkinat,
Rahoitusyhtiöpalvelut ja maksuliike sekä Baltia. Ryhmätoiminnot-segmentissä esitetään
liiketoimintasegmentteihin kuulumaton toiminta.
Liiketoimintasegmentit
Yrityspankin keskeiset riskit ovat asiakasliiketoiminnasta syntyvä luottoriski sekä
markkinariskit.
Yrityspankin luottoriskiasema säilyi vakaana ja riskitasoltaan alhaisena. Luottokannan
yleinen laatu säilyi hyvänä. Rakentamisen ja kiinteistösektorin asiakkaiden tilanne oli
kuitenkin edelleen haasteellinen huolimatta vakaantumisesta vuoden loppua kohti.
Yrityspankin sijoitusten markkinariskiä mittaava VaR-tunnusluku oli katsauskauden
lopussa 30 miljoonaa euroa (32). VaR-tunnusluku sisältää pankkitoiminnan
joukkovelkakirjalainasijoitukset, niiden korkoriskiä suojaavat johdannaiset sekä
rahamarkkinapaperisijoitukset. Omaisuuslajijakaumaan ei tehty merkittäviä muutoksia
katsauskaudella.
Markets-toiminnan markkinariskiä mittaava stressattu Expected Shortfall (ES) -luku laski
merkittävästi viimeisellä vuosineljänneksellä ja oli 0,9 miljoonaa euroa katsauskauden
lopussa.
Rahoitustaseen korkoriski mitattuna yhden prosenttiyksikön koron nousun vaikutuksena
12 kuukauden korkokatteeseen oli 22 miljoonaa euroa (17) ja yhden prosenttiyksikön
laskun vaikutuksena -22 miljoonaa euroa (-18) keskimäärin vuodessa. Korkotuloriski
lasketaan yhden vuoden aikaperiodille jakamalla kolmen seuraavan vuoden korkotuloriskin
summa kolmella.
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  11
Yrityspankin markkinariskin VaR 95 % luottamustasolla ja 10 päivän
pitoajalla
Milj. €
Markets-toiminnan markkinariskin ES 97,5 % luottamustasolla ja 1 päivän
pitoajalla
Milj. €
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  12
Lainanhoitojoustot ja järjestämättömät saamiset
Terveet lainanhoitojoustot
(brutto)
Järjestämättömät saamiset
(brutto)
Ongelmasaamiset (brutto)
Tappiota koskeva
vähennyserä
Ongelmasaamiset (netto)
Milj. €
31.12.2024
31.12.2023
31.12.2024
31.12.2023
31.12.2024
31.12.2023
31.12.2024
31.12.2023
31.12.2024
31.12.2023
Yli 90 pv erääntyneet saamiset
0
0
59
52
59
52
34
30
25
22
Todennäköisesti maksamatta jäävät saamiset
0
0
278
562
278
562
61
104
218
458
Lainanhoitojoustosaamiset
806
108
302
212
1 109
320
95
59
1 014
261
Yhteensä
806
108
640
826
1 446
933
190
193
1 256
740
Yrityspankki
Tunnuslukuja
31.12.2024
31.12.2023
Ongelmasaamiset vastuista, %
4,00
2,52
Järjestämättömät saamiset vastuista, %
1,77
2,23
Terveet lainanhoitojoustosaamiset vastuista, %
2,23
0,29
Terveet lainanhoitojoustosaamiset ongelmasaamisista, %
55,77
11,50
Tappiota koskeva vähennyserä (saamiset asiakkailta) ongelmasaamisista, %
20,45
34,80
Vertailukauden tiedot on oikaistu vastamaan nykyistä määrittelyä.
Järjestämättömät saamiset laskivat ja olivat 1,8 prosenttia vastuista (2,2). OP Yrityspankki
Oyj:llä oli katsauskauden lopussa 7 (10) suurta asiakasriskiä, joiden määrä oli yhteensä
3,8 miljardia euroa (5,4). Suurella asiakasriskillä tarkoitetaan sellaisen yksittäisen
asiakaskokonaisuuden vastuiden määrää, joka vähennyserien jälkeen ylittää kymmenen
prosenttia asiakasriskiä kattavista Tier 1 -omista varoista.   
Baltia-segmentin vastuut olivat 4,1 miljardia euroa (4,1), mikä oli 10,4 prosenttia (9,9)
OP Yrityspankin vastuista. 
Tappiota koskevan vähennyserän jakautuminen toimialoittain esitetään ryhmätasolla
OP Ryhmän tilinpäätöstiedotteessa.
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  13
Ryhmätoiminnot
Ryhmätoiminnot-segmentin keskeiset riskit ovat likviditeettireservin luotto- ja
markkinariskit sekä likviditeettiriskit. Merkittävin markkinariskitekijä on
luottoriskimarginaalien muutosten vaikutus likviditeettireserviin sisältyvien
saamistodistusten arvoon.
OP Ryhmän ja OP Yrityspankin rahoitusasema ja maksuvalmius ovat vahvat. 
OP Ryhmän pitkäaikaisen rahoituksen riittävyyttä seurataan muun muassa rakenteellista
rahoitusriskiä mittaavalla NSFR-suhdeluvulla. Sääntelyn mukaan NSFR-suhdeluvun on
oltava vähintään 100 prosenttia. OP Ryhmän NSFR-suhdeluku oli 129 prosenttia (130)
katsauskauden lopussa.
Likviditeettireservin markkinariskiä mittaava VaR-tunnusluku oli katsauskauden lopussa 29
miljoonaa euroa (30). VaR-tunnusluku sisältää likviditeettireservin
joukkovelkakirjalainasijoitukset, niiden korkoriskiä suojaavat johdannaiset sekä
rahamarkkinapaperisijoitukset. Omaisuuslajijakaumassa ei tapahtunut merkittäviä
muutoksia.
OP Ryhmä turvaa maksuvalmiutensa OP Yrityspankin ylläpitämällä likviditeettireservillä,
joka muodostuu pääasiassa talletuksista keskuspankkiin ja keskuspankkirahoituksen
vakuudeksi kelpaavista saamisista. Likviditeettireservi riittää kattamaan lyhyen aikavälin
rahoitustarpeen tiedossa olevien ja ennakoitujen maksuvirtojen sekä
likviditeettistressiskenaarion osalta.
OP Ryhmän maksuvalmiutta ja likviditeettireservin riittävyyttä seurataan muun muassa
maksuvalmiusvaatimusta mittaavalla LCR-suhdeluvulla. Sääntelyn mukaan LCR-
suhdeluvun on oltava vähintään 100 prosenttia. OP Ryhmän LCR-suhdeluku oli 193
prosenttia (199) katsauskauden lopussa.
Likviditeettireservin markkinariskin VaR 95 % luottamustasolla ja 10 päivän
pitoajalla
Milj. €
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  14
Likviditeettireservi
Mrd. €
31.12.2024
31.12.2023
Muutos, %
Talletukset keskuspankissa
17,9
19,6
-8,6
Vakuuskelpoiset saamistodistukset
12,3
11,8
4,5
Vakuuskelpoiset lainasaamiset
1,0
1,1
-2,9
Yhteensä
31,2
32,4
-3,6
Ei-vakuuskelpoiset saamiset
0,8
0,7
16,2
Likviditeettireservi markkina-arvoin
32,0
33,1
-3,2
Vakuuden aliarvostus (Haircut)
-0,7
-0,7
—
Likviditeettireservi vakuusarvoin
31,2
32,3
-3,4
Likviditeettireservi sisältää hyvän luottoluokituksen omaavien valtioiden, kuntien,
rahoituslaitosten ja yritysten liikkeeseen laskemia saamistodistuksia, arvopaperistettuja
saamisia ja vakuuskelpoisia lainasaamisia. Likviditeettireservissä oli katsauskauden
päättyessä kirjanpitoarvoltaan 1 520 (629) miljoonalla eurolla jaksotettuun
hankintamenoon luokiteltuja muiden kuin OP Ryhmän liikkeeseen laskemia
joukkovelkakirjoja. Näiden joukkovelkakirjojen käypä arvo oli 1 547 (647) miljoonaa euroa.
Taulukossa likviditeettireservin joukkovelkakirjalainat on arvostettu käypään arvoon.
Osuuspankit ja OP Osuuskunta tytäryhtiöineen ovat merkittävä asiakasryhmä OP Ryhmän
keskusrahalaitoksena toimivalle OP Yrityspankki Oyj:lle. OP Ryhmään kuuluvien yhteisöjen
vastuut muodostivat 12,6 prosenttia OP Yrityspankin vastuista. Nämä vastuut vähenivät
6,7 miljardia euroa katsauskauden aikana. Luottokelpoisuudeltaan osuuspankkien ja
OP Osuuskunnan vastuut ovat investointitasoa.
Likviditeettireserviin luettavien rahoitusvarojen luottoluokitusjakauma
31.12.2024, milj. €
*ml. talletukset keskuspankissa
Likviditeettireserviin luettavien rahoitusvarojen maturiteettijakauma
31.12.2024, milj. €
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  15
Segmenttien tulos
OP Yrityspankin liiketoimintasegmentit ovat Yrityspankki ja pääomamarkkinat, Rahoitusyhtiöpalvelut ja maksuliike sekä Baltia. Ryhmätoiminnot-segmentissä esitetään
liiketoimintasegmentteihin kuulumaton toiminta. Segmenttiraportointi laaditaan noudattaen tilinpäätöksen laatimisperiaatteita. 
Yrityspankki ja pääomamarkkinat
• Liikevoitto kasvoi 307 miljoonaan euroon (198).
• Tuotot kasvoivat 13,0 prosenttia 422 miljoonaan euroon (373). Korkokate kasvoi 20,6
prosenttia 381 miljoonaan euroon (316). Nettopalkkiotuotot kasvoivat 6 miljoonaan
euroon (3).Tuotot sijoitustoiminnasta pienenivät 41,1 prosenttia 29 miljoonaan euroon
(49). 
• Kulut pienenivät 8,4 prosenttia 120 miljoonaan euroon (131). Henkilöstökulut kasvoivat
5,8 prosenttia 39 miljoonaan euroon (37). Liiketoiminnan muut kulut laskivat 12,8
prosenttia 81 miljoonaan euroon (93).
• Kulu-tuotto-suhde parani 28,5 prosenttiin (35,1). 
• Luottokanta kasvoi vuodessa 0,2 prosenttia 16,7 miljardiin euroon (16,7).
• Saamisten arvonalentumisia palautui 6 miljoonaa euroa. Vertailukaudella saamisten
arvonalentumisia kirjattiin 44 miljoonaa euroa.
• Merkittävimmät kehityspanostukset kohdistuivat peruspankkijärjestelmän
uudistamiseen.
Liikevoitto
Milj. €
Kulu-tuotto-suhde
%
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  16
Yrityspankki ja pääomamarkkinat -segmentin avainlukuja
Milj. €
1–12/2024
1–12/2023
Muutos, %
Korkokate
381
316
20,6
Saamisten arvonalentumiset
6
-44
-112,6
Nettopalkkiotuotot
6
3
103,2
Tuotot sijoitustoiminnasta
29
49
-41,1
Liiketoiminnan muut tuotot
6
5
11,0
Henkilöstökulut
-39
-37
5,8
Poistot ja arvonalentumiset
0
-1
-94,1
Liiketoiminnan muut kulut
-81
-93
-12,8
Liikevoitto
307
198
55,2
Tuotot yhteensä
422
373
13,0
Kulut yhteensä
-120
-131
-8,4
Kulu-tuotto-suhde, %
28,5
35,1
-6,6*
Koko pääoman tuotto (ROA), %
1,16
0,72**
0,44*
Mrd. €
31.12.2024
31.12.2023
Muutos, %
Luottokanta
16,7
16,7
0,2
* Suhdeluvun muutos, prosenttiyksikköä.
**Johdannaissopimuksiin liittyviä korkosaamisten ja -velkojen esittämistä on muutettu vuoden 2024 toisen
vuosineljänneksen aikana. Vertailukauden tiedot on oikaistu. Muutoksesta kerrotaan tarkemmin
puolivuosikatsauksen 1.1.-30.6.2024 liitetiedossa 1. Laatimisperiaatteet sekä laatimisperiaatteiden ja esittämisen
muutokset.
Yrityspankki ja pääomamarkkinat -liiketoimintasegmentti tarjoaa yritys- ja
yhteisöasiakkaille rahoitus- sekä likviditeetinhallintapalveluja. Palvelutarjontaan kuuluvat
myös velkaemissioiden järjestäminen, osake-, valuutta-, joukkovelkakirja-, rahamarkkina-
ja johdannaistuotteet, strukturoidut sijoitustuotteet sekä sijoitustutkimus. Segmentti
tarjoaa pääomamarkkinatuotteita ja -palveluja omien asiakkaidensa lisäksi osuuspankkien
kautta yritys- ja henkilöasiakkaille. 
Luottokanta kasvoi vertailukaudesta 0,2 prosenttia 16,7 miljardiin euroon (16,7). Kestävän
rahoituksen kysyntä on jatkunut hyvänä ja yritykset ovat hyödyntäneet OP Yrityspankin
kestävän rahoittamisen osaamista aktiivisesti.
Yrityspankki menestyi vahvasti rahoituksen monipuolisena järjestäjänä suurille yrityksille.
Yrityspankki toimi pääjärjestäjänä tai järjestäjänä tammi-joulukuussa 14 kotimaisessa
joukkolainaemissiossa, joilla kerättiin yrityksille rahoitusta pääomamarkkinoilta yhteensä
3,7 miljardia euroa. 
Tilikauden tulos
Segmentin liikevoitto oli 307 miljoonaa euroa (198). Tuotot kasvoivat 13,0 prosenttia.
Kulut laskivat 8,4 prosenttia. Kulu–tuotto-suhde parani vertailukaudesta 28,5 prosenttiin
(35,1).
Korkokate kasvoi 20,6 prosenttia 381 miljoonaan euroon (316) marginaalikehityksen sekä
segmenttien välisten allokointimuutosten seurauksena. Segmentin luottokanta kasvoi
katsauskaudella 0,2  prosenttia ja oli 16,7 miljardia euroa (16,7). 
Saamisten arvonalentumisia palautui 6 miljoonaa euroa. Vertailukaudella saamisten
arvonalentumisia kirjattiin 44 miljoonaa euroa. Vertailukaudella saamisten
arvonalentumiset kasvoivat rakennus- ja kiinteistösektoreiden heikentyneen tilanteen
seurauksena.
Nettopalkkiotuotot kasvoivat 6 miljoonaan euroon (3). Tuotot sijoitustoiminnasta laskivat
29  miljoonaan euroon (49). Tasetta taloudellisesti suojaavat johdannaiset sekä
tulosvaikutteisesti käypään arvoon kirjattavat sijoitukset ja velat heikensivät
sijoitustoiminnan tuottoja 23 miljoonaa euroa vertailukaudesta. Näitä eriä vastaan olevat
rahoitus- ja sijoituserät taas kasvattivat vastaavasti korkokatetta 23 miljoonaa euroa
vertailukaudesta. Markkinamuutoksista johtuvat johdannaisten luotto- ja vastapuoliriskin
(CVA) arvonmuutokset heikensivät tulosta 5 miljoonaa euroa (6). 
Kulut laskivat (8,4) prosenttia 120 miljoonaan euroon (131). Henkilöstökulut kasvoivat 5,8
prosenttia 39 miljoonaan euroon (37). Kasvuun vaikuttivat lähinnä henkilöstömäärän
kasvu sekä palkankorotukset. Liiketoiminnan muut kulut laskivat 8,4 prosenttia 81
miljoonaan euroon (93). Viranomaismaksut laskivat vertailukaudesta 17 miljoonaa euroa.
Yhteinen kriisinratkaisuneuvosto (SRB) ei kerännyt pankeilta EU:n vakausmaksuja vuodelta
2024. 
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  17
Rahoitusyhtiöpalvelut ja maksuliike
• Liikevoitto kasvoi 167 miljoonaan euroon ( 126).
• Tuotot kasvoivat 3,8 prosenttia 296 miljoonaan euroon (285). Korkokate kasvoi 4,3
prosenttia 216 miljoonaan euroon (207). Nettopalkkiotuotot laskivat 4,3 prosenttia 61
miljoonaan euroon (64).
• Kulut pienenivät 119 miljoonaan euroon (122). Kulu-tuotto-suhde parani 40,2
prosenttiin (42,8).
• Luottokanta kasvoi vertailukaudesta 2,2 prosenttia ja oli 8,7 miljardia euroa (8,5).
Talletuskanta kasvoi vertailukaudesta 9,9 prosenttia 13,8 miljardiin euroon (12,5).
• Saamisten arvonalentumiset olivat 9 miljoonaa euroa (37).
• Merkittävimmät kehityspanostukset kohdistuivat asiakkuudenhallinnan ja maksamisen
järjestelmien uudistamiseen.
Avainlukuja
Milj. €
1–12/2024
1–12/2023
Muutos, %
Korkokate
216
207
4,3
Saamisten arvonalentumiset
-9
-37
-74,6
Nettopalkkiotuotot
61
64
-4,3
Tuotot sijoitustoiminnasta
0
0
0,0
Liiketoiminnan muut tuotot
19
14
35,0
Henkilöstökulut
-33
-32
3,5
Poistot ja arvonalentumiset
-1
-1
-31,1
Liiketoiminnan muut kulut
-85
-89
-4,4
Liikevoitto
167
126
33,1
Tuotot yhteensä
296
285
3,8
Kulut yhteensä
-119
-122
-2,5
Kulu-tuotto-suhde, %
40,2
42,8
-2,6*
Koko pääoman tuotto (ROA), %
1,49
1,10
0,39*
Mrd. €
31.12.2024
31.12.2023
Muutos, %
Luottokanta
8,7
8,5
2,2
Talletukset
13,8
12,5
9,9
*Suhdeluvun muutos, prosenttiyksikköä.
Liikevoitto
Milj. €
Kulu-tuotto-suhde
%
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  18
Rahoitusyhtiöpalvelut ja maksuliike -liiketoimintasegmentti tarjoaa asiakasrahoituspalveluja
kuluttajille ja yrityksille, maksamisen ja likviditeetinhallinnan palveluja, ulkomaankaupan
rahoituspalveluja sekä kohde- ja saatavavakuudellisia rahoituspalveluja.
Liiketoimintasegmentin merkittävimmät kehityspanostukset alkuvuonna kohdistuivat
asiakkuudenhallinnan ja maksamisen järjestelmien uudistamiseen.
Luottokanta kasvoi 8,7 miljardiin euroon (8,5). Kasvua oli etenkin autorahoituksessa.
Yritysluottokanta laski yritysten matalan investointihalukkuuden ja kansainvälisen kaupan
hiljaisuuden myötä. 
Talletuskanta kasvoi vertailukaudesta 9,9 prosenttia 13,8 miljardiin euroon (12,5).
Yrityspankki sai vuoden aikana uusia maksuliikeasiakkaita ja laajensi aiempia
asiakkuuksiaan. 
Yrityspankki lanseerasi katsauskauden aikana kaksi uutta osuuspankkien pk-
yritysasiakkaille tarjottavaa tuotetta: vakuudettoman käyttöpääomarahoituksen tuotteen
(OP Yritysjousto) sekä pienemmille pk-yritysasiakkaille tarjottavan
laskusaatavarahoitustuotteen (OP Saatavarahoitus).
Tilikauden tulos
Segmentin liikevoitto oli 167 miljoonaa euroa (126). Tuotot kasvoivat 3,8 prosenttia. Kulut
pienenivät 2,5 prosenttia. Kulu-tuotto-suhde parani vertailukaudesta 40,2 prosenttiin
(42,8) 
Korkokate kasvoi 4,3 prosenttia 216 miljoonaan euroon (207) segmenttien välisten
allokointimuutosten seurauksena. Nettopalkkiotuotot olivat 61 miljoonaa euroa (64).
Liiketoiminnan muut tuotot olivat 19 miljoonaa euroa (14). Saamisten arvonalentumiset
olivat 9 miljoonaa euroa (37). Vertailukaudella saamisten arvonalentumiset kasvoivat
rakennus- ja kiinteistösektoreiden heikentyneen tilanteen seurauksena.
Kulut olivat 119 miljoonaa euroa (122). Henkilöstökulut kasvoivat 3,5 prosenttia 33
miljoonaan euroon (32). Liiketoiminnan muut kulut laskivat 4,4 prosenttia 85 miljoonaan
euroon (89). Viranomaismaksut laskivat vertailukaudesta 9 miljoonaa euroa. Yhteinen
kriisinratkaisuneuvosto (SRB) ei kerännyt pankeilta EU:n vakausmaksuja vuodelta 2024. 
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  19
Baltia
• Liikevoitto kasvoi 39 miljoonaan euroon (27). 
• Tuotot laskivat 8,4 prosenttia 70 miljoonaan euroon (77). Korkokate laski 11,8
prosenttia 59 miljoonaan euroon (67).   
• Saamisten arvonalentumisia palautui 3 miljoonaa euroa. Vertailukaudella saamisten
arvonalentumisia oli 15 miljoonaa euroa. 
• Kulut pienenivät 0,4 prosenttia 35 miljoonaan euroon (35). Kulu-tuotto-suhde heikkeni
49,1 prosenttiin (45,1).
• Luottokanta kasvoi vuodessa 0,3 prosenttia 2,9 miljardiin euroon (2,9). Talletuskanta
kasvoi 24,8 prosenttia 1,7 miljardiin euroon (1,4).
Avainlukuja
Milj. €
1–12/2024
1–12/2023
Muutos, %
Korkokate
59
67
-11,8
Saamisten arvonalentumiset
3
-15
—
Nettopalkkiotuotot
11
10
10,3
Henkilöstökulut
-12
-10
23,6
Poistot ja arvonalentumiset
-1
-1
-18,6
Liiketoiminnan muut kulut
-22
-24
-9,8
Liikevoitto
39
27
43,5
Tuotot yhteensä
70
77
-8,4
Kulut yhteensä
-35
-35
-0,4
Kulu-tuotto-suhde, %
49,1
45,1
3,9*
Koko pääoman tuotto (ROA), %
1,09
0,76
0,33*
Mrd. €
31.12.2024
31.12.2023
Muutos, %
Luottokanta
2,9
2,9
0,3
Talletukset
1,7
1,4
24,8
*Suhdeluvun muutos, prosenttiyksikköä.
Liikevoitto
Milj. €
Kulu-tuotto-suhde
%
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  20
Baltia-segmentti tarjoaa yritys- ja yhteisöasiakkaille rahoitus- ja
likviditeetinhallintapalveluja sekä ulkomaankaupan rahoituspalveluja paikallisella
asiantuntemuksella. OP Yrityspankilla on sivuliikkeet Virossa, Latviassa ja Liettuassa. 
Segmentin luottokanta kasvoi vertailukaudesta 0,3 prosenttia 2,9 miljardiin euroon (2,9).
Talletuskanta kasvoi vertailukaudesta 24,8 prosenttia 1,7 miljardiin euroon (1,4). 
Tilikauden tulos
Segmentin liikevoitto oli 39 miljoonaa euroa ( 27). Tuotot laskivat 8,4 prosenttia. Kulut
pienenivät 0,4 prosenttia. Kulutuottosuhde heikkeni vertailukaudesta 49,1 prosenttiin
(45,1). 
Korkokate laski 59 miljoonaan euroon (67) segmenttien välisten allokointimuutosten
seurauksena. Nettopalkkiotuotot kasvoivat 11 miljoonaan euroon (10).
Saamisten arvonalentumisia palautui 3 miljoonaa euroa. Vertailukaudella saamisten
arvonalentumisia oli 15 miljoonaa euroa.
Kulut pienenivät 0,4 prosenttia 35 miljoonaan euroon ( 35). Henkilöstökulut kasvoivat 23,6
prosenttia 12 miljoonaan euroon (10). Kasvuun vaikuttivat lähinnä henkilöstömäärän
kasvu sekä palkankorotukset. Liiketoiminnan muut kulut laskivat 9,8 prosenttia 22
miljoonaan euroon (24). Viranomaismaksut laskivat vertailukaudesta 4 miljoonaa euroa.
Yhteinen kriisinratkaisuneuvosto (SRB) ei kerännyt pankeilta EU:n vakausmaksuja vuodelta
2024. 
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  21
Ryhmätoiminnot
• Liiketappio oli 40 miljoonaa euroa (22). 
• Rahoitusasema ja maksuvalmius säilyivät vahvoina.
 
Avainlukuja
Milj. €
1–12/2024
1–12/2023
Muutos, %
Korkokate
-25
-8
224,2
Saamisten arvonalentumiset
-1
0
-279,7
Nettopalkkiotuotot
-3
-4
-17,9
Tuotot sijoitustoiminnasta
5
3
93,9
Liiketoiminnan muut tuotot
22
23
-2,4
Henkilöstökulut
-6
-5
12,2
Poistot ja arvonalentumiset
0
0
-95,8
Liiketoiminnan muut kulut
-34
-31
8,8
Liikevoitto (-tappio)
-40
-22
0,0
Saamiset ja velat yhteenliittymän
keskusyhteisölle ja jäsenluottolaitoksille,
nettorahoitusasema, mrd. €*
-15,9
-12,6
26,2
*Lainasaamisiin ja rahoitusvelkoihin liittyviä korkosaamisten ja -velkojen esittämistä on muutettu vuoden 2024
toisen vuosineljänneksen aikana. Vertailukauden tiedot on oikaistu. Muutoksesta kerrotaan tarkemmin
puolivuosikatsauksen 1.1.-30.6.2024 liitetiedossa 1. Laatimisperiaatteet sekä laatimisperiaatteiden ja esittämisen
muutokset.
Ryhmätoimintoihin on keskitetty OP Ryhmää tukevat toiminnot, kuten keskuspankki,
jonka vastuulla on jäsenluottolaitosten ja keskusyhteisökonsernin rahoituksen ja
maksuvalmiuden hallinta. Keskuspankki vastaa myös OP Ryhmän
tukkuvarainhankinnasta yhdessä OP-Asuntoluottopankki Oyj:n kanssa. Liiketoiminnan
tuotot muodostuvat pääosin korkokatteesta ja sijoitustoiminnan nettotuotoista.
Ryhmätoiminnoissa esitetään lisäksi ne tuotot, kulut, sijoitukset ja pääomat, joita ei ole
kohdistettu liiketoimintasegmenteille. 
Tilikauden tulos
Ryhmätoiminnot-segmentin liiketappio oli 40 miljoonaa euroa (-22). 
Korkokate oli 25 miljoonaa euroa negatiivinen (8). Korkokate laski vertailukaudesta
segmenttien välisten allokointimuutosten seurauksena. TLTRO III -rahoitukseen ja sen
suojaukseen liittyvien erien vaikutus oli vertailukaudella -11 miljoonaa. 
Sijoitustoiminnan tuotot olivat 5 miljoonaa euroa (3). 
Senior- ja senior non-preferred -ehtoisen tukkuvarainhankinnan keskimarginaali oli
joulukuun lopussa 51 korkopistettä (45). 
OP Yrityspankki laski maaliskuussa liikkeeseen vihreän 500 miljoonan euron senior-
ehtoisen joukkovelkakirjalainan ja marraskuussa 500 miljoonan euron senior-ehtoisen
joukkovelkakirjalainan. Katsauskaudella OP Yrityspankki laski liikkeeseen pitkäaikaisia
joukkovelkakirjalainoja yhteensä 1,6 miljardia euroa (2,2).
OP Yrityspankin taseen varoissa oli katsauskauden päättyessä 1 520 (629) miljoonalla
eurolla jaksotettuun hankintamenoon luokiteltuja muiden kuin OP Ryhmän liikkeeseen
laskemia joukkovelkakirjoja. Näiden joukkovelkakirjojen käypä arvo oli 1 547 (647)
miljoonaa euroa.
Yhteenliittymän keskusyhteisön ja jäsenluottolaitosten sijoitukset OP Yrityspankkiin olivat
katsauskauden päättyessä 15,9 miljardia euroa (12,6) suuremmat kuin niiden
keskuspankista ottama rahoitus. 
OP Ryhmän ja OP Yrityspankin rahoitusasema ja maksuvalmius ovat vahvat.
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  22
OP Yrityspankin muut tiedot
ICT-investoinnit 
OP Yrityspankki investoi jatkuvasti toimintansa kehittämiseen ja asiakaskokemuksen
parantamiseen. Palvelutoiminnan kehittämiseen liittyvistä kustannuksista merkittävä osa
muodostuu ICT-investoinneista.
OP Yrityspankin kehittämismenot ja tuotannon ylläpitoon liittyvät ICT-kulut olivat yhteensä
101 miljoonaa euroa (93). Kehittämismenot sisältävät lisenssimaksuja, ostettuja palveluita,
muita hankkeisiin liittyviä ulkoisia kustannuksia sekä omaa työtä. Kehittämismenot olivat
yhteensä 17 miljoonaa euroa (20). Kehittämismenoista aktivoitiin 3 miljoonaa euroa (0).
OP Yrityspankin merkittävimmät kehityspanostukset kohdistuivat peruspankkijärjestelmän
sekä asiakkuudenhallinnan ja maksamisen järjestelmien kehitystyöhön. Uuden
ryhmätasoisen asiakkuudenhallintajärjestelmän käyttöönotolla OP Yrityspankki tavoittelee
parempaa asiakaskokemusta sekä laadukkaampaa ja tehokkaampaa toimintaa.
Maksamisen perusjärjestelmien uudistamista ja asiointipalvelujen parantamista jatketaan
edelleen.
Henkilöstö ja palkitseminen
OP Yrityspankki Oyj:n palveluksessa oli katsauskauden lopussa 879 henkilöä (858).
Henkilöstöä oli keskimäärin 905 (862). 
Henkilöstö tilikauden lopussa
31.12.2024
31.12.2023
Yrityspankki ja pääomamarkkinat
298
288
Rahoitusyhtiöpalvelut ja maksuliike
371
375
Baltia
158
146
Ryhmätoiminnot
52
49
Yhteensä
879
858
OP Ryhmän ja OP Yrityspankin muuttuva palkitseminen koostui vuonna 2024 koko
henkilöstöä koskevasta tulospalkkiojärjestelmästä ja henkilöstörahastosta. Yrityskohtaiset
vuosisuunnitelman mukaiset tavoitteet sekä ryhmätasoiset strategiset tavoitteet
huomioitiin tulospalkkiojärjestelmän ja henkilöstörahaston mittareissa.
Palkitsemisjärjestelmiä laadittaessa on otettu huomioon finanssi- ja rahoitusalan
palkitsemisjärjestelmiä koskeva sääntely. 
Hallinnointi ja johto 
OP Yrityspankki Oyj:n johtamisjärjestelmän perustan muodostavat liiketoimintasegmentit.
OP Yrityspankin toimintaa johdetaan osana OP Ryhmän johtamisjärjestelmää.
OP Yrityspankki Oyj:n varsinaisessa yhtiökokouksessa 2.4.2024 hallitukseen valittiin
uudelleen puheenjohtajaksi OP Ryhmän pääjohtaja Timo Ritakallio ja hallituksen muiksi
jäseniksi Uudenmaan Osuuspankin toimitusjohtaja Olli Lehtilä, OP Turun Seudun
toimitusjohtaja Petteri Rinne, OP Ryhmän talous- ja rahoitusjohtaja Mikko Timonen ja OP
Ryhmän lakiasiainjohtajana vuoden 2023 loppuun asti toiminut Tiia Tuovinen, joka jäi pois
OP Ryhmästä omasta pyynnöstään 30.6.2024. OP Keski-Suomen toimitusjohtaja Pasi
Sorrin tilalle uudeksi hallituksen jäseneksi yhtiökokouksessa valittiin Pohjois-Savon
Osuuspankin toimitusjohtaja Mikko Vepsäläinen. Osakkeenomistajien päätöksellä
19.6.2024 Tiia Tuovisen tilalle uudeksi hallituksen jäseneksi valittiin OP Ryhmän
henkilöstöjohtaja Hannakaisa Länsisalmi. Länsisalmen toimikausi hallituksen jäsenenä alkoi
1.7.2024.
Tilintarkastajaksi tilikaudelle 2024 valittiin varsinaisessa yhtiökokouksessa
tilintarkastusyhteisö PricewaterhouseCoopers Oy. PricewaterhouseCoopers Oy:n
nimeämänä päävastuullisena tilintarkastajana toimii KHT Lauri Kallaskari. 
OP Ryhmän Pankkitoiminnan yritys- ja instituutioasiakkaat -liiketoiminnasta vastaava
johtaja, tekniikan lisensiaatti Katja Keitaanniemi on toiminut OP Yrityspankin
toimitusjohtajana 6.8.2018 alkaen. Rahavirrat ja käyttöpääoma -liiketoiminta-alueen
johtaja, oikeustieteen kandidaatti, VT, MBA Jari Jaulimo on toiminut toimitusjohtajan
sijaisena 1.8.2020 alkaen. 
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  23
Yhteisvastuu
OP Yrityspankki Oyj on talletuspankkien yhteenliittymästä annetussa laissa tarkoitetun
yhteenliittymän keskusyhteisön (OP Osuuskunta) jäsen ja kuuluu sanottuun
yhteenliittymään.
Yhteenliittymään kuuluvat OP Yrityspankki Oyj:n ohella yhteenliittymän keskusyhteisönä
toimiva OP Osuuskunta, muut keskusyhteisön konsolidointiryhmään kuuluvat yritykset,
keskusyhteisön jäsenluottolaitokset ja niiden konsolidointi-ryhmiin kuuluvat yritykset sekä
sellaiset luottolaitokset, rahoituslaitokset ja palveluyritykset, joiden äänivallasta edellä
mainitut yhteisöt yhdessä omistavat yli puolet.
Yhteenliittymään kuuluvat jäsenluottolaitokset (93 osuuspankkia, OP Yrityspankki Oyj, OP-
Asuntoluottopankki Oyj ja OP Vähittäisasiakkaat Oyj) ja keskusyhteisö ovat keskinäisessä
vastuussa toistensa veloista. Velkoja, joka ei ole saanut jäsenluottolaitokselta suoritusta
erääntyneestä saatavastaan, voi vaatia suoritusta keskusyhteisöltä, kun päävelka on
erääntynyt. Mainitussa tapauksessa keskusyhteisön on laadittava laissa tarkoitettu
osittelulaskelma kunkin jäsenluottolaitoksen maksettavaksi tulevasta vastuuosuudesta.
Jäsenluottolaitosten keskinäinen vastuu määräytyy luottolaitosten viimeksi vahvistettujen
taseiden mukaisessa suhteessa.
Jäsenluottolaitokset, mukaan lukien OP Yrityspankki Oyj, ovat velvollisia osallistumaan
toisen jäsenluottolaitoksen selvitystilan ehkäisemiseksi tarvittaviin tukitoimiin sekä
keskusyhteisön toisen jäsenluottolaitoksen puolesta suorittaman velan maksuun
talletuspankkien yhteenliittymästä annetun lain 5 luvun mukaisesti.
Jäsenluottolaitoksilla on lisäksi keskusyhteisön maksukyvyttömyystilanteessa
osuuskuntalain mukainen rajaton lisämaksuvelvollisuus keskusyhteisön veloista.
Keskusyhteisö valvoo talletuspankkien yhteenliittymästä annetun lain mukaisesti
jäsenluottolaitosten toimintaa, vahvistaa niiden toiminnassa noudatettavaksi edellä
tarkoitetun lain 5 §:ssä tarkoitetut toimintaperiaatteet sekä antaa jäsenluottolaitoksille
niiden maksuvalmiuden ja vakavaraisuuden turvaamiseksi ohjeita vakavaraisuuden ja
riskien hallinnasta, luotettavasta hallinnosta ja sisäisestä valvonnasta sekä ohjeita
yhtenäisten tilinpäätösperiaatteiden noudattamiseksi yhteenliittymän yhdistellyn
tilinpäätöksen laatimisessa.
Talletussuojarahaston ja sijoittajien korvausrahaston suoja
OP Yrityspankki Oyj kuuluu talletussuojarahastoon ja sijoittajien korvausrahastoon.
Talletussuojarahastoa koskevan lainsäädännön mukaan osuuspankkien yhteenliittymään
kuuluvia talletuspankkeja (ml. OP Yrityspankki Oyj) pidetään talletussuojan osalta yhtenä
pankkina. Talletussuojarahaston varoista korvataan tallettajan saamiset osuuspankkien
yhteenliittymään kuuluvilta talletuspankeilta yhteensä enintään 100 000 euroon asti.
Sijoittajien korvausrahastoa koskevan lainsäädännön mukaan osuuspankkien
yhteenliittymää pidetään korvaussuojan osalta yhtenä pankkina. Sijoittajalle korvataan
saamiset enintään 20 000 euroon saakka. Rahasto ei korvaa arvopaperien
kurssimuutoksista tai vääristä sijoituspäätöksistä johtuvia tappioita. Korvausrahasto korvaa
vain ei-ammattimaisten sijoittajien saamisia.
Talletussuojasta vastaa valtiovarainministeriön alainen Rahoitusvakausvirasto.
Hallituksen esitys voitonjaosta
Tilinpäätöksen 31.12.2024 mukaan yhtiön voitonjakokelpoiset varat, joihin sisältyy
tilikauden voitto 372 323 566,01 euroa, olivat yhteensä 3 421 605 085,96 euroa. Yhtiön
jakokelpoiset varat olivat yhteensä 3 752 985 923,02 euroa.
Hallitus esittää, että osinkoa jaetaan yhteensä 112 000 000,00 euroa, eli 0,35 euroa
osakkeelta, ja että osingonjaon jälkeen jäljelle jäävä osa 260 323 566,01 euroa kirjataan
edellisten tilikausien voitto/tappio-tilille. Osingonjaon jälkeen yhtiölle jää voitonjakokelpoisia
varoja 3 309 605 085,96 euroa ja jakokelpoisia varoja yhteensä 3 640 985 923,02 euroa.
Yhtiön taloudellisessa asemassa ei tilikauden päättymisen jälkeen ole tapahtunut olennaisia
muutoksia. Yhtiön maksuvalmius on hyvä, eikä ehdotettu varojenjako vaaranna hallituksen
näkemyksen mukaan yhtiön maksukykyä.
Tilikauden jälkeiset tapahtumat
Tammikuussa OP Yrityspankki laski liikkeeseen 500 miljoonan euron toissijaisen oman
pääoman ehtoisen joukkovelkakirjalainan. Toissijaisen oman pääoman ehtoinen laina on
maturiteetiltaan 10 vuotta, mutta se on EKP:n luvalla mahdollista lunastaa takaisin 5
vuoden kuluttua arvopäivästä.
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  24
Näkymät
Suomen talous supistui vuonna 2024. Talous alkoi kuitenkin elpyä vuoden aikana, ja
vuoden jälkipuoliskolla BKT kasvoi ennakkotietojen mukaan edellisvuodesta. Hidastuneen
inflaation ja laskevien korkojen myötä taloudella on edellytykset jatkaa elpymistä. Talouden
näkymien riskit ovat yhä tavanomaista suuremmat. Geopoliittisten kriisien laajeneminen tai
kaupan esteiden lisääntyminen voi vaikuttaa sijoitusmarkkinoihin ja taloudelliseen
toimintaympäristöön.
Arvio vuoden 2025 tuloksen kehityksestä annetaan ainoastaan ryhmätasolla OP Ryhmän
tilinpäätöstiedotteessa sekä osa- ja puolivuosikatsauksissa.
OP Yrityspankin tuloskehityksen merkittävimmät epävarmuustekijät liittyvät
toimintaympäristön kehitykseen, korko- ja sijoitusympäristön muutoksiin sekä saamisten
arvonalentumisten kehitykseen. Lisäksi tulevaan tuloskehitykseen vaikuttavat markkinoiden
kasvuvauhti ja kilpailutilanteen muutos. 
Toimintakertomuksessa esitetyt arviot perustuvat tämänhetkiseen näkemykseen
toimintaympäristön sekä OP Yrityspankki Oyj:n ja sen eri toimintojen kehityksestä, ja
todelliset tulokset voivat olla merkittävästikin erilaiset.
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  25
Keskeiset tuloslaskelma- ja tase-erät
Keskeiset tuloslaskelmaerät, milj. €
2024
2023
2022
Korkokate
631
582
396
Saamisten arvonalentumiset
-1
-96
-18
Nettopalkkiotuotot
75
73
19
Tuotot sijoitustoiminnasta
34
52
117
Muut tuotot
33
31
32
Henkilöstökulut
-90
-84
-76
Muut kulut
-208
-229
-205
Liikevoitto
473
329
265
Oikaistu
Oikaistu
Keskeiset tase-erät – vastaavaa, milj. €
2024
2023
2022
Käteiset varat ja talletukset keskuspankeissa
18 071
19 710
34 951
Saamiset luottolaitoksilta
10 753
12 280
13 033
Saamiset asiakkailta
28 385
28 187
28 559
Johdannaissopimukset
3 383
4 445
5 592
Sijoitusomaisuus
14 234
12 823
16 455
Aineelliset ja aineettomat hyödykkeet
6
4
8
Muut erät
850
695
535
Vastaavaa yhteensä
75 683
78 145
99 133
Oikaistu
Oikaistu
Keskeiset tase-erät – vastattavaa, milj. €
2024
2023
2022
Velat luottolaitoksille
25 049
23 982
41 060
Velat asiakkaille
19 387
17 254
19 098
Johdannaissopimukset
3 150
4 179
5 517
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjalainat
19 326
24 062
25 311
Muut vieraan pääoman erät
3 905
4 071
3 783
Oma pääoma
4 866
4 597
4 364
Vastattavaa yhteensä
75 683
78 145
99 133
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  26
Tulos vuosineljänneksittäin
Milj. €
1–3/2024
4–6/2024
7–9/2024
10–12/2024
1–12/2024
1–12/2023
Korkokate
157
149
161
165
631
582
Saamisten arvonalentumiset
-12
-4
0
14
-1
-96
Nettopalkkiotuotot
19
19
15
21
75
73
Tuotot sijoitustoiminnasta
9
9
5
11
34
52
Liiketoiminnan muut tuotot
11
7
7
7
33
31
Henkilöstökulut
-21
-25
-21
-24
-90
-84
Poistot ja arvonalentumiset
0
0
0
0
-1
-3
Liiketoiminnan muut kulut
-51
-51
-49
-57
-207
-226
Liikevoitto
112
106
118
138
473
329
Tulos ennen veroja
112
106
118
138
473
329
Tuloverot
-25
-21
-23
-32
-101
-64
Kauden tulos
87
85
95
106
372
265
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  27
Taloudellista kehitystä kuvaavat tunnusluvut
2024
2023
2022
Oman pääoman tuotto, ROE, %
7,9
5,9
4,9
Oman pääoman tuotto käyvin arvoin (ROE), %
7,3
5,2
3,2
Koko pääoman tuotto (ROA), %
0,48
0,30
0,22
Omavaraisuusaste, %
6,4
5,9
4,4
Kulu-tuotto-suhde, %
38,6
42,4
49,8
Henkilöstö keskimäärin
905
862
824
Osakekohtaiset tunnusluvut
Oma pääoma/osake, euro
15,23
14,38
13,66
Osinko/osake, euro*
0,35
0,24
—
Osinko/tulos, %*
30,08
28,68
—
Osakkeiden lukumäärä tilikauden lopussa, kpl
319 551 415
319 551 415
319 551 415
* Hallituksen ehdotus 2024
OP Osuuskunta omistaa kaikki OP Yrityspankki Oyj:n osakkeet. Osakkeiden lukumäärä ei ole muuttunut tilikauden aikana.
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  28
Tunnuslukujen laskentakaavat
Vaihtoehtoisia tunnuslukuja esitetään kuvaamaan liiketoiminnan taloudellista kehitystä ja parantamaan vertailukelpoisuutta eri raportointikausien välillä. Käytettyjen vaihtoehtoisten
tunnuslukujen laskentakaavat on esitetty alla. 
Vaihtoehtoiset tunnusluvut 
Oman pääoman tuotto (ROE), %
Katsauskauden tulos x (tilikauden päivät/katsauskauden
päivät)
x 100
Tunnusluku kertoo, kuinka paljon omalle pääomalle on kertynyt
tuottoa katsauskauden aikana.
Oma pääoma (kauden alun ja lopun keskiarvo)
Oman pääoman tuotto (ROE), käyvin
arvoin, %
Tilikauden laaja tulos
x 100
Tunnusluku kertoo, kuinka paljon omalle pääomalle on kertynyt
laajan tuloksen mukaista tuottoa tilikauden aikana
Oma pääoma (kauden alun ja lopun keskiarvo)
Koko pääoman tuotto (ROA), %
Katsauskauden tulos x (tilikauden päivät/katsauskauden
päivät)
x 100
Tunnusluku kertoo, kuinka paljon toimintaan sitoutuneelle pääomalle
on kertynyt katsauskaudella tuottoa.
Taseen loppusumma keskimäärin (kauden alun ja lopun
keskiarvo)
 
 
 
Omavaraisuusaste, %
Oma pääoma
x 100
Tunnusluku kertoo, kuinka suuri osuus yhtiön varallisuudesta on
omaa pääomaa.
Taseen loppusumma
Oma pääoma /osake
Oma pääoma
Tunnusluku kertoo osakekohtaisen oman pääoman.
Osakkeiden osakeantioikaistu lukumäärä tilinpäätöksessä
Osinko/osake, euro
Tilikaudelta jaettava osinko
Osakekohtainen osinko kuvaa jaettavan osingon osuutta yhtä
osaketta kohden.
Osakkeiden osakeantioikaistu lukumäärä tilinpäätöksessä
Osinko / tulos, %
Osakekohtainen osinko
x 100
Osinkosuhde kertoo, kuinka suuri jaettava osinko on suhteessa
tilikauden tulokseen
Osakekohtainen tulos
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  29
Tuotot yhteensä
Korkokate + Nettopalkkiotuotot + Tuotot sijoitustoiminnasta +
Liiketoiminnan muut tuotot
Tunnusluku kuvaa kaikkien tuottojen kehittymistä.
Kulut yhteensä
Henkilöstökulut + Poistot ja arvonalentumiset + Liiketoiminnan
muut kulut
Tunnusluku kuvaa kaikkien kulujen kehittymistä.
Kulu–tuotto-suhde, %
Kulut yhteensä
x 100
Tunnusluku kertoo, mikä on kulujen osuus tuotoista. Mitä
matalampi tunnusluku on, sitä parempi.
Tuotot yhteensä
Tuotot sijoitustoiminnasta
Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävien rahoitusvarojen nettotuotot +
Sijoitustoiminnan nettotuotot
Tunnusluku kuvaa kaikkien sijoitustoimintaan liittyvien tuottojen
kehittymistä.
Luottokanta
Tase-erään Saamiset asiakkailta sisältyvät luotot ja tappiota
koskeva vähennyserä. Luottokanta ei sisällä saamatta olevia
korkoja tai johdannaisten arvostuseriä.
Asiakkaille myönnettyjen luottojen kokonaismäärä.
Saamisten arvonalentumiset luotto-
ja takauskannasta, %
Saamisten arvonalentumiset x (tilikauden päivät/katsauskauden
päivät)
x 100
Tunnusluvulla kuvataan tuloslaskelmalle kirjattujen saamisten
arvonalentumisten määrää suhteessa luotto- ja takauskantaan.
Mitä matalampi tunnusluku on, sitä parempi.
Luotto- ja takauskanta katsauskauden lopussa
Talletukset
Tase-erän Velat asiakkaille sisältämät talletukset. Talletukset
eivät sisällä maksamattomia korkoja tai johdannaisten
arvostuseriä.
Asiakkaiden talletusten kokonaismäärä.
Tappiota koskevan vähennyserän
kattavuusaste (coverage ratio), %
Tappiota koskeva vähennyserä
x 100
Tunnusluvulla mitataan, paljonko odotettavissa olevien
tappioiden määrä kattaa vastuun määrästä.
Luottoriskiä sisältävät taseen erät + taseen ulkopuolisten erien
luottovasta-arvo
Maksukyvyttömyyden
havainnointiaste (default capture
rate), %
Uudet maksukyvyttömät sopimukset, jotka olivat vaiheessa 2
vertailukaudella
x 100
Tunnusluvulla mitataan SICR-mallin (luottoriskin merkittävä
kasvu) tehokkuutta, eli kuinka moni sopimus oli vaiheessa 2
ennen kuin se siirtyi vaiheeseen 3.
Uudet maksukyvyttömät sopimukset katsauskaudella
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  30
Erillislaskentaan perustuvat tunnusluvut
Vakavaraisuussuhde, %
Omat varat yhteensä
x 100
Tunnusluku kuvaa luottolaitoksen vakavaraisuutta ja kertoo
omien varojen suhteen kokonaisriskin määrään.
Kokonaisriski
Tier 1 -vakavaraisuussuhde, %
Ensisijainen pääoma (Tier 1)
x 100
Tunnusluku kuvaa luottolaitoksen vakavaraisuutta ja kertoo
ensisijaisen pääoman suhteen kokonaisriskin määrään.
Kokonaisriski
Ydinpääoman (CET1)
vakavaraisuussuhde, %
Ydinpääoma (CET1)
x 100
Tunnusluku kuvaa luottolaitoksen vakavaraisuutta ja kertoo
ydinpääoman suhteen kokonaisriskin määrään.
Kokonaisriski
Vähimmäisomavaraisuusaste
(leverage ratio), %
Ensisijainen pääoma (T1)
x 100
Tunnusluku kuvaa luottolaitoksen velkaantuneisuutta ja kertoo
ensisijaisen pääoman suhteen vastuiden kokonaismäärään.
Vastuiden määrä
Maksuvalmiusvaatimus (LCR), %
Likvidit varat
x 100
Tunnusluku kuvaa lyhyen aikavälin maksuvalmiusriskiä, joka
edellyttää pankilta riittäviä korkealaatuisia likvidejä varoja 30
päivää kestävästä akuutista stressiskenaariosta selviämiseen.
Likviditeetin ulosvirtaukset - likviditeetin sisään virtaukset
stressitilanteessa
Pysyvän varainhankinnan vaatimus
(NSFR), %
Pysyvä varainhankinta
x 100
Pysyvän varainhankinnan tunnusluku kuvaa pitkän aikavälin
likviditeettiriskiä, joka edellyttää pankilta riittävää määrää vakaita
rahoituslähteitä suhteessa vakaita rahoituslähteitä edellyttäviin
eriin. Tavoitteena on turvata varojen ja velkojen kestävää
maturiteettirakennetta vuoden aikahorisontilla ja rajoittaa
turvautumista liiaksi lyhytaikaiseen tukkuvarainhankintaan.
Pysyvän varainhankinnan vaade
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  31
Järjestämättömät saamiset
vastuista, %
Järjestämättömät saamiset (brutto)
x 100
Tunnusluku kuvaa vakavissa maksuongelmissa olevien asiakkaiden
vastuiden osuutta koko vastuukannasta. Järjestämättömillä saamisilla
tarkoitetaan yli 90 päivää erääntyneitä saamisia ja muita riskillisiksi
luokiteltuja saamisia sekä tällaisiin saamisiin kohdistuvia
taloudellisista vaikeuksista johtuvia lainanhoitojoustoja.
Lainanhoitojoustot ovat asiakkaan aloitteesta sovittuja helpotuksia
alkuperäiseen maksuohjelmaan, ja niillä pyritään auttamaan
asiakasta selviytymään väliaikaisista maksuvaikeuksista.
Järjestämättömät saamiset esitetään bruttomääräisinä, niistä ei ole
vähennetty odotettavissa olevia luottotappioita.
Vastuut katsauskauden lopussa
Ongelmasaamiset vastuista, %
Ongelmasaamiset (brutto)
x 100
Tunnusluku kuvaa maksuongelmissa olevien asiakkaiden vastuiden
osuutta koko vastuukannasta. Ongelmasaamisilla tarkoitetaan yli 90
päivää erääntyneitä saamisia, muita riskillisiksi luokiteltuja saamisia
sekä tällaisiin tai terveisiin saamisiin kohdistuvia asiakkaan
taloudellisista vaikeuksista johtuvia lainanhoitojoustoja.
Lainanhoitojoustot ovat asiakkaan aloitteesta sovittuja helpotuksia
alkuperäiseen maksuohjelmaan, ja niillä pyritään auttamaan
asiakasta selviytymään väliaikaisista maksuvaikeuksista.
Järjestämättömien lainanhoitojoustojen lisäksi ongelmasaamisiin
sisältyvät koeajalla olevat järjestämättömistä saamisista jo
tervehtyneet lainanhoitojoustosaamiset tai saamiset, joissa
lainanhoitojousto on tehty sopimukseen, joka ei ollut järjestämätön.
Muista kuin asiakkaan taloudellisista vaikeuksista johtuneita
maksuohjelmamuutoksia ei luokitella ongelmasaamisiksi.
Ongelmasaamiset esitetään bruttomääräisinä, niistä ei ole
vähennetty odotettavissa olevia luottotappioita.
Vastuut katsauskauden lopussa
Terveet lainanhoitojoustosaamiset
vastuista, %
Terveet lainanhoitojoustosaamiset (brutto)
x 100
Tunnusluku kuvaa terveiden lainanhoitojoustosaamisten osuutta
koko vastuukannasta. Terveitä lainanhoitojoustosaamisia ovat
koeajalla olevat järjestämättömistä saamisista jo tervehtyneet
lainanhoitojoustosaamiset tai saamiset, joissa lainanhoitojousto on
tehty sopimukseen, joka ei ollut järjestämätön. Muista kuin asiakkaan
taloudellisista vaikeuksista johtuneita maksuohjelmamuutoksia ei
luokitella lainanhoitojoustosaamisiksi.
Vastuut katsauskauden lopussa
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  32
Terveet lainanhoitojoustosaamiset
ongelmasaamisista, %
Terveet lainanhoitojoustosaamiset (brutto)
x 100
Tunnusluku kuvaa terveiden lainanhoitojoustosaamisten osuutta
ongelmasaamisista, joihin sisältyy terveiden
lainanhoitojoustosaamisten lisäksi järjestämättömät saamiset.
Terveitä lainanhoitojoustosaamisia ovat koeajalla olevat
järjestämättömistä saamisista jo tervehtyneet
lainanhoitojoustosaamiset tai saamiset, joissa lainanhoitojousto on
tehty sopimukseen, joka ei ollut järjestämätön. Muista kuin asiakkaan
taloudellisista vaikeuksista johtuneita maksuohjelmamuutoksia ei
luokitella lainanhoitojoustosaamisiksi.
Ongelmasaamiset katsauskauden lopussa
Tappiota koskeva vähennyserä
(saamiset asiakkailta)
ongelmasaamisista, %
Tappiota koskeva vähennyserä, joka kohdistuu tase-erään
Saamiset asiakkailta
x 100
Tunnusluku kuvaa odotettavissa olevien tappioiden osuutta kaikista
ongelmasaamisista. Ongelmasaamisiin sisältyvät järjestämättömät
saamiset sekä terveet lainanhoitojoustosaamiset.
Ongelmasaamiset katsauskauden lopussa
Luotto- ja takauskanta
Luottokanta + takauskanta
Tunnusluku kuvaa annettujen luottojen ja takausten yhteismäärää.
Vastuut
Luotto- ja takauskanta + korkosaamiset + käyttämättömät
luottojärjestelyt
Ongelmasaamisten ja järjestämättömien saamisten
suhteutusperusteena käytetään luotto- ja takauskannan,
korkosaamisten sekä käyttämättömien luottojärjestelyiden
(nostamattomat luotot ja nostovarat) summaa.
Muut vastuut
Korkosaamiset + käyttämättömät luottojärjestelyt
Luotto- ja takauskannan lisäksi vastuita muodostuu korkosaamisista
sekä käyttämättömistä luottojärjestelyistä (nostamattomat luotot ja
nostovarat).
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  33
Vakavaraisuustaulukot
Luottolaitosvakavaraisuus
Omat varat
milj. EUR
31.12.2024
31.12.2023
OP Yrityspankki Oyj:n oma pääoma
4 866
4 597
Käyvän arvon rahasto, rahavirran suojaus
0
6
Ydinpääoma (CET1) ennen vähennyksiä
4 866
4 603
Aineettomat hyödykkeet
-3
-1
Eläkevastuun ylikate ja arvostusoikaisut
-51
-59
Ennakoitu voitonjako
-112
-76
Järjestämättömien vastuiden kattamisvaatimuksesta puuttuva
määrä
-43
-37
Ydinpääoma (CET1)
4 658
4 430
Ensisijainen pääoma (T1)
4 658
4 430
Debentuurilainat
1 288
1 308
Debentuurilainat, joihin sovelletaan siirtymäsäännöstä
22
57
Yleiset luottoriskioikaisut
24
22
Toissijainen pääoma (T2)
1 334
1 387
Omat varat yhteensä
5 992
5 816
Kokonaisriski
milj. EUR
31.12.2024
31.12.2023
Luotto- ja vastapuoliriski
29 458
30 744
Standardimenetelmä (SA)
29 458
30 744
Valtio- ja keskuspankkivastuut
106
87
Luottolaitosvastuut
524
603
Yritysvastuut
22 519
23 701
Vähittäisvastuut
3 192
3 060
Kiinteistövakuudelliset vastuut
1 475
1 438
Maksukyvyttömät vastuut
456
638
Erityisen suuren riskin erät
118
219
Katetut joukkolainat
697
608
Yhteistä sijoitustoimintaa harjoittavat yritykset (CIU)
36
60
Oman pääoman ehtoiset sijoitukset
3
11
Muut
330
317
Keskusvastapuolen maksukyvyttömyysrahaston riskit
1
1
Arvopaperistetut erät
27
50
Markkina- ja selvitysriski, standardimenetelmä
944
1 006
Operatiivinen riski, standardimenetelmä
1 229
1 086
Vastuun arvonoikaisu (CVA)
210
217
Muut riskit*
1 075
969
Kokonaisriski yhteensä
32 944
34 072
* Muuten kattamattomat riskit.
