OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus ja
tilinpäätös 2023
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus ja
tilinpäätös 2023
Sisällysluettelo
HALLITUKSEN TOIMINTAKERTOMUS VUODELTA 2023...........................................................................................................4
OP Yrityspankki Oyj:n avainlukuja 5
Toimintaympäristö 6
OP Yrityspankin tulos 7
Tilikauden keskeiset tapahtumat 8
Vastuullisuus 8
Vakavaraisuus 10
Riskiprofiilin hallinnan lähtökohdat ja toimintaympäristö 12
Segmenttien tulos 17
Yrityspankki ja pääomamarkkinat 17
Rahoitusyhtiöpalvelut ja maksuliike 19
Baltia 21
Ryhmätoiminnot 23
ICT-investoinnit 24
Henkilöstö ja palkitseminen 24
Hallinnointi ja johto 24
Yhteisvastuu 25
Talletussuojarahaston ja sijoittajien korvausrahaston suoja 25
Hallituksen esitys voitonjaosta 25
Vuoden 2024 näkymät 26
Keskeiset tuloslaskelma- ja tase-erät 27
Tulos vuosineljänneksittäin 28
Taloudellista kehitystä kuvaavat tunnusluvut 28
Tunnuslukujen laskentakaavat 29
Vakavaraisuustaulukot 33
TILINPÄÄTÖSLASKELMAT..……………………..................................................................................................................................35
Tuloslaskelma 35
Laaja tuloslaskelma 35
Tase 36
Oman pääoman muutoslaskelma 37
Rahavirtalaskelma 38
Tilinpäätöksen liitetiedot 39
Liite 1. OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätöksen laatimisperiaatteet 40
Liite 2. OP Yrityspankki Oyj riskienhallinnan periaatteet 61
Liite 3. Tilinpäätöksen laatimisperiaatteiden ja esittämisen muutokset 75
Liite 4. Segmenttiraportointi 76
2
TULOSLASKELMAA KOSKEVAT LIITETIEDOT.............................................................................................................................79
Liite 5. Korkokate 79
Liite 6. Saamisten arvonalentumiset 80
Liite 7. Nettopalkkiotuotot 80
Liite 8. Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävien rahoitusvarojen nettotuotot 81
Liite 9. Sijoitustoiminnan nettotuotot 81
Liite 10. Liiketoiminnan muut tuotot 81
Liite 11. Henkilöstökulut 81
Liite 12. Poistot ja arvonalentumiset 82
Liite 13. Liiketoiminnan muut kulut 82
Liite 14. Tuloverot 82
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus ja
tilinpäätös 2023
VAROJA KOSKEVAT LIITETIEDOT..................................................................................................................................................83
Liite 15. Käteiset varat 83
Liite 16. Saamiset luottolaitoksilta 83
Liite 17. Saamiset asiakkailta 83
Liite 18. Johdannaissopimukset 84
Liite 19. Sijoitusomaisuus 92
Liite 20. Aineettomat hyödykkeet 92
Liite 21. Aineelliset hyödykkeet 92
Liite 22. Vuokrasopimukset 93
Liite 23. Muut varat 94
Liite 24. Verosaamiset ja -velat 95
VELKOJA JA OMAA PÄÄOMAA KOSKEVAT LIITETIEDOT………………………………………………………………………......….……..96
Liite 25. Velat luottolaitoksille 96
Liite 26. Velat asiakkaille 96
Liite 27. Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat 97
Liite 28. Varaukset ja muut velat 101
Liite 29. Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla 104
Liite 30. Oma pääoma 105
MUUT TASETTA JA TASEEN ULKOPUOLISIA ERIÄ KOSKEVAT LIITETIEDOT………………….....…….……………………..…..107
Liite 31. Saamisten ja saamistodistusten tappiota koskeva vähennyserä 107
Liite 32. Annetut vakuudet 117
Liite 33. Saadut rahoitusvakuudet 117
Liite 34. Rahoitusvarojen ja –velkojen luokittelu 117
Liite 35. Toistuvasti käypään arvoon arvostettujen erien ryhmittely arvostusmenetelmän mukaisesti 119
Liite 36. Taseen ulkopuoliset sitoumukset 122
Liite 37. Rahoitusvarat ja -velat, jotka on vähennetty toisistaan tai joita koskee toimeenpantavissa oleva yleinen
nettoutusjärjestely 123
RISKIENHALLINNAN LIITETIEDOT..................................................................................................................................................124
Liite 38. Luottotappioiden ja arvonalentumisten kehitys 124
Liite 39. Saadut vakuudet vakuuslajeittain 124
Liite 40. Varainhankinnan rakenne 124
Liite 41. Rahoitusvarojen ja -velkojen maturiteettijakauma jäljellä olevan juoksuajan mukaan 125
Liite 42. Rahoitusvarojen ja -velkojen maturiteetit uudelleenhinnoittelun mukaan 126
Liite 43. Rahoitustaseen korkoriskin ja markkinariskin herkkyysanalyysi 127
Liite 44. Likviditeettireservi 127
MUUT LIITETIEDOT………………………………………………………………………………………………………………………………....………...128
Liite 45. Maakohtaiset tiedot 128
Liite 46. Lähipiiritapahtumat 129
Liite 47. Tilinpäätöspäivän jälkeiset tapahtumat 131
3
Toimintakertomuksen ja tilinpäätöksen ja allekirjoitukset sekä tilinpäätösmerkintä 132
Tilintarkastuskertomus 134
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 2023
Hallituksen toimintakertomus vuodelta 2023
OP Yrityspankki Oyj:n liikevoitto kasvoi 329 miljoonaan euroon (265).
Korkokate kasvoi 47 prosenttia 582 miljoonaan euroon (396) ja nettopalkkiotuotot 54 miljoonaa euroa
73 miljoonaan euroon (19). Tuotot sijoitustoiminnasta laskivat 56 prosenttia 52 miljoonaan euroon (117).
Saamisten arvonalentumiset kasvoivat 77 miljoonaa euroa 96 miljoonaan euroon (18). Odotettavissa olevien
luottotappioiden määrä kasvoi erityisesti rakentamiseen ja kiinteistösijoittamiseen kohdistuvien saamisten osalta.
Liiketoiminnan kulut kasvoivat 11 prosenttia 313 miljoonaan euroon (281). Kulu-tuotto-suhde parani ja oli 42
prosenttia (50).
Luottokanta laski vuodessa 0,8 prosenttia 28,1 miljardiin euroon (28,3) ja talletuskanta 0,4 prosenttia 14,6 miljardiin
euroon (14,7).
Yrityspankki ja pääomamarkkinat -segmentin liikevoitto kasvoi 198 miljoonaan euroon (186). Korkokate kasvoi
40 prosenttia 316 miljoonaan euroon (225). Tuotot sijoitustoiminnasta laskivat 62 prosenttia 49 miljoonaan euroon
(130). Nettopalkkiotuotot olivat 3 miljoonaa euroa (-49). Liiketoiminnan kulut kasvoivat 4 prosenttia 131 miljoonaan
euroon (126). Saamisten arvonalentumiset kasvoivat 44 miljoonaan euroon (1).
Rahoitusyhtiöpalvelut ja maksuliike -segmentin liikevoitto laski 126 miljoonaan euroon (138). Korkokate kasvoi
13 prosenttia 207 miljoonaan euroon (183). Nettopalkkiotuotot olivat 64 miljoonaa euroa (63). Liiketoiminnan kulut
kasvoivat 16 prosenttia 122 miljoonaan euroon (105). Saamisten arvonalentumiset kasvoivat 37 miljoonaan euroon
(12).
Baltia-segmentin liikevoitto kasvoi 27 miljoonaan euroon (24). Korkokate kasvoi 36 prosenttia 67 miljoonaan
euroon (49). Nettopalkkiotuotot, 10 miljoonaa euroa, olivat vertailukauden tasolla. Liiketoiminnan kulut kasvoivat
19 prosenttia 35 miljoonaan euroon (29). Saamisten arvonalentumiset kasvoivat 15 miljoonaan euroon (6).
Ryhmätoiminnot-segmentin liiketappio oli -22 miljoonaa euroa (-83). Rahoitusasema ja maksuvalmius säilyivät
vahvoina.
OP Yrityspankki Oyj:n CET1-vakavaraisuus oli 13,0 prosenttia (11,9), joka ylittää sääntelyn edellyttämän
minimitason 4,3 prosenttiyksiköllä. OP Yrityspankki siirtyi vakavaraisuuslaskennassa luottoriskin
standardimenetelmän käyttöön ensimmäisen vuosineljänneksen aikana.
Liikevoitto
1–12/2023
329
milj. €
Korkokate
1–12/2023
+47 %
Luottokannan
vuodessa
-0,8 %
CET1-
vakavaraisuus
31.12.2023
13,0 %
4
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 2023
OP Yrityspankki Oyj:n avainlukuja
Liikevoitto (tappio), milj. €
1–12/2023 1–12/2022 Muutos, %
Yrityspankki ja pääomamarkkinat
198
186
6,5
Rahoitusyhtiöpalvelut ja maksuliike
126
138
-
9,2
Baltia
27 24 13,3
Ryhmätoiminnot
-
22
-
83
-
Yhteensä
329
265
24,1
Tuotot
yhteensä
738
564
30,7
Kulut
yhteensä
-
313
-
281
11,3
Kulu
-
tuotto
-
suhde, %
42,4
49,8
-
7,4
*
Oman pääoman tuotto (ROE), %
5,9 4,9 1,0*
Koko pääoman tuotto (ROA), %
0,30
0,22
0,08
*
31.12.2023 31.12.2022 Muutos, %
CET1
-
vakavaraisuus, %
13,0
11,9
1,1
*
Luottokanta, milj.
€**
28 076
28 309
-
0,8
Takauskanta, milj.
€
3 184
3 412
-
6,7
Muut vastuut, milj. €
5 745 6 354 -9,6
Talletukset, milj.
€
14 629
14 683
-
0,4
Järjestämättömät saamiset vastuista, %**
2,2
1,5
0,7
*
Saamisten arvonalentumiset luotto- ja
takauskannasta, %**
0,31 0,06 0,25*
Tuloksen vertailulukuna on käytetty vuoden 2022 vastaavien jaksojen lukuja. Tase- ja muiden poikkileikkaustyyppisten erien vertailulukuna on käytetty vuoden 2022 lopun
tilannetta, ellei toisin mainita.
*Suhdeluvun muutos.
**Tunnuslukujen laskentakaavaa on muutettu vuoden 2023 alusta lähtien. Erä ei sisällä suojauslaskennassa olevien luottojen käyvän arvon muutoksia vuoden 2023 alusta
lähtien. Vertailukauden tiedot on oikaistu vastaamaan nykyistä määrittelyä.
Vuoden 2019 lukuna esitetään OP Yrityspankki Oyj:n
kansallisen lainsäädännön periaattein laskettu liikevoitto.
5
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 202
3
Toimintaympäristö
Vuonna 2023 maailmantalous kasvoi ennakkotietojen
mukaan hieman pidemmän ajan keskiarvoa hitaammin.
Suhdannekyselyiden tulokset olivat vuoden lopussa
alkuvuotta heikommat. Euroalueen BKT kasvoi hitaasti ja
supistui vuoden jälkipuoliskolla. Euroalueen inflaatio hidastui
joulukuussa 2,9 prosenttiin edellisvuoden lopun 9,2
prosentista.
Osakekurssit nousivat vuoden viimeisellä neljänneksellä
markkinakorkojen käännyttyä laskuun ja olivat useimmissa
maissa vuoden alkua korkeammalla. Suomessa osakkeiden
hinnat olivat vuoden 2022 loppua matalammat.
Euroopan keskuspankki nosti ohjauskorkoaan tammi-
syyskuussa useita kertoja. Syyskuun 0,25 prosenttiyksikön
koron noston jälkeen talletuskorko pysyi 4,00 prosentissa
loppuvuoden. 12 kuukauden euriborkorko kääntyi vuoden
lopulla laskuun ja oli joulukuun lopussa 3,51 prosenttia,
mikä oli vain hieman vuoden takaista korkeampi.
Suomen BKT supistui hieman vuonna 2023.
Työttömyysasteen trendi nousi marraskuussa 7,6
prosenttiin vuoden 2022 lopun 6,9 prosentista. Inflaatio
hidastui joulukuussa 3,6 prosenttiin vuoden 2022 joulukuun
9,1 prosentista. Korkojen nousu hidasti asuntokauppaa ja
asuntojen hinnat laskivat.
Talouden näkymät säilyvät vaisuina ja epävarmoina
alkuvuonna 2024. Inflaation hidastumisen odotetaan
mahdollistavan korkojen laskun, mikä luo edellytyksiä
talouden elpymiselle loppuvuonna.
Lainakanta oli joulukuussa 0,4 prosenttia suurempi kuin
vuotta aiemmin. Yritysluottojen määrä laski 0,6 prosenttia
vuodentakaisesta. Kotitalouksien luottokanta laski 1,3
prosenttia vuoden 2022 lopusta erityisesti asuntoluottojen
heikon kysynnän vuoksi. Kulutusluottojen vuosikasvu oli
joulukuussa 2,5 prosenttia (3,3).
Talletusten kokonaismäärä laski vuoden 2022 lopusta 1,5
prosenttia. Yritystalletukset laskivat 8,7 prosenttia ja
vastaavasti kotitaloustalletukset 2,6 prosenttia
vuodentakaisesta.
Suomeen rekisteröityjen sijoitusrahastojen pääomien arvo
nousi vuoden aikana 134 miljardista eurosta 149 miljardiin
euroon. Suomeen rekisteröityihin sijoitusrahastoihin
sijoitettiin yhteensä 3,2 miljardia euroa uutta pääomaa.
Vakuutusturvan kysyntä jatkui vakaana. Pitkään korkeana
jatkunut inflaatio kasvatti vakuutusten korvauskuluja ja näkyi
myös vakuutusten hinnoissa. Osakekurssien nousu
maailmanlaajuisesti vahvisti vakuutusyhtiöiden
kannattavuutta.
6
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 202
3
OP Yrityspankin tulos
Milj.
€
1
–
12
/2023
1
–
12
/2022
Muutos, %
Korkokate
582 396 46,8
Saamisten arvonalentumiset
-96 -18 422,2
Nettopalkkiotuotot
73 19 281,4
Tuotot sijoitustoiminnasta
52
117
-
55,7
Liiketoiminnan muut tuotot
31
32
-
2,3
Henkilöstökulut
-
84
-
76
10,2
Poistot ja arvonalentumiset
-
3
-
9
-
65,5
Liiketoiminnan muut kulut
-
226
-
196
15,2
Liikevoitto
329
265
24,1
Tammi–joulukuu
OP Yrityspankki Oyj:n liikevoitto (tulos ennen veroja) kasvoi 329 miljoonaan euroon (265). Korkokate kasvoi 46,8
prosenttia 582 miljoonaan euroon (396). Nettopalkkiotuotot kasvoivat 73 miljoonaan euroon (19) palkkiokulujen
laskiessa 51 miljoonaa euroa. Tuotot sijoitustoiminnasta laskivat 55,7 prosenttia 52 miljoonaan euroon (117).
Saamisten arvonalentumiset kasvoivat 77 miljoonaa euroa ja olivat 96 miljoonaa euroa. Liiketoiminnan kulut
yhteensä kasvoivat 11,3 prosenttia 313 miljoonaan euroon (281).
Korkokate kasvoi 46,8 prosenttia 582 miljoonaan euroon. Korkotuotot saamisista asiakkailta kasvoivat
markkinakorkojen nousun seurauksena 917 miljoonaa euroa 1 281 miljoonaan euroon. Korkotuottojen kasvuun
vaikuttivat lisäksi korkotuotot keskuspankkitalletuksista, ja korkotuotot saamisista luottolaitokselta yhteensä kasvoivat
1 010 miljoonaan euroon (159). OP Yrityspankin luottokanta laski 0,8 prosenttia 28,1 miljardiin euroon (28,3).
Korkokulut veloista asiakkaille kasvoivat 372 miljoonaan euroon (34). Talletuskanta pienentyi vuodessa 0,4 prosenttia
14,6 miljardiin euroon. Lisäksi korkokuluja lisäsivät vertailukaudesta merkittävästi kasvaneet korkokulut veloista
luottolaitoksille sekä yleiseen liikkeeseen lasketuista velkakirjoista. Yleiseen liikkeeseen laskettujen velkakirjojen määrä
pieneni 24,0 miljardiin euroon (25,2). Senior non-preferred -joukkovelkakirjalainojen määrä oli tilikauden lopussa
4,0 miljardia euroa (4,3). Huonomman etuoikeuden velat olivat 1,4 miljardia euroa (1,4). OP Yrityspankki laski
tilikaudella liikkeeseen pitkäaikaisia joukkovelkakirjalainoja yhteensä 2,2 miljardia euroa (4,8). OP Yrityspankki maksoi
Euroopan keskuspankin pankeille tarjoaman TLTRO III -rahoituksen, yhteensä 12,0 miljardia euroa, pois ensimmäisen
vuosineljänneksen aikana.
Saamisten arvonalentumiset kasvoivat 77 miljoonaa euroa 96 miljoonaan euroon. Odotettavissa olevien
luottotappioiden määrä kasvoi erityisesti rakentamiseen ja kiinteistösijoittamiseen kohdistuvien saamisten osalta.
Tappiota koskeva vähennyserä oli tilikauden lopussa 328 miljoonaa euroa (272). Erä sisältää johdon harkintaan
perustuvan 11 miljoonan euron suuruisen lisävarauksen, joka kohdistuu pääosin rakentamisen ja kiinteistöjen
toimialoihin. Lopullisia nettoluottotappioita kirjattiin raportointikaudella yhteensä 41 miljoonaa euroa (86).
Järjestämättömät saamiset olivat 2,2 prosenttia (1,5) vastuista. Saamisten arvonalentumiset luotto- ja
takauskannasta olivat 0,31 prosenttia (0,06).
Nettopalkkiotuotot kasvoivat 54 miljoonaa euroa ja olivat 73 miljoonaa euroa. Palkkiotuotot, 136 miljoonaa euroa,
kasvoivat 2 miljoonaa euroa. Palkkiotuotot luotonannosta kasvoivat 6 miljoonaa euroa 54 miljoonaan euroon, mutta
palkkiotuotot arvopapereiden välityksestä laskivat 4 miljoonaa euroa 18 miljoonaan euroon. Palkkiokulut yhteensä
laskivat 51 miljoonaa euroa 63 miljoonaan euroon. Palkkiokulujen laskua selittävät pienentyneet palkkiokulut
OP Ryhmän jäsenpankeille maksetuista johdannaissopimuksista. Muutoksen taustalla on vuoden 2022 viimeisellä
vuosineljänneksellä tehty OP Yrityspankin ja osuuspankkien välisten johdannaissopimusten korkoriskin suojauksen
7
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 202
3
toimintamallimuutos, joka palkkiokulujen laskun myötä paransi nettopalkkiotuottoja, mutta heikensi vastaavasti
sijoitustoiminnan tuottoja.
Tuotot sijoitustoiminnasta laskivat 65 miljoonaa euroa 52 miljoonaan euroon. Tuotot johdannaistoiminnasta laskivat
74,2 prosenttia 31 miljoonaan euroon (120). Markkinamuutoksista johtuvat johdannaisten luotto- ja vastapuoliriskin
(CVA) arvonmuutokset heikensivät tulosta 6 miljoonaa euroa (4). Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävien
saamistodistusten tuotot kasvoivat 25 miljoonaan euroon (-20). Niistä saatavat korkotuotot kasvoivat 20 miljoonaan
euroon (4) ja arvostusvoitot 5 miljoonaan euroon (-24). Tuotot osakkeista ja osuuksista laskivat 17 miljoonaa
euroa -9 miljoonaan euroon. Käypään arvoon muiden laajan tuloksen erien kautta kirjattavien saamistodistusten
myyntivoitot olivat 5 miljoonaa euroa (10).
Liiketoiminnan muut tuotot olivat 31 miljoonaa euroa (32).
Liiketoiminnan kulut yhteensä, 313 miljoonaa euroa, kasvoivat 32 miljoonaa euroa. Henkilöstökulut kasvoivat
8 miljoonaa euroa 84 miljoonaan euroon. Kasvuun vaikuttivat henkilöstömäärän ja tulospalkkiovarauksen kasvu sekä
palkkojen korotukset. Poistot ja arvonalentumiset laskivat 6 miljoonaa euroa ja olivat 3 miljoonaa euroa.
Liiketoiminnan muut kulut, 226 miljoonaa euroa, kasvoivat 30 miljoonaa euroa. Liiketoiminnan muita kuluja
kasvattivat erityisesti OP Osuuskunnalle maksettavat palvelumaksut sekä talousrikollisuuden torjunnan kehittämiseen
liittyvät kulut. Viranomaismaksut olivat 36 miljoonaa euroa (36). ICT-kulut yhteensä olivat 93 miljoonaa euroa (92).
Tilikauden laaja tulos kasvoi 233 miljoonaan euroon (148). Käyvän arvon rahaston muutos, -34 miljoonaa euroa,
heikensi tilikauden laajaa tulosta. Saamistodistusten käyvän arvon muutokset laskivat käyvän arvon rahastoa 49
miljoonaa euroa. Käyvän arvon rahastosta kirjattiin tulosvaikutteisesti saamistodistusten myyntivoittoja 5 miljoonaa
euroa. Rahavirran suojauksen käyvän arvon muutokset sekä tulosvaikutteiset siirrot korkokatteeseen kasvattivat
käyvän arvon rahastoa yhteensä 19 miljoonaa euroa. Vertailukaudella käyvän arvon rahaston muutos heikensi laajaa
tulosta 71 miljoonaa euroa. Käyvän arvon rahasto oli tilikauden lopussa -63 miljoonaa euroa (-29).
Tilikauden keskeiset tapahtumat
OP Yrityspankki siirtyi käyttämään vakavaraisuuden standardimenetelmää
OP Yrityspankki siirtyi vakavaraisuuslaskennassaan ja -raportoinnissaan standardimenetelmään vuoden 2023
ensimmäisen vuosineljänneksen aikana. Standardimenetelmään siirtymisellä ei ollut vaikutusta OP Yrityspankin
vakavaraisuuteen ja riskiprofiiliin. Euroopan keskuspankki (EKP) antoi 13.3.2023 päätöksensä standardimenetelmän
käyttämiseksi OP Ryhmän vakavaraisuuslaskennassa. OP Ryhmä jätti 30.9.2022 hakemuksen EKP:lle
standardimenetelmän käyttämiseksi vakavaraisuuslaskennassa sisäisten mallien (IRBA) ja käytössä olevan
standardimenetelmään perustuvan riskipainotettujen erien lattiatason sijaan.
OP Yrityspankki valittiin Suomen parhaaksi yrityspankiksi
Suomalaiset suuryritykset valitsivat vuoden 2023 lopussa Prospera-tutkimuksessa OP Yrityspankin jälleen Suomen
parhaaksi yrityspankiksi jaetulla ensimmäisellä sijalla. OP Yrityspankki on ainoana yrityspankkina Suomessa ollut
kahden parhaan joukossa Prospera-tutkimuksessa viimeisen kuuden vuoden ajan.
Vastuullisuus
OP Yrityspankki on osa OP Ryhmää ja vastuullisuus on kiinteä osa OP Ryhmän liiketoimintaa ja strategiaa.
Vastuullinen liiketoiminta on yksi OP Ryhmän strategisista painopisteistä. OP Ryhmän vastuullisuusohjelma rakentuu
kolmen teeman ympärille: ilmasto ja ympäristö, ihmiset ja yhteisöt sekä hyvä hallintotapa.
Vastuullisuusohjelma perustuu OP Ryhmän arvoihin, toimintaympäristön megatrendeihin sekä olennaisuusarvioon.
Ohjelma ja sen tavoitteet on työstetty yhteistyössä eri sidosryhmien kanssa. Ilmasto ja ympäristö -osiossa asetetaan
tavoitteet kestävien rahoitus- ja sijoitustuotteiden tarjoamisesta, luotto- ja sijoitussalkkujen päästövähennyksistä sekä
luonnon monimuotoisuuden edistämisestä. Ihmiset ja yhteisöt -osiossa keskiössä ovat paikallisyhteisöjen hyvinvointi
8
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 202
3
sekä oman talouden hallinnan että taloustaitojen tukeminen. Hyvä hallintotapa -osio sisältää vastuullisuuden
integroimisen kaikkeen liiketoimintaan ja sen riskinottoon sekä tavoitteen hallinnon monimuotoisuuden
lisäämisestä. OP Ryhmän vastuullisuusohjelmasta voi lukea lisää osoitteessa op.fi/op-ryhma/vastuullisuus.
OP Ryhmä on sitoutunut noudattamaan YK:n Global Compact -aloitteen kymmentä periaatetta ihmisoikeuksista,
työelämän oikeuksista, ympäristöperiaatteista ja korruption torjunnasta. OP on sitoutunut noudattamaan YK:n
vastuullisen sijoittamisen periaatteita sekä YK:n kestävän vakuuttamisen periaatteita. OP Ryhmä on allekirjoittanut
perustajajäsenenä YK:n ympäristöohjelman Finance Initiativen (UNEP FI) vastuullisen pankkitoiminnan periaatteet.
OP Ryhmä on sitoutunut kansainväliseen Partnership for Carbon Accounting Financials -yhteistyöhankkeeseen
(PCAF), jonka tavoitteena on kehittää ja ottaa käyttöön yhtenäinen tapa arvioida ja raportoida lainoihin ja sijoituksiin
liittyviä kasvihuonekaasupäästöjä.
OP Ryhmä raportoi vastuullisuudestaan vuosittain GRI-standardien mukaisesti ja vuotta 2024 koskevasta
raportoinnista alkaen kestävyysraportointidirektiivin (CSRD) alaisten eurooppalaisten kestävyysraportointistandardien
(ESRS) mukaisesti. Vuoden 2023 muut kuin taloudelliset tiedot ja taksonomiaraportointi julkaistaan vuoden 2023 OP
Ryhmän toimintakertomuksessa.
OP Ryhmä asetti vuonna 2023 uudet sektorikohtaiset päästövähennystavoitteet luottosalkkunsa kolmelle toimialalle:
energia-, maatalous- ja asuinkiinteistösektoreille. Nämä muodostavat yli 90 prosenttia OP Ryhmän luottosalkun
päästöistä. Tavoitteena on vähentää vuoden 2022 lähtötasosta mitattuna vuoteen 2030 mennessä: 1)
energiatuotannon päästöintensiteettiä 50 prosenttia; 2) absoluuttisia päästöjä maataloudessa 30 prosenttia; ja 3)
asuntolainojen päästöintensiteettiä 45 prosenttia.
OP Ryhmä julkaisi vuoden 2023 joulukuussa luonnon monimuotoisuustiekartan, joka sisältää toimenpiteet, joilla
edistetään luonnon monimuotoisuutta OP Ryhmässä. Tavoitteena on luontopositiivisen kädenjäljen kasvattaminen
vuoteen 2030 mennessä. Luontopositiivisuus tarkoittaa, että OP Ryhmän toiminnalla on enemmän myönteisiä kuin
kielteisiä vaikutuksia luontoon.
OP Ryhmä julkaisi ihmisoikeussitoumuksen ja ihmisoikeuspolitiikan vuoden 2023 joulukuussa. OP Ryhmä kunnioittaa
kaikkia tunnustettuja ihmisoikeuksia, ja ihmisoikeussitoumus sisältää ne vaatimukset ja odotukset, joita OP Ryhmä on
asettanut itselleen ja arvoketjujensa toimijoille. OP Ryhmä on sitoutunut korjaaviin toimenpiteisiin, mikäli se aiheuttaa
haitallisia ihmisoikeusvaikutuksia.
OP Ryhmä osallistui loppuvuonna 2023 YK:n COP28-ilmastokokoukseen yhdessä eri alojen suomalaisyritysten
kanssa. Ilmastokokouksen historian ensimmäisen Suomi-paviljongin tavoitteina oli nostaa esiin suomalaisyritysten
ratkaisuja ja Suomea vihreän teknologian kärkimaana ja tukea ilmastoneuvotteluita edelläkävijäyritysten kanssa.
OP Yrityspankki huomioi luottopäätöksissään ympäristöön, sosiaalisiin vaikutuksiin ja hyvään hallintoon liittyvät ESG-
teemat ja -riskit Euroopan pankkiviranomaisen (EBA) luotonantoa ja -valvontaa koskevan ohjeen mukaisesti. ESG-
analyysissa asiakkaita tarkastellaan toimialakohtaisesti olennaisten ESG-teemojen osalta.
OP Yrityspankki on sitoutunut yritysluottosalkkujensa hiilineutraaliuteen vuoteen 2050 mennessä. OP Yrityspankki ei
rahoita uusia kivihiilivoimalaitoksia tai -kaivoksia eikä niiden rakentamista suunnittelevia yhtiöitä. OP Yrityspankki ei
myöskään kehitä uusia yritysasiakkuuksia, joissa taloudellinen riippuvuus kivihiilen energiankäytöstä on yli 5 prosenttia
liikevaihdolla mitattuna. Linjasta voidaan poiketa, jos yritysasiakas on sitoutunut siirtymään kohti vähähiilistä
talousjärjestelmää ja esittämään konkreettisen suunnitelman kivihiilestä irtautumiseen.
OP Yrityspankissa on useita kansainvälisten periaatteiden pohjalta kehitettyjä vastuullisen yritysrahoituksen tuotteita,
kuten vihreä laina, kestävyyskriteerilaina ja vastuullinen toimittajarahoitus. Vihreissä lainoissa yritysasiakas sitoutuu
käyttämään lainatut varat määriteltyihin kohteisiin. Kestävyyskriteerilainoissa yritysasiakas sitoutuu yhdessä valittaviin
vastuullisuustavoitteisiin lainanmyönnön yhteydessä. Kestävyyskriteerilainan vastuullisuustavoitteet vaikuttavat lainan
marginaaliin. Näiden lainojen ja limiittien yhteenlasketut vastuut olivat joulukuun lopussa 6,5 miljardia euroa (5,2).
9
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 202
3
OP Yrityspankki on laskenut liikkeeseen Green Bond Framework -viitekehyksen mukaisesti kaksi kansainvälisille
vastuullisille instituutiosijoittajille suunnattua vihreää joukkovelkakirjalainaa; vuonna 2022 liikkeeseen laskettu
500 miljoonan euron senior non-preferred -ehtoinen vihreä vakuudeton joukkovelkakirjalaina, jonka maturiteetti on
5,5 vuotta, sekä vuonna 2019 liikkeeseen laskettu 500 miljoonan euron senior-ehtoinen vakuudeton vihreä
joukkovelkakirjalaina, jonka maturiteetti on viisi vuotta. Lainoilla tuetaan vihreää siirtymää ja lainojen kautta hankitut
varat kohdistetaan kestävään yritysrahoitukseen. Lainojen kautta rahoitettavia toimialoja ovat uusiutuva energia,
ympäristöystävällinen rakentaminen (green buildings) ja luonnonvarojen kestävä käyttö sisältäen maankäytön.
OP Markets välitti ensimmäistä kertaa vihreän yritystodistuksen syyskuussa 2023. OP Yrityspankki on myös
lanseerannut vastuullisen toimittajarahoituksen, jolla kannustetaan toimitusketjua kestävämpään toimintaan
vastuullisuuteen sidotulla rahoituksella.
Vakavaraisuus
Omat varat ja vakavaraisuus
Luottolaitosvakavaraisuus
OP Yrityspankin CET1-vakavaraisuus oli tilikauden lopussa 13,0 prosenttia (11,9), mikä ylittää sääntelyn edellyttämän
minimitason 4,3 prosenttiyksiköllä. Tulos ja riskipainotettujen erien lasku paransivat suhdelukua.
OP Yrityspankin luottolaitostoiminnan vakavaraisuus on hyvä suhteessa lakisääteisiin ja viranomaisen asettamiin
vakavaraisuusvaatimuksiin. Lakisääteinen minimi vakavaraisuussuhteelle on 8 prosenttia ja CET1-vakavaraisuudelle
4,5 prosenttia. AT1-minimivaatimus, 1,5 prosenttia, nostaa CET1-minimin 6 prosenttiin. Luottolaitoslain mukainen
2,5 prosentin kiinteä lisäpääomavaatimus ja 0,2 prosentin muuttuva lisäpääomavaatimus ulkomaisille vastuille
nostavat alarajan vakavaraisuussuhteelle 10,7 prosenttiin ja CET1-vakavaraisuudelle 8,7 prosenttiin, ensisijaisen
lisäpääoman (AT1) alijäämä huomioiden.
Ydinpääoma oli tilikauden lopussa 4,4 miljardia euroa (4,2). Ydinpääomaan vaikuttivat positiivisesti tilikauden tulos ja
odotettujen tappioiden IRBA:n mukaisen vähennyserän poistuminen luottoriskiin standardimenetelmään siirtymisen
myötä.
10
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 202
3
Kokonaisriski oli tilikauden lopussa 34,1
miljardia euroa (35,1) eli 2,9 prosenttia
pienempi kuin viime vuodenvaihteessa.
OP Yrityspankki siirtyi
vakavaraisuuslaskennassa luottoriskin
standardimenetelmän käyttöön vuoden
2023 ensimmäisen vuosineljänneksen
aikana. Tällä muutoksella ei ollut
vaikutusta vakavaraisuuteen.
OP Yrityspankki kuuluu OP Ryhmään,
jonka vakavaraisuutta valvotaan
rahoitus- ja vakuutusryhmittymän
(Rava) valvonnasta annetun lain mukaan. Osana OP Ryhmää OP Yrityspankki Oyj on EKP:n valvonnassa. OP Ryhmä
julkistaa Pilari III:n mukaiset vakavaraisuustiedot.
Finanssivalvonta tekee makrovakauspäätöksen neljännesvuosittain. Finanssivalvonta päätti joulukuussa 2023 edelleen
olla asettamatta pankeille syklisyyttä vähentävää lisäpääomavaatimusta. Maaliskuun 2023 makrovakauspäätöksessä
Finanssivalvonta asetti OP Ryhmälle 1 prosentin järjestelmäriskipuskurin 1.4.2024 alkaen.
EU:n vakavaraisuusasetuksen muutoksilla (CRR3), jotka implementoivat lopullisen Basel III -sääntelyn EU:ssa, ei
arvioida olevan olennaista vaikutusta OP Yrityspankki Oyj:n vakavaraisuuteen. Muutosten arvioidaan tulevan voimaan
vuonna 2025.
Kriisinratkaisusta annetun lain mukaiset velat
Luottolaitosten ja sijoituspalveluyritysten kriisinratkaisua koskevan sääntelyn mukaan kriisinratkaisuviranomaisella on
oikeus puuttua pankin liikkeeseen laskemien sijoitustuotteiden ehtoihin sijoittajan asemaan vaikuttavalla tavalla.
OP Ryhmän kriisinratkaisuviranomainen on Brysselissä toimiva EU:n kriisinratkaisuneuvosto (Single Resolution Board,
SRB). SRB on vahvistanut OP Ryhmän kriisinratkaisustrategian, jossa kriisinratkaisutoimet kohdistettaisiin
OP-yhteenliittymään ja kriisinratkaisutilanteessa muodostettavaan uuteen OP Yrityspankkiin.
SRB on päivittänyt OP Ryhmän omien varojen ja alentamiskelpoisten velkojen MREL-vaateen (Minimum
Requirement for own funds and Eligible Liabilities, MREL) maaliskuussa 2023. Osana MREL-vaadetta
kriisinratkaisuviranomainen on päivittänyt OP Ryhmän EU:n kriisinratkaisuasetuksen mukaisen subordinaatiovaateen.
Subordinaatiovaatimuksen perusteella määräytyy, kuinka suuri osa MREL-vaateesta on täytettävä omilla varoilla tai
heikommassa etuoikeusasemassa olevilla veloilla. MREL-vaade on 22,30 prosenttia kokonaisriskin määrästä ja
26,41 prosenttia kokonaisriskin määrästä sisältäen lisäpääomavaatimuksen ja 7,40 prosenttia vähimmäis-
omavaraisuusasteen vastuiden määrästä. MREL-vaadetta täydentävä päivitetty subordinaatiovaade on 14,66
prosenttia kokonaisriskin määrästä ja 18,77 prosenttia kokonaisriskin määrästä sisältäen lisäpääomavaatimuksen ja
7,40 prosenttia vähimmäisomavaraisuusasteen vastuiden määrästä. Vaateet tulivat voimaan 15.3.2023 alkaen.
Vuoden 2024 alusta alkaen MREL-vaade on 22,89 prosenttia kokonaisriskin määrästä ja 27,0 prosenttia
kokonaisriskin määrästä sisältäen lisäpääomavaatimuksen ja 7,40 prosenttia vähimmäisomavaraisuusasteen
vastuiden määrästä. Vaateisiin sisältyy 4,11 prosenttia lisäpääomavaatimusta (CBR, Combined Buffer Requirement).
OP Ryhmän puskuri MREL-vaateeseen oli 7,9 miljardia euroa ja subordinaatiovaateeseen 5,6 miljardia euroa.
OP Ryhmän liikkeeseen laskemien senior non-preferred (SNP) -ehtoisten joukkovelkakirjalainojen määrä oli 3,8
miljardia euroa. SNP-lainat kattavat subordinaatiovaadetta.
OP Ryhmä ylittää uuden MREL-vaatimuksen selvästi. OP Ryhmän MREL-suhdeluku oli 37,1 prosenttia kokonaisriskin
määrästä ja subordinaatiovaateen mukainen MREL-suhdeluku huonomman etuoikeuden veloilla 26,4 prosenttia
kokonaisriskin määrästä.
11
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 202
3
Luottoluokitukset
OP Yrityspankki Oyj:n luottoluokitukset 31.12.2023
Luokituslaitos
Lyhyt
varainhankinta
Näkymä
Pitkä varain-
hankinta
Näkymä
Standard & Poor's
A-1+ - AA-
Vakaa
Moody's
P-1 Vakaa Aa3 Vakaa
OP Yrityspankki Oyj:llä on luottoluokitukset Standard & Poor's Global Ratings Europe Limitedistä ja Moody’s Investors
Service (Nordics) AB:stä. Yhtiön luottokelpoisuutta arvioidessaan luottoluokituslaitokset ottavat huomioon koko OP
Ryhmän taloudellisen aseman. Luottoluokitukset eivät muuttuneet vuoden 2023 aikana.
Riskiprofiilin hallinnan lähtökohdat ja toimintaympäristö
OP Yrityspankki korostaa kaikessa toiminnassaan huolellisesti valmisteltua ja maltillista riskinottoa. Riskinottoa
suunnataan ja rajataan toimivan johdon valmistelemilla ja OP Osuuskunnan hallituksen hyväksymillä periaatteilla ja
limiiteillä.
OP Yrityspankin menestys perustuu kertyneeseen luottamuspääomaan, pääomien ja likviditeetin riittävyyteen sekä
monipuoliseen tietoon asiakkaista. Riskinotto perustuu siihen, että asiakkaiden preferensseihin, toimintaan ja tulevaan
menestykseen vaikuttavat muutostekijät ymmärretään hyvin sekä nykyisen kaltaisessa toimintaympäristössä että
tilanteissa, joissa toimintaympäristöön kohdistuu äkillinen shokki tai trendinomainen muutos.
Toimintaympäristöä analysoidaan osana jatkuvaa riskien arviointia ja strategiaprosessia. Megatrendit ja
tulevaisuudenkuvat strategian taustalla heijastavat muutosvoimia, jotka vaikuttavat OP Yrityspankin ja sen asiakkaiden
arkeen, olosuhteisiin ja tulevaisuuteen. Tällaisia toimintaympäristöä muovaavia tekijöitä ovat tällä hetkellä muun
muassa ilmasto, luontokato, tieteelliset ja teknologiset innovaatiot, demografia ja geopolitiikka. Ulkoisen
toimintaympäristön tekijöitä tarkastellaan huolellisesti, jotta ymmärretään niiden vaikutukset asiakkaiden tulevaan
menestykseen. Neuvonnalla ja liiketoimintapäätöksillä edistetään omistaja-asiakkaiden ja toimintaympäristön kestävää
taloudellista menestystä, turvallisuutta ja hyvinvointia ja hallitaan samalla OP Ryhmän riskiprofiilia pidemmällä
aikavälillä. Asiakkaan neuvonta, palvelujen mitoitus, sopimusten elinkaaren aikainen käsittely, päätöksenteko,
johtaminen ja raportointi perustuvat oikeaan ja kattavaan tietoon.
Taloudellisen toimintaympäristön ulkopuolelta tulevien yllättävien shokkien suorat ja epäsuorat vaikutukset OP
Yrityspankin asiakkaiden menestykseen sekä OP Yrityspankin toimitiloihin, tietotekniseen infrastruktuuriin ja
henkilökuntaan voivat olla moninaiset. Realisoituessaan ne voivat vaikuttaa riskiprofiiliin, pääomitukseen, likviditeettiin
ja päivittäisen toiminnan jatkuvuuteen useilla tavoilla. Tällaisten potentiaalisten shokkien vaikutuksia arvioidaan
skenaariotyöskentelyn keinoin. OP Yrityspankki varautuu jatkuvasti tämän kaltaisiin tapahtumiin tekemällä niiden
varalta erilaisia toimintasuunnitelmia ja testaamalla näitä suunnitelmia.
OP Yrityspankki jatkoi tilikauden aikana Finanssivalvonnan vuonna 2022 valmistuneessa AML-tarkastuksessa tehtyjen
havaintojen korjaamista. Tarkastus toteutettiin osana Finanssivalvonnan normaalia valvonta- ja tarkastustoimintaa.
Finanssivalvonta ei tehnyt havaintoja, jotka viittaisivat rahanpesuun tai terrorismin rahoittamiseen. Finanssivalvonta
havaitsi kehitettävää rahanpesuriskien arviointiin, asiakkaiden tuntemistietojen hankkimiseen ja tietojen
ajantasaisuuteen, asiakassuhteisiin liittyvien riskien arviointiin sekä rahanpesun estämisen sisäiseen valvontaan
liittyen. OP Ryhmä sekä OP Yrityspankki ovat panostaneet useiden vuosien aikana merkittävästi rahanpesuriskien
hallinnan kehittämiseen, ja valvojan havaintoihin liittyvät korjaavat toimenpiteet toteutettiin merkittäviltä osin vuoden
loppuun mennessä.
12
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 202
3
Tilikaudella OP Yrityspankin operatiivisten riskien toteutumista aiheutui noin 0,6 miljoonan euron (0,3) bruttotappiot.
Muiden riskien osalta riskiprofiilia käydään läpi tarkemmin segmenttikohtaisesti. OP Yrityspankin
liiketoimintasegmentit ovat Yrityspankki ja pääomamarkkinat, Rahoitusyhtiöpalvelut ja maksuliike sekä Baltia.
Ryhmätoiminnot-segmentissä esitetään liiketoimintasegmentteihin kuulumaton toiminta.
Liiketoimintasegmentit
Liiketoimintasegmenttien keskeiset riskit ovat
asiakasliiketoiminnasta syntyvä luottoriski sekä
markkinariskit. Liiketoimintasegmenttien
luottoriskiasema säilyi vakaana ja riskitasoltaan
maltillisena sekä luottokannan yleinen laatu
hyvänä, joskin rakentamis- ja
kiinteistötoimialojen osalta korkotason nousu ja
inflaatio ovat vaikuttaneet luottokannan laatuun
negatiivisesti.
OP Yrityspankin sijoitusten markkinariskiä
mittaava VaR-tunnusluku oli tilikauden lopussa
32 miljoonaa euroa (29). Markkinariskitaso
nousi neljännen vuosineljänneksen aikana.
VaR-tunnusluku sisältää pankkitoiminnan
joukkovelkakirjalainasijoitukset, niiden
korkoriskiä suojaavat johdannaiset sekä
rahamarkkinapaperisijoitukset.
Omaisuuslajijakaumaan ei tehty merkittäviä
muutoksia tilikaudella.
Markets-toiminnan markkinariskit ovat
laskeneet neljännen vuosineljänneksen aikana.
Vuoden 2023 alusta on käytetty stressattua
odotetun tappion (Expected Shortfall, ES)
riskimittaria. Stressattu ES on
konservatiivisempi riskimittari kuin aiemmin
käytetty stressaamaton ES.
Rahoitustaseen korkoriski mitattuna yhden prosenttiyksikön koron nousun vaikutuksena 12 kuukauden
korkokatteeseen oli 17 miljoonaa euroa (16) ja yhden prosenttiyksikön laskun vaikutuksena -18 miljoonaa euroa (-
16) keskimäärin vuodessa. Korkotuloriski lasketaan yhden vuoden aikaperiodille jakamalla kolmen seuraavan vuoden
korkotuloriskin summa kolmella.
13
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 202
3
Lainanhoitojoustot ja järjestämättömät saamiset
Terveet
lainanhoito-
joustot (brutto)
Järjestämät-
tömät saamiset
(brutto)
Ongelma-
saamiset
(brutto)
Tappiota
koskeva
vähennyserä
Ongelma-
saamiset (netto)
31.12.
2023
31.12.
2022
31.12.
2023
31.12.
2022
31.12.
2023
31.12.
2022
31.12.
2023
31.12.
2022
31.12.
2023
31.12.
2022
Yli 90 pv erääntyneet
saamiset, milj.
€
52
69
52
69
30
44
22
25
Todennäköisesti
maksamatta jäävät
saamiset, milj. €
562 336 562 336 104 100
458 236
Lainanhoitojousto-
saamiset, milj. €
108 144
212 163
320 308 59 59
261 249
Yhteensä, milj. €
108 144
826 568
933 713
193 203
740 510
Tunnuslukuja
31.12.2023
31.12.202
2
Ongelmasaamiset vastuista, % 2,52 1,92
Järjestämättömät saamiset vastuista, %
2,23 1,53
Terveet lainanhoitojoustosaamiset vastuista, %
0,29
0,3
9
Terveet lainanhoitojoustosaamiset ongelmasaamisista, %
11,5 20,3
Tappiota koskeva vähennyserä (saamiset asiakkailta)
ongelmasaamisista, %
34,8 38,4
* Vastuisiin sisältyvä luottokanta ei sisällä vuoden 2023 alusta lähtien suojauslaskennassa olevien luottojen käyvän arvon muutoksia.
Vertailukauden tiedot on oikaistu vastamaan nykyistä määrittelyä.
OP Yrityspankki Oyj:llä oli tilikauden lopussa 10 (7) suurta asiakasriskiä, ja niiden määrä oli yhteensä 5,4 miljardia euroa
(3,5). Suurella asiakasriskillä tarkoitetaan sellaisen yksittäisen asiakaskokonaisuuden vastuiden määrää, joka vähennyserien
ja muiden luottoriskien vähentämistekniikoiden jälkeen ylittää kymmenen prosenttia asiakasriskiä kattavista omista varoista.
Asiakasriskiä kattavilla omilla varoilla tarkoitetaan CRR ll:n mukaisesti Tier 1 -omia varoja.
Baltia-segmentin vastuut olivat 4,1 miljardia euroa (4,3), joka oli 9,9 prosenttia (9,9) OP Yrityspankin vastuista.
Tappiota koskevan vähennyserän jakautuminen toimialoittain esitetään ryhmätasolla OP Ryhmän tilinpäätöstiedotteessa.
Ryhmätoiminnot
Ryhmätoiminnot-segmentin keskeiset riskit ovat likviditeettireservin luotto- ja markkinariskit sekä likviditeettiriskit.
Merkittävin markkinariskitekijä on luottoriskimarginaalien muutosten vaikutus likviditeettireserviin sisältyvien
saamistodistusten arvoon.
OP Ryhmän ja OP Yrityspankki Oyj:n rahoitusasema ja maksuvalmius on vahva.
14
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 2023
Likviditeettireservin markkinariskiä mittaava VaR-
tunnusluku oli tilikauden lopussa 30 miljoonaa euroa (27).
Markkinariskitaso nousi neljännen vuosineljänneksen
aikana. VaR-tunnusluku sisältää likviditeettireservin
joukkovelkakirjalainasijoitukset, niiden korkoriskiä
suojaavat johdannaiset sekä
rahamarkkinapaperisijoitukset. Omaisuuslajijakaumassa ei
tapahtunut merkittäviä muutoksia.
OP Ryhmä turvaa maksuvalmiutensa OP Yrityspankin
ylläpitämällä likviditeettireservillä, joka muodostuu
pääasiassa talletuksista keskuspankkiin ja
keskuspankkirahoituksen vakuudeksi kelpaavista saamisista. Likviditeettireservi riittää kattamaan lyhyen aikavälin
rahoitustarpeen tiedossa olevien ja ennakoitujen maksuvirtojen sekä likviditeettistressiskenaarion osalta.
OP Ryhmän maksuvalmiutta ja likviditeettireservin riittävyyttä seurataan muun muassa maksuvalmiusvaatimusta
mittaavalla LCR-suhdeluvulla. Sääntelyn mukaan LCR-suhdeluvun on oltava vähintään 100 prosenttia. OP Ryhmän LCR-
suhdeluku oli 199 prosenttia (217) tilikauden lopussa.
OP Ryhmän pitkäaikaisen rahoituksen riittävyyttä seurataan muun muassa rakenteellista rahoitusriskiä mittaavalla NSFR-
suhdeluvulla. Sääntelyn mukaan NSFR-suhdeluvun on oltava vähintään 100 prosenttia. OP Ryhmän NSFR-suhdeluku oli
130 prosenttia (128) tilikauden lopussa.
Likviditeettireservi
Mrd. €
31.12.2023 31.12.2022 Muutos, %
Talletukset keskuspankissa
19,6
34,8
-
43,8
Vakuuskelpoiset saamistodistukset
11,8
2,1
461,8
Vakuuskelpoiset lainasaamiset
1,1
-
-
Yhteensä
32,4
36,9
-
12,2
Ei
-
vakuuskelpoiset saamiset
0,7
0,7
-
6,2
Likviditeettireservi
markkina
-
arvoin
33,1
37,6
-
12,1
Vakuuden aliarvostus
(Haircut)
-
0,7
-
0,2
-
Likviditeettireservi vakuusarvoin
32,3
37,4
-
13,5
Likviditeettireservi sisältää hyvän luottoluokituksen omaavien valtioiden, kuntien, rahoituslaitosten ja yritysten liikkeeseen
laskemia saamistodistuksia, arvopaperistettuja saamisia ja vakuuskelpoisia lainasaamisia. OP Yrityspankki maksoi tilikaudella
takaisin kokonaisuudessaan 12,0 miljardin TLTRO III -rahoituksen. Likviditeettireservissä oli tilikauden päättyessä
kirjanpitoarvoltaan 622 (0) miljoonalla eurolla jaksotettuun hankintamenoon luokiteltuja muiden kuin OP Ryhmän
liikkeeseen laskemia joukkovelkakirjoja. Näiden joukkovelkakirjojen käypä arvo oli 640 (0) miljoonaa euroa.
Likviditeettireservistä annetuissa oheisissa tiedoissa nämä joukkovelkakirjalainat on arvostettu käypään arvoon.
15
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 2023
OP Ryhmän keskusrahalaitoksena toimivalle OP Yrityspankki Oyj:lle osuuspankit ja OP Osuuskunta tytäryhtiöineen ovat
merkittävä asiakasryhmä. OP Yrityspankki Oyj:n vastuista 18,9 prosenttia muodostui OP Ryhmään kuuluvien yhteisöjen
vastuista. Nämä vastuut vähenivät tilikauden aikana 0,9 miljardia euroa. Luottokelpoisuudeltaan osuuspankkien ja OP
Osuuskunnan vastuut ovat investointitasoa.
16
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 2023
Segmenttien tulos
OP Yrityspankin liiketoimintasegmentit ovat Yrityspankki ja pääomamarkkinat, Rahoitusyhtiöpalvelut ja maksuliike sekä
Baltia. Ryhmätoiminnot-segmentissä esitetään liiketoimintasegmentteihin kuulumaton toiminta. Segmenttiraportointi
laaditaan noudattaen tilinpäätöksen laatimisperiaatteita.
Yrityspankki ja pääomamarkkinat
Liikevoitto kasvoi 198 miljoonaan euroon (186).
Tuotot kasvoivat 19,3 prosenttia 373 miljoonaan euroon (313). Korkokate kasvoi 40,3 prosenttia 316 miljoonaan
euroon (225). Nettopalkkiotuotot kasvoivat 3 miljoonaan euroon (-49). Tuotot sijoitustoiminnasta pienenivät
62,1 prosenttia 49 miljoonaan euroon (130).
Kulut kasvoivat 4,1 prosenttia 131 miljoonaan euroon (126). Henkilöstökulut kasvoivat 0,6 prosenttia 37 miljoonaan
euron (36). Poistot ja arvonalentumiset pienenivät 75,3 prosenttia 1 miljoonaan euroon (5). Liiketoiminnan muut
kulut kasvoivat 93 miljoonaan euroon (85).
Kulu-tuotto-suhde parani 35,1 prosenttiin (40,2).
Luottokanta kasvoi tilikaudella 3,0 prosenttia 16,7 miljardiin euroon (16,2).
Saamisten arvonalentumiset olivat 44 miljoonaa euroa (1).
Avainlukuja
Milj. €
1–12/2023 1–12/2022 Muutos, %
Korkokate
316
225
40,3
Saamisten arvonalentumiset
-
44
-
1
999
,
9
Nettopalkkiotuotot
3
-49
-
Tuotot sijoitustoiminnasta
49
130
-62,1
Liiketoiminnan muut tuotot
5
7
-26,5
Henkilöstökulut
-37
-
36
0,6
Poistot ja arvonalentumiset
-
1
-
5
-
75,3
Liiketoiminnan muut kulut
-93
-85
10,3
Liikevoitto
198 186 6,5
Tuotot yhteensä
373 313 19,3
Kulut yhteensä
-131 -126 4,1
Kulu
–
tuotto
-
suhde, %
35,1
40,2
-
5,1
*
Koko pääoman tuotto (ROA), %
0,70
0,69
0,01*
31.12.2023 31.12.2022 Muutos, %
Luottokanta, mrd.
€**
16,7
16,2
3,0
* Suhdeluvun muutos.
** Luottokanta ei sisällä vuoden 2023 alusta lähtien suojauslaskennassa olevien luottojen käyvän arvon muutoksia. Vertailukauden tiedot on oikaistu vastamaan nykyistä
määrittelyä.
Yrityspankki ja pääomamarkkinat -liiketoimintasegmentti tarjoaa yritys- ja yhteisöasiakkaille rahoitus- sekä
likviditeetinhallintapalveluja. Palvelutarjontaan kuuluvat myös velkaemissioiden järjestäminen, osake-, valuutta-,
joukkovelkakirja-, rahamarkkina- ja johdannaistuotteet, strukturoidut sijoitustuotteet sekä sijoitustutkimus. Segmentti
tarjoaa pääomamarkkinatuotteita ja -palveluja omien asiakkaidensa lisäksi osuuspankkien kautta yritys- ja
henkilöasiakkaille.
Luottokanta kasvoi tilikaudella 3,0 prosenttia 16,7 miljardiin euroon (16,2) haastavasta markkinatilanteesta huolimatta.
17
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 2023
Markkinaympäristöstä johtuen erityisesti lyhyisiin korkoihin sidottuja pääomaturvattuja strukturoituja tuotteita laskettiin
liikkeeseen ennätyksellinen määrä.
Tilikauden tulos
Segmentin liikevoitto oli 198 miljoonaa euroa (186). Tuotot kasvoivat 19,3 prosenttia. Kulut kasvoivat 4,1 prosenttia. Kulu–
tuotto-suhde parani vertailukaudesta 35,1 prosenttiin (40,2) tuottojen kasvettua.
Korkokate kasvoi 40,3 prosenttia 316 miljoonaan euroon (225). Segmentin luottokanta kasvoi tilikaudella 3,0 prosenttia ja
oli 16,7 miljardia euroa (16,2).
Vuoden 2022 lopussa toteutettu Yrityspankin ja Vähittäispankin välisten johdannaissopimusten korkoriskin suojauksen
toimintamallin muutos paransi nettopalkkiotuottoja ja heikensi vastaavasti sijoitustoiminnan tuottoja. Nettopalkkiotuotot
kasvoivat 3 miljoonaan euroon (-49) OP Ryhmän sisäisten palkkiokulujen pienennettyä. Tuotot sijoitustoiminnasta laskivat
49 miljoonaan euroon (130). Markkinamuutoksista johtuvat johdannaisten luotto- ja vastapuoliriskin (CVA) arvonmuutokset
heikensivät tulosta 6 miljoonaa euroa (4).
Liiketoiminnan muut tuotot pienenivät 5 miljoonaan euroon (7).
Kulut olivat 131 miljoonaa euroa (126). Henkilöstökulut kasvoivat 0,6 prosenttia 37 miljoonaan euroon (36). Kasvuun
vaikuttivat tulospalkkiovarauksen kasvu sekä palkkojen korotukset. Liiketoiminnan muut kulut kasvoivat 10,3 prosenttia 93
miljoonaan euroon (85).
Saamisten arvonalentumiset olivat 44 miljoonaa euroa (1). Saamisten arvonalentumiset kasvoivat rakennus- ja
kiinteistösektoreiden heikentyneen tilanteen seurauksena. Saamisten arvonalentumisiin sisältyy johdon harkintaan
perustuva 3 miljoonan euron lisävaraus, joka kohdistuu rakentamis- ja kiinteistötoimialaan.
18
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 2023
Rahoitusyhtiöpalvelut ja maksuliike
Liikevoitto laski 126 miljoonaan euroon (138).
Tuotot kasvoivat 11,4 prosenttia 285 miljoonaan euroon (256). Korkokate kasvoi 13,1 prosenttia 207 miljoonaan
euroon (183). Nettopalkkiotuotot kasvoivat 1,9 prosenttia 64 miljoonaan euroon (63).
Kulut kasvoivat 122 miljoonaan euroon (105). Kulu-tuotto-suhde heikkeni 42,8 prosenttiin (41,2).
Luottokanta pieneni tilikaudella 2,4 prosenttia 8,5 miljardiin euroon (8,7). Talletuskanta pieneni 1,4 prosenttia 12,5
miljardiin euroon (12,7).
Saamisten arvonalentumiset kasvoivat 37 miljoonaan euroon (12).
Merkittävimmät kehityspanostukset kohdistuivat asiakkuudenhallinnan ja maksamisen järjestelmien uudistamiseen.
Avainlukuja
Milj. €
1–12/2023 1–12/2022 Muutos, %
Korkokate
207
183
13,1
Saamisten
arvonalentumiset
-
37
-
12
216,0
Nettopalkkiotuotot
64
63
1,9
Tuotot sijoitustoiminnasta
0
0
-
Liiketoiminnan muut tuotot
14
10
39,0
Henkilöstökulut
-32
-
27
18,8
Poistot ja arvonalentumiset
-1
-
1
-5,1
Liiketoiminnan muut kulut
-89
-
78
14,7
Liikevoitto
126
138
-9,2
Tuotot yhteensä
285
256
11,4
Kulut yhteensä
-122
-
105
15,6
Kulu–tuotto-suhde, %
42,8
41,2
1,5*
Koko pääoman tuotto (ROA), %
1,10
1,23
-
0,13
*
31.12.2023 31.12.2022 Muutos, %
Luottokanta, mrd.
€**
8,5
8,7
-
2,4
Talletukset, mrd. €
12,5
12,7
-1,4
* Suhdeluvun muutos.
** Luottokanta ei sisällä vuoden 2023 alusta lähtien suojauslaskennassa olevien luottojen käyvän arvon muutoksia. Vertailukauden tiedot on oikaistu vastamaan nykyistä
määrittelyä.
Rahoitusyhtiöpalvelut ja maksuliike -liiketoimintasegmentti tarjoaa asiakasrahoituspalveluja kuluttajille ja yrityksille,
maksamisen ja likviditeetinhallinnan palveluja, ulkomaankaupan rahoituspalveluja sekä kohde- ja saatavavakuudellisia
rahoituspalveluja.
Liiketoimintasegmentin merkittävimmät kehityspanostukset vuonna 2023 kohdistuivat asiakkuudenhallinnan ja
maksamisen järjestelmien uudistamiseen.
Luottokanta pieneni tilikaudella 2,4 prosenttia 8,5 miljardiin euroon (8,7). Yritysten investointihalukkuuden hidastuminen,
kansainvälisen kaupan ja käyttöpääomatarpeiden vähentyminen näkyivät luottokannan kehityksessä. Luottokantaa
puolestaan kasvatti kuluttajarahoitus ja etenkin autorahoitus.
OP Yrityspankki nousi vuoden 2023 aikana henkilöautojen rahoittamisen markkinajohtajaksi. OP Yrityspankki vahvisti myös
markkinaosuuttaan vähäpäästöisten henkilöautojen rahoittajana tilikauden aikana.
19
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 2023
Talletuskanta laski vuoden ensimmäisellä puoliskolla, mutta palautui voimakkaasti neljännen vuosineljänneksen aikana.
Tästä huolimatta talletuskanta pieneni kuitenkin katsauskauden aikana 1,4 prosenttia 12,5 miljardiin euroon.
Tilikauden tulos
Segmentin liikevoitto oli 126 miljoonaa euroa (138). Tuotot kasvoivat 11,4 prosenttia. Kulut kasvoivat 15,6 prosenttia.
Kulu–tuotto-suhde heikkeni vertailukaudesta 42,8 prosenttiin (41,2).
Korkokate kasvoi 13,1 prosenttia 207 miljoonaan euroon. Korkokatetta kasvatti OP Yrityspankin keskuspankilta segmentin
talletuskannalle saatu korko. Nettopalkkiotuotot olivat 64 miljoonaa euroa (63). Liiketoiminnan muut tuotot olivat
14 miljoonaa euroa (10). Saamisten arvonalentumiset olivat 37 miljoonaa euroa (12). Saamisten arvonalentumiset
kasvoivat pääosin rakennus- ja kiinteistösektoreiden heikentyneen tilanteen seurauksena. Myös henkilöasiakkaisiin
kohdistuvat odotettavissa olevat luottotappiot kasvoivat vuoden aikana. Saamisten arvonalentumisiin sisältyy lisäksi johdon
harkintaan perustuva 3 miljoonan euron lisävaraus, joka kohdistuu pääosin rakentamis- ja kiinteistötoimialaan.
Kulut olivat 122 miljoonaa euroa (105). Henkilöstökulut kasvoivat 18,8 prosenttia 32 miljoonaan euroon (27). Kasvuun
vaikuttivat henkilöstömäärän ja tulospalkkiovarauksen kasvu sekä palkkojen korotukset. Liiketoiminnan muut kulut
kasvoivat 14,7 prosenttia 89 miljoonaan euroon (78). Muiden kulujen kasvu johtui lähinnä kasvaneista OP Ryhmän
sisäisistä veloituksista.
20
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 2023
Baltia
Liikevoitto kasvoi 27 miljoonaan euroon (24).
Tuotot kasvoivat 77 miljoonaan euroon (59). Korkokate kasvoi 67 miljoonaan euroon (49).
Kulut kasvoivat 19,2 prosenttia 35 miljoonaan euroon (29). Kulu-tuotto-suhde vahvistui 45,1 prosenttiin (49,4).
Luottokanta oli 2,9 miljardia euroa (2,9).
Saamisten arvonalentumiset olivat 15 miljoonaa euroa (6).
Merkittävimmät kehityspanostukset kohdistuivat vastuullisuuteen ja järjestelmäkehittämiseen.
Avainlukuja
Milj.
€
1
–
12
/2023
1
–
12
/2022
Muutos, %
Korkokate
67
49
35,6
Saamisten arvonalentumiset
-
15
-
6
166,0
Nettopalkkiotuotot
10
10
-
2,5
Tuotot sijoitustoiminnasta
0
0
-
Liiketoiminnan muut tuotot
0
0
-
Henkilöstökulut
-10
-
8
25,2
Poistot ja arvonalentumiset
-1
-
2
-67,1
Liiketoiminnan muut kulut
-24
-19
25,3
Liikevoitto
27
24
13,3
Tuotot yhteensä
77
59
30,6
Kulut yhteensä
-35
-
29
19,2
Kulu–tuotto-suhde, %
45,1
49,4
-4,3*
Koko
pääoman tuotto (ROA), %
0,76
0,74
0,02
*
31.12.2023 31.12.2022 Muutos, %
Luottokanta, mrd.
€**
2,9
2,9
-
1,0
Talletukset, mrd. €**
1,4
1,5
-6,2
* Suhdeluvun muutos.
** Luottokanta ei sisällä vuoden 2023 alusta lähtien suojauslaskennassa olevien luottojen käyvän arvon muutoksia. Vertailukauden tiedot on oikaistu vastamaan nykyistä
määrittelyä.
Baltia-segmentti tarjoaa yritys- ja yhteisöasiakkaille rahoitus- ja likviditeetinhallintapalveluja sekä ulkomaankaupan
rahoituspalveluja paikallisella asiantuntemuksella. OP Yrityspankki Oyj:llä on sivuliikkeet Virossa, Latviassa ja Liettuassa.
Segmentin luottokanta pieneni tilikaudella 1,0 prosenttia 2,9 miljardiin euroon (2,9). Talletuskanta pieneni 6,2 prosenttia
1,4 miljardiin euroon (1,5).
Liiketoimintasegmentin merkittävimmät kehityspanostukset vuonna 2023 kohdistuivat vastuullisuuteen ja
järjestelmäkehittämiseen.
Tilikauden tulos
Segmentin liikevoitto oli 27 miljoonaa euroa (24). Tuotot kasvoivat 30,6 prosenttia. Kulut kasvoivat 19,2 prosenttia. Kulu–
tuotto-suhde vahvistui vertailukaudesta 45,1 prosenttiin (49,4).
Korkokate kasvoi 67 miljoonaan euroon (49). Korkokatetta kasvatti erityisesti OP Yrityspankin keskuspankin talletuskannalle
maksama korko. Nettopalkkiotuotot olivat 10 miljoonaa euroa (10).
Kulut olivat 35 miljoonaa euroa (29). Henkilöstökulut kasvoivat 25,2 prosenttia 10 miljoonaan euroon (8). Kasvuun
vaikuttivat henkilöstömäärän ja tulospalkkiovarauksen kasvu sekä palkkojen korotukset. Liiketoiminnan muut kulut
21
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 2023
kasvoivat 25,3 prosenttia 24 miljoonaan euroon (19). Muiden kulujen kasvu johtui lähinnä kasvaneista OP Ryhmän
sisäisistä veloituksista ja viranomaismaksuista.
Saamisten arvonalentumiset heikensivät tulosta 15 miljoonaa euroa (6). Saamisten arvonalentumiset kasvoivat pääosin
rakennus- ja kiinteistösektoreiden heikentyneen tilanteen seurauksena. Saamisten arvonalentumisiin sisältyy lisäksi johdon
harkintaan perustuva 2 miljoonan euron lisävaraus, joka kohdistuu rakentamis- ja kiinteistötoimialaan.
22
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 2023
Ryhmätoiminnot
Liiketappio oli -22 miljoonaa euroa (-83).
Rahoitusasema ja maksuvalmius säilyivät vahvoina.
Avainlukuja
Milj. €
1–12/2023 1–12/2022 Muutos, %
Korkokate
-
8
-
61
-
Saamisten arvonalentumiset
0
0 -
Nettopalkkiotuotot
-4 -5 -
Tuotot sijoitustoiminnasta
3 -12 -
Liiketoiminnan muut tuotot
23 24 -2,5
Henkilöstökulut
-
5
-
5
10,7
Poistot ja arvonalentumiset
0 -1 -
Liiketoiminnan muut kulut
-
31
-
23
33,8
Liiketappio
-
22
-
83
-
Saamiset ja velat yhteenliittymän keskusyhteisölle ja
jäsenluottolaitoksille, nettorahoitusasema, mrd.
€
-
12,5
-
16,1
-
Ryhmätoimintoihin on keskitetty OP Ryhmää tukevat toiminnot, kuten keskuspankki. Keskuspankin vastuulla on
jäsenluottolaitosten ja keskusyhteisökonsernin rahoituksen ja maksuvalmiuden hallinta. Se vastaa myös OP Ryhmän
tukkuvarainhankinnasta yhdessä OP-Asuntoluottopankki Oyj:n kanssa. Liiketoiminnan tuotot muodostuvat pääosin
korkokatteesta ja sijoitustoiminnan nettotuotoista. Sen merkittävimmät riskilajit ovat markkinariskit ja luottoriski.
Ryhmätoiminnoissa esitetään lisäksi ne tuotot, kulut, sijoitukset ja pääomat, joita ei ole kohdistettu liiketoimintasegmenteille.
Tilikauden tulos
Ryhmätoiminnot-segmentin liiketappio oli -22 miljoonaa euroa (-83). Liiketappio käyvin arvoin oli -61 miljoonaa
euroa (-147).
Korkokate oli 8 miljoonaa euroa negatiivinen (-61). TLTRO III -rahoitukseen ja sen suojaukseen liittyvien erien vaikutus oli
tilikaudella -11 miljoonaa (-10). Markkinakorkojen nousu vaikutti positiivisesti korkokatteeseen suhteessa vertailukauteen.
Tuotot sijoitustoiminnasta olivat 3 miljoonaa euroa (-12). Tuotot sijoitustoiminnasta sisälsivät saamistodistusten
myyntivoittoja 5 miljoonaa euroa (9). Korkoriskin suojaukseen käytettyjen johdannaisten tulos paransi tuottoja suhteessa
vertailukauteen. TLTRO III-rahoituksen korkoriskin suojauksen vaikutus vertailukaudella oli -9 miljoonaa euroa.
Osakeportfolion arvonmuutos puolestaan heikensi tuottoja vertailukauteen nähden.
Senior- ja senior non-preferred -ehtoisen tukkuvarainhankinnan keskimarginaali oli joulukuun lopussa 45 korkopistettä
(36).
OP Yrityspankki maksoi tilikaudella kokonaisuudessaan takaisin 12,0 miljardin TLTRO III -rahoituksen.
OP Yrityspankki laski kesäkuussa liikkeeseen 650 miljoonan euron senior-ehtoisen joukkovelkakirjalainan. Tilikaudella OP
Yrityspankki laski liikkeeseen pitkäaikaisia joukkovelkakirjalainoja yhteensä 2,2 miljardia euroa (4,8).
OP Yrityspankin taseen varoissa oli tilikauden päättyessä 622 (0) miljoonalla eurolla jaksotettuun hankintamenoon
luokiteltuja muiden kuin OP Ryhmän liikkeeseen laskemia joukkovelkakirjoja. Näiden joukkovelkakirjojen käypä arvo oli
640 (0) miljoonaa euroa.
Yhteenliittymän keskusyhteisön ja jäsenluottolaitosten sijoitukset OP Yrityspankkiin olivat tilikauden päättyessä
12,5 miljardia euroa (16,1) suuremmat kuin niiden keskuspankista ottama rahoitus. Nettomäärää pienensi erityisesti
jäsenluottolaitosten OP Yrityspankkiin tekemien talletusten määrän lasku. Talletusten määrään vaikutti OP Ryhmän omaan
taseeseen jätettyjen kiinteistövakuudellisten joukkovelkakirjalainojen erääntymiset.
OP Ryhmän ja OP Yrityspankki Oyj:n rahoitusasema ja maksuvalmius on vahva.
23
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 2023
ICT-investoinnit
OP Yrityspankki investoi jatkuvasti toimintansa kehittämiseen ja asiakaskokemuksen parantamiseen. Palvelutoiminnan
kehittämiseen liittyvistä kustannuksista merkittävä osa muodostuu ICT-investoinneista.
OP Ryhmä ja Microsoft syventävät IT-kumppanuuttaan ja OP Ryhmä siirtyy käyttämään laajasti Microsoftin pilvipalveluja.
Pilvisiirtymä on OP:lle merkittävä investointi uuteen teknologiaan, IT-osaamiseen ja toimintatapaan. OP tiedotti 22.8.2023
päätöksestään rakentaa uudet digipalvelunsa ja data-alustansa Microsoft Azuren ympäristöön ja keskittää IT-palvelunsa
Suomessa sijaitsevaan pilviekosysteemiin, mikä edistää koko Suomen digikasvua. Kumppanuuden ja pilviympäristöön
siirtymisen myötä OP Ryhmä voi tarjota asiakkailleen entistäkin paremmat palvelut.
OP Yrityspankin kehittämismenot ja tuotannon ylläpitoon liittyvät ICT-kulut olivat yhteensä 93 miljoonaa euroa (92).
Kehittämismenot sisältävät lisenssimaksuja, ostettuja palveluita, muita hankkeisiin liittyviä ulkoisia kustannuksia sekä omaa
työtä. Kehittämismenot olivat yhteensä 20 miljoonaa euroa (19). Kehittämismenoja ei ole aktivoitu.
Yksityiskohtaisempaa tietoa OP Yrityspankin investoinneista sisältyy tämän tilinpäätöstiedotteen selostusosan
liiketoimintasegmenttikohtaisiin osioihin.
Henkilöstö ja palkitseminen
OP Yrityspankki Oyj:n palveluksessa oli tilikauden lopussa 858 henkilöä (820). Henkilöstöä oli keskimäärin 862 (824).
Henkilöstö tilikauden lopussa
31.12.2023
31.12.2022
Yrityspankki ja pääomamarkkinat
288
304
Rahoitusyhtiöpalvelut ja maksuliike
375 342
Baltia
146
133
Ryhmätoiminnot
49 41
Yhteensä
858
820
OP Ryhmän ja OP Yrityspankin muuttuva palkitseminen koostui vuonna 2023 koko henkilöstöä koskevasta
tulospalkkiojärjestelmästä ja henkilöstörahastosta. Yrityskohtaiset vuosisuunnitelman mukaiset tavoitteet sekä
ryhmätasoiset strategiset tavoitteet huomioitiin tulospalkkiojärjestelmän ja henkilöstörahaston mittareissa.
Palkitsemisjärjestelmiä laadittaessa on otettu huomioon finanssi- ja rahoitusalan palkitsemisjärjestelmiä koskeva sääntely.
Hallinnointi ja johto
OP Yrityspankki Oyj:n johtamisjärjestelmän perustan muodostavat liiketoimintasegmentit. OP Yrityspankin toimintaa
johdetaan osana OP Ryhmän johtamisjärjestelmää.
OP Yrityspankki Oyj:n varsinaisessa yhtiökokouksessa 9.3.2023 hallitukseen valittiin puheenjohtajaksi OP Ryhmän
pääjohtaja Timo Ritakallio ja hallituksen muiksi jäseniksi Uudenmaan Osuuspankin toimitusjohtaja Olli Lehtilä, OP Turun
Seudun toimitusjohtaja Petteri Rinne, OP Keski-Suomen toimitusjohtaja Pasi Sorri, OP Ryhmän talous- ja rahoitusjohtaja
Mikko Timonen ja OP Ryhmän lakiasiainjohtajana vuoden 2023 loppuun asti toiminut Tiia Tuovinen, joka jää pois OP
Ryhmästä omasta pyynnöstään 1.7.2024. Hän toimii seniorineuvonantajana tammikuun alusta kesäkuun loppuun.
Tilintarkastajaksi tilikaudelle 2023 valittiin varsinaisessa yhtiökokouksessa tilintarkastusyhteisö KPMG Oy Ab. KPMG Oy Ab:n
nimeämänä päävastuullisena tilintarkastajana toimii KHT Juha-Pekka Mylén.
OP Ryhmän Pankkitoiminnan yritys- ja instituutioasiakkaat -liiketoiminnasta vastaava johtaja, tekniikan lisensiaatti Katja
Keitaanniemi on toiminut OP Yrityspankin toimitusjohtajana 6.8.2018 alkaen. Rahavirrat ja käyttöpääoma -liiketoiminta-
alueen johtaja, oikeustieteen kandidaatti, VT, MBA Jari Jaulimo on toiminut toimitusjohtajan sijaisena 1.8.2020 alkaen.
24
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 2023
Yhteisvastuu
OP Yrityspankki Oyj on talletuspankkien yhteenliittymästä annetussa laissa tarkoitetun yhteenliittymän keskusyhteisön (OP
Osuuskunta) jäsen ja kuuluu sanottuun yhteenliittymään.
Yhteenliittymään kuuluvat OP Yrityspankki Oyj:n ohella yhteenliittymän keskusyhteisönä toimiva OP Osuuskunta, muut
keskusyhteisön konsolidointiryhmään kuuluvat yritykset, keskusyhteisön jäsenluottolaitokset ja niiden konsolidointi-ryhmiin
kuuluvat yritykset sekä sellaiset luottolaitokset, rahoituslaitokset ja palveluyritykset, joiden äänivallasta edellä mainitut
yhteisöt yhdessä omistavat yli puolet.
Yhteenliittymään kuuluvat jäsenluottolaitokset (102 osuuspankkia, OP Yrityspankki Oyj, OP-Asuntoluottopankki Oyj ja OP
Vähittäisasiakkaat Oyj) ja keskusyhteisö ovat keskinäisessä vastuussa toistensa veloista. Velkoja, joka ei ole saanut
jäsenluottolaitokselta suoritusta erääntyneestä saatavastaan, voi vaatia suoritusta keskusyhteisöltä, kun päävelka on
erääntynyt. Mainitussa tapauksessa keskusyhteisön on laadittava laissa tarkoitettu osittelulaskelma kunkin
jäsenluottolaitoksen maksettavaksi tulevasta vastuuosuudesta. Jäsenluottolaitosten keskinäinen vastuu määräytyy
luottolaitosten viimeksi vahvistettujen taseiden mukaisessa suhteessa.
Jäsenluottolaitokset, mukaan lukien OP Yrityspankki Oyj, ovat velvollisia osallistumaan toisen jäsenluottolaitoksen
selvitystilan ehkäisemiseksi tarvittaviin tukitoimiin sekä keskusyhteisön toisen jäsenluottolaitoksen puolesta suorittaman
velan maksuun talletuspankkien yhteenliittymästä annetun lain 5 luvun mukaisesti.
Jäsenluottolaitoksilla on lisäksi keskusyhteisön maksukyvyttömyystilanteessa osuuskuntalain mukainen rajaton
lisämaksuvelvollisuus keskusyhteisön veloista.
Keskusyhteisö valvoo talletuspankkien yhteenliittymästä annetun lain mukaisesti jäsenluottolaitosten toimintaa, vahvistaa
niiden toiminnassa noudatettavaksi edellä tarkoitetun lain 5 §:ssä tarkoitetut toimintaperiaatteet sekä antaa
jäsenluottolaitoksille niiden maksuvalmiuden ja vakavaraisuuden turvaamiseksi ohjeita vakavaraisuuden ja riskien
hallinnasta, luotettavasta hallinnosta ja sisäisestä valvonnasta sekä ohjeita yhtenäisten tilinpäätösperiaatteiden
noudattamiseksi yhteenliittymän yhdistellyn tilinpäätöksen laatimisessa.
Talletussuojarahaston ja sijoittajien korvausrahaston suoja
OP Yrityspankki Oyj kuuluu talletussuojarahastoon ja sijoittajien korvausrahastoon.
Talletussuojarahastoa koskevan lainsäädännön mukaan osuuspankkien yhteenliittymään kuuluvia talletuspankkeja (ml. OP
Yrityspankki Oyj) pidetään talletussuojan osalta yhtenä pankkina. Talletussuojarahaston varoista korvataan tallettajan
saamiset osuuspankkien yhteenliittymään kuuluvilta talletuspankeilta yhteensä enintään 100 000 euroon asti.
Sijoittajien korvausrahastoa koskevan lainsäädännön mukaan osuuspankkien yhteenliittymää pidetään korvaussuojan
osalta yhtenä pankkina. Sijoittajalle korvataan saamiset enintään 20 000 euroon saakka. Rahasto ei korvaa arvopaperien
kurssimuutoksista tai vääristä sijoituspäätöksistä johtuvia tappioita. Korvausrahasto korvaa vain ei-ammattimaisten
sijoittajien saamisia.
Talletussuojasta vastaa valtiovarainministeriön alainen Rahoitusvakausvirasto.
Hallituksen esitys voitonjaosta
Tilinpäätöksen 31.12.2023 mukaan yhtiön voitonjakokelpoiset varat, joihin sisältyy tilikauden voitto 264 955 506,86 euroa,
olivat yhteensä 3 149 216 428,77 euroa. Yhtiön jakokelpoiset varat olivat yhteensä 3 480 597 265,83 euroa.
Hallitus esittää, että osinkoa jaetaan yhteensä 76 000 000,00 euroa, eli 0,24 euroa osakkeelta, ja että osingonjaon jälkeen
jäljelle jäävä osa 188 955 506,86 euroa kirjataan edellisten tilikausien voitto/tappio -tilille. Osingonjaon jälkeen yhtiölle jää
voitonjakokelpoisia varoja 3 073 216 428,77 euroa ja jakokelpoisia varoja yhteensä 3 404 597 265,83 euroa.
Yhtiön taloudellisessa asemassa ei tilikauden päättymisen jälkeen ole tapahtunut olennaisia muutoksia. Yhtiön
maksuvalmius on hyvä, eikä ehdotettu varojenjako vaaranna hallituksen näkemyksen mukaan yhtiön maksukykyä.
25
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 2023
Vuoden 2024 näkymät
Talouden arvioidaan taantuvan alkuvuonna, mutta inflaation hidastuminen ja korkojen lasku luovat edellytyksiä elpymiselle
loppuvuonna. Toimintaympäristöön liittyy yhä poikkeuksellista epävarmuutta. Sijoitusmarkkinoiden kehitys yhdessä
lisääntyneiden geopoliittisten kriisien ja jännitteiden kanssa voivat äkillisesti vaikuttaa toimintaympäristöön.
Arvio vuoden 2024 tuloksen kehityksestä annetaan ainoastaan ryhmätasolla OP Ryhmän tilinpäätöstiedotteessa sekä osa-
ja puolivuosikatsauksissa.
OP Yrityspankin tuloskehityksen merkittävimmät epävarmuustekijät liittyvät toimintaympäristön kehitykseen, korko- ja
sijoitusympäristön muutoksiin sekä saamisten arvonalentumisten kehitykseen. Lisäksi tulevaan tuloskehitykseen vaikuttavat
markkinoiden kasvuvauhti ja kilpailutilanteen muutos.
Tilinpäätöstiedotteessa esitetyt arviot perustuvat tämänhetkiseen näkemykseen toimintaympäristön sekä OP Yrityspankki
Oyj:n ja sen eri toimintojen kehityksestä, ja todelliset tulokset voivat olla merkittävästikin erilaiset.
26
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 2023
Keskeiset tuloslaskelma- ja tase-erät
Keskeiset tuloslaskelmaerät, milj. €
2023
2022
2021
Korkokate
582
396
412
Saamisten arvonalentumiset
-96
-18
-74
Nettopalkkiotuotot
73
19
31
Tuotot sijoitustoiminnasta
52
117
168
Muut tuotot
31
32
49
Henkilöstökulut
-84
-76
-72
Muut kulut
-229
-205
-248
Liikevoitto
329
265
267
Keskeiset tase-erät - vastaavaa, milj. €
Käteiset varat
19 710
34 951
32 789
Saamiset luottolaitoksilta
12 191
12 978
13 419
Saamiset asiakkailta
28 004
28 178
26 236
Johdannaissopimukset
4 780
5 782
3 712
Sijoitusomaisuus
12 748
16 404
17 373
Aineelliset ja aineettomat hyödykkeet
4
8
17
Muut erät
1 074
1 132
1 274
Vastaavaa yhteensä
78 512
99 433
94 820
Keskeiset tase-erät - vastattavaa, milj. €
Velat luottolaitoksille
23 830
40 899
42 660
Velat asiakkaille
17 226
19 014
18 357
Johdannaissopimukset
4 496
5 739
2 669
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjalainat
23 957
25 209
22 630
Muut vieraan pääoman erät
4 406
4 208
4 208
Oma pääoma
4 597
4 364
4 296
Vastattavaa yhteensä
78 512
99 433
94 820
27
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 2023
Tulos vuosineljänneksittäin
1–3/
2023
4–6/
2023
7–9/
2023
10–12/
2023
1–12/
2023
1–12/
2022
Milj.
€
Korkokate 127
136
159
161
582
396
Saamisten arvonalentumiset -11
-12
-40
-33
-96
-18
Nettopalkkiotuotot
17
23
12
21
73
19
Tuotot sijoitustoiminnasta
31
9
14
-1
52
117
Liiketoiminnan muut tuotot 11
7
6
7
31
32
Henkilöstökulut -19
-25
-17
-23
-84
-76
Poistot ja arvonalentumiset
-1
-1
0
0
-3
-9
Liiketoiminnan muut kulut
-74
-46
-45
-61
-226
-196
Liikevoitto
81
90
88
70
329
265
Tulos ennen veroja 81
90
88
70
329
265
Tuloverot
-17
-18
-18
-12
-64
-54
Kauden tulos 65
72
70
58
265
211
Taloudellista kehitystä kuvaavat tunnusluvut
202
3
202
2
20
21
Oman pääoman tuotto (ROE), %
5,9
4,9
5,2
Oman pääoman tuotto käyvin arvoin (ROE), %
5,2
3,2
5,5
Koko pääoman tuotto (ROA), %
0,3
0,2
0,2
Omavaraisuusaste, %
5,9
4,4
4,5
Kulujen osuus tuotoista, %
42,4
49,8
48,5
Henkilöstö keskimäärin
862
824
758
Osakekohtaiset tunnusluvut
Oma pääoma/osake, euro
14,38
13,66
13,44
Osinko/osake, euro*
0,24
-
0,25
Osinko/tulos, %*
28,68
-
37,23
Osakkeiden lukumäärä tilikauden lopussa, kpl
319 551 415
319 551 415
319 551 415
* Hallituksen ehdotus 2023
OP
Osuuskunta omistaa kaikki OP Yrityspankki Oyj:n osakkeet. Osakkeiden lukumäärä ei ole muuttunut tilikauden aikana.