OP Yrityspankki Oyj:n toimintakertomus 2024  |  34
Suhdeluvut
Suhdeluvut, %
31.12.2024
31.12.2023
Ydinpääoman (CET1) vakavaraisuussuhde
14,1
13,0
Tier1-vakavaraisuussuhde
14,1
13,0
Vakavaraisuussuhde
18,2
17,1
Suhdeluvut ilman siirtymäsäännöstä
Suhdeluvut ilman siirtymäsäännöstä, %
31.12.2024
31.12.2023
Ydinpääoman (CET1) vakavaraisuussuhde
14,1
13,0
Tier1-vakavaraisuussuhde
14,1
13,0
Vakavaraisuussuhde
18,1
16,9
Pääomavaatimus
Pääomavaatimus, milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Omat varat
5 992
5 816
Pääomavaatimus
3 547
3 657
Puskuri pääomavaatimuksiin
2 445
2 159
Pääomavaatimus muodostuu minimivaatimuksesta 8 prosenttia, kiinteästä
lisäpääomavaatimuksesta 2,5 prosenttia ja ulkomaisten vastuiden maakohtaisista
muuttuvista lisäpääomavaatimuksista.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  35
TILINPÄÄTÖS
Tuloslaskelma
Oikaistu
Milj. €
Liite
2024
2023
Efektiivisen koron menetelmää käyttäen lasketut korkotuotot
3 088
2 839
Korkokulut
-2 457
-2 257
Korkokate
4
631
582
Saamisten arvonalentumiset
5
-1
-96
Palkkiotuotot
131
136
Palkkiokulut
-57
-63
Nettopalkkiotuotot
6
75
73
Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävien rahoitusvarojen nettotuotot
7
34
47
Sijoitustoiminnan nettotuotot
8
0
5
Liiketoiminnan muut tuotot
9
33
31
Henkilöstökulut
10
-90
-84
Poistot ja arvonalentumiset
11
-1
-3
Liiketoiminnan muut kulut
12
-207
-226
Liiketoiminnan kulut
-298
-313
Liikevoitto
473
329
Tulos ennen veroja
473
329
Tuloverot
13
-101
-64
Kauden tulos
372
265
OP Yrityspankki nimesi vuoden 2024 viimeisellä vuosineljänneksellä kaikki korkokatteessa raportoitavat korkotuotot efektiivisen koron menetelmää käyttäen lasketuiksi korkotuotoiksi. 
Vertailukauden tiedot on oikaistu. Muutoksesta kerrotaan tarkemmin liitetiedossa 2. Tilinpäätöksen laatimisperiaatteiden ja esittämisen muutokset.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  36
Laaja tuloslaskelma
Milj. €
Liite
2024
2023
Kauden tulos
372
265
Erät, joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi
Etuuspohjaisten eläkejärjestelyiden uudelleen määrittämisestä johtuvat voitot/(tappiot)
28
4
2
Muutokset omassa luottoriskissä käypään arvoon arvostetuista veloista
-7
Erät, jotka saatetaan myöhemmin siirtää tulosvaikutteiseksi
Käyvän arvon rahaston muutos
Käypään arvoon arvostamisesta
30
-39
-67
Rahavirran suojauksesta
30
8
24
Tuloverot
Eristä, joita ei siirretä tulosvaikutteiseksi
Etuuspohjaisten eläkejärjestelyiden uudelleen määrittämisestä johtuvista voitoista/(tappioista)
24
-1
0
Muutokset omassa luottoriskissä käypään arvoon arvostetuista veloista
1
Eristä, jotka saatetaan myöhemmin siirtää tulosvaikutteiseksi
Käypään arvoon arvostamisesta
30
8
13
Rahavirran suojauksesta
30
-2
-5
Muut laajan tuloksen erät
-27
-32
Kauden laaja tulos
345
233
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  37
Tase
Oikaistu
Oikaistu
Milj. €
Liite
31.12.2024
31.12.2023
1.1.2023
Käteiset varat ja talletukset keskuspankeissa
15
18 071
19 710
34 951
Saamiset luottolaitoksilta
16
10 753
12 280
13 033
Saamiset asiakkailta
17
28 385
28 187
28 559
Johdannaissopimukset
18
3 383
4 445
5 592
Sijoitusomaisuus
19
14 234
12 823
16 455
Aineettomat hyödykkeet
20
3
1
3
Aineelliset hyödykkeet
21
4
3
5
Muut varat
23
850
664
535
Laskennalliset verosaamiset
24
0
31
0
Varat yhteensä
75 683
78 145
99 133
Velat luottolaitoksille
25
25 049
23 982
41 060
Velat asiakkaille
26
19 387
17 254
19 098
Johdannaissopimukset
18
3 150
4 179
5 517
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat
27
19 326
24 062
25 311
Varaukset ja muut velat
28
2 142
2 321
2 084
Tuloverovelat
24
23
4
10
Laskennalliset verovelat
24
295
332
306
Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla
29
1 444
1 414
1 384
Velat yhteensä
70 817
73 548
94 769
Oma pääoma
30
Osakepääoma
428
428
428
Käyvän arvon rahasto
-88
-63
-29
Muut rahastot
1 019
1 019
1 019
Kertyneet voittovarat
3 507
3 213
2 947
Oma pääoma yhteensä
4 866
4 597
4 364
Velat ja oma pääoma yhteensä
75 683
78 145
99 133
OP Yrityspankki korjasi virallista tilinpäätöksen tasekaavaa vuoden 2024 toisen vuosineljänneksen aikana. Uusi tasekaava kuvaa yhtiön toimintaa aiempaa paremmin. Vertailukauden
tiedot on oikaistu. Muutoksesta kerrotaan tarkemmin liitetiedossa 2. Tilinpäätöksen laatimisperiaatteiden ja esittämisen muutokset.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  38
Oman pääoman muutoslaskelma
Milj. €
Osakepääoma
Käyvän
arvon
rahasto
Muut
rahastot
Kertyneet
voittovarat
Oma
pääoma
yhteensä
Oma pääoma 1.1.2023
428
-29
1 019
2 947
4 364
Kauden laaja tulos
-34
266
233
Kauden tulos
265
265
Muut laajan tuloksen erät
-34
1
-32
Muut
0
0
Oma pääoma 31.12.2023
428
-63
1 019
3 213
4 597
Milj. €
Osakepääoma
Käyvän
arvon
rahasto
Muut
rahastot
Kertyneet
voittovarat
Oma
pääoma
yhteensä
Oma pääoma 1.1.2024
428
-63
1 019
3 213
4 597
Kauden laaja tulos
-25
370
345
Kauden tulos
372
372
Muut laajan tuloksen erät
-25
-2
-27
Voitonjako
-76
-76
Muut
0
0
Oma pääoma 31.12.2024
428
-88
1 019
3 507
4 866
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  39
Rahavirtalaskelma
Oikaistu
Milj. €
Liite
2024
2023
Liiketoiminnan rahavirta
Kauden tulos
372
265
Oikaisut kauden tulokseen
512
307
Liiketoiminnan varojen lisäys (-) tai vähennys (+)
605
4 998
Saamiset luottolaitoksilta
16
1 494
464
Saamiset asiakkailta
17
-151
81
Johdannaissopimukset, varat
18
639
-66
Sijoitusomaisuus
19
-1 191
4 235
Muut varat
23
-186
284
Liiketoiminnan velkojen lisäys (+) tai vähennys (-)
2 186
-18 941
Velat luottolaitoksille
25
900
-17 381
Velat asiakkaille
26
2 133
-1 767
Johdannaissopimukset, velat
18
-809
59
Varaukset ja muut velat
28
-38
148
Maksetut tuloverot
-81
-67
Saadut osingot
2
2
A. Liiketoiminnan rahavirta yhteensä
3 596
-13 435
Investointien rahavirta
Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin
20, 21
-10
-6
Aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden luovutukset
20, 21
7
6
B. Investointien rahavirta yhteensä
-3
0
Rahoituksen rahavirrat
Velat, joilla on huonompi etuoikeus, lisäykset
29
1
0
Velat, joilla on huonompi etuoikeus, vähennykset
29
0
-5
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat, lisäykset
27
7 865
10 457
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat, vähennykset
27
-13 043
-12 472
Maksetut osingot
-76
0
Vuokrasopimusvelat
22
-1
-1
C. Rahoituksen rahavirta yhteensä
-5 254
-2 020
Rahavarojen nettomuutos (A+B+C)
-1 661
-15 455
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  40
Oikaistu
Milj. €
Liite
2024
2023
Rahavarat kauden alussa
19 894
35 395
Valuuttakurssien muutosten vaikutus
-11
-45
Rahavarat kauden lopussa
18 222
19 894
Saadut korot
6 085
5 795
Maksetut korot
-5 296
-5 357
Kauden tulokseen tehdyt oikaisut
Erät, joihin ei liity maksutapahtumaa ja muut oikaisut
Saamisten arvonalentumiset
2
97
Rahoitusinstrumenttien arvon muutokset
191
-148
Etuuspohjaiset eläkejärjestelyt
0
0
Poistot ja arvonalentumiset
1
3
Maksetut tuloverot
101
64
Muut
216
291
Oikaisut yhteensä
512
307
Rahavarat
Käteiset varat ja talletukset keskuspankeissa
18 071
19 710
Vaadittaessa maksettavat saamiset luottolaitoksilta
151
184
Yhteensä
18 222
19 894
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  41
Liitetiedot
Taseen liitetiedot
Liite 15. Käteiset varat ja talletukset keskuspankeissa
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  42
Liite 31. Saamisten ja saamistodistusten tappiota
koskeva vähennyserä
Liite 35. Rahoitusvarat ja -velat, jotka on vähennetty
toisistaan tai joita koskee toimeenpantavissa oleva
yleinen nettoutusjärjestely
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  43
Liite 1. OP Yrityspankki Oyj:n IFRS-tilinpäätöksen laatimisperiaatteet
Yleistä
OP Yrityspankki on yksi johtavista yrityspankeista Suomessa. OP Yrityspankilla on
vakiintunut ja laaja yhtiöistä ja instituutioista koostuva asiakaskunta, jolle se tarjoaa
kattavan valikoiman pankkipalveluita. Lisäksi OP Yrityspankki toimii myös keskuspankkina
OP Ryhmän osuuspankeille.
OP Yrityspankki Oyj kuuluu OP Ryhmään, joka muodostuu 93 osuuspankista ja niiden
keskusyhteisöstä OP Osuuskunnasta tytäryhtiöineen. OP Ryhmän jäsenluottolaitoksiin
kuuluvat OP Yrityspankki Oyj, OP-Asuntoluottopankki Oyj, OP Vähittäisasiakkaat Oyj ja OP
Osuuskunnan jäsenosuuspankit.
Talletuspankkien yhteenliittymästä annetun lain mukaisesti jäsenluottolaitokset, mukaan
lukien OP Yrityspankki ja OP Osuuskunta vastaavat viime kädessä yhteisvastuullisesti
toistensa veloista ja sitoumuksista. Jos jäsenluottolaitoksen omat varat vähenevät
tappioiden vuoksi niin alhaisiksi, että laissa määritellyt selvitystilan edellytykset täyttyvät,
OP Osuuskunnalla on oikeus periä jäsenluottolaitoksiltaan ylimääräisiä maksuja viimeksi
vahvistettujen taseiden yhteenlaskettujen loppusummien perusteella.
OP Yrityspankin kotipaikka on Helsinki ja sen rekisteröity katuosoite on Gebhardinaukio 1,
00510 Helsinki. OP Yrityspankin rekisteröity postiosoite on PL 308, 00013 OP. Jäljennös
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätöksestä on saatavissa internet-osoitteesta www.op.fi tai
yhtiön toimipisteestä.
OP Yrityspankin emoyhtiö on OP Osuuskunta, jonka konsernitilinpäätökseen OP
Yrityspankin tiedot yhdistellään.
Jäljennös OP Osuuskunnan tilinpäätöksestä on saatavissa käyntiosoitteessa
Gebhardinaukio 1, 00510 Helsinki. OP Ryhmän tilinpäätös on saatavissa internet-
osoitteesta www.op.fi tai yhtiön toimipisteestä osoitteesta Gebhardinaukio 1, 00510
Helsinki.
OP Yrityspankin hallitus hyväksyi tilinpäätöstiedotteen julkaistavaksi 6.2.2025, ja hallitus
hyväksyi tilinpäätöksen 6.2.2025.
Laatimisperusta
Tilinpäätös on laadittu kansainvälisten IFRS-tilinpäätösstandardien (International Financial
Reporting Standards) mukaisesti. Tilinpäätöksen laadinnassa noudatetaan niitä IAS- ja
IFRS-standardeja ja SIC- ja IFRIC-tulkintoja, jotka olivat voimassa 31.12.2024.
Kansainvälisillä tilinpäätösstandardeilla viitataan niihin standardeihin ja tulkintoihin, jotka
on hyväksytty Euroopan parlamentin ja neuvoston asetuksen (EU) N:o 1606/2002
mukaisesti. OP Yrityspankin liitetiedot ovat myös suomalaisten, IFRS-säännöksiä
täydentävien kirjanpito- ja yhteisölainsäädännön vaatimusten mukaiset.
OP Yrityspankki otti käyttöön vuonna 2024 seuraavat standardit ja tulkinnat:
• IAS 1 Tilinpäätöksen esittäminen, IAS 7 Rahavirtalaskelmat, IFRS 16 Vuokrasopimukset
ja IFRS 7 Rahoitusinstrumentit: tilinpäätöksessä esitettävät tiedot -standardeihin tehdyt
muutokset tulivat voimaan 1.1.2024. Muutoksilla ei ole merkittävää vaikutusta OP
Yrityspankin tilinpäätökseen.
Tilinpäätöstiedot esitetään miljoonina euroina. Liitetaulukoiden erissä esitetty numero nolla
tarkoittaa sitä, että erä sisältää saldoa, mutta se pyöristyy nollaan. Mikäli erässä ei esitetä
mitään (tyhjä), erän saldo on nolla.
Euroopan parlamentin ja neuvoston asetuksen (EU) N:o 575/2013 mukaiset Pilari 3 -
vakavaraisuustiedot esitetään OP-yhteenliittymän Pilari 3 -taulukoissa. OP Ryhmän
toimintakertomuksessa esitetään kooste vakavaraisuudesta.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  44
Tilikauden keskeiset tapahtumat
OP Yrityspankki liittyi Euribor-paneeliin
OP Yrityspankki Oyj liittyi jäseneksi Euribor-viitekorkoja hallinnoivaan paneeliin. Paneelissa
on tällä hetkellä 19 merkittävää pankkia eri puolilta Eurooppaa. OP Yrityspankki täydentää
kokoonpanoa, jossa ei ole muita pohjoismaisia pankkeja. Euribor-viitekorkoja hallinnoi
European Money Markets Institute (EMMI), joka vastaa viitekorkojen laskentaperiaatteista
ja julkaisemisesta.
OP Yrityspankki valittiin Suomen parhaaksi yrityspankiksi
Loppuvuonna Kantarin julkaisemassa Prospera-tutkimuksessa suuryritykset valitsivat OP
Yrityspankin parhaaksi yrityspankiksi Suomessa. Prospera-tutkimus tarjoaa näkymän
siihen, mitä suuret yritykset toivovat pankiltaan. Viimeisen seitsemän vuoden ajan OP
Yrityspankki on sijoittunut aina kahden parhaan yrityspankin joukkoon, ainoana toimijana
markkinoilla.
OP Yrityspankki Oyj laski liikkeeseen uuden vihreän joukkovelkakirjalainan
OP Yrityspankki Oyj laski liikkeeseen vaihtuvakorkoisen 500 miljoonan euron senior-
ehtoisen vihreän joukkovelkakirjalainan päivitetyn Green Bond Framework -viitekehyksen
mukaisesti. Laina on suunnattu kansainvälisille instituutiosijoittajille ja laina-aika on kolme
vuotta. Lainan korko on kiinnitetty 3 kuukauden euriboriin. Lainalla tuetaan vihreää
siirtymää, ja sen kautta hankitut varat kohdistetaan kestävään yritysrahoitukseen. Lainan
kautta rahoitettavia toimialoja ovat muun muassa uusiutuva energia,
ympäristöystävällinen rakentaminen (green buildings) ja luonnonvarojen kestävä käyttö
sisältäen maankäytön. Laina laskettiin liikkeeseen 28.3.2024.
Muutos OP Yrityspankki Oyj:n hallituksessa
OP Ryhmän henkilöstöjohtaja Hannakaisa Länsisalmi aloitti OP Yrityspankki Oyj:n
hallituksen jäsenenä 1.7.2024. Länsisalmi korvaa hallituksessa Tiia Tuovisen, joka jäi pois
OP Ryhmästä omasta pyynnöstään 30.6.2024. Länsisalmen nimityksen myötä OP
Yrityspankki Oyj:n hallituksen kokoonpano on 1.7.2024 alkaen seuraava: Timo Ritakallio
(puheenjohtaja), Mikko Timonen, Olli Lehtilä, Petteri Rinne, Mikko Vepsäläinen ja
Hannakaisa Länsisalmi.
Johdon harkintaa edellyttävät laatimisperiaatteet
Tilinpäätöksen laatiminen IFRS-tilinpäätösstandardien mukaisesti edellyttää johdolta
arvioiden tekemistä ja harkintaa laatimisperiaatteiden soveltamisessa. Tilinpäätöstä
laadittaessa tehdään tulevaisuutta koskevia arvioita ja oletuksia, joiden lopputulemat voivat
poiketa toteumasta. Lisäksi joudutaan käyttämään harkintaa tilinpäätöksen
laatimisperiaatteiden soveltamisessa.
Odotettavissa olevat luottotappiot
Odotettavissa olevien luottotappioiden (ECL) laskentamallien määrittämiseen liittyy johdon
harkintaa.
Varsinainen ECL-lukujen laskenta suoritetaan ECL-malleilla, jotka perustuvat havaittavissa
olevien syöttötietojen käyttöön, paitsi jos kyseessä on pääsääntöisesti vaiheessa 2 tai 3 ja
tarkkailulistalla oleva suuri yritysvastuu, jolloin ECL lasketaan asiantuntija-arvioon
perustuvalla kassavirtaperusteisella ECL-menetelmällä. Asiantuntija-arvioihin liittyy johdon
harkintaa muun muassa tulevien kassavirtojen määrään ja ajoitukseen sekä vakuuden
arvoon.
Johdon harkintaan perustuvat lisävaraukset (management overlay) ovat joko suoraan
ECL:n määrään tehtyjä lisävarauksia tai sitten PD- tai LGD-riskiparametreihin sisällytettyjä
arvioita (ns. post model adjustments) ja ne on tarkoitettu vain väliaikaiseen käyttöön,
kunnes varauksen aiheuttama ennakoimaton tapahtuma tai olosuhde on saatu huomioitua
ECL-malleissa.
Liitetiedossa 31. Saamisten ja saamistodistusten tappiota koskeva vähennyserä esitetään
laskelmat tappiota koskevasta vähennyserästä ja laskentaan liittyvistä keskeisistä
epävarmuustekijöistä.
Ulkomaan rahan määräiset erät
Tilinpäätös laaditaan euroina, joka on yhtiön toiminta- ja esittämisvaluutta. Ulkomaan
rahan määräiset liiketoimet kirjataan euromääräisiksi tapahtumapäivän kurssiin tai
kirjauskuukauden keskikurssiin. Tilinpäätöspäivänä ulkomaan rahan määräiset
monetaariset tase-erät muutetaan euroiksi tilinpäätöspäivän kurssiin. Ei-monetaariset
tase-erät, jotka arvostetaan alkuperäiseen hankintamenoon, esitetään tapahtumapäivän
kurssiin.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  45
Ulkomaan rahan määräisten liiketapahtumien ja monetaaristen tase-erien muuttamisesta
euroiksi syntyvät kurssierot kirjataan valuuttakurssivoittoina tai -tappioina tuloslaskelman
erään Sijoitustoiminnan nettotuotot.
Uudet standardit ja tulkinnat
IASB (International Accounting Standards Board) on julkaissut seuraavia tulevia
merkittäviä standardimuutoksia.
IFRS 18 -tilinpäätösstandardi tilinpäätöksen esittämisestä ja
tilinpäätöksessä esitettävistä tiedoista
International Accounting Standards Board (IASB) on julkaissut uuden IFRS 18 -
tilinpäätösstandardin 9.4.2024 (ei vielä hyväksytty EU:ssa), joka käsittelee tilinpäätöksen
esittämistä ja tilinpäätöksessä esitettäviä tietoja. Uusi tilinpäätösstandardi tuo muutoksia
ennen kaikkea tuloslaskelman esittämiseen. Lisäksi yhteisöjen tulee esittää muita eriä ja
välisummia, jos ne ovat tarpeen, jotta päälaskelmat muodostavat hyödyllisen, jäsennellyn
yhteenvedon. IFRS 18:n uudet vaatimukset parantavat samankaltaisten yhtiöiden
tulosraportoinnin vertailukelpoisuutta.
IFRS 18 -tilinpäätösstandardia on sovellettava 1.1.2027 tai sen jälkeen alkavilla
raportointikausilla (sovelletaan takautuvasti vertailutietoihin). IFRS 18 -tilinpäätösstandardi
korvaa IAS 1 -standardin. Uusi standardi ei vaikuta erien kirjaamiseen tai arvostamiseen
tilinpäätöksessä.
OP Ryhmässä on käynnistetty selvitys uuden standardin vaikutuksista. Tämän hetken
arvion mukaan IFRS 18 -tilinpäätösstandardi vaikuttaa tilinpäätöksessä seuraaviin osa-
alueisiin:
• tuloslaskelman rakenne ja uudet välisummat tuloslaskelmassa
• uusia liitetietoja johdon määrittelemistä tunnusluvuista, joita tällä hetkellä esitetään
toimintakertomuksessa (”management-defined performance measures”)
• tietojen esittäminen laajennetuista yhdistämis- ja erittelykriteereistä, joita sovelletaan
sekä päälaskelmiin että tilinpäätöksen liitetietoihin
• valuuttojen kurssierojen ja riskienhallintaan käytettyjen johdannaisten käyvän arvon
muutosten esittäminen tuloslaskelmalla.
Muut tulevat muutokset
Muutokset rahoitusinstrumenttien luokitteluun ja arvostamiseen (koskee IFRS 9ää ja IFRS
7ää; julkaistu 30.5.2024 ei vielä hyväksytty EU:ssa). Tämä muutos tarkentaa joidenkin
rahoitusvarojen ja -velkojen taseeseen kirjaamista ja taseesta pois kirjaamisen ajankohtaa
silloin kun maksetaan sähköisen maksujärjestelmän kautta. Muutos myös tarkentaa
rahoitusvarojen SPPI-kriteerien arviointia (esim. ESG-tavoite) sekä edellyttää uusia liitteitä
sellaisille tuotteille, joiden sopimukselliset ehdot voivat muuttaa rahavirtoja (esim. ESG-
tavoite) ja tarkentaa FVOCI-luokiteltujen osakkeiden liitteitä.
Muutosta on sovellettava 1.1.2026 tai sen jälkeen alkavilla raportointikausilla (ei
takautuvaa soveltamista vertailuvuoteen). OP Ryhmä on käynnistänyt selvityksen
muutoksen vaikutuksista.
IFRS 19 Subsidiaries without Public Accountability: Disclosures (julkaistu 9.5.2024, ei vielä
hyväksytty EU:ssa) -standardi on vapaaehtoinen ja se mahdollistaa tietyille tytäryhtiöille
IFRS-tilinpäätösstandardien käytön vähennetyillä liitetietovaatimuksilla. Standardia voi
halutessaan soveltaa 1.1.2027 tai sen jälkeen alkavilla raportointikausilla. OP Yrityspankki
ei odota tällä olevan merkittävää vaikutusta.
Vuosittaiset parannukset osa 11 (julkaistu 18.7.2024, ei vielä hyväksytty EU:ssa).
Muutokset koskevat seuraavia standardeja: IFRS 1, IFRS 7, IFRS 9, IFRS 10 ja IAS 7.
Muutoksia on sovellettava 1.1.2026 tai sen jälkeen alkavilla raportointikausilla. OP
Yrityspankki ei odota näillä muutoksilla olevan merkittävää vaikutusta.
Sopimukset, joissa viitataan luonnonolosuhteista riippuvaiseen sähköön muuttaa IFRS 9 ja
IFRS 7 standardeja (julkaistu 18.12.2024, ei vielä hyväksytty EU:ssa). Tämä tuo muutoksia
IFRS 9:n oman käytön poikkeukseen toimitussopimuksissa ja suojauslaskennan
vaatimuksiin. Muutokset astuvat voimaan 1.1.2026 tai sen jälkeen alkavilla
raportointikausilla. OP Yrityspankki ei odota tällä olevan merkittävää vaikutusta.
IAS 21 Valuuttakurssien muutosten vaikutukset ‑standardiin tehdyt muutokset tulevat
voimaan 1.1.2025. Muutoksilla ei ole merkittävää vaikutusta OP Yrityspankin
tilinpäätökseen.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  46
Liite 2. Tilinpäätöksen laatimisperiaatteiden ja esittämisen muutokset
Tase- ja tuloslaskelmakaavan esittämisen korjaaminen
OP Yrityspankki korjasi virallista tilinpäätöksen tulos- ja tasekaavaa vuoden 2024 aikana. OP Yrityspankin uusi tulos- ja tasekaava kuvaa yhtiön toimintaa aiempaa paremmin. Muutokset
on tehty takautuvasti myös vuodelle 2023.
Muutokset tasekaavassa ajankohdalle 1.1.2023
a) Aiemmin taseella esitetyn rivin ”Käteiset varat” nimeksi vaihdettiin ”Käteiset varat ja talletukset keskuspankeissa”.
b) Lainasaamisten saamatta olevat korot on aiemmin esitetty taseen rivillä ”Muut varat”. Lainasaamisten saamatta olevat korot, 436 miljoonaa euroa, siirrettiin taseen riveille ”Saamiset
asiakkailta” 381 miljoonaa euroa ja taseen riville ”Saamiset luottolaitoksilta” 55 miljoonaa euroa,”.
c) Rahoitusvelkojen maksamattomat korot on esitetty aiemmin taseen rivillä ”Varaukset ja muut velat”. Rahoitusvelkojen maksamattomat korot, 347 miljoonaa euroa, siirrettiin taseen
riveille ”Velat luottolaitoksille” 160 miljoonaa euroa, ”Velat asiakkaille” 84 miljoonaa euroa ja ”Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat” 103 miljoonaa euroa.
d) Saamistodistusten siirtyvät korot on aiemmin esitetty taseen rivillä ”Muut varat”. Saamistodistusten siirtyvät korot 51 miljoonaa euroa siirrettiin taseen riville ”Sijoitusomaisuus”.
e) Johdannaissopimusten korkosaamisia ja -velkoja on aiemmin esitetty taseen riveillä ”Muut varat” ja ”Varaukset ja muut velat”. Kaikkien johdannaissopimusten käyvät arvot esitetään
jatkossa taseen varojen ja velkojen ”Johdannaissopimukset” riveillä, joten johdannaisten korkosaamiset ja -velat siirrettiin varsinaisen johdannaissopimuksen kanssa samaan tase-
erään. Tehtyjen siirtojen jälkeen taseen varojen ”Johdannaissopimukset” laskivat 190 miljoonaa euroa ja taseen velkojen ”Johdannaissopimukset” laskivat 222 miljoonaa euroa.
Oikaisut pienensivät taseen varoja ja velkoja yhteensä 300 miljoonaa euroa.
f) Aiemmin taseella esitetty rivi ”Verosaamiset” jaettiin kahteen riviin ”Tuloverosaamiset” ja ”Laskennalliset verosaamiset”.
g) Aiemmin taseella esitetty rivi ”Verovelat” jaettiin kahteen riviin ”Tuloverovelat” ja ”Laskennalliset verovelat”. 
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  47
Tase
Milj. €
Viittaus
1.1.2023
Muutokset
Oikaistu
1.1.2023
Käteiset varat ja talletukset keskuspankeissa
a)
34 951
0
34 951
Saamiset luottolaitoksilta
b)
12 978
55
13 033
Saamiset asiakkailta
b)
28 178
381
28 559
Johdannaissopimukset
e)
5 782
-190
5 592
Sijoitusomaisuus
d)
16 404
51
16 455
Aineettomat hyödykkeet
3
0
3
Aineelliset hyödykkeet
5
0
5
Muut varat
b), d), e)
1 132
-597
535
Verosaamiset
f)
0
0
0
Tuloverosaamiset
f)
0
0
Laskennalliset verosaamiset
f)
0
0
Varat yhteensä
99 433
-300
99 133
Velat luottolaitoksille
c)
40 899
160
41 060
Velat asiakkaille
c)
19 014
84
19 098
Johdannaissopimukset
e)
5 739
-222
5 517
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat
c)
25 209
103
25 311
Varaukset ja muut velat
c), e)
2 509
-425
2 084
Verovelat
g)
316
-316
0
Tuloverovelat
g)
10
10
Laskennalliset verovelat
g)
306
306
Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla
1 384
1 384
Velat yhteensä
95 069
-300
94 769
Oma pääoma
Osakepääoma
428
0
428
Käyvän arvon rahasto
-29
0
-29
Muut rahastot
1 019
0
1 019
Kertyneet voittovarat
2 947
0
2 947
Oma pääoma yhteensä
4 364
0
4 364
Velat ja oma pääoma yhteensä
99 433
-300
99 133
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  48
Muutokset tasekaavassa ajankohdalle 31.12.2023
a) Aiemmin taseella esitetyn rivin ”Käteiset varat” nimeksi vaihdettiin ”Käteiset varat ja talletukset keskuspankeissa”.
b) Lainasaamisten saamatta olevat korot on aiemmin esitetty taseen rivillä ”Muut varat”. Lainasaamisten saamatta olevat korot, 272 miljoonaa euroa, siirrettiin taseen riveille ”Saamiset
asiakkailta” 183 miljoonaa euroa ja taseen riville ”Saamiset luottolaitoksilta” 89 miljoonaa euroa,”.
c) Rahoitusvelkojen maksamattomat korot on esitetty aiemmin taseen rivillä ”Varaukset ja muut velat”. Rahoitusvelkojen maksamattomat korot, 285 miljoonaa euroa, siirrettiin taseen
riveille ”Velat luottolaitoksille” 151 miljoonaa euroa, ”Velat asiakkaille” 28 miljoonaa euroa ja ”Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat” 105 miljoonaa euroa.
d) Saamistodistusten siirtyvät korot on aiemmin esitetty taseen rivillä ”Muut varat”. Saamistodistusten siirtyvät korot 76 miljoonaa euroa siirrettiin taseen riville ”Sijoitusomaisuus”.
e) Johdannaissopimusten korkosaamisia ja -velkoja on aiemmin esitetty taseen riveillä ”Muut varat” ja ”Varaukset ja muut velat”. Kaikkien johdannaissopimusten käyvät arvot esitetään
jatkossa taseen varojen ja velkojen ”Johdannaissopimukset” riveillä, joten johdannaisten korkosaamiset ja -velat siirrettiin varsinaisen johdannaissopimuksen kanssa samaan tase-
erään. Tehtyjen siirtojen jälkeen taseen varojen ”Johdannaissopimukset” laskivat 335 miljoonaa euroa ja taseen velkojen ”Johdannaissopimukset” laskivat 317 miljoonaa euroa.
Oikaisut pienensivät taseen varoja ja velkoja yhteensä 367 miljoonaa euroa.
f) Aiemmin taseella esitetty rivi ”Verosaamiset” jaettiin kahteen riviin ”Tuloverosaamiset” ja ”Laskennalliset verosaamiset”.
g) Aiemmin taseella esitetty rivi ”Verovelat” jaettiin kahteen riviin ”Tuloverovelat” ja ”Laskennalliset verovelat”.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  49
Tase
Milj. €
Viittaus
31.12.2023
Muutokset
Oikaistu
31.12.2023
Käteiset varat ja talletukset keskuspankeissa
a)
19 710
0
19 710
Saamiset luottolaitoksilta
b)
12 191
89
12 280
Saamiset asiakkailta
b)
28 004
183
28 187
Johdannaissopimukset
e)
4 780
-335
4 445
Sijoitusomaisuus
d)
12 748
76
12 823
Aineettomat hyödykkeet
1
0
1
Aineelliset hyödykkeet
3
0
3
Muut varat
b), d), e)
1 043
-379
664
Verosaamiset
f)
31
-31
0
Tuloverosaamiset
f)
0
0
Laskennalliset verosaamiset
f)
31
31
Varat yhteensä
78 512
-367
78 145
Velat luottolaitoksille
c)
23 830
151
23 982
Velat asiakkaille
c)
17 226
28
17 254
Johdannaissopimukset
e)
4 496
-317
4 179
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat
c)
23 957
105
24 062
Varaukset ja muut velat
c), e)
2 656
-335
2 321
Verovelat
g)
336
-336
0
Tuloverovelat
g)
4
4
Laskennalliset verovelat
g)
332
332
Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla
1 414
0
1 414
Velat yhteensä
73 915
-367
73 548
Oma pääoma
Osakepääoma
428
0
428
Käyvän arvon rahasto
-63
0
-63
Muut rahastot
1 019
0
1 019
Kertyneet voittovarat
3 213
0
3 213
Oma pääoma yhteensä
4 597
0
4 597
Velat ja oma pääoma yhteensä
78 512
-367
78 145
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  50
Muutokset tuloslaskelmakaavassa ajankohdalle 1–12/2023
OP Yrityspankki nimesi vuoden 2024 viimeisellä vuosineljänneksellä kaikki korkokatteessa
raportoitavat korkotuotot efektiivisen koron menetelmää käyttäen lasketuiksi
korkotuotoiksi. Kaikki niiden johdannaisten nettokorkotuotot ja -nettokorkokulut, joilla
suojataan niiden saamisten korkoriskiä, joiden korkotuotot esitetään efektiivisen koron
menetelmällä lasketuissa korkotuotoissa ja joihin sovelletaan suojauslaskentaa, esitetään
efektiivisen koron menetelmällä lasketuissa korkotuotoissa. Kaikki nettokorkotuotot ja -
nettokorkokulut johdannaisista, joilla suojataan rahoitusvelkoja, joiden korkokulut esitetään
korkokuluissa, esitetään korkokuluissa. Muutos tehtiin takautuvasti myös vuodelle 2023.
Tase- ja tuloskaavan muutosten vaikutus rahavirtalaskelmaan
Tehdyt tasekaavan muutokset on huomioitu takautuvasti vuoden 2023
rahavirtalaskelmissa. Muutokset vaikuttivat ainoastaan liiketoiminnan rahavirtojen
oikaisujen erittelyyn. Tulos- ja tasekaavan muutoksilla ei ollut vaikutusta liiketoiminnan,
investointien tai rahoituksen rahavirtojen yhteismääriin. Rahavarojen yhteismäärä ei
muuttunut.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  51
Liite 3. Segmenttiraportointi
OP Yrityspankin liiketoimintasegmentit ovat Yrityspankki ja pääomamarkkinat,
Rahoitusyhtiöpalvelut ja maksuliike sekä Baltia. Ryhmätoiminnot-segmentissä esitetään
liiketoimintasegmentteihin kuulumaton toiminta. Segmenttiraportointi laaditaan
noudattaen tilinpäätöksen laatimisperiaatteita. Segmenttiraportointi noudattaa OP
Yrityspankki Oyj:n tilinpäätöksen laatimisperiaatteita. Segmenttijako ja esittämistapa
perustuvat johdon raportointiin. Segmenttien tulosta ja kannattavuutta seurataan tulos
ennen veroja tasolla.
Yrityspankki ja pääomamarkkinat
Yrityspankki ja pääomamarkkinat -liiketoimintasegmentti tarjoaa yritys- ja
yhteisöasiakkaille rahoitus- sekä likviditeetinhallintapalveluja. Palvelutarjontaan kuuluvat
myös velkaemissioiden järjestäminen, osake-, valuutta-, joukkovelkakirja-, rahamarkkina-
ja johdannaistuotteet, strukturoidut sijoitustuotteet sekä sijoitustutkimus. Segmentti
tarjoaa pääomamarkkinatuotteita ja -palveluja omien asiakkaidensa lisäksi osuuspankkien
kautta yritys- ja henkilöasiakkaille. Segmentin liiketoiminnan nettotuotot muodostuvat
pääosin korkokatteesta, sijoitustoiminnan tuotoista ja nettopalkkiotuotoista. Kulut
muodostuvat pääosin henkilöstö- ja ICT-kuluista. Liiketoiminnan merkittävimmät riskilajit
ovat luottoriski ja markkinariski.
Rahoitusyhtiöpalvelut ja maksuliike
Rahoitusyhtiöpalvelut ja maksuliike -liiketoimintasegmentti tarjoaa asiakasrahoituspalveluja
kuluttajille ja yrityksille, maksamisen ja likviditeetinhallinnan palveluja, ulkomaankaupan
rahoituspalveluja sekä kohde- ja saatavavakuudellisia rahoituspalveluja. Segmentin
liiketoiminnan nettotuotot muodostuvat pääosin korkokatteesta ja palkkiotuotoista. Kulut
muodostuvat pääosin henkilöstö- ja ICT-kuluista. Liiketoiminnan merkittävin riskilaji on
luottoriski.
Baltia
Baltia-segmentti tarjoaa yritys- ja yhteisöasiakkaille rahoitus- ja
likviditeetinhallintapalveluja sekä ulkomaankaupan rahoituspalveluja paikallisella
asiantuntemuksella. OP Yrityspankilla on sivuliikkeet Virossa, Latviassa ja Liettuassa.
Segmentin liiketoiminnan nettotuotot muodostuvat pääosin korkokatteesta ja
palkkiotuotoista. Kulut muodostuvat pääosin henkilöstö- ja ICT-kuluista. Liiketoiminnan
merkittävin riskilaji on luottoriski.
Ryhmätoiminnot
Ryhmätoimintoihin on keskitetty OP Ryhmää tukevat toiminnot, kuten keskuspankki,
jonka vastuulla on jäsenluottolaitosten ja keskusyhteisökonsernin rahoituksen ja
maksuvalmiuden hallinta. Keskuspankki vastaa myös OP Ryhmän
tukkuvarainhankinnasta yhdessä OP-Asuntoluottopankki Oyj:n kanssa. Liiketoiminnan
tuotot muodostuvat pääosin korkokatteesta ja sijoitustoiminnan nettotuotoista.
Ryhmätoiminnoissa esitetään lisäksi ne tuotot, kulut, sijoitukset ja pääomat, joita ei ole
kohdistettu liiketoimintasegmenteille. Liiketoiminnan nettotuotot muodostuvat pääosin
korkokatteesta ja sijoitustoiminnan tuotoista. Sen merkittävimmät riskilajit ovat
markkinariskit ja luottoriski. Ryhmätoiminnoissa esitetään lisäksi ne tuotot, kulut,
sijoitukset ja pääomat, joita ei ole kohdistettu liiketoimintasegmenteille.
Segmenttiraportoinnin laatimisperiaatteet
Segmenttiraportointi noudattaa tilinpäätöksen laatimisperiaatteita. Segmenteille on
kohdistettu ne tuotot, kulut, varat ja velat, joiden on katsottu välittömästi kuuluvan ja
olevan järkevällä perusteella kohdistettavissa segmenteille. Segmenttien väliset erät
raportoidaan sarakkeessa "Segmenttien väliset erät".
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  52
Segmenttikohtaiset tiedot
Tulos tammi–joulukuu 2024, milj. €
Yrityspankki ja
pääomamarkkinat
Rahoitusyhtiö
-palvelut ja
maksuliike
Baltia
Ryhmä-
toiminnot
Segmenttien
väliset erät
Yhteensä
Efektiivisen koron menetelmällä kirjatut korkotuotot
1 123
905
217
2 780
-1 938
3 088
Korkokulut
-742
-689
-158
-2 805
1 938
-2 457
Korkokate
381
216
59
-25
0
631
josta segmenttien väliset erät
-510
185
-45
370
0
0
Saamisten arvonalentumiset
6
-9
3
-1
0
-1
Palkkiotuotot
54
67
11
0
0
131
Palkkiokulut
-48
-6
0
-3
0
-57
Nettopalkkiotuotot
6
61
11
-3
0
75
Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävien rahoitusvarojen nettotuotot
28
0
0
6
0
34
Sijoitustoiminnan nettotuotot
0
0
0
0
0
0
Liiketoiminnan muut tuotot
6
19
1
22
-15
33
Henkilöstökulut
-39
-33
-12
-6
0
-90
Poistot ja arvonalentumiset
0
-1
-1
0
0
-1
Liiketoiminnan muut kulut
-81
-85
-22
-34
15
-207
Liiketoiminnan kulut
-120
-119
-35
-40
15
-298
Liikevoitto (-tappio)
307
167
39
-40
0
473
Tulos ennen veroja
307
167
39
-40
0
473
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  53
Oikaistu
Tulos tammi–joulukuu 2023, milj. €
Yrityspankki ja
pääomamarkkinat
Rahoitusyhtiö
-palvelut ja
maksuliike
Baltia
Ryhmä-
toiminnot
Segmenttien
väliset erät
Yhteensä
Efektiivisen koron menetelmää käyttäen lasketut korkotuotot
913
692
184
2 593
-1 543
2 839
Korkokulut
-597
-485
-118
-2 600
1 543
-2 257
Korkokate
316
207
67
-8
0
582
josta segmenttien väliset erät
-455
116
-47
387
0
0
Saamisten arvonalentumiset
-44
-37
-15
0
0
-96
Palkkiotuotot
55
71
10
0
0
136
Palkkiokulut
-52
-7
0
-4
0
-63
Nettopalkkiotuotot
3
64
10
-4
0
73
Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävien rahoitusvarojen nettotuotot
49
0
0
-2
0
47
Sijoitustoiminnan nettotuotot
0
0
0
5
0
5
Liiketoiminnan muut tuotot
5
14
0
23
-12
31
Henkilöstökulut
-37
-32
-10
-5
0
-84
Poistot ja arvonalentumiset
-1
-1
-1
0
0
-3
Liiketoiminnan muut kulut
-93
-89
-24
-31
12
-226
Liiketoiminnan kulut
-131
-122
-35
-37
12
-313
Liikevoitto (-tappio)
198
126
27
-22
0
329
Tulos ennen veroja
198
126
27
-22
0
329
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  54
Tase 31.12.2024, milj. €
Yrityspankki ja
pääomamarkkinat
Rahoitusyhtiö
-palvelut ja
maksuliike
Baltia
Ryhmä-
toiminnot
Yhteensä
Käteiset varat ja talletukset keskuspankeissa
0
168
19
17 883
18 071
Saamiset luottolaitoksilta
0
148
1
10 604
10 753
Saamiset asiakkailta
16 821
8 712
2 866
-13
28 385
Johdannaissopimukset
3 276
0
0
108
3 383
Sijoitusomaisuus
515
0
0
13 719
14 234
Aineettomat hyödykkeet
1
0
0
2
3
Aineelliset hyödykkeet
0
1
2
1
4
Muut varat
28
47
12
762
850
Varat yhteensä
20 641
9 077
2 900
43 065
75 683
Velat luottolaitoksille
0
32
0
25 017
25 049
Velat asiakkaille
74
13 497
1 696
4 120
19 387
Johdannaissopimukset
3 009
0
0
140
3 150
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat
2 160
0
0
17 167
19 326
Varaukset ja muut velat
23
850
28
1 241
2 142
Tuloverovelka
0
0
2
21
23
Laskennalliset verovelat
0
0
0
295
295
Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla
0
0
0
1 444
1 444
Velat yhteensä
5 266
14 379
1 727
49 446
70 817
Oma pääoma
4 866
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  55
Oikaistu
Tase 31.12.2023, milj. €
Yrityspankki ja
pääomamarkkinat
Rahoitusyhtiö
-palvelut ja
maksuliike
Baltia
Ryhmä-
toiminnot
Yhteensä
Käteiset varat ja talletukset keskuspankeissa
0
115
10
19 585
19 710
Saamiset luottolaitoksilta
0
209
0
12 070
12 280
Saamiset asiakkailta
16 726
8 528
2 886
47
28 187
Johdannaissopimukset
4 366
0
0
79
4 445
Sijoitusomaisuus
559
0
0
12 264
12 823
Aineettomat hyödykkeet
0
1
0
0
1
Aineelliset hyödykkeet
0
1
2
1
3
Muut varat
94
50
0
520
664
Laskennallinen verosaaminen
1
0
0
31
31
Varat yhteensä
21 747
8 903
2 898
44 597
78 145
Velat luottolaitoksille
0
10
0
23 972
23 982
Velat asiakkaille
103
12 256
1 293
3 602
17 254
Johdannaissopimukset
3 928
0
0
251
4 179
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat
2 466
0
0
21 597
24 062
Varaukset ja muut velat
72
834
202
1 214
2 321
Tuloverovelka
0
0
3
1
4
Laskennalliset verovelat
0
0
0
332
332
Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla
0
0
0
1 414
1 414
Velat yhteensä
6 569
13 100
1 498
52 382
73 548
Oma pääoma
4 597
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  56
Tuloslaskelmaa koskevat liitetiedot
Liite 4. Korkokate
Laatimisperiaatteet
Korkokatteella esitetään korkoinstrumenttien saadut ja maksetut korot, saadut ja maksetut
negatiiviset korot, jaksotettu nimellisarvon ja hankinta-arvon välinen erotus,
korkojohdannaisten korot sekä arvonmuutos käyvän arvon suojauksessa.
Korkotuotoissa esitetään palkkiot, joiden katsotaan olevan korvausta pankin ottamasta
rahoitusinstrumenttiin liittyvästä riskistä ja joiden katsotaan kuuluvan kiinteäksi osaksi
rahoitusinstrumentin efektiivistä korkoa.
Efektiivisen koron menetelmää käyttäen lasketut korkotuotot
Jaksotettuun hankintamenoon luokiteltujen rahoitusvarojen ja -velkojen korkotuotot ja -
kulut kirjataan efektiivisen koron menetelmällä. Myös sellaisten saamisten korot
tuloutetaan, joiden erääntyneitä maksuja on hoitamatta. Saamisen hankintamenon ja sen
nimellisarvon välinen ero jaksotetaan korkotuottoihin ja velasta saadun määrän ja sen
nimellisarvon erotus korkokuluihin osana efektiivistä korkokulua. Kiinteäkorkoisten
joukkovelkakirjalainojen nimellisarvon ja hankintahinnan välinen erotus jaksotetaan lainan
juoksuajalle korkotuottoihin ja korkokuluihin.
Korkokattoluoton lisämarginaali sisältyy efektiivisen koron laskentaan ja se tuloutetaan
korkokatteeseen sopimuksen voimassaoloaikana.
Korkotuotot on laskettu soveltamalla efektiivistä korkoa rahoitusvaroihin kuuluvan erän
bruttomääräiseen kirjanpitoarvoon, paitsi silloin, kun kyseessä ovat rahoitusvarat, jotka
eivät ole ostettuja tai alun perin myönnettyjä luottoriskin johdosta arvoltaan alentuneita
rahoitusvaroja, mutta joista on myöhemmin tullut luottoriskin johdosta arvoltaan
alentuneita rahoitusvaroja koska ne ovat erääntyneet yli 90 päivää (ovat vaiheessa 3).
Efektiivisen koron menetelmää käyttäen lasketut korkotuotot kirjataan jaksotettuun
hankintamenoon arvostettavista taseen eristä ja käypään arvoon laajan tuloksen kautta
kirjattavista saamistodistuksista. Tässä erässä esitetään myös voitot ja tappiot, jotka
syntyvät suojaussuhteista, joihin sovelletaan IFRS:n mukaista suojauslaskentaa. Kaikki
niiden johdannaisten nettokorkotuotot ja -nettokorkokulut, joilla suojataan niiden
saamisten korkoriskiä, joiden korkotuotot esitetään efektiivisen koron menetelmällä
lasketuissa korkotuotoissa ja joihin sovelletaan suojauslaskentaa, esitetään efektiivisen
koron menetelmällä lasketuissa korkotuotoissa. Kaikki nettokorkotuotot ja -nettokorkokulut
johdannaisista, joilla suojataan rahoitusvelkoja, joiden korkokulut esitetään korkokuluissa,
esitetään korkokuluissa.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  57
Oikaistu
Milj. €
2024
2023
Korkotuotot
Efektiivisen koron menetelmää käyttäen lasketut korkotuotot
Korkotuotot saamisista luottolaitoksilta
1 031
1 010
Korkotuotot luotoista asiakkaille
1 299
1 131
Korkotuotot rahoitusleasingsaamisista asiakkailta
112
95
Korkotuotot jaksotettuun hankintamenoon arvostetuista saamistodistuksista
56
68
Korkotuotot käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjatuista saamistodistuksista
0
0
Korkotuotot käypään arvoon laajan tuloksen kautta kirjatuista saamistodistuksista
165
131
Korkotuotot johdannaissopimuksista, käyvän arvon suojaus
30
-255
Korkotuotot johdannaissopimuksista, rahavirran suojaus
61
-17
Muut korkotuotot johdannaissopimuksista
0
0
Korkotuotot luotoista asiakkaille, suojauslaskennan arvostuserät
30
56
Korkotuotot saamistodistuksista, suojauslaskennan arvostuserät
247
551
Muut korkotuotot
56
69
Yhteensä
3 088
2 839
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  58
Oikaistu
Milj. €
2024
2023
Korkokulut
Velat luottolaitoksille
Korkokulut talletuksista luottolaitoksille
-752
-698
Korkokulut veloista luottolaitoksille
0
0
Korkokulut veloista keskuspankeille
0
-77
Korkokulut veloista luottolaitoksille, suojauslaskennan arvostuserät
-167
-363
Velat asiakkaille
Korkokulut talletuksista asiakkaille
-461
-295
Korkokulut muista veloista asiakkaille
-81
-77
Korkokulut veloista asiakkaille, suojauslaskennan arvostuserät
0
0
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat
Korkokulut yleiseen liikkeeseen lasketuista velkakirjoista
-489
-528
Korkokulut yleiseen liikkeeseen lasketuista velkakirjoista, suojauslaskennan arvostuserät
-222
-455
Velat, joilla on huonompi etuoikeus
Korkokulut perpetuaali- ja debentuurilainoista
-38
-37
Korkokulut veloista, joilla on huonompi etuoikeus, suojauslaskennan arvostuserät
-30
-35
Johdannaissopimukset
Korkokulut johdannaissopimuksista, käyvän arvon suojaus
-163
331
Korkokulut johdannaissopimuksista, rahavirran suojaus
24
71
Korkokulut muista johdannaissopimuksista
-1
-9
Saamiset luottolaitoksilta
Negatiiviset korot
0
-2
Muut korkokulut
-76
-84
Yhteensä
-2 457
-2 257
Korkokate yhteensä
631
582
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  59
Liite 5. Saamisten arvonalentumiset
Saamisten arvonalentumisissa esitetään odotettavissa olevat luottotappiot asiakkailta, taseen ulkopuolisista eristä ja saamistodistuksista sekä lopulliset luottotappiot ja niiden palautukset.
Milj. €
2024
2023
Luotto- ja takaustappioina poistetut saamiset
-29
-42
Palautukset poistetuista saamisista
1
1
Odotettavissa olevat luottotappiot (ECL) saamisista asiakkailta ja taseen ulkopuolisista eristä
29
-55
Odotettavissa olevat luottotappiot (ECL) saamistodistuksista
-2
0
Saamisten arvonalentumiset yhteensä
-1
-96
Liitetiedossa 31. Saamisten ja saamistodistusten tappiota koskeva vähennyserä esitetään laskelmat tappiota koskevasta vähennyserästä ja laskentaan liittyvistä keskeisistä
epävarmuustekijöistä.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  60
Liite 6. Nettopalkkiotuotot
Laatimisperiaatteet
OP Yrityspankin palkkiotuotot muodostuvat luotonannosta, talletuksista, maksuliikkeestä,
arvopapereiden välityksestä, arvopapereiden liikkeeseenlaskusta, rahastoista,
omaisuudenhoidosta, lainopillista tehtävistä ja takauksista. Luotonannon palkkiotuotoissa
esitetään lainan hoitamisesta perityt palkkiot. Palkkiokulut muodostuvat luotonannosta,
maksuliikkeestä, arvopapereiden välityksestä, arvopapereiden liikkeeseen laskusta,
omaisuudenhoidosta, takauksista ja johdannaisista.
Palkkioita, jotka eivät ole kiinteä osa rahoitusinstrumentin efektiivistä korkoa, käsitellään
IFRS 15 Myyntituotot asiakassopimuksista -standardin mukaisesti. IFRS 15 -standardin
mukaiset palkkiotuotot tuloutetaan, kun palvelun sovitut suoritevelvoitteet luovutetaan
asiakkaalle ja keskeisenä kriteerinä on määräysvallan siirtyminen. Palkkiotuotot kirjataan
siihen määrään, johon odotetaan olevan oikeutettu asiakkaalle luovutettavia luvattuja
palveluja vastaan. Palkkiokulut kirjataan suoriteperusteella nettopalkkiotuottoihin.
Yrityspankki ja pääomamarkkinat -segmentissä palkkioita peritään yritys-, instituutio- ja
henkilöasiakkailta sekä OP Ryhmän sisäisiltä toimijoilta. Palkkiotuotot koostuvat
luotonannon palkkiotuotoista, arvopapereiden välityksestä ja liikkeeseenlaskusta,
sijoitustutkimuksesta ja takauksista. Rahoitusyhtiöpalvelut ja maksuliike -segmentissä
palkkioita peritään henkilöasiakkailta sekä yritysasiakkailta. Palkkiotuotot koostuvat
luotonannon palkkiotuotoista, maksuliikkeen palkkiotuotoista ja takauksista. Baltia-
segmentissä palkkioita peritään Virossa, Latviassa ja Liettuassa henkilöasiakkailta sekä
yritysasiakkailta. Palkkiotuotot koostuvat luotonannon palkkiotuotoista, maksuliikkeen
palkkiotuotoista ja takauksista. Edellä mainitut palkkiotuottoerät koostuvat useasta
erilaisesta palkkiotyypistä, joiden suoritevelvoitteet täyttyvät palkkion luonteen mukaisesti
joko ajan kuluessa tai yhtenä ajankohtana. Luotonannon, sijoitustutkimuksen ja takausten
palkkioiden suoritevelvoitteet täyttyvät pääosin ajan kuluessa, muiden palkkioiden yhtenä
ajankohtana. Vastikemäärä on palveluissa pääosin listahinta tai sopimuksessa sovittu.
Yrityspankki ja
pääomamarkkinat
Rahoitusyhtiöpalvelut
ja maksuliike
Baltia
Ryhmätoiminnot
Yhteensä
Milj. €
2024
2023
2024
2023
2024
2023
2024
2023
2024
2023
Palkkiotuotot
Luotonanto
24
28
22
22
3
4
0
0
50
54
Talletukset
0
0
0
0
3
2
0
0
3
2
Maksuliike
0
0
32
32
1
0
0
0
32
33
Arvopapereiden välitys
18
18
0
0
0
0
0
0
18
18
Arvopapereiden liikkeeseenlasku
7
5
0
0
0
0
0
0
7
5
Sijoitusrahastot
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
Omaisuudenhoito
3
3
0
0
0
0
0
0
3
3
Lainopilliset palvelut
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
Takaukset
1
1
7
8
4
3
0
0
12
12
Muut
0
0
5
9
0
0
0
0
5
9
Yhteensä
54
55
67
71
11
10
0
0
131
136
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  61
Yrityspankki ja
pääomamarkkinat
Rahoitusyhtiöpalvelut
ja maksuliike
Baltia
Ryhmätoiminnot
Yhteensä
Milj. €
2024
2023
2024
2023
2024
2023
2024
2023
2024
2023
Palkkiokulut
Luotonanto
0
0
-1
-2
0
0
0
0
-1
-2
Maksuliike
-1
-1
-2
-6
0
0
0
0
-3
-7
Arvopapereiden välitys
-2
-2
0
0
0
0
0
0
-2
-2
Arvopapereiden liikkeeseen lasku
0
-5
0
0
0
0
0
0
0
-5
Omaisuudenhoito
0
0
0
0
0
0
-1
-1
-1
-1
Johdannaiset
-41
-42
0
0
0
0
0
0
-41
-42
Muut
-3
-3
-3
0
0
0
-2
-2
-8
-5
Yhteensä
-48
-52
-6
-7
0
0
-3
-4
-57
-63
Nettopalkkiotuotot yhteensä
6
3
61
64
11
10
-3
-4
75
73
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  62
Liite 7. Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävien rahoitusvarojen nettotuotot
Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävien rahoitusvarojen nettotuotoissa esitetään pankkitoiminnan ja ryhmätoimintojen kaupankäyntitarkoituksessa pidettävien saamistodistusten ja
johdannaisten korkotuotot ja korkokulut sekä arvostusvoitot ja -tappiot. Lisäksi erässä esitetään osakkeiden arvostusvoitot ja -tappiot sekä osingot. Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävät
rahoitusvarat arvostetaan käypään arvoon tulosvaikutteisesti.