28
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 2023
Tunnuslukujen laskentakaavat
Vaihtoehtoisia tunnuslukuja esitetään kuvaamaan liiketoiminnan taloudellista kehitystä ja parantamaan vertailukelpoisuutta
eri raportointikausien välillä. Käytettyjen vaihtoehtoisten tunnuslukujen laskentakaavat on esitetty alla.
Vaihtoehtoiset tunnusluvut
Tunnusluku
Laskentakaava
Kuvaus
Oman pääoman tuotto (ROE), %
Tilikauden tulos
x 100
Tunnusluku kertoo, kuinka paljon omalle pääomalle on kertynyt
tuottoa tilikauden aikana.
Oma pääoma (kauden alun ja lopun
keskiarvo)
Oman pääoman tuotto (ROE), käyvin arvoin, %
Tilikauden laaja tulos
Oma pääoma (kauden alun ja lopun
keskiarvo)
x 100
Tunnusluku kertoo, kuinka paljon omalle pääomalle on kertynyt
laajan tuloksen mukaista tuottoa tilikauden aikana
Koko pääoman tuotto (ROA), %
Tilikauden tulos
x 100
Tunnusluku kertoo, kuinka paljon toimintaan sitoutuneelle
pääomalle on kertynyt tilikaudella tuottoa.
Taseen loppusumma keskimäärin (kauden
alun ja lopun keskiarvo)
Omavaraisuusaste, % Oma pääoma
x 100
Tunnusluku kertoo, kuinka suuri osuus yhtiön varallisuudesta on
omaa pääomaa.
Taseen loppusumma
Oma pääoma /osake Oma pääoma Tunnusluku kertoo osakekohtaisen oman pääoman.
Osakkeiden osakeantioikaistu lukumäärä
tilinpäätöksessä
Osinko/osake, euro Tilikaudelta jaettava osinko
O
sakekohtainen osinko kuvaa
jaettavan
osingon
osuutta
yhtä
osaketta kohden.
Osakkeiden osakeantioikaistu lukumäärä
tilinpäätöksessä
Osinko / tulos, %
Osakekohtainen osinko
x 100
Osinkosuhde kertoo, kuinka suuri jaettava osinko on suhteessa
tilikauden tulokseen
Osakekohtainen tulos
Tuotot yhteensä
Korkokate + Nettopalkkiotuotot + Tuotot
sijoitustoiminnasta + Liiketoiminnan muut
tuotot
Tunnusluku kuvaa kaikkien tuottojen kehittymistä.
Kulut yhteensä
Henkilöstökulut + Poistot ja
arvonalentumiset + Liiketoiminnan muut
kulut
Tunnusluku kuvaa kaikkien kulujen kehittymistä.
Tuotot sijoitustoiminnasta
Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävien
rahoitusvarojen nettotuotot +
Sijoitustoiminnan nettotuotot
Tunnusluku kuvaa kaikkien sijoitustoimintaan liittyvien tuottojen
kehittymistä.
29
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 2023
Kulut yhteensä
Tunnusluku kertoo, mikä on kulujen osuus tuotoista. Mitä
matalampi tunnusluku on, sitä parempi.
Kulujen osuus tuotoista, %
x 100
Tuotot yhteensä
Luottokanta
Tase
-
erään Saamiset asiakkailta
sisältyvät
luotot ja tappiota koskeva vähennyserä.
Taseen erässä Saamiset asiakkailta esitetään luottokanta.
Saamisten arvonalentumiset luotto
-
ja
takauskannasta, %
Saamisten arvonalentumiset x (tilikauden
päivät/tilikauden päivät)
x 100
Tunnusluvulla kuvataan tuloslaskelmalle kirjattujen saamisten
arvonalentumisten määrää suhteessa luotto- ja takauskantaan.
Mitä matalampi tunnusluku on, sitä parempi.
Luotto- ja takauskanta tilikauden lopussa
Talletukset
Tase-erän Velat asiakkaille sisältämät
talletukset - suojauslaskennassa olevien
talletusten käyvän arvon muutokset
Taseen erässä Velat asiakkaille esitetään talletukset.
Tappiota koskevan vähennyserän
kattavuusaste (coverage ratio), %
Tappiota koskeva vähennyserä
x 100
Tunnusluku kuvaa, paljonko odotettavissa olevien tappioiden
määrä kattaa vastuun määrästä.
Luottoriskiä sisältävät taseen erät + taseen
ulkopuolisten erien luottovasta-arvo
Maksukyvyttömyyden havainnointiaste
(default capture rate), %
Uudet maksukyvyttömät sopimukset, jotka
olivat vaiheessa 2 vertailukaudella
x 100
Tunnusluku kuvaa SICR-mallin (merkittävä luottoriskin kasvu)
tehokkuutta, eli kuinka moni sopimus oli vaiheessa 2 ennen kuin
se siirtyi vaiheeseen 3.
Uudet maksukyvyttömät sopimukset
tilikaudella
Erillislaskentaan perustuvat tunnusluvut
Vakavaraisuussuhde, %
Omat varat yhteensä
x 100
Tunnusluku kuvaa luottolaitoksen vakavaraisuutta ja
kertoo omien varojen suhteen kokonaisriskin määrään.
Kokonaisriski
Tier 1 -vakavaraisuussuhde, %
Ensisijainen pääoma (Tier 1)
x 100
Tunnusluku kuvaa luottolaitoksen vakavaraisuutta ja
kertoo ensisijaisen pääoman suhteen kokonaisriskin
määrään.
Kokonaisriski
Ydinpääoman (CET1) vakavaraisuussuhde, %
Ydinpääoma (CET1)
x 100
Tunnusluku kuvaa luottolaitoksen vakavaraisuutta ja
kertoo ydinpääoman suhteen kokonaisriskin määrään.
Kokonaisriski
Vähimmäisomavaraisuusaste (leverage ratio),
%
Ensisijainen pääoma (T1)
x 100
Tunnusluku kuvaa luottolaitoksen velkaantuneisuutta ja
kertoo ensisijaisen pääoman suhteen vastuiden
kokonaismäärään.
Vastuiden määrä
Maksuvalmiusvaatimus (LCR), % Likvidit varat
x 100
Tunnusluku kuvaa lyhyen aikavälin maksuvalmiusriskiä,
joka edellyttää pankilta riittäviä korkealaatuisia likvidejä
varoja 30 päivää kestävästä akuutista stressiskenaariosta
selviämiseen.
Likviditeetin ulosvirtaukset - likviditeetin
sisään virtaukset stressitilanteessa
30
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 2023
Pysyvän varainhankinnan vaatimus (NSFR), %
Pysyvä varainhankinta
x 100
Pysyvän varainhankinnan tunnusluku kuvaa pitkän
aikavälin likviditeettiriskiä, joka edellyttää pankilta riittävää
määrää vakaita rahoituslähteitä suhteessa vakaita
rahoituslähteitä edellyttäviin eriin. Tavoitteena on turvata
varojen ja velkojen kestävää maturiteettirakennetta
vuoden aikahorisontilla ja rajoittaa turvautumista liiaksi
lyhytaikaiseen tukkuvarainhankintaan.
Pysyvän varainhankinnan vaade
Järjestämättömät saamiset vastuista, %
Järjestämättömät saamiset (brutto)
x 100
Tunnusluku kuvaa vakavissa maksuongelmissa olevien
asiakkaiden vastuiden osuutta koko vastuukannasta.
Järjestämättömillä saamisilla tarkoitetaan yli 90 päivää
erääntyneitä saamisia ja muita riskillisiksi luokiteltuja
saamisia sekä tällaisiin saamisiin kohdistuvia asiakkaan
taloudellisista vaikeuksista johtuvia lainanhoitojoustoja.
Lainanhoitojoustot ovat asiakkaan aloitteesta sovittuja
helpotuksia alkuperäiseen maksuohjelmaan, ja niillä
pyritään auttamaan asiakasta selviytymään väliaikaisista
maksuvaikeuksista. Järjestämättömät saamiset esitetään
bruttomääräisinä, niistä ei ole vähennetty odotettavissa
olevia luottotappioita.
Vastuut tilikauden lopussa
Ongelmasaamiset vastuista, %
Ongelmasaamiset (brutto)
x 100
Tunnusluku kuvaa
maksuongelmissa olevien asiakkaiden
vastuiden osuutta koko vastuukannasta.
Ongelmasaamisilla tarkoitetaan yli 90 päivää erääntyneitä
saamisia, muita riskillisiksi luokiteltuja saamisia sekä
tällaisiin tai terveisiin saamisiin kohdistuvia asiakkaan
taloudellisista vaikeuksista johtuvia lainanhoitojoustoja.
Lainanhoitojoustot ovat asiakkaan aloitteesta sovittuja
helpotuksia alkuperäiseen maksuohjelmaan, ja niillä
pyritään auttamaan asiakasta selviytymään väliaikaisista
maksuvaikeuksista. Järjestämättömien
lainanhoitojoustojen lisäksi ongelmasaamisiin sisältyvät
koeajalla olevat järjestämättömistä saamisista jo
tervehtyneet lainanhoitojoustosaamiset tai saamiset, joissa
lainanhoitojousto on tehty sopimukseen, joka ei ollut
järjestämätön. Muista kuin asiakkaan taloudellisista
vaikeuksista johtuneita maksuohjelmamuutoksia ei
luokitella ongelmasaamisiksi. Ongelmasaamiset esitetään
bruttomääräisinä, niistä ei ole vähennetty odotettavissa
olevia luottotappioita.
Vastuut tilikauden lopussa
Terveet lainanhoitojoustosaamiset vastuista, %
Terveet lainanhoitojoustosaamiset (brutto)
x 100
Tunnuslu
ku kuvaa
terveiden lainanhoitojoustosaamisten
osuutta koko vastuukannasta.
Terveitä lainanhoitojoustosaamisia ovat koeajalla olevat
järjestämättömistä saamisista jo tervehtyneet
lainanhoitojoustosaamiset tai saamiset, joissa
lainanhoitojousto on tehty sopimukseen, joka ei ollut
järjestämätön. Muista kuin asiakkaan taloudellisista
vaikeuksista johtuneita maksuohjelmamuutoksia ei
luokitella lainanhoitojoustosaamisiksi.
Vastuut tilikauden lopussa
31
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 2023
Terveet lainanhoitojoustosaamiset
ongelmasaamisista, %
Terveet lainanhoitojoustosaamiset (brutto)
x 100
Tunnusluku kuvaa terveiden lainanhoitojoustosaamisten
osuutta ongelmasaamisista, joihin sisältyy terveiden
lainanhoitojoustosaamisten lisäksi järjestämättömät
saamiset.
Terveitä lainanhoitojoustosaamisia ovat koeajalla olevat
järjestämättömistä saamisista jo tervehtyneet
lainanhoitojoustosaamiset tai saamiset, joissa
lainanhoitojousto on tehty sopimukseen, joka ei ollut
järjestämätön. Muista kuin asiakkaan taloudellisista
vaikeuksista johtuneita maksuohjelmamuutoksia ei
luokitella lainanhoitojoustosaamisiksi.
Ongelmasaamiset tilikauden lopussa
Tappiota koskeva vähennyserä (saamiset
asiakkailta) ongelmasaamisista, %
Tappiota koskeva vähennyserä, joka
kohdistuu tase-erään saamiset asiakkailta
x 100
Tunnusluku kuvaa odotettavissa olevien tappioiden
osuutta kaikista ongelmasaamisista. Ongelmasaamisiin
sisältyvät järjestämättömät saamiset sekä terveet
lainanhoitojoustosaamiset.
Ongelmasaamiset tilikauden lopussa
Luotto- ja takauskanta
Luottokanta + takauskanta
Tunnusluku kuvaa annettujen luottojen ja takausten
yhteismäärää.
Vastuut
Luotto- ja takauskanta + korkosaamiset +
käyttämättömät luottojärjestelyt
Ongelmasaamisten ja järjestämättömien saamisten
suhteutusperusteena käytetään luotto- ja takauskannan,
korkosaamisten sekä käyttämättömien luottojärjestelyiden
(nostamattomat luotot ja nostovarat) summaa.
Muut vastuut
Korkosaamiset + käyttämättömät
luottojärjestelyt
Luotto- ja takauskannan lisäksi vastuita muodostuu
korkosaamisista sekä käyttämättömistä luottojärjestelyistä
(nostamattomat luotot ja nostovarat).
32
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 2023
Vakavaraisuustaulukot
Luottolaitosvakavaraisuus
Omat varat, milj. €
31.12.2023 31.12.2022
OP Yrityspankki
Oyj:n
oma pääoma
4 597
4
364
Käyvän arvon rahasto, rahavirran suojaus
6
26
Ydinpääoma (CET1) ennen vähennyksiä
4 603
4
390
Aineettomat hyödykkeet
-
1
-
3
Eläkevastuun ylikate ja arvostusoikaisut
-
59
-
75
Ennakoitu voitonjako
-
76
ECL
-
odotetut tappiot alijäämä
-
125
Järjestämättömien vastuiden kattamisvaatimuksesta puuttuva määrä
-
37
-
3
Ydinpääoma (CET1)
4 430
4
184
Ensisijainen pääoma (T1)
4 430
4 184
Debentuurilainat
1 308
1 308
Debentuurilainat, joihin sovelletaan siirtymäsäännöstä
57
91
Yleiset luottoriskioikaisut
22
ECL
-
odotetut tappiot ylijäämä
25
Toissijainen pääoma (T2)
1 387
1
424
Omat varat yhteensä
5 816
5
608
Kokonaisriski, milj. €
31.12.2023 31.12.2022
Luotto
-
ja vastapuoliriski
30 744
26 861
Standardimenetelmä (SA)
30 744
6 070
Valtio
-
ja keskuspankkivastuut
87
91
Luottolaitosvastuut
603
627
Yritysvastuut
23 701
4 616
Vähittäisvastuut
3 060
45
Kiinteistövakuudelliset vastuut
1 438
99
Maksukyvyttömät vastuut
638
16
Erityisen suuren riskin erät
219
Katetut joukkolainat
608
540
Saamiset, joihin voidaan soveltaa lyhyen aikavälin luottoluokitusta
0
Yhteistä sijoitustoimintaa
harjoittavat yritykset (CIU)
60
Oman pääoman ehtoiset sijoitukset
11
0
Muut
317
34
Sisäisten luottoluokitusten menetelmä (IRB)
20
791
Yritysvastuut
18 421
Vähittäisvastuut
1
967
Oman pääoman ehtoiset sijoitukset
93
Muut
309
Keskusvastapuolen maksukyvyttömyysrahaston riskit
1
0
Arvopaperistetut erät
50
111
Markkina
-
ja selvitysriski, standardimenetelmä
1 006
1
070
Operatiivinen riski, standardimenetelmä
1 086
1
028
Vastuun arvonoikaisu (CVA)
217
179
Muut riskit*
969
5
824
Kokonaisriski yhteensä
34 072
35 074
* Muuten kattamattomat riskit. Vertailukaudella standardimenetelmään perustuva riskipainotettujen erien lattia.
33
OP Yrityspankki Oyj:n
toimintakertomus 2023
Suhdeluvut, %
31.12.2023 31.12.2022
Ydinpääoman (CET1) vakavaraisuussuhde
13,0 11,9
Tier1
-
vakavaraisuussuhde
13,0
11,9
Vakavaraisuussuhde
17,1
16,0
Suhdeluvut ilman siirtymäsäännöstä, % 31.12.2023 31.12.2022
Ydinpääoman (CET1) vakavaraisuussuhde
13,0 11,9
Tier1-vakavaraisuussuhde
13,0 11,9
Vakavaraisuussuhde
16,9 15,7
Pääomavaatimus, milj. €
31.12.2023 31.12.2022
Omat varat
5 816 5 608
Pääomavaatimus
3 657
3 720
Puskuri pääomavaatimuksiin
2 159 1 888
Pääomavaatimus muodostuu minimivaatimuksesta 8 prosenttia, kiinteästä lisäpääomavaatimuksesta 2,5 prosenttia ja ulkomaisten vastuiden
maakohtaisista muuttuvista lisäpääomavaatimuksista.
34
TAULUKKO-OSA
Tuloslaskelma
Milj. € Liite
2023 2022
Korkotuotot 2 839 735
Korkokulut -2 257 -339
Korkokate 5 582 396
Saamisten arvonalentumiset 6 -96 -18
Palkkiotuotot 136 134
Palkkiokulut -63 -115
Nettopalkkiotuotot 7 73 19
Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävien rahoitusvarojen nettotuotot 8 47 107
Sijoitustoiminnan nettotuotot 9 5 10
Liiketoiminnan muut tuotot 10 31 32
Henkilöstökulut 11 -84 -76
Poistot ja arvonalentumiset 12 -3 -9
Liiketoiminnan muut kulut 13 -226 -196
Liiketoiminnan kulut -313 -281
Liikevoitto (-tappio) 329 265
Tulos ennen veroja 329 265
Tuloverot 14 -64 -54
Tilikauden tulos 265 211
Laaja tuloslaskelma
Milj. € Liite
2023 2022
Tilikauden tulos 265 211
28 2 11
Käyvän arvon rahaston muutos
30 -67 -58
30 24 -31
24 0 -2
30 13 12
30 -5 6
Muut laajan tuloksen erät -32 -63
Tilikauden laaja tulos 233 148
Rahavirran suojauksesta
Erät, joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi
Etuuspohjaisten eläkejärjestelyiden uudelleen
määrittämisestä johtuvat voitot/(tappiot)
Erät, jotka saatetaan myöhemmin siirtää tulosvaikutteiseksi
Käypään arvoon arvostamisesta
Rahavirran suojauksesta
Tuloverot
Eristä, joita ei siirretä tulosvaikutteiseksi
Etuuspohjaisten eläkejärjestelyiden uudelleen
määrittämisestä johtuvista voitoista/(tappioista)
Eristä, jotka saatetaan myöhemmin siirtää tulosvaikutteiseksi
Käypään arvoon arvostamisesta
35
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Milj. € Liite 31.12.2023 31.12.2022
Käteiset varat 15 19 710 34 951
Saamiset luottolaitoksilta 16 12 191 12 978
Saamiset asiakkailta 17 28 004 28 178
Johdannaissopimukset 18 4 780 5 782
Sijoitusomaisuus 19 12 748 16 404
Aineettomat hyödykkeet 20 1 3
Aineelliset hyödykkeet 21 3 5
Muut varat 23 1 043 1 132
Verosaamiset 24 31 0
Varat yhteensä 78 512 99 433
Velat luottolaitoksille 25 23 830 40 899
Velat asiakkaille 26 17 226 19 014
Johdannaissopimukset 18 4 496 5 739
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat 27 23 957 25 209
Varaukset ja muut velat 28 2 656 2 509
Verovelat 24 336 316
Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla 29 1 414 1 384
Velat yhteensä 73 915 95 069
Oma pääoma 30
Osakepääoma 428 428
Käyvän arvon rahasto -63 -29
Muut rahastot 1 019 1 019
Kertyneet voittovarat 3 213 2 947
Oma pääoma yhteensä 4 597 4 364
Velat ja oma pääoma yhteensä 78 512 99 433
Tase
36
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Osake-
pääoma
Käyvän arvon
rahasto
Muut
rahastot
Kertyneet
voittovarat
Oma
pääoma
yhteensä
Oma pääoma 1.1.2022 428 42 1 019 2 807 4 296
Tilikauden laaja tulos -71 219 148
Tilikauden tulos 211 211
Muut laajan tuloksen erät -71 9 -63
Voitonjako -80 -80
Muut 0 0
Oma pääoma 31.12.2022 428 -29 1 019 2 947 4 364
Osake-
pääoma
Käyvän arvon
rahasto
Muut
rahastot
Kertyneet
voittovarat
Oma
pääoma
yhteensä
Oma pääoma 1.1.2023 428 -29 1 019 2 947 4 364
Tilikauden laaja tulos -34 266 233
Tilikauden tulos 265 265
Muut laajan tuloksen erät -34 1 -32
Muut 0 0
Oma pääoma 31.12.2023 428 -63 1 019 3 213 4 597
Oman pääoman muutoslaskelma
Milj. €
Milj. €
37
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Rahavirtalaskelma
Milj. € Liite
2023 2022
Liiketoiminnan rahavirta
Tilikauden tulos 265 211
Oikaisut tilikauden tulokseen 320 286
Liiketoiminnan varojen lisäys (-) tai vähennys (+) 4 985 -1 980
Saamiset luottolaitoksilta 16 528 782
Saamiset asiakkailta 17 182 -2 013
Johdannaissopimukset 18 -73 -362
Sijoitusomaisuus 19 4 260 -530
Muut varat 23 89 142
Liiketoiminnan velkojen lisäys (+) tai vähennys (-) -18 941 556
Velat luottolaitoksille 25 -17 432 -752
Velat asiakkaille 26 -1 788 657
Johdannaissopimukset 18 59 519
Varaukset ja muut velat 28 221 132
Maksetut tuloverot -67 -62
Saadut osingot 2 0
A. Liiketoiminnan rahavirta yhteensä -13 435 -988
Investointien rahavirta
Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin 20,21 -6 0
Aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden luovutukset 20,21 6 0
B. Investointien rahavirta yhteensä 0 0
Rahoituksen rahavirrat
Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla, lisäykset 29 6
Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla, vähennykset 29 -5 -534
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat, lisäykset 27 10 457 18 727
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat, vähennykset 27 -12 472 -14 918
Maksetut osingot -80
Vuokrasopimusvelat 22 -1 -1
C. Rahoituksen rahavirta yhteensä -2 020 3 200
Rahavarojen nettomuutos (A+B+C) -15 455 2 211
Rahavarat tilikauden alussa 35 395 32 891
Valuuttakurssien muutosten vaikutus -45 292
Rahavarat tilikauden lopussa 19 894 35 395
Saadut korot 5 795 1 283
Maksetut korot -5 357 -946
Tilikauden tulokseen tehdyt oikaisut
Erät, joihin ei liity maksutapahtumaa ja muut oikaisut
Saamisten arvonalentumiset 97 19
Rahoitusinstrumenttien arvon muutokset 160 203
Etuuspohjaiset eläkejärjestelyt 0 0
Poistot ja arvonalentumiset 3 9
Maksetut tuloverot 64 54
Muut -4 0
Oikaisut yhteensä 320 286
Rahavarat
Käteiset varat 19 710 34 951
Vaadittaessa maksettavat saamiset luottolaitoksilta 184 443
Yhteensä 19 894 35 395
38
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Tilinpäätöksen liitetiedot
Sisällysluettelo
1. OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätöksen laatimisperiaatteet
2.
OP Yrityspankki Oyj:n riskienhallinnan periaatteet
3. Tilinpäätöksen laatimisperiaatteiden ja esittämisen muutokset
4. Segmenttiraportointi
Tuloslaskelmaa koskevat liitetiedot
5. Korkokate
6. Saamisten arvonalentumiset
7. Nettopalkkiotuotot
8. Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävien rahoitusvarojen nettotuotot
9. Sijoitustoiminnan nettotuotot
10. Liiketoiminnan muut tuotot
11. Henkilöstökulut
12. Poistot ja arvonalentumiset
13. Liiketoiminnan muut kulut
14. Tuloverot
Varoja koskevat liitetiedot
15. Käteiset varat
16. Saamiset luottolaitoksilta
17. Saamiset asiakkailta
18. Johdannaissopimukset
19. Sijoitusomaisuus
20. Aineettomat hyödykkeet
21. Aineelliset hyödykkeet
22. Vuokrasopimukset
23. Muut varat
24. Verosaamiset ja -velat
Velkoja ja omaa pääomaa koskevat liitetiedot
25. Velat luottolaitoksille
26. Velat asiakkaille
27. Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat
28. Varaukset ja muut velat
29. Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla
30. Oma pääoma
Muut tasetta ja taseen ulkopuolisia eriä koskevat liitetiedot
31. Saamisten ja saamistodistusten tappiota koskeva vähennyserä
32. Annetut vakuudet
33. Saadut rahoitusvakuudet
34. Rahoitusvarojen ja -velkojen luokittelu
35. Toistuvasti käypään arvoon arvostettujen erien ryhmittely arvostusmenetelmän mukaisesti
36. Taseen ulkopuoliset sitoumukset
37. Rahoitusvarat ja -velat, jotka on vähennetty toisistaan tai joita koskee toimeenpantavissa oleva yleinen nettoutusjärjestely
Riskienhallinan liitetiedot
38. Luottotappioiden ja arvonalentumisten kehitys
39. Saadut vakuudet vakuuslajeittain
40. Varainhankinnan rakenne
41. Rahoitusvarojen ja -velkojen maturiteettijakauma jäljellä olevan juoksuajan mukaan
42. Rahoitusvarojen ja -velkojen maturiteetit uudelleenhinnoittelun mukaan
43. Rahoitustaseen korkoriskin ja markkinariskin herkkyysanalyysi
44. Likviditeettireservi
Muut liitetiedot
45. Maakohtaiset tiedot
46. Lähipiiritapahtumat
47. Tilinpäätöspäivän jälkeiset tapahtumat
39
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Liite 1. OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätöksen laatimisperiaatteet
Yleistä
OP Yrityspankki on yksi johtavista yrityspankeista Suomessa. OP Yrityspankilla on vakiintunut ja laaja yhtiöistä ja instituutioista koostuva
asiakaskunta, jolle se tarjoaa kattavan valikoiman pankkipalveluita. Lisäksi OP Yrityspankki toimii myös keskuspankkina OP Ryhmän
osuuspankeille.
OP Yrityspankki Oyj kuuluu OP Ryhmään, joka muodostuu 102 osuuspankista ja niiden keskusyhteisöstä OP Osuuskunnasta
tytäryhtiöineen. OP Ryhmän jäsenluottolaitoksiin kuuluvat OP Yrityspankki Oyj, OP Vähittäisasiakkaat Oyj ja OP Osuuskunnan
jäsenosuuspankit.
Talletuspankkien yhteenliittymästä annetun lain mukaisesti jäsenluottolaitokset, mukaan lukien OP Yrityspankki ja OP Osuuskunta
vastaavat viime kädessä yhteisvastuullisesti toistensa veloista ja sitoumuksista. Jos jäsenluottolaitoksen omat varat vähenevät tappioiden
vuoksi niin alhaisiksi, että laissa määritellyt selvitystilan edellytykset täyttyvät, OP Osuuskunnalla on oikeus periä jäsenluottolaitoksiltaan
ylimääräisiä maksuja viimeksi vahvistettujen taseiden yhteenlaskettujen loppusummien perusteella.
OP Yrityspankin kotipaikka on Helsinki ja sen rekisteröity katuosoite on Gebhardinaukio 1, 00510 Helsinki. OP Yrityspankin rekisteröity
postiosoite on PL 308, 00013 OP. Jäljennös OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätöksestä on saatavissa internet-osoitteesta www.op.fi tai yhtiön
toimipisteestä.
OP Yrityspankin emoyhtiö on OP Osuuskunta, jonka konsernitilinpäätökseen OP Yrityspankin tiedot yhdistellään.
Jäljennös OP Osuuskunnan tilinpäätöksestä on saatavissa käyntiosoitteessa Gebhardinaukio 1, 00510 Helsinki. OP Ryhmän tilinpäätös on
saatavissa internet-osoitteesta www.op.fi tai yhtiön toimipisteestä osoitteesta Gebhardinaukio 1, 00510 Helsinki.
OP Yrityspankin hallitus hyväksyi tilinpäätöstiedotteen julkaistavaksi 7.2.2024, ja hallitus hyväksyi tilinpäätöksen 7.2.2024.
1 Laatimisperusta
Tilinpäätös on laadittu kansainvälisten IFRS-standardien (International Financial Reporting Standards) mukaisesti. Tilinpäätöksen
laadinnassa noudatetaan niitä IAS- ja IFRS-standardeja ja SIC- ja IFRIC-tulkintoja, jotka olivat voimassa 31.12.2023. Kansainvälisillä
tilinpäätösstandardeilla viitataan niihin standardeihin ja tulkintoihin, jotka on hyväksytty Euroopan parlamentin ja neuvoston asetuksen
(EU) N:o 1606/2002 mukaisesti. OP Yrityspankin liitetiedot ovat myös suomalaisten, IFRS-säännöksiä täydentävien kirjanpito- ja
yhteisölainsäädännön vaatimusten mukaiset.
OP Yrityspankki otti käyttöön vuonna 2023 seuraavat standardit ja tulkinnat:
Standardeihin IAS1, IAS 8 ja IAS 12 tehdyt muutokset tulivat voimaan 1.1.2023. Muutoksilla ei ole merkittävää vaikutusta OP
Yrityspankin tilinpäätökseen.
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös on laadittu alkuperäisiin hankintamenoihin perustuen, lukuun ottamatta käypään arvoon
tulosvaikutteisesti kirjattavia rahoitusvaroja ja -velkoja, käypään arvoon muiden laajan tuloksen erien kautta kirjattavia rahoitusvaroja,
suojauskohteita käyvän arvon suojauksessa (suojatun riskin osalta) ja johdannaissopimuksia. Lisäksi etuuspohjaiset eläkejärjestelyt on
käsitelty IAS 19 -standardin mukaisesti.
Tilinpäätöstiedot esitetään miljoonina euroina. Liitetaulukoiden erissä esitetty numero nolla tarkoittaa sitä, että erä sisältää saldoa, mutta
se pyöristyy nollaan. Mikäli erässä ei esitetä mitään (tyhjä), erän saldo on nolla.
Euroopan parlamentin ja neuvoston asetuksen (EU) N:o 575/2013 mukaiset Pilari 3 -vakavaraisuustiedot esitetään erillisessä OP
Ryhmän riski- ja vakavaraisuusraportissa sekä OP-yhteenliittymän Pilari III -taulukoissa. OP Yrityspankin toimintakertomuksessa
esitetään kooste OP Yrityspankin vakavaraisuudesta.
2 Johdon harkintaa edellyttävät laatimisperiaatteet ja arvioihin liittyvät keskeiset epävarmuustekijät
Tilinpäätöksen laatiminen IFRS-standardien mukaisesti edellyttää johdolta arvioiden tekemistä ja harkintaa laatimisperiaatteiden
soveltamisessa. Tilinpäätöstä laadittaessa tehdään tulevaisuutta koskevia arvioita ja oletuksia, joiden lopputulemat voivat poiketa
toteumasta. Lisäksi joudutaan käyttämään harkintaa tilinpäätöksen laatimisperiaatteiden soveltamisessa.
40
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Johdon harkintaa edellyttävät laatimisperiaatteet
2.1. Vastuullisuus
Vastuullisuus on kiinteä osa OP Yrityspankin ja OP Ryhmän liiketoimintaa ja strategiaa, ja vastuullinen liiketoiminta on yksi OP Ryhmän
strategisista painopisteistä. OP Ryhmän vastuullisuusohjelma ja sen linjaukset toteuttavat OP Ryhmän strategiaa sekä ohjaavat
liiketoimintojen ja osuuspankkien vastuullisuustyötä. OP Ryhmän vastuullisuusohjelma rakentuu kolmen teeman ympärille: Ilmasto ja
ympäristö, Ihmiset ja yhteisöt sekä Hyvä hallintotapa.
Johto on arvioinut vastuullisuusteemojen vaikuttavan OP Yrityspankin tilinpäätöksessä seuraaviin osa-alueisiin:
odotettavissa olevat luottotappiot (Liite 31. Saamisten ja saamistodistusten tappiota koskeva vähennyserä)
vihreät joukkovelkakirjalainat (Liite 27. Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat)
vihreät lainat ja kestävyyskriteerilainat (Liite 17. Saamiset asiakkailta)
2.2 Odotettavissa olevat luottotappiot
Odotettavissa olevien luottotappioiden (ECL) laskentamallien määrittämiseen liittyy useita johdon harkintaa edellyttäviä tekijöitä, muun
muassa:
Oikeiden ECL-mallien valinta niin, että mallit kuvaavat sopimuskannan odotettavissa olevia luottotappioita mahdollisimman
hyvin.
Malleissa tehdyt erilaiset oletukset ja asiantuntija-arviot.
ECL-mallien parametrien estimointimenetelmien valinta.
Sopimuksen maturiteetin määrittäminen eräpäivättömille luotoille (valmiusluotot).
Käytettävissä olevan mallinnusaineiston ja datan laatuun liittyvän malliriskin määrittäminen.
Sopimusten oikea ryhmittely eri segmentteihin siten, että niiden ECL lasketaan oikealla mallilla.
Makroekonomisten tekijöiden valinta niin, että niiden muutokset korreloivat sopimusten maksukyvyttömyyden
todennäköisyyden kanssa.
Makroekonomisten skenaarioiden ja niiden todennäköisyyksien ennustaminen tulevaisuuteen.
Tiettyyn toimialaan kohdistetut johdon harkintaan perustuvat lisävaraukset.
Vakuuden maantieteellisen sijainnin perusteella tehdyt johdon harkintaan perustuvat vakuusarvon alennukset.
Johdon harkintaa on käytetty myös luottoriskin merkittävän kasvun arvioinnissa, muun muassa:
Henkilöasiakkaiden suhteellisen luottoriskin muutoksen arvioinnissa käytetyssä asiantuntija-arviossa, jolla varmistetaan
todenmukainen määrä sopimuksia siirtymään vaiheeseen 2 ennen siirtymistä vaiheeseen 3 (ns. default capture rate).
Absoluuttisen rajan valinnassa, joka perustuu maksukyvyttömyyden historialliseen käyttäytymiseen sekä OP Ryhmän
luottoriskiprosessiin.
Sen ajanjakson pituuden määrittämisessä, jonka aikana asiakkaan on osoitettava hyvää maksukäyttäytymistä, jotta
arvonalentumisvaihe voi parantua vaiheesta 3 vaiheeseen 2 ja 1 viranomaisten määräämien toipumisaikojen lisäksi.
Varsinainen ECL-lukujen laskenta suoritetaan ECL-malleilla, paitsi jos kyseessä on pääsääntöisesti vaiheessa 2 tai 3 ja tarkkailulistalla
oleva suuri yritysvastuu, jolloin ECL lasketaan asiantuntija-arvioon perustuvalla kassavirtaperusteisella ECL-menetelmällä. Asiantuntija-
arvioihin liittyy johdon harkintaa.
Johdon harkintaan perustuvat lisävaraukset (management overlay) suoraan ECL-lukuihin (ns. post model adjustments) ovat tarkoitettu
vain väliaikaiseen käyttöön, kunnes varauksen aiheuttama ennakoimaton tapahtuma tai olosuhde on saatu huomioitua ECL-malleissa.
ECL-malleissa huomioidaan kestävän kehityksen ’Environmental, Social ja Governance’ (ESG) -riskejä seuraavasti:
ECL-mallien laskentaan on sisällytetty arvio talousvaikutuksista makroskenaariossa, jossa fossiilisen energian käyttöä
vähennetään siten, että hiilineutraalisuus saavutetaan vuoteen 2035 mennessä.
OP Yrityspankki on ottanut vuoden 2023 alusta lähtien käyttöön suuryritysten asiantuntija-arvioon perustuvassa luottoluokitus
prosessissa (R-rating) ns. ESG-varoitusmerkin, joka muodostuu ESG-riskitekijöiden arviosta. ESG-varoitusmerkillä tunnistetaan
tilanteet, joissa ESG-riskitekijöillä on vaikutusta asiakkaan luottoluokkaan. ESG-varoitusmerkillä voidaan tarvittaessa heikentää
asiakkaan luottoluokitusta ja siten kasvattaa asiakkaan sopimusten PD-riskiparametriä ja tappiota koskevaa vähennyserää.
Liitetiedossa 31. Saamisten ja saamistodistusten tappiota koskeva vähennyserä esitetään laskelmat tappiota koskevasta vähennyserästä
ja laskentaan liittyvistä keskeisistä epävarmuustekijöistä. Odotettavissa olevien luottotappioiden laatimisperiaatteet kuvataan kappaleessa
6.4.
41
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
2.3 Rahoitusinstrumenttien käyvät arvot
Johdon on arvioitava, milloin rahoitusinstrumenttien markkinat eivät ole toimivat. Johdon on lisäksi arvioitava, onko yksittäinen
rahoitusinstrumentti aktiivisen kaupankäynnin kohteena ja onko markkinoilta saatava hintatieto luotettava indikaatio instrumentin
käyvästä arvosta. Kun rahoitusinstrumenttien käypä arvo määritellään arvostusmenetelmän avulla, johdon harkintaa tarvitaan
sovellettavan arvostusmenetelmän valintaan. Siltä osin, kun mallien tuottamiin tuloksiin ei ole käytettävissä markkinoilta saatavia
syöttötietoja, johdon on arvioitava, kuinka paljon käytetään muita tietoja. Liitetiedossa 35. Toistuvasti käypään arvoon arvostettujen erien
ryhmittely arvostusmenetelmän mukaisesti kerrotaan käyvän arvon laskentaan liittyvistä keskeisistä epävarmuustekijöistä.
Rahoitusinstrumenttien käypien arvojen määritysperiaatteet kuvataan kappaleessa 6.1.
3 Ulkomaan rahan määräiset erät
Tilinpäätös laaditaan euroina, joka on yhtiön toiminta- ja esittämisvaluutta. Ulkomaan rahan määräiset liiketoimet kirjataan
euromääräisiksi tapahtumapäivän kurssiin tai kirjauskuukauden keskikurssiin. Tilinpäätöspäivänä ulkomaan rahan määräiset
monetaariset tase-erät muutetaan euroiksi tilinpäätöspäivän kurssiin. Ei-monetaariset tase-erät, jotka arvostetaan alkuperäiseen
hankintamenoon, esitetään tapahtumapäivän kurssiin.
Ulkomaan rahan määräisten liiketapahtumien ja monetaaristen tase-erien muuttamisesta euroiksi syntyvät kurssierot kirjataan
valuuttakurssivoittoina tai -tappioina tuloslaskelman erään Sijoitustoiminnan nettotuotot (Liite 9. Sijoitustoiminnan nettotuotot).
42
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
4 Yhteenveto tuloslaskelmaerien esittämisestä tilinpäätöksessä:
Korkokate
(korkotuotot ja korkokulut)
Korkoinstrumenttien saadut ja maksetut korot, jaksotettu nimellisarvon ja hankinta-arvon välinen
erotus, korkojohdannaisten korot sekä arvonmuutos käyvän arvon suojauksessa.
Palkkiot, joiden katsotaan olevan korvausta pankin ottamasta rahoitusinstrumenttiin liittyvästä
riskistä ja joiden katsotaan kuuluvan kiinteäksi osaksi rahoitusinstrumentin efektiivistä korkoa.
Saamisten arvonalentumiset Odotettavissa olevat luottotappiot asiakkailta, taseen ulkopuolisista eristä ja saamistodistuksista
sekä lopulliset luottotappiot ja niiden palautukset.
Nettopalkkiotuotot
(palkkiotuotot ja palkkiokulut)
Palkkiotuotot luotonannosta, talletuksista, maksuliikkeestä, arvopapereiden välityksestä,
arvopapereiden liikkeeseenlaskusta, rahastoista, omaisuudenhoidosta, lainopillista tehtävistä ja
takauksista.
Palkkiokulut luotonannosta, maksuliikkeestä, arvopapereiden välityksestä, arvopapereiden
liikkeeseen laskusta, omaisuudenhoidosta, takauksista ja johdannaisista.
Kaupankäynti-tarkoituksessa
pidettävien rahoitusvarojen
nettotuotot
Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävien saamistodistusten ja johdannaisten korkotuotot ja -kulut
sekä arvostusvoitot ja -tappiot. Lisäksi osakkeiden arvostusvoitot ja -tappiot sekä osingot.
Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävät rahoitusvarat arvostetaan käypään arvoon
tulosvaikutteisesti.
Sijoitustoiminnan nettotuotot Käypään arvoon muiden laajan tuloksen erien kautta kirjattavien saamistodistusten realisoituneet
myyntivoitot ja -tappiot, korkotuotot sekä arvonalentumiset ja niiden peruutukset.
Liiketoiminnan muut tuotot Keskuspankkipalvelumaksut ja muut toimintatuotot.
Liiketoiminnan kulut Sisältää tuloslaskelman rivit henkilöstökulut, poistot ja arvonalentumiset, liiketoiminnan muut kulut
sekä siirrot vakuutuspalvelutulokseen.
Henkilöstökulut Palkat, palkkiot, eläkekulut, henkilösivukulut.
Poistot ja arvonalennukset Poistot ja arvonalentumiset tietojärjestelmistä ja käyttöoikeusomaisuuseristä.
Liiketoiminnan muut kulut ICT-tuotanto- ja kehittämiskulut, viranomaismaksut, tilintarkastuskulut, Palveluostokulut,
asiantuntijapalvelukulut tietoliikennekulut, markkinointikulut, vakuutus- ja varmuuskulut sekä
muut kulut.
5 Tuloutusperiaatteet
5.1 Korkotuotot
Korollisten omaisuus- ja velkaerien korkotuotot ja -kulut kirjataan efektiivisen koron menetelmällä. Efektiivisen koron menetelmästä
kerrotaan tarkemmin laatimisperiaatteiden kappaleessa 6.2.1 Jaksotettu hankintameno. Myös sellaisten saamisten korot tuloutetaan,
joiden erääntyneitä maksuja on hoitamatta. Saamisen hankintamenon ja sen nimellisarvon välinen ero jaksotetaan korkotuottoihin ja
velasta saadun määrän ja sen nimellisarvon erotus korkokuluihin. Kiinteäkorkoisten joukkovelkakirjalainojen nimellisarvon ja
hankintahinnan välinen erotus jaksotetaan lainan juoksuajalle korkotuottoihin ja -kuluihin.
Korkokatto- ja korkoputkiluottojen johdannaisehtojen asiakasmarginaali kertyy korkokatteeseen sitä mukaan, kun asiakas maksaa
johdannaisehdon mukaista lisämarginaalia (Liite 5. Korkokate).