Osingot tuloutetaan pääsääntöisesti silloin, kun osinkoa jakavan yhtiön yhtiökokous on tehnyt osingonjakopäätöksen.
Milj. €
2024
2023
Saamistodistukset
Korkotuotot ja -kulut
13
20
Saamistodistusten arvostusvoitot ja -tappiot
2
5
Osakkeet ja osuudet
Arvostusvoitot ja -tappiot
6
-11
Osingot ja voitto-osuudet
2
2
Johdannaiset
Korkotuotot ja -kulut
181
75
Arvostusvoitot ja -tappiot
-170
-44
Yhteensä
34
47
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  63
Liite 8. Sijoitustoiminnan nettotuotot
Sijoitustoiminnan nettotuotoissa esitetään käypään arvoon muiden laajan tuloksen erien kautta kirjattavien saamistodistusten realisoituneet myyntivoitot ja -tappiot, korkotuotot sekä
arvonalentumiset ja niiden peruutukset.
Milj. €
2024
2023
Käypään arvoon muiden laajan tuloksen erien kautta kirjattavien nettotuotot
Saamistodistukset
Myyntivoitot ja -tappiot
0
5
Muut tuotot ja kulut
0
0
Yhteensä
0
5
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  64
Liite 9. Liiketoiminnan muut tuotot
OP Yrityspankissa liiketoiminnan muut tuotot sisältävät keskuspankkipalvelumaksut ja muut toimintatuotot.
Milj. €
2024
2023
OP Ryhmän sisäiset tuotot
Keskuspankkipalvelutuotot
13
14
Muut OP Ryhmästä saadut sisäiset tuotot
11
10
Muut toimintatuotot
8
7
Muut liiketoiminnan tuotot
0
0
Liiketoiminnan muut tuotot yhteensä
33
31
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  65
Liite 10. Henkilöstökulut
Henkilöstökulut sisältävät palkat, palkkiot, eläkekulut ja henkilösivukulut.
Milj. €
2024
2023
Palkat ja palkkiot
-60
-56
Lyhytaikaiset työsuhde-etuudet
Henkilöstörahasto
-1
-1
Tulospalkkiot
-15
-13
Eläkekulut
Maksupohjaiset järjestelyt
-10
-10
Etuuspohjaiset järjestelyt
0
0
Muut henkilösivukulut
-3
-3
Henkilöstökulut yhteensä
-90
-84
Työsuhde-etuudet
Eläke-etuudet
OP Yrityspankin työntekijöiden lakisääteinen eläketurva hoidetaan Keskinäinen
Eläkevakuutusyhtiö Ilmarisessa. OP Yrityspankki on järjestänyt työntekijöilleen
lisäeläketurvan joko OP-Eläkesäätiön tai vakuutusyhtiön kautta.
Keskinäinen Eläkevakuutusyhtiö Ilmarisessa hoidetut eläkejärjestelyt ovat maksupohjaisia.
Vakuutusyhtiöissä hoidetut järjestelyt voivat olla joko etuus- tai maksupohjaisia. OP-
Eläkesäätiössä hoidetut järjestelyt ovat kokonaisuudessaan etuuspohjaisia.
Eläkejärjestelyistä johtuvat kulut kirjataan tuloslaskelman erään ”henkilöstökulut”.
Maksupohjaisissa järjestelyissä vakuutusmaksut maksetaan vakuutusyhtiölle ja kirjataan
kuluksi sille tilikaudelle, jota veloitus koskee. Maksupohjaisissa järjestelyissä muita
maksuvelvoitteita ei ole. Etuuspohjaisen eläkejärjestelyn supistaminen, velvoitteen
täyttyminen tai muuttaminen kirjataan tulosvaikutteisesti tapahtumahetkellä.
Etuuspohjaiset järjestelyt vakuutusyhtiöissä ja OP-Eläkesäätiössä rahoitetaan suorituksilla,
jotka perustuvat vakuutusmatemaattisiin laskelmiin.
Etuuspohjaisissa järjestelyissä velkaeränä esitetään järjestelystä johtuvien velvoitteiden
nykyarvo tilinpäätöspäivänä vähennettynä OP-Eläkesäätiön ja hyväksyttävien vakuutusten
järjestelyihin kuuluvien varojen käyvällä arvolla.
Etuuspohjaisten eläkejärjestelyjen velvoitteet on laskettu kustakin järjestelystä erikseen.
Laskenta on suoritettu ennakoituun etuusoikeusyksikköön perustuvalla menetelmällä
(projected unit credit method). Eläkemenot kirjataan kuluksi henkilöiden palvelusajalle
auktorisoitujen vakuutusmatemaatikkojen suorittamien laskelmien perusteella.
Eläkevelvoitteen nykyarvoa laskettaessa käytetty diskonttauskorko on määritelty yritysten
liikkeeseen laskemien korkealaatuisten joukkovelkakirjalainojen raportointikauden
päättymispäivän markkinatuoton perusteella.
Eläkevelvoitteen uudelleen määrittämisestä johtuvat erät kirjataan muihin laajan tuloksen
eriin kaudella, jonka aikana ne syntyvät. Kirjattaessa uudelleen määrittämisestä johtuvia
eriä muihin laajan tuloksen eriin, ei näitä eriä enää siirretä tulosvaikutteisesti myöhemmillä
tilikausilla.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  66
Lyhytaikaiset työsuhde-etuudet
OP Yrityspankissa on käytössä tulospalkkiojärjestelmä ja henkilöstörahasto. Palkkiota
maksetaan ansaintavuoden aikana tehdyistä työsuorituksista. Kuluksi kirjattava määrä
jaksotetaan henkilöstökuluihin ja siirtovelkoihin oikeuden syntymisajanjakson kuluessa.
Saavutettujen tavoitteiden mukaista toteutuneen palkkion määrää tarkistetaan
neljännesvuosittain. Alkuperäisiin arvioihin tehtävien tarkistusten mahdolliset vaikutukset
kirjataan henkilöstökuluna tuloslaskelmaan, ja vastaava oikaisu tehdään siirtovelkoihin.
Tulospalkkiojärjestelmä
Tulospalkkiojärjestelmällä ohjataan ja tuetaan OP Ryhmän pitkän aikavälin strategisten
tavoitteiden ja niistä johdettujen vuositavoitemittareiden toteutumista sekä palkitaan
henkilöstöä tavoitteiden saavuttamisesta ja ylittämisestä. Tulospalkkiojärjestelmän
ansaintajakso on 6 tai 12 kuukautta. Tulospalkkio on porrastettu vaativuusluokan mukaan
ja palkkiomaksimit vastaavat 1–12 kuukauden palkkaa vuositasolla.
Tuloskorteilla olevat tavoitteet voivat olla yritys-, tiimi- tai henkilökohtaisia ja käytetyt
mittarit perustuvat mm. asiakaskokemukseen, toiminnan laatuun, kannattavuuteen,
palkkiotuottoihin, myyntiin sekä strategiasta johdettuihin toiminnan kehittymiseen liittyviin
tavoitteisiin. OP Ryhmän kaikille johtajille yhteiset ryhmätasoiset mittarit olivat OP Ryhmän
kulu-tuotto-suhde 20 prosentin painolla ja tuotepeittomittarin kriteerit täyttävien
asiakkaiden määrän nettokasvu 20 prosentin painolla. Keskusyhteisössä tavoitteiden
saavuttamisen perusteella muodostuneeseen palkkioon sovelletaan kerrointa, joka
perustuu Keskusyhteisökonsernin tulokseen ennen veroja.
Tulospalkkion ansaintamittareiden toteuman lisäksi lopulliseen palkkion maksuun vaikuttaa
laadullinen arviointi, jossa esihenkilö arvioi henkilön ohjeiden ja sääntelyn mukaista
toimintaa. Tarkastelussa huomioidaan myös kestävyysriskit niiden henkilöiden ja roolien
osalta, joille kestävyysriskien huomioiminen on olennainen osa työtehtäviä. Tulospalkkion
määrää korjataan riskiperusteisesti rikkeiden kriittisyyden ja määrän perusteella
kertoimella 0–1.
Henkilöstörahasto
OP Ryhmän henkilöstörahastoon kuuluvat OP Yrityspankin koko henkilöstö pois lukien
johtajat ja Baltian toimintoihin kuuluvat henkilöt. Rahastolle maksetaan voittopalkkiota
ennalta sovittujen periaatteiden mukaan riippuen OP Ryhmän tavoitteiden
saavuttamisesta. Rahastoon maksettavat voittopalkkioerät kirjataan tuloslaskelman erään
Palkat ja palkkiot, vastaerä kirjataan siirtovelaksi, kunnes se maksetaan.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  67
Liite 11. Poistot ja arvonalentumiset
Poistot ja arvonalentumiset tuloslaskelma erä sisältää poistot ja arvonalentumiset koneista ja kalustoista, tietojärjestelmistä sekä käyttöoikeusomaisuuseristä.
Liitetiedoissa 20. Aineettomat hyödykkeet ja 21. Aineelliset hyödykkeet kuvataan poistojen ja arvonalentumisten laatimisperiaatteet tarkemmin.
Milj. €
2024
2023
Poistot
Koneet ja kalusto
0
0
Tietojärjestelmät ja muut
-1
-2
Käyttöoikeusomaisuuserät
-1
-1
Muut
0
0
Arvonalentumiset
Muut
0
0
Poistot ja arvonalentumiset yhteensä
-1
-3
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  68
Liite 12. Liiketoiminnan muut kulut
Liiketoiminnan muissa kuluissa esitetään ICT-tuotanto- ja kehittämiskulut, viranomaismaksut, tilintarkastuskulut, palveluostokulut, asiantuntijapalvelukulut tietoliikennekulut,
markkinointikulut, vakuutus- ja varmuuskulut, lyhytaikaisten ja arvoltaan vähäisten vuokrasopimusten kulut, OP Yrityspankin suorittamat palvelumaksut OP Osuuskunnalle sekä muut
kulut.
Milj. €
2024
2023
ICT-kulut
Tuotanto
-82
-72
Kehittäminen
-19
-20
Viranomaismaksut
-5
-36
Tilintarkastusmaksut
-1
-1
Palveluostot
-29
-24
Asiantuntijapalvelut
-2
-1
Tietoliikenne
-2
-2
Markkinointi
-2
-2
Vakuutus- ja varmuuskulut
-17
-15
Lyhytaikaisten ja arvoltaan vähäisten vuokrasopimusten kulut
-1
-1
Palvelumaksut OP Osuuskunnalle
-26
-27
Muut
-20
-24
Liiketoiminnan muut kulut yhteensä
-207
-226
PricewaterhouseCoopers Oy:lle maksetut palkkiot tilintarkastuksesta vuodelta 2024 olivat 226 000 euroa, tilintarkastuslain 1 luvun 1 §:n 1 momentin 2 kohdassa tarkoitetuista
toimeksiannoista 74 000 euroa, veroneuvonnasta 0 euroa ja muista palveluista 0 euroa. KPMG Oy Ab:lle maksetut palkkiot tilintarkastuksesta vuodelta 2023 olivat 297 857 euroa,
tilintarkastuslain 1 luvun 1 §:n 1 momentin 2 kohdassa tarkoitetuista toimeksiannoista 6 554 euroa, veroneuvonnasta 102 915 euroa ja muista palveluista 153 223 euroa. Luvut eivät
sisällä arvonlisäveroa.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  69
Kehittämismenot
Milj. €
2024
2023
Kehittämisen ICT-kulut
-19
-20
Oman työn osuus
0
0
Kehittämisen kulut tuloslaskelmalla yhteensä
-19
-20
Aktivoidut ICT-menot
3
0
Aktivoidut kehittämismenot yhteensä
3
0
Kehittämismenot yhteensä
-17
-20
Poistot ja arvonalentumiset kehittämismenoista
-1
-2
Viranomaismaksut
OP Yrityspankki maksaa eri viranomaisille maksuja. Talletussuojasta vastaa
Rahoitusvakausvirasto. Pankkivalvonnasta vastaa Euroopan keskuspankki. Vakuutus-,
menettelytapa- ja makrovalvonnasta vastaa Finanssivalvonta. Kriisinratkaisusta vastaa
EU:n kriisinratkaisuneuvosto (Single Resolution Board, SRB). Viranomaismaksut kirjataan
vuoden alussa kokonaisuudessaan liiketoiminnan muihin kuluihin.
Vakausmaksu
Vakausmaksuja kerätään euroalueen kriisinratkaisurahastoon (Single Resolution Fund,
SRF) siten, että rahaston tavoitetaso, vähintään 1 prosenttia korvattavien talletusten
määrästä, ylläpidetään. Kerättävään määrään vaikuttaa myös kriisinratkaisurahastoon
kerättyjen varojen tuotto. Kriisinratkaisurahastoa hallinnoi EU:n kriisinratkaisuneuvosto,
joka päättää myös vakausmaksujen määrästä. SRF varmistaa, että rahoitussektori
rahoittaa rahoitusjärjestelmän vakauttamisen. Vakausmaksu määräytyy pankin
merkittävyyden ja riskiprofiilin perusteella.
Talletussuojamaksu
Vanhaan talletussuojarahastoon (VTS-rahasto) kerätyt varat ylittävät tällä hetkellä
talletussuojan tasoa koskevat EU-vaatimukset. VTS-rahaston jäsenenä OP Yrityspankilla
on oikeus kattaa talletussuojamaksut Rahoitusvakausvirastolle (RVV) VTS-rahastosta.
Sääntöjensä nojalla VTS-rahasto huolehtii jäsenpankilleen määrättävistä
talletussuojamaksuista uuteen RVV:n hallinnoimaan talletussuojarahastoon siinä
suhteessa, kun kukin jäsenpankki on vuosien kuluessa kartuttanut vanhaa
talletussuojarahastoa. RVV:n hallinnoiman talletussuojarahaston tavoitetaso on 0,8
prosenttia korvattavista talletuksista.
Talletussuojamaksu vuodelta 2024 oli 50 miljoonaa euroa (44), joka katettiin VTS-
rahastosta. Talletussuojamaksusta ei tullut tuloslaskelman kuluvaikutusta vuosina 2023 ja
2024.
Rahoitusvakausviraston hallintomaksu
Rahoitusvakausviraston hallintomaksu perustuu samaan laskentamenetelmään kuin
Finanssivalvonnan valvontamaksu.
Finanssivalvonnan valvontamaksu
Finanssivalvonnan valvontamaksu koostuu suhteellisesta valvontamaksusta, joka perustuu
taseen loppusummaan, sekä kiinteästä perusmaksusta.
Euroopan keskuspankin valvontamaksu
EKP:n valvontamaksu määräytyy pankin merkittävyyden ja riskiprofiilin perusteella.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  70
Liite 13. Tuloverot
Laatimisperiaatteet
Tuloslaskelman veroihin sisältyvät tilikauden verotettavaan tuloon perustuvat verot, aikaisempien tilikausien verot ja laskennallinen verokulu tai -tuotto. Verot kirjataan tulosvaikutteisesti,
paitsi milloin ne liittyvät suoraan omaan pääomaan kirjattuihin eriin tai muihin laajan tuloksen eriin. Tällöin myös vero kirjataan kyseisiin eriin. Kauden verotettavaan tuloon perustuva
vero lasketaan verotettavasta tulosta kunkin maan voimassa olevan verokannan perusteella ja laskennalliset verot voimassa olevan verokannan tai tilinpäätöspäivään mennessä
hyväksytyn, tulevia vuosia koskevan verokannan perusteella.
Tuloverot
Milj. €
2024
2023
Tilikauden verotettavaan tuloon perustuva vero
-94
-64
Edellisten tilikausien verot
-6
3
Laskennalliset verot
-1
-3
Tuloslaskelman verot
-101
-64
Yhteisön tuloveroprosentti
20 %
20 %
Voimassaolevan verokannan mukaan laskettujen verojen täsmäytys tuloslaskelmassa esitettyihin veroihin
Milj. €
2024
2023
Tulos ennen veroja
473
329
Verokannan mukainen osuus tuloksesta
-95
-66
Edellisten tilikausien verot
-6
3
Verovapaat tuotot
0
0
Vähennyskelvottomat kulut
0
0
Veron oikaisut
0
-2
Muut erät
0
0
Tuloslaskelman verot
-101
-64
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  71
Taseen liitetiedot
Liite 14. Rahoitusvarojen ja -velkojen luokittelu
Laatimisperiaatteet
Rahoitusvarojen ja -velkojen luokittelu ja arvostaminen
Rahoitusvarat luokitellaan seuraaviin ryhmiin:
• käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat (FVTPL – Fair Value Through Profit or Loss)
• käypään arvoon muiden laajan tuloksen erien kautta kirjattavat (FVOCI – Fair Value Through Other Comprehensive Income)
• jaksotettuun hankintamenoon kirjattavat.
Rahoitusvelat luokitellaan seuraaviin ryhmiin:
• jaksotettuun hankintamenoon kirjattavat
• käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat (FVTPL - Fair Value Through Profit or Loss)
Alkuperäinen kirjaaminen ja arvostaminen
Johdannaiset ja noteeratut arvopaperit kirjataan taseeseen kaupantekopäivänä, joka on päivä jolloin OP Yrityspankki sitoutuu ostamaan tai myymään rahoitusinstrumentin. Muut
rahoitusinstrumentit kirjataan taseeseen selvityspäivänä. Alkuperäisen kirjaamisen yhteydessä arvostetaan rahoitusvaroihin kuuluva erä tai rahoitusvelka käypään arvoon, ja jos kyseessä
on muu kuin käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattava rahoitusvaroihin kuuluva erä tai rahoitusvelka, siihen lisätään tai siitä vähennetään rahoitusvaroihin kuuluvan erän tai
rahoitusvelan hankkimisesta tai liikkeeseenlaskusta välittömästi johtuvat transaktiomenot. Välittömästi alkuperäisen kirjaamisen jälkeen rahoitusvarasta kirjataan odotettavissa olevia
luottotappioita koskeva vähennyserä, jos rahoitusvara arvostetaan jaksotettuun hankintamenoon tai käypään arvoon muun laajan tuloksen kautta. Tämä aiheuttaa tuloslaskelmaan
kirjanpidollisen tappion äskettäin myönnetyistä tai äskettäin ostetuista rahoitusvaroista.
Liiketoimintamalli
Rahoitusvarojen luokittelu perustuu liiketoimintamalliin, jolla tarkoitetaan sitä, miten OP Yrityspankki hallinnoi rahoitusvarojaan rahavirtojen kerryttämiseksi. OP Yrityspankissa
liiketoimintamallin ratkaisee, syntyvätkö rahavirrat pelkästään sopimukseen perustuvien rahavirtojen keräämisestä vai sopimukseen perustuvien rahavirtojen keräämisestä sekä
rahavirroista, jotka saadaan myymällä rahoitusvara, vai onko kyseessä kaupankäynti. Kaupankäyntiliiketoimintamalliin kuuluvat rahoitusvarat arvostetaan tulosvaikutteisesti.
Liiketoimintamallia arvioidessaan OP Yrityspankki ottaa huomioon tulevat toimenpiteet liiketoimintamallin tavoitteen saavuttamiseksi. Arviointiin kuuluu aikaisempi kokemus rahavirtojen
keräämisestä, kuinka liiketoimintamallin ja sen mukaisesti hallussa pidettävien rahoitusvarojen tuloksellisuutta arvioidaan ja kuinka siitä raportoidaan yhteisön johtoon kuuluville
avainhenkilöille, kuinka riskejä hallitaan ja kuinka liiketoiminnan johtajia palkitaan. Esimerkiksi OP Yrityspankin myöntämiä yritysluottoja pidetään hallussa sopimukseen perustuvien
rahavirtojen keräämiseksi. Lisäksi OP Yrityspankin likviditeettireservisalkun liiketoimintamallin tavoitteena on kerätä sopimukseen perustuvia rahavirtoja sekä rahoitusvarojen myynti.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  72
Jaksotettu hankintameno
Jaksotettu hankintameno on se määrä, johon rahoitusvaroihin kuuluva erä tai rahoitusvelka on arvostettu alkuperäisen kirjaamisen yhteydessä, vähennettynä lyhennyksillä, lisättynä tai
vähennettynä alkuperäisen määrän ja erääntyvän määrän välisen erotuksen kertyneillä, efektiivisen koron menetelmää käyttäen lasketuilla jaksotuksilla ja, kun on kyse rahoitusvaroista,
oikaistuna tappiota koskevalla vähennyserällä.
Efektiivisen koron menetelmää käyttäen rahoitusvaroihin kuuluvan erän tai rahoitusvelan odotettavissa olevana voimassaoloaikana saatavaksi tai suoritettavaksi arvioidut maksut tulevat
diskontatuiksi täsmälleen rahoitusvaroihin kuuluvan erän bruttomääräisen kirjanpitoarvon tai rahoitusvelan jaksotetun hankintamenon suuruiseksi. Efektiivistä korkoa laskettaessa
rahavirrat arvioidaan ottamalla huomioon rahoitusinstrumentin kaikki sopimusehdot ilman odotettavissa olevia luottotappioita (”ECL”). Laskelma sisältää kaikki sellaiset
sopimusosapuolten välillä suoritettavat tai saatavat palkkiot ja korkopisteet, jotka ovat kiinteä osa efektiivistä korkoa, transaktiomenot sekä kaikki muut yli- tai alikurssit. Palkkioita, jotka
ovat kiinteä osa rahoitusinstrumentin korkoa, ovat esim. lainan nostoon liittyvät toimitus- ja järjestelypalkkiot, ja ne jaksotetaan rahoitusinstrumentin odotettavissa olevalle juoksuajalle tai
lyhyemmälle ajanjaksolle, jos se on asianmukaista. Palkkioita, jotka eivät ole kiinteä osa rahoitusinstrumentin efektiivistä korkoa, käsitellään IFRS 15 -standardin mukaisesti, ja näitä ovat
esim. lainan hoitoon liittyvät palkkiot.
Luotot ja saamistodistukset
Luottojen ja saamistodistusten luokittelu ja myöhempi arvostaminen riippuvat seuraavista tekijöistä:
• liiketoimintamallista rahoitusvarojen hallinnoinnissa
• rahoitusvaroihin kuuluvan erän sopimukseen perustuvista rahavirtaominaisuuksista.
Näiden tekijöiden perusteella OP Yrityspankki luokittelee luotot ja saamistodistukset  seuraaviin arvostusryhmiin:
• Jaksotettuun hankintamenoon - näitä rahoitusvaroja pidetään hallussa sellaisen liiketoimintamallin mukaisesti, jonka tavoitteena on rahoitusvarojen hallussapito sopimukseen
perustuvien rahavirtojen keräämiseksi, jotka ovat yksinomaan pääoman ja jäljellä olevan pääomamäärän koron maksua. Erän kirjanpitoarvo sisältää odotettavissa olevien
luottotappioiden vähennyserän, ja korkotuotot kirjataan efektiivisen koron menetelmällä korkotuottoihin.
• Käypään arvoon muiden laajan tuloksen erien kautta kirjattavat - näitä rahoitusvaroja pidetään hallussa sellaisen liiketoimintamallin mukaisesti, jonka tavoite saavutetaan keräämällä
sopimukseen perustuvia rahavirtoja ja myymällä rahoitusvaroja. Lisäksi sopimusehdoissa määrätään tiettyinä ajankohtina toteutuvista rahavirroista, jotka ovat yksinomaan pääoman ja
jäljellä olevan pääomamäärän koron maksua. Muutokset käyvässä arvossa kirjataan käyvän arvon rahastoon. Arvonalentumisvoitot tai -tappiot sekä valuuttakurssivoitot tai -tappiot
kirjataan tulosvaikutteisesti. Kun rahoitusvaroihin kuuluva erä kirjataan pois taseesta, siirretään käyvän arvon rahastoon kertynyt voitto tai tappio luokittelun muutoksesta johtuvana
oikaisuna omasta pääomasta tulosvaikutteiseksi eräksi sijoitustoiminnan nettotuottoihin. Efektiivisen koron menetelmää käyttäen laskettu korko kirjataan korkotuottoihin.
• Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat - näitä rahoitusvaroja pidetään kaupankäyntitarkoituksessa tai kun rahoitusvara ei täytä jaksotettuun hankintamenoon tai käypään
arvoon muun laajan tuloksen kautta kirjattavien kriteereitä. Voitot ja tappiot kirjataan sijoitustoiminnan nettotuottoihin. Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävien saamistodistusten ja
johdannaisten korkotuotot ja -kulut esitetään sijoitustoiminnan nettotuotoissa.
Rahavirtaominaisuudet
Silloin kun OP Yrityspankin liiketoimintamalli on muu kuin käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat, OP Yrityspankki arvioi, ovatko sopimukseen perustuvat rahavirrat yhdenmukaisia
perustyyppisen lainanantojärjestelyn kanssa. Perustyyppisessä lainanhoitojärjestelyssä sopimukseen perustuvat rahavirrat ovat yksinomaan pääoman ja jäljellä olevan pääomamäärän
koron maksua (”SPPI”), jossa koron merkittävimmät osatekijät ovat korvaus rahan aika-arvosta, luottoriskistä, lainanantoon liittyvistä riskeistä ja voittomarginaalista. Valtaosa OP
Yrityspankin rahoitusvaroista on perustyyppisiä lainanantojärjestelyjä.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  73
Kaikki henkilöasiakkaille myönnetyt luotot ja osa yritysasiakkaiden luotoista sisältävät mahdollisuuden ennenaikaiseen takaisinmaksuun. Ehdot ovat kuitenkin yhdenmukaisia
perustyyppisen lainanantojärjestelyn kanssa, koska ennen eräpäivää maksettava määrä vastaa sopimuksen mukaista nimellismäärää ja kertynyttä (mutta maksamatonta) sopimuksen
mukaista korkoa, joka voi sisältää lisäkorvauksen sopimuksen ennenaikaisesta päättämisestä.
OP Yrityspankki myöntää yritysasiakkailleen kestävän rahoituksen luottoja, joissa on sovittu yrityskohtaisten kestävyystavoitteiden saavuttamisesta (esim. kasvihuonepäästöjen
vähentämisestä), jotka vaikuttavat luoton marginaalin tasoon. OP Yrityspankki on arvioinut, että tällaisten sopimusten rahavirrat ovat yksinomaan pääoman ja jäljellä olevan
pääomamäärän koron maksua.
Saamistodistusten rahavirtaominaisuudet testataan SPPI-työkalulla, jonka antaman palautteen pohjalta joko hyväksytään tai hylätään SPPI-testi ilman lisätutkimuksia (palautteena pass/
fail) tai tutkitaan rahavirtaominaisuudet OP Yrityspankin sisäisen ohjeistuksen mukaisella tavalla ennen luokittelupäätöstä (palautteena ”further review required”). Menetelmä tunnistaa
sopimusehdoista useita eri elementtejä, jotka vaikuttavat siihen, täyttyykö SPPI-määritys. OP Yrityspankilla on myös saamistodistuksissa vihreitä joukkovelkakirjalainoja, joiden
käyttötarkoitus on ympäristöä tai yhteiskuntavastuuta hyödyttävien hankkeiden rahoittaminen. Tällaisten lainojen sopimukselliset rahavirrat eivät vaihtele kestävyyteen liittyvien
tavoitteiden mukaan, joten ne eivät vaikuta SPPI-testiin. 
Silloin kun sopimukseen perustuvat rahavirrat ovat alttiina esimerkiksi osakkeiden hintojen tai lainanottajan taloudellisen tuloksen muutoksille, ei kyseessä ole perustyyppinen
lainanantojärjestely, ja tällaiset rahoitusvarat arvostetaan käypään arvoon tulosvaikutteisesti. Tyypillisesti tällaisia ovat erilaiset rahastosijoitukset, jotka eivät täytä oman pääoman
määritelmää IAS 32:n mukaisesti liikkeeseenlaskijan tilinpäätöksessä.
Rahoitusvaroihin sisältyviä kytkettyjä johdannaisia ei eroteta pääsopimuksesta, vaan ne huomioidaan sopimukseen perustuvien rahavirtojen kokonaisarvioinnissa.
Oman pääoman ehtoiset instrumentit
Oman pääoman ehtoiset instrumentit ovat instrumentteja, jotka osoittavat oikeutta osuuteen yhtiön varoista sen kaikkien velkojen vähentämisen jälkeen. Tyypillisesti tällaisia ovat
osakesijoitukset.
Oman pääoman ehtoiset instrumentit arvostetaan myöhemmin käypään arvoon tulosvaikutteisesti, paitsi silloin kun OP Yrityspankki on tehnyt alkuperäisen kirjaamisen yhteydessä
peruuttamattoman valinnan, jonka mukaan tietyt kaupankäyntiliiketoimintaan kuulumattomat sijoitukset oman pääoman ehtoisiin instrumentteihin, jotka muutoin arvostettaisiin käypään
arvoon tulosvaikutteisesti, käsitellään siten, että käyvän arvon myöhemmät muutokset esitetään muissa laajan tuloksen erissä. Tällaisia sijoituksia ei tällä hetkellä ole. Näiden sijoitusten
myyntivoittoja tai -tappioita ei kirjata tulosvaikutteisesti, mutta niiden osingot kirjataan liiketoiminnan muihin tuottoihin. Osingot kaupankäyntitarkoituksessa pidettävistä oman pääoman
ehtoisista sijoituksista kirjataan tuloslaskelmaan sijoitustoiminnan nettotuottoihin.
Rahoitusvarojen sopimukseen perustuvien rahavirtojen muuttaminen
Maksusuunnitelman muutoksia tehdään normaaliin asiakassuhteen hoitoon kuuluvana toimenpiteenä, mutta myös tilanteissa, joissa asiakkaan maksukyky on heikentynyt. Heikentyneen
maksukyvyn takia annettu myönnytys merkitään lainanhoitojoustoksi, joka on tyypillisesti esimerkiksi lyhennysvapaa rajoitetuksi ajaksi. Yleensä näissä tilanteissa lainan sopimukseen
perustuvat rahavirrat neuvotellaan uudelleen tai niihin tehdään muutoin muutoksia, eivätkä ne johda kyseisen lainan taseesta pois kirjaamiseen. Tällöin lasketaan lainan
bruttokirjanpitoarvo uudelleen ja kirjataan tehdystä muutoksesta aiheutuva voitto tai tappio tuloslaskelmaan korkokatteeseen. Lisäksi lainan luokittelu lainanhoitojoustoksi siirtää lainan
vähintään arvonalentumisvaiheeseen 2 ja koko voimassaoloajalta laskettavan odotettavissa olevan luottotappion piiriin vähintään kahdeksi vuodeksi tai kunnes asiakkaan maksukyky on
tervehtynyt.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  74
Lainanhoitojouston tervehtymisen edellytyksenä on myös, että vähintään kahden vuoden koeajan jälkeen:
• Vähintään puolet saamisen koeajasta asiakas on suorittanut säännöllisiä ja oikea-aikaisia maksuja ja tämän myötä on maksettu huomattava kokonaismäärä pääomasta tai korosta.
• Yksikään asiakkaan vastuista ei ole ollut erääntyneenä yli 30 päivää edellisen kolmen kuukauden aikana.
Maksusuunnitelmien muutosten kehitystä raportoidaan säännöllisesti johdolle asiakkaiden maksukykyä kuvaavana mittarina.
Jos lainaehtoihin tehtävät muutokset ovat merkittäviä tai laina muutoin neuvotellaan uudelleen, OP Yrityspankki kirjaa alkuperäisen lainan pois taseesta ja kirjaa samalla taseeseen
muutetun uuden lainan. Tällöin muutoksen tekemisajankohta on lainan alkuperäinen kirjaamisajankohta, kun muutettuun lainaan sovelletaan arvonalentumista koskevia vaatimuksia.
Tyypillisesti tämä tarkoittaa, että tappiota koskevan vähennyserän määrä vastaa 12 kuukaudelta odotettavissa olevia luottotappioita. OP Yrityspankki luokittelee muutoksen syyt ja
vakavuusasteet sisäisellä luokituksella, jolla seurataan, onko taseesta pois kirjaamiseen yhteydessä ollut näyttöä siitä, että muutettu laina on alkuperäisen kirjaamisen yhteydessä
luottoriskin johdosta arvoltaan alentunut. Tällöin se kirjataan alun perin myönnettynä luottoriskin johdosta arvoltaan alentuneena rahoitusvaroihin kuuluvana eränä. Tämä voisi tapahtua
esimerkiksi tilanteessa, jossa ongelmalliseen omaisuuserään on tehty huomattava muutos.
Muutoin rahoitusvaroihin kuuluvat erät kirjataan pois taseesta silloin, kun sopimukseen perustuvat oikeudet rahoitusvaroihin kuuluvan erän rahavirtoihin lakkaavat olemasta voimassa tai
kun OP Yrityspankki siirtää rahoitusvaroihin kuuluvan erän toiselle osapuolelle ja siirto täyttää taseesta pois kirjaamisen edellytykset.
Rahoitusvelkojen luokittelu ja myöhempi arvostaminen
Rahoitusvelkoja ovat talletukset ja muut velat luottolaitoksille ja asiakkaille sekä liikkeeseen lasketut velkakirjat ja muut rahoitusvelat.
Rahoitusvelat luokitellaan jaksotettuun hankintamenoon efektiivisen koron menetelmällä lukuun ottamatta johdannaisvelkoja, jotka arvostetaan käypään arvoon tulosvaikutteisesti.
Kaupankäyntivelkoihin luokitellaan myös velvoitteet toimittaa vastapuolelle arvopapereita, jotka on myyty, mutta jotka eivät ole omistuksessa myyntihetkellä (lyhyeksi myynti).
OP Yrityspankki on alkuperäisen kirjaamisen yhteydessä nimenomaisesti luokitellut strukturoituja joukkovelkakirjalainoja käypään arvoon tulosvaikutteisesti arvostettavaksi, koska
joukkovelkakirjalainoja ja niitä suojaavia johdannaisia hallinnoidaan ja niiden tuloksellisuutta arvioidaan käyvän arvon pohjalta. Tämä kirjanpitokäsittely kuvastaa tuotteiden luonnetta ja
niiden vaikutusta tulokseen. Nämä joukkovelkakirjalainat esitetään taseen rivillä Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat. Käyvän arvon muutokset kirjataan tuloslaskelmaan lukuun
ottamatta oman luottoriskin muutosta, joka kirjataan omaan pääomaan.
Rahoitusvelat (tai rahoitusvelan osa) poistetaan taseesta silloin, kun velka on lakannut olemasta olemassa – toisin sanoen, kun sopimuksessa yksilöity velvoite on täytetty tai kumottu tai
sen voimassaolo on lakannut.
Jos OP Yrityspankki vaihtaa rahoitusvelkoja alkuperäisten lainanantajien kanssa ja jos niiden ehdot poikkeavat huomattavasti toisistaan, vaihtoa on käsiteltävä alkuperäisen rahoitusvelan
kuoletuksena. Tällöin syntyneet menot tai palkkiot kirjataan osana kuolettamisesta johtuvaa voittoa tai tappiota. Jos vaihtoa tai muutosta ei käsitellä kirjanpidossa kuoletuksena, lasketaan
muutetun rahoitusvelan jaksotettu hankintameno uudelleen diskonttaamalla muutetut sopimusperusteiset rahavirrat käyttämällä alkuperäistä efektiivistä korkokantaa. Rahoitusvelan
jaksotetun hankintamenon muutokset kirjataan tulosvaikutteisesti. Syntyneillä menoilla tai palkkioilla oikaistaan velan kirjanpitoarvoa, ja ne kirjataan kuluiksi ehdoiltaan muuttuneen velan
jäljellä olevana juoksuaikana. OP Yrityspankki ei ole tehnyt rahoitusvelkojen vaihtoja olemassa oleviin rahoitusvelkoihin.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  75
Käypään arvoon
tulosvaikutteisesti kirjattavat
Rahoitusvarat 31.12.2024, milj. €
Jaksotettu
hankinta-
meno
Käypään
arvoon
muun laajan
tuloksen
erien kautta
kirjattavat
Kaupankäynti-
tarkoituksessa
pidettävät
Suojaavat
johdannaiset
Kirjanpitoarvo
yhteensä
Käteiset varat ja talletukset keskuspankeissa
18 071
0
0
0
18 071
Saamiset luottolaitoksilta
10 753
0
0
0
10 753
Saamiset asiakkailta
28 385
0
0
0
28 385
Johdannaissopimukset
0
0
3 279
104
3 383
Saamistodistukset
1 827
12 176
227
0
14 230
Osakkeet ja osuudet
0
0
4
0
4
Muut rahoitusvarat
850
0
0
0
850
Yhteensä
59 886
12 176
3 511
104
75 676
OP Yrityspankin taseen varoissa oli kauden lopussa kirjanpitoarvoltaan 1 520 miljoonalla eurolla (629) jaksotettuun hankintamenoon luokiteltuja muiden kuin OP Ryhmän liikkeeseen
laskemia joukkovelkakirjoja, joita ei kirjanpidossa arvosteta käypään arvoon. Näiden joukkovelkakirjojen käypä arvo oli 1 547 miljoonaa euroa (647) kauden lopussa.
Jaksotettuun hankintamenoon arvostettavien velkakirjaluottojen käyvän arvon arvostuksessa haetaan luotolle hintaa, joka siitä raportointihetkellä saataisiin asiakkaalle luottoa
myönnettäessä. Raportointihetken keskimääräinen marginaali määritetään luottoluokittain ja niistä muodostetaan niin sanottu arvostuskäyrä. Arvostuskäyrän pohjakorkona käytetään 12
kk euriborkorkoa euromääräisille luotoille ja 6 kk viitekorkoa muille valuuttamääräisille luotoille. Arvostuskäyrästä lasketaan diskonttaustekijä, jolla diskontataan luoton sopimukseen
perustuvat kassavirrat raportointihetkeen. Diskontattujen kassavirtojen summa on käypä arvo. Velkakirjaluottojen käypä arvo oli 31.12.2024 66 miljoonaa euroa (28) kirjanpitoarvoa
matalampi.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  76
Oikaistu
Käypään arvoon
tulosvaikutteisesti kirjattavat
Rahoitusvarat 31.12.2023, milj. €
Jaksotettu
hankinta-
meno
Käypään
arvoon
muun laajan
tuloksen
erien kautta
kirjattavat
Kaupankäynti-
tarkoituksessa
pidettävät
Suojaavat
johdannaiset
Kirjanpitoarvo
yhteensä
Käteiset varat ja talletukset keskuspankeissa
19 710
0
0
0
19 710
Saamiset luottolaitoksilta
12 280
0
0
0
12 280
Saamiset asiakkailta
28 187
0
0
0
28 187
Johdannaissopimukset
0
0
4 618
-173
4 445
Saamistodistukset
1 004
11 588
217
0
12 809
Osakkeet ja osuudet
0
0
14
0
14
Muut rahoitusvarat
664
0
0
0
664
Yhteensä
61 845
11 588
4 850
-173
78 109
Rahoitusvelat 31.12.2024, milj. €
Käypään arvoon
tulosvaikutteisesti
kirjattavat
Jaksotettuun
hankintamenoon
kirjattavat
Suojaavat
johdannaiset*
Kirjanpitoarvo
yhteensä
Velat luottolaitoksille
0
25 049
0
25 049
Velat asiakkaille
0
19 387
0
19 387
Johdannaissopimukset
3 061
0
89
3 150
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat
2 201
17 126
0
19 326
Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla
0
1 444
0
1 444
Muut rahoitusvelat
2
1 998
0
2 000
Yhteensä
5 264
65 004
89
70 357
* Kirjataan käypään arvoon tulosvaikutteisesti.
Yrityspankin jaksotettuun hankintamenoon arvostettujen yleiseen liikkeeseen laskettujen senior ja senior non-preferred -ehtoisten joukkovelkakirjojen käypä arvo joulukuun lopussa oli
noin 12 566 miljoonaa euroa (14 775) ja kirjanpitoarvo 12 950 miljoonaa euroa (17 313). Käypä arvo perustuu markkinoilta saatavilla olevaan informaatioon. Kaikki huonommalla
etuoikeudella olevat velat on arvostettu jaksotettuun hankintamenoon. Niiden käypä arvo on 1 448 miljoonaa euroa.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  77
Oikaistu
Rahoitusvelat 31.12.2023, milj. €
Käypään arvoon
tulosvaikutteisesti
kirjattavat
Jaksotettuun
hankintamenoon
kirjattavat
Suojaavat
johdannaiset*
Kirjanpitoarvo
yhteensä
Velat luottolaitoksille
0
23 982
0
23 982
Velat asiakkaille
0
17 254
0
17 254
Johdannaissopimukset
4 230
0
-51
4 179
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat
2 487
21 576
0
24 062
Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla
0
1 414
0
1 414
Muut rahoitusvelat
5
2 112
0
2 117
Yhteensä
6 722
66 337
-51
73 008
* Kirjataan käypään arvoon tulosvaikutteisesti.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  78
Liite 15. Käteiset varat ja talletukset keskuspankeissa
Milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Kassa
170
115
Vaadittaessa maksettavat talletukset keskuspankeissa*
17 901
19 595
Käteiset varat ja talletukset keskuspankissa yhteensä
18 071
19 710
* Vaadittaessa maksettaviin talletuksiin keskuspankeissa sisältyy Suomen Pankkiin tehty yön yli -talletus 17 079 miljoonaa euroa (18 861).
Eurojärjestelmän vähimmäisvarantojärjestelmän mukaisesti luottolaitokset joutuvat pitämään vähimmäisvarantoja (varantotalletus) kansallisissa keskuspankeissa. Varantotalletus on
Euroopan keskuspankin ilmoittaman velvoiteprosentin mukainen osuus varantopohjasta. Varantopohjaan luetaan talletukset (laaja) sekä enintään kahden vuoden velkapaperit. Talletuksia
toisilta varantovelvollisilta ei lueta varantopohjaan. Varantotalletus on tällä hetkellä 1 prosentti varantopohjasta. OP Ryhmässä luottolaitokset tekevät varantotalletuksen OP Yrityspankki
Oyj:hin. OP Yrityspankki Oyj huolehtii ryhmän luottolaitosten valtuuttamana välittäjänä koko ryhmän talletusvelvollisuudesta Suomen Pankkiin.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  79
Liite 16. Saamiset luottolaitoksilta
Milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Vaadittaessa maksettavat talletukset
151
184
Muut kuin vaadittaessa maksettavat talletukset
566
593
Muut kuin vaadittaessa maksettavat lainat ja muut saamiset
10 037
11 504
Tappiota koskeva vähennyserä*
-1
-1
Saamiset luottolaitoksilta yhteensä
10 753
12 280
* Tappiota koskeva vähennyserä on eritelty liitetiedossa 31. Saamisten ja saamistodistusten tappiota koskeva vähennyserä.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  80
Liite 17. Saamiset asiakkailta
Milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Luotot yleisölle ja julkisyhteisöille
26 234
26 102
Rahoitusleasingsaamiset*
2 408
2 372
Takaussaamiset
0
0
Tappiota koskeva vähennyserä**
-257
-287
Saamiset asiakkailta yhteensä
28 385
28 187
* Rahoitusleasingsaamiset on eritelty liitetiedossa 22.
** Tappiota koskeva vähennyserä on eritelty liitetiedossa 31. Saamisten ja saamistodistusten tappiota koskeva vähennyserä.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  81
Liite 18. Johdannaissopimukset
Laatimisperiaatteet
Johdannaissopimukset
Johdannaissopimukset luokitellaan suojaaviin ja kaupankäyntitarkoituksessa pidettäviin, ja
ne sisältävät korkojohdannaiset, valuuttajohdannaiset, osakejohdannaiset,
hyödykejohdannaiset ja luottojohdannaiset. Johdannaiset arvostetaan aina käypään
arvoon.
Finanssivastapuolten kanssa solmitut standardiehtoiset OTC-johdannaiskaupat selvitetään
London Clearing Housen ja Eurex Clearing Ag:n kanssa EMIR-asetuksen (EU 648/2012)
mukaisesti. Toimintamallissa johdannaisten vastapuoleksi muuttuu päivittäisen
selvitysprosessin päätteeksi keskusvastapuoli (CCP). Selvitystapana käytetään settled-to-
market (STM) käytäntöä, jolloin käytännöissä netotetaan keskusvastapuolen kanssa
johdannaisten päiväkohtaiset maksut. Lisäksi päivittäin joko maksetaan tai saadaan
käteissuorituksella johdannaisten käyvän arvon muutos (variation margin). STM-
käytännössä päivittäinen suoritus on sopimusperusteisesti määritetty lopulliseksi maksuksi
ja osaksi johdannaissopimuksen rahavirtoja. Päivittäinen suoritus kirjataan
tulosvaikutteisesti käyvän arvon muutokseksi. Tällöin johdannaissopimukselle ei jää muuta
käyvän arvon muutosta kuin OP:n ja CCP:n välinen arvostusero. Ero kirjataan taseeseen
johdannaisvaroihin tai -velkoihin. Muut johdannaiset esitetään taseessa bruttoperiaatteella,
jolloin positiiviset arvonmuutokset esitetään johdannaisvaroina ja negatiiviset
arvonmuutokset johdannaisvelkoina.
Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävät johdannaiset
Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävistä koronvaihtosopimuksista saatujen ja niistä
maksettujen korkojen erotus merkitään tuloslaskelman Sijoitustoiminnan nettotuottoihin ja
niitä vastaavat siirtyvät korot taseen johdannaissopimuksiin. Kaupankäyntitarkoituksessa
pidettävien Johdannaisten arvonmuutokset kirjataan tuloslaskelman erään
Sijoitustoiminnan nettotuotot. Johdannaissopimuksista taseeseen merkityt positiiviset
arvonmuutokset kirjataan varoiksi erään Johdannaissopimukset, varat ja negatiiviset erään
Johdannaissopimukset, velat.
Suojaavat instrumentit
OP Yrityspankissa on laadittu suojauslaskennassa käytettävät menetelmät ja sisäiset
periaatteet, joiden mukaisesti rahoitusinstrumentti voidaan määritellä suojaavaksi.
Suojausperiaatteiden mukaisesti OP Yrityspankissa voidaan suojautua korkoriskiltä,
valuuttakurssiriskiltä ja hintariskiltä soveltamalla käyvän arvon tai rahavirran suojausta.
Käyvän arvon suojauksella suojaudutaan suojattavan kohteen käyvän arvon muutoksilta ja
rahavirran suojauksella suojaudutaan tulevien rahavirtojen vaihtelulta. OP Yrityspankissa
suojattavat riskikategoriat ovat käyvän arvon ja rahavirran korkoriskit sekä valuuttariski.
Sopimuksia ei käsitellä suojauslaskennan sääntöjen mukaisesti kirjanpidossa, mikäli IAS
39:n edellyttämä suojausinstrumentin ja siihen liittyvän suojauskohteen välinen
suojaussuhde ei täytä standardin kriteerejä. OP Yrityspankissa tehdään myös
johdannaissopimuksia, joilla tosiasiassa suojaudutaan taloudellisilta riskeiltä
riskienhallintastrategian mukaisesti, mutta jotka eivät täytä näitä kriteerejä tai joihin ei
sovelleta suojauslaskentaa. Näitä kutsutaan taloudellisiksi suojauksiksi ja niistä
merkittävimmät OP Yrityspankissa ovat tiettyjen rahoitusvelkojen korkoriskin suojaus.
Suojauslaskenta lopetetaan ei-takautuvasti, jos suojausinstrumentti erääntyy, myydään,
sopimus puretaan tai toteutetaan tai suojaus ei enää täytä suojauslaskennan soveltamisen
kriteereitä tai suojauksen määritys perutaan. Tässä yhteydessä suojausinstrumentin
korvaaminen tai jatkaminen toisella suojausinstrumentilla ei ole erääntymistä tai
purkamista, jos tällainen korvaaminen tai jatkaminen on osa yhteisön dokumentoitua
suojausstrategiaa. Suojausinstrumentti ei myöskään tässä yhteydessä eräänny tai
purkaudu, jos johdannainen korvataan säädösten tai määräysten seurauksena niin että
yksi tai useampi selvitysvastapuoli korvaa alkuperäisen vastapuolensa niin, että siitä tulee
kunkin osapuolen uusi vastapuoli. Tässä yhteydessä selvitysvastapuoli on yhteisö, joka
toimii vastapuolena keskusvastapuoliselvityksen tekemiseksi.
Suojauslaskenta
Suojauslaskennalla todennetaan, että suojaussuhteessa olevan suojaavan instrumentin
käyvän arvon tai rahavirtojen muutokset kumoavat suojatun kohteen vastaavat muutokset
kokonaan tai osittain.  Suojaavien ja suojattavien instrumenttien välinen yhteys
dokumentoidaan määrämuotoisesti. Dokumentaatio sisältää tiedot riskienhallinnan
periaatteista, suojausstrategiasta ja menetelmistä, joilla suojauksen tehokkuus osoitetaan.
Suojauksen tehokkuus ja suojauskohteen ja suojausinstrumentin taloudellinen suhde
osoitetaan suojauksen tekohetkellä ja suojausperiodin aikana vertailemalla suojaavan
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  82
instrumentin ja suojattavan erän käypien arvojen tai rahavirtojen muutoksia keskenään.
Taloudellisen suhteen olemassaoloa arvioidaan tarkastelemalla sekä laadullisesti että
määrällisesti ovatko suojattavan kohteen ja suojausinstrumentin keskeiset ehdot
samankaltaiset. Suojaus katsotaan tehokkaaksi, kun suojaavan instrumentin käyvän arvon
tai rahavirtojen muutos eliminoi suojauksen kohteena olevan sopimuksen tai portfolion
käyvän arvon tai rahavirtojen muutoksesta 80–125 prosenttia. Suojaussuhteiden
suojausaste määritetään sovittamalla johdannaisten nimellismäärä suojattavien kohteiden
pääomaan. Suojausaste portfoliosuojauksen osalta voi myös olla vain osalle pääomaa ja
suojausaste voi vaihdella yhtiön riskienhallinnan tavoitteiden mukaan. 
Käyvän arvon suojauslaskenta
Korkoriskin käyvän arvon suojaus kohdistuu yksittäisiin pitkäaikaisiin, kiinteäkorkoisiin
velkoihin (kuten keskuspankkivelat, omat emissiot ja eräät määräaikaistalletusten emissiot),
yksittäisiin joukkovelkakirjalaina- ja luottoportfolioihin sekä yksittäisiin luottoihin. IAS 39 EU
carve-out-version mukaista käyvän arvon portfoliosuojausmallia sovelletaan tiettyjen
luottojen johdannaisehtojen suojaukseen ja kiinteäkorkoisten avista-ehtoisten käyttö- ja
säästötilien korkoriskin suojaukseen. Näiden suojaussuhteiden osalta suojattuun erään
liittyvä ennenaikainen takaisinmaksuoptio aiheuttaa vain harvoin tehottomuutta.
Suojausinstrumentteina käytetään korko-optioita, koronvaihtosopimuksia sekä koron- ja
valuutanvaihtosopimuksia.
Johdannaissopimusten, jotka on dokumentoitu käypää arvoa suojaaviksi ja jotka ovat
suojauksena tehokkaita, käyvän arvon muutokset kirjataan tuloslaskelmaan. Suojauksen
kohteena olevat omaisuus- ja velkaerät arvostetaan suojauksen aikana suojatun riskin
osalta käypään arvoon, ja suojatun riskin käyvän arvon muutokset kirjataan
tuloslaskelmaan. Taserivit, joihin suojatun riskin eriä sisältyy ovat: Saamiset asiakkailta,
Velat asiakkaille ja Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat.
Käyvän arvon suojauslaskennassa suojaavan instrumentin ja suojattavan erän
arvonmuutokset kirjataan pankkitoiminnassa tuloslaskelman korkokatteeseen. 
Suojaussuhteesta aiheutuva mahdollinen tehottomuus voi aiheutua suojaavan
instrumentin ja suojattavan erän rahavirtojen ajallisesta eriaikaisuudesta, ja se kirjataan
vastaavasti edellä mainittuihin eriin.
Lopetettaessa suojauslaskenta, suojattavasta riskistä johtuva käyvän arvon oikaisu
sellaisen suojattavan rahoitusinstrumentin kirjanpitoarvoon, johon sovelletaan efektiivisen
koron menetelmää, on jaksotettava tulosvaikutteisesti rahoitusinstrumentin eräpäivään
mennessä. Oikaisu jaksotetaan uudelleen laskettuun efektiiviseen korkoon perustuen tai
portfoliosuojauksissa tasaeriin perustuen. Kuitenkin jos suojauksen lopetuksen yhteydessä
suojattu erä kirjataan pois taseesta, kirjataan myös kertynyt käyvän arvon oikaisu
välittömästi tulokseen.
Rahavirran suojauslaskenta
Rahavirran suojauksella suojataan vaihtuvakorkoisten velkakirjalainojen tai muiden
vaihtuvakorkoisten varojen ja velkojen korko- ja valuuttarahavirtoja. Lisäksi rahavirran
suojausta käytetään korkosidonnaisuuksittain määritellyn luottokannan tulevien
korkovirtojen suojaukseen. Suojaavina instrumentteina käytetään pääasiassa
koronvaihtosopimuksia ja valuuttatermiinejä.
Johdannaissopimukset, jotka on dokumentoitu rahavirtaa suojaaviksi ja jotka ovat
suojauksessa tehokkaita, arvostetaan käypään arvoon. Käyvän arvon muutoksesta
tehokkaan suojauksen osuus kirjataan muihin laajan tuloksen eriin. Suojaussuhteesta
aiheutuva mahdollinen tehottomuus voi aiheutua suojaavan instrumentin ja suojattavan
erän rahavirtojen eriaikaisuudesta, ja se kirjataan tuloslaskelman korkokatteeseen. Omaan
pääomaan kertyneet käyvän arvon muutokset kirjataan tulokseen sille tilikaudelle, jona
suojauksen kohteena olevat rahavirrat toteutuvat. Jos suojattujen rahavirtojen ei enää
odoteta toteutuvan, suojausinstrumentista kertyneet käyvän arvon muutokset siirretään
luokittelun muutoksesta johtuvana oikaisuna omasta pääomasta tulosvaikutteiseksi.
Peruutettujen suojauksen määritysten osalta, jos suojattujen rahavirtojen odotetaan
edelleen toteutuvan, kertyneet käyvän arvon muutokset jäävät omaan pääomaan erilliseksi
eräksi, kunnes suojatut rahavirrat vaikuttavat tuloslaskelmaan, jos rahavirtojen odotetaan
vaikuttavan useaan raportointikauteen, jaksotetaan kertynyt määrä tasaeriin perustuen.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  83
Johdannaiset yhteensä
31.12.2024
31.12.2023
Milj. €
Nimellisarvot
Käyvät
arvot, varat
Käyvät
arvot, velat
Nimellisarvot
Käyvät
arvot, varat
Käyvät
arvot, velat
Korkojohdannaiset, josta
272 388
2 648
2 486
279 422
3 165
2 837
Keskusvastapuoliselvitettävät (STM)
151 177
33
27
143 817
103
82
Osake- ja indeksisidonnaiset johdannaiset, josta
1 172
76
64
888
74
56
Keskusvastapuoliselvitettävät (STM)
Valuutta ja kultajohdannaiset, josta
44 302
627
571
59 975
919
1 049
Keskusvastapuoliselvitettävät (STM)
Luottojohdannaiset, josta
280
10
2
154
10
8
Keskusvastapuoliselvitettävät (STM)
182
0
0
Hyödykejohdannaiset, josta
410
22
26
468
4
4
Keskusvastapuoliselvitettävät (STM)
Muut johdannaiset, josta
56
73
16
16
Keskusvastapuoliselvitettävät (STM)
Johdannaisten korot
257
209
Johdannaiset yhteensä
318 607
3 383
3 150
340 980
4 445
4 179
Johdannaisten erittely on muutettu vastaamaan nykyistä seurantaa. Vertailukauden tiedot on oikaistu. Johdannaissopimusten korkosaamisia ja -velkoja on aiemmin esitetty taseen
riveillä ”Muut varat” ja ”Varaukset ja muut velat”. Kaikkien johdannaissopimusten käyvät arvot esitetään jatkossa taseen varojen ja velkojen ”Johdannaissopimukset” riveillä, joten
johdannaisten korkosaamiset ja -velat siirrettiin varsinaisen johdannaissopimuksen kanssa samaan tase-erään. Muutoksesta kerrotaan tarkemmin puolivuosikatsauksen 1.1.–30.6.2024
liitetiedossa 1. Laatimisperiaatteet sekä laatimisperiaatteiden ja esittämisen muutokset. Vertailuvuodelle on korjattu keskusvastapuoliselvitettävien johdannaisten esittäminen niin, että
kaikki on nyt esitetty STM-selvitystapana, sillä kaikkien ns. clearing brokereiden kanssa on käytännössä sopimusten mukaan netotettu päiväkohtaiset maksut lopullisina. Aikaisemmin osa
oli esitetty CTM-selvitettävinä.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  84
Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävät johdannaiset
31.12.2024
31.12.2023
Milj. €
Nimellisarvot
Käyvät
arvot, varat
Käyvät
arvot, velat
josta
myydyt
optiot
Nimellisarvot
Käyvät
arvot, varat
Käyvät
arvot, velat
josta
myydyt
optiot
Korkojohdannaiset
232 389
2 601
2 396
27 094
231 987
3 073
2 732
36 218
josta taloudelliset suojaukset
2 603
12
56
621
4 482
5
9
1 055
OTC optiot
54 460
984
912
27 094
70 538
1 318
1 285
35 163
OTC futuurit ja koronvaihtosopimukset
177 780
1 618
1 484
160 254
1 755
1 447
Keskusvastapuoliselvitettävät (STM)
118 668
30
25
105 188
78
55
Vakioidut koronvaihtosopimukset
150
0
0
1 195
0
0
Osake- ja Indeksisidonnaiset johdannaiset
1 172
76
64
888
74
56
josta taloudelliset suojaukset
1 172
76
64
888
74
56
OTC swap sopimukset
1 172
76
64
888
74
56
Valuutta- ja kultajohdannaiset
42 894
569
571
56 780
785
934
josta taloudelliset suojaukset
3
0
0
4
0
0
OTC optiot
399
1
1
766
2
2
OTC termiinit ja koron- ja valuutanvaihtosopimukset
42 495
568
570
56 013
782
932
Luottojohdannaiset
280
10
2
76
154
10
8
josta taloudelliset suojaukset
98
10
2
138
10
8
OTC luottoriskijohdannaiset
280
10
2
76
154
10
8
Keskusvastapuoliselvitettävät (STM)
182
0
0
76
Hyödykejohdannaiset
410
22
26
468
4
4
josta taloudelliset suojaukset
32
0
1
OTC termiinit ja swapsopimukset
374
22
26
423
4
4
Vakioidut futuurit
35
1
0
45
0
0
Muut johdannaiset
56
0
0
73
16
16
Vakioidut muut
56
0
0
73
16
16
Johdannaisten korot
257
209
Kaupankäynnin johdannaiset yhteensä
277 201
3 279
3 059
27 170
290 350
4 219
3 958
36 218
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  85
Suojaustarkoituksessa pidettävät johdannaissopimukset -
käyvän arvon suojaus
31.12.2024
31.12.2023
Milj. €
Nimellisarvot
Käyvät
arvot, varat
Käyvät
arvot, velat
josta
myydyt
optiot
Nimellisarvot
Käyvät
arvot, varat
Käyvät
arvot, velat
josta
myydyt
optiot
Korkojohdannaiset
39 999
47
91
5 280
45 335
92
105
6 643
OTC optiot
5 474
0
1
5 280
6 837
67
2
6 643
OTC futuurit ja koronvaihtosopimukset
34 525
47
89
38 498
25
103
Keskusvastapuoliselvitettävät (STM)
32 509
3
2
36 529
25
26
Käyvän arvon suojauksen johdannaiset yhteensä
39 999
47
91
5 280
45 335
92
105
6 643
Suojaustarkoituksessa pidettävät johdannaissopimukset -
rahavirran suojaus
31.12.2024
31.12.2023
Milj. €
Nimellisarvot
Käyvät
arvot, varat
Käyvät
arvot, velat
josta
myydyt
optiot
Nimellisarvot
Käyvät
arvot, varat
Käyvät
arvot, velat
josta
myydyt
optiot
Korkojohdannaiset
2 100
0
0
OTC futuurit ja koronvaihtosopimukset
2 100
0
0
Keskusvastapuoliselvitettävät (STM)
2 100
0
0
Valuutta- ja kultajohdannaiset
1 407
57
0
3 195
134
115
OTC termiinit ja koron- ja valuutanvaihtosopimukset
1 407
57
0
3 195
134
115
Rahavirran suojauksen johdannaiset yhteensä
1 407
57
0
5 295
134
116
Suojauslaskennan johdannaiset yhteensä
41 406
104
91
5 280
50 630
227
221
6 643
Suojaustarkoituksessa pidettävät johdannaissopimukset -
käyvän arvon suojaus
31.12.2024
31.12.2023
Nimellisarvot jäljellä olevan juoksuajan mukaan
Nimellisarvot jäljellä olevan juoksuajan mukaan
Milj. €
< 1 v
1-5 v
> 5 v
Yhteensä
< 1 v
1-5 v
> 5 v
Yhteensä
Korkojohdannaiset, josta
7 364
26 155
6 479
39 999
7 125
28 961
9 249
45 335
Keskusvastapuoliselvitettävät (STM)
5 127
21 139
6 242
32 509
6 043
22 054
8 432
36 529
Johdannaiset yhteensä
7 364
26 155
6 479
39 999
7 125
28 961
9 249
45 335
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  86
Suojaustarkoituksessa pidettävät johdannaissopimukset -
rahavirran suojaus
31.12.2024
31.12.2023
Nimellisarvot jäljellä olevan juoksuajan mukaan
Nimellisarvot jäljellä olevan juoksuajan mukaan
Milj. €
< 1 v
1-5 v
> 5 v
Yhteensä
< 1 v
1-5 v
> 5 v
Yhteensä
Korkojohdannaiset, josta
1 100
1 000
2 100
Keskusvastapuoliselvitettävät (STM)
1 100
1 000
2 100
Valuutta ja kultajohdannaiset, josta
1 407
1 407
3 195
3 195
Johdannaiset yhteensä
1 407
1 407
4 295
1 000
0
5 295
31.12.2024
31.12.2023
Suojauslaskennassa olevien koronvaihtosopimusten
keskikorot - käyvän arvon suojaus
< 1 v
1-5 v
> 5 v
Yhteensä
< 1 v
1-5 v
> 5 v
Yhteensä
Korkojohdannaiset
Keskusvastapuoliselvitettävät
0,855
2,127
1,106
0,867
0,928
0,618
0,907
0,739
OTC korkojohdannaiset
-0,345
-0,318
3,009
-0,243
-0,450
-0,221
3,009
0,379
Korkojohdannaiset yhteensä
0,296
0,623
1,119
0,312
0,239
0,199
1,958
0,559
31.12.2024
31.12.2023
Suojauslaskennassa olevien koron ja
valuutanvaihtosopimusten keskikorot merkittävistä
valuutoista
< 1 v
1-5 v
> 5 v
Yhteensä
< 1 v
1-5 v
> 5 v
Yhteensä
AUD
2,440
2,440
2,440
2,440
GBP
2,318
2,318
2,318
2,318
HKD
3,000
2,880
2,958
2,940
2,940
JPY
0,700
1,300
0,831
0,700
1,300
1,000
SEK
4,450
4,450
4,450
4,450
NOK
4,334
4,334
4,334
4,334
USD
3,823
2,930
3,607
3,607
3,607
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  87
31.12.2024
31.12.2023
Suojauslaskennassa olevien valuuttajohdannaisten
keskihinnat merkittävistä valuutoista
< 1 v
1-5 v
> 5 v
Yhteensä
< 1 v
1-5 v
> 5 v
Yhteensä
Valuuttajohdannaiset
Valuuttatermiinit
Average EUR:CHF
0,953
0,953
0,942
0,942
Average EUR:GBP
0,861
0,861
0,886
0,886
Average EUR:USD
1,020
1,020
1,094
1,094
Suojauslaskennan vaikutukset taloudelliseen asemaan ja tulokseen
Korkoriskin suojaus
Milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Käyvän arvon suojaukset
Suojattujen saamisten kirjanpitoarvo*
17 298
18 469
- josta suojausoikaisujen kertynyt määrä**
-533
-792
Suojattujen velkojen kirjanpitoarvo***
19 818
20 662
- josta suojausoikaisujen kertynyt määrä****
-700
-1 118
Jäljellä oleva suojausoikaisujen määrä ei-jatkuvista suojauksista
7
23
Milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Käyvän arvon suojaukset
Suojaavien johdannaisten käyvän arvon muutokset
154
273
Suojauskohteen arvon muutos, jota käytetään perustana kirjattaessa suojauksen tehottomuutta kaudella
-151
-258
Tuloslaskelmassa esitetty suojauksen tehottomuus
3
15
Milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Rahavirran suojaukset
Suojaavien johdannaisten käyvän arvon muutokset
0
-8
Suojauskohteen arvon muutos, jota käytetään perustana kirjattaessa suojauksen tehottomuutta kaudella
0
8
Tuloslaskelmassa esitetty suojauksen tehottomuus
0
0
Rahavirran suojausrahaston muutos jatkuvista suojauksista
8
24
* Esitetty taseen erässä Saamiset asiakkailta ja Sijoitusomaisuus.
** Luvussa huomioidaan myös suojauslaskentaan liittyvät käyvän arvon rahaston ja tuloslaskelman väliset oikaisut. Portfoliosuojauksen osuus on -64 (-52) miljoonaa euroa.
*** Esitetty taseen erässä Velat asiakkaille, Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat ja Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla
**** Portfoliosuojauksen osuus on -301 (-467) miljoonaa euroa
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  88
Liite 19. Sijoitusomaisuus
Milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Käypään arvoon muiden laajan tuloksen erien kautta kirjattavat rahoitusvarat
Saamistodistukset
12 176
11 588
Osakkeet ja osuudet
0
0
Yhteensä
12 176
11 588
Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävät rahoitusvarat
Saamistodistukset
227
217
Osakkeet ja osuudet
4
14
Yhteensä
232
232
Jaksotettu hankintameno
Saamistodistukset
1 827
1 004
Yhteensä
1 827
1 004
Sijoitusomaisuus yhteensä
14 234
12 823
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  89
Liite 20. Aineettomat hyödykkeet
Laatimisperiaatteet
Tietojärjestelmät
Tietojärjestelmät arvostetaan poistoilla ja arvonalentumisilla vähennettyyn
hankintamenoon. Ohjelmistojen ja lisenssien osalta poistoaika on pääsääntöisesti 4 vuotta
ja muiden aineettomien hyödykkeiden osalta 5 vuotta.
Sisäisesti aikaansaatujen tietojärjestelmien kehittämisestä johtuvat menot aktivoidaan siitä
lähtien, kun ne ovat luotettavasti määritettävissä, hyödykkeen valmiiksi saaminen on
teknisesti toteutettavissa ja pystytään käyttämään hyödykettä tai myymään se sekä on
todettu, että ohjelmistosta saadaan tulevaisuudessa taloudellista hyötyä. Aktivoitaviin
menoihin sisältyvät mm. lisenssimaksut, ostetut palvelut, muut hankkeisiin liittyvät ulkoiset
kustannukset sekä omaa työtä. Hyödykettä poistetaan siitä lähtien, kun se on valmis
käytettäväksi. Hyödyke, joka ei ole vielä valmis käytettäväksi, arvioidaan vuosittain
arvonalentumisen varalta. Tutkimusmenot kirjataan tilikaudella kuluksi. Tietojärjestelmät
romutetaan kirjanpidosta, kun ne on poistettu loppuun. Tietojärjestelmien hankintamenot
sisältävät ainoastaan ne hyödykkeet, joiden hankintamenoja ei ole vielä kokonaan kirjattu
poistoina kuluiksi.
Aineettomien hyödykkeiden muutokset, milj. €
Tieto-
järjestelmät
Hankintameno 1.1.2024
39
Lisäykset
3
Vähennykset
-1
Siirrot erien välillä
0
Hankintameno 31.12.2024
40
Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2024
-38
Tilikauden poistot
-1
Vähennykset
1
Siirrot erien välillä
0
Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12.2024
-37
Kirjanpitoarvo 31.12.2024
3
Aineettomien hyödykkeiden muutokset, milj. €
Tieto-
järjestelmät               
ja muut
Hankintameno 1.1.2023
39
Lisäykset
0
Hankintameno 31.12.2023
39
Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2023
-36
Tilikauden poistot
-2
Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12.2023
-38
Kirjanpitoarvo 31.12.2023
1
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  90
Liite 21. Aineelliset hyödykkeet
Laatimisperiaatteet
Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet arvostetaan poistoilla ja arvonalentumisilla
vähennettyyn hankintamenoon. Hyödykkeet poistetaan tasapoistoin arvioidun taloudellisen
vaikutusajan kuluessa. Maa-alueista ei tehdä poistoja. Hyödykkeeseen liittyvät alkuperäisen
hankinnan jälkeen syntyvät menot aktivoidaan hyödykkeen kirjanpitoarvoon vain, jos on
todennäköistä, että hyödykkeestä kertyy alun perin arvioitua suurempaa taloudellista
hyötyä.
Arvioidut taloudelliset vaikutusajat ovat pääosin seuraavat:
Rakennukset
20–50 vuotta
Koneet ja kalusto
3–10 vuotta
Autot
2–6 vuotta
Muut aineelliset hyödykkeet
3–10 vuotta
Hyödykkeiden jäännösarvo ja taloudellinen vaikutusaika tarkistetaan jokaisessa
tilinpäätöksessä ja tarvittaessa oikaistaan kuvastamaan taloudellisen hyödyn odotuksissa
tapahtuneita muutoksia. Aineelliset hyödykkeet romutetaan kirjanpidosta, kun ne on
poistettu käytöstä.
Aineellisen ja aineettoman omaisuuden arvonalentumiset
Jokaisen tilinpäätöksen yhteydessä arvioidaan, onko omaisuuden arvonalentumisesta
viitteitä. Jos viitteitä on, arvioidaan kyseisestä omaisuuserästä kerrytettävissä oleva
rahamäärä. Viitteiden olemassaolosta riippumatta kerrytettävissä oleva rahamäärä
arvioidaan vuosittain keskeneräisistä hyödykkeistä, liikearvosta ja aineettomista
hyödykkeistä, joiden taloudellinen vaikutusaika on rajoittamaton (tuotemerkit). Jos
omaisuuserän kirjanpitoarvo on suurempi kuin arvio sen tulevaisuudessa kerryttämästä
rahamäärästä, ylittävä osa kirjataan kuluksi.
Kerrytettävissä oleva rahamäärä on omaisuuserän käypä arvo vähennettynä myynnistä
johtuvilla menoilla (nettomyyntihinta) tai sitä korkeampi käyttöarvo. Kerrytettävissä oleva
rahamäärä pyritään lähtökohtaisesti määrittämään omaisuuserän nettomyyntihinnan
kautta. Jos nettomyyntihintaa ei voida määrittää, omaisuuserälle määritellään käyttöarvo.
Käyttöarvo on niiden vastaisten rahavirtojen nykyarvo, jonka omaisuuserän odotetaan
kerryttävän. Diskonttauskorkona käytetään ennen veroa määritettyä korkoa, joka kuvastaa
markkinoiden näkemystä rahan aika-arvosta ja omaisuuserään liittyvistä erityisriskeistä.
Edellä mainittujen vuosittain testattavien omaisuuserien arvonalentumistarve määritellään
aina käyttöarvon laskennan kautta.
Mikäli omaisuuserälle ei voida määrittää nettomyyntihintaa eikä se kerrytä itsenäistä,
muista eristä riippumatonta rahavirtaa, määritellään arvonalentumistarve sen rahavirtaa
tuottavan yksikön eli liiketoimintasegmentin tai siihen kuuluvan yrityksen kautta, johon
omaisuuserä kuuluu. Tällöin verrataan yksikköön sisältyvien omaisuuserien kirjanpitoarvoja
koko rahavirtaa tuottavan yksikön kerrytettävissä olevaan rahamäärään.
Arvonalentumistappio peruutetaan, jos olosuhteissa on tapahtunut muutos ja hyödykkeen
kerrytettävissä oleva rahamäärä on muuttunut arvonalentumisen kirjaamisajankohdasta.
Arvonalentumistappiota ei peruuteta enempää kuin mikä hyödykkeen kirjanpitoarvo olisi
ilman arvonalentumistappion kirjaamista. 
Milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Omassa käytössä olevat kiinteistöt
Maa- ja vesialueet
0
0
Koneet ja kalusto
0
0
Muut aineelliset hyödykkeet
2
2
Käyttöoikeusomaisuuserät
1
2
Aineelliset hyödykkeet yhteensä
3
3
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  91
Aineellisten hyödykkeiden muutokset, milj. €
Oman
käytön
kiinteistöt
Koneet ja
kalusto
Muut
aineelliset
hyödykkeet
Aineelliset
hyödykkeet
yhteensä
Hankintameno 1.1.2024
1
0
2
3
Lisäykset
0
7
7
Vähennykset
0
-7
-7
Siirrot erien välillä
0
0
Hankintameno 31.12.2024
1
0
2
3
Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2024
0
0
0
-1
Tilikauden poistot
0
0
0
Vähennykset
0
0
Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12.2024
0
0
0
-1
Käyttöoikeusomaisuuserä*
1
Kirjanpitoarvo 31.12.2024
0
0
2
4
Aineellisten hyödykkeiden muutokset, milj. €
Oman
käytön
kiinteistöt
Koneet ja
kalusto
Muut
aineelliset
hyödykkeet
Aineelliset
hyödykkeet
yhteensä
Hankintameno 1.1.2023
1
0
2
4
Lisäykset
0
0
6
6
Vähennykset
0
0
-6
-6
Siirrot erien välillä
0
0
0
-1
Hankintameno 31.12.2023
1
0
2
3
Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2023
-1
0
0
-1
Tilikauden poistot
0
0
0
0
Vähennykset
0
0
0
0
Siirrot erien välillä
0
0
0
1
Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12.2023
0
0
0
-1
Käyttöoikeusomaisuuserä*
0
0
0
2
Kirjanpitoarvo 31.12.2023
0
0
2
3
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  92
Liite 22. Vuokrasopimukset
Laatimisperiaatteet
OP Yrityspankki arvioi sopimuksen syntymisajankohtana onko sopimus vuokrasopimus tai
sisältääkö se vuokrasopimuksen. Kyseessä on IFRS 16:n mukaisesti käsiteltävä
vuokrasopimus, mikäli seuraavat ehdot täyttyvät kaikilta osin:
• Sopimus perustuu yksilöidyn omaisuuserän käyttöä koskevaan määräysvaltaan niin, että
OP Yrityspankilla on oikeus päättää omaisuuserän käytöstä koko vuokrakauden aikana
silloin, kun OP Yrityspankki on vuokralle ottajana, ja asiakkaalla tai sen konserniin
kuuluvilla yhtiöillä on päätäntävalta kohteen käytöstä silloin, kun OP Yrityspankki on
vuokralle antajana.
• Sopimuksella sovitaan oikeuksista ja velvollisuuksista ja niihin liittyvistä maksuista.
• Sopimuksella yksilöity omaisuuserä on vain OP Yrityspankin käytössä silloin, kun OP
Yrityspankki on vuokralle ottajana, ja asiakkaan tai sen konserniin kuuluvien yhtiöiden
käytössä silloin, kun OP Yrityspankki on vuokralle antajana.
Vuokralle otettujen käyttöoikeusomaisuuserien kirjaaminen
Vuokralle otetut käyttöoikeusomaisuuserät esitetään aineellisissa hyödykkeissä ja ne
poistetaan pääsääntöisesti vuokra-aikana. Vastaava vuokrasopimusvelka esitetään muissa
veloissa ja niiden korkokulut korkokatteessa. Vuokrasopimuksiin liittyvät palvelukorvaukset,
jotka erotetaan vuokranmäärästä, esitetään liiketoiminnan muissa kuluissa.
Palvelukorvauksen erottaminen tehdään käyttöoikeusomaisuuseräluokkakohtaisesti.
OP Yrityspankki määrittelee vuokralle otettujen sopimusten vuokra-ajaksi:
• sopimuksen kiinteän keston, jota ei voi jatkaa tai keskeyttää ilman painavaa syytä tai
sanktiota, tai
• johdon arvion mukaan korkeintaan 3 vuotta, kun kyseessä on toistaiseksi voimassa
oleva toimitilasopimus, jonka irtisanomisaika on molemminpuolinen. Jos sopimus on
ensin kiinteä ja jatkuu sen jälkeen toistaiseksi voimassa olevana kuten edellä kuvattiin,
on vuokra-aika näiden yhdistelmä. Kun tällainen sopimus on irtisanottu, vuokra-ajaksi
määritellään irtisanomisaika. OP Yrityspankki arvioi vuokra-aikaa määrittäessään olevan
kohtuullisen varmaa, että toimitiloissa ollaan pidempään, koska toimitilasopimusten
kohteet ovat sijainniltaan keskeisiä eikä vastaavia korvaavia tiloja ole välttämättä
saatavilla.
• vuokralle antajan irtisanomisajan, jos kyseessä on toistaiseksi voimassa oleva muu kuin
toimitilasopimus, jonka irtisanomisaika on molemminpuolinen. Sopimuksen vuokra-
aikaa jatketaan aina irtisanomiskauden päätyttyä uudella irtisanomisajalla, ellei
sopimusta ole irtisanottu. OP Yrityspankki arvioi vuokra-aikaa määrittäessään olevan
kohtuullisen varmaa, että sopimukset on tehty pidemmäksi ajaksi, koska tällaisten
sopimusten jatkuva päättäminen ja uusiminen ei olisi taloudellisesti kannattavaa, tai
• vuokrakohteen käyttöiän, jos se on lyhempi kuin edellä mainituilla tavoilla määritetyt
vuokra-ajat.
Vuokrasopimusvelan laskennassa OP Yrityspankki käyttää yleensä vuokralle ottajan
lisäluoton korkoa. Lisäluoton korkona käytetään OP Yrityspankin keskuspankin
noteeraamaa korkoa, jolla keskuspankki antaa luottoa osuuspankeille ja OP Ryhmän
tytäryrityksille.
OP Yrityspankki soveltaa vuokralle ottajalle sallittuja kirjaamista koskevia helpotuksia.
Arvoltaan vähäisistä ja lyhytaikaisista vuokrasopimuksista tilikauden kulut kirjataan
liiketoiminnan muihin kuluihin. Näihin vuokrasopimuksiin sisältyy kannettavia tietokoneita,
matkapuhelimia ja pienempiä koneita ja laitteita sekä kertaluonteisesti vuokrattuja koneita
ja laitteita.
OP Yrityspankki soveltaa IAS 36 -standardia Omaisuuserien arvon alentuminen sen
määrittämiseen, onko käyttöoikeusomaisuuserän arvo alentunut. OP Yrityspankki arvioi
jokaisena raportointikauden päättymispäivänä onko jotain viitteitä siitä, että omaisuuserän
arvo on alentunut. Jos tällaisia viitteitä esiintyy, OP Yrityspankki arvioi omaisuuserästä
kerrytettävissä olevaa rahamäärää. Omaisuuserän arvo on alentunut silloin, kun sen
kirjanpitoarvo ylittää siitä kerrytettävissä olevan rahamäärän.
OP Yrityspankin vuokralle otetut sopimukset ovat pääosin toimitilojen, työsuhdeautojen ja
turvalaitteiden vuokrasopimuksia.
Vuokralle annettujen hyödykkeiden kirjaaminen
OP Yrityspankki luokittelee vuokralle annetut hyödykkeet sopimuksen syntymisajankohtana
rahoitusleasingsopimuksiksi tai operatiivisiksi vuokrasopimuksiksi liiketoimen tosiasiallisen
sisällön mukaan. Vuokrasopimus on rahoitusleasingsopimus, mikäli se siirtää vuokralaiselle
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  93
olennaisilta osin omistamiselle ominaiset riskit ja edut. Muutoin se on operatiivinen
vuokrasopimus. Vuokrasopimukset luokitellaan sopimuksen syntymisajankohtana. OP
Yrityspankki on luokitellut kaikki vuokralle annetut hyödykkeet rahoitusleasingsopimuksiksi.
Rahoitusleasingsopimuksilla vuokralle annetut hyödykkeet kirjataan taseeseen saamisina
asiakkailta. Saaminen kirjataan määrään, joka on yhtä suuri kuin vuokrasopimuksen
nettosijoitus. Sopimuksesta saatava rahoitustuotto kirjataan korkotuottoihin siten, että se
tuottaa vuokralle antajan jäljellä olevalle nettosijoitukselle kultakin tilikaudelta
samansuuruisen tuottoasteen.
2024
2023
Käyttöoikeusomaisuuserät, milj. €
Toimitilat
Muut
Yhteensä
Toimitilat
Muut
Yhteensä
Kirjanpitoarvo 1.1.
2
0
2
2
0
2
Lisäykset
0
0
0
0
0
Vähennykset
0
0
0
0
Tilikauden poistot
0
0
-1
0
0
-1
Tilikauden arvon muutokset
0
0
0
0
0
0
Kirjanpitoarvo 31.12.
1
0
1
2
0
2
Vuokrasopimusvelat, milj. €
31.12.2024
31.12.2023
* Kirjanpitoarvo
1
2
Sopimuksiin perustuvat maturiteetit
< 1 vuotta
1
1
1-2 vuotta
0
0
2-3 vuotta
0
0
3-4 vuotta
0
0
4-5 vuotta
0
0
Yli 5 vuotta
0
0
Tuloslaskelmaan merkityt erät, milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Korkokulut
0
0
Käyttöoikeusomaisuuserien poistot
-1
-1
Lyhytaikaisten ja arvoltaan vähäisten vuokrasopimusten kulut
-1
-1
Vuokrasopimuksista lähtevä rahavirta yhteensä
-2
-1
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  94
Rahoitusleasingsaamiset
OP Yrityspankki Oyj rahoittaa Suomessa rahoitusleasingilla irtainta käyttöomaisuutta,
kiinteistöjä ja muita tiloja. Lisäksi OP Yrityspankin sivuliikkeet Virossa, Latviassa ja
Liettuassa vuokraavat rahoitusleasingilla irtainta käyttöomaisuutta
Milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Rahoitusleasingsopimusten vuokrasaamisien maturiteettijakauma
< 1 vuotta
756
770
1-2 vuotta
665
598
2-3 vuotta
448
482
3-4 vuotta
306
286
4-5 vuotta
174
182
yli 5 vuotta
200
218
Bruttosijoitus rahoitusleasingsopimuksiin
2 550
2 536
Kertymätön rahoitustuotto (-)
-142
-164
Vähimmäisvuokrien nykyarvo
2 408
2 372
Vähimmäisvuokrasaamisten nykyarvo
< 1 vuotta
708
719
1-2 vuotta
633
563
2-3 vuotta
429
459
3-4 vuotta
294
272
4-5 vuotta
167
173
yli 5 vuotta
177
186
Yhteensä
2 408
2 372
Tuloslaskelmaan merkityt erät, Milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Korkotuotot rahoitusleasingsaamisista
112
87
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  95
Liite 23. Muut varat
Muissa varoissa esitetään muun muassa maksujenvälityssaamiset, eläkevarat, siirtosaamiset, johdannaissaamiset (keskusvastapuoliselvitys), johdannaissopimusten CSA- saamiset ja
arvopaperisaamiset. Erä sisältää myös päästöoikeuskaupasta toteutuneen päästöoikeusposition 155 miljoonaa euroa (84), joka sisältyy riville ‘Muut’. Päästöoikeuksien liiketoiminta
perustuu kaupankäynnin tarjoamiseen asiakkaiden tarpeita varten. Kaikissa päästöoikeustermiineissä on fyysinen toimitus ja hallussa olevat päästöoikeudet sekä päästöoikeustermiinit
arvostetaan käypään arvoon tulosvaikutteisesti ja käyvän arvon muutos esitetään kaupankäyntitarkoituksessa pidettävät erissä.
Oikaistu
Milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Maksujenvälityssaamiset
153
151
Eläkevarat
23
19
Siirtosaamiset
26
28
Johdannaissaamiset, keskusvastapuoliselvitys
69
11
Johdannaissopimusten CSA saamiset
371
308
Arvopaperisaamiset
7
9
Muut
201
138
Yhteensä
850
664
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  96
Liite 24. Laskennalliset verosaamiset ja -velat
Laatimisperiaatteet
Laskennallinen verovelka lasketaan kaikista kirjanpidon ja verotuksen välisistä
veronalaisista väliaikaisista eroista. Laskennallinen verosaaminen lasketaan kirjanpidon ja
verotuksen välisistä vähennyskelpoisista väliaikaisista eroista ja verotuksessa
vahvistettavista tappioista. Mikäli verotettavan tulon kertyminen on todennäköistä siten,
että saaminen voidaan hyödyntää, se kirjataan. Laskennallista verosaamista ei kirjata siltä
osin, kun ei todennäköisesti synny verotettavaa tuloa, jota vastaan verotuksellisia tappioita
taikka hyvityksiä voidaan hyödyntää. Laskennalliset verovelat ja -saamiset lasketaan sen
säädetyn verokannan mukaan, jonka ennakoidaan olevan voimassa väliaikaisen eron
purkautuessa.
Laskennalliset verosaamiset 31.12.2024
Laskennalliset verosaamiset, milj. €
1.1.2024
Kirjattu
tuloslaskelmaan
Kirjattu muihin
laajan tuloksen eriin
Kirjattu omaan
pääomaan
31.12.2024
Saamistodistukset
15
0
9
0
24
Varaukset
0
0
0
0
0
Rahavirran suojaus
2
0
-2
0
0
Etuuspohjaiset eläkejärjestelyt
12
0
0
0
12
Vuokrasopimukset
0
0
0
0
0
Muut väliaikaiset erot
3
0
0
0
2
Netotettu laskennallisista veroveloista
-39
Yhteensä
31
-1
8
0
0
Laskennalliset verovelat 31.12.2024
Laskennalliset verovelat,  milj. €
1.1.2024
Kirjattu
tuloslaskelmaan
Kirjattu muihin
laajan tuloksen eriin
Kirjattu omaan
pääomaan
31.12.2024
Verotukselliset varaukset
325
0
0
0
325
Saamistodistukset
0
0
0
0
1
Etuuspohjaisista eläkejärjestelyt
6
0
1
0
7
Muut väliaikaiset erot
1
0
0
0
1
Netotettu laskennallisista verosaamisista
-39
Yhteensä
332
0
1
0
295
Tuloslaskelman laskennallisten verojen muutos (laskennalliset verosaamiset -
laskennalliset verovelat)
-1
7
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  97
Laskennalliset verosaamiset 31.12.2023
Laskennalliset verosaamiset, milj. €
1.1.2023
Kirjattu
tuloslaskelmaan
Kirjattu muihin
laajan tuloksen eriin
Kirjattu omaan
pääomaan
31.12.2023
Saamistodistukset
1
13
15
Varaukset
0
0
0
Rahavirran suojaus
6
-5
2
Etuuspohjaiset eläkejärjestelyt
12
0
12
Vuokrasopimukset
0
0
0
Muut väliaikaiset erot
6
-3
3
Yhteensä
26
-3
8
31
Laskennalliset verovelat 31.12.2023
Laskennalliset verovelat,  milj. €
1.1.2023
Kirjattu
tuloslaskelmaan
Kirjattu muihin
laajan tuloksen eriin
Kirjattu omaan
pääomaan
31.12.2023
Verotukselliset varaukset
325
325
Saamistodistukset
0
0
0
Etuuspohjaisista eläkejärjestelyt
5
0
0
6
Muut väliaikaiset erot
1
0
1
Yhteensä
332
0
0
332
Tuloslaskelman laskennallisten verojen muutos (laskennalliset verosaamiset -
laskennalliset verovelat)
-3
8
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  98
Liite 25. Velat luottolaitoksille
Velat luottolaitoksille tase-erässä esitetään velat keskuspankeille ja luottolaitoksille. Liitetiedossa 14. Rahoitusvarojen ja -velkojen luokittelu kuvataan tase-erän arvostusperiaatteet.
Milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Velat luottolaitoksille
Vaadittaessa maksettavat
Talletukset
4 556
2 265
Muut velat
0
0
Muut kuin vaadittaessa maksettavat
Talletukset
20 794
22 185
Muut velat
-301
-468
Velat luottolaitoksille ja keskuspankeille yhteensä
25 049
23 982
Muut kuin vaadittaessa maksettavat talletukset erä sisältää jäsenluottolaitosten maksuvalmiustalletukset (LCR-talletukset).
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  99
Liite 26. Velat asiakkaille
Velat asiakkaille tase-erässä esitetään vaadittaessa maksettavat ja muut kuin vaadittaessa maksettavat talletukset. Velat asiakkaille tase-erä sisältää myös korkovelat. Liitetiedossa 14.
Rahoitusvarojen ja -velkojen luokittelu kuvataan tase-erän arvostusperiaatteet.
Milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Vaadittaessa maksettavat talletukset
Yksityiset
14
16
Yritykset ja julkisyhteisöt
14 892
13 466
Muut kuin vaadittaessa maksettavat talletukset
Yksityiset
0
1
Yritykset ja julkisyhteisöt
2 254
1 146
Korkovelat talletuksista
5
28
Vaadittaessa maksettavat rahoitusvelat
Yritykset ja julkisyhteisöt
6
4
Muut kuin vaadittaessa maksettavat rahoitusvelat
Yritykset ja julkisyhteisöt
2 215
2 593
Velat asiakkaille yhteensä
19 387
17 254
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  100
Liite 27. Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat tase-erässä esitetään joukkovelkakirjalainat, huonomman etuoikeuden luokan joukkovelkakirjalainat (SNP), sijoitustodistukset ja yritystodistukset.
Liitetiedossa 14. Rahoitusvarojen ja -velkojen luokittelu kuvataan tase-erän arvostusperiaatteet.
Milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Joukkovelkakirjalainat*
11 139
13 222
Huonomman etuoikeuden luokan joukkovelkakirjalainat, SNP
3 566
4 045
Sijoitustodistukset
170
668
Yritystodistukset
4 451
6 128
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat yhteensä
19 326
24 062
* OP Yrityspankki Oyj:n hallussa olevat omat joukkovelkakirjalainat on netotettu velkaa vastaan.
Rahoituksen rahavirtojen velkojen muutosten täsmäytys taseen eriin
Yleiseen
liikkeeseen
lasketut
velkakirjat
Velat, joilla on
huonompi
etuoikeus kuin
muilla veloilla
Yleiseen
liikkeeseen
lasketut
velkakirjat
Velat, joilla on
huonompi
etuoikeus kuin
muilla veloilla
Milj. €
2024
2023
Tasearvo 1.1.
24 062
1 414
25 209
1 384
Rahoituksen rahavirtojen muutokset
Joukkovelkakirjojen lisäykset
1 710
2 591
Sijoitustodistusten lisäykset
401
713
Yritystodistusten lisäykset
5 753
7 153
Debentuurit lisäykset
1
Lisäykset yhteensä
7 865
1
10 457
0
Joukkovelkakirjojen vähennykset
-4 627
-1 031
Sijoitustodistusten vähennykset
-913
-1 128
Yritystodistusten vähennykset
-7 503
-10 312
Debentuurit vähennykset
-5
Vähennykset yhteensä
-13 043
0
-12 472
-5
Rahoituksen rahavirtojen muutokset yhteensä
-5 179
1
-2 015
-5
Arvostukset
467
19
763
35
Siirtyvät korot
-25
11
105
Tasearvo 31.12.
19 326
1 444
24 062
1 414
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  101
Pitkäaikaiset lainat ja korkosidonnaisuudet
Kirjanpitoarvo
Käypä arvo
Korko-%
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 57,000,000 1.07 per cent. Notes due 2025 under the EUR 15,000,000,000 Programme for
the Issuance of Debt Instruments.
57
57
Kiinteä 1,070%
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 500,000,000 1.00 per cent. Instruments due 22 May 2025 under the EUR 20,000,000,000
Programme for the Issuance of Debt Instruments.
503
499
Kiinteä 1,000%
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 1,000,000,000 0.500 per cent. Unsubordinated Instruments due 12 August 2025 under the
EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
1 002
988
Kiinteä 0,500%
OP Corporate Bank plc Issue of HKD 1,270,000,000 3.001 per cent Fixed Rate Notes due 4 September 2025 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
159
158
Kiinteä 3,001 %
OP Corporate Bank plc Issue of JPY 10 000 000 000,00 due 17 Nov 2025 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the
Issuance of Debt Instruments
61
61
Kiinteä 0,700 %
OP Corporate Bank plc Issue of GBP 50,000,000 Floating Rate Notes due 2025 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the
Issuance of Debt Instruments
61
61
SONIA + 1,020%
OP Corporate Bank plc Issue of 2y EUR 750,000,000 Euro Medium Term Note Programme under the EUR 20,000,000,000
Programme for the Issuance of Debt Instruments
752
753
EUB3 + 48 BPS
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 1,250,000,000 due 15 Dec 2025 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance
of Debt Instruments
1 252
1 252
Kiinteä 2,875 %
OP Corporate Bank plc Issue of SEK 1,000,000,000 New Senior Preferred FRN issue in SEK due 2025 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
87
88
SES3 + 0,640%
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 20,000,000 0.91 per cent. Fixed Rate Notes due 14 January 2026 under the EUR 20,000,000
Programme for the Issuance of Debt Instruments
20
20
Kiinteä 0,910%
OP Corporate Bank plc Issue of GBP 350,000,000 Fixed Rate Senior Preferred Instruments due 14 Jan 2026 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
436
430
Kiinteä 3,375 %
OP Corporate Bank plc Issue of HKD 663,000,000 2.88 per cent. Instrumenst due 21 January 2026 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
84
83
Kiinteä 2,880 %
OP Corporate Bank plc Issue of SEK 500,000,00 FRN due 16 Feb 2026 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the
Issuance of Debt Instruments
44
44
Kiinteä 0,000 %
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  102
Pitkäaikaiset lainat ja korkosidonnaisuudet
Kirjanpitoarvo
Käypä arvo
Korko-%
OP Corporate Bank plc Issue of 5yr EUR 500 000 000 Fixed Rate Senior Non-Preferred Instruments due 24 March 2026 under the
EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
501
485
Kiinteä 0,250 %
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 50,000,000 0.25 per cent. Fixed Rate Notes due 1 July 2026 under the EUR 20,000,000,000
Programme for the Issuance of Debt Instruments
50
48
Kiinteä 0,250%
OP Corporate Bank plc Issue of Short 5yr GBP 400,000,000 Fixed Rate Senior Non-Preferred Instruments due 4 September 2026
under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
485
457
Kiinteä 1,375 %
OP Corporate Bank plc Issue of SEK 700,000,000 due 23 Oct 2026 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of
Debt Instruments
62
63
Kiinteä 4,454 %
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 500,000,000 0.600 per cent. Senior Non-Preferred Instruments due 18 January 2027 under
the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
503
481
Kiinteä 0,600%
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 500,000,000 due 28 Oct 2027 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of
Debt Instruments
500
501
EUB3 + 40 BPS
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 500,000,000 Fixed Rate Senior Preferred Instruments due 18 April 2027 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
514
529
Kiinteä 4,125 %
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 10,000,000 1.058 per cent. Instruments due 18 May 2027 under the EUR 20,000,000,000
Programme for the Issuance of Debt Instruments
10
10
Kiinteä 1,058 %
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 35,000,000 Senior Preferred Fixed Rate Notes due 25 May 2027 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
35
35
Kiinteä 1,873 %
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 500 000 000 Fixed Rate Green Senior Non-Preferred Instruments due 27 July 2027 under the
EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
501
473
Kiinteä 0,625 %
OP Corporate Bank plc Issue of SEK 750 000 000,00 New senior preferred FRN issue in SEK due 19 Aug 2027 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
66
67
SES3 + 0,920%
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 50,000,000 3.086 per cent. Instruments due 23 August 2027 under the EUR 15,000,000,000
Programme for the Issuance of Debt Instruments
51
50
Kiinteä 3,086 %
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 25,000,000 1.00 per cent. Notes due 2027 under the EUR 15,000,000,000 Programme for
the Issuance of Debt Instruments
25
25
Kiinteä 1,000%
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  103
Pitkäaikaiset lainat ja korkosidonnaisuudet
Kirjanpitoarvo
Käypä arvo
Korko-%
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 1,000,000,000 0.100 per cent. Instruments due 16 November 2027 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
1 000
926
Kiinteä 0,100%
Issue of OP Corporate Bank plc Issue of 5yr EUR 650,000,000 Fixed Rate Senior Preferred Instruments due 13 June 2028 under
the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
664
688
Kiinteä 4,000 %
OP Corporate Bank plc Issue of USD 60,000,000 3.692 per cent. Instruments due 15 Jun 2028 under the EUR 20,000,000,000
Programme for the Issuance of Debt Instruments
58
56
Kiinteä 3,692 %
OP Corporate Bank plc Issue of 7yr EUR 500 000 000 Fixed Rate Senior Non-Preferred Instruments due 16 June 2028 under the
EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
501
457
Kiinteä 0,375 %
Pitkäaikaiset lainat ja korkosidonnaisuudet
Kirjanpitoarvo
Käypä arvo
Korko-%
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 10,000,000 1.30 per cent. Instruments due 23 Oct 2028 under the EUR 20,000,000,000
Programme for the Issuance of Debt Instruments
10
9
Kiinteä 1,300 %
OP Corporate Bank plc Issue of USD 100,000,000 3.901 per cent. Instruments due 7 Dec 2028 under the EUR 20,000,000,000
Programme for the Issuance of Debt Instruments
96
94
Kiinteä 3,901 %
OP Corporate Bank plc Issue of 7.25yr EUR 500 000 000 Fixed Rate Senior Non-Preferred Instruments due 8 December 2028
under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
500
449
Kiinteä 0.375 %
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 10,000,000 1.310 per cent. Fixed Rate Instruments due 24 January 2029 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
10
9
Kiinteä 1,310%
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 75,000,000 Programme for the Floating Rate Instruments under the EUR 20,000,000,000
Programme for the Issuance of Debt Instruments
75
76
EUB3 + 86 BPS
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 19,000,000 1.005 per cent. Fixed Rate Instruments due 6 March 2029 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
19
19
Kiinteä 1,005%
OP Corporate Bank plc Issue of NOK 900,000,000 FXD Senior Preferred Note, due 25 May 2029 under the EUR 20,000,000,000
Programme for the Issuance of Debt Instruments
77
76
Kiinteä 3,755 %
OP Corporate Bank plc Issue of AUD 65,000,000 Floating Rate Note Due 25 May 2029 under the EUR 20,000,000,000 Programme
for the Issuance of Debt Instruments
39
40
BBSW + 1,300%
OP Corporate Bank plc Issue of NOK 200,000,000 3.80 per cent. Instruments due 27 May 2029 under the EUR 15,000,000,000
Programme for Debt Instruments
17
17
Kiinteä 3,800%
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  104
Pitkäaikaiset lainat ja korkosidonnaisuudet
Kirjanpitoarvo
Käypä arvo
Korko-%
OP Corporate Bank plc Issue of AUD 197,000,000 2.440% per cent.
119
119
Kiinteä 2,440%
OP Corporate Bank plc Issue of USD 50,000,000 Fixed Rate Senior Non-Preferred Instruments due 17 July 2029 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
49
45
Kiinteä 2,933%
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 500,000,000 0.625 per cent. Senior Non-Preferred Instruments due 12 November 2029
under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
500
443
Kiinteä 0,625%
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 10,000,000 0.53 per cent. Fixed Rate Instruments due 15 November 2029 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
10
9
Kiinteä 0,530%
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 25,000,000,000 due 27 Nov 2029 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the
Issuance of Debt Instruments
501
499
Kiinteä 2,875 %
OP Corporate Bank plc Issue of NOK 1,000,000,000 FXD Senior Preferred Note, due 5 December 2029 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
102
102
Kiinteä 4,400 %
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 25,000,000 7Y 23 May 2030 Senior Preferred Floating Rate Notes under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
25
25
EUB3 + 92 BPS
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 30,000,000 1.70 per cent. Notes due 2030 under the EUR 15,000,000,000 Programme for
the Issuance of Debt Instruments
30
30
Kiinteä 1,700%
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 50,000,000 2.045 per cent. Instruments due 18 November 2030 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
50
47
Kiinteä 2,045%
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 10,000,000 1.865 per cent. Instruments due 27 January 2031 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
10
9
Kiinteä 1,865 %
OP Corporate Bank plc Issue of 10yr EUR 300 000 000 Fixed Rate Senior Non-Preferred Instruments due 24 March 2031 under
the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
302
259
Kiinteä 0,750 %
OP Corporate Bank plc Issue of NOK 850,000,000 FXD Senior Preferred Note, due 11 November 2032 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
72
75
Kiinteä 5,010 %
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 50,000,000 Fixed Rate Note Due 23 Nov 2032 under the EUR 20,000,000,000 Programme
for the Issuance of Debt Instruments
50
52
Kiinteä 4,148 %
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  105
Pitkäaikaiset lainat ja korkosidonnaisuudet
Kirjanpitoarvo
Käypä arvo
Korko-%
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 50,000,000 1.706 per cent. Unsubordinated Instruments due 12 December 2033 (the
"Instruments") under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments.
50
43
Kiinteä 1,706%
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 30,000,000 3.068 per cent. Instruments due 21 March 2034 under the EUR 15,000,000,000
Programme for the Issuance of Debt Instruments
31
30
Kiinteä 3,068 %
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 30,000,000 Fixed Rate Notes due 2034 under the EUR 15,000,000,000 Programme for the
Issuance of Debt Instruments
31
29
Kiinteä 3,015 %
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 40,000,000 Fixed Rate Notes due 2034 under the EUR 15,000,000,000 Programme for the
Issuance of Debt Instruments
41
39
Kiinteä 3,000 %
Pohjola Bank plc Issue of EUR 40,000,000 1.40 per cent. Instruments due 16 March 2035 under the EUR 15,000,000,000
Programme for the Issuance of Debt Instruments
40
33
Kiinteä 1,400 %
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 30,000,000 2.155 per cent. Instruments due 20 November 2035 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
30
26
Kiinteä 2,155 %
OP Corporate Bank plc Issue of JPY 2,500,000,000 1.30 per cent. Instruments due 27 November 2035 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
15
15
Kiinteä 1,300 %
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  106
Liite 28. Varaukset ja muut velat
Laatimisperiaatteet
Velvoitteen perusteella kirjataan varaus, mikäli velvoite perustuu aiempaan tapahtumaan
ja sen toteutuminen on todennäköistä, mutta toteutumisajankohta tai toteutuva määrä on
epävarma. Lisäksi velvoitteen pitää perustua joko tosiasialliseen tai oikeudelliseen
velvoitteeseen ulkopuolista kohtaan. Jos osasta velvoitetta on mahdollista saada korvaus
joltakin kolmannelta osapuolelta, korvaus kirjataan erilliseksi omaisuuseräksi, mutta vasta
siinä vaiheessa, kun korvauksen saaminen on käytännössä varmaa.
Muissa veloissa esitetään muun muassa maksujenvälistysvelat, siirtovelat, johdannaisten
CSA- muut velat, eläkevelat, vuokrasopimusvelat, arvopapereiden ostovelat, ostolaskuvelat
ja kaupankäynnin rahoitusvelat.
Oikaistu
Milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Varaukset
Tappiota koskeva vähennyserä taseen ulkopuolisista eristä
38
37
Uudelleenjärjestelyvaraus
0
0
Varaukset yhteensä
38
37
Muut velat
Maksujenvälitysvelat
928
886
Siirtovelat
53
54
Johdannaisten CSA- ja muut velat
1 015
1 175
Eläkevelat
4
4
Vuokrasopimusvelat
1
2
Arvopapereiden ostovelat
8
6
Ostolaskuvelat
6
5
Kaupankäynnin rahoitusvelat
2
5
Muut 
85
147
Varaukset ja muut velat yhteensä
2 142
2 321
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  107
Varausten muutokset
Milj. €
Tappiota
koskeva
vähennyserä
Uudelleenjärjestely
Muut
Yhteensä
1.1.2024
37
0
0
37
Varausten lisäykset
1
1
Käyttämättömien varausten peruutukset
0
0
31.12.2024
38
0
0
38
Milj. €
Tappiota
koskeva
vähennyserä
Uudelleenjärjestely
Muut
Yhteensä
1.1.2023
29
1
30
Varausten lisäykset
8
8
Käyttämättömien varausten peruutukset
-1
-1
31.12.2023
37
0
0
37
Etuuspohjaiset eläkejärjestelyt
OP Yrityspankki Oyj:n eläkejärjestelyt on hoidettu vakuutusyhtiöissä ja OP-Eläkesäätiössä.
Etuuspohjaisina järjestelyinä on käsitelty lisäeläkkeisiin liittyvät järjestelyt eläkesäätiössä ja
vakuutusyhtiöissä. Keskinäinen Eläkevakuutusyhtiö Ilmarisessa hoidettu lakisääteinen
eläketurva on käsitelty maksupohjaisena järjestelynä.
Lisäeläkkeet OP-Eläkesäätiössä ja vakuutusyhtiöissä
OP-Eläkesäätiö hoitaa OP Yrityspankin henkilöstölleen järjestämää lisäeläketurvaa.
Eläkesäätiön tarkoituksena on myöntää eläkesäätiön toimintapiiriin kuuluville työntekijöille
vanhuus- ja työkyvyttömyyseläkettä ja sairausavustusta sekä perhe-eläkettä heidän
edunsaajilleen ja hautausavustusta. Lisäksi eläkesäätiö voi myöntää toimintapiiriin
kuuluville kuntoutukseen liittyviä etuuksia. Lisäeläketurvan järjestäminen on vapaaehtoista.
Eläkesäätiön tarjoama lisäeläketurva on kokonaan rahastoitu.
OP-Eläkesäätiön toimintapiiriin kuuluu jokainen 20 vuotta täyttänyt henkilö, joka on
yhtäjaksoisesti ollut kaksi vuotta TyEL:n mukaisessa työsuhteessa eläkesäätiöön kuuluvaan
työnantajaan ja jonka työsuhde on alkanut ennen 1.7.1991. Eläkkeeseen oikeuttava
palvelusaika alkaa siitä ajankohdasta, jona hän työnantajan palveluksessa ollessaan täytti
23 vuotta. Eläkkeen perusteena olevalla palkalla tarkoitetaan samaan työsuhteeseen
perustuvaa 31.12.2006 saakka voimassa olleen TEL:n mukaista eläkepalkkaa. OP-
Eläkesäätiön toimintapiiriin kuuluvien henkilöiden eläkeikä vaihtelee 60−65 vuoden välillä
riippuen siitä, mihin henkilöryhmään työntekijä eläkesäätiön sääntöjen mukaan kuuluu.
Kansallisella tasolla lisäeläkesäätiö noudattaa Lakia lisäeläkesäätiöistä ja lisäeläkekassoista
(LESKL). Tämän myötä toiminnan merkittävin riski liittyy siihen, että toteutunut
sijoitusomaisuuden tuotto jäisi alle vähimmäistuottotavoitteen. Riskin toteutuminen
useampana vuotena peräkkäin johtaisi vakuutusmaksujen perintään.
Lisäksi OP-Eläkesäätiön keskeisimmät vakuutusmatemaattiset riskit liittyvät korko- ja
markkinariskiin, eliniän systemaattiseen pitenemiseen sekä inflaatioriskiin.
Sijoitustoiminnasta vastaa eläkesäätiön hallitus, joka hyväksyy eläkelaitokselle sen varojen
sijoittamista koskevan sijoitussuunnitelman. Eläkelaitoksen vastuullinen aktuaari laatii
vuosittain ennusteen vastuuvelan ja eläkemenojen kehityksestä. Tämän pohjalta
sijoitusomaisuuden allokaatiossa otetaan huomioon vastuuvelan luonteen asettamat
vaatimukset sijoitustoiminnalle turvaavuuden, tuottavuuden ja likviditeetin osalta sekä
eläkesäätiön riskinkantokyky.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  108
Lisäeläkkeitä on järjestetty myös henkivakuutusyhtiöissä. Pääsääntöisesti vakuutetuilla
henkilöillä on oikeus jäädä vanhuuseläkkeelle iässä 63. Lisäksi vakuutetuilla on oikeus
työkyvyttömyyseläkkeeseen sekä kuoleman jälkeen edunsaajilla on oikeus
hautausavustukseen ja perhe-eläkkeeseen. Vakuutusmaksuja peritään eläkeiän 65
mukaisena. Työnantaja maksaa kertamaksuna kattamattoman osan eläkkeestä henkilön
jäädessä eläkkeelle luvatussa eläkeiässä 63. Maksettavat etuudet on sidottu TyEL-
indeksiin. Työnantajalta peritään vuosittain lisämaksua, jos vakuutusyhtiön oma
indeksihyvitys on pienempi kuin etuuksille annettava indeksi. Raportoitaessa luvattuja
etuuksia IAS 19 -standardin mukaisesti keskeisimmät riskit liittyvät tilinpäätöshetken
inflaatio-odotukseen, palkka-inflaatio-odotukseen ja korkotasoon. Näissä järjestelyissä
merkittävin riski on inflaatio-olettama, joka vaikuttaa etuuksien korotusoletuksen kautta
eläkevelvoitteeseen. Käytetty korkotaso vaikuttaa eläkevelvoitteen ohella myös velvoitetta
vastaavien varojen arvoon pienentäen mahdollisten muutosten vaikutusta kirjattavaan
nettoeläkevelkaan tai -saamiseen.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  109
Etuuspohjaiset
eläkevelvoitteet
Eläkevarojen käyvät arvot
Nettovelat (-varat)
Etuuspohjaisten eläkejärjestelyjen tasearvot, milj. €
31.12.2024
31.12.2023
31.12.2024
31.12.2023
31.12.2024
31.12.2023
Avaava tase 1.1.
43
41
-58
-53
-14
-12
Tuloslaskelmaan kirjatut etuuspohjaiset eläkekulut
Tilikauden työsuoritukseen perustuvat menot
0
0
0
0
Korkokulu (-tuotto)
1
1
-2
-2
0
0
Hallintokulut
0
0
0
0
Yhteensä
1
2
-2
-2
0
0
Muihin laajan tuloksen eriin kirjatut uudelleen määrittämisestä aiheutuvat tappiot (-voitot)
Taloudellisten odotusten muutoksista johtuvat vakuutusmatemaattiset tappiot (voitot)
-2
1
-2
1
Kokemusperäiset tarkistukset
-3
2
-3
2
Järjestelyyn kuuluvien varojen tuotto lukuun ottamatta etuuspohjaisen nettovelan (-varan)
nettokorkoon sisältyvää määrää (-)
1
-5
1
-5
Yhteensä
-5
3
1
-5
-4
-2
Muut
Työnantajan suorittamat maksut
0
0
0
0
Maksetut etuudet
-3
-3
3
3
Yhteensä
-3
-3
2
2
0
0
Päättävä tase 31.12.
37
43
-56
-58
-19
-14
Taseeseen kirjatut velat ja varat, milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Nettovarat (-) (Eläkesäätiö)
-22
-19
Nettovelat (Vakuutusyhtiöiden lisäeläkejärjestelyt)
4
4
Nettovarat (-) (Vakuutusyhtiöiden lisäeläkejärjestelyt)
0
0
Nettovelat yhteensä
4
4
Nettovarat yhteensä
-23
-19
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  110
Eläkesäätiön varojen ryhmittely, milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Osakkeet ja osuudet
10
9
Joukkovelkakirjalainat
8
10
Kiinteistöt
0
1
Sijoitusrahastot
32
33
Johdannaiset
0
0
Muut varat
2
1
Yhteensä
52
54
Eläkejärjestelyn varoihin sisältyy, milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Muita saamisia OP Ryhmään kuuluvilta yrityksiltä
2
1
Yhteensä
2
1
Vuonna 2025 suoritettavien maksujen määrä etuuspohjaiseen eläkejärjestelyyn arvioidaan olevan 0,3 miljoonaa euroa. Etuuspohjaisen eläkevelvoitteen duraatio 31.12.2024 oli
eläkesäätiössä 11,1 vuotta ja muissa järjestelyissä 11,2 vuotta.