5.2 Palkkiotuotot
Palkkioita, jotka eivät ole kiinteä osa rahoitusinstrumentin efektiivistä korkoa, käsitellään IFRS 15 Myyntituotot asiakassopimuksista -
standardin mukaisesti. IFRS 15 -standardin mukaiset palkkiotuotot tuloutetaan, kun palvelun sovitut suoritevelvoitteet luovutetaan
asiakkaalle ja keskeisenä kriteerinä on määräysvallan siirtyminen. Palkkiotuotot kirjataan siihen määrään, johon odotetaan olevan
oikeutettu asiakkaalle luovutettavia luvattuja palveluja vastaan. Palkkiokulut kirjataan suoriteperusteella nettopalkkiotuottoihin.
Yrityspankki ja pääomamarkkinat -segmentissä palkkioita peritään yritys-, instituutio- ja henkilöasiakkailta sekä OP Ryhmän sisäisiltä
toimijoilta. Palkkiotuotot koostuvat luotonannon palkkiotuotoista, arvopapereiden välityksestä ja liikkeeseenlaskusta, sijoitustutkimuksesta
ja takauksista. Rahoitusyhtiöpalvelut ja maksuliike -segmentissä palkkioita peritään henkilöasiakkailta sekä yritysasiakkailta. Palkkiotuotot
koostuvat luotonannon palkkiotuotoista, maksuliikkeen palkkiotuotoista ja takauksista. Baltia-segmentissä palkkioita peritään Virossa,
Latviassa ja Liettuassa henkilöasiakkailta sekä yritysasiakkailta. Palkkiotuotot koostuvat luotonannon palkkiotuotoista, maksuliikkeen
palkkiotuotoista ja takauksista. Edellä mainitut palkkiotuottoerät koostuvat useasta erilaisesta palkkiotyypistä, joiden suoritevelvoitteet
täyttyvät palkkion luonteen mukaisesti joko ajan kuluessa tai yhtenä ajankohtana. Luotonannon, sijoitustutkimuksen ja takausten
palkkioiden suoritevelvoitteet täyttyvät pääosin ajan kuluessa, muiden palkkioiden yhtenä ajankohtana. Vastikemäärä on palveluissa
pääosin listahinta tai sopimuksessa sovittu. Myyntituotot asiakassopimuksista segmenteittäin esitetään liitetiedossa 7. Nettopalkkiotuotot.
43
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
5.3 Osinkotuotot
Osingot tuloutetaan pääsääntöisesti silloin, kun osinkoa jakavan yhtiön yhtiökokous on tehnyt osingonjakopäätöksen. Osinkotuotot
esitetään sijoitustoiminnan nettotuotoissa.
6 Rahoitusinstrumentit
6.1 Käyvän arvon määräytyminen
Käypä arvo on se hinta, joka saataisiin omaisuuserän myynnistä tai maksettaisiin velan siirtämisestä markkinaosapuolten välillä
arvostuspäivänä toteutuvassa tavanmukaisessa liiketoimessa (Liite 35. Toistuvasti käypään arvoon arvostettujen erien ryhmittely
arvostusmenetelmän mukaisesti).
Rahoitusinstrumenttien käypä arvo määritetään joko toimivilta markkinoilta saatavien hintanoteerausten avulla, tai jos toimivia
markkinoita ei ole, omia arvostusmenetelmiä käyttäen. Markkinoiden katsotaan olevan toimivat, jos hintanoteerauksia on helposti ja
säännönmukaisesti saatavissa ja ne kuvastavat todellisia ja säännönmukaisesti toistuvia, toisistaan riippumattomien osapuolten välisiä
markkinatransaktioita. Rahoitusvarojen noteerattuna markkinahintana käytetään senhetkistä ostokurssia.
Mikäli markkinoilla on vakiintunut arvostuskäytäntö rahoitusinstrumentille, jolle ei saada suoraan markkinahintaa (esim. OTC-
johdannaiset), niin käypä arvo perustuu markkinoilla yleisesti käytettyyn markkinahinnan laskentamalliin ja mallin käyttämien
syöttötietojen markkinanoteerauksiin.
Mikäli arvostuskäytäntö ei ole markkinoilla vakiintunut, käytetään markkina-arvon määrityksessä asianomaiselle tuotteelle laadittua
omaa arvostusmallia. Arvostusmallit pohjautuvat yleisesti käytettyihin laskentamenetelmiin ja ne kattavat kaikki ne osatekijät, jotka
markkinaosapuolet ottaisivat huomioon hintaa asettaessaan sekä ovat yhdenmukaisia rahoitusinstrumenttien hinnoittelussa käytettävien
hyväksyttyjen taloudellisten menetelmien kanssa.
Arvostusmenetelminä käytetään markkinatransaktioiden hintoja, diskontattujen rahavirtojen menetelmää sekä toisen olennaisilta osin
samanlaisen instrumentin tilinpäätöshetken käypää arvoa. Arvostusmenetelmissä otetaan huomioon arvio luottoriskistä, käytettävistä
diskonttauskoroista, ennenaikaisen takaisinmaksun mahdollisuudesta ja muista sellaisista tekijöistä, jotka vaikuttavat
rahoitusinstrumentin käyvän arvon määrittämiseen luotettavasti.
Rahoitusinstrumenttien käyvät arvot jaetaan kolmeen eri hierarkiatasoon sen mukaan, miten niiden käypä arvo on määritelty:
täysin samanlaisille varoille tai veloille toimivilla markkinoilla noteeratut käyvät arvot (taso 1)
käyvät arvot, jotka on määritetty käyttäen syöttötietoina muita kuin tason 1 noteerattuja hintoja, jotka ovat todennettavissa
varoille tai veloille, joko suoraan (esim. hintoina) tai välillisesti (esim. johdettuina hinnoista) (taso 2)
käyvät arvot on määritetty käyttäen varoille tai veloille syöttötietoja, jotka eivät perustu todennettavissa oleviin
markkinahintoihin (taso 3).
Se käypien arvojen hierarkian taso, jolle tietty käypään arvoon arvostettu erä on kokonaisuudessaan luokiteltu, on määritetty koko
kyseisen käypään arvoon arvostetun erän kannalta merkittävän alimmalla tasolla olevan syöttötiedon perusteella. Syöttötiedon
merkittävyys on arvioitu kyseisen käypään arvoon arvostetun erän suhteen kokonaisuudessaan.
Epälikvideille tuotteille on tyypillistä, että hinnoittelumallilla laskettu hinta poikkeaa toteutuneesta kauppahinnasta. Toteutunut
kauppahinta on kuitenkin paras osoitus tuotteen käyvästä arvosta. Toteutuneen kauppahinnan ja markkinahintoja käyttävän
hinnoittelumallin avulla lasketun hinnan erotuksena saatu tulos (Day 1 profit/loss) jaksotetaan tuloslaskelmaan sopimuksen
voimassaoloajalle tai sitä lyhemmälle ajalle ottaen huomioon tuotteen rakenne ja vastapuoli. Jaksottamatta oleva osuus tuloutetaan
kuitenkin heti, mikäli tuotteelle on saatavilla aito markkinahinta tai markkinoille muodostuu vakiintunut hinnoittelukäytäntö. OP
Yrityspankin taseessa ei ole merkittävää määrää epälikvidejä rahoitusvaroja.
6.2 Rahoitusvarat- ja velat
OP Yrityspankin rahoitusvarat esitetään liitetiedoissa 15. Käteiset varat, 16. Saamiset luottolaitoksilta, 17. Saamiset asiakkailta 18.
Johdannaissopimukset, 19. Sijoitusomaisuus ja 23. Muut varat. Rahoitusvelat esitetään liitetiedoissa 25. Velat luottolaitoksille, 26. Velat
asiakkaille, 27. Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat, 28. Varaukset ja muut velat ja 29. Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla
veloilla.
44
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
6.2.1. Jaksotettu hankintameno
Jaksotettu hankintameno on se määrä, johon rahoitusvaroihin kuuluva erä tai rahoitusvelka on arvostettu alkuperäisen kirjaamisen
yhteydessä, vähennettynä lyhennyksillä, lisättynä tai vähennettynä alkuperäisen määrän ja erääntyvän määrän välisen erotuksen
kertyneillä, efektiivisen koron menetelmää käyttäen lasketuilla jaksotuksilla ja, kun on kyse rahoitusvaroista, oikaistuna tappiota
koskevalla vähennyserällä.
Efektiivisen koron menetelmää käyttäen rahoitusvaroihin kuuluvan erän tai rahoitusvelan odotettavissa olevana voimassaoloaikana
saatavaksi tai suoritettavaksi arvioidut maksut tulevat diskontatuiksi täsmälleen rahoitusvaroihin kuuluvan erän bruttomääräisen
kirjanpitoarvon tai rahoitusvelan jaksotetun hankintamenon suuruiseksi. Efektiivistä korkoa laskettaessa rahavirrat arvioidaan ottamalla
huomioon rahoitusinstrumentin kaikki sopimusehdot ilman odotettavissa olevia luottotappioita (”ECL”). Laskelma sisältää kaikki sellaiset
sopimusosapuolten välillä suoritettavat tai saatavat palkkiot ja korkopisteet, jotka ovat kiinteä osa efektiivistä korkoa, transaktiomenot
sekä kaikki muut yli- tai alikurssit. Palkkioita, jotka ovat kiinteä osa rahoitusinstrumentin korkoa, ovat esim. lainan nostoon liittyvät
toimisto- ja järjestelypalkkiot, ja ne jaksotetaan rahoitusinstrumentin odotettavissa olevalle juoksuajalle tai lyhyemmälle ajanjaksolle, jos
se on asianmukaista. Palkkioita, jotka eivät ole kiinteä osa rahoitusinstrumentin efektiivistä korkoa, käsitellään IFRS 15 -standardin
mukaisesti, ja näitä ovat esim. lainan hoitoon liittyvät palkkiot.
Korkotuotot
Korkotuotot on laskettu soveltamalla efektiivistä korkoa rahoitusvaroihin kuuluvan erän bruttomääräiseen kirjanpitoarvoon, paitsi silloin,
kun kyseessä ovat:
rahoitusvarat, jotka eivät ole ostettuja tai alun perin myönnettyjä luottoriskin johdosta arvoltaan alentuneita rahoitusvaroja,
mutta joista on myöhemmin tullut luottoriskin johdosta arvoltaan alentuneita rahoitusvaroja koska ne ovat erääntyneet yli 90
päivää (ovat vaiheessa 3). Tällöin näiden rahoitusvarojen korkojen suoriteperusteinen tuloutus loppuu ja muuttuu
maksuperusteiseksi.
6.2.2. Alkuperäinen kirjaaminen ja arvostaminen
Alkuperäisen kirjaamisen yhteydessä arvostetaan rahoitusvaroihin kuuluva erä tai rahoitusvelka käypään arvoon, ja jos kyseessä on muu
kuin käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattava rahoitusvaroihin kuuluva erä tai rahoitusvelka, siihen lisätään tai siitä vähennetään
rahoitusvaroihin kuuluvan erän tai rahoitusvelan hankkimisesta tai liikkeeseenlaskusta välittömästi johtuvat transaktiomenot. Välittömästi
alkuperäisen kirjaamisen jälkeen rahoitusvarasta kirjataan odotettavissa olevia luottotappioita koskeva vähennyserä, jos rahoitusvara
arvostetaan jaksotettuun hankintamenoon tai käypään arvoon muun laajan tuloksen kautta. Tämä aiheuttaa tuloslaskelmaan
kirjanpidollisen tappion äskettäin myönnetyistä tai äskettäin ostetuista rahoitusvaroista.
6.3 Rahoitusvarojen luokittelu ja myöhempi arvostaminen
OP Yrityspankki luokittelee rahoitusvarat seuraaviin ryhmiin:
käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat (FVTPL - Fair Value Through Profit or Loss)
käypään arvoon muiden laajan tuloksen erien kautta kirjattavat (FVOCI - Fair Value Through Other Comprehensive Income)
jaksotettuun hankintamenoon kirjattavat.
6.3.1 Luotot ja saamistodistukset
Luottojen ja saamistodistusten luokittelu ja myöhempi arvostaminen riippuvat seuraavista tekijöistä:
OP Yrityspankin liiketoimintamallista rahoitusvarojen hallinnoinnissa
rahoitusvaroihin kuuluvan erän sopimukseen perustuvista rahavirtaominaisuuksista.
Näiden tekijöiden perusteella OP Yrityspankki luokittelee luotot ja saamistodistukset kolmeen seuraavaan arvostusryhmään:
1) Jaksotettuun hankintamenoon arvostettavia rahoitusvaroja pidetään hallussa sellaisen liiketoimintamallin mukaisesti, jonka
tavoitteena on rahoitusvarojen hallussapito sopimukseen perustuvien rahavirtojen keräämiseksi, jotka ovat yksinomaan
pääoman ja jäljellä olevan pääomamäärän koron maksua. Erän kirjanpitoarvo sisältää odotettavissa olevien luottotappioiden
vähennyserän, ja korkotuotot kirjataan efektiivisen koron menetelmällä korkotuottoihin.
2) Käypään arvoon muiden laajan tuloksen erien kautta kirjattavia rahoitusvaroja pidetään hallussa sellaisen liiketoimintamallin
mukaisesti, jonka tavoite saavutetaan keräämällä sopimukseen perustuvia rahavirtoja ja myymällä rahoitusvaroja. Lisäksi
sopimusehdoissa määrätään tiettyinä ajankohtina toteutuvista rahavirroista, jotka ovat yksinomaan pääoman ja jäljellä olevan
pääomamäärän koron maksua. Muutokset käyvässä arvossa kirjataan käyvän arvon rahastoon. Arvonalentumisvoitot tai -
tappiot sekä valuuttakurssivoitot tai -tappiot kirjataan tulosvaikutteisesti. Kun rahoitusvaroihin kuuluva erä kirjataan pois
taseesta, siirretään käyvän arvon rahastoon kertynyt voitto tai tappio luokittelun muutoksesta johtuvana oikaisuna omasta
45
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
pääomasta tulosvaikutteiseksi eräksi sijoitustoiminnan nettotuottoihin. Efektiivisen koron menetelmää käyttäen laskettu korko
kirjataan korkotuottoihin.
3) Käypään arvoon tulosvaikutteisesti arvostettavia rahoitusvaroja pidetään kaupankäyntitarkoituksessa tai kun rahoitusvara ei
täytä jaksotettuun hankintamenoon tai käypään arvoon muun laajan tuloksen kautta kirjattavien kriteereitä. Voitot ja tappiot
kirjataan sijoitustoiminnan nettotuottoihin. Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävien saamistodistusten ja johdannaisten
korkotuotot ja -kulut esitetään sijoitustoiminnan nettotuotoissa.
Liiketoimintamalli
Liiketoimintamallilla tarkoitetaan sitä, miten OP Yrityspankki hallinnoi rahoitusvarojaan rahavirtojen kerryttämiseksi. OP Yrityspankissa
liiketoimintamallin ratkaisee, syntyvätkö rahavirrat pelkästään sopimukseen perustuvien rahavirtojen keräämisestä vai sopimukseen
perustuvien rahavirtojen keräämisestä sekä rahavirroista, jotka saadaan myymällä rahoitusvara, vai onko kyseessä kaupankäynti.
Kaupankäyntiliiketoimintamalliin kuuluvat rahoitusvarat arvostetaan tulosvaikutteisesti. Liiketoimintamallia arvioidessaan OP Yrityspankki
ottaa huomioon tulevat toimenpiteet liiketoimintamallin tavoitteen saavuttamiseksi. Arviointiin kuuluu aikaisempi kokemus rahavirtojen
keräämisestä, kuinka liiketoimintamallin ja sen mukaisesti hallussa pidettävien rahoitusvarojen tuloksellisuutta arvioidaan ja kuinka siitä
raportoidaan yhteisön johtoon kuuluville avainhenkilöille, kuinka riskejä hallitaan ja kuinka liiketoiminnan johtajia palkitaan. Esimerkiksi OP
Yrityspankin myöntämiä yritysluottoja pidetään hallussa sopimukseen perustuvien rahavirtojen keräämiseksi. Lisäksi OP Yrityspankin
likviditeettireservisalkun liiketoimintamallin tavoitteena on kerätä sopimukseen perustuvia rahavirtoja sekä rahoitusvarojen myynti.
Liiketoimintamallin muutos
Liiketoimintamallin muutoksia odotetaan tapahtuvan harvoin sisäisten tai ulkoisten muutosten seurauksena, ja niiden täytyy olla OP
Yrityspankin toiminnan kannalta merkittäviä. Liiketoimintamallin muutoksista päättää OP Osuuskunnan hallitus. Liiketoimintamalli
muuttuu silloin, kun OP Yrityspankki hankkii tai luovuttaa jonkin liiketoiminta-alueen tai lopettaa sen toiminnan. Liiketoimintamallin
muutos dokumentoidaan asianmukaisesti ko. liiketoimintayksikön toimesta, ja se käsitellään Taloudessa ja Riskienhallinnassa sen
kirjanpitovaikutusten selvittämiseksi (ml. vaikutukset tappiota koskevaan vähennyserään). Yhteisön liiketoimintamallin tavoitteen muutos
täytyy toteuttaa ennen luokittelun muutospäivää.
Luokittelun muutosta sovelletaan prospektiivisesti luokittelun muutospäivästä eteenpäin. Luokittelun muutospäivä on seuraavan
raportointikauden ensimmäinen päivä, jota ennen päätös luokittelun muutoksesta on tehty. Aikaisempia raportointikausia ei oikaista
takautuvasti.
OP Yrityspankissa ei ole ollut liiketoimintamallin muutoksia vuosina 2022–2023.
46
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Seuraavassa taulukossa esitetään erilaisten luokittelujen muutosten kirjanpitovaikutukset:
Alkuperäinen
arvostusluokka
Uusi arvostusluokka Kirjanpitovaikutus
Jaksotettu hankintameno
FVTPL
Käypä arvo määritellään luokittelun muutospäivänä. Rahoitusvaroihin kuuluvan
erän aikaisemman jaksotetun hankintamenon ja käyvän arvon välisestä erosta
mahdollisesti aiheutuva voitto tai tappio kirjataan tulosvaikutteisesti.
FVTPL Jaksotettu hankintameno
Luokittelun muutospäivän käyvästä arvosta tulee uusi bruttomääräinen
kirjanpitoarvo. Efektiivinen korko määritellään luokittelun muutospäivän käyvän
arvon perusteella.
Jaksotettu hankintameno
FVOCI
Rahoitusvaroihin kuuluvan erän aikaisemman jaksotetun hankintamenon ja
käyvän arvon välisestä erosta mahdollisesti aiheutuva voitto tai tappio kirjataan
muihin laajan tuloksen eriin. Efektiivistä korkoa ja odotettavissa olevien
luottotappioiden määrää ei oikaista luokittelun muutoksen seurauksena.
FVOCI Jaksotettu hankintameno
Luokittelun muutospäivän käyvästä arvosta tulee uusi jaksotettu hankintameno.
Aiemmin muihin laajan tuloksen eriin kirjattu kertynyt voitto tai tappio kuitenkin
poistetaan omasta pääomasta ja kirjataan oikaisemaan rahoitusvaroihin
kuuluvan erän käypää arvoa luokittelun muutospäivänä. Efektiivistä korkoa ja
odotettavissa olevien luottotappioiden määrää ei oikaista luokittelun muutoksen
seurauksena.
FVTPL FVOCI Luokittelun muutospäivän käyvästä arvosta tulee uusi kirjanpitoarvo. Efektiivinen
korko määritellään luokittelun muutospäivän käyvän arvon perusteella.
FVOCI FVTPL
Luokittelun muutospäivän käyvästä arvosta tulee uusi kirjanpitoarvo. Aiemmin
muihin laajan tuloksen eriin kirjattu kertynyt voitto tai tappio siirretään
luokittelun muutoksesta johtuvana oikaisuna omasta pääomasta
tulosvaikutteiseksi luokittelun muutospäivänä.
Rahavirtaominaisuudet
Silloin kun OP Yrityspankin liiketoimintamalli on muu kuin kaupankäynti, OP Yrityspankki arvioi, ovatko sopimukseen perustuvat
rahavirrat yhdenmukaisia perustyyppisen lainanantojärjestelyn kanssa. Perustyyppisessä lainanhoitojärjestelyssä sopimukseen perustuvat
rahavirrat ovat yksinomaan pääoman ja jäljellä olevan pääomamäärän koron maksua (”SPPI”), jossa koron merkittävimmät osatekijät
ovat korvaus rahan aika-arvosta, luottoriskistä, lainanantoon liittyvistä riskeistä ja voittomarginaalista. Valtaosa OP Yrityspankin
rahoitusvaroista on perustyyppisiä lainanantojärjestelyjä.
OP Yrityspankin kaikki henkilöasiakkaille myönnetyt luotot ja osa yritysasiakkaiden luotoista sisältävät mahdollisuuden ennenaikaiseen
takaisinmaksuun. Ehdot ovat kuitenkin yhdenmukaisia perustyyppisen lainanantojärjestelyn kanssa, koska ennen eräpäivää maksettava
määrä vastaa sopimuksen mukaista nimellismäärää ja kertynyttä (mutta maksamatonta) sopimuksen mukaista korkoa, joka voi sisältää
lisäkorvauksen sopimuksen ennenaikaisesta päättämisestä.
OP Yrityspankki myöntää yritysasiakkailleen kestävän rahoituksen luottoja, joissa on sovittu yrityskohtaisten kestävyystavoitteiden
saavuttamisesta (esim. kasvihuonepäästöjen vähentämisestä), jotka vaikuttavat luoton marginaalin tasoon. OP Yrityspankki on arvioinut,
että tällaisten sopimusten rahavirrat ovat yksinomaan pääoman ja jäljellä olevan pääomamäärän koron maksua.
Saamistodistusten rahavirtaominaisuudet testataan SPPI-työkalulla, jonka antaman palautteen pohjalta joko hyväksytään tai hylätään
SPPI-testi ilman lisätutkimuksia (palautteena pass/fail) tai tutkitaan rahavirtaominaisuudet OP Ryhmän sisäisen ohjeistuksen mukaisella
tavalla ennen luokittelupäätöstä (palautteena ”further review required”). Menetelmä tunnistaa sopimusehdoista useita eri elementtejä,
jotka vaikuttavat siihen, täyttyykö SPPI-määritys.
Silloin kun sopimukseen perustuvat rahavirrat ovat alttiina esim. osakkeiden hintojen tai lainanottajan taloudellisen tuloksen muutoksille,
ei kyseessä ole perustyyppinen lainanantojärjestely, ja tällaiset rahoitusvarat arvostetaan käypään arvoon tulosvaikutteisesti. Tyypillisesti
tällaisia ovat erilaiset rahastosijoitukset, jotka eivät täytä oman pääoman määritelmää IAS 32:n mukaisesti liikkeeseenlaskijan
tilinpäätöksessä.
47
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Rahoitusvaroihin sisältyviä kytkettyjä johdannaisia ei eroteta pääsopimuksesta, vaan ne huomioidaan sopimukseen perustuvien
rahavirtojen kokonaisarvioinnissa.
Jos rahoitusvarojen hallinnoinnissa noudatettua liiketoimintamallia muutetaan, voidaan rahoitusvaroja joutua uudelleenluokittelemaan.
Uudelleenluokittelua sovelletaan ei-takautuvasti luokittelun muutospäivästä lähtien. Tällaisia muutoksia odotetaan tapahtuvat hyvin
harvoin.
6.3.2 Oman pääoman ehtoiset instrumentit
Oman pääoman ehtoiset instrumentit ovat instrumentteja, jotka osoittavat oikeutta osuuteen yhtiön varoista sen kaikkien velkojen
vähentämisen jälkeen. Tyypillisesti tällaisia ovat osakesijoitukset.
Oman pääoman ehtoiset instrumentit arvostetaan myöhemmin käypään arvoon tulosvaikutteisesti.
6.3.3 Sopimukseen perustuvien rahavirtojen muuttaminen
Maksusuunnitelman muutoksia tehdään normaaliin asiakassuhteen hoitoon kuuluvana toimenpiteenä, mutta myös tilanteissa, joissa
asiakkaan maksukyky on heikentynyt. Heikentyneen maksukyvyn takia annettu myönnytys merkitään lainanhoitojoustoksi, joka on
tyypillisesti esimerkiksi lyhennysvapaa rajoitetuksi ajaksi. Yleensä näissä tilanteissa lainan sopimukseen perustuvat rahavirrat
neuvotellaan uudelleen tai niihin tehdään muutoin muutoksia, eivätkä ne johda kyseisen lainan taseesta pois kirjaamiseen. Tällöin
lasketaan lainan bruttokirjanpitoarvo uudelleen ja kirjataan tehdystä muutoksesta aiheutuva voitto tai tappio tuloslaskelmaan
korkokatteeseen. Lisäksi lainan luokittelu lainanhoitojoustoksi siirtää lainan vähintään arvonalentumisvaiheeseen 2 ja koko
voimassaoloajalta laskettavan odotettavissa olevan luottotappion piiriin vähintään kahdeksi vuodeksi, kunnes asiakkaan maksukyky on
tervehtynyt.
Lainanhoitojouston tervehtymisen edellytyksenä on myös, että vähintään kahden vuoden koeajan jälkeen:
Vähintään puolet saamisen koeajasta asiakas on suorittanut säännöllisiä ja oikea-aikaisia maksuja ja tämän myötä on maksettu
huomattava kokonaismäärä pääomasta tai korosta.
Yksikään asiakkaan vastuista ei ole ollut erääntyneenä yli 30 päivää edellisen kolmen kuukauden aikana.
Maksusuunnitelmien muutosten kehitystä raportoidaan säännöllisesti johdolle asiakkaiden maksukykyä kuvaavana mittarina.
Jos lainaehtoihin tehtävät muutokset ovat merkittäviä tai laina muutoin neuvotellaan uudelleen, OP Yrityspankki kirjaa alkuperäisen
lainan pois taseesta ja kirjaa samalla taseeseen muutetun uuden lainan. Tällöin muutoksen tekemisajankohta on lainan alkuperäinen
kirjaamisajankohta, kun muutettuun lainaan sovelletaan arvonalentumista koskevia vaatimuksia. Tyypillisesti tämä tarkoittaa, että
tappiota koskevan vähennyserän määrä vastaa 12 kuukaudelta odotettavissa olevia luottotappioita. OP Yrityspankki luokittelee
muutoksen syyt ja vakavuusasteet sisäisellä luokituksella, jolla seurataan, onko taseesta pois kirjaamiseen yhteydessä ollut näyttöä siitä,
että muutettu laina on alkuperäisen kirjaamisen yhteydessä luottoriskin johdosta arvoltaan alentunut. Tällöin se kirjataan alun perin
myönnettynä luottoriskin johdosta arvoltaan alentuneena rahoitusvaroihin kuuluvana eränä. Tämä voisi tapahtua esimerkiksi tilanteessa,
jossa ongelmalliseen omaisuuserään on tehty huomattava muutos.
Muutoin rahoitusvaroihin kuuluvat erät kirjataan pois taseesta silloin, kun sopimukseen perustuvat oikeudet rahoitusvaroihin kuuluvan
erän rahavirtoihin lakkaavat olemasta voimassa tai kun OP Yrityspankki siirtää rahoitusvaroihin kuuluvan erän toiselle osapuolelle ja siirto
täyttää taseesta pois kirjaamisen edellytykset.
6.4 Arvonalentuminen
Odotettavissa olevat luottotappiot lasketaan kaikista jaksotettuun hankintamenoon arvostettavista ja käypään arvoon muiden laajan
tuloksen erien kautta kirjattavista tase-eristä (muut kuin oman pääoman ehtoiset instrumentit) sekä taseen ulkopuolisista
luottositoumuksista ja takaussopimuksista (Liite 31. Saamisten ja saamistodistusten tappiota koskeva vähennyserä). Odotettavissa olevat
luottotappiot kirjataan jokaisena raportointipäivänä, ja ne kuvastavat:
1. vinoutumatonta ja todennäköisyyksillä painotettua rahamäärää, joka määritetään arvioimalla mahdollisten tulemien
vaihtelualue
2. rahan aika-arvoa ja
3. järkevää ja perusteltavissa olevaa informaatiota, joka on raportointipäivänä saatavissa ilman kohtuuttomia kustannuksia tai
ponnisteluja ja joka koskee toteutuneita tapahtumia, vallitsevia olosuhteita ja ennusteita tulevista taloudellisista olosuhteista.
6.4.1 Sopimusten luokittelu kolmeen arvonalentumisvaiheeseen
Sopimukset luokitellaan kolmeen eri vaiheeseen. Eri vaiheet kuvastavat luoton laadun heikkenemistä alkuperäisen kirjaamisen jälkeen.
48
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Vaihe 1: sopimukset, joiden luottoriski ei ole kasvanut merkittävästi alkuperäisestä ja joille lasketaan 12 kuukauden ECL.
Vaihe 2: sopimukset, joiden luottoriski on kasvanut merkittävästi alkuperäisestä ja joille lasketaan koko voimassaoloajan ECL.
Vaihe 3: vuonna 2021 järjestämättömät sopimukset (vuonna 2020 maksukyvyttömät sopimukset), joille lasketaan myös koko
voimassaoloajan ECL.
Maksukyvyttömyyden (default) määritelmä
OP Yrityspankissa sovelletaan IFRS 9 -standardin mukaisessa laskennassa samaa maksukyvyttömyyden määritelmää kuin sisäisissä
luottoriskimalleissa. Maksukyvyttömyyttä arvioidaan OP Yrityspankin sisäisellä maksukäyttäytymiseen perustuvalla luokittelujärjestelmällä.
Henkilöasiakkaissa maksukyvyttömyyden määritelmää sovelletaan sopimuskohtaisesti, kun taas yritysasiakkaissa tarkastellaan
asiakaskokonaisuutta. Asiakas luokitellaan maksukyvyttömäksi, kun asiakkaan takaisinmaksua pidetään epätodennäköisenä, esimerkiksi
kun asiakkaalla on julkinen maksuhäiriö tai sille on myönnetty lainanhoitojousto, jossa lainan nykyarvo pienenee enemmän kuin 1
prosenttia. Maksukyvyttömyys laajenee henkilöasiakkaissa maksukyvyttömän velallisen kaikkiin luottovelvoitteisiin, kun merkittävä osa (20
prosenttia) henkilöasiakkaan vastuista on maksukyvyttömiä. Lisäksi sopimus on maksukyvytön viimeistään silloin, kun rahoitusvaroihin
kuuluvaan erään liittyvä maksu on viivästynyt yli 90 päivää.
Asiakkaan maksukyvyttömyys päättyy, kun se ei enää täytä maksukyvyttömyyden määritelmää ja sen jälkeinen 6–12 kuukauden koeaika
on päättynyt.
Maksukyvyttömyyden määritelmä perustuu Euroopan parlamentin ja neuvoston asetuksen EU N:o 575/2013 (CRR) artiklaan 178 sekä
Euroopan pankkiviranomaisen (EBA) ohjeistukseen maksukyvyttömyyden määritelmän soveltamisesta EBA/GL/2016/07 ja
EBA/RTS/2016/06).
Järjestämättömän (non-performing) vastuun määritelmä
Järjestämättömän vastuun määritelmä sisältää aiemmin käytetyn maksukyvyttömyyden määritelmän mukaisten vastuiden lisäksi
järjestämättömien lainanhoitojoustollisten saamisten koeajat, ennen kuin ne voidaan luokitella terveiksi (performing). Järjestämätön
vastuu määritellään Vakavaraisuusasetuksen (EU) N:o 575/2013 47a artiklan mukaisesti. OP Yrityspankki käyttää järjestämätöntä
vastuuta arvonalentumisvaiheen 3 luokittelun kriteerinä.
Lisäksi sopimukset, jotka on alun perin myönnetty arvoltaan alentuneina, ovat aina koko voimassaoloajan odotetun tappion laskennan
piirissä (POCI).
Luottoriskin merkittävä lisääntyminen
Odotettavissa olevat luottotappiot lasketaan sopimuskohtaisesti joko 12 kuukaudelle tai koko voimassaoloajalle riippuen siitä, onko
instrumentin luottoriski lisääntynyt raportointipäivänä merkittävästi alkuperäisestä. Luottoriskin merkittävää lisääntymistä arvioidaan
sopimuskohtaisesti sekä laadullisilla että määrällisillä kriteereillä. Lainanhoitojoustoa ja siihen rinnastettavaa kovenanttirikkomusta
pidetään laadullisena kriteerinä luottoriskin merkittävästä lisääntymisestä ja siten siirroille arvonalentumisvaiheeseen 2. Samoin
ennakkovaroitusjärjestelmän tuottamaa tarkkailulistamerkintää sekä annualisoidun PD:n yli kolminkertaista kasvua alkuperäisestä
pidetään kriteereinä luottoriskin merkittävästä lisääntymisestä. Annualisoidun PD:n pitää olla kuitenkin yli 0,3 prosenttia, joten tässä
sovelletaan IFRS 9 –standardin sallimaa ns. alhaisen luottoriskin olettamaa.
OP Yrityspankki on sisällyttänyt suhteellisia ja absoluuttisia kynnysarvoja luottoriskin merkittävän luottoriskin määrällisen lisääntymisen
määrittämiseen ottaen huomioon kaikki olennainen ja perusteltavissa oleva informaatio.
Määrällinen muutos arvioidaan koko voimassaoloajan PD-lukujen (PD-käyrä) suhteellisen muutoksen perusteella. Alkuperäinen koko
voimassaoloajan PD-käyrä lasketaan luoton myöntöhetkellä huomioiden makroekonomiset tekijät. Seuraavaksi määritellään luonnollinen
hyväksyttävä vaihteluväli sille, milloin luottoriskin ei katsota lisääntyneen merkittävästi lainan jäljellä olevan maturiteetin aikana.
Hyväksyttävä vaihteluväli on mallinnettu erikseen henkilö- ja yritysasiakkaille. Tuloksena saadaan ns. kynnysarvokäyrä, johon kunakin
raportointipäivänä verrataan senhetkistä jäljellä olevaa koko voimassaoloajan PD-käyrää: jos kynnysarvo ylittyy, luottoriski on kasvanut
merkittävästi ja luotosta kirjataan koko luoton juoksuajalle laskettu luottotappio. Tämän suhteellisen muutoksen rajan lisäksi edellytetään,
että luottoluokassa on tapahtunut heikennys alkuperäisestä, jotta siirtyminen koko voimassaoloajan ECL-laskentaan ei tapahdu vain ajan
kulumisen perusteella. Lisäksi heikoimpiin luottoluokkiin (E+, E, E-, 9,0, 9,5 ja 10,0) sovelletaan absoluuttista luottoluokan rajaa.
Edellä mainittujen kriteerien lisäksi rahoitusvaroihin kuuluvaan erään liittyvä luottoriski on lisääntynyt merkittävästi alkuperäisen
kirjaamisen jälkeen, jos sopimukseen perustuvat maksut ovat viivästyneet yli 30 päivää.
49
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
OP Yrityspankki seuraa säännöllisesti, miten tehokkaasti edellä mainitut kriteerit havaitsevat luottoriskin merkittävän lisääntymisen ennen
kuin sopimukseen perustuvat maksut ovat erääntyneet yli 30 päivää, ja että sopimukset eivät yleensä siirry arvonalentumisvaiheesta 1
suoraan arvonalentumisvaiheeseen 3, ja tekee suhteellisen muutoksen laskutapaan tarvittavat kalibroinnit.
6.4.2 Laskentamenetelmät
Odotettavissa olevat luottotappiot lasketaan pääosin järjestelmäperusteisesti maksukyvyttömyyden
todennäköisyys/tappio-osuus -menetelmällä (PD/LGD-menetelmä) sopimuskohtaisesti kaikille henkilö- ja yritysasiakkaiden vastuille.
Tämän lisäksi suurimmille tarkkailulistalla ja R-ratingmallin piirissä oleville yritysvastuille, joiden vastuut ovat lähtökohtaisesti päätyneet
ECL-laskennan vaiheeseen 2 tai 3 käytetään asiantuntija-arvioon perustuvaa kassavirtaperusteista ECL laskentamenetelmää.
6.4.2.1 PD/LGD-menetelmä
Odotettavissa olevat luottotappiot lasketaan käyttäen mallinnettuja riskiparametreja ja kaavalla probability of default (PD) x loss given
default (LGD) x exposure at default (EAD) kaikille portfolioille sopimuskohtaisesti, ja ne kuvastavat odotuksia tulevista luottotappioista
raportointipäivänä. PD kuvaa maksukyvyttömyyden todennäköisyyttä yllä kuvatun maksukyvyttömyyden määritelmän mukaisesti. LGD
kuvaa tappio-osuutta maksukyvyttömyyshetkellä, ja siihen vaikuttaa mm. vakuuksien ja erilaisten takauksien määrä ja tyyppi. EAD kuvaa
vastuun määrää maksukyvyttömyyshetkellä sisältäen taseessa olevan vastuun (pääoman ja kertyneen koron) sekä odotetun käytön
taseen ulkopuolisista eristä maksukyvyttömyyshetkellä.
ECL-laskenta perustuu kolmeen eri skenaarioon. Riskiparametrit PD, LGD ja EAD lasketaan vuosikohtaisesti kussakin skenaariossa.
Vuosittaiset ECL-luvut diskontataan raportointipäivään, ja eri skenaarioiden luvuista lasketaan todennäköisyyksillä painotettu ECL.
Diskonttaustekijänä käytetään sopimuksen efektiivistä korkoa tai sen arviota. Sopimuksen jäljellä oleva maturiteetti on rajoitettu
laskennassa maksimissaan 30 vuoteen.
Sopimuksen koko voimassaoloajan maksukyvyttömyyden todennäköisyyden (lifetime PD) mallit on tehty erikseen henkilöasiakkaille ja
yritysasiakkaille. PD-malleihin vaikuttaa keskeisesti sopimuksen luottoluokka, luoton ikä (henkilöasiakkaat) sekä mallin alasegmentti, joka
määräytyy yritysasiakkaille luokittelumallin perusteella ja henkilöasiakkaille tuotetyypin perusteella. Lisäksi PD-estimaatit ovat riippuvaisia
makrotaloudellisista tekijöistä ja niiden ennusteista kussakin skenaariossa. Yritysvastuiden lifetime PD-mallissa makrotaloudellisina
selittävinä tekijöinä käytetään BKT:n muutosta ja reaalikorkoa. Henkilöasiakkaiden lifetime PD-mallissa makrotaloudelliset tekijät on
jaettu tarkemmin segmenteittäin ja esimerkiksi asuntoluotoissa käytetään BKT:n muutosta ja euribor 12 kk korkoa, josta on poistettu
BKT:n ja inflaation vaikutus, ja valmiusluotoissa BKT:n muutosta ja euribor 3 kk reaalikorkoa.
Sopimuksen koko voimassaoloajan tappio-osuusmalli (lifetime LGD) koostuu kolmesta komponentista:
1. maksukyvyttömyystilan toipumistodennäköisyydestä
2. vakuudellisesta palautusosuudesta
3. vakuudettomasta palautusosuudesta.
Eri komponenttien arvot riippuvat keskeisesti tuotetyypistä, toimialasta (yritykset), vakuustyypistä ja ajasta, kuinka kauan sopimus on ollut
maksukyvyttömänä.
Henkilöasiakasvastuilla maksukyvyttömyyden toipumistodennäköisyys on estimoitu tuoteluokkatasolla, kun taas yritysasiakasvastuiden
osalta estimaatit ovat toimialakohtaisia. Vakuudellinen palautusosuus kuvaa kuinka paljon vakuuksista saatavat kassavirrat kattavat
jäljellä olevasta vastuun määrästä. Vakuudellinen palautusosuus lasketaan vakuuksien markkina-arvon aliarvostuksen (ns. ”haircut”)
avulla. Markkina-arvon aliarvostukset on estimoitu vertaamalla vakuuslajeittain vakuuksien realisointihintoja suhteessa vakuuksien
käypiin arvoihin huomioiden lisäksi vakuuden haltuunotosta ja myymisestä aiheutuvat suorat kulut. Lopuksi markkina-arvon
aliarvostusestimaatteihin on lisätty varovaisuusmarginaali vakuusdataan ja estimointiin liittyvien epävarmuuksien vuoksi. Vakuudeton
palautusosuus kuvaa kassavirtoja, jotka on estimoitu tuoteluokkatasolla jäljellä olevalle vastuumäärälle, jota vakuudellinen palautusosuus
ei kata.
Arvonalentumisvaiheen 3 vakuudettoman palautusosuuden sekä toipumisosuuden estimaatit ovat ajasta riippuvaisia siten, että ne
laskevat maksukyvyttömyys- tai perintäajan kasvaessa.
Makrotaloudelliset tekijät ja niiden ennusteet vaikuttavat kahteen ensimmäiseen komponenttiin.
Sopimuksen koko voimassaoloajan vastuu maksukyvyttömyyshetkellä (lifetime EAD) perustuu tuotetyypistä riippuen sopimuksen
mukaisiin kassavirtoihin, odotettuun käyttöasteeseen, ennenaikaisen takaisinmaksun todennäköisyyteen ja maturiteettimalliin.
Sopimuksen voimassaoloajan määrittäminen
50
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Sopimuksen voimassaoloaika on velkakirjalainoilla sopimuksen mukainen maturiteetti, joka ottaa huomioon maksusuunnitelman
mukaiset lainan lyhennykset. Ennenaikaisen takaisinmaksun mallia sovelletaan vakuudellisiin velkakirjalainoihin (pl. maksukyvyttömät),
mutta se ei lyhennä sopimuksen maturiteettia vaan huomioidaan osana sopimuksen EAD:tä.
Valmiusluotot (esim. luottokortit) ovat toistaiseksi voimassa olevia sopimuksia, ja niille on mallinnettu odotettu maturiteetti. Mallinnettu
maturiteetti riippuu tuotetyypistä ja luottoluokasta, ja se on keskimäärin noin 13 vuotta.
Luottolupauksille, pankkitakauksille ja valmiusluotoille huomioidaan vaiheessa 3 maksukyvyttömyyden jälkeiset lisänostot CCF-
kertoimella.
Tulevaisuuteen suuntautuva informaatio
Laskentamalliin sisällytetään tulevaisuuteen suuntautuvaa informaatiota ja makroekonomisia skenaarioita. OP Yrityspankin ekonomistit
päivittävät makroekonomiset skenaariot neljännesvuosittain, ja ne ovat samoja, joita muutoinkin käytetään OP Yrityspankin
taloudellisessa suunnittelussa. Makrotaloudelliset ennusteet kattavat 2–3 vuotta taloudellisten skenaarioiden perusurasta. Tämän jälkeen
skenaario konvergoituu kohti talouden pitkän aikavälin tasapainoa. Pitkän aikavälin tasapainossa BKT ja osa muista muuttujista lasketaan
tuotantofunktiomenetelmällä. Vaihtoehtoiset skenaariot perusuran uran ympärillä määritellään käyttämällä vektoriautoregressiivistä
mallia, jossa muuttujien yhteistodennäköisyysjakaumasta ratkaistaan kunkin muuttujan urat halutuilla todennäköisyyksillä. Muuttujien
todennäköisyysjakauma perustuu historiassa havaittuihin taloudellisiin sokkeihin ja muuttujien välisiin korrelaatioihin. Vaihtoehtoisia
skenaarioita määriteltäessä huomioidaan myös OP Yrityspankin talousennusteen ennustevirheet. Käytettäviä skenaarioita on kolme:
perus, vahva ja heikko. Käytetyt makroekonomiset tekijät ovat: BKT:n kasvu, työttömyysaste, investointien kasvu, inflaatio, ansiotason
muutos, 12 kk euribor -korko ja 3 kk euribor -reaalikorko. Lisäksi asuntojen hintaindeksiä käytetään LGD-malleissa.
Makroekonomisten ennusteiden laatiminen ja niiden heijastaminen tulevaisuuteen aina 30 vuoteen saakka sisältää suuren määrän
epävarmuutta, ja siten toteutuneet tulokset voivat merkittävästi poiketa ennustetusta. OP Yrityspankki on analysoinut, että ECL-
laskennassa käytettävien riskiparametrien komponenttien ja makroekonomisten tekijöiden muutoksen suhde ei ole lineaarinen. Näin ollen
makroekonomiset ennusteet edustavat OP Yrityspankin parasta näkemystä mahdollisista skenaarioista ja lopputulemista.
Makrotaloudelliset ennusteet ja ESG
Makrotaloudellisissa skenaarioissa huomioidaan ilmastonmuutoksesta, siihen liittyvästä talouden muutoksesta ja sopeutumisesta johtuvia
vaikutuksia talouteen. Makroskenaarioiden laskennassa on tehty arvio talousvaikutuksista, jossa fossiilisen energian käyttöä vähennetään
siten, että hiilineutraalisuus 2035 mennessä saavutetaan. Tässä skenaariossa Suomen BKT:n kasvuaste on keskimäärin 0,3
prosenttiyksikköä perusskenaariota hitaampaa usean vuoden ajan. Laskelma voi kuitenkin yliarvioida talouskasvun hidastumista, jos
talouden sopeutumiskyky osoittautuu tavanomaista paremmaksi. Tämän vuoksi kielteinen vaikutus sisältyy heikompaan skenaarioon.
Ilmastonmuutoksen talousvaikutuksia koskevia arvioita tullaan tarkentamaan sitä mukaa, kun vaikutuksista kertyy uutta tutkimustietoa,
jota voidaan soveltaa skenaariolaskelmiin niiden kattamalla ajanjaksolla.
6.4.2.2 Asiakaskohtainen asiantuntija-arvioon perustuva kassavirtaperusteinen ECL-menetelmä
Asiantuntija ECL -testausmenetelmällä arvioitavien asiakkaiden kohdejoukkona on tarkkailulistalla R-ratingmallin piirissä olevat
yritysvastapuolet, joiden vastuut ovat lähtökohtaisesti päätyneet ECL-laskennan vaiheeseen 2 tai 3. Asiantuntija-arvio laaditaan rating-
tai luottopäätöksen yhteydessä.
Laskennassa hyödynnettävä eteenpäin katsova informaatio on osa luottoanalyytikon laatimaa yrityksen luottokelpoisuusarviota ja rating-
esitystä, jossa otetaan kantaa liiketoiminnan, markkinoiden, kilpailutilanteen sekä ennustetun kassavirran kehitykseen. Laskennassa
otetaan huomioon myös makrotaloudellisten muuttujien vaikutusta kuvaavat skenaariot (vahva, perus ja heikko), ja niiden perusteella
lasketaan asiakkaan painotettu odotettu luottotappio. Skenaarioiden määrittelyssä hyödynnetään PD/LGD-mallissa käytettyjä
skenaarioita.
Kun asiakaskohtaisessa asiantuntija-arvioon perustuvassa ECL-laskennan piirissä oleva asiakas ei enää täytä maksukyvyttömän
kriteereitä ja se on rating-prosessin yhteydessä tunnistettu ja luokiteltu ”terveeksi” vastapuoleksi, se poistuu tämän menetelmän piiristä
ja palautuu normaalin PD/LGD-mallin mukaiseen odotetun luottotappion laskennan piiriin.
6.4.3 Saamistodistusten arvonalentuminen
Käypään arvoon muun laajan tuloksen kautta kirjattavien saamistodistusten odotettu tappio kirjataan tulosvaikutteisesti ja oikaisemaan
käyvän arvon rahastoa.
OP Yrityspankki käyttää saamistodistusten odotetun tappion laskennassa luottoluokitustietoihin pohjautuvaa mallia.
51
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Mallissa haetaan ostoerille sekä hankintahetken että raportointihetken luottoluokitukset ja konvertoidaan ne PD-luvuiksi. Ensisijaisesti
käytetään ulkoisten luottoluokitusten keskiarvoja, toissijaisesti sisäistä luottoluokitusta, mikäli ulkoisia luokituksia ei ole.
PD:t vastaavat historiallisia toteutuneita maksukyvyttömyyksiä luottoluokitusluokittain kullekin aikavälille luottoluokituksen antohetkestä.
Historiadata, johon määritetty vastaavuus pohjautuu, on kattava ja pitkältä aikaväliltä. LGD:t vastaavat myös tutkittuja historiallisia
toteumia sijoitus-/vakuuslajeittain (senioriteetti, covered bond -status) eikä niitä erikseen arvioida liikkeeseenlaskija- tai
sijoituskohtaisesti. Koska ulkoiset luottoluokitukset mittaavat PD:n sijaan kokonaisluottoriskiä (ECL), vaikuttaa niiden tapauksessa LGD
ainoastaan ECL:n jakautumiseen PD- ja LGD-komponenttien välillä.
6.4.3.1 Saamistodistusten luokittelu arvonalentumisvaiheisiin
Vaiheeseen 2 siirretään sellaiset sijoitukset, joiden yhden vuoden PD on kaksinkertaistunut siten, että prosenttiyksiköissä muutos on
vähintään 0,2, sijoitukseen on myönnetty lainanhoitojousto tai sen maksut ovat yli 30 päivää erääntyneet. Vaiheeseen 3 luokitellaan
maksukyvyttömään liikkeeseenlaskijaan liittyvät sijoitukset, jos sen maksut ovat erääntyneet yli 90 päivää tai jos asiakas on ongelma-
asiakas.
6.4.4 Taseen ulkopuolisten erien arvonalentuminen
Useisiin OP Yrityspankin tarjoamiin tuotteisiin kuuluu vakiona tai jossain elinkaaren vaiheessa nostovara, limiitti tai muu taseen
ulkopuolinen luottositoumus. Esimerkiksi valmiusluottoihin, kuten luottokortteihin ja luotollisiin tileihin, sisältyy sekä laina että
sitoutuminen nostamattomaan osuuteen. Lisäksi OP Yrityspankki on myyjäosapuolena erilaisissa takauksissa kuten rahoitustakauksissa
sekä muissa kaupallisissa tai viranomaistakauksissa, joihin kaikkiin sovelletaan IFRS 9 -standardin arvonalentumisen sääntöjä.
Luottositoumusten ja takaussopimusten osalta alkuperäisen kirjaamisen katsotaan arvonalentumista koskevia vaatimuksia sovellettaessa
tapahtuneen päivänä, jona OP Yrityspankista tulee peruuttamattoman sitoumuksen osapuoli. Näin ollen odotetun tappion laskennassa
huomioidaan vain OP Yrityspankkia sitovat erät.
Näille erille lasketaan odotettu tappio samoilla periaatteilla kuin luotoille. Samoin luottoriskin merkittävää lisääntymistä arvioidaan
samoin perustein. Tällaisille tuotteille mallinnetaan EAD, joka ennustaa vastuiden määrää maksukyvyttömyyshetkellä. Se sisältää sekä
käyttöasteen että luottovasta-arvokertoimen. Lisäksi toistaiseksi voimassa oleville sopimuksille sovelletaan maturiteettimallia. Mallissa
huomioidaan tilanteet, joissa OP Yrityspankilla on sopimukseen perustuva mahdollisuus vaatia takaisinmaksua ja peruuttaa nostamatonta
osuutta koskeva sitoumus, mutta se ei rajoita altistumista luottotappioille sopimuksen mukaisena irtisanomisaikana.
6.4.5 Odotettavissa olevien luottotappioiden kirjaaminen
Pääsääntöisesti odotettavissa olevia luottotappioita varten kirjataan tappiota koskeva vähennyserä lainan kirjanpitoarvon vähennykseksi
erilliselle tilille. Kun on kyse luottositoumuksista ja takaussopimuksista, tappiota koskeva vähennyserä kirjataan varaukseksi. Niihin
tuotteisiin, joihin sisältyy sekä lainasaaminen (ts. rahoitusvaroihin kuuluva erä) että sitoumus nostamattomaan osuuteen (ts.
luottositoumus), eikä OP Yrityspankin ole mahdollista yksilöidä nostamatonta osuutta koskevaan sitoumukseen liittyviä odotettavissa
olevia luottotappioita erillään rahoitusvaroja koskevasta komponentista, luottositoumukseen liittyvät odotettavissa olevat luottotappiot
kirjataan yhdessä rahoitusvaroihin kuuluvan erän tappiota koskevan vähennyserän kanssa.
6.4.6 Johdon harkintaan perustuvat arvonalentumisen lisävaraukset (management overlay)
OP Yrityspankki voi tehdä tilanteissa, joissa jokin ulkopuolinen tekijä muuttuu erittäin nopeasti (esimerkiksi maailmanlaajuisissa kriiseissä,
kuten pandemia tai sota tai Euribor korkojen nousu) johdon arvioon perustuvan ECL-varauksen. Varaus on tilapäinen ja voimassa niin
kauan, kunnes ECL-laskennassa käytettävät riskiparametrit on päivitetty kuvaamaan muuttunutta tilannetta. Toistaiseksi OP
Yrityspankissa on käytetty vain tappiota koskevan vähennyserän määrään kohdistuvia ns. post-model management overlaytä. OP
Yrityspankissa voidaan kuitenkin tehdä myös ns. in-model management overlaytä eli esim. PD riskiparametriin. Tehtyihin johdon
harkintaan perustuviin arvonalentumisen lisävarauksiin sovelletaan tiukkoja seurantakriteerejä ja niistä raportoidaan ylimmälle johdolle
neljännesvuosittain.
6.4.7 Lopullisen luottotappion kirjaaminen
Lopullisen luottotappion kirjaaminen on taseesta pois kirjaamiseen johtava tapahtuma. Silloin kun rahoitusvaroihin kuuluvaa erää ei voida
kohtuudella odottaa saavan perityksi kokonaan tai osaksi, kirjataan lopullinen luottotappio pienentämään suoraan rahoitusvaroihin
kuuluvan erän bruttomääräistä kirjanpitoarvoa.
52
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Laina kirjataan pois taseesta, kun vakuudet on realisoitu tai kun konkurssipesän loppukokous on pidetty tai kun pesänhoitajalta on saatu
ilmoitus, ettei jako-osuutta tule, velkajärjestely tai yrityssaneeraus on päättynyt tai kun perintä on lopetettu. Vuoden 2022 alusta lähtien
OP Yrityspankissa on kirjattu kertymättä jäävä osuus osaluottotappiona jo siinä vaiheessa, kun velkajärjestelyn tai yrityssaneerauksen
maksuohjelma on vahvistettu, eikä luotossa ole muita osallisia tai realisoitavaa omaisuutta. Taseesta pois kirjaamisen jälkeen saadut
suoritukset kirjataan saamisten arvonalentumisten oikaisuiksi.
6.5 Rahavarat
Rahavarat koostuvat käteisistä varoista ja vaadittaessa maksettavista saamisista luottolaitoksilta (Liite 15. Käteiset varat).
6.6 Rahoitusvelkojen luokittelu ja myöhempi arvostaminen
Rahoitusvelkoja ovat talletukset ja muut velat luottolaitoksille ja asiakkaille sekä liikkeeseen lasketut velkakirjat ja muut rahoitusvelat.
Rahoitusvelat luokitellaan jaksotettuun hankintamenoon efektiivisen koron menetelmällä lukuun ottamatta johdannaisvelkoja, jotka
arvostetaan käypään arvoon tulosvaikutteisesti. Kaupankäyntivelkoihin luokitellaan myös velvoite toimittaa vastapuolelle arvopapereita,
jotka on myyty, mutta jotka eivät ole omistuksessa myyntihetkellä (lyhyeksi myynti).
OP Yrityspankki ei ole alkuperäisen kirjaamisen yhteydessä nimenomaisesti luokitellut rahoitusvelkoja käypään arvoon tulosvaikutteisesti
arvostettavaksi.
Rahoitusvelat (tai rahoitusvelan osa) poistetaan taseesta silloin, kun velka on lakannut olemasta olemassa – toisin sanoen, kun
sopimuksessa yksilöity velvoite on täytetty tai kumottu tai sen voimassaolo on lakannut.
Jos OP Yrityspankki vaihtaa rahoitusvelkoja alkuperäisten lainanantajien kanssa ja jos niiden ehdot poikkeavat huomattavasti toisistaan,
vaihtoa on käsiteltävä alkuperäisen rahoitusvelan kuoletuksena. Tällöin syntyneet menot tai palkkiot kirjataan osana kuolettamisesta
johtuvaa voittoa tai tappiota. Jos vaihtoa tai muutosta ei käsitellä kirjanpidossa kuoletuksena, lasketaan muutetun rahoitusvelan
jaksotettu hankintameno uudelleen diskonttaamalla muutetut sopimusperusteiset rahavirrat käyttämällä alkuperäistä efektiivistä
korkokantaa. Rahoitusvelan jaksotetun hankintamenon muutokset kirjataan tulosvaikutteisesti. Syntyneillä menoilla tai palkkioilla
oikaistaan velan kirjanpitoarvoa, ja ne kirjataan kuluiksi ehdoiltaan muuttuneen velan jäljellä olevana juoksuaikana. OP Yrityspankki ei ole
tehnyt rahoitusvelkojen vaihtoja olemassa oleviin rahoitusvelkoihin.
6.7 Nettoutus
Taseessa netotetaan sellaiset rahoitusvarat ja -velat, joissa OP Yrityspankilla on tarkasteluhetkellä laillisesti toimeenpantavissa oleva
kuittausoikeus tavanomaisessa liiketoiminnassa sekä laiminlyönti-, maksukyvyttömyys- ja konkurssitapauksissa, ja se aikoo toteuttaa
suoritukset nettomääräisesti (Liite 37. Rahoitusvarat ja -velat, jotka on vähennetty toisistaan tai joita koskee toimeenpantavissa oleva
yleinen nettoutusjärjestely).
6.8 Johdannaissopimukset
Johdannaissopimukset luokitellaan suojaaviin ja kaupankäyntitarkoituksessa pidettäviin ja ne sisältävät korkojohdannaiset,
valuuttajohdannaiset, osakejohdannaiset ja luottojohdannaiset. Johdannaiset arvostetaan aina käypään arvoon (Liite 18.
Johdannaissopimukset).
Finanssivastapuolten kanssa solmitut standardiehtoiset OTC-johdannaiskaupat selvitetään London Clearing Housen kanssa EMIR-
asetuksen (EU 648/2012) mukaisesti. Toimintamallissa johdannaisten vastapuoleksi muuttuu päivittäisen selvitysprosessin päätteeksi
keskusvastapuoli (CCP). Selvitystapana käytetään ns. clearing brokerista riippuen joko settled-to-market (STM) tai collateralised-to-
market (CTM) käytäntöä. Molemmissa käytännöissä netotetaan keskusvastapuolen kanssa johdannaisten päiväkohtaiset maksut. Lisäksi
päivittäin joko maksetaan tai saadaan käteissuorituksella johdannaisten käyvän arvon muutos (variation margin). STM-käytännössä
päivittäinen suoritus on sopimusperusteisesti määritetty lopulliseksi maksuksi ja osaksi johdannaissopimuksen rahavirtoja. Päivittäinen
suoritus kirjataan tulosvaikutteisesti käyvän arvon muutokseksi. Tällöin johdannaissopimukselle ei jää muuta käyvän arvon muutosta kuin
OP:n ja CCP:n välinen arvostusero. Ero kirjataan taseeseen johdannaisvaroihin tai -velkoihin. CTM-käytäntö poikkeaa STM-käytännöstä
siten, että päivittäistä suoritusta ei ole sopimusperusteisesti määritetty lopulliseksi maksuksi vaan vakuudeksi. Se kuitenkin netotetaan
taseessa johdannaisen käyvän arvon kanssa. Muut johdannaiset esitetään taseessa bruttoperiaatteella, jolloin positiiviset arvonmuutokset
esitetään johdannaisvaroina ja negatiiviset arvonmuutokset johdannaisvelkoina.
6.8.1 Suojaavat instrumentit
OP Yrityspankissa on laadittu suojauslaskennassa käytettävät menetelmät ja sisäiset periaatteet, joiden mukaisesti rahoitusinstrumentti
voidaan määritellä suojaavaksi. Suojausperiaatteiden mukaisesti OP Yrityspankissa voidaan suojautua korkoriskiltä, valuuttakurssiriskiltä
ja hintariskiltä soveltamalla käyvän arvon tai rahavirran suojausta. Käyvän arvon suojauksella suojaudutaan suojattavan kohteen käyvän
53
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
arvon muutoksilta ja rahavirran suojauksella suojaudutaan tulevien rahavirtojen vaihtelulta. OP Yrityspankissa suojattavat riskikategoriat
ovat käyvän arvon ja rahavirran korkoriskit sekä valuuttariski.
Sopimuksia ei käsitellä suojauslaskennan sääntöjen mukaisesti kirjanpidossa, mikäli IAS 39:n edellyttämä suojausinstrumentin ja siihen
liittyvän suojauskohteen välinen suojaussuhde ei täytä standardin kriteerejä. OP Yrityspankissa tehdään myös johdannaissopimuksia, joilla
tosiasiassa suojaudutaan taloudellisilta riskeiltä, mutta jotka eivät täytä näitä kriteerejä.
Suojauslaskenta lopetetaan ei-takautuvasti, jos suojausinstrumentti erääntyy, myydään, sopimus puretaan tai toteutetaan tai suojaus ei
enää täytä suojauslaskennan soveltamisen kriteereitä tai suojauksen määritys perutaan. Tässä yhteydessä suojausinstrumentin
korvaaminen tai jatkaminen toisella suojausinstrumentilla ei ole erääntymistä tai purkamista, jos tällainen korvaaminen tai jatkaminen on
osa yhteisön dokumentoitua suojausstrategiaa. Suojausinstrumentti ei myöskään tässä yhteydessä eräänny tai purkaudu, jos
johdannainen korvataan säädösten tai määräysten seurauksena niin että yksi tai useampi selvitysvastapuoli korvaa alkuperäisen
vastapuolensa niin, että siitä tulee kunkin osapuolen uusi vastapuoli. Tässä yhteydessä selvitysvastapuoli on yhteisö, joka toimii
vastapuolena keskusvastapuoliselvityksen tekemiseksi.
6.8.2 Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävät johdannaiset
Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävistä koronvaihtosopimuksista saatujen ja niistä maksettujen korkojen erotus merkitään
tuloslaskelman sijoitustoiminnan nettotuottoihin ja niitä vastaavat siirtyvät korot taseen Johdannaissopimuksiin.
Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävien johdannaisten arvonmuutokset kirjataan tuloslaskelman erään sijoitustoiminnan nettotuotot.
Johdannaissopimuksista taseeseen merkityt positiiviset arvonmuutokset kirjataan varoiksi erään johdannaissopimukset, varat ja
negatiiviset erään johdannaissopimukset, velat.
6.9 Suojauslaskenta
Suojauslaskennalla todennetaan, että suojaussuhteessa olevan suojaavan instrumentin käyvän arvon muutokset kumoavat suojatun
kohteen käyvän arvon tai rahavirtojen muutokset kokonaan tai osittain.
Suojaavien ja suojattavien instrumenttien välinen yhteys dokumentoidaan määrämuotoisesti. Dokumentaatio sisältää tiedot
riskienhallinnan periaatteista, suojausstrategiasta ja menetelmistä, joilla suojauksen tehokkuus osoitetaan. Suojauksen tehokkuus
osoitetaan suojauksen tekohetkellä ja suojausperiodin aikana vertailemalla suojaavan instrumentin ja suojattavan erän käypien arvojen
tai rahavirtojen muutoksia keskenään. Suojaus katsotaan tehokkaaksi, kun suojaavan instrumentin käyvän arvon tai rahavirtojen muutos
eliminoi suojauksen kohteena olevan sopimuksen tai position käyvän arvon tai rahavirtojen muutoksesta 80–125 prosenttia. Kuitenkin
viitekorkouudistuksesta johtuen, jos retrospektiivisen tehokkuustestin todellinen tulos on kyseessä olevien rajojen ulkopuolella, arvioidaan
voiko suojauslaskenta jatkua vai tuleeko se lopettaa. Tämä sisältää muun muassa sen, että suojauksen odotetaan edelleen olevan
prospektiivisesti tehokas ja että suojaussuhteen tehokkuus voidaan laskea luotettavasti. Prospektiivisessa tehokkuustestauksessa
arvioitaessa onko suojaus edelleen erittäin todennäköinen viitekorkoa ei muuteta viitekorkouudistuksen vuoksi. Tehokkuustestauksen
yhteydessä arvioidaan myös viitekorkouudistuksen myötä mahdollisia markkinaosapuolista johtuvia vaikutuksia OP Yrityspankin
suojaussuhteisiin. OP Yrityspankki lopettaa soveltamasta muutoksia suojaussuhteiden tehokkuustesteihin silloin, kun
viitekorkouudistuksesta johtuva epävarmuus lakkaa vaikuttamasta suojattavan erän tai suojaavan johdannaisen viitekorkoihin perustuviin
rahavirtoihin tai kun suojaussuhde lopetetaan. OP Yrityspankki soveltaa IAS 39 mukaista suojauslaskentaa ja siihen liittyviä
viitekorkouudistuksen tuomia muutoksia.
OP Ryhmässä on viitekorkotyöryhmä, jonka tehtävänä on seurata viitekorkojen uudistusprosessin etenemistä ja vaikutuksia OP Ryhmälle
sekä raportoida kehityksestä johdolle säännöllisesti. OP Ryhmässä on tehty vertailuarvoasetuksen edellyttämä jatkuvuussuunnitelma,
jossa määritellään varakorko sopimuksille, jos nyt käytettäviä viitekorkoja ei olisi enää saatavilla, ja jossa tunnistetaan olemassa olevat
sopimusehdot tuotteittain ja arvioidaan vaikutuksia liiketoiminnan eri osiin. OP Yrityspankki ottaa käyttöön uudistettuja viitekorkoja
markkinakäytännön mukaan uusissa sopimuksissa. Vanhan sopimuskannan osalta muutokset on jo toteutettu ottamalla käyttöön
markkinoilla sovellettavia käytäntöjä IBOR-korkojen korvaamiselle.
6.9.1 Käyvän arvon suojauslaskenta
Korkoriskin käyvän arvon suojaus kohdistuu pitkäaikaisiin, kiinteäkorkoisiin velkoihin (kuten keskuspankkivelat, omat emissiot ja eräät
määräaikaistalletusten emissiot), yksittäisiin joukkovelkakirjalaina- ja luottoportfolioihin sekä yksittäisiin luottoihin. IAS 39 EU carve-out -
version mukaista käyvän arvon portfoliosuojausmallia sovelletaan tiettyjen luottojen johdannaisehtojen suojaukseen ja kiinteäkorkoisten
avista-ehtoisten käyttö- ja säästötilien korkoriskin suojaukseen. Näiden suojaussuhteiden osalta suojattuun erään liittyvä ennenaikainen
takaisinmaksuoptio aiheuttaa vain harvoin tehottomuutta. Suojausinstrumentteina käytetään korko-optioita, koronvaihtosopimuksia sekä
koron- ja valuutanvaihtosopimuksia (OTC swap -sopimuksia).
54
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Johdannaissopimusten, jotka on dokumentoitu käypää arvoa suojaaviksi ja jotka ovat suojauksena tehokkaita, käyvän arvon muutokset
kirjataan tuloslaskelmaan. Suojauksen kohteena olevat omaisuus- ja velkaerät arvostetaan suojauksen aikana suojatun riskin osalta
käypään arvoon, ja suojatun riskin käyvän arvon muutokset kirjataan tuloslaskelmaan.
Käyvän arvon suojauslaskennassa suojaavan instrumentin ja suojattavan erän arvonmuutokset kirjataan tuloslaskelman korkokatteeseen
ja sijoitustoiminnan nettotuottoihin. Suojaussuhteesta aiheutuva mahdollinen tehottomuus voi aiheutua suojaavan instrumentin ja
suojattavan erän rahavirtojen ajallisesta eriaikaisuudesta ja se kirjataan vastaavasti edellä mainittuihin eriin.
Lopetettaessa suojauslaskenta, suojattavasta riskistä johtuva käyvän arvon oikaisu sellaisen suojattavan rahoitusinstrumentin
kirjanpitoarvoon, johon sovelletaan efektiivisen koron menetelmää, on jaksotettava tulosvaikutteisesti rahoitusinstrumentin eräpäivään
mennessä. Oikaisu jaksotetaan uudelleen laskettuun efektiiviseen korkoon perustuen tai portfoliosuojauksissa tasaeriin perustuen.
Kuitenkin jos suojauksen lopetuksen yhteydessä suojattu erä kirjataan pois taseesta, kirjataan myös kertynyt käyvän arvon oikaisu
välittömästi tulokseen.
Euriborin määräytymismenetelmää on uudistettu ja sitä säätää EU:n Vertailuarvoasetus. European Securities and Market Authority
(ESMA) on toiminut Euriborin valvojana vuoden 2022 alusta lähtien. OP Ryhmä odottaa, että Euribor tulee pysymään viitekorkona myös
tulevaisuudessa, koska Euribor-paneelia on saatu vahvistettua. Euribor-korkoa hallinnoiva EMMI (European Money Market Institute) on
alkanut julkaista Q4/2022 aikana €STR-johdannaismarkkinoilta lasketun eteenpäin katsovaa EFTERM-viitekorkoa (Euro forward-looking
term rate) käytettäväksi Euriborin varakorkona. Eonia-korko (Euro Over Night Index Average) lakkasi 3.1.2022 ja sen korvasi EKP:n
julkaisema euromääräisten markkinoiden lyhyt korko (€STR).
6.9.2 Rahavirran suojauslaskenta
Rahavirran suojauksella suojataan vaihtuvakorkoisten velkakirjalainojen tai muiden vaihtuvakorkoisten varojen ja velkojen
korkorahavirtoja. Lisäksi rahavirran suojausta käytetään korkosidonnaisuuksittain määritellyn luottokannan tulevien korkovirtojen
suojaukseen. Suojaavina instrumentteina käytetään mm. koronvaihtosopimuksia.
Johdannaissopimukset, jotka on dokumentoitu rahavirtaa suojaaviksi ja jotka ovat suojauksessa tehokkaita, arvostetaan käypään arvoon.
Käyvän arvon muutoksesta tehokkaan suojauksen osuus kirjataan muihin laajan tuloksen eriin. Suojaussuhteesta aiheutuva mahdollinen
tehottomuus voi aiheutua suojaavan instrumentin ja suojattavan erän rahavirtojen eriaikaisuudesta ja se kirjataan tuloslaskelman
korkokatteeseen. Omaan pääomaan kertyneet käyvän arvon muutokset kirjataan tulokseen sille tilikaudelle, jona suojauksen kohteena
olevat rahavirrat toteutuvat.
Jos suojattujen rahavirtojen ei enää odoteta toteutuvan, suojausinstrumentista kertyneet käyvän arvon muutokset siirretään luokittelun
muutoksesta johtuvana oikaisuna omasta pääomasta tulosvaikutteiseksi. Peruutettujen suojauksen määritysten osalta, jos suojattujen
rahavirtojen odotetaan edelleen toteutuvan, kertyneet käyvän arvon muutokset jäävät omaan pääomaan erilliseksi eräksi, kunnes
suojatut rahavirrat vaikuttavat tuloslaskelmaan, jos rahavirtojen odotetaan vaikuttavan useaan raportointikauteen, jaksotetaan kertynyt
määrä tasaeriin perustuen.
OP Yrityspankki on arvioinut missä määrin rahavirran suojaukset ovat riippuvaisia viitekorkouudistukseen liittyvästä epävarmuudesta
raportointipäivänä. Suojattavat erät ja suojaavat johdannaiset jatkavat indeksointia viitekorkoon, jota ei muuteta ja jonka noteeraukset
jatkuvat päivittäin ja jonka rahavirrat vaihdetaan vastapuolten kanssa kuten ennenkin. Rahavirran suojausten osalta OP Yrityspankki ei
ole nähnyt viitekorkouudistuksen aiheuttavan epävarmuutta ajoitukseen tai Euribor-rahavirtoihin raportointipäivänä 31.12.2023. Libor-
korot (pl. USD Libor) lakkasivat 12/2021 ja USD LIBOR -korko lakkasi 06/2023. OP Ryhmä oli valmistautunut USD-Liborin lakkaamiseen
ja toteutti asianmukaiset sopimusten ehtomuutokset.
7 Aineettomat hyödykkeet
Taseen aineettomien hyödykkeiden ryhmässä esitetään tietojärjestelmät. (Liite 20. Aineettomat hyödykkeet).
7.1 Tietojärjestelmät
Tietojärjestelmät arvostetaan poistoilla ja arvonalentumisilla vähennettyyn hankintamenoon. Ohjelmistojen ja lisenssien osalta poistoaika
on pääsääntöisesti 4 vuotta ja muiden aineettomien hyödykkeiden osalta 5 vuotta.
Sisäisesti aikaansaatujen aineettomien hyödykkeiden (ohjelmistot) kehittämisestä johtuvat menot aktivoidaan siitä lähtien, kun ne ovat
luotettavasti määritettävissä, hyödykkeen valmiiksi saaminen on teknisesti toteutettavissa ja pystytään käyttämään hyödykettä tai
myymään se sekä on todettu, että ohjelmistosta saadaan tulevaisuudessa taloudellista hyötyä. Aktivoitaviin menoihin sisältyvät mm.
lisenssimaksut, ostetut palvelut, muut hankkeisiin liittyvät ulkoiset kustannukset sekä omaa työtä. Hyödykettä poistetaan siitä lähtien, kun
55
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
se on valmis käytettäväksi. Hyödyke, joka ei ole vielä valmis käytettäväksi, arvioidaan vuosittain arvonalentumisen varalta.
Tutkimusmenot kirjataan tilikaudella kuluksi.
7.2 Pilvipalvelu
Pilvipalveluissa eli SaaS (Software as a Service), PaaS (Platform as a Service) tai IaaS (Infrastructure as a Service) ohjelmistotoimittajalla
on määräysvalta osittain tai kokonaan kyseiseen ohjelmistoon tai palveluun, eikä OP Yrityspankki aktivoi toimittajan määräysvallassa
olevista ohjelmistoista tai palveluista suoritettavia maksuja aineettomiksi hyödykkeiksi.
Pilvipalveluiden kehittämisestä, ennen palvelun käyttöönottoa, johtuvat menot kirjataan muiden varojen ennakkomaksuihin.
Ennakkomaksuihin aktivoitava määrä on käyttöönottoprojektiin liittyvät ja palvelun kustomointiin kohdistuvat menot, jotka tehdään
palveluntoimittajan toimesta ennen kuin palveluntoimittaja pystyy tuottamaan palvelua OP Yrityspankille. Ennakkomaksuihin aktivoitavat
menot ovat kiinteä osa palvelua, eivätkä ne ole erotettavissa itse palvelusta. Ennakkomaksua puretaan sopimuksen ajan kuluessa siitä
lähtien, kun palvelu on valmis käytettäväksi.
8 Aineelliset hyödykkeet
Aineelliset hyödykkeet arvostetaan poistoilla ja arvonalentumisilla vähennettyyn hankintamenoon. Hyödykkeet poistetaan tasapoistoin
arvioidun taloudellisen vaikutusajan kuluessa. Maa-alueista ei tehdä poistoja. Hyödykkeeseen liittyvät alkuperäisen hankinnan jälkeen
syntyvät menot aktivoidaan hyödykkeen kirjanpitoarvoon vain, jos on todennäköistä, että hyödykkeestä kertyy alun perin arvioitua
suurempaa taloudellista hyötyä (Liite 21. Aineelliset hyödykkeet).
Arvioidut taloudelliset vaikutusajat ovat pääosin seuraavat:
Rakennukset 20–50 vuotta
Koneet ja kalusto 3–10 vuotta
Autot 5–6 vuotta
Muut aineelliset hyödykkeet 3–10 vuotta
Hyödykkeiden jäännösarvo ja taloudellinen vaikutusaika tarkistetaan jokaisessa tilinpäätöksessä ja tarvittaessa oikaistaan kuvastamaan
taloudellisen hyödyn odotuksissa tapahtuneita muutoksia. Aineelliset hyödykkeet romutetaan kirjanpidosta, kun ne on poistettu käytöstä.
8.1 Aineellisen ja aineettoman omaisuuden arvonalentumiset
Jokaisen tilinpäätöksen yhteydessä arvioidaan, onko omaisuuden arvonalentumisesta viitteitä. Jos viitteitä on, arvioidaan kyseisestä
omaisuuserästä kerrytettävissä oleva rahamäärä. Jos omaisuuserän kirjanpitoarvo on suurempi kuin arvio sen tulevaisuudessa
kerryttämästä rahamäärästä, ylittävä osa kirjataan kuluksi.
Kerrytettävissä oleva rahamäärä on omaisuuserän käypä arvo vähennettynä myynnistä johtuvilla menoilla (nettomyyntihinta) tai sitä
korkeampi käyttöarvo. Kerrytettävissä oleva rahamäärä pyritään lähtökohtaisesti määrittämään omaisuuserän nettomyyntihinnan kautta.
Jos nettomyyntihintaa ei voida määrittää, omaisuuserälle määritellään käyttöarvo. Käyttöarvo on niiden vastaisten rahavirtojen nykyarvo,
jonka omaisuuserän odotetaan kerryttävän.
Mikäli omaisuuserälle ei voida määrittää nettomyyntihintaa eikä se kerrytä itsenäistä, muista eristä riippumatonta rahavirtaa,
määritellään arvonalentumistarve sen rahavirtaa tuottavan yksikön eli liiketoimintasegmentin tai siihen kuuluvan yrityksen kautta, johon
omaisuuserä kuuluu. Tällöin verrataan yksikköön sisältyvien omaisuuserien kirjanpitoarvoja koko rahavirtaa tuottavan yksikön
kerrytettävissä olevaan rahamäärään.
Arvonalentumistappio peruutetaan, jos olosuhteissa on tapahtunut muutos ja hyödykkeen kerrytettävissä oleva rahamäärä on muuttunut
arvonalentumisen kirjaamisajankohdasta. Arvonalentumistappiota ei peruuteta enempää kuin mikä hyödykkeen kirjanpitoarvo olisi ilman
arvonalentumistappion kirjaamista.
9 Vuokrasopimukset
OP Yrityspankki arvioi sopimuksen syntymisajankohtana onko sopimus vuokrasopimus tai sisältääkö se vuokrasopimuksen. Kyseessä on
IFRS 16:n mukaisesti käsiteltävä vuokrasopimus, mikäli seuraavat ehdot täyttyvät kaikilta osin:
Sopimus perustuu yksilöidyn omaisuuserän käyttöä koskevaan määräysvaltaan niin, että OP Yrityspankilla tai sen työntekijöillä
on oikeus päättää omaisuuserän käytöstä koko vuokrakauden aikana silloin, kun OP Yrityspankki on vuokralle ottajana, ja
56
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
asiakkaalla tai sen konserniin kuuluvilla yhtiöillä on päätäntävalta kohteen käytöstä silloin, kun OP Yrityspankki on vuokralle
antajana.
Sopimuksella sovitaan oikeuksista ja velvollisuuksista ja niihin liittyvistä maksuista.
Sopimuksella yksilöity omaisuuserä on vain OP Yrityspankin ja sen työntekijöiden käytössä silloin, kun OP Yrityspankki on
vuokralle ottajana, ja asiakkaan tai sen konserniin kuuluvien yhtiöiden käytössä silloin, kun OP Yrityspankki on vuokralle
antajana.
9.1 Vuokralle annettujen hyödykkeiden kirjaaminen
OP Yrityspankki luokittelee vuokralle annetut hyödykkeet sopimuksen syntymisajankohtana rahoitusleasingsopimuksiksi tai operatiivisiksi
vuokrasopimuksiksi liiketoimen tosiasiallisen sisällön mukaan. Vuokrasopimus on rahoitusleasingsopimus, mikäli se siirtää vuokralaiselle
olennaisilta osin omistamiselle ominaiset riskit ja edut. Muutoin se on operatiivinen vuokrasopimus. Vuokrasopimukset luokitellaan
sopimuksen syntymisajankohtana.
Rahoitusleasingsopimuksilla vuokralle annetut hyödykkeet kirjataan taseeseen saamisina asiakkailta. Saaminen kirjataan määrään, joka
on yhtä suuri kuin vuokrasopimuksen nettosijoitus. Sopimuksesta saatava rahoitustuotto kirjataan korkotuottoihin siten, että se tuottaa
vuokralle antajan jäljellä olevalle nettosijoitukselle kultakin tilikaudelta samansuuruisen tuottoasteen.
Operatiivisella vuokrasopimuksella vuokralle annetut hyödykkeet esitetään aineellisissa hyödykkeissä, ja ne poistetaan tasapoistoin
vuokra-ajan kuluessa. Vuokratuotot esitetään liiketoiminnan muissa tuotoissa, ja ne kirjataan tasaerinä vuokra-ajan kuluessa. Vuokralle
annettujen sopimusten vuokra-ajaksi määritetään sopimuksessa määritetty kiinteä kesto, jota ei voi jatkaa tai keskeyttää ilman painavaa
syytä tai sanktiota.
9.2 Vuokralle otettujen käyttöoikeusomaisuuserien kirjaaminen
Vuokralle otetut käyttöoikeusomaisuuserät esitetään aineellisissa hyödykkeissä ja ne poistetaan pääsääntöisesti vuokra-aikana. Vastaava
vuokrasopimusvelka esitetään muissa veloissa ja niiden korkokulut korkokatteessa. Vuokrasopimuksiin liittyvät palvelukorvaukset, jotka
erotetaan vuokranmäärästä, esitetään liiketoiminnan muissa kuluissa. Palvelukorvauksen erottaminen tehdään
käyttöoikeusomaisuuseräluokkakohtaisesti.
OP Yrityspankki määrittelee vuokralle otettujen sopimusten vuokra-ajaksi sopimuksen:
kiinteän keston, jota ei voi jatkaa tai keskeyttää ilman painavaa syytä tai sanktiota, tai
johdon arvion mukaan korkeintaan 3 vuotta, kun kyseessä on toistaiseksi voimassa oleva toimitilasopimus, jonka irtisanomisaika
on molemminpuolinen. Jos sopimus on ensin kiinteä ja jatkuu sen jälkeen toistaiseksi voimassa olevana kuten edellä kuvattiin,
on vuokra-aika näiden yhdistelmä. Kun tällainen sopimus on irtisanottu, vuokra-ajaksi määritellään irtisanomisaika. OP
Yrityspankki arvioi vuokra-aikaa määrittäessään olevan kohtuullisen varmaa, että toimitiloissa ollaan pidempään, koska
toimitilasopimusten kohteet ovat sijainniltaan keskeisiä eikä vastaavia korvaavia tiloja ole välttämättä saatavilla.
vuokralle antajan irtisanomisajan, jos kyseessä on toistaiseksi voimassa oleva muu kuin toimitilasopimus, jonka irtisanomisaika
on molemminpuolinen. Sopimuksen vuokra-aikaa jatketaan aina irtisanomiskauden päätyttyä uudella irtisanomisajalla, ellei
sopimusta ole irtisanottu. OP Yrityspankki arvioi vuokra-aikaa määrittäessään olevan kohtuullisen varmaa, että sopimukset on
tehty pidemmäksi ajaksi, koska tällaisten sopimusten jatkuva päättäminen ja uusiminen ei olisi taloudellisesti kannattavaa, tai
vuokrakohteen käyttöiän, jos se on lyhempi kuin edellä mainituilla tavoilla määritetyt vuokra-ajat.
Vuokrasopimusvelan laskennassa OP Yrityspankki käyttää yleensä vuokralle ottajan lisäluoton korkoa. Lisäluoton korkona käytetään OP
Yrityspankin keskuspankin noteeraamaa korkoa, jolla keskuspankki antaa luottoa osuuspankeille ja OP Ryhmän tytäryrityksille.
OP Yrityspankki soveltaa vuokralle ottajalle sallittuja kirjaamista koskevia helpotuksia. Arvoltaan vähäisistä ja lyhytaikaisista
vuokrasopimuksista tilikauden kulut kirjataan liiketoiminnan muihin kuluihin. Näihin vuokrasopimuksiin sisältyy kannettavia tietokoneita,
matkapuhelimia ja pienempiä koneita ja laitteita sekä kertaluonteisesti vuokrattuja koneita ja laitteita.
OP Yrityspankki soveltaa IAS 36 -standardia Omaisuuserien arvon alentuminen sen määrittämiseen, onko käyttöoikeusomaisuuserän
arvo alentunut. OP Yrityspankki arvioi jokaisena raportointikauden päättymispäivänä onko jotain viitteitä siitä, että omaisuuserän arvo on
alentunut. Jos tällaisia viitteitä esiintyy, OP Yrityspankki arvioi omaisuuserästä kerrytettävissä olevaa rahamäärää. Omaisuuserän arvo on
alentunut silloin, kun sen kirjanpitoarvo ylittää siitä kerrytettävissä olevan rahamäärän.
OP Yrityspankin vuokralle otetut sopimukset ovat pääosin toimitilojen, työsuhdeautojen ja turvalaitteiden vuokrasopimuksia (Liite 22.
Vuokrasopimukset).
57
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
10 Työsuhde-etuudet
10.1 Eläke-etuudet
OP Yrityspankin työntekijöiden lakisääteinen eläketurva hoidetaan Keskinäinen Eläkevakuutusyhtiö Ilmarisessa. OP Yrityspankki on
järjestänyt työntekijöilleen lisäeläketurvan joko OP-Eläkesäätiön tai vakuutusyhtiön kautta.
Keskinäinen Eläkevakuutusyhtiö Ilmarisessa hoidetut eläkejärjestelyt ovat maksupohjaisia. Vakuutusyhtiöissä hoidetut lisäeläkejärjestelyt
voivat olla joko etuus- tai maksupohjaisia. OP-Eläkesäätiössä hoidetut järjestelyt ovat kokonaan etuuspohjaisia.