31.12.2024
31.12.2023
Käytetyt keskeiset vakuutusmatemaattiset oletukset
Eläkesäätiö
Vakuutus         
-yhtiöt
Eläkesäätiö
Vakuutus         
-yhtiöt
Diskonttauskorko, %
3,2
3,4
3,1
3,2
Tuleva palkankorotusolettama, %
2,7
2,8
3,0
3,1
Tulevat eläkkeiden korotukset, %
2,1
2,1
2,4
2,5
Vaihtuvuus, %
0,0
0,0
0,0
0,0
Inflaatio, %
1,9
2,0
2,2
2,3
Arvioitu jäljellä oleva työssäoloaika vuosina
4,0
5,0
5,0
5,0
Eliniän odote 65-vuotiaille henkilöille
Miehet
21,4
21,4
21,4
21,4
Naiset
25,4
25,4
25,4
25,4
Eliniän odote 45-vuotiaille henkilöille 20 vuoden kuluttua
Miehet
23,7
23,7
23,7
23,7
Naiset
28,1
28,1
28,1
28,1
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  111
Eläkesäätiö
Etuuspohjaisen
eläkevastuun muutos
Vakuutusyhtiöiden
lisäeläkejärjestelyt
etuuspohjaisen
nettoeläkevastuun muutos
Herkkyysanalyysi keskeisistä vakuutus-
matemaattisista oletuksista 31.12.2024
Milj. €
%
Milj. €
%
Diskonttauskorko
0,5 prosenttiyksikön kasvu
-1
-5,0
0
-7,2
0,5 prosenttiyksikön lasku
2
5,5
0
8,1
Eläkkeiden korotukset
0,5 prosenttiyksikön kasvu
2
5,3
0
56,2
0,5 prosenttiyksikön lasku
-1
-5,0
0
-53,0
Kuolevuus
Eliniän odotuksen 1 vuoden kasvu
1
3,4
0
3,4
Eliniän odotuksen 1 vuoden lasku
-1
-3,3
0
-3,2
Eläkesäätiö
Etuuspohjaisen
eläkevastuun muutos
Vakuutusyhtiöiden
lisäeläkejärjestelyt
etuuspohjaisen
nettoeläkevastuun muutos
Herkkyysanalyysi keskeisistä vakuutus-
matemaattisista oletuksista 31.12.2023
Milj. €
%
Milj. €
%
Diskonttauskorko
0,5 prosenttiyksikön kasvu
-2
-5,5
0
-7,1
0,5 prosenttiyksikön lasku
2
6,0
0
8,0
Eläkkeiden korotukset
0,5 prosenttiyksikön kasvu
2
5,8
0
37,8
0,5 prosenttiyksikön lasku
-2
-5,5
0
-35,6
Kuolevuus
Eliniän odotuksen 1 vuoden kasvu
1
3,4
0
3,4
Eliniän odotuksen 1 vuoden lasku
-1
-3,3
0
-3,3
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  112
Liite 29. Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla
Milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Pääomalainat
0
0
Debentuurit
1 444
1 414
Velat, joilla on huonompi etuoikeus yhteensä
1 444
1 414
Debentuurit
• Debentuurilaina 10 miljardia Japanin jeniä (eurovasta-arvo 61 miljoonaa), joka on 10
vuoden bullet-laina, erääntyy 3.7.2025.  Lainan korko on vaihtuva JPY Libor + 0,735%.
• Debentuurilaina 100 miljoonaa euroa, joka on 10 vuoden bullet-laina, erääntyy
25.9.2025. Lainan korko on kiinteä 2,405 % p.a.
• Debentuurilaina 3 250 miljoonaa Ruotsin kruunua (eurovasta-arvo 284 miljoonaa), joka
on 10 vuoden bullet laina, erääntyy 3.6.2030. Lainan korko on vaihtuva 3mStibor +
2,300%.
• Debentuurilaina 1 000 miljoonaa euroa, joka on 10 vuoden bullet-laina, erääntyy
9.6.2030. Lainan korko on kiinteä 1,625% p.a
Lainat 1–4 on laskettu liikkeeseen kansainvälisillä pääomamarkkinoilla.
OP Yrityspankki Oyj:llä ei ole lainasopimusten ehtoja koskevia rikkomuksia pääoman, koron
eikä muiden ehtojen osalta. Lainojen nimellisarvon ja kirjanpitoarvon ero johtuu käyvän
arvon suojauksen korkoriskiarvostuksesta. Kaikissa lainoissa on liikkeeseenlaskijalla
mahdollisuus ennenaikaiseen takaisinlunastukseen par-hintaan tilanteessa, jossa lainan
pääomaa ei voida enää lukea pankin toissijaisiin omiin varoihin.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  113
Liite 30. Oma pääoma
Oikaistu
Milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Osakepääoma
428
428
Rahastot
Sidotut rahastot
Ylikurssirahasto
524
524
Vararahasto
164
164
Käyvän arvon rahasto
Rahavirran suojauksesta
0
-6
Käypään arvoon arvostamisesta
-88
-57
Vapaat rahastot
Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto
308
308
Muut vapaat rahastot
23
23
Kertyneet voittovarat
Edellisten kausien voitto (tappio)
3 135
2 948
Kauden voitto (tappio)
372
265
Oma pääoma yhteensä
4 866
4 597
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  114
Osakepääoma
Osakkeiden lukumäärä pysyi muuttumattomana 319 551 415 kpl. Osakkeilla ei ole
nimellisarvoa. Osakkeen kirjanpidollinen vasta-arvo on 1,34 euroa (ei tarkka arvo). Kaikki
liikkeeseen lasketut osakkeet on maksettu täysimääräisesti.
Esitetty osingonjako
Hallitus esittää, että osinkoa jaetaan yhteensä 112 000 000,00 euroa, eli 0,35 euroa
osakkeelta, ja että osingonjaon jälkeen jäljelle jäävä osa 260 323 566,01 euroa kirjataan
edellisten tilikausien voitto/tappio-tilille. Osingonjaon jälkeen yhtiölle jää voitonjakokelpoisia
varoja 3 309 605 085,96 euroa ja jakokelpoisia varoja yhteensä 3 640 985 923,02 euroa.
Vertailukaudelta 2023 osinkoa jaettiin 76 000 000,00 euroa, eli 0,24 euroa osakkeelta.
Rahastot
Ylikurssirahasto
Rahasto on muodostunut ennen 1.9.2006 voimassa olleiden säännösten aikana.
Rahastoon kirjattuja eriä ovat olleet uusmerkinnässä osakkeista maksettu vasta-arvon
ylittävä määrä sekä optio-oikeuteen perustuvasta osakemerkinnästä maksettu osakkeen
vasta-arvon ylittävä määrä. Ylikurssirahastoa voidaan alentaa noudattaen osakepääoman
alentamista koskevia säännöksiä ja sitä voidaan käyttää osakepääoman korottamiseen.
Syyskuussa ja marraskuussa 2006 optioilla merkittyjen osakkeiden kirjanpidollisen vasta-
arvon ylittävä osa merkintähinnasta kirjattiin ylikurssirahastoon, koska yhtiökokouksen
päätös optio-oikeuksien antamisesta oli tehty ennen uuden osakeyhtiölain voimaantuloa.
Muutoin 1.9.2006 alkaen ylikurssirahastoa ei ole voinut enää kartuttaa.
Vararahasto
Vararahasto on muodostunut sinne aikaisempina kausina siirretyistä voittovaroista sekä
vuonna 1990 vararahastoon siirretyistä luottotappiovarauksista. Vararahastoa voidaan
käyttää sellaisten tappioiden kattamiseen, joihin vapaa oma pääoma ei riitä. Vararahastoa
voidaan käyttää myös osakepääoman korottamiseen ja sitä voidaan alentaa samalla tavoin
kuin osakepääomaa. 1.9.2006 alkaen vararahastoa ei ole voinut enää kartuttaa.
Käyvän arvon rahasto
Rahasto sisältää käypään arvoon muiden laajan tuloslaskelman kautta kirjattavien
rahoitusvarojen käyvän arvon muutoksen. Rahastoon merkityt erät realisoituvat
tuloslaskelmaan, kun arvopaperista luovutaan tai kirjataan arvonalennus. Käypään arvoon
muiden laajan tuloksen kautta kirjattavien saamistodistusten odotettu tappio kirjataan
lisäämään käyvän arvon rahastoa. Rahastoon on kirjattu myös rahavirran
suojaussuhteessa olevien korkojohdannaisten tehokkaaksi todennettu laskennallisilla
veroilla oikaistu arvonmuutosnetto. Arvonmuutokset realisoituvat tuloslaskelmaan sille
tilikaudelle, jona suojauksen kohteena olevat rahavirrat toteutuvat.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  115
Käyvän arvon rahasto verojen jälkeen
Milj. €
Saamistodistukset
Rahavirran suojaus
Yhteensä
Avaava tase 1.1.2023
-3
-26
-29
Käyvän arvon muutokset
-61
7
-53
Tuloslaskelmaan siirretyt myyntivoitot
-6
-6
Siirrot korkokatteeseen
17
17
Laskennalliset verot
13
-5
8
Päättävä tase 31.12.2023
-57
-6
-63
Milj. €
Saamistodistukset
Rahavirran suojaus
Yhteensä
Avaava tase 1.1.2024
-57
-6
-63
Käyvän arvon muutokset
-37
-2
-40
Tuloslaskelmaan siirretyt myyntivoitot
-1
-1
Siirrot korkokatteeseen
10
10
Laskennalliset verot
8
-2
6
Päättävä tase 31.12.2024
-88
0
-88
Käyvän arvon rahasto ennen veroja oli -110 miljoonaa euroa (-79) ja siihen liittyvä
laskennallinen verosaaminen/-velka oli 22 miljoonaa euroa (16). Käypään arvoon muiden
laajan tuloksen kautta kirjattavien saamistodistusten tappiota koskeva vähennyserä kauden
aikana oli käyvän arvon rahastossa -2 miljoonaa euroa (0).
Muut sidotut rahastot
Rahastot on muodostettu aikaisempien tilikausien voittovaroista perustuen
yhtiöjärjestykseen tai sääntöihin, joissa on määritelty myös niiden käyttötarkoitus.
Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto
Vuonna 2009 toteutetulla osakeannilla kerätyt varat merkittiin sijoitetun vapaan oman
pääoman rahastoon.
Muut vapaat rahastot
Rahastot on muodostettu aikaisempien tilikausien voittovaroista perustuen yhtiökokouksen
päätöksiin
Kertyneet voittovarat
Kertyneet voittovarat sisältävät IFRS-siirtymässä siirtyneet veroperusteiset varaukset ja
etuuspohjaisten eläkejärjestelyiden uudelleen määrittämisestä johtuvat voitot/tappiot
laskennallisella verolla vähennettynä.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  116
Sidottu ja vapaa oma pääoma sekä jakokelpoiset varat
Milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Oma pääoma
Sidottu oma pääoma
1 028
1 053
Vapaa oma pääoma
3 838
3 544
Oma pääoma yhteensä
4 866
4 597
Milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Jakokelpoiset varat
Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto
308
308
Muut vapaat rahastot
23
23
Käyvän arvon rahasto
-88
-63
Voittovarat, etuuspohjaiset järjestelyt
-60
-63
Edellisten tilikausien voittovarat
1 900
1 711
IFRS-siirtymässä siirtyneet veroperusteiset varaukset
1 300
1 300
Tilikauden tulos
372
265
Aktivoidut kehittämismenot
3
—
Jakokelpoiset varat yhteensä
3 753
3 481
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  117
Muut tasetta ja taseen ulkopuolisia eriä koskevat liitetiedot
Liite 31. Saamisten ja saamistodistusten
tappiota koskeva vähennyserä
Laatimisperiaatteet
Arvonalentuminen
Odotettavissa olevat luottotappiot lasketaan kaikista jaksotettuun hankintamenoon
arvostettavista ja käypään arvoon muiden laajan tuloksen erien kautta kirjattavista tase-
eristä (muut kuin oman pääoman ehtoiset instrumentit) sekä taseen ulkopuolisista
luottositoumuksista ja takaussopimuksista. Odotettavissa olevat luottotappiot kirjataan
jokaisena raportointipäivänä, ja ne kuvastavat:
• vinoutumatonta ja todennäköisyyksillä painotettua rahamäärää, joka määritetään
arvioimalla mahdollisten tulemien vaihtelualue
• rahan aika-arvoa ja
• järkevää ja perusteltavissa olevaa informaatiota, joka on raportointipäivänä saatavissa
ilman kohtuuttomia kustannuksia tai ponnisteluja ja joka koskee toteutuneita
tapahtumia, vallitsevia olosuhteita ja ennusteita tulevista taloudellisista olosuhteista.
Sopimusten luokittelu kolmeen arvonalentumisvaiheeseen
Sopimukset luokitellaan kolmeen eri vaiheeseen. Eri vaiheet kuvastavat luoton laadun
heikkenemistä alkuperäisen kirjaamisen jälkeen.
• Vaihe 1: sopimukset, joiden luottoriski ei ole kasvanut merkittävästi alkuperäisestä ja
joille lasketaan 12 kuukauden ECL.
• Vaihe 2: sopimukset, joiden luottoriski on kasvanut merkittävästi alkuperäisestä ja joille
lasketaan koko voimassaoloajan ECL.
• Vaihe 3: Järjestämättömät sopimukset, joille lasketaan myös koko voimassaoloajan ECL.
Maksukyvyttömyyden (default) määritelmä
OP Yrityspankissa sovelletaan IFRS 9 -standardin mukaisessa laskennassa samaa
maksukyvyttömyyden määritelmää kuin sisäisissä luottoriskimalleissa. Maksukyvyttömyyttä
arvioidaan OP Yrityspankin sisäisellä maksukäyttäytymiseen perustuvalla
luokittelujärjestelmällä. Henkilöasiakkaissa maksukyvyttömyyden määritelmää sovelletaan
sopimuskohtaisesti, kun taas yritysasiakkaissa tarkastellaan asiakaskokonaisuutta. Asiakas
luokitellaan maksukyvyttömäksi, kun asiakkaan takaisinmaksua pidetään
epätodennäköisenä, esimerkiksi kun asiakkaalla on julkinen maksuhäiriö tai sille on
myönnetty lainanhoitojousto, jossa lainan nykyarvo pienenee enemmän kuin 1 prosenttia.
Maksukyvyttömyys laajenee henkilöasiakkaissa maksukyvyttömän velallisen kaikkiin
luottovelvoitteisiin, kun merkittävä osa (20 prosenttia) henkilöasiakkaan vastuista on
maksukyvyttömiä. Lisäksi sopimus on maksukyvytön viimeistään silloin, kun
rahoitusvaroihin kuuluvaan erään liittyvä maksu on viivästynyt yli 90 päivää.
Asiakkaan maksukyvyttömyys päättyy, kun se ei enää täytä maksukyvyttömyyden
määritelmää ja sen jälkeinen 6–12 kuukauden koeaika on päättynyt.
Maksukyvyttömyyden määritelmä perustuu Euroopan parlamentin ja neuvoston asetuksen
EU N:o 575/2013 (CRR) artiklaan 178 sekä Euroopan pankkiviranomaisen (EBA)
ohjeistukseen maksukyvyttömyyden määritelmän soveltamisesta EBA/GL/2016/07 ja EBA/
RTS/2016/06).
Järjestämättömän (non-performing) vastuun määritelmä
Järjestämättömän vastuun määritelmä sisältää aiemmin käytetyn maksukyvyttömyyden
määritelmän mukaisten vastuiden lisäksi järjestämättömien lainanhoitojoustollisten
saamisten koeajat, ennen kuin ne voidaan luokitella terveiksi (performing). Järjestämätön
vastuu määritellään Vakavaraisuusasetuksen (EU) N:o 575/2013 47a artiklan mukaisesti.
OP Yrityspankki käyttää järjestämätöntä vastuuta arvonalentumisvaiheen 3 luokittelun
kriteerinä.
Lisäksi sopimukset, jotka on alun perin myönnetty arvoltaan alentuneina, ovat aina koko
voimassaoloajan odotetun tappion laskennan piirissä (POCI).
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  118
Luottoriskin merkittävä lisääntyminen
Odotettavissa olevat luottotappiot lasketaan sopimuskohtaisesti joko 12 kuukaudelle tai
koko voimassaoloajalle riippuen siitä, onko instrumentin luottoriski lisääntynyt
raportointipäivänä merkittävästi alkuperäisestä. Luottoriskin merkittävää lisääntymistä
arvioidaan sopimuskohtaisesti sekä laadullisilla että määrällisillä kriteereillä. Kaikille
sopimustyypeille laadulliset kriteerit luottoriskin merkittävästä lisääntymisestä  ja siten
siirrolle arvonalentumisvaiheeseen 2 ovat lainanhoitojoustot sekä 
ennakkovaroitusjärjestelmän tuottamaa tarkkailulistamerkintä.
OP Yrityspankki on sisällyttänyt suhteellisia ja absoluuttisia kynnysarvoja luottoriskin
merkittävän luottoriskin määrällisen lisääntymisen määrittämiseen ottaen huomioon kaikki
olennainen ja perusteltavissa oleva informaatio.
Määrällinen muutos arvioidaan koko voimassaoloajan PD-lukujen (PD-käyrä) suhteellisen
muutoksen perusteella. Alkuperäinen koko voimassaoloajan PD-käyrä lasketaan luoton
myöntöhetkellä huomioiden makroekonomiset tekijät. Seuraavaksi määritellään
luonnollinen hyväksyttävä vaihteluväli sille, milloin luottoriskin ei katsota lisääntyneen
merkittävästi lainan jäljellä olevan maturiteetin aikana. Hyväksyttävä vaihteluväli on
mallinnettu erikseen henkilö- ja yritysasiakkaille. Tuloksena saadaan ns. kynnysarvokäyrä,
johon kunakin raportointipäivänä verrataan senhetkistä jäljellä olevaa koko
voimassaoloajan PD-käyrää: jos kynnysarvo ylittyy, luottoriski on kasvanut merkittävästi ja
luotosta kirjataan koko luoton juoksuajalle laskettu luottotappio. Tämän suhteellisen
muutoksen rajan lisäksi edellytetään, että luottoluokassa on tapahtunut heikennys
alkuperäisestä, jotta siirtyminen koko voimassaoloajan ECL-laskentaan ei tapahdu vain
ajan kulumisen perusteella.
Edellä mainittujen kriteerien lisäksi rahoitusvaroihin kuuluvaan erään liittyvä luottoriski on
lisääntynyt merkittävästi alkuperäisen kirjaamisen jälkeen kaikissa sopimustyypeissä (ns.
backstop kriteetit) jos
- Annualisoidun PD:n kasvu on yli kolminkertaistunut alkuperäisestä.  Annualisoidun PD:n
pitää olla kuitenkin yli 0,3 prosenttia, joten tässä sovelletaan IFRS 9 -standardin sallimaa
ns. alhaisen luottoriskin olettamaa.
- Sopimukseen perustuvat maksut ovat viivästyneet yli 30 päivää.
OP Yrityspankki seuraa säännöllisesti, miten tehokkaasti edellä mainitut kriteerit
havaitsevat luottoriskin merkittävän lisääntymisen ennen kuin sopimukseen perustuvat
maksut ovat erääntyneet yli 30 päivää, ja että sopimukset eivät yleensä siirry
arvonalentumisvaiheesta 1 suoraan arvonalentumisvaiheeseen 3, ja tekee suhteellisen
muutoksen laskutapaan tarvittavat kalibroinnit.
Laskentamenetelmät
Odotettavissa olevat luottotappiot lasketaan pääosin järjestelmäperusteisesti
maksukyvyttömyyden todennäköisyys/tappio-osuus -menetelmällä (PD/LGD-menetelmä)
sopimuskohtaisesti kaikille henkilö- ja yritysasiakkaiden vastuille. Tämän lisäksi suurimmille
tarkkailulistalla ja R-ratingmallin piirissä oleville yritysvastuille, joiden vastuut ovat
lähtökohtaisesti päätyneet ECL-laskennan vaiheeseen 2 tai 3 käytetään asiantuntija-
arvioon perustuvaa kassavirtaperusteista ECL laskentamenetelmää.
PD/LGD-menetelmä
Odotettavissa olevien luottotappioiden laskenta perustuu portfoliokohtaisesti kehitetyille
luottoriskimalleille:
• Muut vähittäisvastuut
• Yritysasiakasvastuut
Odotettavissa olevat luottotappiot lasketaan käyttäen mallinnettuja riskiparametreja ja
kaavalla probability of default (PD) x loss given default (LGD) x exposure at default (EAD)
kaikille portfolioille sopimuskohtaisesti, ja ne kuvastavat odotuksia tulevista luottotappioista
raportointipäivänä. PD ennustaa maksukyvyttömyyden todennäköisyyttä yllä kuvatun
maksukyvyttömyyden määritelmän mukaisesti. LGD ennustaa tappio-osuutta
maksukyvyttömyyshetkellä, ja siihen vaikuttaa mm. vakuuksien ja erilaisten takauksien
määrä ja tyyppi. EAD ennustaa vastuun määrää maksukyvyttömyyshetkellä sisältäen
taseessa olevan vastuun (pääoman ja kertyneen koron) sekä odotetun käytön taseen
ulkopuolisista eristä maksukyvyttömyyshetkellä. Lisäksi ECL-laskenta huomioi odotukset
enneaikaisesta takaisinmaksusta.
ECL-laskenta hyödyntää kolmea eri skenaariota; perus, vahva ja heikko. Riskiparametrit
PD, LGD ja EAD lasketaan vuosikohtaisesti kussakin skenaariossa huomioiden
mallinnusilmiöitä kuvaavat makrotaloudelliset tekijät ja ennusteet talouden tulevaisuuden
näkymistä. Vuosittaiset ECL-luvut diskontataan raportointipäivään, ja eri skenaarioiden
luvuista lasketaan todennäköisyyksillä painotettu ECL. Diskonttaustekijänä käytetään
sopimuksen efektiivistä korkoa tai sen arviota. Sopimuksen jäljellä oleva maturiteetti on
rajoitettu laskennassa maksimissaan 30 vuoteen.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  119
Sopimuksen koko voimassaoloajan tappio-osuusmalli (lifetime LGD) koostuu kolmesta
komponentista:
• maksukyvyttömyystilan toipumistodennäköisyydestä
• vakuudellisesta palautusosuudesta
• vakuudettomasta palautusosuudesta.
Henkilöasiakasvastuilla maksukyvyttömyyden toipumistodennäköisyys on estimoitu
tuoteluokkatasolla, kun taas yritysasiakasvastuiden osalta estimaatit ovat toimialakohtaisia.
Vakuudellinen palautusosuus kuvaa kuinka paljon vakuuksista saatavat kassavirrat kattavat
jäljellä olevasta vastuun määrästä. Vakuudellinen palautusosuus lasketaan vakuuksien
markkina-arvon aliarvostuksen (ns. ”haircut”) avulla. Markkina-arvon aliarvostukset on
estimoitu vertaamalla vakuuslajeittain vakuuksien realisointihintoja suhteessa vakuuksien
käypiin arvoihin huomioiden lisäksi vakuuden haltuunotosta ja myymisestä aiheutuvat
suorat kulut. Lopuksi markkina-arvon aliarvostusestimaatteihin on lisätty
varovaisuusmarginaali vakuusdataan ja estimointiin liittyvien epävarmuuksien vuoksi.
Vakuudeton palautusosuus kuvaa kassavirtoja, jotka on estimoitu tuoteluokkatasolla jäljellä
olevalle vastuumäärälle, jota vakuudellinen palautusosuus ei kata.
Arvonalentumisvaiheen 3 vakuudettoman palautusosuuden sekä toipumisosuuden
estimaatit ovat ajasta riippuvaisia siten, että ne laskevat maksukyvyttömyys- tai
perintäajan kasvaessa.
Makrotaloudelliset tekijät ja niiden ennusteet vaikuttavat kaikkiin kolmeen komponenttiin.
Sopimuksen koko voimassaoloajan vastuu maksukyvyttömyyshetkellä (lifetime EAD)
perustuu tuotetyypistä riippuen sopimuksen mukaisiin kassavirtoihin, odotettuun
käyttöasteeseen, ennenaikaisen takaisinmaksun todennäköisyyteen ja maturiteettimalliin.
Sopimuksen voimassaoloajan määrittäminen
Sopimuksen voimassaoloaika on velkakirjalainoilla sopimuksen mukainen maturiteetti, joka
ottaa huomioon maksusuunnitelman mukaiset lainan lyhennykset. Ennenaikaisen
takaisinmaksun mallia sovelletaan vakuudellisiin velkakirjalainoihin (pl. maksukyvyttömät),
mutta se ei lyhennä sopimuksen maturiteettia vaan huomioidaan osana sopimuksen
EAD:tä.
Luottolupauksille, pankkitakauksille ja valmiusluotoille huomioidaan vaiheessa 3
maksukyvyttömyyden jälkeiset lisänostot CCF-kertoimella.
Tulevaisuuteen suuntautuva informaatio
Laskentamalliin sisällytetään tulevaisuuteen suuntautuvaa informaatiota ja
makroekonomisia skenaarioita. OP Ryhmän ekonomistit päivittävät makroekonomiset
skenaariot neljännesvuosittain, ja ne ovat samoja, joita muutoinkin käytetään OP
Yrityspankin taloudellisessa suunnittelussa. Makrotaloudelliset ennusteet kattavat 2–3
vuotta taloudellisten skenaarioiden perusurasta. Tämän jälkeen skenaario konvergoituu
kohti talouden pitkän aikavälin tasapainoa. Pitkän aikavälin tasapainossa BKT ja osa muista
muuttujista lasketaan tuotantofunktiomenetelmällä. Vaihtoehtoiset skenaariot perusuran
uran ympärillä määritellään käyttämällä vektoriautoregressiivistä mallia, jossa muuttujien
yhteistodennäköisyysjakaumasta ratkaistaan kunkin muuttujan urat halutuilla
todennäköisyyksillä. Muuttujien todennäköisyysjakauma perustuu historiassa havaittuihin
taloudellisiin sokkeihin ja muuttujien välisiin korrelaatioihin. Vaihtoehtoisia skenaarioita
määriteltäessä huomioidaan myös OP Ryhmän talousennusteen ennustevirheet.
Käytettäviä skenaarioita on kolme: perus, vahva ja heikko. Käytetyt makroekonomiset
tekijät ovat: BKT:n kasvu, työttömyysaste, investointien kasvu, inflaatio, ansiotason
muutos, 12 kk euribor -korko ja 3 kk euribor -reaalikorko. Lisäksi asuntojen hintaindeksiä
käytetään LGD-malleissa.
Makrotaloudelliset ennusteet ja ESG
Makrotaloudellisissa skenaarioissa huomioidaan ilmastonmuutoksesta, siihen liittyvästä
talouden muutoksesta ja sopeutumisesta johtuvia vaikutuksia talouteen.
Makroskenaarioiden laskennassa on tehty arvio talousvaikutuksista, jossa fossiilisen
energian käyttöä vähennetään siten, että hiilineutraalisuus 2035 mennessä saavutetaan.
Tässä skenaariossa Suomen BKT:n kasvuaste on keskimäärin 0,3 prosenttiyksikköä
perusskenaariota hitaampaa usean vuoden ajan.  Laskelma voi kuitenkin yliarvioida
talouskasvun hidastumista, jos talouden sopeutumiskyky osoittautuu tavanomaista
paremmaksi. Tämän vuoksi kielteinen vaikutus sisältyy heikompaan skenaarioon.
Ilmastonmuutoksen talousvaikutuksia koskevia arvioita tullaan tarkentamaan sitä mukaa,
kun vaikutuksista kertyy uutta tutkimustietoa, jota voidaan soveltaa skenaariolaskelmiin
niiden kattamalla ajanjaksolla.
Asiakaskohtainen asiantuntija-arvioon perustuva kassavirtaperusteinen ECL-menetelmä
Asiantuntija ECL -testausmenetelmällä arvioitavien asiakkaiden kohdejoukkona on
tarkkailulistalla R-ratingmallin piirissä olevat yritysvastapuolet, joiden vastuut ovat
lähtökohtaisesti päätyneet ECL-laskennan vaiheeseen 2 tai 3. Asiantuntija-arvio laaditaan
rating- tai luottopäätöksen yhteydessä.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  120
Laskennassa hyödynnettävä eteenpäin katsova informaatio on osa luottoanalyytikon
laatimaa yrityksen luottokelpoisuusarviota ja rating-esitystä, jossa otetaan kantaa
liiketoiminnan, markkinoiden, kilpailutilanteen sekä ennustetun kassavirran kehitykseen.
Laskennassa otetaan huomioon myös makrotaloudellisten muuttujien vaikutusta kuvaavat
skenaariot (vahva, perus ja heikko), ja niiden perusteella lasketaan asiakkaan painotettu
odotettu luottotappio. Skenaarioiden määrittelyssä hyödynnetään PD/LGD-mallissa
käytettyjä skenaarioita.
Kun asiakaskohtaisessa asiantuntija-arvioon perustuvassa ECL-laskennan piirissä oleva
asiakas ei enää täytä maksukyvyttömän kriteereitä ja se on rating-prosessin yhteydessä
tunnistettu ja luokiteltu ”terveeksi” vastapuoleksi, se poistuu tämän menetelmän piiristä ja
palautuu normaalin PD/LGD-mallin mukaiseen odotetun luottotappion laskennan piiriin.
Saamistodistusten arvonalentuminen
Käypään arvoon muun laajan tuloksen kautta kirjattavien saamistodistusten odotettu
tappio kirjataan tulosvaikutteisesti ja oikaisemaan käyvän arvon rahastoa.
OP Yrityspankki käyttää saamistodistusten odotetun tappion laskennassa
luottoluokitustietoihin pohjautuvaa mallia.
Mallissa haetaan ostoerille sekä hankintahetken että raportointihetken luottoluokitukset ja
konvertoidaan ne PD-luvuiksi. Ensisijaisesti käytetään ulkoisten luottoluokitusten
keskiarvoja, toissijaisesti sisäistä luottoluokitusta, mikäli ulkoisia luokituksia ei ole.
PD:t vastaavat historiallisia toteutuneita maksukyvyttömyyksiä luottoluokitusluokittain
kullekin aikavälille luottoluokituksen antohetkestä. Historiadata, johon määritetty
vastaavuus pohjautuu, on kattava ja pitkältä aikaväliltä. LGD:t vastaavat myös tutkittuja
historiallisia toteumia sijoitus-/vakuuslajeittain (senioriteetti, covered bond-status) eikä
niitä erikseen arvioida liikkeeseenlaskija- tai sijoituskohtaisesti, pois lukien
maksukyvyttömät asiakkaat, joihin voidaan soveltaa myös asiantuntija-arviota. Koska
ulkoiset luottoluokitukset mittaavat PD:n sijaan kokonaisluottoriskiä (ECL), vaikuttaa niiden
tapauksessa LGD ainoastaan ECL:n jakautumiseen PD- ja LGD-komponenttien välillä.
Saamistodistusten luokittelu arvonalentumisvaiheisiin
Vaiheeseen 2 siirretään sellaiset sijoitukset, joiden yhden vuoden PD on kaksinkertaistunut
siten, että prosenttiyksiköissä muutos on vähintään 0,2, sijoitukseen on myönnetty
lainanhoitojousto tai sen maksut ovat yli 30 päivää erääntyneet. Vaiheeseen 3 luokitellaan
maksukyvyttömään liikkeeseenlaskijaan liittyvät sijoitukset, jos sen maksut ovat
erääntyneet yli 90 päivää tai jos asiakas on ongelma-asiakas.
Taseen ulkopuolisten erien arvonalentuminen
Useisiin OP Yrityspankin tarjoamiin tuotteisiin kuuluu vakiona tai jossain elinkaaren
vaiheessa nostovara, limiitti tai muu taseen ulkopuolinen luottositoumus. Esimerkiksi
valmiusluottoihin, kuten luotollisiin tileihin, sisältyy sekä laina että sitoutuminen
nostamattomaan osuuteen. Lisäksi OP Yrityspankki on myyjäosapuolena erilaisissa
takauksissa kuten rahoitustakauksissa sekä muissa kaupallisissa tai viranomaistakauksissa,
joihin kaikkiin sovelletaan IFRS 9 -standardin arvonalentumisen sääntöjä.
Luottositoumusten ja takaussopimusten osalta alkuperäisen kirjaamisen katsotaan
arvonalentumista koskevia vaatimuksia sovellettaessa tapahtuneen päivänä, jona OP
Yrityspankista tulee peruuttamattoman sitoumuksen osapuoli. Näin ollen odotetun tappion
laskennassa huomioidaan vain OP Yrityspankkiin sitovat erät.
Näille erille lasketaan odotettu tappio samoilla periaatteilla kuin luotoille. Samoin
luottoriskin merkittävää lisääntymistä arvioidaan samoin perustein. Tällaisille tuotteille
mallinnetaan EAD, joka ennustaa vastuiden määrää maksukyvyttömyyshetkellä. Se sisältää
sekä käyttöasteen että luottovasta-arvokertoimen. Lisäksi toistaiseksi voimassa oleville
sopimuksille sovelletaan maturiteettimallia. Mallissa huomioidaan tilanteet, joissa OP
Yrityspankilla on sopimukseen perustuva mahdollisuus vaatia takaisinmaksua ja peruuttaa
nostamatonta osuutta koskeva sitoumus, mutta se ei rajoita altistumista luottotappioille
sopimuksen mukaisena irtisanomisaikana.
Odotettavissa olevien luottotappioiden kirjaaminen
Pääsääntöisesti odotettavissa olevia luottotappioita varten kirjataan tappiota koskeva
vähennyserä lainan kirjanpitoarvon vähennykseksi erilliselle tilille. Kun on kyse
luottositoumuksista ja takaussopimuksista, tappiota koskeva vähennyserä kirjataan
varaukseksi. Niihin tuotteisiin, joihin sisältyy sekä lainasaaminen (ts. rahoitusvaroihin
kuuluva erä) että sitoumus nostamattomaan osuuteen (ts. luottositoumus), eikä OP
Yrityspankki ole mahdollista yksilöidä nostamatonta osuutta koskevaan sitoumukseen
liittyviä odotettavissa olevia luottotappioita erillään rahoitusvaroja koskevasta
komponentista, luottositoumukseen liittyvät odotettavissa olevat luottotappiot kirjataan
yhdessä rahoitusvaroihin kuuluvan erän tappiota koskevan vähennyserän kanssa.
Johdon harkintaan perustuvat arvonalentumisen lisävaraukset (management overlay)
OP Yrityspankki voi tehdä tilanteissa, joissa jokin ulkopuolinen tekijä muuttuu erittäin
nopeasti (esimerkiksi maailmanlaajuisissa kriiseissä, kuten pandemia tai sota tai Euribor
korkojen nousu) johdon arvioon perustuvan ECL-varauksen. Varaus on tilapäinen ja
voimassa niin kauan, kunnes ECL-laskennassa käytettävät riskiparametrit on päivitetty
kuvaamaan muuttunutta tilannetta. OP Yrityspankissa on käytössä sekä tappiota koskevan
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  121
vähennyserän määrään kohdistuvia ns. post-model adjustment management overlaytä
että riskiparametreihin esim. PD:hen sisältyviä mangement overlay kertoimia. Tehtyihin
johdon harkintaan perustuviin arvonalentumisen lisävarauksiin sovelletaan tiukkoja
seurantakriteerejä ja niistä raportoidaan ylimmälle johdolle neljännesvuosittain.
Muut odotettavissa olevien luottotappioiden laskennassa käytetyt arviot
OP Yrityspankki käyttää myös erilaisia arvioita ECL-laskennassa, joilla on vaikutusta ECL:n
määrään mm:
• Vakuuden maantieteellisen sijainnin perusteella arvioitu vakuuden käypä arvo
• Sopimusten oikea ryhmittely eri segmentteihin siten, että niiden ECL lasketaan oikealla
mallilla
• Malleissa käytetyt erilaiset oletukset ja asiantuntija-arviot
• Mallinnusaineiston ja dataan laatuun liittyvän malliriskin määrittäminen
• Oikeiden ECL- mallien valinta niin, että mallit kuvastavat sopimuskannan odotettavissa
olevia luottotappioita mahdollisimman hyvin.
• ECL-mallien parametrien estimointimenetelmän valinta.
• Sopimuksen maturiteetin määrittäminen eräpäivättömille luotoille (valmiusluotot)
Lopullisen luottotappion kirjaaminen
Lopullisen luottotappion kirjaaminen on taseesta pois kirjaamiseen johtava tapahtuma.
Silloin kun rahoitusvaroihin kuuluvaa erää ei voida kohtuudella odottaa saavan perityksi
kokonaan tai osaksi, kirjataan lopullinen luottotappio pienentämään suoraan
rahoitusvaroihin kuuluvan erän bruttomääräistä kirjanpitoarvoa.
Laina kirjataan osittain pois taseesta silloin kun:
• velkajärjestelyn tai yrityssaneerauksen maksuohjelma on vahvistettu, eikä luotossa ole
muita osallisia tai realisoitavaa omaisuutta.
Laina kirjataan kokonaan pois taseesta, kun vakuudet on realisoitu tai kun konkurssipesän
loppukokous on pidetty tai kun pesänhoitajalta on saatu ilmoitus, ettei jako-osuutta tule,
velkajärjestely tai yrityssaneeraus on päättynyt tai kun perintä on lopetettu. Taseesta pois
kirjaamisen jälkeen saadut suoritukset kirjataan saamisten arvonalentumisten oikaisuiksi.
Luottoriskille alttiina olevat vastuut ja niiden tappiota koskeva
vähennyserä
Odotettavissa olevat luottotappiot lasketaan jaksotettuun hankintamenoon arvostettaville
saamisille sekä käypään arvoon muun laajan tuloksen erien kautta kirjattaville
saamistodistuksille (sijoitukset joukkovelkakirjalainoihin). Saamisia OP Yrityspankissa ovat
luotot, valmiusluotot (esimerkiksi luotolliset tilit), leasing- ja factoringsaamiset. Lisäksi
odotettavissa olevia luottotappioita lasketaan taseen ulkopuolisille erille kuten
luottolupauksille, rahoituslimiiteille ja pankkitakauksille. Saamistodistukset sen sijaan ovat
sijoituksia joukkovelkakirjalainoihin. Odotettavissa olevia luottotappioita varten kirjataan
tappioita koskeva vähennyserä taseeseen, tai kun kyseessä on saamistodistukset, muun
laajan tuloksen eriin. Odotettavissa olevien luottotappioiden määrään vaikuttavat useat
tekijät mm: vastuun määrä, vastuun voimassaoloaika, asiakkaan luottoluokka ja vakuuden
arvo sekä tulevaisuuteen suuntautuva informaatio.
Seuraavassa taulukossa esitetään saamiset, jotka ovat alttiina luottoriskille ja joille
lasketaan odotettavissa oleva luottotappio. Siinä taseen ja taseen ulkopuoliset vastuut
kuvaavat myös luottoriskille alttiinolevan vastuiden enimmäismäärää ottamatta huomioon
vakuuksia tai muita luoton laatua parantavia järjestelyitä. Taseen ulkopuolinen vastuu
edustaa pankkia sitovaa vastuun määrää tai takauksen määrää, joka on kerrottu
luottovasta-arvokertoimella ("CCF").
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  122
Odotettavissa olevien luottotappioiden laskennan piiriin kuuluvat vastuut arvonalentumisvaiheittain 31.12.2024
Vastuut
Vaihe 1
Vaihe 2
Vaihe 3*
31.12.2024, milj. €
Muut kuin
yli 30 pv
erääntyneet
Yli 30 pv
erääntyneet
Yhteensä
Vastuut
yhteensä
Saamiset asiakkailta (brutto)
Yrityspankki
25 463
2 536
289
2 825
556
28 844
Saamiset asiakkailta yhteensä
25 463
2 536
289
2 825
556
28 844
Taseen ulkopuoliset nostovarat ja limiitit
Yrityspankki
3 542
54
0
55
10
3 607
Nostovarat ja limiitit yhteensä
3 542
54
0
55
10
3 607
Muut taseen ulkopuoliset sitoumukset
Yrityspankki
2 638
134
134
32
2 804
Muut taseen ulkopuoliset sitoumukset yhteensä
2 638
134
134
32
2 804
Saamistodistukset
Ryhmätoiminnot
13 710
124
124
3
13 837
Saamistodistukset yhteensä
13 710
124
124
3
13 837
Odotettavissa olevien luottotappioiden laskennan piiriin kuuluvat vastuut yhteensä
45 353
2 848
290
3 138
601
49 092
* Vaiheen 3 saamisten vastuista 34 miljoonaa euroa ovat ostettuja tai alun perin myönnettyjä luottoriskin johdosta arvoltaan alentuneita rahoitusvaroihin kuuluvia eriä (POCI).
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  123
Tappiota koskeva vähennyserä arvonalentumisvaiheittain 31.12.2024
Taseessa olevat vastuut sekä taseen ulkopuoliset nostovarat ja limiitit*
Vaihe 1
Vaihe 2
Vaihe 3****
31.12.2024, milj. €
Muut kuin
yli 30 pv
erääntyneet
Yli 30 pv
erääntyneet
Yhteensä
Tappiota
koskeva
vähennyserä
yhteensä
Saamiset asiakkailta
Yrityspankki
-37
-66
-6
-72
-148
-257
Saamiset asiakkailta yhteensä
-37
-66
-6
-72
-148
-257
Taseen ulkopuoliset sitoumukset**
Yrityspankki
-3
-16
-16
-20
-38
Taseen ulkopuoliset sitoumukset yhteensä
-3
-16
-16
-20
-38
Saamistodistukset***
Ryhmätoiminnot
-1
-1
-1
-2
-4
Saamistodistukset yhteensä
-1
-1
-1
-2
-4
Yhteensä
-40
-83
-6
-89
-170
-300
* Tappiota koskeva vähennyserä kirjataan yhtenä summana vähentämään tase-erää.
** Tappiota koskeva vähennyserä kirjataan tase-erään varaukset ja muut velat.
*** Tappiota koskeva vähennyserä kirjataan käyvän arvon rahastoon muun laajan tuloksen eriin.
**** Vaiheen 3 tappiota koskevasta vähennyserästä kohdistuu 11 miljoonaa euroa ostettuihin tai alun perin myönnettyihin luottoriskin johdosta arvoltaan alentuneisiin rahoitusvaroihin (POCI).
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  124
Alla olevassa taulukossa esitetään yhteenveto tappiota koskevasta vähennyserästä suhteessa vastuun määrään arvonalentumisvaiheittain. Kattavuusasteella kuvataan tappiota koskevan
vähennyserän suhteellista osuutta vastuun määrästä.
Yhteenveto ja tunnusluvut 31.12.2024
Vaihe 1
Vaihe 2
Vaihe 3
Milj. €
Muut kuin
yli 30 pv
erääntyneet
Yli 30 pv
erääntyneet
Yhteensä
Yhteensä
Saamiset asiakkailta; taseen erät ja taseen ulkopuoliset erät
Yrityspankki
31 643
2 724
290
3 014
598
35 255
Tappiota koskeva vähennyserä
Yrityspankki
-39
-82
-6
-88
-168
-296
Kattavuusaste (Coverage ratio), %
Yrityspankki
-0,12
-3,00
-2,18
-2,92
-28,12
-0,84
Saamiset asiakkailta; taseen erät ja taseen ulkopuoliset erät yhteensä
31 643
2 724
290
3 014
598
35 255
Tappiota koskeva vähennyserä yhteensä
-39
-82
-6
-88
-168
-296
Kattavuusaste (Coverage ratio), % yhteensä
-0,12
-3,00
-2,18
-2,92
-28,12
-0,84
Saamistodistukset kirjanpitoarvo
Ryhmätoiminnot
13 710
124
0
124
3
13 837
Tappiota koskeva vähennyserä
Ryhmätoiminnot
-1
-1
0
-1
-2
-4
Kattavuusaste (Coverage ratio), %
Ryhmätoiminnot
-0,01
-1,03
-1,03
-62,00
-0,03
Saamistodistukset yhteensä
13 710
124
124
3
13 837
Tappiota koskeva vähennyserä yhteensä
-1
-1
-1
-2
-4
Kattavuusaste (Coverage ratio), % yhteensä
-0,01
-1,03
-1,03
-62,00
-0,03
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  125
Odotettavissa olevien luottotappioiden laskennan piiriin kuuluvat vastuut arvonalentumisvaiheittain 31.12.2023
Vastuut
Vaihe 1
Vaihe 2
Vaihe 3*
31.12.2023, milj. €
Muut kuin
yli 30 pv
erääntyneet
Yli 30 pv
erääntyneet
Yhteensä
Vastuut
yhteensä
Saamiset asiakkailta (brutto)
Yrityspankki
25 988
3 064
150
3 214
707
29 909
Saamiset asiakkailta yhteensä
25 988
3 064
150
3 214
707
29 909
Taseen ulkopuoliset nostovarat ja limiitit
Yrityspankki
2 960
173
0
173
8
3 141
Nostovarat ja limiitit yhteensä
2 960
173
0
173
8
3 141
Muut taseen ulkopuoliset sitoumukset
Yrityspankki
2 632
216
216
46
2 895
Muut taseen ulkopuoliset sitoumukset yhteensä
2 632
216
216
46
2 895
Saamistodistukset
Ryhmätoiminnot
12 737
69
69
3
12 809
Saamistodistukset yhteensä
12 737
69
69
3
12 809
Odotettavissa olevien luottotappioiden laskennan piiriin kuuluvat vastuut yhteensä
44 318
3 522
150
3 672
764
48 754
* Vaiheen 3 saamisten vastuista 56 miljoonaa euroa ovat ostettuja tai alun perin myönnettyjä luottoriskin johdosta arvoltaan alentuneita rahoitusvaroihin kuuluvia eriä (POCI).
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  126
Tappiota koskeva vähennyserä arvonalentumisvaiheittain 31.12.2023
Taseessa olevat vastuut sekä taseen ulkopuoliset nostovarat ja limiitit*
Vaihe 1
Vaihe 2
Vaihe 3****
31.12.2023, milj. €
Muut kuin
yli 30 pv
erääntyneet
Yli 30 pv
erääntyneet
Yhteensä
Tappiota
koskeva
vähennyserä
yhteensä
Saamiset asiakkailta
Yrityspankki
-33
-76
-7
-83
-173
-288
Saamiset asiakkailta yhteensä
-33
-76
-7
-83
-173
-288
Taseen ulkopuoliset sitoumukset**
Yrityspankki
-3
-11
-11
-23
-37
Taseen ulkopuoliset sitoumukset yhteensä
-3
-11
-11
-23
-37
Saamistodistukset***
Ryhmätoiminnot
-1
-1
-1
-1
-2
Saamistodistukset yhteensä
-1
-1
-1
-1
-2
Yhteensä
-36
-88
-7
-94
-197
-328
* Tappiota koskeva vähennyserä kirjataan yhtenä summana vähentämään tase-erää.
** Tappiota koskeva vähennyserä kirjataan tase-erään varaukset ja muut velat.
*** Tappiota koskeva vähennyserä kirjataan käyvän arvon rahastoon muun laajan tuloksen eriin.
**** Vaiheen 3 tappiota koskevasta vähennyserästä kohdistuu 26 miljoonaa euroa ostettuihin tai alun perin myönnettyihin luottoriskin johdosta arvoltaan alentuneisiin rahoitusvaroihin (POCI).
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  127
Alla olevassa taulukossa esitetään yhteenveto tappiota koskevasta vähennyserästä suhteessa vastuun määrään arvonalentumisvaiheittain. Kattavuusasteella kuvataan tappiota koskevan
vähennyserän suhteellista osuutta vastuun määrästä.
Yhteenveto ja tunnusluvut 31.12.2023
Vaihe 1
Vaihe 2
Vaihe 3
Muut kuin
yli 30 pv
erääntyneet
Yli 30 pv
erääntyneet
Yhteensä
Yhteensä
Saamiset asiakkailta; taseen erät ja taseen ulkopuoliset erät
Yrityspankki
31 581
3 453
150
3 603
761
35 945
Tappiota koskeva vähennyserä
Yrityspankki
-35
-87
-7
-94
-196
-325
Kattavuusaste (Coverage ratio), %
Yrityspankki
-0,11
-2,52
-4,54
-2,60
-25,78
-0,90
Saamiset asiakkailta; taseen erät ja taseen ulkopuoliset erät yhteensä
31 581
3 453
150
3 603
761
35 945
Tappiota koskeva vähennyserä yhteensä
-35
-87
-7
-94
-196
-325
Kattavuusaste (Coverage ratio), % yhteensä
-0,11
-2,52
-4,54
-2,60
-25,78
-0,90
Saamistodistukset kirjanpitoarvo
Ryhmätoiminnot
12 737
69
69
12 809
Tappiota koskeva vähennyserä
Ryhmätoiminnot
-1
-1
-1
-2
Kattavuusaste (Coverage ratio), %
Ryhmätoiminnot
-0,01
-0,93
-0,93
-0,02
Saamistodistukset yhteensä
12 737
69
69
12 809
Tappiota koskeva vähennyserä yhteensä
-1
-1
-1
-2
Kattavuusaste (Coverage ratio), % yhteensä
-0,01
-0,93
-0,93
-0,02
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  128
Alla olevassa taulukossa esitetään odotettavissa olevien luottotappioiden laskennan piiriin kuuluvien vastuiden muutos arvonalentumisvaiheittain vuoden 2024 aikana seuraavien
tekijöiden vaikutuksesta:
Saamiset asiakkailta ja taseen ulkopuoliset erät, milj. €
Vaihe 1
Vaihe 2
Vaihe 3
Yhteensä
Saamiset asiakkailta; taseen erät ja taseen ulkopuoliset erät 1.1.2024
31 581
3 603
761
35 945
Siirrot vaiheesta 1 vaiheeseen 2, ml. lyhennykset
-1 318
1 216
-102
Siirrot vaiheesta 1 vaiheeseen 3, ml. lyhennykset
-65
51
-14
Siirrot vaiheesta 2 vaiheeseen 1, ml. lyhennykset
728
-750
-22
Siirrot vaiheesta 2 vaiheeseen 3, ml. lyhennykset
-98
79
-19
Siirrot vaiheesta 3 vaiheeseen 1, ml. lyhennykset
16
-17
-1
Siirrot vaiheesta 3 vaiheeseen 2, ml. lyhennykset
22
-28
-5
Alkuperäisestä myöntämisestä ja hankinnasta johtuvat lisäykset
7 041
221
93
7 355
Taseesta pois kirjaamisesta johtuvat vähennykset
-5 233
-1 085
-287
-6 605
Vaihe pysynyt samana, ml. lyhennykset
-1 107
-115
-9
-1 231
Lopulliseksi luottotappioksi kirjatut
0
0
-44
-45
Saamiset asiakkailta; taseen erät ja taseen ulkopuoliset erät 31.12.2024
31 643
3 014
598
35 255
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  129
Tappiota koskevan vähennyserän muutokset tilikauden aikana
Alla olevassa taulukossa esitetään tappiota koskevan vähennyserän muutos arvonalentumisvaiheittain vuoden 2023 aikana seuraavien tekijöiden vaikutuksesta:
Vaihe 1
Vaihe 2
Vaihe 3
Yhteensä
Saamiset asiakkailta ja taseen ulkopuoliset erät, milj. €
12 kk
Koko
voimassa-
oloaika
Koko
voimassa-
oloaika
Tappiota koskeva vähennyserä 1.1.2024
35
94
196
325
Siirrot vaiheesta 1 vaiheeseen 2
-2
6
4
Siirrot vaiheesta 1 vaiheeseen 3
0
9
9
Siirrot vaiheesta 2 vaiheeseen 1
2
-14
-11
Siirrot vaiheesta 2 vaiheeseen 3
-6
18
12
Siirrot vaiheesta 3 vaiheeseen 1
0
-4
-4
Siirrot vaiheesta 3 vaiheeseen 2
3
-5
-2
Alkuperäisestä myöntämisestä ja hankinnasta johtuvat lisäykset
9
9
30
47
Taseesta pois kirjaamisesta johtuvat vähennykset
-6
-20
-55
-81
Riskiparametreissä tapahtuneet muutokset (netto)
1
16
2
19
Lopulliseksi luottotappioksi kirjaamisesta johtuvat vähennystilin pienentymiset
0
0
-22
-22
Odotettavissa olevat luottotappiot, nettomuutos
4
-6
-28
-30
Tappiota koskeva vähennyserä 31.12.2024
39
88
168
296
Siirroissa vaiheesta 1 vaiheeseen 3 verrataan rahoitusvaran nykyistä vuoden lopun
vaihetta 3 vuoden alun tilanteeseen. Näistä kuitenkin noin 71 prosenttia (ks. default
capture rate -tunnusluku alla) on raportoitu vaiheessa 2 vuoden 2024 aikana, joten
sopimukset ovat pääsääntöisesti siirtyneet vaiheeseen 3 vaiheen 2 kautta. Sopimus voi
siirtyä suoraan vaiheeseen 3 ulkoisen maksuhäiriön takia. Siirroissa vaiheesta 3 vaiheisiin
2 tai 1 verrataan vuoden alun vaihetta 3 vuoden lopun vaiheeseen kaksi tai yksi. Siirrot
ovat tapahtuneet kuitenkin pääsääntöisesti vuoden 2024 sisällä kuukauden viiveellä ja
vaiheen 2 kautta. Suurin osa luotoista on siirtynyt vaiheeseen 2 OP Yrityspankin
suhteellisen SICR-mallin perusteella kaikissa luottoluokissa. Maksujen erääntyminen yli 30
päivää aiheuttaa siirron vaiheeseen 2 useimmin keski- ja heikomman tason luottoluokissa.
Lainanhoitojoustot aiheuttavat siirron vaiheeseen 2 yritysasiakkailla useimmin keski- ja
heikomman tason luottoluokissa, kun taas henkilöasiakkaissa ne vaikuttavat siirtoihin
vaiheeseen 2 kaikissa luottoluokissa. OP Yrityspankki on poistanut heikkojen luottoluokkien
ns. absoluuttinen kriteeri merkittävän luottoriskin arviointikriteereistä Q4/2024. Erityisesti
heikoimmissa luottoluokissa on useampia syitä siirroille vaiheeseen 2. Maksukyvyttömyys
tunnistetaan ajantasaisesti ja se aiheuttaa välittömän siirron vaiheeseen 3.
Järjestämättömät saamiset (non-performing) luokitellaan vaiheeseen 3 eli sen määritelmä
on sama kuin IFRS 9 standardin mukainen luottoriskin johdosta arvoltaan alentuneet
rahoitusvaroihin kuuluvat erät (credit impaired). Rakennustoimialan heikot näkymät
heijastuvat odotettavissa olevien luottotappioiden kasvussa vaiheissa 2 ja 3 .OP
Yrityspankki voi kirjata lopullisen luottotappion kokonaan tai osaksi rahoitusvaroista mutta
kohdistaa niihin vielä tämän jälkeen perintätoimenpiteitä. Tällaisten rahoitusvarojen jäljellä
oleva määrä oli 31.12.2024 16 miljoonaa euroa (18).
Q4/2022 rakentamisen toimialaan tehtiin OP Yrityspankin analyysin perusteella 2,5
miljoonan euron johdon harkintaan perustuva lisävaraus. Analyysi päivitettiin Q2/2023
toimialan edelleen heikentyneiden näkymien johdosta. Analyysi tehtiin perusskenaarion (60
prosentin painotus) ja heikon skenaarion (40 prosentin painotus) stressitestinä oletuksilla,
että liikevaihto laskee 20 prosenttia / 35 prosenttia, kannattavuus heikentyy 20
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  130
prosenttia / 40 prosenttia, omavaraisuusaste laskee 10 prosenttia / 20 prosenttia,
korkotaso on 4 prosenttia / 6 prosenttia ja uusien asuntojen hinnat ovat laskeneet 15
prosenttia / 30 prosenttia. Päivityksen perusteella varausta kasvatettiin 3,6 miljoonaa
euroa 6,1 miljoonaan euroon. Varaus päivitettiin Q4/2023 stressaamalla luottoluokkia eri
skenaarioissa. Lisäksi varaus laajennettiin kattamaan myös pienet rakennusalan yritykset.
Rakennusalan heikkojen näkymien odotetaan jatkuvan vuoteen 2025 saakka. Varausta
kasvatettiin 3,2 miljoonaa euroa 9,3 miljoonaan euroon. Varausta purettiin aiemmin
vuoden 2024 aikana 4,7 miljoonaa euroa ja jäljellä oleva 4,6 miljoonaa euroa purettiin
Q4/2024, koska alhaisen valmiusasteen rakennuskanta ja vastuiden määrä oli pienentynyt.
Lisäksi vastuita oli siirretty asiantuntija-arvioiden piiriin.
Kiinteistötoimialaan tehtiin Q2/2023 6,3 miljoonan euron johdon harkintaan perustuva
lisävaraus perustuen toimialan heikentyneisiin näkymiin. Analyysi tehtiin perusskenaarion
(70 prosentin painotus) ja heikon skenaarion (30 prosentin painotus) stressitestinä
oletuksilla, että liikevaihto kasvaa 3 prosenttia / 0 prosenttia, kannattavuus heikentyy 5
prosenttia / 10 prosenttia, omavaraisuusaste heikkenee 10 prosenttia / 20 prosenttia ja
korkotaso on 4 prosenttia / 6 prosenttia. Varaus on päivitetty Q4/2023 ja sitä purettiin 4,7
miljoonaa euroa 1,4 miljoonaan euroon, koska inflaation ja korkotason nousu on jo
suurimmaksi osaksi realisoitunut ja luottoluokitusten päivitykset on tehty. Loput
varauksesta 1,4 miljoonaa euroa purettiin Q2/2024 samasta syystä.
OP Yrityspankki on arvioinut euriborkorkojen nousun vaikutusta henkilöasiakkaiden
luottoriskiin. Arviointi tehtiin stressitestinä, jossa mitattiin kotitalouksien kassavirtaa ja
arvioitiin sen perusteella mahdollisia asiakkaita, joiden maksukyky on vaarantunut.
Analyysin perusteella tehtiin Q3/2023 johdon harkintaan perustuva lisävaraus 0,7
miljoonaa euroa. Henkilöasiakkaiden varauksen stressitesti päivitettiin Q4/2023 uusilla
oletuksilla. Oletuksena on, että korkotaso laskee hitaasti, työttömyysaste nousee 8
prosenttiin ja asuntojen hinnat laskevat edelleen 2 prosenttia. Varaus päivitettiin Q3/2024
oletuksilla, että 12 kuukauden euriborkorko on 2,53 prosenttia ja työttömyysaste on 7,98
prosenttia Q3/2025 ja että asuntojen hinnat pysyvät ennallaan Q3/2024–Q3/2025
välisenä aikana. Varaus päivitettiin Q3/2024, jolloin se kasvoi 0,2 miljoona euroa. Varaus
1,1 miljoonaa euroa purettiin kokonaan Q4/2024, koska sen alun perin kattamat ilmiöt
ovat jo realisoituneet.
OP Yrityspankki teki Q2/2024 uuden 5,1 miljoonan euron johdon harkintaan perustuvan
lisävarauksen varhaisvaroitusjärjestelmän (Early Warning System, EWS) ja
asiakaskokonaisuuksien tunnistamisen prosessien parannukseen, mikä toteutetaan vuosien
2024–2025 välisenä aikana. Varaus pidettiin Q4/2024 ennallaan.
OP Yrityspankki teki Q3/2024 uuden 2,2 miljoonan euron management overlay -
varauksen kertalyhenteisten yrityslainojen (Bullet- ja Balloon-lainojen) suuremman
luottoriskin huomioimiseksi ECL-laskennassa. Varaus päivitettiin Q4/2024 aikana 2,4
miljoonaan euroon. Lisäksi Q4/2024 tehtiin 3,2 miljoonan euron parametrikohtainen
lisävaraus, jolla huomioidaan viime vuosien järjestämättömien saamisten kasvu, kasvun
seurauksena havaittu korkeampi maksukyvyttömyyden todennäköisyys, ja 4,0 miljoonan
euron lisävaraus ilmasto- ja ympäristöriskien huomioimiseksi. Varaukset on tarkoitus
purkaa vuoden 2025 aikana, kun uudet parametritasoiset mallisopeutukset otetaan
käyttöön.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  131
Seuraavassa taulukossa esitetään tappiota koskeva vähennyserä ennen harkinnanvaraisia management overlay -varauksia, edellä kuvatut management overlay -varaukset ja raportoidun
tappiota koskevan vähennyserän yhteismäärä 31.12.2024.
Tappiota koskeva vähennyserä 31.12.2024, milj. €
OP
Yrityspankki
Tappiota koskeva vähennyserä ennen harkinnanvaraisia varauksia
279
Harkinnanvaraiset management overlay -varaukset
Kertamaksuiset yrityslainat (Bullet ja Balloon)
2
Varhaisvaroitusjärjestelmä- ja asiakaskokonaisuuksien tunnistamisen prosessien parannus
5
Ilmasto- ja ympäristöriskit
1
Järjestämättömien saatavien kasvu ja korkeampi maksukyvyttömyyden todennäköisyys
8
Harkinnanvaraiset management overlay -varaukset yhteensä
17
Raportoitu tappiota koskeva vähennyserä yhteensä
296
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  132
Seuraavissa kaavioissa havainnollistetaan asiakassaamisten odotettavissa olevien luottotappioiden kehitystä arvonalentumisvaiheittain viime vuosina. Kaavioissa näkyvä vaiheen 3
pienennys johtuu lopullisten luottotappioiden kirjauksista ja vaiheen 3 vastuiden takaisinmaksusta.
ECL-laskennassa makroekonomiset tekijät päivitetään kvartaaleittain. ECL lasketaan kolmen eri skenaarion painotettuna keskiarvona. Skenaariopainot ovat olleet normaalilla tasolla eli
heikko 20 prosenttia, perus 60 prosenttia ja vahva 20 prosenttia. Vuoden 2024 viimeisen vuosineljänneksen aikana makroekonomisten ennusteiden päivitys kasvatti hieman
odotettavissa olevien luottotappioiden määrää.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  133
Vaihe 1
Vaihe 2
Vaihe 3
Yhteensä
Saamistodistukset, milj. €
12 kk
Koko
voimassa-
oloaika
Koko
voimassa-
oloaika
Tappiota koskeva vähennyserä 1.1.2024
1
1
1
2
Siirrot vaiheesta 1 vaiheeseen 2
0
1
0
1
Alkuperäisestä myöntämisestä ja hankinnasta johtuvat lisäykset
0
0
2
2
Taseesta pois kirjaamisesta johtuvat vähennykset
0
0
-1
-1
Riskiparametreissä tapahtuneet muutokset (netto)
0
0
0
0
Odotettavissa olevat luottotappiot, nettomuutos
0
1
1
2
Tappiota koskeva vähennyserä 31.12.2024
1
1
2
4
Tappiota koskevat vähennyserän muutokset vuoden 2023 aikana
Alla olevassa taulukossa esitetään odotettavissa olevien luottotappioiden laskennan piiriin kuuluvien vastuiden muutos arvonalentumisvaiheittain vuoden 2023 aikana seuraavien
tekijöiden vaikutuksesta:
Saamiset asiakkailta ja taseen ulkopuoliset erät, milj. €
Vaihe 1
Vaihe 2
Vaihe 3
Yhteensä
Saamiset asiakkailta; taseen erät ja taseen ulkopuoliset erät 1.1.2023
32 468
2 934
491
35 892
Siirrot vaiheesta 1 vaiheeseen 2, ml. lyhennykset
-1 873
1 713
-161
Siirrot vaiheesta 1 vaiheeseen 3, ml. lyhennykset
-315
317
2
Siirrot vaiheesta 2 vaiheeseen 1, ml. lyhennykset
1 115
-1 040
74
Siirrot vaiheesta 2 vaiheeseen 3, ml. lyhennykset
-123
98
-25
Siirrot vaiheesta 3 vaiheeseen 1, ml. lyhennykset
13
-21
-8
Siirrot vaiheesta 3 vaiheeseen 2, ml. lyhennykset
39
-51
-12
Alkuperäisestä myöntämisestä ja hankinnasta johtuvat lisäykset
6 371
450
58
6 878
Taseesta pois kirjaamisesta johtuvat vähennykset
-5 040
-332
-92
-5 464
Vaihe pysynyt samana, ml. lyhennykset
-1 156
-37
23
-1 170
Lopulliseksi luottotappioksi kirjatut
-61
-61
Saamiset asiakkailta; taseen erät ja taseen ulkopuoliset erät 31.12.2023
31 581
3 603
761
35 945
Siirtoihin vaiheesta 1 vaiheeseen 2 sisältyy johdon harkintaan perustuvaan lisävaraukseen (management overlay) kohdistuvien vastuiden, 201 miljoonaa euroa, siirto.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  134
Alla olevassa taulukossa esitetään tappiota koskevan vähennyserän muutos arvonalentumisvaiheittain vuoden 2023 aikana seuraavien tekijöiden vaikutuksesta:
Saamiset asiakkailta ja taseen ulkopuoliset erät, milj. €
Vaihe 1
Vaihe 2
Vaihe 3
Yhteensä
12 kk
Koko
voimassa-
oloaika
Koko
voimassa-
oloaika
Tappiota koskeva vähennyserä 1.1.2023
33
30
206
269
Siirrot vaiheesta 1 vaiheeseen 2
-5
39
34
Siirrot vaiheesta 1 vaiheeseen 3
-1
38
37
Siirrot vaiheesta 2 vaiheeseen 1
1
-5
-4
Siirrot vaiheesta 2 vaiheeseen 3
-3
19
16
Siirrot vaiheesta 3 vaiheeseen 1
0
-4
-4
Siirrot vaiheesta 3 vaiheeseen 2
3
-14
-12
Alkuperäisestä myöntämisestä ja hankinnasta johtuvat lisäykset
8
19
15
42
Taseesta pois kirjaamisesta johtuvat vähennykset
-8
-4
-37
-49
Riskiparametreissä tapahtuneet muutokset (netto)
7
15
14
37
Lopulliseksi luottotappioksi kirjaamisesta johtuvat vähennystilin pienentymiset
-41
-41
Odotettavissa olevat luottotappiot, nettomuutos
2
64
-10
56
Tappiota koskeva vähennyserä 31.12.2023
35
94
196
325
Siirroissa vaiheesta 1 vaiheeseen 3 verrataan rahoitusvaran vuoden lopun vaihetta 3
vuoden alun tilanteeseen. Näistä kuitenkin noin 77 prosenttia (ks. default capture rate -
tunnusluku alla) on raportoitu vaiheessa 2 vuoden 2023 aikana, joten sopimukset ovat
pääsääntöisesti siirtyneet vaiheeseen 3 vaiheen 2 kautta. Sopimus voi siirtyä suoraan
vaiheeseen 3 ulkoisen maksuhäiriön takia. Siirroissa vaiheesta 3 vaiheisiin 2 tai 1
verrataan vuoden alun vaihetta 3 vuoden lopun vaiheeseen kaksi tai yksi. Siirrot ovat
tapahtuneet kuitenkin pääsääntöisesti vuoden 2023 sisällä kuukauden viiveellä ja vaiheen
2 kautta. Suurin osa luotoista on siirtynyt vaiheeseen 2 OP Yrityspankin suhteellisen SICR-
mallin perusteella kaikissa luottoluokissa. Maksujen erääntyminen yli 30 päivää aiheuttaa
siirron vaiheeseen 2 useimmin keski- ja heikomman tason luottoluokissa.
Lainanhoitojoustot aiheuttavat siirron vaiheeseen 2 yritysasiakkailla useimmin keski- ja
heikomman tason luottoluokissa, kun taas henkilöasiakkaissa ne vaikuttavat siirtoihin
vaiheeseen 2 kaikissa luottoluokissa. Heikoimmat luottoluokat luokitellaan vaiheeseen 2
absoluuttisen luottoluokkarajan perusteella. Erityisesti heikoimmissa luottoluokissa on
useampia syitä siirroille vaiheeseen 2. Maksukyvyttömyys tunnistetaan ajantasaisesti ja se
aiheuttaa välittömän siirron vaiheeseen 3. Järjestämättömät saamiset (non-performing)
luokitellaan vaiheeseen 3 eli sen määritelmä on sama kuin IFRS 9 standardin mukainen
luottoriskin johdosta arvoltaan alentuneet rahoitusvaroihin kuuluvat erät (credit impaired).
Vuonna 2023 siirtoihin vaiheesta 1 vaiheeseen 2 sisältyy johdon harkintaan perustuvaan
lisävarauksen (management overlay) kasvua 9,8 miljoonaa euroa. Rakennustoimialan
heikot näkymät heijastuvat odotettavissa olevien luottotappioiden kasvussa vaiheissa 2 ja
3. OP Yrityspankki on lisännyt Q3/2023 (annualisoidun) maksukyvyttömyyden
todennäköisyyden (Probability of Default, PD) yli kolminkertaisen kasvun uudeksi
merkittävän luottoriskin lisääntymisen kriteeriksi vaiheen 2 siirtoihin. Tämä aiheutti siirtoja
vaiheesta 1 vaiheeseen 2. Kriteerissä annualisoidun PD:n pitää kuitenkin olla yli 0,3
prosenttia, joten OP Yrityspankki käyttää tässä yhteydessä ensimmäistä kertaa IFRS 9 -
standardissa mainittua niin sanottua alhaisen luottoriskin olettamaa (low credit risk
assumption). Q4/2022 rakentamisen toimialaan tehtiin OP Yrityspankin analyysin
perusteella 2,5 miljoonan euron johdon harkintaan perustuva lisävaraus (management
overlay). Analyysi päivitettiin Q2/2023 toimialan edelleen heikentyneiden näkymien
johdosta. Analyysi tehtiin perusskenaarion (60 prosentin painotus) ja heikon skenaarion
(40 prosentin painotus) stressitestinä oletuksilla, että liikevaihto laskee 20 prosenttia / 35
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  135
prosenttia, kannattavuus heikentyy 20 prosenttia / 40 prosenttia, omavaraisuusaste laskee
10 prosenttia / 20 prosenttia, korkotaso on 4 prosenttia / 6 prosenttia ja uusien asuntojen
hinnat ovat laskeneet 15 prosenttia / 30 prosenttia. Päivityksen perusteella varausta
kasvatettiin 3,6 miljoonaa euroa 6,1 miljoonaan euroon. Varaus päivitettiin Q4/2023
stressaamalla luottoluokkia eri skenaarioissa. Lisäksi varaus laajennettiin kattamaan myös
pienet rakennusalan yritykset. Rakennusalan heikkojen näkymien odotetaan jatkuvan
vuoteen 2025 saakka. Varausta kasvatettiin 3,2 miljonaa euroa 9,3 miljoonaan euroon.
Kiinteistötoimialaan tehtiin Q2/2023 6,3 miljoonan euron johdon harkintaan perustuva
lisävaraus (management overlay) perustuen toimialan heikentyneisiin näkymiin. Analyysi
tehtiin perusskenaarion (70 prosentin painotus) ja heikon skenaarion (30 prosentin
painotus) stressitestinä oletuksilla, että liikevaihto kasvaa 3 prosenttia / 0 prosenttia,
kannattavuus heikentyy 5 prosenttia / 10 prosenttia, omavaraisuusaste heikkenee 10
prosenttia / 20 prosenttia ja korkotaso on 4 prosenttia / 6 prosenttia. Varaus on päivitetty
Q4/2023 ja sitä purettiin 4,7 miljoonaa euroa 1,4 miljoonaan euroon koska inflaation ja
korkotason nousu on jo suurimmaksi osaksi realisoitunut ja luottoluokitusten päivitykset on
tehty.
OP Yrityspankki on arvioinut euriborkorkojen nousun vaikutusta henkilöasiakkaiden
luottoriskiin. Arviointi tehtiin stressitestinä, jossa mitattiin kotitalouksien kassavirtaa ja
arvioitiin sen perusteella mahdollisia asiakkaita, joiden maksukyky on vaarantunut.
Analyysin perusteella tehtiin Q3/2023 management overlay -varaus 0,7 miljoonaa euroa.
Henkilöasiakkaiden varauksen stressitesti päivitettiin Q4/2023 uusilla oletuksilla.
Oletuksena on, että korkotaso laskee hitaasti, työttömyysaste nousee 8 prosenttiin ja
asuntojen hinnat laskevat edelleen 2 prosenttia. Johdon harkintaan perustuvan
management overlay -varauksen määrä pysyi kuitenkin Q4/2023 ennallaan 0,7
miljoonassa eurossa.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  136
Seuraavassa taulukossa esitetään tappiota koskeva vähennyserä ennen harkinnanvaraisia management overlay -varauksia, edellä kuvatut management overlay -varaukset ja raportoidun
tappiota koskevan vähennyserän yhteismäärä 31.12.2023.
Tappiota koskeva vähennyserä 31.12.2023, milj. €
OP
Yrityspankki
Tappiota koskeva vähennyserä ennen harkinnanvaraisia varauksia
314
Harkinnanvaraiset management overlay -varaukset
Rakentaminen toimiala
9
Kiinteistötoimiala
1
Henkilöasiakkaat
1
Harkinnanvaraiset management overlay -varaukset yhteensä
11
Raportoitu tappiota koskeva vähennyserä
325
Saamistodistukset, milj. €
Vaihe 1
Vaihe 2
Vaihe 3
Yhteensä
12 kk
Koko
voimassa-
oloaika
Koko
voimassa-
oloaika
Tappiota koskeva vähennyserä 1.1.2023
1
1
2
Siirrot vaiheesta 1 vaiheeseen 2
0
0
0
Siirrot vaiheesta 1 vaiheeseen 3
0
1
0
Siirrot vaiheesta 2 vaiheeseen 1
0
0
0
Alkuperäisestä myöntämisestä ja hankinnasta johtuvat lisäykset
0
0
0
Taseesta pois kirjaamisesta johtuvat vähennykset
0
0
Riskiparametreissä tapahtuneet muutokset (netto)
0
0
0
Odotettavissa olevat luottotappiot, nettomuutos
0
0
1
0
Tappiota koskeva vähennyserä 31.12.2023
1
1
1
2
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  137
Seuraavassa taulukossa on esitetty luottoluokittain saamisten taseen sekä taseen ulkopuoliset bruttomääräiset vastuut, vastuun määrä vakuuden vähentämisen jälkeen sekä tappiota
koskeva vähennyserä. Luottoluokkia 1–12 käytetään yritysten ja julkisyhteisöjen luottoluokituksessa ja A–F kotitalouksien luottoluokittelussa. Luottoluokat on yhdistelty taulukkoon niin,
että esimerkiksi yritysasiakkaan luottoluokka 2 käsittää luottoluokat 2 ja 2,5. Henkilöasiakkaissa esimerkiksi luottoluokka A sisältää A+, A ja A-. Nettovastuu on laskettu
sopimuskohtaisesti, eikä siinä ole huomioitu ylivakuuksia.
31.12.2024
Milj. €
Taseen vastuut
Taseen ulkopuolinen vastuu
brutto
Netto vastuu vakuuden jälkeen
Tappiota koskeva vähennyserä
Rating
Vaihe 1
Vaihe 2
Vaihe 3
Vaihe 1
Vaihe 2
Vaihe 3
Vaihe 1
Vaihe 2
Vaihe 3
Vaihe 1
Vaihe 2
Vaihe 3
1
311
24
106
245
23
0
0
2
570
1
2 700
3 598
0
0
3
3 469
78
645
2 981
61
-1
0
4
4 392
31
1 023
3 374
12
-2
0
5
5 739
235
944
22
3 639
38
-4
-1
6
4 385
352
487
31
1 867
140
-7
-1
7
2 783
569
229
38
833
244
-12
-6
8
663
774
32
47
122
241
-4
-20
9
34
192
1
16
1
44
0
-22
10
38
132
0
34
12
49
-3
-25
11
397
40
154
-122
12
10
2
8
-9
A
176
0
6
0
45
0
-1
-1
B
907
19
4
0
141
0
-1
-1
C
1 383
32
2
0
202
5
-1
-1
D
473
132
1
0
100
19
-2
-2
E
139
253
0
0
36
49
-3
-8
F
148
0
47
-37
Yhteensä
25 463
2 825
556
6 180
189
42
17 196
928
209
-39
-88
-168
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  138
31.12.2023
Milj. €
Taseen vastuut
Taseen ulkopuolinen vastuu
brutto
Netto vastuu vakuuden jälkeen
Tappiota koskeva vähennyserä
Rating
Vaihe 1
Vaihe 2
Vaihe 3
Vaihe 1
Vaihe 2
Vaihe 3
Vaihe 1
Vaihe 2
Vaihe 3
Vaihe 1
Vaihe 2
Vaihe 3
1
1 082
1 990
3 039
0
2
966
5
193
26
851
13
-1
-2
3
2 862
20
618
2 440
7
-1
-1
4
5 689
78
1 210
3 750
63
-3
-1
5
4 732
533
795
60
3 248
561
-4
-2
6
4 501
543
474
67
1 716
246
-7
-3
7
3 140
583
237
88
708
415
-12
-9
8
538
603
70
81
124
214
-4
-25
9
181
20
34
-7
10
111
46
86
-29
11
586
53
327
-157
12
12
1
9
-10
A
114
0
3
29
0
B
751
9
3
0
131
0
0
0
C
1 198
21
2
1
198
5
-1
0
D
415
123
1
1
102
17
-1
-1
E
404
1
101
-13
F
108
0
47
-29
Yhteensä
25 988
3 214
707
5 593
389
53
16 334
1 763
383
-35
-94
-196
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  139
Luottoriskin merkittävä lisääntyminen (SICR)
SICR-mallin sopimusten luokittelu luottoriskiominaisuuksiltaan samankaltaisiin ryhmiin on
koko voimassaoloajan identtinen PD-mallien (probability at default eli
maksukyvyttömyyden todennäköisyys) kanssa. Luottoluokitukset ovat merkittävin PD-
mallien syöttötieto. Sekä nykyiset PD:t että kynnysarvo-PD:t sisältävät tulevaisuuteen
suuntautuvaa informaatiota (alla). SICR:n tehokkuutta arvioidaan jokaisena
raportointipäivänä seuraavien tunnuslukujen avulla: Maksukyvyttömyyden
havainnointiasteella (Default capture rate) mitataan, kuinka moni sopimus oli vaiheessa 2,
ennen kuin se siirtyi vaiheeseen 3. Tunnusluku oli 71 prosenttia (77) 31.12.2024. Mitä
korkeampi tunnusluku on, sitä paremmin SICR-malli pystyy havaitsemaan luottoriskin
merkittävän kasvun. Vaiheessa 2 olevien sopimusten suhteellinen osuus oli 8 prosenttia
(8) koko ei maksukyvyttömästä luottokannasta. PD:n suhteellisen kasvun SICR-kriteerille
on kehitetty oma malli, jonka parametrit lasketaan historia-aineistosta. Näiden
parametrien lisäksi SICR-malliin vaikuttavat mm. sopimuksen luottoluokka, segmentti ja
makrotaloudelliset muuttujat, jotka yhdessä määrittävät sopimuksen elinajan PD:n. Lisäksi
suhteellisen kasvun vertailuun vaikuttaa sopimuksen kulunut ja jäljellä oleva elinaika.
Näistä syistä yleistä raja-arvoa PD:n kasvulle ei ole määritelty, vaan tilanne on
sopimuskohtainen. Voidaan kuitenkin todeta, että keskimäärin PD:n kaksin-
kolminkertaistuminen aiheuttaa kvantitatiivisen SICR-kriteerin laukeamisen.
Odotettavissa olevan luottotappion laskentamalleihin sisällytetty
tulevaisuuteen suuntautuva informaatio
SICR:n arviointi sekä odotettavissa olevan luottotappion laskenta sisältää tulevaisuuteen
suuntautuvaa informaatiota, OP Ryhmä on analysoinut millä makrotaloudellisilla
muuttujilla on selittävä merkitys luottoriskin määrän.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  140
Seuraavassa taulukossa on esitetty yhteenveto tärkeimpien malleissa käytettyjen viiden makrotaloudellisen muuttujan arvoista ajanjaksolta 2024–2029 (keskiarvo, minimi ja maksimi)
kolmessa skenaariossa, joita on käytetty odotettavissa olevan luottotappion laskennassa. Makrotaloudelliset ennusteet ulottuvat 30 vuoden päähän, mutta seuraavat 5 vuotta ovat ECL
laskennan kannalta merkityksellisimmät. Näitä arvoja on käytetty kaikkiin tuoteryhmiin 31.12.2024.
Makrotaloudellinen muuttuja
Skenaario
Keskiarvo (%)
Minimi (%)
Maksimi (%)
BKT:n kasvu
Heikko
-0,4
0,0
-0,5
Perus
1,4
1,3
2,0
Vahva
2,9
2,3
3,9
Työttömyys %
Heikko
8,1
7,9
8,2
Perus
7,1
6,5
7,9
Vahva
6,5
5,7
7,7
Asuntojen hintaindeksi
Heikko
1,2
1,0
1,4
Perus
2,8
2,8
2,8
Vahva
4,0
3,8
4,1
12kk Euribor, josta poistettu BKT:n kasvu ja inflaatio
Heikko
0,1
-0,3
1,4
Perus
1,2
1,0
1,4
Vahva
2,3
1,7
3,0
3 kk:n reaalikorko
Heikko
-0,1
-0,7
1,4
Perus
0,5
0,1
0,8
Vahva
1,0
0,3
1,7
Skenaarioiden todennäköisyyksien painot olivat 31.12.2024: Heikko 20 prosenttia, Perus 60 prosenttia ja Vahva 20 prosenttia.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  141
Seuraavassa taulukossa on esitetty yhteenveto tärkeimpien malleissa käytettyjen viiden makrotaloudellisen muuttujan arvoista ajanjaksolta 2023–2028 (keskiarvo, minimi ja maksimi)
kolmessa skenaariossa, joita on käytetty odotettavissa olevien luottotappioiden laskennassa. Makrotaloudelliset ennusteet ulottuvat 30 vuoden päähän, mutta seuraavat 5 vuotta ovat
ECL-laskennan kannalta merkityksellisimmät. Näitä arvoja on käytetty kaikkiin tuoteryhmiin 31.12.2023.
Makrotaloudellinen muuttuja
Skenaario
Keskiarvo (%)
Minimi (%)
Maksimi (%)
BKT:n kasvu
Heikko
-1,8
-3,1
-0,3
Perus
0,8
-0,3
1,3
Vahva
3,0
-0,3
4,1
Työttömyys %
Heikko
8,5
7,2
9,4
Perus
7,2
6,5
7,5
Vahva
6,1
4,5
7,2
Asuntojen hintaindeksi
Heikko
-1,5
-6,0
0,1
Perus
0,7
-6,0
3,0
Vahva
2,8
-6,0
5,7
12kk Euribor, josta poistettu BKT:n kasvu ja inflaatio
Heikko
1,1
-0,5
2,2
Perus
1,5
-0,3
2,1
Vahva
2,2
-0,2
3,1
3 kk:n reaalikorko
Heikko
1,0
0,1
2,1
Perus
1,1
1,0
1,3
Vahva
1,5
0,7
2,3
Skenaarioiden todennäköisyyksien painot olivat 31.12.2023: Heikko 20 prosenttia, Perus 60 prosenttia ja Vahva 20 prosenttia.
Skenaariot perustuvat OP Ryhmän ekonomistien tekemiin ennusteisiin. Ennusteprossissa huomioidaan myös ulkopuolisten laitosten, kuten OECD:n, International Monetary Fundin,
Suomen Pankin, Valtionvarainministeriön jne. tuottamat vastaavat ennusteet sekä akateemiset tutkimukset.
Käytettyjen makrotaloudellisten muuttujien järkevyyttä arvioidaan PD-, LGD-, EAD- ja ennenaikaisen takaisinmaksun mallien toimivuuden tarkastelun yhteydessä
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  142
Seuraavassa taulukossa esitetään olennaisten saamisten tappiota koskeva vähennyserä eri skenaarioissa arvonalentumisvaiheittain 31.12.2024
Yritys- ja kotitalousasiakkaiden
tappiota koskevat vähennyserät
yhteensä, milj €
Painotettu tappiota koskeva
vähennyserä
Tappiota koskeva vähennyserä
heikossa skenaariossa
Tappiota koskeva vähennyserä
perusskenaariossa
Tappiota koskeva vähennyserä
vahvassa skenaariossa
Vaihe 1*
-36
-34
-32
-30
Vaihe 2*
-81
-82
-79
-78
Vaihe 3*
-162
-172
-161
-152
Yhteensä
-278
-288
-272
-259
* Ilman management overlay -varauksia
Seuraavassa taulukossa esitetään olennaisten saamisten tappiota koskeva vähennyserä eri skenaarioissa arvonalentumisvaiheittain 31.12.2023
Yritys- ja kotitalousasiakkaiden
tappiota koskevat vähennyserät
yhteensä, milj €
Painotettu tappiota koskeva
vähennyserä
Tappiota koskeva vähennyserä
heikossa skenaariossa
Tappiota koskeva vähennyserä
perusskenaariossa
Tappiota koskeva vähennyserä
vahvassa skenaariossa
Vaihe 1*
34
35
30
27
Vaihe 2*
84
91
83
78
Vaihe 3
196
196
196
196
Yhteensä
314
322
310
300
* Ilman management overlay -varauksia
Sekä henkilö- että yritysasiakkaissa kaikki riskiparametrit vaikuttavat samansuuntaisesti
niin, että tappiota koskeva vähennyserä on suurin heikossa skenaariossa. Vaiheen 3 LGD-
malli on riippumaton makrotaloudellisista tekijöistä, mutta merkittävä osa vaiheen 3
vastuista arvioidaan kassavirtapohjaisella asiantuntija-arviolla, jossa huomioidaan myös
tulevaisuuteen suuntautuva informaatio.
Herkkyysanalyysi
Herkkyysanalyysillä kuvataan tappiota koskevan vähennyserän herkkyyttä
makrotaloudellisten tekijöiden muutoksille. Alla esitetty analyysi kuvaa ainoastaan
jokseenkin mahdollista talouden heikkenemistä eikä lainkaan talouden noususuhdannetta.
Lisäksi kaikki herkkyysanalyysin eri komponentit eivät taloudellisessa taantumassa
välttämättä kehity yhdessä herkkyysanalyysissä esitetyllä tavalla. Merkittävimmät
makromuuttujat riskiparametreissa ja vastuuryhmissä ovat 12 kuukauden euriborkorko, 3
kuukauden euribor-reaalikorko, josta on vähennetty inflaation vaikutus, ja BKT:n kehitys.
Herkkyysanalyyseissä käytetyt muutokset ovat 1 prosenttiyksikön kasvu 12 kuukauden
euriborkorossa, 1 prosenttiyksikön kasvu 3 kuukauden euriborkorossa, 1 prosenttiyksikön
kasvu inflaatiossa ja 3,5 prosenttiyksikön lasku BKT:n kasvuasteessa. Luvut kuvastavat siis
nykyistä heikompaa suhdannetta ja ovat kaikki tappiota koskevaa vähennyserää kasvattavia
ja perustuvat seuraaviin asioihin.
Herkkyysanalyysissä käytettyjen muutosten tasot perustuvat muuttujien käyttäytymiseen
historiallisella periodilla, ja muutokset vastaavat karkeasti keskihajonnan suuruista
muutosta. Herkkyysanalyysi tehdään vain vaiheen 1 ja 2 sopimuksille. Herkkyysanalyysissä
huomioidaan merkittävän luottoriskin kasvun (SICR) myötä tapahtuvat vaiheen 1 ja 2
väliset siirtymät mikä näkyy vähennyksenä vaiheessa 1 ja lisäyksenä vaiheessa 2.
Herkkyysanalyysissä huomioidaan koko voimassaoloajan PD:n muutokset stressatussa
skenaariossa sekä tappiota koskevan vähennyserän laskukaavan PD-estimaateissa.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  143
Seuraavassa taulukossa esitetään kotitalouksien ja yritysasiakkaiden ryhmien tappiota koskevan vähennyserän 31.12.2024 muutoksen herkkyys kun taloudellinen tilanne heikkenee
korkotason, investointien kasvuasteen ja BKT:n muutosten yhteisvaikutuksesta.
Ryhmä
Vaihe
Tappiota
koskeva
vähennyserä
31.12.2024
Tappiota
koskevan
vähennyserän
herkyysanalyysi*
Suhteellinen
muutos, %
Kotitaloudet
Vaihe 1
-5
-5
1,8
Vaihe 2
-8
-9
14,6
Yritysiakkaat
Vaihe 1
-31
-33
7,0
Vaihe 2
-75
-83
10,2
Yhteensä
-119
-130
9,4
Seuraavassa taulukossa esitetään kotitalouksien ja yritysasiakkaiden ryhmien tappiota koskevan vähennyserän 31.12.2023 muutoksen herkkyys kun taloudellinen tilanne heikkenee
korkotason, investointien kasvuasteen ja BKT:n muutosten yhteisvaikutuksesta.
Ryhmä
Vaihe
Tappiota
koskeva
vähennyserä
31.12.2023
Tappiota
koskevan
vähennyserän
herkyysanalyysi*
Suhteellinen
muutos, %
Kotitaloudet
Vaihe 1
-2
-3
6,0
Vaihe 2
-13
-15
9,0
Yritysiakkaat
Vaihe 1
-28
-31
10,4
Vaihe 2
-71
-80
13,1
Yhteensä
-115
-128
11,8
Tappiota koskevat vähennyserät määräytyvät pitkälti ensimmäisten vuosien perusteella,
jolloin herkkyysanalyysin tulosten kannalta olennaisia ovat simuloitujen skenaarioiden
ensimmäiset vuodet. Korkotasojen 1 prosenttiyksikön nousu nostaa tappiota koskevan
vähennyserän määrää sekä henkilö- että yritysasiakkaissa. BKT:n kasvulla on negatiivinen
suhde tappiota koskevan vähennyserän määrään kaikkien mallikomponenttien kautta.
BKT:n kasvun heikkeneminen kasvattaa sekä henkilöasiakkaiden että yritysasiakkaiden
PD:n arvoja. Lisäksi se vaikuttaa LGD:n kautta siten, että BKT:n lasku heikentää
asuntovakuuksien käyvän arvon kehitystä, joka vaikuttaa vaiheen 2 sopimuksiin. Analyysi
osoittaa, että merkittävimmät suhteelliset ja absoluuttiset muutokset kohdistuvat
yritysasiakkaisiin, joissa vaiheen 1 ja 2 sopimusten tappiota koskevat vähennyserän määrät
kasvavat merkittävästi. Henkilöasiakkaissa muutokset ovat huomattavasti alhaisempia kuin
yritysasiakkaiden kohdalla, koska niiden riskiparametrien estimaatit eivät ole niin herkkiä
talouden suhdanteille.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  144
Liite 32. Annetut vakuudet ja taseen ulkopuoliset sitoumukset
Milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Omien velkojen ja sitoumusten puolesta annetut vakuudet
1 558
743
Annetut vakuudet yhteensä*
1 558
743
Vakuudelliset johdannaisvelat
729
657
Vakuudelliset muut velat
759
53
Yhteensä
1 489
710
* Lisäksi keskuspankkiin on pantattu 1,4 miljardin euron kirjanpitoarvosta joukkovelkakirjalainoja, joista 1,0 miljardia euroa on päivän sisäisen limiitin vakuutena. Joukkovelkakirjalainat ovat nostettavissa ilman keskuspankin
ennakkolupaa, joten niitä ei ole esitetty yllä olevassa taulukossa.
Taseen ulkopuoliset sitoumukset
Milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Takaukset
191
598
Takuuvastuut
2 178
2 046
Luottolupaukset
5 238
5 473
Lyhytaikaisiin kauppatapahtumiin liittyvät sitoumukset
291
540
Muut
478
516
Taseen ulkopuoliset sitoumukset yhteensä
8 376
9 172
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  145
Liite 33. Saadut rahoitusvakuudet
OP Yrityspankki on vastaanottanut rahoitusvakuuslain mukaisia vakuuksia, jotka se voi myydä tai pantata edelleen.
Milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Saatujen vakuuksien käyvät arvot
Johdannaiset
990
1 131
Yhteensä
990
1 131
Johdannaisista aiheutuvaa luottoriskiä vähennetään vakuuksien avulla, jolloin käytössä on
ISDA- yleissopimukseen liitettävä ISDA Credit Support Annex -sopimus (CSA).
Vakuusjärjestelmässä vastapuoli toimittaa saatavan vakuudeksi arvopapereita tai käteistä.
CSA-sopimuksiin liittyvien, käteisenä saatujen vakuuksien määrä oli tilinpäätöshetkellä 990
miljoonaa euroa (1 131). Vakuudeksi saatuja arvopapereita ei tilinpäätöshetkellä ollut.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  146
Liite 34. Toistuvasti käypään arvoon arvostettujen erien ryhmittely arvostusmenetelmän
mukaisesti
Laatimisperiaatteet
Käyvän arvon määräytyminen
Käypä arvo on se hinta, joka saataisiin omaisuuserän myynnistä tai maksettaisiin velan
siirtämisestä markkinaosapuolten välillä arvostuspäivänä toteutuvassa tavanmukaisessa
liiketoimessa.
Rahoitusinstrumentin käypä arvo määritellään joko toimivilta markkinoilta saatavien
hintanoteerauksien avulla tai, jos toimivia markkinoita ei ole, omia arvostusmenetelmiä
käyttäen. Markkinoiden katsotaan olevan toimivat, jos hintanoteerauksia on helposti ja
säännönmukaisesti saatavissa ja ne kuvastavat todellisia ja säännönmukaisesti toistuvia,
toisistaan riippumattomien osapuolten välisiä markkinatransaktioita. Rahoitusvarojen
noteerattuna markkinahintana käytetään senhetkistä ostokurssia.
Mikäli markkinoilla on vakiintunut arvostuskäytäntö rahoitusinstrumentille, jolle ei saada
suoraan markkinahintaa (esim. OTC-johdannaiset), niin käypä arvo perustuu markkinoilla
yleisesti käytettyyn markkinahinnan laskentamalliin ja mallin käyttämien syöttötietojen
markkinanoteerauksiin.
Mikäli arvostuskäytäntö ei ole markkinoilla vakiintunut, käytetään markkina-arvon
määrityksessä asianomaiselle tuotteelle laadittua omaa arvostusmallia. Arvostusmallit
pohjautuvat yleisesti käytettyihin laskentamenetelmiin ja kattavat kaikki ne osatekijät, jotka
markkinaosapuolet ottaisivat huomioon hintaa asettaessaan, sekä ovat yhdenmukaisia
rahoitusinstrumenttien hinnoittelussa käytettävien hyväksyttyjen taloudellisten
menetelmien kanssa.
Arvostusmenetelminä käytetään markkinatransaktioiden hintoja, diskontattujen
rahavirtojen menetelmää sekä toisen olennaisilta osin samanlaisen instrumentin
tilinpäätöshetken käypää arvoa. Arvostusmenetelmissä otetaan huomioon arvio
luottoriskistä, käytettävistä diskonttauskoroista, ennenaikaisen takaisinmaksun
mahdollisuudesta ja muista sellaisista tekijöistä, jotka vaikuttavat rahoitusinstrumentin
käyvän arvon määrittämiseen luotettavasti.
Rahoitusinstrumenttien käyvät arvot jaetaan kolmeen eri hierarkiatasoon sen mukaan,
miten käypä arvo on määritelty:
• täysin samanlaisille varoille tai veloille toimivilla markkinoilla noteeratut käyvät arvot
(taso 1)
• käyvät arvot, jotka on määritetty käyttäen syöttötietoina muita kuin tason 1
noteerattuja hintoja, jotka ovat todennettavissa varoille tai veloille, joko suoraan (esim.
hintoina) tai välillisesti (esim. johdettuina hinnoista) (taso 2)
• käyvät arvot on määritetty käyttäen varoille tai veloille syöttötietoja, jotka eivät perustu
todennettavissa oleviin markkinahintoihin (taso 3).
Se käypien arvojen hierarkian taso, jolle tietty käypään arvoon arvostettu erä on
kokonaisuudessaan luokiteltu, on määritetty koko kyseisen käypään arvoon arvostetun
erän kannalta merkittävän alimmalla tasolla olevan syöttötiedon perusteella. Syöttötiedon
merkittävyys on arvioitu kyseisen käypään arvoon arvostetun erän suhteen
kokonaisuudessaan.
Epälikvideille tuotteille on tyypillistä, että hinnoittelumallilla laskettu hinta poikkeaa
toteutuneesta kauppahinnasta. Toteutunut kauppahinta on kuitenkin paras osoitus
tuotteen käyvästä arvosta. Toteutuneen kauppahinnan ja markkinahintoja käyttävän
hinnoittelumallin avulla lasketun hinnan erotuksena saatu tulos (Day 1 profit/loss)
jaksotetaan tuloslaskelmaan sopimuksen voimassaoloajalle. Jaksottamatta oleva osuus
tuloutetaan kuitenkin heti, mikäli tuotteelle on saatavilla aito markkinahinta tai markkinoille
muodostuu vakiintunut hinnoittelukäytäntö.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  147
Varojen käyvät arvot 31.12.2024, milj. €
Taso 1
Taso 2
Taso 3
Yhteensä
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvarat
Oman pääoman ehtoiset instrumentit
0
3
1
4
Vieraan pääoman ehtoiset instrumentit
83
103
41
227
Johdannaissopimukset
3
3 284
96
3 383
Käypään arvoon muun laajan tuloksen erien kautta kirjattavat
Oman pääoman ehtoiset instrumentit
0
0
0
0
Vieraan pääoman ehtoiset instrumentit
4 273
7 297
606
12 176
Rahoitusinstrumentit yhteensä
4 360
10 688
744
15 791
Oikaistu
Varojen käyvät arvot 31.12.2023, milj. €
Taso 1
Taso 2
Taso 3
Yhteensä
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvarat
Oman pääoman ehtoiset instrumentit
0
11
3
14
Vieraan pääoman ehtoiset instrumentit
113
71
33
217
Johdannaissopimukset*
0
4 347
98
4 445
Käypään arvoon muun laajan tuloksen erien kautta kirjattavat
Oman pääoman ehtoiset instrumentit
0
0
0
0
Vieraan pääoman ehtoiset instrumentit
9 166
1 694
727
11 588
Rahoitusinstrumentit yhteensä
9 280
6 123
862
16 264
Velkojen käyvät arvot 31.12.2024, milj. €
Taso 1
Taso 2
Taso 3
Yhteensä
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvelat
Strukturoidut velkakirjalainat
0
0
2 201
2 201
Muut
0
2
0
2
Johdannaissopimukset
0
3 076
74
3 150
Yhteensä
0
3 078
2 275
5 353
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  148
Oikaistu
Velkojen käyvät arvot 31.12.2023, milj. €
Taso 1
Taso 2
Taso 3
Yhteensä
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvelat
Strukturoidut velkakirjalainat
0
0
2 487
2 487
Muut
0
5
0
5
Johdannaissopimukset*
2
4 086
91
4 179
Yhteensä
2
4 091
2 578
6 671
* Johdannaissopimusten korkosaamisia ja -velkoja on aiemmin esitetty taseen riveillä ”Muut varat” ja ”Varaukset ja muut velat”. Kaikkien johdannaissopimusten käyvät arvot esitetään jatkossa taseen varojen ja velkojen
”Johdannaissopimukset” riveillä, joten johdannaisten korkosaamiset ja -velat siirrettiin varsinaisen johdannaissopimuksen kanssa samaan tase-erään. Muutoksesta kerrotaan tarkemmin puolivuosikatsauksen liitetiedossa 1.
Laatimisperiaatteet sekä laatimisperiaatteiden ja esittämisen muutokset.
Käypään arvoon arvostus
Johdannaiset ja muut käypään arvoon arvostettavat rahoitusinstrumentit
Listattujen johdannaisten hinta saadaan suoraan markkinoilta. OTC-johdannaisten
arvostuksessa käytetään markkinoilla yleisesti käytössä olevia malleja ja menetelmiä, jotka
sopivat parhaiten kyseisen rahoitusinstrumentin arvostamiseen. Näitä tarvitaan mm. korko
ja -valuuttakäyrien ja volatiliteettipintojen muodostamiseen sekä optioiden arvostukseen.
Yleisesti näiden mallien syöttötiedot voidaan johtaa markkinoilta. Kuitenkin joidenkin
sopimusten arvostuksessa joudutaan käyttämään malleja, joiden syöttötietoja ei voida
havaita markkinoilta vaan ne joudutaan arvioimaan. Nämä sopimukset on luokiteltu tasolle
3.
Middle Office vastaa pankkitoiminnan johdannaisten käyvän arvon arvostuksista, ml. tason
3 arvostuksista, ja niissä käytetyn markkinadatan, arvostuskäyrien ja volatiliteettipintojen
laadusta ja luotettavuudesta osana päivittäistä arvostusprosessia. Middle Office vertaa
sopimustasolla arvostushintoja säännöllisesti CSA-vastapuolten ja keskusvastapuolen
toimittamiin arvostuksiin ja selvittää tarvittaessa mahdolliset merkittävät arvostuserot.
Riskienhallinnan ohjaus on vastuussa uusien arvostusmallien ja menetelmien
hyväksymisestä sekä arvostusprosessin valvonnasta. Arvostusten varmennus perustuu
mm. arvostamiseen käyttäen vaihtoehtoisia lähteitä sekä markkinahinnoille että muille
syöttötiedoille. Varmennusprosessissa arvostushintoja voidaan verrata CSA-vastapuolten
ja keskusvastapuolen toimittamiin hintoihin. Lisäksi on mahdollista käyttää myös
kolmansien osapuolten tarjoamia arvostuspalveluja.
Pankkitoimintaan liittyvässä OTC-johdannaisten arvostuksessa huomioidaan kaupan
osapuolten luottoriski ja luottoriskipreemioiden ylittävät rahoituskustannukset. Luottoriskiä
oikaistaan vastapuoliriskikorjauksella (ns. Credit Valuation Adjustment ”CVA”) sekä omalla
luottoriskikorjauksella (ns. Debit Valuation Adjustment, ”DVA”). CVA- ja DVA -
arvostusoikaisut lasketaan vastapuolikohtaisesti. CVA- ja DVA-oikaisut lasketaan
vastapuolikohtaisesti simuloimalla johdannaisten markkina-arvoja ja
maksukyvyttömyystilanteita perustuen pääsääntöisesti markkinoilta saataviin tietoihin.
Maksukyvyttömyystodennäköisyyksien arvioinnissa hyödynnetään vastapuolten rating-
informaatiota, likvidejä luottoriski-indeksejä sekä markkinadatatoimittajien
luottoriskisektorikäyriä. OTC-johdannaisten rahoituskustannusten vaikutusta arvostukseen
arvioidaan muokkaamalla arvostuksessa käytettäviä diskonttokäyriä pääomallisten ja
pääomattomien luottoriski-instrumenttien luottoriskipreemioiden tilastollisten erojen
avulla.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  149
Käyvän arvon hierarkia
Taso 1: Noteeratut markkinahinnat
Hierarkiatasoon 1 ryhmitellyt erät koostuvat suurimmissa pörsseissä listatuista osakkeista,
noteeratuista yritysten, valtioiden ja rahoituslaitosten velkapapereista sekä
pörssijohdannaisista. Kyseisten instrumenttien käypä arvo määräytyy toimivilta
markkinoilta saatavien noteerausten perusteella.
Taso 2: Arvostusmenetelmät havainnoitavissa olevia syöttötietoja käyttäen
Arvostusmenetelmät, jotka perustuvat luotettaviin laskentaparametreihin. Hierarkiatasoon
2 luokiteltujen instrumenttien käyvällä arvolla tarkoitetaan arvoa, joka on johdettavissa
rahoitusvälineen osien tai vastaavien rahoitusvälineiden markkina-arvosta, tai arvoa, joka
on laskettavissa rahoitusmarkkinoilla yleisesti hyväksytyillä arvostusmalleilla ja -
menetelmillä, jos markkina-arvo on niiden avulla luotettavasti arvioitavissa. Tähän
hierarkiatasoon on luokiteltu suurin osa OP Yrityspankin OTC-johdannaisista sekä
yritysten, valtioiden ja rahoituslaitosten noteeratut velkapaperit, joita ei ole luokiteltu
tasolle 1.
Taso 3: Arvostusmenetelmät ei havainnoitavissa olevia syöttötietoja käyttäen
Arvostusmenetelmät, joiden laskentaparametreihin sisältyy erityistä epävarmuutta.
Hierarkiatasoon 3 luokitellut instrumentit arvostetaan hinnoittelumalleilla, joiden
laskentaparametreihin sisältyy epävarmuutta. Lisäksi tasolle 3 luokitellaan velkapapereita,
joille noteerauksia on markkinoilla vain vähän tai ei ollenkaan. Kyseiseen taseryhmään
sisällytetään kompleksisemmat OTC-johdannaiset sekä sellaiset pitkän maturiteetin
johdannaiset, joiden arvostuksessa käytettyä markkinadataa on jouduttu ekstrapoloimaan,
tietyt private equity -sijoitukset, epälikvidit lainat, strukturoidut lainat ml. arvopaperistetut
lainat ja strukturoidut velkakirjat, kiinteistösijoitukset sekä hedge-rahastot.
Siirrot käyvän arvon arvostuksen tasojen välillä
Siirrot eri hierarkiatasojen välillä katsotaan tapahtuneen siirron aiheuttaman tapahtuman
tai olosuhteiden muutoksen toteutumispäivänä. Siirrot tasojen välillä johtuvat pääosin
käytettävissä olevien markkinanoteerausten määrästä.
OP Yrityspankin liiketoiminnan kannalta tärkeitä johdannaisia ovat koronvaihtosopimukset,
korko-optiot ja strukturoidut velkakirjat. Koronvaihtosopimukset arvostetaan johtamalla
markkinoilla havaittavien koronvaihtosopimusten ja muiden korkojohdannaisten hinnoista
arvostuskäyrät. Arvostuskäyriä käytetään ennustamaan tulevia rahavirtoja ja
määrittämään rahavirtojen nykyarvot myös sellaisilla koronvaihtosopimuksilla, joiden hinta
ei ole suoraan markkinoilta havaittavissa. Korko-optioiden arvostuksessa toimitaan
vastaavalla tavalla. Koronvaihtosopimuksiin verrattuna käytetään myös markkinoilta
havaittavia korko-optioiden hintaa kuvaavia volatiliteetteja
Monirakenteisten johdannaisten tai esimerkiksi strukturoitujen velkakirjojen ja
osakerakenteiden arvostamisessa käytetään mallia, jossa simuloidaan markkinahintojen
kehitystä ja lasketaan johdannaisen toteutunut arvo kussakin simulaatiossa. Johdannaisen
tai strukturoidun velkakirjan hinta saadaan laskemalla simulaatioiden keskiarvo.
Tason 2 syöttötietoihin kuuluvat muun muassa: vastaavanlaisten erien noteeratut hinnat
toimivilla markkinoilla ja samanlaisten erien noteeratut hinnat muilla kuin toimivilla
markkinoilla, markkinakorot, implisiittiset volatiliteetit ja luottoriskimarginaalit.
Tason 3 syöttötiedot ovat syöttötietoja, jotka eivät ole havainnoitavissa arvostettavalle
erälle arvostushetken markkinahinnoista. Tason 3 syöttötietoihin kuuluvat muun muassa:
historiallisen volatiliteetin käyttö option arvostamisessa ja sellaiset pitkät korot, joita
vastaavia sopimuksia ei ole markkinoilla havaittavissa.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  150
Arvostusmenetelmät, joiden laskentaparametreihin sisältyy epävarmuutta (Taso 3)
Erittely rahoitusvaroista ja rahoitusveloista
Rahoitusvarat, milj. €
Käypään
arvoon
tulos-
vaikutteisesti
kirjattavat
Johdannais-
sopimukset
Käypään
arvoon
muun laajan
tuloksen
erien kautta
kirjattavat
Varat
yhteensä
Avaava tase 1.1.2024
36
98
728
862
Tuloslaskelman nettotuotot
-32
-2
0
-34
Siirrot tasoon 3
37
0
174
211
Siirrot tasosta 3
0
0
-296
-296
Päättävä tase 31.12.2024
42
96
606
744
Rahoitusvarat, milj. €
Käypään
arvoon
tulos-
vaikutteisesti
kirjattavat
Johdannais-
sopimukset
Käypään
arvoon
muun laajan
tuloksen
erien kautta
kirjattavat
Varat
yhteensä
Avaava tase 1.1.2023
56
77
793
926
Tuloslaskelman nettotuotot
-44
21
0
-23
Siirrot tasoon 3
24
0
229
253
Siirrot tasosta 3
0
0
-294
-294
Päättävä tase 31.12.2023
36
98
728
862
Rahoitusvelat, milj. €
Käypään
arvoon
tulos-
vaikutteisesti
kirjattavat
Johdannais-
sopimukset
Velat
yhteensä
Avaava tase 1.1.2024
2 487
91
2 578
Tuloslaskelman nettotuotot
93
-17
76
Liikkeeseen laskut
714
714
Erääntymiset ja takaisinostot
-1 037
-1 037
Muut muutokset
-56
0
-56
Päättävä tase 31.12.2024
2 201
74
2 275
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  151
Rahoitusvelat, milj. €
Käypään
arvoon
tulos-
vaikutteisesti
kirjattavat
Johdannais-
sopimukset
Velat
yhteensä
Avaava tase 1.1.2023
1 558
94
1 651
Tuloslaskelman nettotuotot
52
-2
50
Liikkeeseen laskut
1 355
1 355
Erääntymiset ja takaisinostot
-502
-502
Muut muutokset
24
0
24
Päättävä tase 31.12.2023
2 487
91
2 578
Erittely nettotuotoista tuloslaskelmaerittäin 31.12.2024
Milj. €
Sijoitus-
toiminnan
nettotuotot
Nettotuotot
tilikauden
lopussa
hallussa olevista
varoista ja
veloista
Nettotuotot yhteensä
-110
-110
Erittely nettotuotoista tuloslaskelmaerittäin 31.12.2023
Milj. €
Korkokate
Sijoitus-
toiminnan
nettotuotot
Laaja tulos-
laskelma/
Käyvän arvon
rahaston
muutos
Nettotuotot
tilikauden
lopussa
hallussa olevista
varoista ja
veloista
Nettotuotot yhteensä
-21
-52
0
-73
Arvostustekijöiden muutokset
Arvostusmenetelmissä ei ole tapahtunut olennaisia muutoksia vuoden 2024 aikana.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  152
Herkkyysanalyysi epävarmuutta sisältävistä laskentaparametreista 31.12.2024
Instrumenttityyppi, milj. €
Saamiset
Velat
Nettosaldo
Vaikutus
tuloslaskelmaan
Jokseenkin
mahdollinen
käyvän
arvon
muutos (%)
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat
Joukkolainasijoitukset
Epälikvidit sijoitukset
Pääomarahastot*
41
41
4
10,0
Kiinteistöpääomarahastot***
1
1
0
20,0
Johdannaiset
Indeksilainojen suojat ja strukturoidut johdannaiset sekä pitkän maturiteetin johdannaiset**
96
-74
22
2
11,0
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat
Joukkolainasijoitukset
606
606
61
10,0
Herkkyysanalyysi epävarmuutta sisältävistä laskentaparametreista 31.12.2023
Instrumenttityyppi, milj. €
Saamiset
Velat
Nettosaldo
Vaikutus
tuloslaskelmaan
Jokseenkin
mahdollinen
käyvän
arvon
muutos (%)
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat
Joukkolainasijoitukset
Epälikvidit sijoitukset
Pääomarahastot*
33
33
3
10,0
Kiinteistöpääomarahastot***
3
3
1
20,0
Johdannaiset
0
Indeksilainojen suojat ja strukturoidut johdannaiset sekä pitkän maturiteetin johdannaiset**
98
-91
7
1
11,0
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat
0
Joukkolainasijoitukset
727
727
73
10,0
* Pääomarahastojen arvo riippuu pääasiassa kohdeyritysten tuloskehityksestä ja vastaavien listattujen yhtiöiden PE-kertoimista. Pääomarahastojen käyvän arvon kehitystä seurataan Total Value per Pid-in (TVPI) -kertoimella, joka on
muuttunut keskimäärin 10 %.
** Stressiskenaarioiden "osakkeiden volatiliteetti" (30 prosenttia), "osakkeiden osingot" (30 prosenttia) ja "luottoriskipreemiot" (30 prosenttia) sekä merkittävien korrelaatiomuutosten yhteenlaskettu arvonmuutos.
*** Kiinteistöpääomarahastojen ja sijoituskiinteistöjen arvostuksessa käytetään pääsääntöisesti tuottoarvomenetelmää, jonka pääkomponentit ovat tuottovaade ja nettovuokrataso. Tuottovaateen muutos +/- 1 %-yksiköllä johtaa
keskimäärin noin 20 %:n muutokseen käyvässä arvossa.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  153
Liite 35. Rahoitusvarat ja -velat, jotka on vähennetty toisistaan tai joita koskee toimeenpantavissa
oleva yleinen nettoutusjärjestely
Taseessa nettoutetaan sellaiset rahoitusvarat ja -velat, joissa OP Yrityspankilla on tarkasteluhetkellä laillisesti toimeenpantavissa oleva kuittausoikeus tavanomaisessa liiketoiminnassa
sekä laiminlyönti-, maksukyvyttömyys- ja konkurssitapauksissa, ja se aikoo toteuttaa suoritukset nettomääräisesti.
Rahoitusvarat
Rahoitusvarojen määrät,
joita ei ole netotettu taseessa
31.12.2024, milj. €
Rahoitus-
varojen
brutto-
määrä
Rahoitusvelkojen
bruttomäärä,
joka on
vähennetty
rahoitusvaroista*
Taseessa
esitettävä
nettomäärä
Johdannais-
yleissopimukset**
Saadut
vakuudet
Nettomäärä
Johdannaiset
3 384
3 384
-1 752
-990
642
31.12.2023, milj. €
Johdannaiset
6 425
-1 644
4 780
-2 352
-1 131
1 297
Rahoitusvelat
Rahoitusvelkojen määrät,
joita ei ole netotettu taseessa
31.12.2024, milj. €
Rahoitus-
velkojen
brutto-
määrä
Rahoitusvarojen
bruttomäärä,
joka on
vähennetty
rahoitusveloista
Taseessa
esitettävä
nettomäärä
Johdannais-
yleissopimukset*
Annetut
vakuudet
Nettomäärä
Johdannaiset
3 150
3 150
-1 752
-371
1 027
31.12.2023, milj. €
Johdannaiset
5 583
-1 088
4 496
-2 352
-308
1 836
* Vuoden 2024 lopussa kaikki keskusvastapuoliselvitettävät johdannaiset selvitetään STM -selvitystavan mukaisesti.  Shekkitilille sisältyy johdannaisten keskusvastapuoliselvityksen käteisvaroja yhteensä 0 (-116) miljoonaa euroa.