Eläkejärjestelyistä johtuvat kulut kirjataan tuloslaskelman erään henkilöstökulut. Maksupohjaisissa järjestelyissä vakuutusmaksut
maksetaan vakuutusyhtiölle ja kirjataan kuluksi sille tilikaudelle, jota veloitus koskee. Maksupohjaisissa järjestelyissä ei ole muita
maksuvelvoitteita. Etuuspohjaisen eläkejärjestelyn supistuminen, velvoitteen täyttyminen tai muuttaminen kirjataan tulosvaikutteisesti
tapahtumahetkellä.
Etuuspohjaiset järjestelyt vakuutusyhtiöissä ja OP-Eläkesäätiössä rahoitetaan suorituksilla, jotka perustuvat vakuutusmatemaattisiin
laskelmiin.
Etuuspohjaisissa järjestelyissä velkaeränä esitetään järjestelystä johtuvien velvoitteiden nykyarvo tilinpäätöspäivänä vähennettynä OP-
Eläkesäätiön ja hyväksyttävien vakuutusten järjestelyihin kuuluvien varojen käyvällä arvolla.
Etuuspohjaisten eläkejärjestelyjen velvoitteet on laskettu kustakin järjestelystä erikseen. Laskenta on suoritettu käyttäen ennakoituun
etuusoikeusyksikköön perustuvaa menetelmää (Projected Unit Credit Method). Eläkemenot kirjataan kuluksi henkilöiden palvelusajalle
auktorisoitujen vakuutusmatemaatikkojen suorittamien laskelmien perusteella. Eläkevelvoitteen nykyarvoa laskettaessa käytetty
diskonttauskorko on määritelty yritysten liikkeeseen laskemien korkealaatuisten joukkovelkakirjalainojen raportointikauden
päättymispäivän markkinatuoton perusteella.
Eläkevelvoitteen uudelleen määrittämisestä johtuvat erät kirjataan muihin laajan tuloksen eriin sillä kaudella, jonka aikana ne syntyvät.
Kirjattaessa uudelleen määrittämisestä johtuvia eriä muihin laajan tuloksen eriin, ei näitä eriä enää siirretä tulosvaikutteisesti
myöhemmillä tilikausilla.
10.2 Lyhytaikaiset työsuhde-etuudet
OP Yrityspankissa on käytössä tulospalkkiojärjestelmä ja henkilöstörahasto. Palkkiota maksetaan ansaintavuoden aikana tehdyistä
työsuorituksista. Kuluksi kirjattava määrä jaksotetaan henkilöstökuluihin ja siirtovelkoihin oikeuden syntymisajanjakson kuluessa.
Saavutettujen tavoitteiden mukaista toteutuneen palkkion määrää tarkistetaan neljännesvuosittain. Alkuperäisiin arvioihin tehtävien
tarkistusten mahdolliset vaikutukset kirjataan henkilöstökuluna tuloslaskelmaan, ja vastaava oikaisu tehdään siirtovelkoihin.
10.2.1 Tulospalkkiojärjestelmä
Tulospalkkiojärjestelmän ansaintajakso on 12 kuukautta. Lyhyen aikavälin palkitsemisjärjestelmät perustuvat vuosisuunnitelmasta
johdettuihin yritys-, tiimi- tai henkilökohtaisiin tavoitteisiin ja kattavat koko OP Yrityspankin henkilöstön.
Palkkio on porrastettu vaativuusluokan mukaan ja palkkiomaksimit vastaavat 1–10 kuukauden palkkaa vuositasolla. Kiinteän ja
muuttuvan palkkion suhde on siten 8–83 % riippuen palkkiomaksimista.
Tulospalkkiojärjestelmän ansaintamittarit vuonna 2023
OP Yrityspankissa tavoitteen saavuttamisen perusteena muodostuneeseen palkkioon sovelletaan kerrointa, joka perustuu
Keskusyhteisökonsernin tulokseen ennen veroja. Erikseen määritellyissä tehtävissä palkkion kokonaismäärä perustuu OP Yrityspankin
tulokseen ennen veroja. Tuloskorteilla olevat vuosisuunnittelusta johdetut tavoitteet päätetään liiketoiminnoissa/toiminnoissa. OP
Yrityspankin kaikille johtajille yhteiset ryhmätasoiset mittarit olivat OP Ryhmän kulu-tuottosuhde 20 %:n painolla ja tuotepeittomittarin
kriteerit täyttävien asiakkaiden määrän nettokasvu 20 %:n painolla.
58
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Tulospalkkion ansaintamittareiden toteuman lisäksi lopulliseen palkkion maksuun vaikuttaa laadullinen arviointi, jossa esihenkilö arvioi
henkilön ohjeiden ja sääntelyn mukaista toimintaa. Tarkastelussa huomioidaan myös kestävyysriskit niiden henkilöiden ja roolien osalta,
joille kestävyysriskien huomioiminen on olennainen osa työtehtäviä. Tulospalkkiota leikataan rikkeiden kriittisyyden ja määrän perusteella
kertoimella 0–1.
10.2.2 Henkilöstörahasto
OP Ryhmän henkilöstörahastoon kuuluvat OP Yrityspankin koko henkilöstö pois lukien johtajat ja Baltian toimintoihin kuuluvat henkilöt.
Rahastolle maksetaan voittopalkkiota ennalta sovittujen periaatteiden mukaan riippuen OP Ryhmän tavoitteiden saavuttamisesta.
Rahastoon maksettavat voittopalkkioerät kirjataan tuloslaskelman erään Palkat ja palkkiot, vastaerä kirjataan siirtovelaksi, kunnes se
maksetaan.
OP Ryhmän henkilöstörahastolle maksettava voittopalkkioerä vuonna 2023 perustui seuraavien tavoitteiden saavuttamiselle: OP Ryhmän
kulu-tuottosuhteeseen 50 prosentin painolla ja tuotepeittomittarin kriteerit täyttävien asiakkaiden määrän nettokasvu 50 prosentin
painolla.
11 Varaukset ja ehdolliset velat
Velvoitteen perusteella kirjataan varaus, mikäli velvoite perustuu aiempaan tapahtumaan ja sen toteutuminen on todennäköistä, mutta
toteutumisajankohta tai toteutuva määrä on epävarma. Lisäksi velvoitteen pitää perustua joko tosiasialliseen tai oikeudelliseen
velvoitteeseen ulkopuolista kohtaan. Jos osasta velvoitetta on mahdollista saada korvaus joltakin kolmannelta osapuolelta, korvaus
kirjataan erilliseksi omaisuuseräksi, mutta vasta siinä vaiheessa, kun korvauksen saaminen on käytännössä varmaa. (Liite 28. Varaukset
ja muut velat).
Ehdollinen velka on aikaisempien tapahtumien seurauksena syntynyt mahdollinen velvoite, jonka olemassaolo varmistuu vasta yhtiön
määräysvallan ulkopuolella olevan epävarman tapahtuman realisoituessa. Ehdolliseksi velaksi katsotaan myös sellainen olemassa oleva
velvoite, joka ei todennäköisesti edellytä maksuvelvoitteen täyttämistä, tai jonka suuruutta ei voida määrittää luotettavasti.
12 Tuloverot
Tuloslaskelman veroihin sisältyvät OP Yrityspankin tilikauden verotettavaan tuloon perustuvat verot, aikaisempien tilikausien verot ja
laskennallinen verokulu tai -tuotto. Verot kirjataan tulosvaikutteisesti, paitsi milloin ne liittyvät suoraan omaan pääomaan kirjattuihin
eriin tai muihin laajan tuloksen eriin. Tällöin myös vero kirjataan kyseisiin eriin. Kauden verotettavaan tuloon perustuva vero lasketaan
verotettavasta tulosta voimassa olevan verokannan perusteella ja laskennalliset verot voimassa olevan verokannan tai tilinpäätöspäivään
mennessä hyväksytyn, tulevia vuosia koskevan verokannan perusteella.
Laskennallinen verovelka lasketaan kaikista kirjanpidon ja verotuksen välisistä veronalaisista väliaikaisista eroista. Laskennallinen
verosaaminen lasketaan kirjanpidon ja verotuksen välisistä vähennyskelpoisista väliaikaisista eroista ja verotuksessa vahvistettavista
tappioista. Mikäli verotettavan tulon kertyminen on todennäköistä siten, että saaminen voidaan hyödyntää, se kirjataan. Laskennallista
verosaamista ei kirjata siltä osin, kun ei todennäköisesti synny verotettavaa tuloa, jota vastaan verotuksellisia tappioita taikka hyvityksiä
voidaan hyödyntää. Laskennalliset verovelat ja -saamiset lasketaan sen säädetyn verokannan mukaan, jonka ennakoidaan olevan
voimassa väliaikaisen eron purkautuessa (Liite 24. Verosaamiset ja -velat).
13 Viranomaismaksut
OP Yrityspankki maksaa eri viranomaisille maksuja. Pankkivalvonnasta vastaa Euroopan keskuspankki. Menettelytapa- ja
makrovalvonnasta vastaa Finanssivalvonta. Kriisinratkaisusta vastaa EU:n kriisinratkaisuneuvosto (Single Resolution Board, SRB).
Viranomaismaksut kirjataan vuoden alussa kokonaisuudessaan liiketoiminnan muihin kuluihin (Liite 13. Liiketoiminnan muut kulut).
13.1 Vakausmaksu
Vakausmaksuja kerätään euroalueen kriisinratkaisurahastoon (Single Resolution Fund, SRF) vuoteen 2023 asti siten, että rahaston
tavoitetaso, vähintään 1 prosenttia korvattavien talletusten määrästä saavutetaan. Kriisinratkaisurahastoa hallinnoi EU:n
kriisinratkaisuneuvosto, joka päättää myös vakausmaksujen määrästä. SRF varmistaa, että rahoitussektori rahoittaa rahoitusjärjestelmän
vakauttamisen. Vakausmaksu määräytyy pankin merkittävyyden ja riskiprofiilin perusteella.
13.2 Talletussuojamaksu
Vanhaan talletussuojarahastoon kerätyt varat ylittävät tällä hetkellä talletussuojan tasoa koskevat EU vaatimukset. Sääntöjensä nojalla
vanha talletussuojarahasto huolehtii jäsenpankilleen määrättävistä talletussuojamaksuista uuteen talletussuojarahastoon siinä suhteessa,
kun kukin jäsenpankki on vuosien kuluessa kartuttanut vanhaa talletussuojarahastoa. Rahoitusvakausrahasto määrää maksun jokaiselle
59
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
jäsenpankille mutta laskuttaa sen suoraan vanhalta talletussuojarahastolta. Talletussuojamaksusta ei tullut OP Yrityspankille
kuluvaikutusta vuosina 2022 ja 2023.
13.3 Rahoitusvakausviraston hallintomaksu
Rahoitusvakausviraston hallintomaksu perustuu samaan laskentamenetelmään kuin Finanssivalvonnan valvontamaksu.
13.4 Finanssivalvonnan valvontamaksu
Finanssivalvonnan valvontamaksu koostuu suhteellisesta valvontamaksusta, joka perustuu taseen loppusummaan, sekä kiinteästä
perusmaksusta.
13.5 Euroopan keskuspankin valvontamaksu
OP Yrityspankki on Euroopan keskuspankin (EKP) valvonnassa.
14 Julkiset avustukset
Julkiset avustukset ovat julkista tukea, joka toteutetaan siirtämällä voimavaroja yhteisölle, joka on saamansa tuen vastikkeeksi
noudattanut tai noudattaa tulevaisuudessa tiettyjä sen liiketoimintaa koskevia ehtoja. Hyötyä, joka saadaan julkisen vallan
markkinakorkoa alemmalla korolla myöntämästä lainasta, käsitellään julkisena avustuksena. Markkinakorkoa alemmalla
korolla myönnetystä lainasta saatava hyöty on määritettävä lainan alkuperäisen kirjanpitoarvon ja saatujen maksujen
erotuksena. Julkinen avustus kirjataan kuitenkin vasta kun on kohtuullisen varmaa, että yhteisö täyttää siihen liittyvät ehdot ja että
avustus tullaan saamaan. Tuottoihin liittyvät avustukset vähennetään tilinpäätöksessä niitä vastaavista kuluista ja kirjataan
tulosvaikutteisesti niillä kausilla, joilla kulut kirjataan menoiksi, joita avustus on tarkoitettu kattamaan.
15 Tulevat standardimuutokset
Standardeihin IAS 1 Tilinpäätöksen esittäminen, IAS 7 Rahavirtalaskelmat ja IFRS 7 Rahoitusinstrumentit: tilinpäätöksessä esitettävät
tiedot tehdyt muutokset tulevat voimaan 1.1.2024. Standardiin IAS 21 Valuuttakurssien muutosten vaikutukset tehdyt muutokset tulevat
voimaan 1.1.2025. Muutoksilla ei ole merkittävää vaikutusta OP Yrityspankin tilinpäätökseen.
60
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Liite 2. OP Yrityspankki Oyj:n riskienhallinnan periaatteet
2.1 OP Yrityspankin merkittävät riskit: yleiskatsaus
OP Yrityspankin riippumaton riskienhallintatoiminto on organisatorisesti osa OP Ryhmän keskitettyä
riskienhallintatoimintoa. OP Ryhmän riskinoton ja riskienhallinnan periaatteet laaditaan kaikkia toimintoja koskeviksi, ja OP
Ryhmän riskienhallinnan strategisen tason periaatteita tarkennetaan ansaintalogiikoittain (tuote- ja
palvelukokonaisuuksittain). Ansaintalogiikkakohtaisia kokonaisuuksia muodostettaessa lähtökohtia ovat asiakkaille tarjottavat
palvelut, palvelujen tuottamisessa ja toiminnan analysoinnissa ja raportoinnissa tarvittavat prosessit sekä se, mitä riskejä
OP Ryhmälle näiden palvelujen tarjoamisesta aiheutuu.
OP Ryhmän liiketoiminnan ja toimialan ominaispiirteiden vuoksi riskeillä on kaksi toisistaan poikkeavaa perusperiaatetta: OP
Ryhmä voi hankkia ansaintaa riskeillä (ansaintariskit) tai riskit voivat olla seurausta jostakin (seuraamusriskit). Koska
ansaintariskien tarkastelu edellyttää OP Ryhmän kriittisten menestystekijöiden tarkastelua liiketoiminnan kannalta,
ansaintariskien lähteitä ja hallintaa ryhmitellään merkittävien riskien tarkemmissa kuvauksissa ansaintalogiikoittain lukuun
ottamatta ryhmätasoisia riskejä, jotka koskevat kaikkia ansaintalogiikoita. Suurin osa seuraamusriskeistä on ryhmätasoisia,
ja keskeisenä tarkastelun kohteena on riskin mahdollisen toteutumisen negatiivisten vaikutusten pienentäminen.
Alla olevassa kuvassa esitetään yhteenvetona OP Ryhmän merkittävät riskit ja niiden lähteet. Kuvan taulukon ulkokehillä
harmaalla ja oranssilla esitetään merkittävien riskien lähteet ja juurisyyt. Taulukon ulkopuolella on myös kuvattu riskien
mahdollisen toteutumisen negatiivinen vaikutus OP Ryhmän luottamukseen ja maineeseen.
Kuvan taulukossa on keskeistä huomata seuraavaa:
Ansaintariskien ottamisella voidaan saada aikaan seuraamusriskejä OP Ryhmän ulkoisten riskien lähteiden ja
syiden lisäksi.
Ansainta- ja seuraamusriskien yhteisvaikutuksesta voi syntyä uusia ryhmätasoisia riskejä muun muassa riskien
välisten keskittymien ja riippuvuuksien vuoksi.
Ansainta- ja seuraamusriskien erilaisten tarkoitusten vuoksi ansaintariskejä pyritään ensi sijassa hallitsemaan, kun
taas seuraamusriskejä pyritään ensi sijassa pienentämään.
61
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
OP Ryhmän ansaintalogiikkakokonaisuudet ovat Pankkitoiminta taseen kautta, Pankkitoiminta – Markets ja Pankkitoiminta
– Varainhoito, Vahinkovakuutustoiminta ja Henkivakuutustoiminta. Pankkitoiminta taseen kautta -ansaintalogiikka jaetaan
edelleen liiketoimintasegmenttijaottelun mukaisesti yrityspankkitoimintaan, vähittäispankkitoimintaan sekä
keskuspankkitoimintaan, joka OP Ryhmän segmenttijaottelussa sisältyy muuhun toimintaan. Pankkitoiminta-
ansaintalogiikkakokonaisuudet sisältävät sekä Vähittäispankki- että Yrityspankki-liiketoimintasegmentin. Henki- ja
Vahinkovakuutus-ansaintalogiikat kuuluvat Vakuutus-liiketoimintasegmenttiin.
OP Ryhmän riskienhallinta ja sääntelynmukaisuuden varmistaminen (compliance) perustuu kolmen puolustuslinjan
periaatteelle. Ensimmäisen puolustuslinjan muodostavat liiketoiminnot, toisen puolustuslinjan liiketoiminnoista
riippumattomat varmentavat riskienhallintatoiminto ja compliance sekä kolmannen puolustuslinjan muista
puolustuslinjoista riippumaton sisäinen tarkastus. Jokaisella puolustuslinjalla on oma roolinsa riskienhallintaprosessin
tehokkaassa toteuttamisessa.
OP Ryhmässä riskienhallinnan ensimmäinen ja toinen puolustuslinja tekevät jatkuvaa yhteistyötä. Näin varmistetaan, että
käytössä on etukäteen kaikki tarvittava osaaminen toiminnan kehittämiseksi ja hallinnaksi. Puolustuslinjat rakentavat
yhdessä riskienhallintaprosessin, jossa on otettu huomioon OP Ryhmän toiminnan erityispiirteet. Ensimmäisen ja toisen
puolustuslinjan vastuut on selkeästi jaettu.
Liiketoiminnot toteuttavat OP Ryhmän strategiaa ja vastaavat toimintansa suunnittelusta, tehokkaasta sekä
laadukkaasta toimeenpanosta ja sisäisestä valvonnasta. Vain liiketoiminta tekee liiketoimintapäätöksiä vastaten
asiakaspalvelun laadusta, toimintansa jatkuvuudesta sekä tuloksestaan ja riskeistään. Liiketoiminnot raportoivat
liiketoimintaa koskevat riskit osana päivittäistä toimintaansa.
Toinen puolustuslinja valmistelee ryhmän johdon päätettäväksi riskienhallintakehikon, jonka asettamissa puitteissa
ensimmäinen puolustuslinja ottaa riskejä ja hallitsee päivittäiseen liiketoimintaansa liittyviä riskejä. Toinen
puolustuslinja tukee ensimmäistä puolustuslinjaa konsultoimalla ja rakentavasti haastamalla etenkin omaan
erityisosaamiseensa kuuluvissa asioissa. Toinen puolustuslinja myös valvoo sääntelyn ja OP Ryhmän ohjekehikon
noudattamista ja tekee riippumatonta analyysia tuloksen, riskien ja puskureina toimivien pääoman ja likviditeetin
tasapainosta sekä toiminnan jatkuvuuden turvaamisesta myös häiriötilanteissa. Riskienhallintatoiminto myös arvioi,
ovatko liiketoimintojen strategiset tavoitteet ja valinnat linjassa johdon määrittelemän riskinottohalun sekä muiden
riskinoton ja riskienhallinnan periaatteiden kanssa.
Kolmantena puolustuslinjana toimii muista puolustuslinjoista riippumaton sisäinen tarkastus.
2.2 OP Yrityspankin merkittävät riskit: lähteet ja hallinta
2.2.1 Merkittävien riskien määritelmät ja lähteet
Alla on kuvattu yhteenvetona OP Yrityspankin merkittävien riskien määritelmät ja lähteet.
Luottoriskit
Luottoriskillä tarkoitetaan riskiä siitä, että rahoitusinstrumentin
sopimusosapuoli ei pysty täyttämään sopimuksenmukaisia
takaisinmaksuvelvoitteitaan ja aiheuttaa täten toiselle osapuolelle taloudellisen
tappion.
Likviditeettiriskit
Likviditeettiriski on riski siitä, että maksuvalmiuden taso tai rahoituksen
saatavuus vaikeuttaa strategian mukaisen liiketoiminnan toteuttamista.
Likviditeettiriski aiheutuu sisään tulevien ja ulos maksettavien kassavirtojen
ajoituksen ja/tai määrien epätasapainosta. Likviditeettiriskeihin sisältyvät
keskittymäriski, markkinoiden likvidiysriski ja jälleenrahoitusriski. Keskittymäriski
aiheutuu rahoituksen ajallisesta sekä vastapuoli- tai instrumenttikohtaisesta
keskittymisestä. Markkinoiden likvidiysriski on riski siitä, että
markkinatransaktiota ei saada toteutettua halutussa ajassa ja/tai arvioituun.
62
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
hintaan tai pankin omistuksessa olevien likvidien varojen määrä pienenee.
Jälleenrahoitusriski tarkoittaa riskiä siitä, että rahoitusta ei markkinoilta saada
uusittua.
Taseen rakenteellinen
korkoriski
Riski koron muutosten vaikutuksista pankkitoiminnan vuotuiseen
korkokatteeseen sekä vakavaraisuuteen. Pankkitoiminnassa rahoitustaseen
muodostavat ei-kaupankäynnin kohteena olevat asiakassopimukset (luotot ja
talletukset), markkinaehtoinen varainhankinta, oma pääoma, likviditeettireservi
(korkosijoitukset ja käteinen) sekä korkojohdannaiset (riskien ja likviditeetin
tasapainotuserät).
Muut markkinariskit Muilla markkinariskeillä tarkoitetaan sopimuksen arvoon tai sopimuksen
ansaintaan kohdistuvaa epäedullista muutosta, joka aiheutuu
rahoitusmarkkinoilla havaittavien hintojen muutoksista. Markkinariskeihin
kuuluvat taseen ja taseen ulkopuolisten erien korko-, valuutta-, volatiliteetti-,
luottospread-, osake-, kiinteistöriski ja mahdolliset muut hintariskit.
Vastapuoliriskit Vastapuoliriskillä tarkoitetaan mahdollisuutta, että johdannaissopimuksen,
repo-sopimuksen, kaupankäynnin tai jälleenvakuutussopimuksen
sopimuskumppani ei täytä taloudellisia velvoitteitaan ja vastaavan sopimuksen
uudelleen hankinnasta aiheutuu riski kustannusten kasvusta. Vastapuoliriskin
erityispiirre on riskin määrän muuttuminen sopimuksen markkina-arvon
mukana, minkä seurauksena riski voi myös kasvaa sopimuksen solmimisen
jälkeen.
Operatiiviset riskit Operatiivista riskiä aiheutuu kaikesta liiketoiminnasta, ja se voi aiheutua
puutteellisista tai virheellisistä menettelytavoista, prosesseista, järjestelmistä tai
ulkoisista tekijöistä. OP Ryhmässä operatiivisiin riskeihin kuuluvat myös ICT- ja
turvallisuusriskit.
Tietopääomaan liittyvillä operatiivisilla riskeillä tarkoitetaan mahdollista
tappiota, maineen menetystä tai toiminnan heikentymistä aiheutuen tietoon ja
siitä johdettuun informaatioon kohdistuvasta epävarmuudesta
päätöksenteossa, johtamisessa ja raportoinnissa.
Compliance-riskit Sääntelyn ja ohjeistusten noudattamattomuuteen liittyvät riskit.
Malliriskit Malliriskillä tarkoitetaan sitä, että ilmiötä tai käyttäytymistä kuvamaan
rakennettu malli ei kuvaa ilmiötä tai käyttäytymistä tarkoitukseen sopivasti.
Malliriskistä voi seurata taloudellisia tappiota tai maineen menetystä aiheutuen
sellaisista mallien tulosten perusteella tehdyistä päätöksistä, joissa syynä on
mallien kehittämisen, täytäntöönpanon tai käytön virheet. Malliriskien
hallinnassa mallilla tarkoitetaan menetelmää, jolla jokin tietty ilmiö tai
käyttäytyminen pyritään kuvaamaan, kvantifioimaan tai simuloimaan. Malli
muuntaa lähtötiedot matematiikan, tilastotieteen tai asiantuntija-arvion
pohjalta liiketoimintapäätöksiä ohjaavaksi tai taloudellista riskiasemaa
koskevaksi kvantitatiiviseksi tai kvalitatiiviseksi tiedoksi. Mallien
lähtötiedot/syötteet voivat olla luonteeltaan kvantitatiivista ja/tai kvalitatiivista
tai perustua asiantuntija-arvioon.
Maineriskit Riski maineen tai luottamuksen heikkenemisestä, joka on ensiasiassa seurausta
jonkin yksittäisen riskin tai usean riskin samanaikaisesta toteutumisesta tai
johtuu muusta negatiivisesta julkisuudesta.
63
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Keskittymäriskit Riskit, joita voi syntyä liiketoiminnan liiallisesta keskittymisestä yksittäisille
asiakkaille, tuotteille, toimialoille, maturiteettijaksoille tai maantieteellisille
alueille. Keskittymäriski voi syntyä myös palveluntarjoajien tai prosessien
muodostamista keskittymistä.
Tulevan liiketoiminnan riskit Riski siitä, millä ehdoin ja volyymein solmitaan uusia joko nykyisenkaltaisia tai
kokonaan uudenlaisia sopimuksia. Tähän sisältyy myös riski, joka syntyy
puutteellisesta sisäisestä reagoinnista ja joustamattomuudesta liiketoiminta- ja
kilpailuympäristössä tai asiakkaiden arvoissa ja teknologiassa tapahtuneisiin
muutoksiin.
Tulevan liiketoiminnan riskejä ei käsitellä omana kokonaisuutenaan, koska ne voivat ilmetä eri merkittävien riskien
muodossa ja ilmenevät eri riskilajien yhteydessä.
Asiakaskäyttäytymisriski voi toteutua useassa eri riskilajissa (asiakkaiden käyttäytymisen muutoksen vaikutus esimerkiksi
vakuutussopimusten arvoon, talletusten määrään tai sopimusten ennenaikaisiin takaisinmaksuihin).
Jäännösriski on jäljelle jäävä riski, jota ei voida tai haluta poistaa tai jää jäljelle mahdollisten riskinpienennystoimenpiteiden
jälkeen. Jäännösriski-sanaa voidaan pitää synonyymina riskille. Jäännösriski ei siten ole rinnasteinen käsite yllä luetuille
merkittäville riskeille, vaan jäännösriskin voidaan katsoa koskevan mitä tahansa yllä lueteltua merkittävää riskiä.
Toimintaympäristön muutostekijät, kuten teknologinen kehitys tai ilmastonmuutos ja muut kestävyys- eli ESG-tekijät
(ESG: Environmental, Social, Governance; ilmasto ja ympäristö, ihmiset ja yhteisöt sekä hyvä hallintotapa) vaikuttavat
asiakkaiden ja muun yhteiskunnan tarpeisiin ja preferensseihin. ESG-tekijät ovat ulkoisia megatrendejä eli esimerkkejä OP
Ryhmän riskikartan juurisyistä. Riskien tunnistamisprosessissa nämä määritellään eri riskilajeihin vaikuttavina
muutostekijöinä eikä erillisinä riskeinä.
Ilmastonmuutos ja ympäristön tilan heikkeneminen aikaansaavat fyysisiä riskitekijöitä:
Akuutteja riskitekijöitä ovat sään ääri-ilmiöihin, kuten kuivuuteen, tulviin ja myrskyihin liittyvät tapahtumat tai
esimerkiksi yksittäinen ympäristöonnettomuus.
Pitkävaikutteiset muutokset etenevät hitaammin: esimerkiksi ilmaston lämpeneminen, merenpinnan nousu,
luonnon monimuotoisuuden väheneminen, vesistöjen ja maaperän saastuminen, elinympäristöjen tuhoutuminen.
Siirtyminen kohti vähähiilisempää ja ympäristön kannalta kestävämpää taloutta tuo mukanaan suoria ja välillisiä
vaikutuksia. Näitä ovat esimerkiksi ilmasto- tai ympäristöpoliittiset päätökset, tekniikan kehitys, markkinoiden luottamus ja
asiakkaiden valinnoissa tapahtuvat muutokset.
Fyysiset ja siirtymäriskitekijät vaikuttavat OP Ryhmän liiketoimintaan ja taloudelliseen menestykseen erityisesti asiakkaiden
ja muiden sidosryhmien kautta. Realisoituessaan riskit voivat vaikuttaa riskiprofiiliin, pääomitukseen, likviditeettiin ja
päivittäisen toiminnan jatkuvuuteen useilla tavoilla.
64
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Keskeiset instrumentit ja riskilajit
Alla oleva kaavio kuvaa keskeisiin rahoitusinstrumentteihin liittyvät riskilajit sekä havainnollistaa riskilajien merkittävyyttä
kunkin rahoitusinstrumentin tasearvojen (31.12.2023) avulla.
2.2.2
Pankkitoiminnan riskit
Luottoriskit
Pankkitoiminnan asiakassuhteisen liiketoiminnan luottoriski syntyy pääosin suomalaisen asiakaskunnan kanssa sovituista
kahdenvälisistä velkakirjaluotoista. Lähtökohtaisesti nämä luotot eivät ole ehdoiltaan eteenpäin myytäviä. Saamisten
maturiteetit vaihtelevat lyhyistä limiittipohjaisista tuotteista pidempiin velkakirjaluotoihin, mutta taseessa jälkimmäisten
määrä dominoi. Henkilöasiakkaiden keskimaturiteettia selittää asuntoluotot ja yrityksillä maturiteetiltaan 3-7 vuoden
mittaiset velkakirjaluotot. OP Ryhmän liiketoimintamalliin ei kuulu näiden saamisten luottoriskin siirto markkinoiden
kannettavaksi yksittäin tai portfoliona. Henkilöasiakkaat voivat lyhentää vaihtuvakorkoisia lainojaan lyhennysohjelmaa
nopeammin. Menestyvät yritykset vastaavasti käyttävät usein neuvotteluvoimaansa uudelleenrahoittamalla
vaihtuvakorkoiset lainansa ennenaikaisesti, kun lainaa on saatavissa nykyistä lainaa matalammalla luottomarginaalilla.
Luottokelpoisuudeltaan vahvistuneiden velallisten saamiskanta supistuu näin nopeammin kuin luottoriskiltään
heikentyneiden velallisten kanta.
Yllä mainitut lähtökohdat edellyttävät, että OP Ryhmän on yleisesti onnistuttava:
ohjaamaan koko salkun rakennetta proaktiivisesti niin, että salkussa on kulloinkin ylipaino sellaisista riskiltään ho-
mogeenisistä asiakasjoukoista (“portfoliosegmentti”), jotka menestyvät tulevaisuuden toimintaympäristössä,
valitsemaan asiakaspopulaatiosta kilpailijoita paremmin luottokelpoisuuttaan parantavat/säilyttävät asiakkaat ja
pitämään näistä asiakkaista ja heidän luotoistaan kiinni alkuperäisillä, riskiperusteisesti asetetuilla ehdoilla. Vastaa-
vasti luottokelpoisuudeltaan heikentyvien asiakkaiden kulloistenkin luottojen hinnoittelua on kyettävä sopeut-
tamaan kasvanutta riskiä vastaavasti.
Onnistuakseen hallinnassa, on toimivalla johdolla oltava ylivertainen ja jatkuvasti päivittyvä tieto yksittäisistä
asiakaskokonaisuuksista, asiakaskokonaisuuksien kulloisestakin taloudellisesta tilanteesta ja sitä selittävistä tekijöistä ja
eritoten siitä, miten nämä selittävät tekijät muuttuvat tulevaisuudessa toimintaympäristön eri skenaarioissa. Tämän lisäksi
toimivan johdon on tunnistettava yksinäisten toimijoiden keskinäisriippuvuudet ja näiden tietojen pohjalta arvioitava
asiakaskokonaisuuksien maksukykyään ennustettujen vapaiden kassavirtojen ja niiden epävarmuuden pohjalta. Arvio vaatii
kattavaa, jatkuvasti päivittyvää tietoa asiakkaista, asiakkaiden ”taseesta” ja nykyisten sopimusten hoidosta sekä kykyä
tuottaa analyyseja päätöksenteon tueksi.
65
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Luottoriskienhallinnan strategia vaiheittain
Riskinottohalun mukaisen luottoriskienhallinnan järjestämiseksi toimivan johdon on määriteltävä, kuvattava ja prosesseissa
toteutettava seuraavat asiat:
Yhtäläinen kuva prosesseista: Kaiken tekemisen lähtökohtana on oltava yhteinen näkemys asiakkaan rahoituspro-
sessin ja siihen liittyvän luottoriskinhallintaprosessin vaiheista ja näiden vaiheiden välisistä riippuvuuksista. Prosessi
muodostaa kokonaisuuden, sen vaiheittaiset tekemiset ja niiden lopputulemat sekä prosessin kunkin vaiheen tar-
vitsema ja tuottama data on määriteltävä. Luottoriskinhallinnan periaatteita sovelletaan myös Yrityspankin joukko-
velkakirjalainasalkun hallinnassa.
Selkeä kuva homogeenisistä joukoista: luottoriskiltään homogeeniset asiakas- ja/tai transaktiojoukot (portfolio-
segmentointi) on määriteltävä velallisen tulonlähteiden ja vakuustyypin perusteella. Lainojen lyhennys ja/tai velko-
jen jälleenrahoitus perustuvat velallisen kykyyn tuottaa vapaita kassavirtoja, joten niin tuloksen lähde on segmen-
toinnin ensisijainen kriteeri ja segmentointia on tarkennettava vakuustyypillä. Mikäli tarkennusta ei tehdä se on
perusteltava. Sopimuksen juridisia ehtoja ei käytetä luottoriskisegmentoinnin perusteena, mutta asiakasta neuvot-
taessa ja luottoriskin suuruutta arvioitaessa nämä tiedot on otettava huomioon.
Luottoriskin hallinta: portfoliosegmenteille on määritettävä yhtäläiset asiakashallinnan ja sopimuskäsittelyn toi-
mintatavat sekä analysointi- ja mittaustavat, joita määriteltäessä on otettava huomioon luottoriskin suuruuteen
(PD, LGD, EAD) vaikuttavat sopimuksen juridiset ehdot. Kun riskiparametreja arvioidaan portfoliotasolla, on mm.
maksukyvyttömyyden todennäköisyyden ja vakuuden arvon riippuvuudet on otettava huomioon. Näitä yhtäläisesti
määriteltyjä toimintatapoja noudatetaan systemaattisesti rahoitusprosessin eri vaiheissa. Tämä portfoliosegmentti-
kohtainen toimintatapojen joukko eli luottoluokittelujärjestelmä on asetettava lähtökohdaksi toiminnalle ja sen ke-
hittämiselle.
Tietotarpeiden määrittely: Portfoliokohtaisissa luottoluokittelujärjestelmissä voidaan noudattaa samoja syste-
maattisia toimintatapoja, mutta ne eroavat toisistaan niissä tarvittavan tiedon osalta. Jokaisen portfoliosegmentin
osalta on määriteltävä rahoitus- ja luottoriskienhallintaprosessien eri vaiheiden toteuttamiseen vaadittavat tiedot,
ja mahdolliset puutteet tietojen saatavuudessa ja käytettävyydessä tulee raportoida johdolle sekä tiedon omista-
jalle.
Prosessit ja Ohjeistus: Asiakkaiden rahoituspalveluprosessit ja niihin liittyvät asiakaskohtaiset luottoriskienhallinta-
prosessit on rakennettava yllä olevat asiat huomioon ottaen ja niin, että tarvittava lähtötiedot saadaan kerättyä
asiakasprosesseista ja ulkoisista lähteistä ja että prosessiin eri vaiheiden tuottamat laskennalliset tiedot saadaan
prosessin muiden vaiheiden käyttöön. Tarkemmin asia on kuvattu kappaleessa 4.2.3.
Asiakassuhteisen luottoriskienhallinnan vaiheet
Asiakkaan perustietojen ylläpito: Juridisista asiakaskokonaisuuksista on kirjattava asiakaskokonaisuuden
määräytymisperusteet sekä ylläpidettävä ajantasaisia asiakkaan perustietoja, niin että ne ovat käytettävissä laadukkaan ja
tehokkaan riskienhallinnan toteuttamiseksi.
Asiakkaan ja vakuuden jatkuva profilointi: asiakkaan liiketoiminnan ansaintalogiikka ja liiketoiminnan nykytila sekä
vakuudeksi annettavan omaisuuden nykyinen realisointiarvo on selvitettävä. Lisäksi on kerättävä tiedot, joilla avulla
arvioidaan asiakkaan taloudellista menestystä sekä vakuuden arvon kehittymistä erilaisissa skenaarioissa. Asiakkaan
analysointi tehdään aina asiakassuhteen alussa ja asiakkaan tilanteen muuttuessa. Minimissään toimivan johdon on
järjestettävä seuraavat asiat:
Asiakaskokonaisuuksien tilinpäätös- ja tasetietoja on päivitettävä ja ylläpidettävä historiatiedot. Asiakkaasta tulee
tuottaa kvantitatiivinen arvosana ja vakuudelle realisointiarvo tilanteessa, jossa velallisasiakas on maksukyvytön ja
tietoja on päivitettävä.
Asiakkaan ansaintalogiikka sekä tuleviin vapaisiin kassavirtoihin ja omaisuuserien arvoihin vaikuttavat tekijät on
ymmärrettävä syvällisesti. Asiakkaan altistuminen markkinoiden eri hintariskeille liittyivätpä ne sitten tuotannonte-
kijöihin, finanssieriin tai lopputuotteisiin on selvitettävä. Tilinpäätöstietoja tulee analysoida tarkasti, jotta
66
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
ymmärretään asiakkaan tuloksen ja tasearvojen riippuvuudet yksittäisistä tuotealueista tai omista asiakkaista, toi-
mittajista, markkina-alueista jne. ja osataan siten tunnistaa tosiasialliset asiakaskokonaisuudet.
Taloudellinen kestävyyden arviointi edellyttää muun muassa ilmastoliitännäisten tekijöiden huomioimista rahoitus-
päätöstä tehdessä. Vakuuskohteita arvioitaessa on huomioitava sekä ilmastoliitännäisten että luonnon monimuo-
toisuuteen vaikuttavien tekijöiden vaikutukset vakuuden tulevaan arvoon. Yritysasiakkaat tulee luokitella niiden
toimialalle tyypillisille ESG-tekijöille altistumisen perusteella ESG-luokkiin ja tehdä tarvittaessa ESG-analyysi.
Asiakkaaseen ja vakuuteen liittyvät tiedot tulee päivittää riittävän usein ja niitä on käytettävä perusteena arvioita-
essa asiakkaan tai transaktion luottoluokitusta ja/tai vakuuden realisointiarvoa. Luottoluokittelujärjestelmäkohtai-
nen luottoluokittelu-metodologia ja vakuuden arvostusmetodologiat tulee kuvata.
Yksittäisten velallisten maksukyvyttömyyksien todennäköisyyksien kehittymistä kussakin luottoluokassa ja maksu-
kyvyttömyyshetken luottotappio-osuuksia tulee arvioida yli ajan.
Uuden luoton mitoitus ja hinnoittelu
Kun asiakas ja vakuus on arvioitu, tulee niiden tietojen perusteella mitoittaa ja hinnoitella uusi luotto tai järjestellä olemassa
oleva luottokanta uusiksi.
Luotonmyönnön tulee perustua asiakkaan maksukykyyn sekä rahoituksen ehtoihin. Nykyinen ja tuleva maksukyky asettaa
luotonmäärälle ja sen muille ehdoille rajoja. Luoton määrän lisäksi mitoituksessa on otettava huomioon sen tulevien
ehtojen vaikutus asiakkaan menestykseen. Vakuuden tarkoitus on rajata potentiaalisen luottotappion määrää, ja siihen
turvaudutaan vasta maksukyvyttömyystilanteessa.
Sopimuksen hinnoittelussa tulee käyttää asiakkaan maksukyvyttömyysennustetta (PD yli ajan) ja asiakkaan vakuuden
realisointiarvon ennustetta (LGD yli ajan) niin, että näille riskiparametrien arvoille ei allokoida koko portfolion hajautus- tai
keskittymävaikutuksia. Hinnoittelussa pitää ottaa huomioon asiakkaan maksukyvyttömyyden ja vakuuden arvon kehityksen
lisäksi niiden välinen riippuvuus sekä luoton lyhennysohjelma ja senioriteetti. Tarkemmat hinnoitteluperiaatteet löytyvät
liitteestä 2, joiden puitteissa toimivan johdon tulee rakentaa portfoliosegmenttikohtaiset tarkemmat hinnoittelumallit.
Sopimuksen päätöksenteko ja toimeenpano
Rahoituspäätöksenteossa tehdään päätös riskin ottamisesta, joten päätettävästä hankkeesta sekä päätökseen vaikuttavista
tekijöistä on oltava virheettömät, riittävät ja ajantasaiset tiedot. Päätös perusteluineen tulee kirjata
päätöksentekojärjestelmään. Rahoituspäätöksenteko pohjautuu eriyttämisen periaatteeseen, jossa rahoituksen valmistelija
ei voi tehdä rahoituspäätöstä yksin. Päätökset, jotka poikkeavat riskipolitiikassa määritellystä tavoiteriskiprofiilista, pitää
perustella laajemmin.
Sopimuksen aikainen luotonhallinta
Luotonvalvonta ja asiakaskohtainen ennakoiva arviointi tulee perustua samoihin tietoihin asiakkaasta, vakuudesta ja
sopimuksen ehdoista kuin luotonmyönnön yhteydessä. Sopimuksiin tulee asettaa ehtoja, jotka on määritelty näiden tietojen
tai niistä johdettujen indikaattorien arvoihin.
Luotonvalvontaprosessissa tulee noudattaa luottoluokittelujärjestelmälle määriteltyjä toimintatapoja asiakkaan taloudellisen
tilanteen ja etenkin taloudellisten vaikeuksien tunnistamiseksi. Tarkemmat indikaattorit raja-arvoineen tulee määrittää ja
näiden pohjalta asiakas/luotto määritellään riskiltään tiettyyn vaiheeseen kuuluvaksi. Tiedot eri vaiheista ja luokittelusta on
oltava hyödynnettävissä kattavasti koko luoton elinajalta samoin kuin lopulta realisoituneet tappiot niin, että vakuuksista
saadut varat on kohdistettu oikeille luotoille. Määriteltyjen indikaattorien arvojen muuttuessa on vastuullisten ryhdyttävä
toimiin sovittujen toimintatapojen mukaisesti ja raportoitava johdolle asiasta.
Asiakkaat, jotka ovat pankin kannalta merkittävimpiä ja joiden riski maksukyvyttömyydestä on selvästi kasvanut tai joiden
velanhoitokykyyn liittyy muu merkittävä uhka, on siirrettävä erityisseurantaan. Näiden asiakkaiden osalta pankin on
67
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
laadittava toimintasuunnitelma siitä, millä toimin asiakkaan tilanne pyritään pankin näkökulmasta ratkaisemaan ja pankille
mahdollisesti realisoituva riski minimoimaan.