** OP Yrityspankki Oyj:n käytäntönä on solmia johdannaisyleissopimukset kaikkien johdannaisvastapuolien kanssa.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  154
OTC-johdannaisten keskusvastapuoliselvitys
Finanssivastapuolten kanssa solmitut standardiehtoiset OTC-johdannaiskaupat
selvitetään London Clearing House:n kanssa EMIR-asetuksen (EU 648/2012)
mukaisesti. Toimintamallissa johdannaisten vastapuoleksi muuttuu päivittäisen
selvitysprosessin päätteeksi keskusvastapuoli, jonka kanssa netotetaan johdannaisten
päiväkohtaiset maksut. Lisäksi päivittäin joko maksetaan tai saadaan vakuus, joka vastaa
avointen sopimusten käypien arvojen muutosta (variation margin), joka selvitystavasta
johtuen käsitellään lopullisena suorituksena.
Muut kahdenvälisesti selvitettävät OTC- johdannaiset
OP Yrityspankin ja muiden asiakkaiden välisiin johdannaiskauppoihin sekä sellaisiin
johdannaiskauppoihin, joita asetuksen mukainen keskusvastapuoliselvitys ei koske,
sovelletaan joko ISDA:n, OP Yrityspankin omaa tai Finanssiala ry:n
johdannaisyleissopimusta. Näiden sopimusten perusteella johdannaisten maksuja
voidaan netottaa transaktiokohtaisesti maksupäivittäin ja vastapuolen
maksukyvyttömyys- ja konkurssitilanteissa. Sopimusehdoissa voidaan lisäksi
vastapuolikohtaisesti sopia vakuuksista. Nämä johdannaiset esitetään taseessa
bruttoperusteisesti.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  155
OP Yrityspankki Oyj:n riskienhallinnan periaatteet
Merkittävät riskit: yleiskatsaus
OP Yrityspankin riippumaton riskienhallintatoiminto on organisatorisesti osa OP Ryhmän
keskitettyä riskienhallintatoimintoa. OP Yrityspankin riskinoton ja riskienhallinnan
periaatteet laaditaan kaikkia toimintoja koskeviksi, ja OP Yrityspankin riskienhallinnan
strategisen tason periaatteita tarkennetaan ansaintalogiikoittain (tuote- ja
palvelukokonaisuuksittain). Ansaintalogiikkakohtaisia kokonaisuuksia muodostettaessa
lähtökohtia ovat asiakkaille tarjottavat palvelut, palvelujen tuottamisessa ja toiminnan
analysoinnissa ja raportoinnissa tarvittavat prosessit sekä se, mitä riskejä OP Yrityspankille
näiden palvelujen tarjoamisesta aiheutuu.
OP Yrityspankin liiketoiminnan ja toimialan ominaispiirteiden vuoksi riskeillä on kaksi
toisistaan poikkeavaa perusperiaatetta: OP Yrityspankki voi hankkia ansaintaa riskeillä
(ansaintariskit) tai riskit voivat olla seurausta jostakin (seuraamusriskit). Ansaintariskien
tarkastelu edellyttää OP Ryhmän kriittisten menestystekijöiden tarkastelua liiketoiminnan
kannalta. Täten ansaintariskien lähteitä ja hallintaa ryhmitellään merkittävien riskien
tarkemmissa kuvauksissa ansaintalogiikoittain lukuun ottamatta ryhmätasoisia riskejä,
jotka koskevat kaikkia ansaintalogiikoita. Suurin osa seuraamusriskeistä on ryhmätasoisia,
ja keskeisenä tarkastelun kohteena on riskin mahdollisen toteutumisen negatiivisten
vaikutusten pienentäminen.
Alla olevassa kuvassa esitetään yhteenvetona OP Yrityspankin merkittävät riskit ja niiden
lähteet. Kuvan keskellä olevassa taulukossa esitetään ulkokehillä harmaalla ja oranssilla
merkittävien riskien lähteet ja juurisyyt. Kuvan reunoilla on kuvattu riskien mahdollisen
toteutumisen negatiivinen vaikutus OP Yrityspankin luottamukseen ja maineeseen.
Kuvan taulukossa on keskeistä huomata seuraavaa:
• Ansaintariskien ottamisella voidaan saada aikaan seuraamusriskejä OP Yrityspankin
ulkoisten riskien lähteiden ja syiden lisäksi.
• Ansainta- ja seuraamusriskien yhteisvaikutuksesta voi syntyä uusia ryhmätasoisia
riskejä muun muassa riskien välisten keskittymien ja riippuvuuksien vuoksi.
• Ansainta- ja seuraamusriskien erilaisten tarkoitusten vuoksi ansaintariskejä pyritään
ensi sijassa hallitsemaan, kun taas seuraamusriskejä pyritään ensi sijassa
pienentämään.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  156
OP Yrityspankin ansaintalogiikkakokonaisuudet ovat Pankkitoiminta taseen kautta,
Pankkitoiminta – Markets ja Pankkitoiminta – Varallisuudenhoito. Pankkitoiminta taseen
kautta -ansaintalogiikka jaetaan edelleen liiketoimintasegmenttijaottelun mukaisesti
Yrityspankki-segmenttiin, Osuuspankit-segmenttiin sekä Group Treasury -toimintaan, joka
OP Yrityspankin segmenttijaottelussa sisältyy muuhun toimintaan. Henki- ja
Vahinkovakuutus-ansaintalogiikat kuuluvat Vakuutus-segmenttiin.
OP Yrityspankin riskienhallinta ja sääntelynmukaisuuden varmistaminen (compliance)
perustuvat kolmen puolustuslinjan periaatteelle. Ensimmäisen puolustuslinjan
muodostavat liiketoiminnot, toisen puolustuslinjan liiketoiminnoista riippumattomat
varmentavat riskienhallinta- ja compliance-toiminnot sekä kolmannen puolustuslinjan
muista puolustuslinjoista riippumaton Sisäinen tarkastus. Jokaisella puolustuslinjalla on
oma roolinsa riskienhallintaprosessin tehokkaassa toteuttamisessa.
OP Yrityspankissa riskienhallinnan ensimmäisen ja toisen puolustuslinjan yhteistyö on
jatkuvaa. Näin varmistetaan, että käytössä on etukäteen kaikki tarvittava osaaminen
toiminnan kehittämiseksi ja hallinnaksi. Puolustuslinjat rakentavat yhdessä
riskienhallintaprosessin, jossa on otettu huomioon OP Yrityspankin toiminnan
erityispiirteet. Ensimmäisen ja toisen puolustuslinjan vastuut on selkeästi jaettu.
• Liiketoiminnot toteuttavat OP Yrityspankin strategiaa ja vastaavat toimintansa
suunnittelusta, tehokkaasta sekä laadukkaasta toimeenpanosta ja sisäisestä
valvonnasta. Vain liiketoiminta tekee liiketoimintapäätöksiä ja vastaa asiakaspalvelun
laadusta, toimintansa jatkuvuudesta sekä tuloksestaan ja riskeistään. Liiketoiminnot
raportoivat liiketoimintaa koskevat riskit osana päivittäistä toimintaansa.
• Toinen puolustuslinja valmistelee ryhmän johdon päätettäväksi riskienhallintakehikon,
jonka asettamissa puitteissa ensimmäinen puolustuslinja ottaa riskejä ja hallitsee
päivittäiseen liiketoimintaansa liittyviä riskejä. Toinen puolustuslinja tukee ensimmäistä
puolustuslinjaa konsultoimalla ja rakentavasti haastamalla etenkin omaan
erityisosaamiseensa kuuluvissa asioissa. Toinen puolustuslinja myös valvoo sääntelyn ja
OP Yrityspankin ohjekehikon noudattamista ja tekee riippumatonta analyysia tuloksen,
riskien ja puskureina toimivien pääoman ja likviditeetin tasapainosta sekä toiminnan
jatkuvuuden turvaamisesta myös häiriötilanteissa. Riskienhallintatoiminto myös arvioi,
ovatko liiketoimintojen strategiset tavoitteet ja valinnat linjassa johdon määrittelemän
riskinottohalun sekä muiden riskinoton ja riskienhallinnan periaatteiden kanssa.
• Kolmantena puolustuslinjana toimii muista puolustuslinjoista riippumaton Sisäinen
tarkastus.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  157
OP Yrityspankin  merkittävät riskit: lähteet ja hallinta
Merkittävien riskien määritelmät ja lähteet
Alla on kuvattu yhteenvetona OP Yrityspankin merkittävien riskien määritelmät ja lähteet.
Luottoriskit
Riski siitä, että rahoitusinstrumentin sopimusosapuoli ei pysty täyttämään sopimuksenmukaisia takaisinmaksuvelvoitteitaan ja aiheuttaa täten toiselle osapuolelle
taloudellisen tappion.
Likviditeettiriskit
Riski siitä, että maksuvalmiuden taso tai rahoituksen saatavuus vaikeuttaa strategian mukaisen liiketoiminnan toteuttamista. Likviditeettiriski aiheutuu sisään
tulevien ja ulos maksettavien kassavirtojen ajoituksen ja/tai määrien epätasapainosta. Likviditeettiriski koostuu keskittymäriskistä, markkinoiden likvidiysriskistä ja
jälleenrahoitusriskistä. Keskittymistä seuraava likviditeettiriski aiheutuu rahoituksen ajallisesta sekä vastapuoli- tai instrumenttikohtaisesta keskittymisestä.
Markkinoiden likvidiysriski on riski siitä, että markkinatransaktiota ei saada toteutettua halutussa ajassa ja/tai arvioituun hintaan tai pankin omistuksessa olevien
likvidien varojen määrä pienenee. Jälleenrahoitusriski tarkoittaa riskiä siitä, että rahoitusta ei markkinoilta saada uusittua.
Taseen
rakenteellinen
korkoriski
Riski koron muutosten vaikutuksista pankkitoiminnan vuotuiseen korkokatteeseen sekä vakuutusyhtiön tulokseen (IFRS 17) ja vakavaraisuuteen.
Pankkitoiminnassa rahoitustaseen muodostavat ei-kaupankäynnin kohteena olevat asiakassopimukset (luotot ja talletukset), markkinaehtoinen varainhankinta,
oma pääoma, likviditeettireservi (korkosijoitukset ja käteinen) sekä korkojohdannaiset (riskien ja likviditeetin tasapainotuserät). Vakuutusyhtiöissä korkotaseen
muodostavat vastuuvelka, korkoherkät sijoitukset sekä korkoriskin hallinnassa käytetyt korkojohdannaiset.
Muut
markkinariskit
Muilla markkinariskeillä tarkoitetaan sopimuksen arvoon tai sopimuksen ansaintaan kohdistuvaa epäedullista muutosta, joka aiheutuu rahoitusmarkkinoilla
havaittavien hintojen muutoksista. Markkinariskeihin kuuluvat taseen ja taseen ulkopuolisten erien korko-, valuutta-, volatiliteetti-, luottospread-, osake-,
kiinteistöriski ja mahdolliset muut hintariskit.
Vastapuoliriskit
Vastapuoliriskillä tarkoitetaan mahdollisuutta, että johdannaissopimuksen, repo-sopimuksen, kaupankäynnin tai jälleenvakuutussopimuksen sopimuskumppani ei
täytä taloudellisia velvoitteitaan ja vastaavan sopimuksen uudelleen hankinnasta aiheutuu riski kustannusten kasvusta. Vastapuoliriskin erityispiirre on riskin
määrän muuttuminen sopimuksen markkina-arvon mukana, minkä seurauksena riski voi myös kasvaa sopimuksen solmimisen jälkeen.
Operatiiviset riskit
Operatiivista riskiä aiheutuu kaikesta liiketoiminnasta, ja se voi aiheutua puutteellisista tai virheellisistä menettelytavoista, prosesseista, järjestelmistä tai ulkoisista
tekijöistä. Operatiivisiin riskeihin kuuluvat myös ICT- ja turvallisuusriskit ml. kyberturvallisuusriski. Tietopääomaan liittyvillä operatiivisilla riskeillä tarkoitetaan
mahdollista tappiota, maineen menetystä tai toiminnan heikentymistä aiheutuen tietoon ja siitä johdettuun informaatioon kohdistuvasta epävarmuudesta
päätöksenteossa, johtamisessa ja raportoinnissa.
Compliance-riskit
Sääntelyn ja ohjeistusten noudattamattomuuteen liittyvät riskit
Malliriskit
Malliriskillä tarkoitetaan sitä, että ilmiötä tai käyttäytymistä kuvaamaan rakennettu malli ei kuvaa ilmiötä tai käyttäytymistä tarkoitukseen sopivasti. Malliriskistä
voi seurata taloudellisia tappiota tai maineen menetystä aiheutuen sellaisista mallien tulosten perusteella tehdyistä päätöksistä, joissa syynä on mallien
kehittämisen, täytäntöönpanon tai käytön virheet. Malliriskien hallinnassa mallilla tarkoitetaan menetelmää, jolla jokin tietty ilmiö tai käyttäytyminen on tarkoitus
kuvata, kvantifioida tai simuloida. Malli muuntaa lähtötiedot matematiikan, tilastotieteen, koneoppivien algoritmien tai sääntöpohjaisten asiantuntija-arvioiden
pohjalta ennusteiksi, suosituksiksi, sisällöksi, päätöksiksi tai liiketoimintapäätöksiä ohjaavaksi tai taloudellista riskiasemaa koskevaksi tiedoksi.  Mallien lähtötiedot/
syötteet voivat olla luonteeltaan kvantitatiivista ja/tai kvalitatiivista tai perustua asiantuntija-arvioon.
Maineriskit
Riski maineen tai luottamuksen heikkenemisestä, joka on ensiasiassa seurausta jonkin yksittäisen riskin tai usean riskin samanaikaisesta toteutumisesta tai
johtuu muusta negatiivisesta julkisuudesta. Maineriskit voivat olla lähtöisin organisaatiosta, toimintaympäristöstä tai molemmista. Maineriskin ennakoiva hallinta
auttaa ylläpitämään ja rakentamaan OP Ryhmän luottamuspääomaa.
Keskittymäriskit
Riskit, joita voi syntyä liiketoiminnan liiallisesta keskittymisestä yksittäisille asiakkaille, tuotteille, toimialoille, maturiteettijaksoille tai maantieteellisille alueille.
Keskittymäriski voi syntyä myös palveluntarjoajien tai prosessien muodostamista keskittymistä.
Tulevan
liiketoiminnan
riskit
Riski siitä, millä ehdoin ja volyymein solmitaan uusia joko nykyisenkaltaisia tai kokonaan uudenlaisia sopimuksia. Tähän sisältyy myös riski, joka syntyy
puutteellisesta sisäisestä reagoinnista ja joustamattomuudesta liiketoiminta- ja kilpailuympäristössä tai asiakkaiden arvoissa ja teknologiassa tapahtuneisiin
muutoksiin.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  158
Tulevan liiketoiminnan riskejä ei käsitellä omana kokonaisuutenaan, koska ne voivat ilmetä
eri merkittävien riskien muodossa ja ilmenevät eri riskilajien yhteydessä.
Asiakaskäyttäytymisriski voi toteutua useassa eri riskilajissa (asiakkaiden käyttäytymisen
muutoksen vaikutus esimerkiksi vakuutussopimusten arvoon, talletusten määrään tai
sopimusten ennenaikaisiin takaisinmaksuihin).
Jäännösriski on jäljelle jäävä riski, jota ei voida tai haluta poistaa tai jää jäljelle
mahdollisten riskinpienennystoimenpiteiden jälkeen. Jäännösriski-sanaa voidaan pitää
synonyymina riskille. Jäännösriski ei siten ole rinnasteinen käsite yllä luetuille merkittäville
riskeille, vaan jäännösriskin voidaan katsoa koskevan mitä tahansa yllä lueteltua
merkittävää riskiä.
Toimintaympäristön muutostekijät, kuten teknologinen kehitys tai ilmastonmuutos ja
muut kestävyys- eli ESG-tekijät (ESG: Environmental, Social, Governance; ilmasto ja
ympäristö, ihmiset ja yhteisöt sekä hyvä hallintotapa) vaikuttavat asiakkaiden ja muun
yhteiskunnan tarpeisiin ja preferensseihin. ESG-tekijät ovat ulkoisia megatrendejä eli
esimerkkejä OP Yrityspankin riskikartan juurisyistä. Riskien tunnistamisprosessissa nämä
määritellään eri riskilajeihin vaikuttavina muutostekijöinä eikä erillisinä riskeinä.
Ilmastonmuutos ja ympäristön tilan heikkeneminen aikaansaavat fyysisiä riskitekijöitä:
• Akuutteja riskitekijöitä ovat sään ääri-ilmiöihin, kuten kuivuuteen, tulviin ja myrskyihin
liittyvät tapahtumat tai esimerkiksi yksittäinen ympäristöonnettomuus.
• Pitkävaikutteiset muutokset etenevät hitaammin: esimerkiksi ilmaston lämpeneminen,
merenpinnan nousu, luonnon monimuotoisuuden väheneminen, vesistöjen ja maaperän
saastuminen, elinympäristöjen tuhoutuminen.
Siirtyminen kohti vähähiilisempää ja ympäristön kannalta kestävämpää taloutta tuo
mukanaan suoria ja välillisiä vaikutuksia. Näitä ovat esimerkiksi ilmasto- tai
ympäristöpoliittiset päätökset, tekniikan kehitys, markkinoiden luottamus ja asiakkaiden
valinnoissa tapahtuvat muutokset.
Fyysiset ja siirtymäriskitekijät vaikuttavat OP Yrityspankin liiketoimintaan ja taloudelliseen
menestykseen erityisesti asiakkaiden ja muiden sidosryhmien kautta. Realisoituessaan
riskit voivat vaikuttaa riskiprofiiliin, pääomitukseen, likviditeettiin ja päivittäisen toiminnan
jatkuvuuteen useilla tavoilla.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  159
Keskeiset instrumentit ja riskilajit
Alla oleva kaavio kuvaa keskeisiin rahoitusinstrumentteihin liittyvät riskilajit sekä
havainnollistaa riskilajien merkittävyyttä kunkin rahoitusinstrumentin tasearvojen
(31.12.2024) avulla.
Keskeiset instrumentit, niihin liittyvät riskilajit ja instrumenttien tasearvot
mrd. €
Luottoriski
Markkina-
riski
Opera-
tiiviset riskit
Likvidi-
teetti riski
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  160
Pankkitoiminnan riskit
Luottoriskit
Pankkitoiminnan asiakassuhteisen liiketoiminnan luottoriski syntyy pääosin suomalaisen
asiakaskunnan kanssa sovituista kahdenvälisistä velkakirjaluotoista. Lähtökohtaisesti nämä
luotot eivät ole ehdoiltaan eteenpäin myytäviä. Saamisten maturiteetit vaihtelevat lyhyistä
limiittipohjaisista tuotteista pidempiin velkakirjaluotoihin, mutta taseessa jälkimmäisten
määrä dominoi. Henkilöasiakkaiden keskimaturiteettia selittää asuntoluotot ja yrityksillä
maturiteetiltaan 3–7 vuoden mittaiset velkakirjaluotot. OP Ryhmän liiketoimintamalliin ei
kuulu näiden saamisten luottoriskin siirto markkinoiden kannettavaksi yksittäin tai
portfoliona. Henkilöasiakkaat voivat lyhentää vaihtuvakorkoisia lainojaan lyhennysohjelmaa
nopeammin. Menestyvät yritykset vastaavasti käyttävät usein neuvotteluvoimaansa
uudelleenrahoittamalla vaihtuvakorkoiset lainansa ennenaikaisesti, kun lainaa on
saatavissa nykyistä lainaa matalammalla luottomarginaalilla. Luottokelpoisuudeltaan
vahvistuneiden velallisten saamiskanta supistuu näin nopeammin kuin luottoriskiltään
heikentyneiden velallisten kanta.
Yllä mainitut lähtökohdat edellyttävät, että OP Yrityspankin on yleisesti onnistuttava:
• ohjaamaan koko salkun rakennetta proaktiivisesti niin, että salkussa on kulloinkin
ylipaino sellaisista riskiltään homogeenisistä asiakasjoukoista (“portfoliosegmentti”), jotka
menestyvät tulevaisuuden toimintaympäristössä, 
• valitsemaan asiakaspopulaatiosta kilpailijoita paremmin luottokelpoisuuttaan
parantavat/säilyttävät asiakkaat ja pitämään näistä asiakkaista ja heidän luotoistaan
kiinni alkuperäisillä, riskiperusteisesti asetetuilla ehdoilla. Vastaavasti
luottokelpoisuudeltaan heikentyvien asiakkaiden kulloistenkin luottojen hinnoittelua on
kyettävä sopeuttamaan kasvanutta riskiä vastaavasti.
Onnistuakseen riskienhallinnassa, on toimivalla johdolla oltava ylivertainen ja jatkuvasti
päivittyvä tieto yksittäisistä asiakaskokonaisuuksista, asiakaskokonaisuuksien kulloisestakin
taloudellisesta tilanteesta ja sitä selittävistä tekijöistä sekä eritoten siitä, miten nämä
selittävät tekijät muuttuvat tulevaisuudessa toimintaympäristön eri skenaarioissa. Lisäksi
toimivan johdon on tunnistettava yksinäisten toimijoiden keskinäisriippuvuudet ja arvioitava
asiakaskokonaisuuksien maksukykyä ennustettujen vapaiden kassavirtojen sekä niiden
epävarmuuden pohjalta. Arvio vaatii kattavaa, jatkuvasti päivittyvää tietoa asiakkaista,
asiakkaiden ”taseesta” ja nykyisten sopimusten hoidosta sekä kykyä tuottaa analyyseja
päätöksenteon tueksi. 
Luottoriskienhallinnan strategia vaiheittain
Riskinottohalun mukaisen luottoriskienhallinnan järjestämiseksi toimivan johdon on
määriteltävä, kuvattava ja prosesseissa toteutettava seuraavat asiat:
• Yhtäläinen kuva prosesseista – Kaiken tekemisen lähtökohtana on oltava yhteinen
näkemys asiakkaan rahoitusprosessin ja siihen liittyvän luottoriskinhallintaprosessin
vaiheista sekä näiden vaiheiden välisistä riippuvuuksista. Prosessi muodostaa
kokonaisuuden: sen vaiheittaiset tekemiset ja niiden lopputulemat sekä vaiheiden
tarvitsema ja tuottama data on määriteltävä. Luottoriskinhallinnan periaatteita
sovelletaan myös Yrityspankin joukkovelkakirjalainasalkun hallinnassa.     
• Selkeä kuva homogeenisistä joukoista – luottoriskiltään homogeeniset asiakas- ja/tai
transaktiojoukot (portfoliosegmentointi) on määriteltävä velallisen tulonlähteiden ja
vakuustyypin perusteella. Lainojen lyhennys ja/tai velkojen jälleenrahoitus perustuvat
velallisen kykyyn tuottaa vapaita kassavirtoja, joten niiden tuloksen lähde on
segmentoinnin ensisijainen kriteeri ja segmentointia on tarkennettava vakuustyypillä.
Mikäli tarkennusta ei tehdä, se on perusteltava. Sopimuksen juridisia ehtoja ei käytetä
luottoriskisegmentoinnin perusteena, mutta asiakasta neuvottaessa ja luottoriskin
suuruutta arvioitaessa nämä tiedot on huomioitava.   
• Luottoriskin hallinta – portfoliosegmenteille on määritettävä yhtäläiset asiakashallinnan
ja sopimuskäsittelyn toimintatavat sekä analysointi- ja mittaustavat, joita määriteltäessä
on huomioitava luottoriskin suuruuteen (PD, LGD, EAD) vaikuttavat sopimuksen juridiset
ehdot. Kun riskiparametreja arvioidaan portfoliotasolla, on muun muassa
maksukyvyttömyyden todennäköisyyden ja vakuuden arvon riippuvuudet on
huomioitava. Näitä yhtäläisesti määriteltyjä toimintatapoja noudatetaan systemaattisesti
rahoitusprosessin eri vaiheissa. Tämä portfoliosegmenttikohtainen toimintatapojen
joukko eli luottoluokittelujärjestelmä on asetettava lähtökohdaksi toiminnalle ja sen
kehittämiselle.
• Tietotarpeiden määrittely – Portfoliokohtaisissa luottoluokittelujärjestelmissä voidaan
noudattaa samoja systemaattisia toimintatapoja, mutta ne eroavat toisistaan niissä
tarvittavan tiedon osalta. Jokaisen portfoliosegmentin osalta on määriteltävä rahoitus-
ja luottoriskienhallintaprosessien eri vaiheiden toteuttamiseen vaadittavat tiedot.
Mahdolliset puutteet tietojen saatavuudessa ja käytettävyydessä tulee raportoida
johdolle sekä tiedon omistajalle.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  161
• Prosessit ja ohjeistus – Asiakkaiden rahoituspalveluprosessit ja niihin liittyvät
asiakaskohtaiset luottoriskienhallintaprosessit on rakennettava edellä mainitut asiat
huomioon ottaen ja niin, että tarvittavat lähtötiedot saadaan kerättyä
asiakasprosesseista ja ulkoisista lähteistä ja että prosessin vaiheiden tuottamat
laskennalliset tiedot saadaan myös muiden vaiheiden käyttöön.
Asiakassuhteisen luottoriskienhallinnan vaiheet
Asiakkaan perustietojen ylläpito – Juridisista asiakaskokonaisuuksista on kirjattava
asiakaskokonaisuuden määräytymisperusteet sekä ylläpidettävä ajantasaisia asiakkaan
perustietoja niin, että ne ovat käytettävissä laadukkaan ja tehokkaan riskienhallinnan
toteuttamiseksi.
Asiakkaan ja vakuuden jatkuva profilointi – Asiakkaan liiketoiminnan ansaintalogiikka ja
liiketoiminnan nykytila sekä vakuudeksi annettavan omaisuuden nykyinen realisointiarvo
on selvitettävä. Lisäksi on kerättävä tiedot, joiden avulla arvioidaan asiakkaan taloudellista
menestystä sekä vakuuden arvon kehittymistä erilaisissa skenaarioissa. Asiakkaan
analysointi tehdään aina asiakassuhteen alussa ja asiakkaan tilanteen muuttuessa.
Toimivan johdon on järjestettävä vähintään seuraavat asiat: 
• Asiakaskokonaisuuksien tilinpäätös- ja tasetietoja on päivitettävä ja historiatiedot on
pidettävä yllä. Asiakkaasta tulee tuottaa kvantitatiivinen arvosana ja vakuudelle
realisointiarvo tilanteessa, jossa velallisasiakas on maksukyvytön ja tietoja on
päivitettävä.
• Asiakkaan ansaintalogiikka sekä tuleviin vapaisiin kassavirtoihin ja omaisuuserien
arvoihin vaikuttavat tekijät on ymmärrettävä perusteellisesti. Asiakkaan altistuminen
markkinoiden eri hintariskeille, liittyivätpä ne sitten tuotannontekijöihin, finanssieriin tai
lopputuotteisiin, on selvitettävä. Tilinpäätöstietoja tulee analysoida tarkasti, jotta
ymmärretään asiakkaan tuloksen ja tasearvojen riippuvuudet muun muassa yksittäisistä
tuotealueista tai omista asiakkaista, toimittajista, markkina-alueista, ja kyetään siten
tunnistamaan tosiasialliset asiakaskokonaisuudet. 
• Taloudellisen kestävyyden arviointi edellyttää muun muassa ilmastoliitännäisten
tekijöiden huomioimista rahoituspäätöstä tehdessä. Vakuuskohteita arvioitaessa on
huomioitava sekä ilmastoliitännäisten että luonnon monimuotoisuuteen vaikuttavien
tekijöiden vaikutukset vakuuden tulevaan arvoon. Yritysasiakkaat on luokiteltava niiden
toimialalle tyypillisille ESG-tekijöille altistumisen perusteella ESG-luokkiin ja tehdä
tarvittaessa ESG-analyysi.
• Asiakkaaseen ja vakuuteen liittyvät tiedot on päivitettävä riittävän usein ja niitä on
käytettävä perusteena arvioitaessa asiakkaan tai transaktion luottoluokitusta ja/tai
vakuuden realisointiarvoa. Luottoluokittelujärjestelmäkohtainen luottoluokittelu-
metodologia ja vakuuden arvostusmetodologiat on kuvattava. 
• Yksittäisten velallisten maksukyvyttömyyksien todennäköisyyksien kehittymistä kussakin
luottoluokassa ja maksukyvyttömyyshetken luottotappio-osuuksia tulee arvioida yli ajan.
Uuden luoton mitoitus ja hinnoittelu
Kun asiakas ja vakuus on arvioitu, on niiden tietojen perusteella mitoitettava ja
hinnoiteltava uusi luotto tai järjestellä olemassa oleva luottokanta uusiksi.
Luotonmyönnön on perustuttava asiakkaan maksukykyyn sekä rahoituksen ehtoihin.
Nykyinen ja tuleva maksukyky asettaa luotonmäärälle ja sen muille ehdoille rajoja. Luoton
määrän lisäksi mitoituksessa on otettava huomioon sen tulevien ehtojen vaikutus
asiakkaan menestykseen. Vakuuden tarkoitus on rajata potentiaalisen luottotappion
määrää, ja siihen turvaudutaan vasta maksukyvyttömyystilanteessa.
Sopimuksen hinnoittelussa on käytettävä asiakkaan maksukyvyttömyysennustetta (PD yli
ajan) ja asiakkaan vakuuden realisointiarvon ennustetta (LGD yli ajan) niin, että näille
riskiparametrien arvoille ei allokoida koko portfolion hajautus- tai keskittymävaikutuksia.
Hinnoittelussa on huomioitava asiakkaan maksukyvyttömyyden ja vakuuden arvon
kehityksen lisäksi niiden välinen riippuvuus sekä luoton lyhennysohjelma ja senioriteetti.
Hinnoitteluperiaatteiden puitteissa toimivan johdon on rakennettava
portfoliosegmenttikohtaiset tarkemmat hinnoittelumallit.
Sopimuksen päätöksenteko ja toimeenpano
Rahoituspäätöksenteossa tehdään päätös riskin ottamisesta, joten päätettävästä
hankkeesta sekä päätökseen vaikuttavista tekijöistä on oltava virheettömät, riittävät ja
ajantasaiset tiedot. Päätös perusteluineen on kirjattava päätöksentekojärjestelmään.
Rahoituspäätöksenteko pohjautuu eriyttämisen periaatteeseen, jossa rahoituksen
valmistelija ei voi tehdä rahoituspäätöstä yksin. Päätökset, jotka poikkeavat riskipolitiikassa
määritellystä tavoiteriskiprofiilista, on perusteltava laajemmin.
Sopimuksen aikainen luotonhallinta
Luotonvalvonnan ja asiakaskohtaisen ennakoivan arvioinnin on perustuttava samoihin
tietoihin asiakkaasta, vakuudesta ja sopimuksen ehdoista kuin luotonmyönnön yhteydessä.
Sopimuksiin on asetettava ehtoja, jotka on määritelty näiden tietojen tai niistä johdettujen
indikaattorien arvoihin. 
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  162
Luotonvalvontaprosessissa on noudatettava luottoluokittelujärjestelmälle määriteltyjä
toimintatapoja asiakkaan taloudellisen tilanteen ja etenkin taloudellisten vaikeuksien
tunnistamiseksi. Tarkemmat indikaattorit raja-arvoineen on määriteltävä ja näiden
pohjalta asiakas/luotto määritellään riskiltään tiettyyn vaiheeseen kuuluvaksi. Tiedot eri
vaiheista ja luokittelusta on oltava hyödynnettävissä kattavasti koko luoton elinajalta  niin,
että vakuuksista saadut varat on kohdistettu oikeille luotoille. Sama koskee lopulta
realisoituneita tappioita. Määriteltyjen indikaattorien arvojen muuttuessa on vastuullisten
ryhdyttävä toimiin sovittujen toimintatapojen mukaisesti ja raportoitava johdolle asiasta.
Pankin on siirrettävä erityisseurantaan asiakkaat, jotka ovat pankin kannalta
merkittävimpiä ja joiden riski maksukyvyttömyydestä on selvästi kasvanut tai joiden
velanhoitokykyyn liittyy muu merkittävä uhka. Näiden asiakkaiden osalta pankin on
laadittava toimintasuunnitelma siitä, miten asiakkaan tilanne pyritään pankin
näkökulmasta ratkaisemaan ja pankille mahdollisesti realisoituva riski minimoimaan.
Yllä kuvatun asiakaskohtaisen luottoriskienhallinnan osalta toimivan johdon on
määriteltävä ja kuvattava ensimmäisen ja toisen puolustuslinjan työnjako. Yleisenä
periaatteena on, että ensimmäinen puolustuslinja vastaa kaikesta muusta paitsi
luottoluokitteluun liittyvästä metodologiasta, luottoluokkien ja vakuusarvojen
vahvistamisesta sekä riskiparametrien kvantifioinnista, mitkä ovat toisen puolustuslinjan
vastuulla.
Portfoliotasoinen luottoriskienhallinta vaiheittain
OP Ryhmän rakenteen vuoksi ei ole olemassa yhtä keskitettyä tahoa, joka päättäisi
portfolion rakenteesta ja sen sopeutustoimista. Toimivan johdon on järjestettävä
portfoliohallinnan järjestäminen ja tehtävien organisointi seuraavien vaiheiden mukaisesti:
• Luottoriskiportfolion perusseuranta Saamiskanta on jaettava portfoliosegmentteihin
sekä luottoluokkiin asiakkaittain ja transaktioittain. Saamisille on määriteltävä niitä
kuvaavia mittareita, jotta riskien kohdentumista on helppo seurata. Portfolion
hajautushyötyjen ja keskittymien perusteet ja vaikutukset pääoman tarpeeseen on
raportoitava erikseen. 
• Tavoiteportfolion ja riskipolitiikan valmistelu – Pankkitoiminnan luottoriskillisten erien
tavoiteportfolio on valmisteltava vuosittain osana vuosisuunnitteluprosessia.
Tavoiteportfolion on otettava huomioon nykyinen portfoliorakenne ja sen
pääomatarpeet, liiketoimintastrategian painotukset, ulkoisen toimintaympäristön
ennakoidut muutokset ja asiakkaiden tarpeet. Tämän perusteella riskipolitiikkaan on
johdettava portfoliosegmentti/luottoluokka kohtaiset uusmyynnin ja hinnoittelun
painotukset sekä saamiskantaa kuvaavien mittarien arvot ja vaikutusanalyysit. 
• Tarkemman luottopolitiikan valmistelu – Luottopolitiikan tulee määrittää riskipolitiikan
portfoliosegmenttikohtaiset uusmyynnin ja hinnoittelun painotukset. Asiakaskohtaista
luottoriskinottoa ohjataan luottopolitiikalla, jossa portfoliosegmenteittäin asetetaan
ehtoja luottoluokalle, vakuusvajeelle ja sopimusten lyhennysehdoille. Luottopolitiikan
toteutumista on raportoitava ja seurattava portfoliosegmenttikohtaisen tuotto/
taloudellinen pääoma -mittarin (RoRac, Return on Risk Adjusted Capital) avulla, joten
taloudellisen pääoman mittarin on yhdenmukaistettava erityyppiset saamiset, jotta
luottopolitiikan avulla voidaan ohjata luottoriskin ottoa.
• Luottoriskiportfolion syvällinen analysointi ja raportointi sekä ad hoc -raportointi –
Saamisten riskiparametrit sekä toimialojen ja yksittäisten isojen asiakkaiden vaikutus
portfoliossa on raportoitava koko pankkitoiminnan sekä erikseen Osuuspankit ja
Yrityspankki -segmenttien tasolla. Lisäksi on oltava valmius toteuttaa erillisraportteja,
jotka eivät pohjaudu portfoliosegmentointiin vaan erikseen määriteltyyn kohdejoukkoon
ja skenaarioon. 
Likviditeettiriskit
Likviditeettiriskien tunnistaminen
OP Yrityspankin Group Treasury ja muut liiketoimintayksiköt sekä riskienhallinta
tunnistavat ja arvioivat jatkuvasti varainhankintaan ja liiketoimintaan sekä muuhun
toimintaympäristöön sisältyviä riskejä. Uusien tuotteiden, palvelujen, toimintamallien,
prosessien ja järjestelmien riskiarvioinnissa liiketoiminta huomioi myös likviditeettiriskit.
Vähintään vuosittain riskienhallintatoiminto yhteistyössä liiketoimintojen edustajien kanssa
tekee kattavan likviditeettiriskien kartoituksen varmistaakseen, että likviditeetin riittävyyden
arviointimenettelyt (ILAAP) ovat asianmukaiset ja riittävät suhteessa ryhmän
likviditeettiriskeihin.
Arviointi ja mittaus
Saamisten, velkojen ja taseen ulkopuolisten sitoumusten tulevia kassavirtoja arvioidaan
sopimuksen eräpäivän tai lyhennysohjelman mukaisesti, asiantuntija-arviolla tai
asiakaskäyttäytymisen historiaan perustuvilla tilastollisilla malleilla.
Rakenteellista rahoitusriskiä mitataan sisään tulevien ja ulos maksettavien kassavirtojen
erotuksena eri aikaluokissa. Lisäksi lasketaan sääntelyn mukaista pysyvän varainhankinnan
vaatimuksen tunnuslukua (NSFR, Net Stable Funding Ratio), joka määrittelee, miten paljon
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  163
pitää olla vakaita, yli vuoden pituisiksi arvioituja rahoituslähteitä suhteessa pysyvää
varainhankintaa edellyttäviin eriin.
Maksuvalmiusriskiä mitataan viranomaisnäkökulmasta maksuvalmiusvaatimuksen (LCR,
Liquidity Coverage Ratio) mukaisella tunnusluvulla. Maksuvalmiusvaatimuksen ajallista
riittävyyttä arvioidaan erääntyvällä taseella, jolloin sopimuksia ei uusita niiden erääntyessä,
vaan ne päättyvät eräpäivänään. Taloudellisen näkökulman perusteella mitataan
stressitestaukseen pohjautuvaa likviditeettireservin riittävyyttä.
Varainhankinnan keskittymäriskiä mitataan laskemalla liukuvan 12 kuukauden ja liukuvan
3 kuukauden aikana erääntyvä pitkäaikainen joukkovelkakirjalainamuotoinen
varainhankinnan määrä. Alle vuoden aikahorisontissa mitataan lyhyen ja pitkän
tukkuvarainhankinnan muodostaman kokonaistukkuvarainhankinnan määrä 3 kuukauden
aikana. Talletusvarainhankinnan osalta seurataan suurimpien talletusvolyymien
muodostamaa keskittymää. Lisäksi seurataan vastapuoli- ja instrumenttikohtaisia
keskittymiä.
Taseen sitoutuneisuutta mitataan suhteuttamalla taseen kiinnitettyjä varoja taseen varojen
ja vakuuksien yhteenlaskettuun määrään.
Likviditeettireservin sijoitustoiminnan riskien arviointi- ja mittausmenetelmät määritellään
markkinariskien yhteydessä.
Likviditeetin stressitestaus
OP Yrityspankin likviditeettireservin ja varautumiserien riittävyyttä arvioidaan erilaisten
skenaarioiden avulla. Stressiskenaarioina käytetään niin OP Ryhmän ryhmäkohtaista kuin
markkinakohtaisia skenaarioita sekä niiden yhdistelmää. Skenaariot kattavat sekä lyhyen
että pitkän aikavälin stressitilanteita. Jäsenpankkikohtaisen rakenteellisen rahoitusriskin
mittauksessa huomioidaan pankkikohtaisesti viranomaisen stressiskenaarioon perustuva
maksuvalmiusvaade maksuvalmiustalletuksena keskuspankkiin. Ryhmän
elvytyssuunnitelman yhteydessä hyödynnetään käänteistä stressitestiä. Toimiva johto
vahvistaa käytettävät skenaariot, stressitestausten tulosten käytön ja raportoinnin.
Varainhankintasuunnitelma
OP Yrityspankin varainhankintasuunnitelmassa määritellään suuntaviivat seuraavien
vuosien tukkuvarainhankinnalle. OP Yrityspankin varainhankintasuunnitelmassa
huomioidaan jäsenpankkien arvio tulevien vuosien rahoitustarpeesta. Suunnitelman
toteutumista seurataan säännöllisesti, ja sitä päivitetään vuoden aikana tarpeen mukaan.
Talletusvarainhankintaa tehdään ensisijaisesti liiketoimintastrategian ja -suunnitelman
pohjalta. Varainhankintasuunnitelmassa määritellään tukkuvarainhankinnan lähteet ja
esitetään, miten ryhmän rahoitustarve tärkeimpien tukkurahoituslähteiden osalta katetaan
huomioiden markkinoiden syvyys ja riittävä hajautus sekä määritellään
päätöksentekovaltuudet. Varainhankintasuunnitelmassa huomioidaan myös usean vuoden
epäsuotuisat skenaariot ja keskeisten varainhankintaerien äkilliset muutokset.
OP Yrityspankin likviditeetti- ja tukkuvarainhankintasuunnitelman sekä valtuutukset
varainhankinnan toteuttamiseksi hyväksyvät OP Yrityspankin ja OP-Asuntoluottopankin
hallitukset.
Valuuttamääräisen likviditeetin hallinta
OP Yrityspankissa tehdään valuuttamääräistä varainhankintaa varainhankinnan lähteiden
hajauttamisen vuoksi. Koska ryhmän saamiset ovat lähes täysin euromääräisiä,
valuuttamääräinen varainhankinta muunnetaan pääsääntöisesti johdannaisilla
liikkeeseenlaskun yhteydessä euroiksi.
Likviditeettisääntelyn mukaan valuutta on merkittävä, jos velat tietyssä valuutassa ylittävät
5 prosenttia yhteenliittymän taseen loppusummasta. Merkittäviä valuuttoja seurataan
valvojalle muodostettavan likviditeettiraportoinnin yhteydessä kuukausittain. Valuuttojen
osuus taseesta on pieni ja toimintamallista johtuen valuutan saatavuudesta johtuva
likviditeettiriski on minimoitu.
Päivänsisäisen likviditeetin hallinta
Group Treasury seuraa päivänsisäisesti käytössä olevia rahoituslähteitä sekä ennakoi ja
seuraa päivänsisäisesti tapahtuvien maksujen toteutumista. Päivänsisäisiä rahoituslähteitä
pidetään sen verran, että pankkipäivän aikana toteutuvista maksuista suoriudutaan.
Likviditeetinhallinnan varautumissuunnitelman mukaisesti voidaan valmiustasoa
tarvittaessa nostaa myös päivänsisäisen likviditeetin häiriytyessä. Tällä varmistetaan
tehokas toiminta kriisin uhan kasvaessa.
Likviditeettireservi
Taloudellisesta näkökulmasta tarkasteltuna OP Ryhmän likviditeettireservi koostuu
talletuksista Suomen Pankkiin sekä sitomattomista OP Yrityspankin hallussa olevista
keskuspankkivakuuskelpoisista saamistodistuksista. Lisäksi siihen kuuluvat muut OP
Yrityspankin hallussa olevat jälkimarkkinakelpoiset saamistodistukset ja sitomattomat
keskuspankkivakuuskelpoiset yritysluotot.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  164
Viranomaisnäkökulmasta tarkasteltuna OP Ryhmän likviditeettireservi koostuu
maksuvalmiusvaatimusta koskevan säännöstön kriteerit täyttävästä likviditeettireservistä
(LCR-reservi).
Group Treasury vastaa sijoitussuunnitelman laatimisesta vähintään vuosittain. Siihen
sisältyvät Group Treasuryn hallussa olevat likviditeettireservin joukkolainasijoitukset. OP
Yrityspankin hallitus hyväksyy suunnitelman. Sijoitussuunnitelma noudattaa OP Ryhmän
riskinoton periaatteissa (RAS, Risk Appetite Statement) ja OP Ryhmän riskienhallinnan
periaatteissa (RAF, Risk Appetite Framework) sekä riskipolitiikassa asetettuja rajoitteita ja
tavoitteita markkinariskille, luottoriskille ja maksuvalmiusriskille. Sijoitussuunnitelmassa
luodaan soveltuvilta osin puitteet saamistodistusten likvidiyden testaukselle.
Sijoituksia hajautetaan sekä sisäisen riskinottohalukkuuden että ulkoisen sääntelyn
vaatimukset huomioiden muun muassa tuotteittain, vastapuolittain ja maittain.
Vakuuksien hallinta ja varojen sitoutuneisuus
Vakuuksilla tarkoitetaan tässä yhteydessä OP Ryhmän varoja, joita käytetään vakuutena
likviditeettitarpeista suoriutumiseen joko normaali- tai stressitilanteessa. OP Ryhmän
Group Treasury seuraa keskitetysti vakuuksia ja vastaa vakuuksien käytöstä ja niiden
siirrosta.
Suurin taseen sitoutuneisuutta aiheuttava erä on OP-Asuntoluottopankki Oyj:n
vakuudellisten joukkolainojen vakuutena olevat asuntoluotot. Tämän lisäksi
sitoutuneisuutta aiheuttavat pääasiassa keskuspankkioperaatiot ja johdannaisliiketoiminta.
Likviditeettitarpeisiin varautumisen näkökulmasta varojen sitoutuneisuutta rajoitetaan
määrällisellä limiitillä riskipolitiikassa.
Likviditeettipotentiaalin kasvattamiseksi on oleellista tunnistaa taseen saatavien kelpoisuus
rahoituksen vakuutena ja kehittää valmiuksia saatavien käyttämiseksi rahoituksen
vakuutena.
Likviditeetin turvaaminen stressitilanteissa
OP Ryhmän likviditeetin varautumissuunnitelmalla luodaan viitekehys, jolla turvataan
ryhmän kyky selvitä maksuvelvoitteistaan myös maksuvalmiuskriisin aikana. Suunnitelma
luo selkeät operatiiviset ohjeet ja toimintamallit likviditeettiriskin vähentämiseksi: ne
tukevat lisääntyneen likviditeettiriskin havaitsemista ja ohjaavat oikea-aikaisiin ja oikein
mitoitettuihin toimenpiteisiin tilanteessa, jossa kriisin uhka on kasvanut.
Varautumissuunnitelma määrittelee kullekin maksuvalmiuden valmiustasolle ohjaus- ja
seurantamenettelyt, jotka tiukentuvat valmiustason noustessa. Keskusyhteisön toimiva
johto hyväksyy likviditeetin varautumissuunnitelman. 
Lisäksi OP Ryhmän elvytyssuunnitelma sisältää likviditeetin hallinnan elvytystoimet.
Likviditeettiriskien raportointi
Keskusyhteisön johdolle raportoidaan likviditeettiriskeistä säännöllisesti, ja
maksuvalmiustilanteen valmiustason noston myötä siirrytään tarvittaessa viikoittaiseen tai
päivittäiseen tilanneraportointiin. OP Ryhmän yritykset raportoivat likviditeettiriskistä
hallituksille säännöllisesti. OP Ryhmän riskianalyysissä riskienhallinta raportoi
neljännesvuosittain keskusyhteisön hallituksen riskivaliokunnalle likviditeettiriskeistä.
Likviditeetin hallinta ja ohjaus yhteenliittymässä
Likviditeettisääntelyä ei sellaisenaan sovelleta yhteenliittymän yrityksiin, vaan EKP:n luvalla
keskusyhteisö voi myöntää jäsenpankeilleen luvan poiketa likviditeettisääntelystä. OP
Osuuskunta on osuuspankkien yhteenliittymän keskusyhteisönä myöntänyt
jäsenluottolaitoksilleen talletuspankkien yhteenliittymälain mukaisen poikkeusluvan, johon
nojaten jäsenluottolaitoksiin ei sovelleta EU:n vakavaraisuusasetuksen kuudennessa osassa
mainittuja luottolaitoksen maksuvalmiudelle asetettuja vaatimuksia. Asetuksen mukaista
maksuvalmiutta valvotaan ja raportoidaan osuuspankkien yhteenliittymän tasolla.
Poikkeusluvan myöntämisen edellytyksenä on, että keskusyhteisö antaa ohjeet
yhteenliittymän yrityksille maksuvalmiuden turvaamiseksi tarvittavasta riskienhallinnasta ja
muista laadullisista vaatimuksista ja valvoo näiden ohjeiden noudattamista.
Keskusyhteisön toimiva johto vastaa OP Ryhmän keskitetystä likviditeettiriskin hallinnan
järjestämisestä likviditeettistrategian linjausten mukaisesti. Sen on huolehdittava, että
yhteenliittymän likviditeetin hallinta ja sen valvonta ovat jatkuvasti sopusoinnussa
liiketoiminnan laajuuden ja laadun kanssa sekä täyttävät sääntelyn vaatimukset. Otto- ja
antolainauksen myynnin ohjauksessa johto kiinnittää huomiota kasvu- ja
kannattavuustavoitteiden lisäksi tuotteiden likviditeettiominaisuuksiin. Asiakaspalveluun
liittyvän tuotekehityksen avulla pyritään myös siihen, että likviditeetti- ja rahoitusrakenteen
riskejä saadaan vähennettyä.
OP Ryhmän Group Treasurynä toimiva OP Yrityspankki Oyj turvaa niin koko ryhmän kuin
kunkin osuuspankin tai muun ryhmään kuuluvan yrityksen maksuvalmiuden. OP Ryhmän
Group Treasuryn Suomen Pankissa olevalle sekkitilille kerätään ryhmän yhteisöjen
likviditeetti. Näin ollen koko ryhmän maksuvalmiusasema hoidetaan aina keskitetysti
sekkitilin kautta. OP Ryhmän Group Treasury vastaa ryhmän tukkuvarainhankinnasta,
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  165
hallitsee ryhmän lyhytaikaista likviditeettiä ja ylläpitää maksuvalmiusreserviä, hoitaa
keskitetysti ryhmän vähimmäisvarantovelvoitteen sekä vastaa päivänsisäisen
likviditeettiriskin hallinnasta. OP Ryhmän Group Treasury huolehtii myös siitä, että
likviditeetin hallinta ja vähimmäisvarantovelvoitteen täyttäminen vastaa kunkin
sijaintivaltion sääntelyvaatimuksia. OP Yrityspankki hoitaa keskitetysti ryhmän vieraan
pääoman ehtoisen ja oman pääoman ehtoisen tukkuvarainhankinnan, ja OP-
Asuntoluottopankki Oyj asuntolainavakuudellisen tukkuvarainhankinnan. Markkinaehtoisen
rahoituksen keskinäisen vastuun piirissä olevat yhtiöt hakevat ryhmän Group Treasurystä 
ja muut yhtiöt OP Yrityspankin pankkiliiketoiminnalta.
Raha- ja pääomamarkkinoiden häiriöistä tai muista syistä johtuvassa vakavassa
maksuvalmiuskriisissä tai siihen varautumisessa keskusyhteisön hallitus voi pääjohtajan
esityksestä päättää velvoittaa yhteenliittymän jäsenpankit asettamaan luottokantaansa
OP-Asuntoluottopankki Oyj:n liikkeeseen laskeman katetun joukkovelkakirjalainan
vakuudeksi väliluoton kautta. Tarvittavien luottojen määrä pohjautuu ryhmätasoiseen
tarpeeseen ja se määritellään pankkikohtaisesti. Päätös voidaan panna toimeen heti.
Jäsenpankit sitoutuvat toteuttamaan päätökseen liittyvät toimenpiteet välittömästi.
Osuuspankkien antolainauksen ensisijaiset rahoituslähteet ovat oma pääoma,
talletusvarainhankinta ja väliluottorahoitus OP-Asuntoluottopankilta.
Likviditeettiriskin kustannusten allokointi yhteenliittymässä
Tukkuvarainhankinnan ja likviditeettireservin ylläpidon kustannukset jaetaan jäsenpankeille
OP Osuuskunnan hallituksen hyväksymien periaatteiden pohjalta. Maksuvalmiuden
ylläpidosta aiheutuvat kustannukset allokoidaan maksuvalmiustalletuksen kautta ja
tukkuvarainhankinnan kustannukset OP-luottojen/-talletusten pohjakoron päälle
lisättävällä marginaalilla tai jollakin muulla menettelyllä.
Markkinariskit
Rahoitustaseen korkoriski
Rahoitustaseen korkoriski on rakenteellinen riski, joka syntyy asiakasliiketoiminnan
seurauksena. Korkoriski vaikuttaa pankin tulokseen korkokatteen, sekä tulokseen ja
taseeseen kirjattujen arvostuserien kautta Rahoitustaseen korkoriski on määritelty OP
Ryhmän merkittäväksi riskiksi.
Rahoitustaseen korkoriskin hallinnan periaatteet ovat seuraavat:
• Yhteenliittymän jäsenpankit hallinnoivat rahoitustaseensa korkoriskiä riskipolitiikan
linjausten ja rajausten, keskusyhteisön antaman muun ohjeistuksen ja tavoiteasetannan
sekä tili-, talletus- ja luottoehtojen mukaisesti. Kukin yhtiö vastaa oman taseensa
korkoriskistä ja sen hallinnasta, vaikkakin Pankkitoiminnan tasehallintatoimikunta antaa
Group Treasury ja tasehallinta (ALM) -toimintojen valmistelemien esitysten pohjalta
korkoriskin hallintaan suosituksia, jotka perustuvat koko yhteenliittymän korkokateriskin
hallinnan tavoitteisiin.
• Jäsenpankkien on ymmärrettävä korkoliikkeiden ja asiakaskäyttäytymisen vaikutukset
korkokatteeseen ja niillä on oltava riittävä osaaminen johdannaisten käytöstä, jotta ne
voivat hallita korkoriskiään ryhmän Group Treasuryn tarjoamilla tuotteilla.
Keskusyhteisö varmistaa säännöllisesti jäsenpankkien korkoriskin hallintaan liittyvän
osaamisen.
• Jäsenpankit laativat vuosisuunnittelun yhteydessä tasehallintasuunnitelman, joka
sisältää myös rahoitustaseen korkoriskin hallintasuunnitelman.
• Korkokateriskin mittaamisessa arvioidaan sekä korkojen yleisen tason että korkokäyrän
muodon muutosten vaikutusta korkokatteeseen ja tase-erien nykyarvoon.
• Varoihin ja velkoihin sisältyvien optionaalisuuksien vaikutukset tuleviin kassavirtoihin ja
edelleen korkokateriskiin otetaan korkoriskiä mitattaessa huomioon. Näitä vaikutuksia
kuvaavien mallien toimivuus varmistetaan mallienhallinnan  periaatteiden mukaisesti.
• Korkokateriskin stressitesteissä testataan erityisesti asiakaskäytöksen muutosta
suhteessa siihen, miten luotot, talletukset ja tuotto-osuudet ovat historiassaan
käyttäytyneet portfoliona. Lisäksi testataan muidenkin keskeisten toimintaoletuksien
muutoksia.
• Rahoitustaseen mitatulle korkoriskille varataan taloudellista pääomaa.
Tasepankkitoiminnan muiden markkinariskien hallinta
Pankkitoiminta taseen kautta -ansaintalogiikan muut markkinariskit syntyvät lähinnä OP
Ryhmän likviditeettireservin hoidosta sekä OP Yrityspankin joukkovelkakirjalainasalkusta.
OP Yrityspankin keskuspankkitoiminto hallinnoi OP Ryhmän pankkitoiminnan
likviditeettireserviä. Sääntelyn mukainen maksuvalmiusvaatimus (LCR) määrittää
reunaehdot likviditeettireservin koolle ja allokaatiolle. Likviditeettireserviin kuuluu
keskuspankkitalletuksen ohella likviditeettireservisalkku, johon kuuluvien erien on
täytettävä sääntelyn luottokelpoisuus- ja likvidiysvaateet. Tämän vuoksi salkku sisältää
arvopapereita, joista luottotappioiden realisoituminen on erittäin epätodennäköistä. Nämä
arvopaperit ovat useimmiten kiinteäkorkoisia eli niiden arvo elää markkinakorkojen ja
luottomarginaalien liikkeiden myötä.
Likviditeettireservisalkkua seurataan ja hallinnoidaan markkinariskin hallinnan keinoin:
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  166
• Pankkitoiminnan riskipolitiikka määrittelee riskien mittausmenetelmät ja riskinoton
limiitit ja muut rajoitteet.
• Sijoitussalkulle laaditaan sijoitussuunnitelma, jossa kuvataan liiketoimintamallit,
sijoitustoiminnan tavoitteet ja salkunhoidossa noudatettavat periaatteet. OP Yrityspankin
hallitus hyväksyy sijoitussuunnitelman.
• Salkun riittävä hajautus varmistetaan liikkeeseenlaskijakohtaisilla rajoituksilla.
Lisäksi OP Yrityspankki sijoittaa yritysten joukkolainoihin. Yrityspankin
joukkovelkakirjalainasalkku on OP Yrityspankin kannalta luottojen myöntämistä vastaavaa
liiketoimintaa.