Ylläkuvatun asiakaskohtaisen luottoriskienhallinnan osalta toimivan johdon on määriteltävä ja kuvattava ensimmäisen ja
toisen puolustuslinjan työnjako. Yleisenä periaatteena on se, että ensimmäinen puolustuslinja vastaa kaikesta muusta paitsi
luottoluokitteluun liittyvästä metodologiasta, luottoluokkien ja vakuusarvojen vahvistamisesta sekä riskiparametrien
kvantifioinnista, jotka ovat toisen puolustuslinjan vastuulla. Vastuunjakoa riskienhallinnan puolustuslinjojen välillä linjataan
kappaleessa 4.2. Riskienhallintaprosessin infrastruktuuri.
Portfoliotasoinen luottoriskienhallinta vaiheittain
OP Ryhmän rakenteen vuoksi ei ole olemassa yhtä keskitettyä tahoa, joka voisi päättää portfolion rakenteesta ja sen
sopeutustoimista. Toimivan johdon on järjestettävä portfoliohallinnan järjestäminen ja tehtävien organisointi seuraavien
vaiheiden mukaisesti:
Luottoriskiportfolion perusseuranta: Saamiskanta on jaettava portfoliosegmentteihin ja luottoluokkiin asiakkait-
tain ja transaktioittain. Saamisille on määriteltävä niitä kuvaavia mittareita, jotta riskien kohdentumista on helppo
seurata. Portfolion hajautushyötyjen ja keskittymien perusteet ja vaikutukset pääoman tarpeeseen on raportoitava
erikseen.
Tavoiteportfolion ja riskipolitiikan valmistelu: Pankkitoiminnan luottoriskillisten erien tavoiteportfolio on valmis-
teltava vuosittain osana vuosisuunnitteluprosessia. Tavoiteportfolion tulee ottaa huomioon nykyinen portfoliora-
kenne ja sen pääomatarpeet, liiketoimintastrategian painotukset, ulkoisen toimintaympäristön ennakoidut muutok-
set ja asiakkaiden tarpeet. Tämä perusteella riskipolitiikkaan on johdettava portfoliosegmentti/luottoluokka kohtai-
set uusmyynnin ja hinnoittelun painotukset sekä saamiskantaa kuvaavien mittarien arvot ja vaikutusanalyysit.
Tarkemman luottopolitiikan valmistelu: Luottopolitiikan tulee määrittää riskipolitiikan portfoliosegmenttikohtaiset
uusmyynnin ja hinnoittelun painotukset. Asiakaskohtaista luottoriskinottoa ohjataan luottopolitiikalla, jossa portfo-
liosegmenteittäin asetetaan ehtoja luottoluokalle, vakuusvajeelle ja sopimusten lyhennysehdoille. Luottopolitiikan
toteutumista on raportoitava ja seurattava portfoliosegmenttikohtaisen RoRac (Tuotto/Talpo) mittarin avulla, joten
TalPo mittarin on yhdenmukaistettava erityyppiset saamiset, jotta luottopolitiikan avulla voidaan ohjata luottoriskin
ottoa.
Luottoriskiportfolion syvällinen analysointi ja raportointi sekä ad-hoc -raportointi: Saamisten riskiparametrit
sekä toimialojen ja yksittäisten isojen asiakkaiden vaikutus portfoliossa on raportoitava koko pankkitoiminnan sekä
erikseen vähittäis- ja yrityspankki -segmenttien tasolla. Lisäksi on oltava valmius toteuttaa erillisraportteja, jotka
eivät pohjaudu portfoliosegmentointiin vaan erikseen määriteltyyn kohdejoukkoon ja skenaarioon.
Likviditeettiriskit
Likviditeettiriskien tunnistaminen
OP Ryhmän keskuspankki ja muut liiketoimintayksiköt sekä riskienhallinta tunnistavat ja arvioivat jatkuvasti
varainhankintaan ja liiketoimintaan sekä muuhun toimintaympäristöön sisältyviä riskejä. Uusien tuotteiden, palvelujen,
toimintamallien, prosessien ja järjestelmien riskiarvioinnissa liiketoiminnan tulee ottaa huomioon myös likviditeettiriskit.
Vähintään vuosittain riskienhallintatoiminto yhteistyössä liiketoimintojen edustajien kanssa tekee kattavan likviditeettiriskien
kartoituksen sen varmistamiseksi, että likviditeetin riittävyyden arviointimenettelyt (ILAAP) ovat asianmukaiset ja riittävät
suhteessa ryhmän likviditeettiriskeihin.
Arviointi ja mittaus
Saamisten, velkojen ja taseen ulkopuolisten sitoumusten tulevia kassavirtoja arvioidaan sopimuksen eräpäivän tai
lyhennysohjelman mukaisesti, asiantuntija-arviolla tai asiakaskäyttäytymisen historiaan perustuvilla tilastollisilla malleilla.
Rakenteellista rahoitusriskiä mitataan sisään tulevien ja ulos maksettavien kassavirtojen erotuksena eri aikaluokissa. Lisäksi
lasketaan sääntelyn mukaista pysyvän varainhankinnan vaatimuksen tunnuslukua (NSFR, Net Stable Funding Ratio), joka
68
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
määrittelee, miten paljon pitää olla vakaita, yli yhden vuoden pituisiksi arvioituja rahoituslähteitä suhteessa pysyvää
varainhankintaa edellyttäviin eriin.
Maksuvalmiusriskiä mitataan viranomaisnäkökulmasta maksuvalmiusvaatimuksen (LCR, Liquidity Coverage Ratio)
mukaisella tunnusluvulla. Maksuvalmiusvaatimuksen ajallista riittävyyttä arvioidaan erääntyvällä taseella, jolloin sopimuksia
ei uusita niiden erääntyessä vaan ne päättyvät eräpäivänään. Taloudellisen näkökulman perusteella mitataan
stressitestaukseen pohjautuvaa likviditeettireservin riittävyyttä.
Varainhankinnan keskittymäriskiä mitataan laskemalla liukuvan 12 kuukauden ja liukuvan 3 kuukauden aikana erääntyvä
pitkäaikainen joukkovelkakirjalainamuotoinen varainhankinnan määrä. Alle vuoden aikahorisontissa mitataan lyhyen ja
pitkän tukkuvarainhankinnan muodostaman kokonaistukkuvarainhankinnan määrä 3 kuukauden aikana.
Talletusvarainhankinnan osalta seurataan suurimpien talletusvolyymien muodostamaa keskittymää. Lisäksi seurataan
vastapuoli- ja instrumenttikohtaisia keskittymiä.
Taseen sitoutuneisuutta mitataan suhteuttamalla taseen kiinnitettyjä varoja taseen varojen ja vakuuksien yhteenlaskettuun
määrään.
Likviditeettireservin sijoitustoiminnan riskien arviointi- ja mittausmenetelmät määritellään markkinariskien yhteydessä.
Likviditeetin stressitestaus
OP Ryhmän likviditeettireservin ja varautumiserien riittävyyttä arvioidaan erilaisten skenaarioiden avulla.
Stressiskenaarioina käytetään niin OP Ryhmä -kohtaista kuin markkinakohtaisia skenaarioita sekä niiden yhdistelmää.
Skenaarioiden tulee kattaa sekä lyhyen että pitkän aikavälin stressitilanteita. Jäsenpankkikohtaisen rakenteellisen
rahoitusriskin mittauksessa huomioidaan pankkikohtaisesti viranomaisen stressiskenaarioon perustuva maksuvalmiusvaade
maksuvalmiustalletuksena keskuspankkiin. Ryhmän elvytyssuunnitelman yhteydessä hyödynnetään käänteistä stressitestiä.
Toimiva johto vahvistaa käytettävät skenaariot, stressitestausten tulosten käytön ja raportoinnin.
Varainhankintasuunnitelma
OP Ryhmän varainhankintasuunnitelmassa määritellään suuntaviivat seuraavien vuosien tukkuvarainhankinnalle. OP
Ryhmän varainhankintasuunnitelmassa tulee ottaa huomioon jäsenpankkien arvio tulevien vuosien rahoitustarpeesta.
Suunnitelman toteutumista seurataan säännöllisesti ja sitä päivitetään vuoden aikana tarpeen mukaan.
Talletusvarainhankintaa tehdään ensisijaisesti liiketoimintastrategian ja -suunnitelman pohjalta.
Varainhankintasuunnitelmassa määritellään tukkuvarainhankinnan lähteet ja esitetään, miten ryhmän rahoitustarve
tärkeimpien tukkurahoituslähteiden osalta katetaan huomioiden markkinoiden syvyys ja riittävä hajautus sekä määritellään
päätöksentekovaltuudet. Varainhankintasuunnitelman pitää ottaa huomioon myös usean vuoden epäsuotuisat skenaariot ja
keskeisten varainhankintaerien äkilliset muutokset.
OP Ryhmän likviditeetti- ja tukkuvarainhankintasuunnitelman sekä valtuutukset varainhankinnan toteuttamiseksi
hyväksyvät OP Yrityspankin ja OP-Asuntoluottopankin hallitukset.
Valuuttamääräisen likviditeetin hallinta
OP Ryhmässä valuuttamääräistä varainhankintaa tehdään varainhankinnan lähteiden hajauttamisen vuoksi. Koska ryhmän
saamiset ovat lähes kokonaan euromääräisiä, valuuttamääräinen varainhankinta muunnetaan pääsääntöisesti
johdannaisilla liikkeeseenlaskun yhteydessä euroiksi.
Likviditeettisääntelyn mukaan valuutta on merkittävä, jos velat tietyssä valuutassa ylittävät 5 prosenttia yhteenliittymän
taseen loppusummasta. Merkittäviä valuuttoja seurataan valvojalle muodostettavan likviditeettiraportoinnin yhteydessä
kuukausittain. Valuuttojen osuus taseesta on pieni ja toimintamallista johtuen valuutan saatavuudesta johtuva
likviditeettiriski on minimoitu.
69
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
OP Ryhmän keskuspankki seuraa päivänsisäisesti käytössä olevia rahoituslähteitä sekä ennakoi ja seuraa päivänsisäisesti
tapahtuvien maksujen toteutumista. Päivänsisäisiä rahoituslähteitä pidetään sen verran, että pankkipäivän aikana
toteutuvista maksuista suoriudutaan.
Likviditeetinhallinnan varautumissuunnitelman mukaisesti voidaan valmiustasoa tarvittaessa nostaa myös päivänsisäisen
likviditeetin häiriytyessä. Tällä varmistetaan tehokas toiminta kriisin uhan kasvaessa.
Likviditeettireservi
Taloudellisesta näkökulmasta tarkasteltuna likviditeettireservi koostuu talletuksista Suomen Pankkiin sekä sitomattomista
OP Yrityspankin hallussa olevista keskuspankkivakuuskelpoisista saamistodistuksista. Lisäksi siihen kuuluvat muut OP
Yrityspankin hallussa olevat jälkimarkkinakelpoiset saamistodistukset ja sitomattomat keskuspankkivakuuskelpoiset
yritysluotot.
Viranomaisnäkökulmasta tarkasteltuna OP Ryhmän likviditeettireservi koostuu maksuvalmiusvaatimusta koskevan
säännöstön kriteerit täyttävästä likviditeettireservistä (LCR-reservi).
Ryhmän keskuspankki vastaa sijoitussuunnitelman laatimisesta vähintään vuosittain. Siihen sisältyvät keskuspankin hallussa
olevat likviditeettireservin joukkolainasijoitukset. OP Yrityspankin hallitus hyväksyy suunnitelman. Sijoitussuunnitelma
noudattaa OP Ryhmän riskinoton periaatteissa (RAS) sekä riskipolitiikassa asetettuja rajoitteita ja tavoitteita
markkinariskille, luottoriskille ja maksuvalmiusriskille. Sijoitussuunnitelmassa luodaan soveltuvilta osin puitteet
saamistodistusten likvidiyden testaukselle.
Sijoituksia hajautetaan sekä sisäisen riskinottohalukkuuden että ulkoisen sääntelyn vaatimukset huomioiden muun muassa
tuotteittain, vastapuolittain ja maittain.
Vakuuksien hallinta ja varojen sitoutuneisuus
Vakuuksilla tarkoitetaan tässä yhteydessä OP Ryhmän varoja, joita käytetään vakuutena likviditeettitarpeista
suoriutumiseen joko normaali- tai stressitilanteessa. Ryhmän keskuspankki seuraa keskitetysti vakuuksia ja vastaa
vakuuksien käytöstä ja niiden siirrosta.
Suurin taseen sitoutuneisuutta aiheuttava erä on OP-Asuntoluottopankki Oyj:n vakuudellisten joukkolainojen vakuutena
olevat asuntoluotot. Tämän lisäksi sitoutuneisuutta aiheuttavat pääasiassa keskuspankkioperaatiot ja
johdannaisliiketoiminta. Likviditeettitarpeisiin varautumisen näkökulmasta varojen sitoutuneisuutta rajoitetaan määrällisellä
limiitillä riskipolitiikassa.
Likviditeettipotentiaalin kasvattamiseksi on oleellista tunnistaa taseen saatavien kelpoisuus rahoituksen vakuutena ja
kehittää valmiuksia saatavien käyttämiseksi rahoituksen vakuutena.
Likviditeetin turvaaminen stressitilanteissa
OP Ryhmän likviditeetin varautumissuunnitelmalla luodaan viitekehys, jolla turvataan ryhmän kyky selvitä
maksuvelvoitteistaan myös maksuvalmiuskriisin aikana. Suunnitelma luo selkeät operatiiviset ohjeet ja
toimintamallitlikviditeettiriskin vähentämiseksi: ne tukevat lisääntyneen likviditeettiriskin havaitsemista ja ohjaavat oikea-
aikaisiin ja oikein mitoitettuihin toimenpiteisiin tilanteessa, jossa kriisin uhka on kasvanut. Varautumissuunnitelma
määrittelee kullekin maksuvalmiuden valmiustasolle ohjaus- ja seurantamenettelyt, jotka tiukentuvat valmiustason
noustessa. Keskusyhteisön toimiva johto hyväksyy likviditeetin varautumissuunnitelman.
Lisäksi OP Ryhmän elvytyssuunnitelma sisältää likviditeetin hallinnan elvytystoimet.
Likviditeettiriskien raportointi
Keskusyhteisön johdolle raportoidaan likviditeettiriskeistä säännöllisesti, ja maksuvalmiustilanteen valmiustason noston
myötä siirrytään tarvittaessa viikoittaiseen tai päivittäiseen tilanneraportointiin. OP Ryhmän yritykset raportoivat
likviditeettiriskistä hallituksille säännöllisesti. OP Ryhmän riskianalyysissä riskienhallinta raportoi neljännesvuosittain
keskusyhteisön hallituksen riskivaliokunnalle likviditeettiriskeistä.
70
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Päivänsisäisen likviditeetin hallinta
Likviditeetin hallinta ja ohjaus yhteenliittymässä
Likviditeettisääntelyä ei sellaisenaan sovelleta yhteenliittymän yrityksiin, vaan EKP:n luvalla keskusyhteisö voi myöntää
jäsenpankeilleen luvan poiketa likviditeettisääntelystä. OP Osuuskunta osuuspankkien yhteenliittymän keskusyhteisönä on
myöntänyt jäsenluottolaitoksilleen talletuspankkien yhteenliittymälain mukaisen poikkeusluvan, johon nojaten
jäsenluottolaitoksiin ei sovelleta EU:n vakavaraisuusasetuksen kuudennessa osassa mainittuja luottolaitoksen
maksuvalmiudelle asetettuja vaatimuksia. Asetuksen mukaista maksuvalmiutta valvotaan ja raportoidaan osuuspankkien
yhteenliittymän tasolla. Poikkeusluvan myöntämisen edellytyksenä on, että keskusyhteisö antaa ohjeet yhteenliittymän
yrityksille maksuvalmiuden turvaamiseksi tarvittavasta riskienhallinnasta ja muista laadullisista vaatimuksista ja valvoo
näiden ohjeiden noudattamista.
Keskusyhteisön toimiva johto vastaa OP Ryhmän keskitetystä likviditeettiriskin hallinnan järjestämisestä
likviditeettistrategian linjausten mukaisesti. Sen on huolehdittava, että yhteenliittymän likviditeetin hallinta ja sen valvonta
ovat jatkuvasti sopusoinnussa liiketoiminnan laajuuden ja laadun kanssa sekä täyttävät sääntelyn vaatimukset. Otto- ja
antolainauksen myynnin ohjauksessa johto kiinnittää huomiota kasvu- ja kannattavuustavoitteiden lisäksi tuotteiden
likviditeettiominaisuuksiin. Asiakaspalveluun liittyvän tuotekehityksen avulla on pyrittävä myös siihen, että likviditeetti- ja
rahoitusrakenteen riskejä saadaan vähennettyä.
OP Ryhmän keskuspankkina toimiva OP Yrityspankki Oyj turvaa niin koko ryhmän kuin kunkin osuuspankin tai muun
ryhmään kuuluvan yrityksen maksuvalmiuden. OP Ryhmän keskuspankin Suomen Pankissa olevalle sekkitilille kerätään
ryhmän yhteisöjen likviditeetti. Näin ollen koko ryhmän maksuvalmiusasema hoidetaan aina keskitetysti sekkitilin kautta. OP
Ryhmän keskuspankki vastaa ryhmän tukkuvarainhankinnasta, hallitsee ryhmän lyhytaikaista likviditeettiä ja ylläpitää
maksuvalmiusreserviä, hoitaa keskitetysti ryhmän vähimmäisvarantovelvoitteen sekä vastaa päivänsisäisen likviditeettiriskin
hallinnasta. OP Ryhmän keskuspankki huolehtii myös siitä, että likviditeetin hallinta ja vähimmäisvarantovelvoitteen
täyttäminen vastaa kunkin sijaintivaltion sääntelyvaatimuksia. OP Yrityspankki hoitaa keskitetysti ryhmän vieraan pääoman
ehtoisen ja oman pääoman ehtoisen tukkuvarainhankinnan, ja OP-Asuntoluottopankki Oyj asuntolainavakuudellisen
tukkuvarainhankinnan. Markkinaehtoisen rahoituksen keskinäisen vastuun piirissä olevat yhtiöt hakevat ryhmän
keskuspankista ja muut yhtiöt OP Yrityspankin pankkiliiketoiminnalta.
Hallituksen tai sen valtuuttaman toimielimen päätöksellä keskuspankki voi hyödyntää normaalitilanteessa koko OP
Ryhmässä olevia vakuuksia. Raha- ja pääomamarkkinoiden häiriöistä tai muista syistä johtuvassa vakavassa
maksuvalmiuskriisissä tai siihen varautumisessa keskusyhteisön hallitus voi pääjohtajan esityksestä velvoittaa
yhteenliittymän jäsenpankit asettamaan luottokantaansa OP-Asuntoluottopankki Oyj:n liikkeeseen laskeman katetun
joukkovelkakirjalainan vakuudeksi väliluoton kautta. Tarvittavien luottojen määrä pohjautuu ryhmätasoiseen tarpeeseen ja
se määritellään pankkikohtaisesti. Päätös voidaan panna toimeen keskusyhteisön hallituksen tai sen valtuuttaman
toimielimen päätöksellä. Jäsenpankit sitoutuvat toteuttamaan päätökseen liittyvät toimenpiteet välittömästi.
Osuuspankkien antolainauksen ensisijaiset rahoituslähteet ovat oma pääoma, talletusvarainhankinta ja väliluottorahoitus
OP-Asuntoluottopankilta.
Likviditeettiriskin kustannusten allokointi yhteenliittymässä
Tukkuvarainhankinnan ja likviditeettireservin ylläpidon kustannukset jaetaan jäsenpankeille OP Osuuskunnan hallituksen
hyväksymien periaatteiden pohjalta. Maksuvalmiuden ylläpidosta aiheutuvat kustannukset allokoidaan
maksuvalmiustalletuksen kautta ja tukkuvarainhankinnan kustannukset OP-luottojen/-talletusten pohjakoron päälle
lisättävällä marginaalilla tai jollakin muulla menettelyllä.
Markkinariskit
Rahoitustaseen korkoriskin hallinnan strategia
Rahoitustaseen korkoriski syntyy asiakastransaktioiden lopputulemana ja riskin suuruuteen vaikuttaa asiakkaiden luottojen
ja talletusten kehitys. Rahoitustaseen korkoriski on määritelty OP Ryhmän merkittäväksi riskiksi.
Rahoitustaseen korkoriskin hallinnan yleiset periaatteet ovat seuraavat:
71
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Toimiva johto vastaa OP Ryhmän pankkitoiminnan rahoitustaseen korkoriskien hallinnan järjestämisestä
korkoriskin hallinnan strategian linjausten mukaisesti siten, että käytännöt ovat perusteltuja, vankkoja ja
dokumentoituja. Menettelyillä on varmistettava, että rahoitustaseen korkoriskin realisaatio pysyy ryhmätasolla ja
pankeittain asetetuissa rajoissa ja että sääntelynmukaisuus toteutuu rahoitustaseen korkoriskin hallinnan (IRRBB)
osalta.
Rahoitustaseen korkoriskilimiiteillä korkoriskin suuruus asetetaan kunkin jäsenpankin riskinkantokyvyn puitteisiin
ottaen huomioon kunkin pankin talletusvarainhankinnan rakenne. Näin on oltava varsinkin silloin, kun korkokatetta
pyritään lisäämään hyödyntämällä pitkän ja lyhyen koron välistä korkoeroa.
Yhteenliittymän jäsenpankit hallinnoivat rahoitustaseensa korkoriskiä riskipolitiikan linjausten ja rajausten,
keskusyhteisön antaman muun ohjeistuksen ja tavoiteasetannan sekä tili-, talletus- ja luottoehtojen määrittämissä
puitteissa. Jäsenpankkien on ymmärrettävä korkoliikkeiden ja asiakaskäyttäytymisen vaikutukset korkokatteeseen
ja niillä on oltava riittävä osaaminen johdannaisten käytöstä, jotta ne voivat hallita korkoriskiään ryhmän
keskuspankin tarjoamilla tuotteilla. Jäsenpankit laativat vuosisuunnittelun yhteydessä tasehallintasuunnitelman,
joka sisältää myös rahoitustaseen korkoriskin hallintasuunnitelman.
Rahoitustaseen korkoriskiä seurataan kokonaisuutena OP Ryhmän keskuspankin toimesta ja pankkitoiminnan
tasehallintatoimikunta voi antaa jäsenpankeille suosituksia korkoriskin hallintaan. Suositukset voivat olla myös
sitovia.
Keskusyhteisön on varmistettava korkoriskinsiirron liiketoiminnan luonnetta vastaava kuvautuminen ryhmän ja sen
keskeisten yritysten tilinpäätöksiin keskitetyllä suojauslaskennalla.
Korkotuloriskimittarilla arvioidaan korkokatteen muutosta ja nykyarvoriskimittarilla taseen ja taseen ulkopuolisiin
erien arvonmuutoksia koko sopimusten oletetuille juoksuajoille. Korkojen kehityksen osalta on arvioitava sekä
korkojen yleisen tason että korkokäyrän muodon muutosten vaikutusta korkokatteeseen ja tase-erien nykyarvoon.
Varoihin ja velkoihin sisältyvät optionaalisuudet on otettava korkoriskiä mitattaessa huomioon niin, että niiden
vaikutus näkyy tulevissa kassavirroissa. Mallien toimivuus varmistetaan malliriskien hallinnan periaatteiden
mukaisesti.
Korkoriskiä mitattaessa oman pääoman erät – osakepääoma, osuuspääoma ja kertyneet voittovarat – ovat
korottomia velkaeriä ja ne asetetaan aikajanalle niiden päätetyn aikarakenteen mukaisesti. Omiin varoihin luettavat
pääomalainat käsitellään riskilaskennassa niiden sopimusehtojen mukaisesti ja tuotto-osuuksien osalta
kassavirtojen määrittelyssä lähtökohtana on pidettävä kulloistakin asiakaslupausta.
Korkoriskin stressitestejä on suoritettava säännöllisesti. Tällöin testataan erityisesti asiakaskäytöksen muutosta
suhteessa siihen, miten luotot, talletukset ja tuotto-osuudet ovat historiassaan käyttäytyneet portfoliona. Lisäksi on
testattava muidenkin keskeisten toimintaoletuksien muutoksia kuten viitekorkojen nollalattian poistumista tai
ilmasto- tai biodiversiteettiliitännäisten riskitekijöiden mahdollisia vaikutuksia korkoriskiin.
OP Ryhmän uusien tuotteiden, palvelujen, toimintamallien, prosessien ja järjestelmien riskiarviointimenettelyllä on
varmistettavan, että korkoriskin hallinnan vaatimukset ovat asianmukaisesti kuvattu ja otettu huomioon
asiakasliiketoimintaa kehitettäessä.
Rahoitustaseen korkoriskille varataan taloudellista pääomaa.
Tasepankkitoiminnan muiden markkinariskien hallinta
Pankkitoiminta taseen kautta -ansaintalogiikan muut markkinariskit syntyvät lähinnä OP Ryhmän likviditeettireservin
hoidosta sekä OP Yrityspankin joukkovelkakirjalainasalkusta.
OP Yrityspankin keskuspankkitoiminto hallinnoi OP Ryhmän pankkitoiminnan likviditeettireserviä. Sääntelyn mukainen
maksuvalmiusvaatimus (LCR) määrittää reunaehdot likviditeettireservin koolle ja allokaatiolle. Likviditeettireserviin kuuluu
keskuspankkitalletuksen ohella likviditeettireservisalkku, johon kuuluvien erien on täytettävä sääntelyn luottokelpoisuus- ja
likvidiysvaateet. Tämän vuoksi salkku sisältää arvopapereita, joista luottotappioiden realisoituminen on erittäin
epätodennäköistä. Nämä arvopaperit ovat useimmiten kiinteäkorkoisia eli niiden arvo elää markkinakorkojen ja
luottomarginaalien liikkeiden myötä.
Likviditeettireservisalkkua seurataan ja hallinnoidaan markkinariskin hallinnan keinoin:
72
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Pankkitoiminnan riskipolitiikka määrittelee riskien mittausmenetelmät ja riskinoton limiitit ja muut rajoitteet.
Sijoitussalkulle laaditaan sijoitussuunnitelma, jossa kuvataan liiketoimintamallit, sijoitustoiminnan tavoitteet ja
salkunhoidossa noudatettavat periaatteet. OP Yrityspankin hallitus hyväksyy sijoitussuunnitelman.
Salkun riittävä hajautus varmistetaan liikkeeseenlaskijakohtaisilla rajoituksilla.
Lisäksi OP Yrityspankki sijoittaa yritysten joukkolainoihin. Yrityspankin joukkovelkakirjalainasalkku on OP Yrityspankin
kannalta luottojen myöntämistä vastaavaa liiketoimintaa.
OP Yrityspankin jvk-salkkua seurataan ja hallinnoidaan seuraavin keinoin:
Pankkitoiminnan riskipolitiikka määrittelee riskin mittausmenetelmät, riskinoton limiitit ja muut rajoitteet.
Salkulle laaditaan sijoitussuunnitelma, jossa kuvataan sijoitustoiminnan tavoitteet ja salkunhoidossa noudatettavat
periaatteet.
Salkun sijoituspäätöksissä noudatetaan OP Yrityspankin vastuullisuusperiaatteita.
Pankkitoiminnan osake- ja kiinteistöriskiä hallitaan ensisijaisesti ohjeistuksella, jossa riskinotto on tarkkaan rajattua.
Kiinteistöriski muodostuu lähinnä osuuspankkien omassa käytössä olevista kiinteistöistä. Pankkitoiminnan nykyisiin
liiketoimintamalleihin ei kuulu osake- tai kiinteistöriskin kasvattaminen.
Mikäli osuuspankin asiakasliiketoiminnassa syntyy likviditeettiylijäämää, se ohjataan OP Ryhmän keskuspankin tarjoamiin
sijoitustuotteisiin tukemaan koko OP Ryhmän perustehtävän toteutusta. Osuuspankkien perustehtävään ei kuulu
sijoitustoiminta. Osuuspankit voivat yhteisöllisessä roolissa sijoittaa toimialueellaan paikallisiin pääomasijoitusrahastoihin.
Sijoituksillaan pankit tukevat osuustoiminnallisten arvojensa mukaisesti alueensa menestystä ja alueensa sekä pankin
asiakkaiden taloudellista toimeliaisuutta.
Markets-toiminnan riskienhallinta
OP Ryhmän kaupankäynti pääomamarkkinatuotteilla on keskitetty OP Yrityspankin Markets-toiminnalle. Otettuja riskejä
ovat markkinariskeistä korkoriski eri valuutoissa, valuuttariski, optioiden volatiliteettiriski, luottomarginaaliriski sekä
luottoriskeistä vastapuoli- ja liikkeeseenlaskijariski. Strukturoitujen sijoitustuotteiden takaisinostoista syntyy myös jonkin
verran osakeriskiä. Marketsin riskiasemia hallitaan käymällä aktiivista kauppaa markkinoilla. Marketsin riskin ja tuloksen
seuranta on päivittäistä. Lisäksi Marketsin riskeistä raportoidaan hallituksen riskivaliokunnalle ja toimivalle johdolle osana
OP Ryhmän riskianalyysia.
Markets-toiminta altistuu sekä maksuvalmiuteen että markkinalikviditeettiin liittyville likviditeettiriskeille. Maksuvalmiuteen
liittyvä riski johtuu vakuudellisten johdannaissopimusten markkina-arvoriippuvaisista vakuusvaateista ja sitä hallitaan osana
muuta keskuspankin likviditeetin hallintaa. Joidenkin markkinoiden ja tuotteiden alhainen markkinalikviditeetti, yleinen
markkinalikviditeetin heikkeneminen tai keskusvastapuolen tekninen toimintahäiriö voi aiheuttaa sen, ettei tarvittavaa
transaktioita voida toteuttaa oletettuun hintaan tai valitun suojausstrategian noudattaminen ei ole mahdollista.
Markkinoiden likvidiyteen liittyvien riskien osalta on huolehdittava, että asiakkaita on informoitu mahdollisista poikkeavien
markkinatilanteiden seurauksista jo ennakoivasti. Lisäksi asiakasliiketoiminnan jatkuvuuden varmistamiseksi on luotava
valmius käyttää tarvittaessa vaihtoehtoista keskusvastapuolta.
Marketsin markkinariskejä riskejä mitataan expected shortfall -mittareilla sekä erilaisilla tuote- ja positiokohtaisilla
herkkyys- ja nimellisarvomittareilla. Toiminnan kannalta merkityksellisten markkinaliikkeiden vaikutuksia arvioidaan
stressitestauksella, jotta ymmärretään harvinaisten ja vaikutukseltaan suurten markkinamuutosten riskit. Marketsin
markkinariskeille lasketaan taloudellinen pääomatarve. Riskipolitiikka asettaa liiketoimintamalleille limiitit ja rajaukset.
Riskipolitiikka laaditaan niin, että riskit ovat näkyvissä liiketoimintamalleittain ja että liiketoimintamallien ulkopuolinen
riskinotto on tarkkaan rajattua.
Johdannaissopimusten solmimisesta aiheutuu vastapuoliriskiä, jota rajoitetaan asiakaskohtaisilla limiiteillä. Limiiteistä
päätetään OP Yrityspankin luottopäätösten prosessissa huomioiden OP Yrityspankin vastuullisuusperiaatteet. Johdannaisten
vastapuoliriski sisältyy luottoriskin taloudelliseen pääomatarpeeseen. Riskin huomioimiseksi johdannaisten arvostuksia
korjataan luottoriskin arvostusoikaisulla (CVA ja DVA). Arvostusoikaisun suuruuteen vaikuttaa johdannaisten luottoriskitön
73
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
arvostus, korkotaso, valuuttakurssit, korko-optioiden volatiliteetti ja luottoriskin markkinahinta. Luottoriskin
arvostusoikaisun korkotason vaihtelusta johtuvaa heiluntaa vähennetään tekemällä johdannaissopimuksia.
Joukkovelkakirjojen ja rahamarkkinapapereiden omistuksesta aiheutuu liikkeeseenlaskijariskiä, jota rajoitetaan
liikkeeseenlaskijakohtaisilla limiiteillä tai Markets-toiminnan täydentävien limiittien allokaatiolimiiteillä.
74
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Liite 3. Tilinpäätöksen laatimisperiaatteiden ja esittämisen muutokset
1. Vuoden 2023 tuloslaskelmakaavan muutokset
OP Yrityspankki muutti esitettävää tuloslaskelmakaavaa 1.1.2023 alkaen. Keskeiset muutokset esitystavassa ovat seuraavat:
a) Tuotot yhteensä ja Kulut yhteensä rivit poistuvat.
b) Korkokatteen ja Nettopalkkiotuottojen alarivit (korkotuotot, korkokulut, palkkiotuotot ja palkkiokulut) esitetään
eriteltyinä.
c) Saamisten arvonalentumiset on siirretty tuloslaskelman lopusta korkokatteen jälkeen liiketoiminnan eriin.
d) Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävien rahoitusvarojen nettotuotot esitetään omana rivinään erillään Sijoitustoiminnan
nettotuotoista. Sijoitustoiminnan nettotuotot sisältävät käypään arvoon laajan tuloksen kautta kirjattavien
rahoitusvarojen nettotuotot.
e) Liiketoiminnan kuluerät Henkilöstökulut, Poistot ja arvonalentumiset ja Liiketoiminnan muut kulut esitetään kuten
nykyisin osoittaen OP Yrityspankin kulut.
f) Uutena rivinä tuloslaskelmaan lisätään liikevoitto.
Milj. € Selitys kaavamuutoksesta:
Korkotuotot b) Uusi erittelyrivi
Korkokulut b) Uusi erittelyrivi
Korkokate Ei muutosta
Saamisten arvonalentumiset c) Vaihdettu kaavassa paikkaa
Palkkiotuotot b) Uusi erittelyrivi
Palkkiokulut b) Uusi erittelyrivi
Nettopalkkiotuotot Ei muutosta
Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävien rahoitusvarojen nettotuotot d) Uusi rivi
Sijoitustoiminnan nettotuotot d) Erän sisältö on muuttunut
Liiketoiminnan muut tuotot Ei muutosta
Henkilöstökulut
Ei muutosta
Poistot ja arvonalentumiset Ei muutosta
Liiketoiminnan muut kulut Ei muutosta
Liiketoiminnan kulut e) Uusi rivi
Liikevoitto (-tappio) f) Uusi rivi
Tulos ennen veroja Ei muutosta
Tuloverot Ei muutosta
Kauden tulos Ei muutosta
75
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Liite 4. Segmenttiraportointi
OP Yrityspankin liiketoimintasegmentit ovat Yrityspankki ja pääomamarkkinat, Rahoitusyhtiöpalvelut ja maksuliike sekä Baltia.
Ryhmätoiminnot-segmentissä esitetään liiketoimintasegmentteihin kuulumaton toiminta. Segmenttiraportointi laaditaan
noudattaen tilinpäätöksen laatimisperiaatteita. Segmenttiraportointi noudattaa OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätöksen
laatimisperiaatteita. Segmenttijako ja esittämistapa perustuvat johdon raportointiin. Segmenttien tulosta ja kannattavuutta
seurataan tulos ennen veroja tasolla.
Yrityspankki ja pääomamarkkinat
Yrityspankki ja pääomamarkkinat -liiketoimintasegmentti tarjoaa yritys- ja yhteisöasiakkaille rahoitus- ja
pääomamarkkinapalveluita. Palvelutarjontaan kuuluvat myös velkaemissioiden järjestäminen, osake-, valuutta-, joukkovelkakirja-,
rahamarkkina-, johdannaistuotteet, strukturoidut sijoitustuotteet sekä sijoitustutkimus. Segmentti tarjoaa
pääomamarkkinatuotteita ja -palveluja omien asiakkaidensa lisäksi osuuspankkien kautta yritys- ja vähittäisasiakkaille. Segmentin
liiketoiminnan nettotuotot muodostuvat pääosin korkokatteesta, sijoitustoiminnan tuotoista ja nettopalkkiotuotoista. Kulut
muodostuvat pääosin henkilöstö- ja ICT-kuluista. Liiketoiminnan merkittävimmät riskilajit ovat luottoriski ja markkinariski.
Rahoitusyhtiöpalvelut ja maksuliike
Rahoitusyhtiöpalvelut ja maksuliike -liiketoimintasegmentti tarjoaa asiakasrahoituspalveluja kuluttajille ja yrityksille, maksamisen
ja likviditeetinhallintapalveluja, ulkomaankaupan rahoituspalveluja sekä kohde- ja saatavavakuudellisia rahoituspalveluja.
Segmentin liiketoiminnan nettotuotot muodostuvat pääosin korkokatteesta ja palkkiotuotoista. Kulut muodostuvat pääosin
henkilöstö- ja ICT-kuluista. Liiketoiminnan merkittävin riskilaji on luottoriski.
Baltia
Baltia-liiketoimintasegmentti tarjoaa yritys- ja yhteisöasiakkaille rahoitus- ja likviditeetinhallintapalveluja sekä ulkomaankaupan
rahoituspalveluja. Virossa, Latviassa ja Liettuassa OP Yrityspankki Oyj:llä on sivukonttorit. Segmentin liiketoiminnan nettotuotot
muodostuvat pääosin korkokatteesta ja palkkiotuotoista. Kulut muodostuvat pääosin henkilöstö- ja ICT-kuluista. Liiketoiminnan
merkittävin riskilaji on luottoriski.
Ryhmätoiminnot
Ryhmätoiminnot-segmenttiin on keskitetty OP Ryhmää ja sen liiketoimintaa tukevat toiminnot kuten keskuspankki ja
likviditeettireservi. Ryhmätoiminnot-segmentin vastuulla on myös jäsenluottolaitosten ja keskusyhteisökonsernin rahoituksen ja
maksuvalmiuden hallinta. Se vastaa myös ryhmän tukkuvarainhankinnasta yhdessä OP-Asuntoluottopankki Oyj:n kanssa.
Liiketoiminnan nettotuotot muodostuvat pääosin korkokatteesta ja sijoitustoiminnan tuotoista. Sen merkittävimmät riskilajit ovat
markkinariskit ja luottoriski. Ryhmätoiminnoissa esitetään lisäksi ne tuotot, kulut, sijoitukset ja pääomat, joita ei ole kohdistettu
liiketoimintasegmenteille.
Segmenttiraportoinnin laatimisperiaatteet
Segmenttiraportointi noudattaa tilinpäätöksen laatimisperiaatteita. Segmenteille on kohdistettu ne tuotot, kulut, varat ja velat,
joiden on katsottu välittömästi kuuluvan ja olevan järkevällä perusteella kohdistettavissa segmenteille. Segmenttien väliset erät
raportoidaan sarakkeessa "Segmenttien väliset erät".
76
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Tulos tammi–joulukuu 2023, milj. €
Yrityspankki ja
pääomamarkkinat
Rahoitusyhtiö-
palvelut ja
maksuliike Baltia
Ryhmä-
toiminnot
Segmenttien
väliset erät Yhteensä
Korkotuotot 913 692 184 2 593 -1 543 2 839
Korkokulut -597 -485 -118 -2 600 1 543 -2 257
Korkokate 316 207 67 -8 582
-455 116 -47 387 0
Saamisten arvonalentumiset -44 -37 -15 0 -96
Palkkiotuotot 55 71 10 0 136
Palkkiokulut -52 -7 0 -4 -63
Nettopalkkiotuotot 3 64 10 -4 73
Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävien rahoitusvarojen nettotuotot
49 0 -2 47
Sijoitustoiminnan nettotuotot 0 5 5
Liiketoiminnan muut tuotot 5 14 0 23 -12 31
Henkilöstökulut -37 -32 -10 -5 -84
Poistot ja arvonalentumiset -1 -1 -1 0 -3
Liiketoiminnan muut kulut -93 -89 -24 -31 12 -226
Liiketoiminnan kulut -131 -122 -35 -37 12 -313
Liikevoitto (tappio) 198 126 27 -22 329
Tulos ennen veroja 198 126 27 -22 329
Tulos tammi–joulukuu 2022, milj. €
Yrityspankki ja
pääomamarkkinat
Rahoitusyhtiö-
palvelut ja
maksuliike Baltia
Ryhmä-
toiminnot
Segmenttien
väliset erät Yhteensä
Korkotuotot 282 223 43 307 -120 735
Korkokulut -57 -40 6 -368 120 -339
Korkokate 225 183 49 -61 396
-48 14 -1 35
Saamisten arvonalentumiset -1 -12 -6 0 -18
Palkkiotuotot 57 66 10 0 134
Palkkiokulut -106 -3 0 -5 -115
Nettopalkkiotuotot -49 63 10 -5 19
Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävien rahoitusvarojen nettotuotot
129 0 0 -22 107
Sijoitustoiminnan nettotuotot 0 10 10
Liiketoiminnan muut tuotot 7 10 0 24 -9 32
Henkilöstökulut -36 -27 -8 -5 -76
Poistot ja arvonalentumiset -5 -1 -2 -1 -9
Liiketoiminnan muut kulut -85 -78 -19 -23 9 -196
Liiketoiminnan kulut -126 -105 -29 -29 9 -281
Liikevoitto (tappio) 186 138 24 -83 265
Tulos ennen veroja 186 138 24 -83 265
Segmenttikohtaiset tiedot
josta segmenttien väliset erät
josta segmenttien väliset erät
77
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Tase 31.12.2023, milj. €
Yrityspankki ja
pääomamarkkinat
Rahoitusyhtiö-
palvelut ja
maksuliike Baltia
Ryhmä-
toiminnot
Segmenttien
väliset erät Yhteensä
Käteiset varat 0 115 10 19 585 19 710
209 0 11 981 12 191
Saamiset asiakkailta 16 682 8 493 2 886 -57 28 004
Johdannaissopimukset 4 538 242 4 780
Sijoitusomaisuus 556 12 192 12 748
Aineettomat hyödykkeet 1 0 0 1
Aineelliset hyödykkeet 0 1 2 1 3
Muut varat 147 84 811 1 043
Verosaamiset 1 0 31 31
Varat yhteensä 21 925 8 903 2 898 44 786 78 512
Velat luottolaitoksille 0 5 0 23 826 23 830
Velat asiakkaille 103 12 242 1 373 3 508 17 226
Johdannaissopimukset 4 106 390 4 496
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat 2 466 21 492 23 957
Varaukset ja muut velat 72 853 122 1 609 2 656
Verovelat 3 333 336
Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla 1 414 1 414
Velat yhteensä 6 747 13 100 1 498 52 571 73 915
Oma pääoma 4 597
Tase 31.12.2022, milj. €
Yrityspankki ja
pääomamarkkinat
Rahoitusyhtiö-
palvelut ja
maksuliike Baltia
Ryhmä-
toiminnot
Segmenttien
väliset erät Yhteensä
Käteiset varat 11 131 12 34 797 34 951
22 298 0 12 658 12 978
Saamiset asiakkailta 16 189 8 699 2 914 375 28 178
Johdannaissopimukset 5 612 169 5 782
Sijoitusomaisuus 299 16 105 16 404
Aineettomat hyödykkeet 1 2 0 0 3
Aineelliset hyödykkeet 0 1 2 1 5
Muut varat 309 263 11 549 1 132
Verosaamiset 0 0 0 0 0
Varat yhteensä 22 444 9 393 2 940 64 656 99 433
Velat luottolaitoksille 3 4 0 40 892 40 899
Velat asiakkaille 0 12 694 1 464 4 856 19 014
Johdannaissopimukset 5 295 443 5 739
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat 1 672 23 537 25 209
Varaukset ja muut velat 5 0 854 1 649 2 509
1 0 1 314 316
Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla 9 1 375 1 384
Velat yhteensä 6 986 12 697 2 319 73 067 95 069
Oma pääoma 4 364
Saamiset luottolaitoksilta
Verovelat
Saamiset luottolaitoksilta
78
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Milj. €
2023 2022
Korkotuotot
Saamiset luottolaitoksilta 1 010 159
Saamiset asiakkailta
Lainat 1 142 476
Rahoitusleasingsaamiset 95 42
Suojauslaskennan arvostuserät 44 -154
Yhteensä 1 281 364
Saamistodistukset
Arvostettava käypään arvoon tulosvaikutteisesti 0 0
Käypään arvoon muiden laajan tuloksen erien kautta kirjattavat 131 66
Jaksotettu hankintameno 68 3
Suojauslaskennan arvostuserät 551 -1 479
Yhteensä 751 -1 410
Johdannaissopimukset*
Käyvän arvon suojaus -255 1 576
Rahavirran suojaus -17 10
Muut 3
Yhteensä -272 1 589
Velat luottolaitoksille
Korot -2
Velat asiakkaille
Negatiiviset korot 0 25
Muut 71 12
Yhteensä 2 839 735
Korkokulut
Velat luottolaitoksille
Korkokulut veloista luottolaitoksille -774 -162
Suojauslaskennan arvostuserät -363 1 007
Yhteensä -1 138 845
Velat asiakkaille -372 -34
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat
Korkokulut yleiseen liikkeeseen lasketuista velkakirjoista
-528
-146
Suojauslaskennan arvostuserät -455 1 094
Yhteensä -983 948
Velat, joilla on huonompi etuoikeus
Muut -37 -35
Suojauslaskennan arvostuserät -35 82
Yhteensä -72 47
Johdannaissopimukset*
Käyvän arvon suojaus 331 -2 079
Muut 62 39
Yhteensä 393 -2 041
Saamiset luottolaitoksilta
Negatiiviset korot -2 -90
Muut -84 -14
Yhteensä -2 257 -339
Korkokate yhteensä 582 396
* Sisältää johdannaisten arvostuksen ja korot.