OP Yrityspankin joukkovelkakirjalainasalkkua seurataan ja hallinnoidaan seuraavin keinoin:
• Pankkitoiminnan riskipolitiikka määrittelee riskin mittausmenetelmät, riskinoton limiitit
ja muut rajoitteet.
• Salkulle laaditaan sijoitussuunnitelma, jossa kuvataan sijoitustoiminnan tavoitteet ja
salkunhoidossa noudatettavat periaatteet.
• Salkun sijoituspäätöksissä noudatetaan OP Yrityspankin vastuullisuusperiaatteita.
Pankkitoiminnan osake- ja kiinteistöriskiä hallitaan ensisijaisesti ohjeistuksella, jossa
riskinotto on tarkkaan rajattua. Kiinteistöriski muodostuu lähinnä osuuspankkien omassa
käytössä olevista kiinteistöistä. Pankkitoiminnan nykyisiin liiketoimintamalleihin ei kuulu
osake- tai kiinteistöriskin kasvattaminen.
Mikäli osuuspankin asiakasliiketoiminnassa syntyy likviditeettiylijäämää, se ohjataan OP
Ryhmän keskuspankin tarjoamiin sijoitustuotteisiin tukemaan koko OP Ryhmän
perustehtävän toteutusta. Osuuspankkien perustehtävään ei kuulu sijoitustoiminta.
Osuuspankit voivat yhteisöllisessä roolissa sijoittaa toimialueellaan paikallisiin
pääomasijoitusrahastoihin. Sijoituksillaan pankit tukevat osuustoiminnallisten arvojensa
mukaisesti alueensa menestystä ja alueensa sekä pankin asiakkaiden taloudellista
toimeliaisuutta.
Markets-toiminnan riskienhallinta
OP Ryhmän kaupankäynti pääomamarkkinatuotteilla on keskitetty OP Yrityspankin
Markets-toiminnalle. Otettuja riskejä ovat markkinariskeistä korkoriski eri valuutoissa,
valuuttariski, optioiden volatiliteettiriski, luottomarginaaliriski sekä luottoriskeistä
vastapuoli- ja liikkeeseenlaskijariski. Strukturoitujen sijoitustuotteiden takaisinostoista
syntyy myös jonkin verran osakeriskiä. Marketsin riskiasemia hallitaan käymällä aktiivista
kauppaa markkinoilla. Marketsin riskin ja tuloksen seuranta on päivittäistä. Lisäksi
Marketsin riskeistä raportoidaan hallituksen riskivaliokunnalle ja toimivalle johdolle osana
OP Ryhmän riskianalyysia.
Markets-toiminta altistuu sekä maksuvalmiuteen että markkinalikviditeettiin liittyville
likviditeettiriskeille. Maksuvalmiuteen liittyvä riski johtuu vakuudellisten
johdannaissopimusten markkina-arvoriippuvaisista vakuusvaateista ja sitä hallitaan osana
muuta keskuspankin likviditeetin hallintaa. Joidenkin markkinoiden ja tuotteiden alhainen
markkinalikviditeetti, yleinen markkinalikviditeetin heikkeneminen tai keskusvastapuolen
tekninen toimintahäiriö voi aiheuttaa sen, ettei tarvittavaa transaktioita voida toteuttaa
oletettuun hintaan tai valitun suojausstrategian noudattaminen ei ole mahdollista.
Markkinoiden likvidiyteen liittyvien riskien osalta on huolehdittava, että asiakkaita on
informoitu mahdollisista poikkeavien markkinatilanteiden seurauksista jo ennakoivasti.
Lisäksi asiakasliiketoiminnan jatkuvuuden varmistamiseksi on luotava valmius käyttää
tarvittaessa vaihtoehtoista keskusvastapuolta.
Marketsin markkinariskejä riskejä mitataan Expected Shortfall -mittareilla sekä erilaisilla
tuote- ja positiokohtaisilla herkkyys- ja nimellisarvomittareilla. Toiminnan kannalta
merkityksellisten markkinaliikkeiden vaikutuksia arvioidaan stressitestauksella, jotta
ymmärretään harvinaisten ja vaikutukseltaan suurten markkinamuutosten riskit. Marketsin
markkinariskeille lasketaan taloudellinen pääomatarve. Riskipolitiikka asettaa
liiketoimintamalleille limiitit ja rajaukset. Riskipolitiikka laaditaan niin, että riskit ovat
näkyvissä liiketoimintamalleittain ja että liiketoimintamallien ulkopuolinen riskinotto on
tarkkaan rajattua.
Johdannaissopimusten solmimisesta aiheutuu vastapuoliriskiä, jota rajoitetaan
asiakaskohtaisilla limiiteillä. Limiiteistä päätetään OP Yrityspankin luottopäätösten
prosessissa huomioiden OP Yrityspankin vastuullisuusperiaatteet. Johdannaisten
vastapuoliriski sisältyy luottoriskin taloudelliseen pääomatarpeeseen. Riskin huomioimiseksi
johdannaisten arvostuksia korjataan luottoriskin arvostusoikaisulla (CVA ja DVA).
Arvostusoikaisun suuruuteen vaikuttaa johdannaisten luottoriskitön arvostus, korkotaso,
valuuttakurssit, korko-optioiden volatiliteetti ja luottoriskin markkinahinta. Luottoriskin
arvostusoikaisun korkotason vaihtelusta johtuvaa heiluntaa vähennetään tekemällä
johdannaissopimuksia.
Joukkovelkakirjojen ja rahamarkkinapapereiden omistuksesta aiheutuu
liikkeeseenlaskijariskiä, jota rajoitetaan liikkeeseenlaskijakohtaisilla limiiteillä tai Markets-
toiminnan täydentävien limiittien allokaatiolimiiteillä.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  167
Liite 36. Luottotappioiden ja arvonalentumisten kehitys
Milj. €
2020
2021
2022
2023
2024
Luotto- ja takaustappioina poistetut saamiset
-55
-46
-86
-42
-29
Suoritukset poistetuista saamisista
1
1
1
1
1
Odotettavissa olevat luottotappiot (ECL) saamisista asiakkailta ja taseen ulkopuolisista eristä
1
-28
68
-55
29
Odotettavissa olevat luottotappiot (ECL) saamistodistuksista
1
0
0
0
-2
Yhteensä
-53
-74
-18
-96
-1
IFRS 9 -standardi otettiin käyttöön 1.1.2018.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  168
Liite 37. Saadut vakuudet vakuuslajeittain
Milj. €
31.12.2024
Osuus, %
31.12.2023
Osuus, %
Kohdevakuus
4 972
33,9
4 823
33,6
Kiinteistö- tai vuokraoikeuskiinnitys toimisto- tai teollisuuskiinteistöön
3 531
24,1
3 835
26,7
Julkisyhteisön takaus
1 984
13,5
1 856
12,9
Osakkeet ja osuudet, muut
1 648
11,2
1 171
8,2
Osakkeet, asunto-osakeyhtiöt ja asuinkäytössä olevat kiinteistöyhtiöt
1 070
7,3
1 106
7,7
Kiinteistö- tai vuokraoikeuskiinnitys asuinkiinteistöön
501
3,4
502
3,5
Muu vakuus
252
1,7
449
3,1
Yrityskiinnitys
383
2,6
244
1,7
Saatavavakuudellinen rahoitus
170
1,2
183
1,3
Pankkitakaus
136
0,9
170
1,2
Yhteensä
14 646
100,0
14 338
100,0
Saadut vakuudet vakuuslajeittain on laskettu pankin hallussa olevien vastuille kohdistettujen vakuuksien vakuusarvojen perusteella. Vakuusarvon laskennan perustana on vakuuden käypä
arvo, josta vakuusarvo saadaan varovaisesti arvioitujen vakuuslajikohtaisten arvostusprosenttien perusteella. Vastuut ylittäviä vakuusarvoja ei ole otettu lukuihin mukaan.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  169
Liite 38. Varainhankinnan rakenne
Milj. €
31.12.2024
Osuus, %
31.12.2023
Osuus, %
Velat luottolaitoksille
25 049
38,4
23 982
35,9
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvelat*
2 201
3,4
2 487
3,7
Velat asiakkaille
Talletukset
17 166
26,3
14 657
22,0
Muut
2 221
3,4
2 597
3,9
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat
Sijoitus- ja yritystodistukset sisältäen ECP:t
4 621
7,1
6 796
10,2
Joukkovelkakirjalainat*
8 939
13,7
10 735
16,1
Huonomman etuoikeuden luokan joukkovelkakirjalainat (SNP)
3 566
5,5
4 045
6,1
Velat, joilla huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla
1 444
2,2
1 414
2,1
Yhteensä
65 207
100,0
66 712
100,0
* Sisältää kaupankäynnissä omaan salkkuun sisältyvät joukkovelkakirjalainat.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  170
Liite 39. Rahoitusvarojen ja -velkojen maturiteettijakauma jäljellä olevan juoksuajan mukaan
Alla olevassa taulukossa esitetään rahoitusvarojen ja -velkojen maturiteettijakauma, joka
osoittaa jäljellä olevat sopimukseen perustuvat juoksuajat. Muiden kuin johdannaisten
rahavirrat ovat diskonttaamattomia ja ne sisältävät pääoman ja koron määrät.
Johdannaiset esitetään käypään arvoon relevantissa aikajanassa niin että sarakkeessa
jakamaton esitetään trading johdannaiset sekä keskusvastapuolen kanssa päivittäin
selvitettävät johdannaiset, koska niiden jäljellä olevat sopimukseen perustuvat
juoksuaikojen tunteminen ei ole välttämätöntä rahavirtojen ajoituksen ymmärtämisen
kannalta. Muut johdannaiset esitetään maturiteettijakaumalla niiden jäljellä olevan
sopimukseen perustuvan juoksuajan mukaisesti. Suojauslaskennassa olevien johdannaisten
nimellisarvojen maturiteettijakauma on esitetty liitteessä 18. Lisätietoja OP Yrityspankin
maksuvalmiutta ja likviditeettireservin riittävyyden seurannasta esitetään riskienhallinnan
laatimisperiaatteissa.
31.12.2024, milj. €
Jakamaton
alle 3 kk
3-12 kk
1-5 v
5-10 v
yli 10 v
Yhteensä
Rahoitusvarat
Käteiset varat
18 074
18 074
Saamiset luottolaitoksilta
1 674
1 451
8 011
240
11 377
Saamiset asiakkailta
3 841
4 239
20 476
982
1 840
31 378
Sijoitusomaisuus
450
343
8 356
4 974
0
14 123
Johdannaiset
3 283
53
16
29
2
3 383
Rahoitusvarat yhteensä
3 283
24 092
6 049
36 872
6 198
1 840
78 335
Rahoitusvelat
Jakamaton
alle 3 kk
3-12 kk
1-5 v
5-10 v
yli 10 v
Yhteensä
Velat luottolaitoksille
12 740
1 311
10 216
1 460
25 727
Velat asiakkaille
19 002
381
19 384
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat
2 417
6 586
9 433
726
84
19 246
Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla
1 445
1 445
Johdannaiset
3 061
0
7
64
14
4
3 150
Rahoitusvelat yhteensä
3 061
34 159
9 731
19 713
2 200
88
68 951
Takaukset
191
191
Takuuvastuut
283
512
694
644
44
2 178
Luottolupaukset
5 238
5 238
Lyhytaikaisiin kauppatapahtumiin liittyvät sitoumukset
61
169
61
291
Muut
478
478
Taseen ulkopuoliset sitoumukset yhteensä
6 252
681
756
644
44
8 376
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  171
31.12.2023, milj. €
Jakamaton
alle 3 kk
3-12 kk
1-5 v
5-10 v
yli 10 v
Yhteensä
Rahoitusvarat
Käteiset varat
19 710
19 710
Saamiset luottolaitoksilta
3 200
3 752
5 478
226
435
13 092
Saamiset asiakkailta
3 517
5 289
20 154
1 348
1 410
31 719
Sijoitusomaisuus
220
624
7 175
4 714
0
12 734
Johdannaiset
4 244
106
13
49
20
14
4 445
Rahoitusvarat yhteensä
4 244
26 754
9 678
32 856
6 309
1 859
81 700
Rahoitusvelat
Jakamaton
alle 3 kk
3-12 kk
1-5 v
5-10 v
yli 10 v
Yhteensä
Velat luottolaitoksille
10 588
1 423
8 694
3 125
0
23 830
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvelat
0
0
3
2
0
5
Velat asiakkaille
15 878
1 000
406
0
0
17 284
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat
4 545
6 375
11 239
1 616
182
23 957
Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla
0
0
1 414
0
0
1 414
Johdannaiset
3 984
85
5
79
25
1
4 179
Rahoitusvelat yhteensä
3 984
31 096
8 803
21 835
4 769
183
70 670
Takaukset
104
162
273
26
33
598
Takuuvastuut
189
670
522
650
15
2 046
Luottolupaukset
5 473
0
0
0
0
5 473
Lyhytaikaisiin kauppatapahtumiin liittyvät sitoumukset
143
307
89
0
0
540
Muut
515
0
0
0
0
516
Taseen ulkopuoliset sitoumukset yhteensä
6 423
1 140
884
677
48
9 172
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  172
Liite 40. Rahoitustaseen korkoriskin ja markkinariskin herkkyysanalyysi
Taulukossa 1. on tiedot miten markkinakorkojen paralleellit nousut ja laskut vaikuttaisivat
OP Yrityspankki Oyj:n ennakoituun korkokatteeseen. Vaikutus lasketaan kolmelle vuodelle,
uusiutuvalle taseelle ja vuosien keskiarvo tulkitaan vuoden riskiksi. Taseen rakenne
pidetään laskennassa ennallaan korvaamalla erääntyvät erät vastaavilla
korkosidonnaisuuksilla tai kiinteäkorkoisten juoksuajoilla. Eräpäivättömiin talletuksiin
sovelletaan mallinnukseen perustuvaa markkinakorkojen välittymisen mallia ja luottoihin
ennenaikaisten takaisinmaksujen mallia.
Taulukko 1
Vaikutus ennakoituun korkokatteeseen
1 %-yksikön
paralleeli
nousu
1 %-yksikön
paralleeli
lasku
0,5 %-
yksikön
paralleeli
nousu
0,5 %-
yksikön
paralleeli
lasku
31.12.2024
22
-22
11
-11
31.12.2023
17
-18
8
-9
Taulukossa 2 on tiedot miten markkinakorkojen paralleellit nousut ja laskut vaikuttaisivat OP Yrityspankki Oyj:n raportoituun omaan pääomaan.
Taulukko 2
Vaikutus raportoituun omaan pääomaan
1 %-yksikön
paralleeli
nousu
1 %-yksikön
paralleeli
lasku
0,5 %-
yksikön
paralleeli
nousu
0,5 %-
yksikön
paralleeli
lasku
31.12.2024
-20
18
-10
9
31.12.2023
-18
19
-9
9
Muutokset vaikuttaisivat raportoituun omaan pääomaan luettavaan käyvän arvon
rahastoon kasvattamalla tai pienentämällä niiden saamisten arvoja, joiden käyvän arvon
muutokset kirjataan muiden laajan tuloksen erien kautta.
Taulukossa 3 on tiedot miten luottoriskipreemioiden nousut ja laskut vaikuttaisivat OP
Yrityspankki Oyj:n pitkäaikaisen sijoitusomaisuuden arvoon. Luottoriskipreemioiden
vaikutus näkyy tuloksessa koko sijoitusomaisuudesta.
Taulukko 3
Vaikutus pitkäaikaisen sijoitusomaisuuden arvoon
1 %-yksikön
nousu
1 %-yksikön
lasku
0,5 %-
yksikön
nousu
0,5 %-
yksikön
lasku
31.12.2024
-540
540
-270
270
31.12.2023
-514
514
-257
257
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  173
Liite 41. Likviditeettireservi
Likviditeettireservi esitetään Ryhmätoiminnot segmentissä.
Likviditeettireservin maturiteetti- ja luottoluokitusjakauma 31.12.2024, milj. €
Vuotta
0−1
1−3
3−5
5−7
7−10
10−
Yhteensä
Osuus, %
Aaa*
18 230
2 845
3 652
2 006
1 086
27 818
87,0 %
Aa1−Aa3
1
619
708
431
386
0
2 145
6,7 %
A1−A3
22
24
6
8
1
0
61
0,2 %
Baa1−Baa3
31
599
573
46
1
0
1 250
3,9 %
Ba1 tai alempi
0
10
20
30
0,1 %
Sisäisesti luokiteltu
356
84
42
198
681
2,1 %
Yhteensä
18 641
4 180
5 001
2 689
1 474
0
31 985
100,0 %
* ml. Talletukset keskuspankissa
Likviditeettireservin (pl. Talletukset keskuspankissa) keskimääräinen jäljellä oleva juoksuaika on 4,1 vuotta.
Likviditeettireservin maturiteetti- ja luottoluokitusjakauma 31.12.2023, milj. €
Vuotta
0−1
1−3
3−5
5−7
7−10
10−
Yhteensä
Osuus, %
Aaa*
19 850
2 211
3 349
2 017
1 290
28 716
86,9 %
Aa1−Aa3
191
302
940
388
457
0
2 277
6,9 %
A1−A3
0
5
21
6
0
32
0,1 %
Baa1−Baa3
336
557
287
93
0
1 273
3,9 %
Ba1 tai alempi
12
4
13
30
0,1 %
Sisäisesti luokiteltu
332
120
67
24
186
729
2,2 %
Yhteensä
20 721
3 200
4 676
2 527
1 932
0
33 056
100,0 %
Likviditeettireservin (pl. Talletukset keskuspankissa) keskimääräinen jäljellä oleva juoksuaika on 4,4 vuotta.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  174
Liite 42. Maakohtaiset tiedot
OP Yrityspankki Oyj toimii pääosin Suomessa. OP Yrityspankki Oyj:llä on pankkitoimintaa ja rahoitusyhtiötoimintaa harjoittavat sivuliikkeet Virossa, Latviassa ja Liettuassa.
2024
Nimi
Kotipaikka
OP Corporate Bank plc Estonian Branch
sivuliike
Viro
OP Corporate Bank plc Latvian Branch
sivuliike
Latvia
OP Corporate Bank plc Lithuanian Branch
sivuliike
Liettua
Taloudellista asemaa koskevat tiedot 31.12.2024, milj. €
Viro
Latvia
Liettua
Yhteensä
Liiketoiminnan tuottojen yhteenlaskettu määrä
64
60
95
219
Liikevoiton tai -tappion yhteenlaskettu määrä ennen veroja
7
8
14
30
Tilikauteen kohdistuvien tuloverojen yhteenlaskettu määrä
2
2
3
7
Henkilöstön yhteenlaskettu määrä henkilötyövuosina
44
43
58
145
2023
Nimi
Kotipaikka
OP Corporate Bank plc Estonian Branch
sivuliike
Viro
OP Corporate Bank plc Latvian Branch
sivuliike
Latvia
OP Corporate Bank plc Lithuanian Branch
sivuliike
Liettua
Taloudellista asemaa koskevat tiedot 31.12.2023, milj. €
Viro
Latvia
Liettua
Yhteensä
Liiketoiminnan tuottojen yhteenlaskettu määrä
54
65
119
238
Liikevoiton tai -tappion yhteenlaskettu määrä ennen veroja
11
9
22
42
Tilikauteen kohdistuvien tuloverojen yhteenlaskettu määrä
3
4
4
12
Henkilöstön yhteenlaskettu määrä henkilötyövuosina
41
38
48
127
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  175
Liite 43. Lähipiiritapahtumat
OP Yrityspankki Oyj:n lähipiiri muodostuu OP Osuuskunta -konsernin tilinpäätökseen
yhdistellyistä yhtiöistä, osakkuusyhtiöistä, johdon avainhenkilöistä ja näiden läheisistä
perheenjäsenistä sekä muista lähipiiriin kuuluvista yhteisöistä. Yhtiön johdon
avainhenkilöihin luetaan toimitusjohtaja, toimitusjohtajan sijainen ja muut toimivaan
johtoon kuuluvat henkilöt sekä hallituksen jäsenet. Lähipiiriin luetaan myös yhtiöt, joissa
johdon avainhenkilöllä tai heidän läheisellä perheenjäsenellään on yksin tai yhdessä toisen
kanssa määräysvalta. Muihin lähipiiriin kuuluviin yhteisöihin luetaan OP-Eläkesäätiö ja OP
Ryhmän henkilöstörahasto.
OP Yrityspankki Oyj jakoi osinkoa vuodelta 2023 76 miljoonaa euroa OP Osuuskunnalle.
Lähipiirille myönnetyissä lainoissa noudatetaan normaaleja luottoehtoja. Lainat on sidottu
yleisesti käytössä oleviin viitekorkoihin.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  176
Liiketapahtumat lähipiirin kanssa 2024
Tuhatta euroa
Emoyhtiö
Johdon
avainhenkilöt
Muut*
Luotot
572 894
197
1 959 530
Muut saamiset
21
920 658
Talletukset
1 663 656
1 597 587
Muut velat
2 272
117 955
Korkotuotot
34 712
10
160 312
Korkokulut
-48 926
-46 774
Palkkiotuotot
423
2
5 763
Palkkiokulut
-1 738
-1
-1 505
Sijoitustoiminnan nettotuotot
-11 053
Liiketoiminnan muut tuotot
16
11 238
Liiketoiminnan kulut
-112 241
-20 326
Vastuusitoumukset ja johdannaiset
Taseen ulkopuoliset sitoumukset
Takaukset
Takuuvastuut
301 457
Johdannaissopimukset
Käypä arvo, varat
116 502
Käypä arvo, velat
588 132
Palkat ja palkkiot sekä tulospalkat
Palkat ja palkkiot
671
Tulospalkat
Lähipiirin omistamien
Osakkeiden lukumäärä
319 551 415
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  177
Liiketapahtumat lähipiirin kanssa 2023
Tuhatta euroa
Emoyhtiö
Johdon
avainhenkilöt
Muut*
Luotot
712 949
284
3 684 054
Muut saamiset
2 997
1 202 136
Talletukset
723 802
1 273 531
Muut velat
6 443
130 369
Korkotuotot
35 347
187 428
Korkokulut
-21 826
-11
-45 748
Palkkiotuotot
400
4
6 194
Palkkiokulut
-5 739
-1
-1 465
Sijoitustoiminnan nettotuotot
10 264
Liiketoiminnan muut tuotot
2 309
6 288
Liiketoiminnan kulut
-98 178
-20 592
Vastuusitoumukset ja johdannaiset
Taseen ulkopuoliset sitoumukset
Takaukset
12 500
Takuuvastuut
1 409
Johdannaissopimukset
Käypä arvo, varat
57 409
Käypä arvo, velat
775 224
Palkat ja palkkiot sekä tulospalkat
Palkat ja palkkiot
660
Tulospalkat
Lähipiirin omistamien
Osakkeiden lukumäärä
319 551 415
* Muihin lähipiiriin kuuluviin yhteisöihin luetaan OP-Eläkesäätiö, OP Ryhmän henkilöstörahasto ja sisaryritykset OP Osuuskunta-keskusyhteisökonsernissa.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  178
Hallituksen palkkiot 2024
Hallituksen jäsenet eivät ole tilikauden 2024 aikana saaneet OP Yrityspankilta kuukausi-
eivätkä osake- tai osakeperusteisia palkkioita. OP Osuuskunnan tai sen tytäryhtiöiden
palveluksessa oleville hallituksen jäsenille ei maksettu erillistä kokouspalkkiota vuonna
2024. OP Ryhmän osuuspankkien palveluksessa oleville hallituksen jäsenille maksettiin
vuonna 2024 kokouspalkkiota 660 euroa/kokous. Toimitusjohtaja Katja Keitaanniemelle
31.12.2024 päättyneeltä tilikaudelta maksetut palkat ja palkkiot olivat 670 928 euroa.
Toimitusjohtajan toimisuhteessa noudatettava irtisanomisaika on kuusi kuukautta.
Toimitusjohtajasopimuksen mukaan yhtiön tulee maksaa toimitusjohtajalle irtisanomisajan
palkan lisäksi erokorvauksena kuuden (6) kuukauden kokonaispalkkaa vastaava määrä, jos
yhtiö irtisanoo toimitusjohtajan tehtävästään tai toimitusjohtaja joutuu irtisanoutumaan tai
purkamaan sopimuksen yhtiöstä johtuvasta syystä. Toimitusjohtajan toimisuhteen
päättyessä yhtiöstä johtuvista syistä on toimitusjohtajalla myös oikeus toimisuhteen
päättymisvuoden tulospalkkiojärjestelmän palkkioihin sekä mahdollisiin sääntelyn
mukaisesti lykättyihin palkkioihin, mikäli kyseisen järjestelmän ansaintakriteerit ja
järjestelmän ehtojen mukaiset maksamisen edellytykset täyttyvät.
Johdon avainhenkilöiden eläkesitoumukset
Toimitusjohtaja kuuluu työntekijäin eläkelain TyEL:n piiriin, joka tarjoaa palvelusaikaan ja
työansioihin perustuvan eläketurvan laissa säädetyllä tavalla. Toimitusjohtajan eläkeikä
vastaa TyEL:n alinta vanhuuseläkettä. Toimitusjohtajan lisäeläketurva on hoidettu OP-
Henkivakuutuksen lisäeläkevakuutuksella. Toimitusjohtajan lisäeläkevakuutuksesta
aiheutuneet kulut olivat 90 720 (89 520) eur. Hallituksen jäsenten osalta ei ole tehty
eläkesitoumuksia. Eläkesitoumuksia ei ole tehty myöskään hallitukseen aikaisemmin
kuuluneiden henkilöiden osalta. OP Yrityspankin eläkejärjestelyt on kuvattu tarkemmin
liitetiedossa 28. Varaukset ja muut velat.
Tuhatta euroa
2024
2023
Maksuperusteiset TyEL eläkekulut
608
589
Vapaaehtoisten lisäeläkkeiden IFRS-kulu
11
8
Vapaaehtoisten lisäeläkkeiden eläkevelvoite
900
729
Maksuperusteiset lisäeläkekulut
91
90
Maksuperusteiset TyEL eläkekulut sisältävät työntekijän ja työnantajan osuudet. Hoitokustannusosa on lisätty eläkekuluihin 2024 alkaen.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  179
Liite 44. Liiketoimet osuuspankkien kanssa
OP Yrityspankki Oyj ja osuuspankit yhdistellään OP Ryhmän tilinpäätökseen. Alla olevassa taulukossa on esitetty merkittävimmät taseen erät OP Yrityspankki Oyj:n ja osuuspankkien välillä
tilikauden lopussa.
Tase, milj. €
31.12.2024
31.12.2023
Johdannaissopimukset (varat)
320
559
Johdannaissopimukset (velat)
720
1 155
Saamiset luottolaitoksilta
7 430
7 007
Velat luottolaitoksille
24 339
23 609
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat
249
276
Tuloslaskelma, milj. €
1–12/2024
1–12/2023
Korkotuotot
233
217
Korkokulut
-737
-673
Palkkiotuotot
3
3
Palkkiokulut
-42
-43
Muut tuotot
20
21
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  180
Liite 45. Tilinpäätöspäivän jälkeiset tapahtumat
Tammikuussa OP Yrityspankki laski liikkeeseen 500 miljoonan euron toissijaisen oman pääoman ehtoisen joukkovelkakirjalainan. Toissijaisen oman pääoman ehtoinen laina on
maturiteetiltaan 10 vuotta, mutta se on EKP:n luvalla mahdollista lunastaa takaisin 5 vuoden kuluttua arvopäivästä.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  181
Tilinpäätöslausuma
Kansainvälisiä IFRS-tilinpäätösstandardeja noudattaen laadittu tilinpäätös antaa oikean ja riittävän kuvan yhtiön varoista, vastuista, taloudellisesta asemasta sekä voitosta.
Toimintakertomuksessa on todenmukaisen kuvan antava selostus yhtiön liiketoiminnan kehittymisestä ja tuloksesta sekä kuvaus merkittävimmistä riskeistä ja epävarmuustekijöistä ja
muusta yhtiön tilasta.
Helsingissä 6. päivänä helmikuuta 2025
Timo Ritakallio
Hallituksen puheenjohtaja
Olli LehtiläHannakaisa Länsisalmi
Petteri RinneMikko Timonen
Mikko Vepsäläinen
Katja Keitaanniemi
toimitusjohtaja
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  182
Tilinpäätösmerkintä
Suoritetusta tilintarkastuksesta on tänään annettu kertomus.
Helsingissä 19. päivänä helmikuuta 2025
PricewaterhouseCoopers Oy
Tilintarkastusyhteisö
Lauri Kallaskari
KHT
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  183
Tilintarkastuskertomus
OP Yrityspankki Oyj:n yhtiökokoukselle
Tilinpäätöksen tilintarkastus
Lausunto
Lausuntonamme esitämme, että tilinpäätös antaa oikean ja riittävän kuvan yhtiön
taloudellisesta asemasta, toiminnan tuloksesta ja rahavirroista EU:ssa käyttöön
hyväksyttyjen kansainvälisten tilinpäätösstandardien (IFRS-tilinpäätösstandardit)
mukaisesti ja täyttää lakisääteiset vaatimukset.
Lausuntomme on ristiriidaton hallitukselle annetun lisäraportin kanssa.
Tilintarkastuksen kohde
Olemme tilintarkastaneet OP Yrityspankki Oyj:n (y-tunnus 0199920-7) tilinpäätöksen
tilikaudelta 1.1.–31.12.2024. Tilinpäätös sisältää taseen, tuloslaskelman, laajan
tuloslaskelman, laskelman oman pääoman muutoksista, rahavirtalaskelman ja liitetiedot,
jotka sisältävät olennaisen tilinpäätöksen laatimisperiaatteita koskevan informaation ja
muuta selittävää informaatiota.
Lausunnon perustelut
Olemme suorittaneet tilintarkastuksen Suomessa noudatettavan hyvän tilintarkastustavan
mukaisesti. Hyvän tilintarkastustavan mukaisia velvollisuuksiamme kuvataan tarkemmin
kohdassa Tilintarkastajan velvollisuudet tilinpäätöksen tilintarkastuksessa.
Käsityksemme mukaan olemme hankkineet lausuntomme perustaksi tarpeellisen määrän
tarkoitukseen soveltuvaa tilintarkastusevidenssiä.
Riippumattomuus
Olemme riippumattomia yhtiöstä niiden Suomessa noudatettavien eettisten vaatimusten
mukaisesti, jotka koskevat suorittamaamme tilintarkastusta ja olemme täyttäneet muut
näiden vaatimusten mukaiset eettiset velvollisuutemme.
Yhtiölle suorittamamme muut kuin tilintarkastuspalvelut ovat parhaan tietomme ja
käsityksemme mukaan olleet Suomessa noudatettavien, näitä palveluja koskevien
säännösten mukaisia, emmekä ole suorittaneet EU-asetuksen 537/2014 5. artiklan 1-
kohdassa tarkoitettuja kiellettyjä palveluja. Suorittamamme muut kuin
tilintarkastuspalvelut on esitetty tilinpäätöksen liitetiedossa 12.
Tarkastuksen yleinen lähestymistapa
Yhteenveto
• Tilinpäätökselle määritetty olennaisuus: € 48,7
miljoonaa, joka on noin 1 % omasta pääomasta
• Tarkastuksen laajuus: tarkastus on kattanut OP
Yrityspankki Oyj:n kaikki olennaiset liiketoiminnot
• Odotettavissa olevat luottotappiot
• Tietyt käypään arvoon arvostettavat tason 2 ja 3
instrumentit
• Taloudellista raportointia tukevat yleiset IT-kontrollit
Osana tilintarkastuksen suunnittelua olemme määrittäneet olennaisuuden ja arvioineet
riskiä siitä, että tilinpäätöksessä on olennainen virheellisyys. Erityisesti olemme arvioineet
alueita, joiden osalta johto on tehnyt subjektiivisia arvioita. Tällaisia ovat esimerkiksi
merkittävät kirjanpidolliset arviot, joihin liittyy oletuksia ja tulevien tapahtumien arviointia.
Olennaisuus
Tarkastuksemme suunnitteluun ja suorittamiseen on vaikuttanut soveltamamme
olennaisuus. Tilintarkastuksen tavoitteena on hankkia kohtuullinen varmuus siitä, onko
tilinpäätöksessä kokonaisuutena olennaista virheellisyyttä. Virheellisyyksiä voi aiheutua
väärinkäytöksestä tai virheestä. Niiden katsotaan olevan olennaisia, jos niiden yksin tai
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  184
yhdessä voitaisiin kohtuudella odottaa vaikuttavan taloudellisiin päätöksiin, joita käyttäjät
tekevät tilinpäätöksen perusteella.
Perustuen ammatilliseen harkintaamme määritimme olennaisuuteen liittyen tiettyjä
kvantitatiivisia raja-arvoja, kuten alla olevassa taulukossa kuvatun tilinpäätökselle
määritetyn olennaisuuden. Nämä raja-arvot yhdessä kvalitatiivisten tekijöiden kanssa
auttoivat meitä määrittämään tarkastuksen kokonaislaajuuden ja yksittäisten
tilintarkastustoimenpiteiden luonteen, ajoituksen ja laajuuden sekä arvioimaan
virheellisyyksien vaikutusta tilinpäätökseen kokonaisuutena.
Tilinpäätökselle määritetty
olennaisuus
€ 48,7 miljoonaa
Olennaisuuden
määrittämisessä käytetty
vertailukohde
Noin 1 % omasta pääomasta
Perustelut
vertailukohteen valinnalle
Valitsimme olennaisuuden määrittämisen vertailukohteeksi
oman pääoman, koska käsityksemme mukaan tämä on
asianmukainen vertailukohde arvioitaessa OP Yrityspankki
Oyj:n pääomia ja suoriutumista. Lisäksi oma pääoma on
yleisesti hyväksytty vertailukohde. Valitsimme sovellettavaksi
prosenttiosuudeksi noin 1 %, joka on
tilintarkastusstandardeissa yleisesti hyväksyttyjen
määrällisten rajojen puitteissa.
Tilintarkastuksen kannalta keskeiset seikat
Tilintarkastuksen kannalta keskeiset seikat ovat seikkoja, jotka ammatillisen harkintamme
mukaan ovat olleet merkittävimpiä tarkastuksen kohteena olevan tilikauden
tilintarkastuksessa. Nämä seikat on otettu huomioon tilinpäätökseen kokonaisuutena
kohdistuneessa tilintarkastuksessamme sekä laatiessamme siitä annettavaa lausuntoa,
emmekä anna näistä seikoista erillistä lausuntoa.
Otamme kaikissa tilintarkastuksissamme huomioon riskin siitä, että johto sivuuttaa
kontrolleja. Tähän sisältyy arviointi siitä, onko viitteitä sellaisesta johdon
tarkoitushakuisesta suhtautumisesta, josta aiheutuu väärinkäytöksestä johtuvan olennaisen
virheellisyyden riski.
Tilinpäätöksen tilintarkastuksen kannalta
keskeinen seikka
Miten seikkaa on käsitelty
tilintarkastuksessa
Odotettavissa olevat luottotappiot
Katso tilinpäätöksen liitetiedot 1 ja 5.
Odotettavissa olevat luottotappiot (”ECL”)
lasketaan pääosin järjestelmäperusteisesti
maksukyvyttömyyden todennäköisyys/tappio-
osuus -menetelmällä (PD/LGD-menetelmä)
sopimuskohtaisesti kaikille henkilö- ja
yritysasiakkaiden vastuille.
Tilintarkastustoimenpiteemme
sisälsivät sekä kontrolli- että
aineistotarkastusta. Arvioimme myös
ECL-laskentaan ja kirjaamiseen
liittyviä laskentaperiaatteita suhteessa
IFRS 9-standardin vaatimuksiin.
ECL-laskennassa sopimukset luokitellaan
kolmeen eri vaiheeseen, jotka kuvastavat luoton
laadun heikkenemistä alkuperäisen kirjaamisen
jälkeen. Vaiheen 1 sopimusten osalta luottoriskin
ei ole todettu kasvaneen merkittävästi
alkuperäisestä, ja niille lasketaan 12 kuukauden
ECL. Vaiheen 2 sopimusten osalta luottoriskin on
todettu kasvaneen merkittävästi alkuperäisestä, ja
niille lasketaan koko voimassaoloajan ECL.
Vaiheen 3 sopimukset muodostuvat
järjestämättömistä sopimuksista, joille lasketaan
myös koko voimassaoloajan ECL.
Järjestelmäperusteisen ECL-laskennan lisäksi
suurimmille vastuille, jotka ovat päätyneet
vaiheeseen 2 tai 3, käytetään asiantuntija-arvioon
perustuvaa ECL-laskentamenetelmää.
Muodostimme ymmärryksen
luotonmyönnön,
luottoriskienhallinnan,
vakuushallinnan sekä odotettavissa
olevien luottotappioiden laskennan
prosesseista sekä arvioimme
prosessien avainkontrolleja.
Tarkastimme valittujen kontrollien
toimivuutta tilintarkastusevidenssin
saamiseksi. 
Riskimallinnusasiantuntijamme
arvioivat luottotappiomallinnuksessa
käytettyä metodologiaa, syöttötietoja
sekä olettamia. Tarkastimme, että
uusien mallien käyttöönotto on tehty
asianmukaisesti. 
Arvioimme tulevaisuuteen
suuntautuvan informaation
asianmukaisuutta, sekä tarkastimme
makroekonomisten ennusteiden
laadintaan liittyviä sisäisiä kontrolleja
Johto tekee lisäksi harkintaansa perustuen
arvonalentumisen lisävarauksia huomioidakseen
nykyiseen ja tulevaan toimintaympäristöön
liittyviä epävarmuuksia ja riskejä, joita ECL-
laskentamalli ei huomioi tai korjatakseen ECL-
laskentamallin rajoituksia. Lisävarauksia tehdään
sekä suoraan tappiota koskevan vähennyserän
määrään, että ECL-malleissa käytettyihin
riskiparametreihin.
Arvioimme johdon harkintaan
perustuvia arvonalentumisen
lisävarauksia. Tarkastimme johdon
harkintaan perustuvia olettamia ja
lisävarausten laskennassa käytettyjä
syöttötietoja.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  185
Tilinpäätöksen tilintarkastuksen kannalta
keskeinen seikka
Miten seikkaa on käsitelty
tilintarkastuksessa
Odotettavissa olevat luottotappiot on
tilintarkastuksen kannalta keskeinen seikka
perustuen monimutkaisiin ECL-
laskentamenetelmiin sekä käytettyjen arvioiden ja
oletusten sisältämään johdon harkintaan.
Tarkastimme riskiperusteisesti
asiantuntija-arvioihin perustuvia
luottotappiovarauksia ja arvioimme
luottoanalyysien ja laskennan
asianmukaisuutta.
Tämä seikka on EU-asetuksen 537/2014 10.
artiklan 2 c -kohdassa tarkoitettu merkittävä
olennaisen virheellisyyden riski.
Tietyt käypään arvoon arvostettavat tason 2 ja 3
rahoitusinstrumentit
Katso tilinpäätöksen liitetiedot 14 ja 18.
Käypään arvoon arvostettavien rahoitusvarojen ja
-velkojen osuus OP Yrityspankki Oyj:n taseesta on
merkittävä ja käyvän arvon hierarkiataso 2:lla ja
erityisesti 3:lla olevien rahoitusinstrumenttien
arvostukset perustuvat pääosin sisäisiin
arvostusmenetelmiin ja ei havaittavissa oleviin
syöttötietoihin, jolloin arvostuksiin sisältyy johdon
harkintaa.
Muodostimme käsityksen ja
arvioimme rahoitusinstrumenttien
arvostusprosessin ja siihen keskeisesti
liittyvien kontrollien ja
arvostusmallien asianmukaisuutta ja
toimivuutta.
Markkinaolosuhteiden muutoksilla on merkittävä
vaikutus rahoitusinstrumenttien käypään arvoon.
Rahoitusinstrumenttien arvostamisen tärkeitä
osa-alueita ovat muun muassa arvostamisen ja
arvostusmallien viitekehykset sekä
toimintaperiaatteet, ja kontrollit, jotka liittyvät
käyvän arvon hintatarkistuksiin, käytetyn datan
oikeellisuuteen, käyvän arvon oikaisuihin, käyvän
arvon hierarkiatasoihin, ja arvostusmallien
hallinnointiin ja seurantaan.
Arvioimme rahoitusinstrumentteihin
liittyvien tilinpäätösperiaatteiden ja
arvostusmenetelmien
asianmukaisuutta.
Käypään arvoon arvostettavien tason 2 ja 3
arvostus on ollut tilintarkastuksen kannalta
keskeinen seikka perustuen instrumenttien
määrään, ja siihen, että rahoitusinstrumenttien
arvostus sisältää johdon harkintaa.
Testasimme rahoitusinstrumenttien
arvostuksen oikeellisuutta
suorittamalla riippumattoman
arvostuksen OP Yrityspankki Oyj:n
merkittävistä tase-eristä sekä
arvioimme arvostuksissa sovellettujen
oletuksien ja johdon arvioiden
asianmukaisuutta.
Tilinpäätöksen tilintarkastuksen kannalta
keskeinen seikka
Miten seikkaa on käsitelty
tilintarkastuksessa
Taloudellista raportointia tukevat yleiset IT-
kontrollit
OP Yrityspankki Oyj:n toiminta, sisäinen
valvontaympäristö ja taloudellinen raportointi
ovat riippuvaisia useista IT-järjestelmistä.
Taloudelliseen raportointiin vaikuttavien
tapahtumien määrä on suuri ja IT-järjestelmät
tukevat automatisoituja kirjanpito- ja
täsmäytysmenettelyjä eri prosesseissa.
Muodostimme käsityksen OP
Yrityspankki Oyj:n taloudelliseen
raportointiin liittyvästä IT-
ympäristöstä ja tarkastuksen kannalta
relevanteista kontrolleista.
Tehokkaasti toimivat yleiset IT-kontrollit auttavat
varmistamaan sovellusten tuottaman
informaation oikeellisuutta. Tehokkaat yleiset IT-
kontrollit ovat myös edellytys
automaattikontrollien ja automatisoitujen
kirjanpitomenettelyjen toiminnalle sekä
tilintarkastuksemme lähestymistavalle. Tietojen
täydellisyyden ja oikeellisuuden varmistamiseksi
on tärkeää, että käyttöoikeuksien, järjestelmiin
tehtävien muutosten, ohjelmistokehityksen sekä
IT-käyttötoimintojen hallinnointi ja valvonta on
suunniteltu asianmukaisesti ja toimii tehokkaasti.
Tilintarkastustoimenpiteisiimme
sisältyi taloudellisen raportoinnin
kannalta relevanttien IT-järjestelmien
kontrollien suunnittelun ja toiminnan
tehokkuuden testausta ja
aineistotarkastusta. Toimenpiteemme
sisälsivät käyttäjähallinnan,
järjestelmiin tehtävien muutosten
hallinnan, ohjelmistokehityksen
hallinnan sekä IT-käyttötoimintojen
hallinnan yleiset IT-kontrollit.
Taloudellista raportointia tukevat yleiset IT-
kontrollit ovat tilintarkastuksen kannalta
keskeinen seikka järjestelmäympäristön
monimutkaisuuden ja tarkastuksemme
lähestymistavan vuoksi.
Käyttöoikeushallinnan osalta
tarkastustoimet sisälsivät
käyttöoikeuksien lisäämisen,
käyttöoikeuksien poistamisen,
asianmukaisen seurannan ja
työtehtävien eriyttämisen
testaamisen. Muita keskeisiä
testattuja alueita olivat IT-
järjestelmiin tehtävien muutosten
valvonta, testaaminen ja hyväksyntä,
sekä ohjelmistokehityksen osalta
järjestelmien kehittämisen,
hankkimisen ja käyttöönottamisen
prosessin kontrollit sekä IT-
käyttötoimintojen, kuten taloudellisen
raportoinnin eräajojen
aikatauluttaminen ja seuranta.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  186
Tilinpäätöstä koskevat hallituksen ja toimitusjohtajan
velvollisuudet
Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat tilinpäätöksen laatimisesta siten, että tilinpäätös antaa
oikean ja riittävän kuvan EU:ssa käyttöön hyväksyttyjen kansainvälisten
tilinpäätösstandardien (IFRS-tilinpäätösstandardit) mukaisesti ja siten, että tilinpäätös
täyttää lakisääteiset vaatimukset. Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat myös sellaisesta
sisäisestä valvonnasta, jonka ne katsovat tarpeelliseksi voidakseen laatia tilinpäätöksen,
jossa ei ole väärinkäytöksestä tai virheestä johtuvaa olennaista virheellisyyttä.
Hallitus ja toimitusjohtaja ovat tilinpäätöstä laatiessaan velvollisia arvioimaan yhtiön kykyä
jatkaa toimintaansa ja soveltuvissa tapauksissa esittämään seikat, jotka liittyvät toiminnan
jatkuvuuteen ja siihen, että tilinpäätös on laadittu toiminnan jatkuvuuteen perustuen.
Tilinpäätös laaditaan toiminnan jatkuvuuteen perustuen, paitsi jos yhtiö tai aiotaan purkaa
tai toiminta lakkauttaa tai ei ole muuta realistista vaihtoehtoa kuin tehdä niin.
Tilintarkastajan velvollisuudet tilinpäätöksen tilintarkastuksessa
Tavoitteenamme on hankkia kohtuullinen varmuus siitä, onko tilinpäätöksessä
kokonaisuutena väärinkäytöksestä tai virheestä johtuvaa olennaista virheellisyyttä, sekä
antaa tilintarkastuskertomus, joka sisältää lausuntomme. Kohtuullinen varmuus on korkea
varmuustaso, mutta se ei ole tae siitä, että olennainen virheellisyys aina havaitaan hyvän
tilintarkastustavan mukaisesti suoritettavassa tilintarkastuksessa. Virheellisyyksiä voi
aiheutua väärinkäytöksestä tai virheestä, ja niiden katsotaan olevan olennaisia, jos niiden
yksin tai yhdessä voisi kohtuudella odottaa vaikuttavan taloudellisiin päätöksiin, joita
käyttäjät tekevät tilinpäätöksen perusteella.
Hyvän tilintarkastustavan mukaiseen tilintarkastukseen kuuluu, että käytämme
ammatillista harkintaa ja säilytämme ammatillisen skeptisyyden koko tilintarkastuksen
ajan. Lisäksi:
• Tunnistamme ja arvioimme väärinkäytöksestä tai virheestä johtuvat tilinpäätöksen
olennaisen virheellisyyden riskit, suunnittelemme ja suoritamme näihin riskeihin
vastaavia tilintarkastustoimenpiteitä ja hankimme lausuntomme perustaksi tarpeellisen
määrän tarkoitukseen soveltuvaa tilintarkastusevidenssiä. Riski siitä, että
väärinkäytöksestä johtuva olennainen virheellisyys jää havaitsematta, on suurempi kuin
riski siitä, että virheestä johtuva olennainen virheellisyys jää havaitsematta, sillä
väärinkäytökseen voi liittyä yhteistoimintaa, väärentämistä, tietojen tahallista
esittämättä jättämistä tai virheellisten tietojen esittämistä taikka sisäisen valvonnan
sivuuttamista.
• Muodostamme käsityksen tilintarkastuksen kannalta relevantista sisäisestä valvonnasta
pystyäksemme suunnittelemaan olosuhteisiin nähden asianmukaiset
tilintarkastustoimenpiteet mutta emme siinä tarkoituksessa, että pystyisimme antamaan
lausunnon yhtiön sisäisen valvonnan tehokkuudesta.
• Arvioimme sovellettujen tilinpäätöksen laatimisperiaatteiden asianmukaisuutta sekä
johdon tekemien kirjanpidollisten arvioiden ja niistä esitettävien tietojen kohtuullisuutta.
• Teemme johtopäätöksen siitä, onko hallituksen ja toimitusjohtajan ollut asianmukaista
laatia tilinpäätös perustuen oletukseen toiminnan jatkuvuudesta, ja teemme
hankkimamme tilintarkastusevidenssin perusteella johtopäätöksen siitä, esiintyykö
sellaista tapahtumiin tai olosuhteisiin liittyvää olennaista epävarmuutta, joka voi antaa
merkittävää aihetta epäillä yhtiön tai kykyä jatkaa toimintaansa. Jos johtopäätöksemme
on, että olennaista epävarmuutta esiintyy, meidän täytyy kiinnittää
tilintarkastuskertomuksessamme lukijan huomiota epävarmuutta koskeviin
tilinpäätöksessä esitettäviin tietoihin tai, jos epävarmuutta koskevat tiedot eivät ole
riittäviä, mukauttaa lausuntomme. Johtopäätöksemme perustuvat
tilintarkastuskertomuksen antamispäivään mennessä hankittuun
tilintarkastusevidenssiin. Vastaiset tapahtumat tai olosuhteet voivat kuitenkin johtaa
siihen, ettei yhtiö pysty jatkamaan toimintaansa.
• Arvioimme tilinpäätöksen, kaikki tilinpäätöksessä esitettävät tiedot mukaan lukien,
yleistä esittämistapaa, rakennetta ja sisältöä ja sitä, kuvastaako tilinpäätös sen
perustana olevia liiketoimia ja tapahtumia siten, että se antaa oikean ja riittävän kuvan.
Kommunikoimme hallintoelinten kanssa muun muassa tilintarkastuksen suunnitellusta
laajuudesta ja ajoituksesta sekä merkittävistä tilintarkastushavainnoista, mukaan lukien
mahdolliset sisäisen valvonnan merkittävät puutteellisuudet, jotka tunnistamme
tilintarkastuksen aikana.
Lisäksi annamme hallintoelimille vahvistuksen siitä, että olemme noudattaneet
riippumattomuutta koskevia relevantteja eettisiä vaatimuksia, ja kommunikoimme niiden
kanssa kaikista suhteista ja muista seikoista, joiden voi kohtuudella ajatella vaikuttavan
riippumattomuuteemme, ja soveltuvissa tapauksissa niihin liittyvistä varotoimista.
Päätämme, mitkä hallintoelinten kanssa kommunikoiduista seikoista olivat merkittävimpiä
tarkasteltavana olevan tilikauden tilintarkastuksessa ja näin ollen ovat tilintarkastuksen
kannalta keskeisiä. Kuvaamme kyseiset seikat tilintarkastuskertomuksessa, paitsi jos
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  187
säädös tai määräys estää kyseisen seikan julkistamisen tai kun äärimmäisen harvinaisissa
tapauksissa toteamme, ettei kyseisestä seikasta viestitä tilintarkastuskertomuksessa, koska
siitä aiheutuvien epäedullisten vaikutusten voisi kohtuudella odottaa olevan suuremmat
kuin tällaisesta viestinnästä koituva yleinen etu.
Muut raportointivelvoitteet
Tilintarkastustoimeksiantoa koskevat tiedot
Olemme toimineet yhtiökokouksen valitsemana tilintarkastajana 2.4.2024 alkaen
yhtäjaksoisesti yhden vuoden.
Muu informaatio
Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat muusta informaatiosta. Muu informaatio käsittää
toimintakertomuksen.
Tilinpäätöstä koskeva lausuntomme ei kata muuta informaatiota.
Velvollisuutenamme on lukea muu informaatio tilinpäätöksen tilintarkastuksen yhteydessä
ja tätä tehdessämme arvioida, onko muu informaatio olennaisesti ristiriidassa
tilinpäätöksen tai tilintarkastusta suoritettaessa hankkimamme tietämyksen kanssa tai
vaikuttaako se muutoin olevan olennaisesti virheellistä. Velvollisuutenamme on lisäksi
arvioida, onko toimintakertomus laadittu noudattaen siihen sovellettavia säännöksiä.
Lausuntonamme esitämme, että toimintakertomuksen ja tilinpäätöksen tiedot ovat
yhdenmukaisia ja että toimintakertomus on laadittu noudattaen siihen sovellettavia
säännöksiä.
Jos teemme suorittamamme työn perusteella johtopäätöksen, että toimintakertomuksessa
on olennainen virheellisyys, meidän on raportoitava tästä seikasta. Meillä ei ole tämän
asian suhteen raportoitavaa.
Helsingissä 19.2.2025
PricewaterhouseCoopers Oy
Tilintarkastusyhteisö
Lauri Kallaskari
KHT
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2024  |  188
OP Yrityspankki Oyj:n ESEF-tilinpäätöstä koskeva kohtuullisen varmuuden
antava riippumattoman tilintarkastajan varmennusraportti
OP Yrityspankki Oyj:n johdolle
Olemme OP Yrityspankki Oyj:n (y-tunnus 0199920-7) (jäljempänä myös ”yhtiö”) johdon
pyynnöstä suorittaneet kohtuullisen varmuuden antavan toimeksiannon, jonka kohteena
on ollut yhtiön IFRS-tilinpäätös tilikaudelta 1.1.- 31.12.2024 European Single Electronic
Format -muodossa (”ESEF-tilinpäätös”).
Johdon vastuu ESEF-tilinpäätöksestä
OP Yrityspankki Oyj:n johto vastaa ESEF-tilinpäätöksen laatimisesta siten, että se täyttää
17.12.2018 annetun komission delegoidun asetuksen (EU) 2019/815 vaatimukset (”ESEF-
vaatimukset”). Tähän vastuuseen kuuluu, että suunnitellaan, otetaan käyttöön ja
ylläpidetään sisäistä valvontaa, joka on relevanttia sellaisen ESEF-tilinpäätöksen laatimisen
kannalta, jossa ei ole väärinkäytöksestä tai virheestä johtuvaa olennaista ESEF-
vaatimusten noudattamatta jättämistä.
Meidän riippumattomuutemme ja laadunhallintamme
Olemme noudattaneet IESBAn (International Ethics Standards Board for Accountants)
Kansainvälisten eettisten sääntöjen tilintarkastusammattilaisille (sisältäen Kansainväliset
riippumattomuusstandardit) (IESBAn eettiset säännöt) mukaisia
riippumattomuusvaatimuksia ja muita eettisiä vaatimuksia. Sääntöjen pohjana olevat
perusperiaatteet ovat rehellisyys, objektiivisuus, ammatillinen pätevyys ja huolellisuus,
salassapitovelvollisuus ja ammatillinen käyttäytyminen.
Yhtiömme soveltaa kansainvälistä laadunhallintastandardia ISQM 1, jonka mukaan
tilintarkastusyhteisön on suunniteltava, otettava käyttöön ja pidettävä toiminnassa
laadunhallintajärjestelmä, mukaan lukien eettisten vaatimusten, ammatillisten standardien
sekä sovellettavien säädöksiin ja määräyksiin perustuvien vaatimusten noudattamista
koskevat toimintaperiaatteet ja menettelytavat.
Meidän velvollisuutemme
Meidän velvollisuutenamme on esittää suorittamiemme toimenpiteiden ja hankkimamme
evidenssin perusteella lausunto ESEF-tilinpäätöksestä.
Olemme suorittaneet kohtuullisen varmuuden antavan toimeksiantomme kansainvälisen
varmennustoimeksiantostandardin (ISAE) 3000 (uudistettu) Muut
varmennustoimeksiannot kuin menneitä kausia koskevaan taloudelliseen informaatioon
kohdistuva tilintarkastus tai yleisluonteinen tarkastus mukaisesti. Kyseinen standardi
edellyttää, että suunnittelemme ja suoritamme toimeksiannon hankkiaksemme
kohtuullisen varmuuden siitä, onko ESEF-tilinpäätöksessä olennaista ESEF-vaatimusten
noudattamatta jättämistä.
ISAE 3000 (uudistettu) mukaiseen kohtuullisen varmuuden antavaan toimeksiantoon
kuuluu toimenpiteitä evidenssin hankkimiseksi siitä, onko ESEF-tilinpäätös ESEF-
vaatimusten mukainen. Valittavat toimenpiteet perustuvat tilintarkastajan harkintaan,
johon kuuluu väärinkäytöksestä tai virheestä johtuvan olennaisen ESEF-vaatimusten
noudattamatta jättämisen riskien arvioiminen. Näitä riskejä arvioidessamme olemme
tarkastelleet sisäistä valvontaa, joka on yhtiössä relevanttia ESEF-tilinpäätöksen laatimisen
kannalta.
Käsityksemme mukaan olemme hankkineet lausuntomme perustaksi tarpeellisen määrän
tarkoitukseen soveltuvaa evidenssiä.
Lausunto
Lausuntonamme esitämme, että OP Yrityspankki Oyj:n ESEF-tilinpäätös 31.12.2024
päättyneeltä tilikaudelta noudattaa olennaisilta osin ESEF-vaatimuksissa asetettuja
vähimmäisvaatimuksia.
Tämä kohtuullisen varmuuden antava varmennusraporttimme on laadittu
toimeksiantomme ehtojen mukaisesti. Vastaamme työstämme, tästä raportista ja
esittämästämme lausunnosta vain OP Yrityspankki Oyj:lle, emme kolmansille osapuolille.
Helsinki 11.3.2025
PricewaterhouseCoopers Oy
Tilintarkastusyhteisö
Lauri Kallaskari
KHT