Efektiivisen koron menetelmää käyttäen lasketut korkotuotot olivat yhteensä 2 234 (683) miljoonaa euroa.
Tuloslaskelmaa koskevat liitetiedot
Liite 5. Korkokate
79
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Milj. € 2023 2022
Luotto- ja takaustappioina poistetut saamiset -42 -86
Palautukset poistetuista saamisista 1 1
-55 68
0 0
Saamisten arvonalentumiset yhteensä -96 -18
Yrityspankki
ja pääoma-
markkinat
Rahoitusyhtiö-
palvelut ja
maksuliike Baltia
Ryhmä-
toiminnot
Segmenttien
väliset erät Yhteensä
Palkkiotuotot
Luotonanto 28 22 4 0 54
Talletukset 0 0 2 0 2
Maksuliike 0 32 0 0 33
Arvopapereiden välitys 18 18
Arvopapereiden liikkeeseenlasku 5 0 5
Sijoitusrahastot 0 0 0 0
Omaisuudenhoito 3 0 3
Lainopilliset palvelut 0 0 0
Takaukset 1 8 3 0 12
Muut 9 0 0 9
Yhteensä 55 71 10 0 136
Palkkiokulut
Luotonanto 0 -2 0 -2
Maksuliike -1 -6 0 0 -7
Arvopapereiden välitys -2 0 -2
Arvopapereiden liikkeeseen lasku -5 0 -5
Omaisuudenhoito 0 -1 -1
Takaukset 0 0
Johdannaiset -42 -42
Muut -3 -2 -5
Yhteensä -52 -7 0 -4 -63
Nettopalkkiotuotot yhteensä 3 64 10 -4 73
Yrityspankki
ja pääoma-
markkinat
Rahoitusyhtiö-
palvelut ja
maksuliike Baltia
Ryhmä-
toiminnot
Segmenttien
väliset erät Yhteensä
Palkkiotuotot
Luotonanto 27 17 4 0 48
Talletukset 0 0 3 0 3
Maksuliike 0 32 1 0 33
Arvopapereiden välitys 22 22
Arvopapereiden liikkeeseenlasku 5 0 6
Sijoitusrahastot 0 0 0 0
Omaisuudenhoito 2 0 2
Lainopilliset palvelut 0 0
Takaukset 1 9 3 0 13
Muut 0 7 0 8
Yhteensä 57 66 10 0 134
Palkkiokulut
Luotonanto 0 -1 0 -2
Maksuliike -1 -2 0 0 -3
Arvopapereiden välitys -3 0 -3
Arvopapereiden liikkeeseen lasku -4 0 -4
Omaisuudenhoito 0 -4 -4
Takaukset 0 0
Johdannaiset -96 -96
Muut -3 0 -1 -4
Yhteensä -106 -3 0 -5 -115
Nettopalkkiotuotot yhteensä -49 63 10 -5 19
Liite 7. Nettopalkkiotuotot
Tammi–joulukuu 2023, milj. €
Tammi–joulukuu 2022, milj. €
* Tappiota koskeva vähennyserä on eritelty liitetiedossa 31. Saamisten ja saamistodistusten tappiota koskeva vähennyserä.
Liite 6. Saamisten arvonalentumiset
Odotettavissa olevat luottotappiot* (ECL) saamisista asiakkailta ja
taseen ulkopuolisista eristä
Odotettavissa olevat luottotappiot* (ECL)
saamistodistuksista
80
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävät rahoitusvarat
Milj. € 2023 2022
Saamistodistukset
Korkotuotot ja -kulut 20 4
Saamistodistusten arvostusvoitot ja -tappiot 5 -24
Yhteensä 25 -20
Osakkeet ja osuudet
Arvostusvoitot ja -tappiot -11 7
Osingot ja voitto-osuudet 2 0
Yhteensä -9 7
Johdannaiset
Korkotuotot ja -kulut 75 -6
Arvostusvoitot ja -tappiot -44 126
Yhteensä 31 120
Yhteensä 47 107
Milj. € 2023 2022
Saamistodistukset
Myyntivoitot ja -tappiot 5 10
Muut tuotot ja kulut 0 0
Yhteensä 5 10
Sijoitustoiminnan nettotuotot yhteensä 5 10
Liite 10. Liiketoiminnan muut tuotot
Milj. € 2023 2022
OP Ryhmän sisäiset tuotot
Keskuspankkipalvelutuotot 14 14
Muut OP Ryhmästä saadut sisäiset tuotot
10 10
Muut toimintatuotot 7 7
Muut liiketoiminnan tuotot 0 0
Liiketoiminnan muut tuotot yhteensä 31 32
Liite 11. Henkilöstökulut
Milj. € 2023 2022
Palkat ja palkkiot -56 -52
Muuttuva palkitseminen -15 -11
Eläkekulut
Maksupohjaiset järjestelyt -10 -9
Etuuspohjaiset järjestelyt* 0 0
Muut henkilösivukulut -3 -3
Henkilöstökulut yhteensä -84 -76
* Liite 28. Varaukset ja muut velat
Milj. € 2023 2022
Henkilöstörahasto -1 0
Tulospalkkiot -14 -12
Yhteensä -16 -12
Henkilöstörahasto
OP Ryhmän henkilöstörahastoon kuuluvat OP Yrityspankin koko henkilöstö pois lukien johtajat ja Baltian toimintoihin kuuluvat henkilöt. Henkilöstörahastoon tehtävän palkkiosiirron
määrä vuodelta 2023 on 3 % (1,5 %) rahaston jäsenten palkkasummasta.
Muuttuvasta palkitsemisesta kirjatut kulut*
* Ilman sosiaalikuluja.
Lisätietoja palkitsemisjärjestelmistä on saatavilla www.op.fi > OP Ryhmä > Hallinnointi > Palkitseminen
Liite 8. Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävien rahoitusvarojen nettotuotot
Liite 9. Sijoitustoiminnan nettotuotot
Käypään arvoon muiden laajan tuloksen erien kautta kirjattavien
nettotuotot
81
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Liite 12. Poistot ja arvonalentumiset
Milj. € 2023 2022
Poistot
Koneet ja kalusto 0 0
Tietojärjestelmät ja muut -2 -9
Käyttöoikeusomaisuuserät -1 -1
Vuokralle annettu omaisuus 1
Yhteensä -3 -9
Arvonalentumiset
Muut 0 0
Yhteensä 0 0
Poistot ja arvonalentumiset yhteensä -3 -9
Milj. € 2023 2022
ICT-kulut
Tuotanto -72 -72
Kehittäminen -20 -19
Viranomais- ja tilintarkastusmaksut* -63 -55
Palveluostot -24 -21
Asiantuntijapalvelut -2 -1
Tietoliikenne -2 -2
Markkinointi -2 -2
Vakuutus- ja varmuuskulut -15 -11
Muut -25 -13
Liiketoiminnan muut kulut yhteensä -226 -196
Kehittämismenot
Milj. € 2023 2022
Kehittämisen ICT-kulut -20 -19
Oman työn osuus 0 0
Kehittämismenot yhteensä -20 -19
Poistot ja arvonalentumiset -2 -9
Liite 14. Tuloverot
Milj. € 2023 2022
Tilikauden verotettavaan tuloon perustuva vero -64 -55
Aikaisempien tilikausien verot 3 1
Laskennalliset verot -3 0
Tuloslaskelman verot -64 -54
Yhteisön tuloveroprosentti 20,0 20,0
Voimassaolevan verokannan mukaan laskettujen verojen täsmäytys tuloslaskelmassa esitettyihin veroihin
Tulos ennen veroja 329 265
Verokannan mukainen osuus tuloksesta -66 -53
Edellisten tilikausien verot 3 1
Verovapaat tuotot 0 0
Vähennyskelvottomat kulut 0 0
Veron oikaisut -2 -2
Muut erät 0 0
Tuloslaskelman verot -64 -54
* OP Yrityspankki Oyj maksoi tilintarkastajille vuonna 2023 palkkioita tilintarkastuksesta 298 000 euroa (264 000), tilintarkastuslain 1 luku 1 §:n ensimmäisen momentin 2 kohdassa tarkoitetuista
toimeksiannoista 7 000 euroa (2 000), veroneuvonnasta 103 000 euroa (127 000) ja muista palveluista 153 000 euroa (81 000). KPMG Oy Ab:n suorittamat muut kuin tilintarkastuspalvelut olivat yhteensä
256 000 euroa (183 000) (ei sis. ALV). Suluissa on esitetty vuoden 2022 tiedot.
Liite 13. Liiketoiminnan muut kulut
82
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Milj. € 31.12.2023 31.12.2022
Kassa
115
131
Vaadittaessa maksettavat talletukset keskuspankeissa*
19 595
34 820
Käteiset varat yhteensä 19 710 34 951
Milj. € 31.12.2023 31.12.2022
Talletukset
Vaadittaessa maksettavat
184
443
Muut
593
Yhteensä
777
443
Luotot ja muut saamiset
Muut
OP Ryhmän yhteisöiltä
11 340
12 458
Muilta luottolaitoksilta
75
79
Yhteensä
11 415
12 537
Tappiota koskeva vähennyserä*
Muilta luottolaitoksilta
-1
-2
Yhteensä
-1
-2
Saamiset luottolaitoksilta yhteensä
12 191
12 978
* Tappiota koskeva vähennyserä on eritelty liitetiedossa 31. Saamisten ja saamistodistusten tappiota koskeva vähennyserä.
Milj. € 31.12.2023 31.12.2022
Luotot yleisölle ja julkisyhteisöille 25 919 26 187
Rahoitusleasingsaamiset* 2 372 2 228
Takaussaamiset 0 1
Yhteensä 28 291 28 417
Tappiota koskeva vähennyserä** -287 -238
Saamiset asiakkailta yhteensä 28 004 28 178
* Rahoitusleasingsaamiset on eritelty liitetiedossa 22.
** Tappiota koskeva vähennyserä on eritelty liitetiedossa 31. Saamisten ja saamistodistusten tappiota koskeva vähennyserä.
Liite 16. Saamiset luottolaitoksilta
Varoja koskevat liitetiedot
Liite 15. Käteiset varat
* Vaadittaessa maksettaviin talletuksiin keskuspankeissa sisältyy Suomen Pankkiin tehty yön yli -talletus 18 861 miljoonaa euroa (33 970).
Eurojärjestelmän vähimmäisvarantojärjestelmän mukaisesti luottolaitokset joutuvat pitämään vähimmäisvarantoja (varantotalletus) kansallisissa keskuspankeissa.
Varantotalletus on Euroopan keskuspankin ilmoittaman velvoiteprosentin mukainen osuus varantopohjasta. Varantopohjaan luetaan talletukset (laaja) sekä enintään kahden
vuoden velkapaperit. Talletuksia toisilta varantovelvollisilta ei lueta varantopohjaan. Varantotalletus on tällä hetkellä 1 prosentti varantopohjasta. OP Ryhmässä
luottolaitokset tekevät varantotalletuksen OP Yrityspankki Oyj:hin. OP Yrityspankki Oyj huolehtii ryhmän luottolaitosten valtuuttamana välittäjänä koko ryhmän
talletusvelvollisuudesta Suomen Pankkiin.
Liite 17. Saamiset asiakkailta
83
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Varat
Milj. € 31.12.2023 31.12.2022
Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävät
Korkojohdannaiset
4 025
4 939
Valuuttajohdannaiset
573
704
Osake- ja indeksijohdannaiset
0
Luottojohdannaiset
0
Hyödykejohdannaiset
20
42
Yhteensä
4 618
5 685
Suojaavat johdannaissopimukset*
Käyvän arvon suojaus
Korkojohdannaiset
25
36
Valuuttajohdannaiset
137
61
Rahavirran suojaus
Korkojohdannaiset
0
Yhteensä
162
97
Johdannaissopimukset yhteensä
4 780
5 782
Velat
Milj. € 31.12.2023 31.12.2022
Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävät
Korkojohdannaiset
3 635
4 647
Valuuttajohdannaiset
576
694
Luottojohdannaiset
0
Muut
19
39
Yhteensä
4 230
5 379
Suojaavat johdannaissopimukset*
Käyvän arvon suojaus
Korkojohdannaiset
150
220
Valuuttajohdannaiset
115
135
Rahavirran suojaus
Korkojohdannaiset 0 4
Yhteensä 266 359
Johdannaissopimukset yhteensä 4 496 5 739
Liite 18. Johdannaissopimukset
* Tase-erä sisältää johdannaissopimusten positiiviset arvonmuutokset ja maksetut preemiot.
* Tase-erä sisältää johdannaissopimusten negatiiviset arvonmuutokset ja saadut preemiot.
84
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävät johdannaiset 31.12.2023
Käyvät arvot*
Milj. € < 1 v 1-5 v > 5 v Yhteensä Varat Velat
Korkojohdannaiset
Koronvaihtosopimukset, josta 26 678 68 883 60 062 155 623 1 758 1 424
Keskusvastapuoliselvitettävät 20 790 46 080 38 319 105 188 78 55
Settled-to-market (STM) 12 453 33 860 31 637 77 950 60 40
Collateralised-to-market (CTM) 8 337 12 220 6 682 27 238 18 15
OTC-korko-optiot
Ostetut 3 122 7 683 8 005 18 810 1 148 58
Asetetut 1 899 4 922 18 801 25 622 114 1 143
Put ja floorit
Ostetut 5 535 5 443 5 442 16 420 392 209
Asetetut 4 987 2 766 1 788 9 541 25 264
OTC-korkojohdannaiset yhteensä 42 222 89 696 94 098 226 016 3 436 3 098
Korkofutuurit 1 173 95 1 268 0 1
Pörssijohdannaiset yhteensä 1 173 95 1 268 0 1
Korkojohdannaiset yhteensä 43 394 89 791 94 098 227 284 3 437 3 099
Valuuttajohdannaiset
Valuuttatermiinit 54 946 1 063 56 009 569 573
Koron- ja valuutanvaihtosopimukset 1 373 2 321 941 4 635 206 233
Valuuttaoptiot
Call
Ostetut 183 183 2 0
Asetetut 191 191 0 3
Put
Ostetut 190 190 2 1
Asetetut 202 202 1 1
OTC-valuuttajohdannaiset yhteensä 57 085 3 385 941 61 411 781 811
Valuuttajohdannaiset yhteensä 57 085 3 385 941 61 411 781 811
Luottojohdannaiset
Luottoriskinvaihtosopimukset 42 104 9 154 10 8
Luottojohdannaiset yhteensä 42 104 9 154 10 8
Muut
Muut termiinit 106 68 173 11 10
Muut swap-sopimukset 288 812 39 1 139 82 65
Muut OTC-johdannaiset yhteensä 394 879 39 1 312 94 75
Muut futuurit 45 19 64 0 0
Muut johdannaiset yhteensä 438 898 39 1 375 94 76
Kaupankäynnin johdannaiset yhteensä 100 960 94 178 95 086 290 225 4 322 3 994
Nimellisarvot/jäljellä
oleva juoksuaika
85
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävät johdannaiset 31.12.2022
Käyvät arvot*
Milj. € < 1 v 1-5 v > 5 v Yhteensä Varat Velat
Korkojohdannaiset
Koronvaihtosopimukset, josta 18 883 55 239 69 635 143 756 2 566 2 108
Keskusvastapuoliselvitettävät 14 541 35 327 44 533 94 400 155 141
Settled-to-market (STM) 10 085 27 030 38 669 75 783 123 123
Collateralised-to-market (CTM) 4 456 8 298 5 864 18 617 31 19
OTC-korko-optiot
Call ja capit
Ostetut 2 389 10 231 6 625 19 245 1 396 37
Asetetut 660 5 563 17 724 23 947 50 1 449
Put ja floorit
Ostetut 1 018 8 546 6 494 16 058 495 295
Asetetut 1 082 7 120 2 097 10 299 22 393
OTC-korkojohdannaiset yhteensä 24 031 86 699 102 575 213 305 4 529 4 281
Korkofutuurit 838 1 050 1 888 0 0
Pörssijohdannaiset yhteensä 838 1 050 1 888 0 0
Korkojohdannaiset yhteensä 24 869 87 749 102 575 215 193 4 529 4 281
Valuuttajohdannaiset
Valuuttatermiinit 51 465 604 4 52 072 697 686
Koron- ja valuutanvaihto-sopimukset 91 2 826 401 3 318 185 175
Valuuttaoptiot
Call
Ostetut 192 1 193 3 0
Asetetut 190 1 191 0 3
Put
Ostetut 187 187 2 2
Asetetut 208 208 1 2
OTC-valuuttajohdannaiset yhteensä 52 332 3 431 405 56 169 889 868
Valuuttajohdannaiset yhteensä 52 332 3 431 405 56 169 889 868
Luottojohdannaiset
Luottoriskinvaihtosopimukset 34 63 13 110 1 34
Luottojohdannaiset yhteensä 34 63 13 110 1 34
Muut
Muut termiinit 102 57 159 10 5
Muut swap-sopimukset
286
816
26
1 128
79
75
Muut OTC-johdannaiset yhteensä 387 873 26 1 287 89 80
Muut futuurit 52 16 68 1 2
Muut johdannaiset yhteensä 439 889 26 1 355 91 82
Kaupankäynnin johdannaiset yhteensä 77 675 92 131 103 020 272 826 5 509 5 264
Nimellisarvot/jäljellä
oleva juoksuaika
86
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Suojaustarkoituksessa pidettävät johdannaissopimukset - käyvän arvon suojaus 31.12.2023
Käyvät arvot*
Milj. € < 1 v 1-5 v > 5 v Yhteensä Varat Velat
Korkojohdannaiset
Koronvaihtosopimukset, josta 6 043 22 104 8 530 36 677 25 29
Keskusvastapuoliselvitettävät 6 043 22 054 8 432 36 529 25 26
Settled-to-market (STM) 2 421 5 924 724 9 069 2 6
Collateralised-to-market (CTM) 3 622 16 130 7 708 27 461 23 20
Korkotermiinit
OTC-korko-optiot
Put ja floorit
Ostetut 193 193 3 2
Asetetut 1 208 5 179 257 6 643 67 74
OTC-korkojohdannaiset yhteensä 7 251 27 476 8 787 43 514 95 105
Korkojohdannaiset yhteensä 7 251 27 476 8 787 43 514 95 105
Valuuttajohdannaiset
Koron- ja valuutanvaihto-sopimukset 1 485 463 1 947 4 122
OTC-valuuttajohdannaiset yhteensä 1 485 463 1 947 4 122
Valuuttajohdannaiset yhteensä 1 485 463 1 947 4 122
Käyvän arvon suojauksen johdannaiset yhteensä 7 251 28 961 9 249 45 461 99 227
Suojaustarkoituksessa pidettävät johdannaissopimukset - rahavirran suojaus 31.12.2023
Käyvät arvot*
Milj. € < 1 v 1−5 v > 5 v Yhteensä Varat Velat
Korkojohdannaiset
Koronvaihtosopimukset, josta 1 100 1 000 2 100 0 0
Keskusvastapuoliselvitettävät 1 100 1 000 2 100 0 0
Collateralised-to-market (CTM) 1 100 1 000 2 100 0 0
OTC korkojohdannaiset yhteensä 1 100 1 000 2 100 0 0
Korkojohdannaiset yhteensä 1 100 1 000 2 100 0 0
Valuuttajohdannaiset
Valuuttatermiinit 3 195 3 195 134 115
OTC-valuuttajohdannaiset yhteensä 3 195 3 195 134 115
Valuuttajohdannaiset yhteensä 3 195 3 195 134 115
Rahavirran suojauksen johdannaiset yhteensä 4 295 1 000 5 295 134 116
Suojauksen johdannaiset yhteensä 11 546 29 961 9 249 50 756 233 343
Nimellisarvot/jäljellä
oleva juoksuaika
Nimellisarvot/jäljellä
oleva juoksuaika
87
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Suojaustarkoituksessa pidettävät johdannaissopimukset - käyvän arvon suojaus 31.12.2022
Käyvät arvot*
Milj. € < 1 v 1-5 v > 5 v Yhteensä Varat Velat
Korkojohdannaiset
Koronvaihtosopimukset, josta 7 104 22 838 11 166 41 107 36 54
Keskusvastapuoliselvitettävät 7 104 22 788 11 068 40 960 35 46
Settled-to-market (STM) 1 450 8 165 544 10 158 3 11
Collateralised-to-market (CTM) 5 654 14 624 10 524 30 801 32 35
Korkotermiinit
OTC korko-optiot
Put ja floorit
Ostetut 43 150 193 3 2
Asetetut 5 703 994 6 697 67 74
Korkojohdannaiset yhteensä 7 104 28 585 12 309 47 998 105 130
Valuuttajohdannaiset
Valuuttatermiinit 37 10
Koron- ja valuutanvaihtosopimukset 1 872 681 2 553 11 166
OTC valuuttajohdannaiset yhteensä 1 872 681 2 553 49 176
Valuuttajohdannaiset yhteensä 1 872 681 2 553 49 176
Käyvän arvon suojauksen johdannaiset yhteensä 7 104 30 456 12 991 50 550 154 306
Suojaustarkoituksessa pidettävät johdannaissopimukset - rahavirran suojaus 31.12.2022
Käyvät arvot*
Milj. € < 1 v 1−5 v > 5 v Yhteensä Varat Velat
Korkojohdannaiset
Koronvaihtosopimukset, josta 500 2 600 3 100 3 4
Keskusvastapuoliselvitettävät 2 600 2 600 4
Collateralised-to-market (CTM) 500 2 600 3 100 4
OTC korkojohdannaiset yhteensä 500 2 600 3 100 3 4
Korkojohdannaiset yhteensä 500 2 600 3 100 3 4
Valuuttajohdannaiset
Valuuttatermiinit 3 735 3 735 12 125
OTC-valuuttajohdannaiset yhteensä 3 735 3 735 12 125
Valuuttajohdannaiset yhteensä 3 735 3 735 12 125
Rahavirran suojauksen johdannaiset yhteensä 4 235 2 600 6 835 16 129
Suojauksen johdannaiset yhteensä 11 338 33 056 12 991 57 385 170 435
Nimellisarvot/jäljellä
oleva juoksuaika
Nimellisarvot/jäljellä
oleva juoksuaika
88
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Johdannaiset yhteensä 31.12.2023
Käyvät arvot*
Milj. € < 1 v 1-5 v > 5 v
Yhteensä
Varat Velat
Korkojohdannaiset, josta 51 745 118 268 102 885 272 898 3 532 3 204
Keskusvastapuoliselvitettävät 27 933 69 134 46 751 143 817 103 82
Settled-to-market (STM) 14 874 39 783 32 361 87 019 61 46
Collateralised-to-market (CTM) 13 059 29 351 14 390 56 799 42 36
Valuuttajohdannaiset 60 280 4 869 1 404 66 553 919 1 049
Luottojohdannaiset 42 104 9 154 10 8
Muut johdannaiset 438 898 39 1 375 94 76
Johdannaiset yhteensä 112 506 124 139 104 336 340 980 4 555 4 337
Johdannaiset yhteensä 31.12.2022
Käyvät arvot*
Milj. € < 1 v 1-5 v > 5 v
Yhteensä
Varat Velat
Korkojohdannaiset, josta 32 473 118 934 114 884 266 291 4 638 4 416
Keskusvastapuoliselvitettävät 22 144 60 716 55 600 138 460 190 191
Settled-to-market (STM) 11 535 35 194 39 212 85 941 126 134
Collateralised-to-market (CTM) 10 609 25 521 16 388 52 519 64 58
Valuuttajohdannaiset 56 067 5 303 1 086 62 456 950 1 169
Luottojohdannaiset 34 63 13 110 1 34
Muut johdannaiset 439 889 26 1 355 91 82
Johdannaiset yhteensä 89 014 125 188 116 010 330 211 5 679 5 700
* Käyvät arvot sisältävät kertyneet korot, jotka taseessa esitetään muissa varoissa tai varauksissa ja muissa veloissa. Lisäksi keskusvastapuoliselvityksessä olevien johdannaisten käyvät
arvot on nettoutettu taseessa.
Keskusvastapuoliselvityksessä olevat korkojohdannaiset netotetaan taseessa. Netotuksen vaikutukset on esitetty liitteessä 37. Muut johdannaissopimukset esitetään
taseessa bruttomääräisenä.
Nimellisarvot/jäljellä
oleva juoksuaika
Nimellisarvot/jäljellä
oleva juoksuaika
89
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Suojauslaskennassa olevien korkojohdannaissopimusten keskikorot - käyvän arvon suojaus 31.12.2023
< 1 v 1−5 v > 5 v Yhteensä
Korkojohdannaiset
Keskusvastapuoliselvitettävät 0,928 0,618 0,907 0,739
OTC korkojohdannaiset -0,450 -0,221 3,009 0,379
Korkojohdannaiset yhteensä 0,239 0,199 1,958 0,559
Suojauslaskennassa olevien korkojohdannaissopimusten keskikorot - käyvän arvon suojaus 31.12.2022
< 1 v 1−5 v > 5 v Yhteensä
Korkojohdannaiset
Keskusvastapuoliselvitettävät 0,862 0,510 0,461 0,557
OTC korkojohdannaiset 3,086 3,006 3,040
Korkojohdannaiset yhteensä 0,862 0,516 0,477 0,565
Suojauslaskennassa olevien koron- ja valuutanvaihtosopimusten keskikorot merkittävistä valuutoista 31.12.2023
< 1 v 1−5 v > 5 v Yhteensä
AUD 2,440 2,440
GBP 2,318 2,318
HKD 2,940 2,940
JPY 0,700 1,300 1,000
SEK 4,450 4,450
NOK 4,334 4,334
USD 3,607 3,607
Suojauslaskennassa olevien koron- ja valuutanvaihtosopimusten keskikorot merkittävistä valuutoista 31.12.2022
< 1 v 1−5 v > 5 v Yhteensä
AUD 2,440 2,440
GBP 2,151 2,151
HKD 2,959 2,959
JPY 0,700 1,300 1,000
SEK 4,432 4,432
NOK 4,454 4,454
USD 2,328 1,675 3,611 2,538
Suojauslaskennassa olevien valuuttajohdannaisten keskihinnat merkittävistä valuutoista 31.12.2023
< 1 v 1−5 v > 5 v Yhteensä
Valuuttajohdannaiset
Valuuttatermiinit
Average EUR:CHF 0,942 0,942
Average EUR:GBP 0,886 0,886
Average EUR:USD 1,094 1,094
Suojauslaskennassa olevien valuuttajohdannaisten keskihinnat merkittävistä valuutoista 31.12.2022
< 1 v 1−5 v > 5 v Yhteensä
Valuuttajohdannaiset
Valuuttatermiinit
Average EUR:AUD 1,490 1,490
Average EUR:CHF 0,970 0,970
Average EUR:GBP 0,862 0,862
Average EUR:USD 1,064 1,064
90
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Suojauslaskennan vaikutukset taloudelliseen asemaan ja tulokseen
Milj. € 31.12.2023 31.12.2022
Käyvän arvon suojaukset
Suojattujen saamisten kirjanpitoarvo* 18 469 19 190
- josta suojausoikaisujen kertynyt määrä** -792 -1 540
Suojattujen velkojen kirjanpitoarvo*** 20 662 24 915
- josta suojausoikaisujen kertynyt määrä -1 118 1 962
Jäljellä oleva suojausoikaisujen määrä ei-jatkuvista suojauksista 23 3
* Esitetty taseen erässä Saamiset asiakkailta ja Sijoitusomaisuus.
** Luvussa huomioidaan myös suojauslaskentaan liittyvät käyvän arvon rahaston ja tuloslaskelman väliset oikaisut.
*** Esitetty taseen erässä Velat asiakkaille, Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat ja Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla.
Milj. € 31.12.2023 31.12.2022
Käyvän arvon suojaukset
Suojaavien johdannaisten käyvän arvon muutokset 273 -565
Suojauskohteen arvon muutos, jota käytetään perustana kirjattaessa suojauksen tehottomuutta kaudella -258 549
Tuloslaskelmassa esitetty suojauksen tehottomuus 15 -16
Milj. € 31.12.2023 31.12.2022
Rahavirran suojaukset
Suojaavien johdannaisten käyvän arvon muutokset -8 -37
Suojauskohteen arvon muutos, jota käytetään perustana kirjattaessa suojauksen tehottomuutta kaudella 8 36
Tuloslaskelmassa esitetty suojauksen tehottomuus 0 0
Rahavirran suojausrahaston muutos jatkuvista suojauksista
24 -38
Korkoriskin suojaus
Korkoriskin suojaus
Korkoriskin suojaus
91
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Milj. € 31.12.2023 31.12.2022
Käypään arvoon muiden laajan tuloksen erien kautta kirjattavat rahoitusvarat
Saamistodistukset
11 588
11 755
Osakkeet ja osuudet
0
0
Yhteensä
11 588
11 755
Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävät rahoitusvarat
Saamistodistukset
217
295
Osakkeet ja osuudet
14
26
Yhteensä
232
322
Jaksotettu hankintameno
Saamistodistukset
929
4 328
Yhteensä
929
4 328
Sijoitusomaisuus yhteensä
12 748
16 404
Aineettomien hyödykkeiden muutokset, milj. €
Tieto-
järjestelmät
Kehitettävät
tietojärjestelmät Muut Yhteensä
38 0 39
Lisäykset 0 0
38 0 39
-35 0 -36
Tilikauden poistot -2 0 -2
-38 0 -38
1 0 1
Aineettomien hyödykkeiden muutokset, milj. €
Tieto-
järjestelmät
Kehitettävät
tietojärjestelmät Muut Yhteensä
61 0 0 61
Lisäykset 0 0 0
Vähennykset -23 -23
Siirrot erien välillä 0 0
38 0 39
-49 0 -49
Tilikauden poistot -9 0 -9
Vähennykset 22 22
-35 0 -36
3 0 3
Milj. € 31.12.2023 31.12.2022
Omassa käytössä olevat kiinteistöt
Maa- ja vesialueet 0 0
Koneet ja kalusto 0 0
Muut aineelliset hyödykkeet 2 2
Käyttöoikeusomaisuuserät 2 2
Aineelliset hyödykkeet yhteensä 3 5
Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12.2022
Kirjanpitoarvo 31.12.2022
Liite 21. Aineelliset hyödykkeet
Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2022
Liite 19. Sijoitusomaisuus
Liite 20. Aineettomat hyödykkeet
Hankintameno 1.1.2023
Hankintameno 31.12.2023
Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2023
Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12.2023
Kirjanpitoarvo 31.12.2023
Hankintameno 1.1.2022
Hankintameno 31.12.2022
92
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Aineellisten hyödykkeiden muutokset, milj. €
Oman
käytön
kiinteistöt
Koneet ja
kalusto
Muut
aineelliset
hyödykkeet
Aineelliset
hyödykkeet
yhteensä
Hankintameno 1.1.2023
1
0
2
4
Lisäykset
0
6
6
Vähennykset
0
-6
-6
Siirrot erien välillä
0
0
0
-1
Hankintameno 31.12.2023
1
0
2
3
Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2023
-1
0
0
-1
Tilikauden poistot
0
0
Vähennykset
0
0
Siirrot erien välillä
0
0
0
1
Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12.2023
0
0
0
-1
Käyttöoikeusomaisuuserä*
2
Kirjanpitoarvo 31.12.2023
0
0
2
3
Aineellisten hyödykkeiden muutokset, milj. €
Oman
käytön
kiinteistöt
Koneet ja
kalusto
Muut
aineelliset
hyödykkeet
Aineelliset
hyödykkeet
yhteensä
Hankintameno 1.1.2022 1 1 2 4
Lisäykset 0 0
Vähennykset 0 0 0
Hankintameno 31.12.2022 1 0 2 4
Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2022 -1 0 0 -1
Tilikauden poistot 0 0
Vähennykset
0
0
Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12.2022
-1
0
0
-1
Käyttöoikeusomaisuuserä*
2
0 0 2 5
* Liite 22. Vuokrasopimukset
Liite 22. Vuokrasopimukset
Käyttöoikeusomaisuuserät, milj. €
Toimitilat Muut Yhteensä
Kirjanpitoarvo 1.1.2023 2 0 2
Lisäykset 0 0 0
Vähennykset 0 0
Tilikauden poistot 0 0 -1
Tilikauden arvon muutokset 0 0 0
Kirjanpitoarvo 31.12.2023 2 0 2
Käyttöoikeusomaisuuserät, milj. €
Toimitilat Muut Yhteensä
Kirjanpitoarvo 1.1.2022 2 1 3
Lisäykset 0 0 0
Vähennykset 0 0
Tilikauden poistot 0 0 -1
Tilikauden arvon muutokset 0 0 0
Kirjanpitoarvo 31.12.2022 2 0 2
Vuokrasopimusvelat, milj. € 31.12.2023 31.12.2022
* Kirjanpitoarvo 2 2
Sopimuksiin perustuvat maturiteetit
< 1 vuotta 1 1
1-2 vuotta 0 0
2-3 vuotta 0 0
3-4 vuotta 0 0
4-5 vuotta 0 0
yli 5 vuotta 0 0
* Liite 28. Varaukset ja muut velat.
Kirjanpitoarvo 31.12.2022
93
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Tuloslaskelmaan merkityt erät, milj. € 31.12.2023 31.12.2022
Korkokulut 0 0
Käyttöoikeusomaisuuserien poistot -1 -1
Lyhytaikaisten ja arvoltaan vähäisten vuokrasopimusten kulut -1 -1
Vuokrasopimuksista lähtevä rahavirta yhteensä -1 -1
Rahoitusleasingsaamiset
Milj. € 31.12.2023 31.12.2022
Rahoitusleasingsopimusten vuokrasaamisien maturiteettijakauma
< 1 vuotta 770 763
1-2 vuotta 598 590
2-3 vuotta 482 390
3-4 vuotta 286 294
4-5 vuotta 182 138
yli 5 vuotta 218 216
Bruttosijoitus rahoitusleasingsopimuksiin 2 536 2 391
Kertymätön rahoitustuotto (-) -164 -162
Vähimmäisvuokrien nykyarvo 2 372 2 229
Vähimmäisvuokrasaamisten nykyarvo
< 1 vuotta 719 707
1-2 vuotta 563 552
2-3 vuotta 459 366
3-4 vuotta 272 280
4-5 vuotta 173 131
yli 5 vuotta 186 192
Yhteensä 2 372 2 229
Tuloslaskelmaan merkityt erät, milj. € 31.12.2023 31.12.2022
Korkotuotot rahoitusleasingsaamisista 87 35
Rahoitusleasingsopimuksista kertynyt myyntivoitto/-tappio 1
Milj. € 31.12.2023 31.12.2022
Maksujenvälityssaamiset 151 202
Eläkevarat 19 17
Siirtosaamiset ja maksetut ennakot
Siirtyvät korkosaamiset 349 317
Siirtyvät korkosaamiset johdannaisista 32 26
Muut siirtosaamiset 26 27
Johdannaissaamiset, keskusvastapuoliselvitys 11 47
Johdannaissopimusten CSA saamiset 308 353
Arvopaperisaamiset 9 0
Muut saamiset 138 142
Yhteensä 1 043 1 132
OP Yrityspankki Oyj rahoittaa Suomessa rahoitusleasingilla irtainta käyttöomaisuutta, kiinteistöjä ja muita tiloja. Lisäksi OP Yrityspankin sivuliikkeet Virossa, Latviassa ja
Liettuassa vuokraavat rahoitusleasingilla irtainta käyttöomaisuutta.
Liite 23. Muut varat
94
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Milj. € 31.12.2023 31.12.2022
Laskennalliset verosaamiset 31 26
Verosaamiset yhteensä 31 26
Milj. € 31.12.2023 31.12.2022
Tuloverovelat 4 10
Laskennalliset verovelat 332 331
Verovelat yhteensä 336 341
Laskennalliset verosaamiset
,
milj. €
1.1.2023
Kirjattu
tuloslaskelmaan
Kirjattu muihin laajan
tuloksen eriin
Kirjattu omaan
pääomaan
31.12.2023
Saamistodistukset 1 13 15
Varaukset 0 0 0
Rahavirran suojaus 6 -5 2
Etuuspohjaiset eläkejärjestelyt 12 0 12
Käyttöoikeusomaisuuserät 0 0 0
Muut väliaikaiset erot 6 -3 3
Yhteensä 26 -3 8 31
Laskennalliset verovelat,
milj. €
1.1.2023
Kirjattu
tuloslaskelmaan
Kirjattu muihin laajan
tuloksen eriin
Kirjattu omaan
pääomaan
31.12.2023
Verotukselliset varaukset 325 325
Saamistodistukset 0 0 0
Etuuspohjaisista eläkejärjestelyt 5 0 0 6
Muut väliaikaiset erot 1 0 1
Yhteensä 332 0 0 332
-3 8
Laskennalliset verosaamiset,
milj. €
1.1.2022
Kirjattu
tuloslaskelmaan
Kirjattu muihin laajan
tuloksen eriin
Kirjattu omaan
pääomaan
31.12.2022
Saamistodistukset
0
1
1
Rahavirran suojaus
0
6
6
Etuuspohjaiset eläkejärjestelyt
13
0
0
12
Käyttöoikeusomaisuuserät
0
0
0
Muut väliaikaiset erot
6
0
6
Yhteensä
19
0
7
26
Laskennalliset verovelat,
milj. €
1.1.2022
Kirjattu
tuloslaskelmaan
Kirjattu muihin laajan
tuloksen eriin
Kirjattu omaan
pääomaan
31.12.2022
Verotukselliset varaukset
325
325
Saamistodistukset
11
-10
0
Etuuspohjaisista eläkejärjestelyt
4
2
5
Muut väliaikaiset erot
1
0
0
1
Yhteensä
340
0
-9
0
332
0
16
Taseella vuoden 2022 verosaamiset ja -velat on netotettu laskennallisten verojen osalta. Liitetietoerittely on oikaistu vastaamaan vuoden 2023 uutta esitysmallia.
Liite 24. Verosaamiset ja -velat
Tuloslaskelman laskennallisten verojen muutos (laskennalliset verosaamiset - laskennalliset verovelat)
Tuloslaskelman laskennallisten verojen muutos (laskennalliset verosaamiset - laskennalliset verovelat)
95
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Milj. € 31.12.2023 31.12.2022
Velat keskuspankeille** 11 977
Velat luottolaitoksille
Vaadittaessa maksettavat
Talletukset
OP Ryhmän yhteisöille 2 208 1 817
Muille luottolaitoksille 56 219
Muut velat
OP Ryhmän yhteisöille 0 0
Yhteensä 2 265 2 037
Muut kuin vaadittaessa maksettavat
Talletukset
OP Ryhmän yhteisöille* 21 566 26 818
Muille luottolaitoksille 69
Yhteensä 21 566 26 886
Velat luottolaitoksille ja keskuspankeille yhteensä 23 830 40 899
* Erä sisältää jäsenluottolaitosten maksuvalmiustalletukset (LCR-talletukset).
Milj. € 31.12.2023 31.12.2022
Talletukset
Vaadittaessa maksettavat
Yksityiset 16 17
Yritykset ja julkisyhteisöt 13 466 13 816
Yhteensä 13 482 13 834
Muut
Yksityiset 1 0
Yritykset ja julkisyhteisöt 1 146 850
Yhteensä 1 147 850
Talletukset yhteensä 14 629 14 683
Muut rahoitusvelat
Vaadittaessa maksettavat
Yritykset ja julkisyhteisöt 4 7
Yhteensä 4 7
Muut
Yritykset ja julkisyhteisöt 2 593 4 323
Yhteensä 2 593 4 323
Muut rahoitusvelat yhteensä 2 597 4 330
Velat asiakkaille yhteensä 17 226 19 014
Velkoja ja omaa pääomaa koskevat liitetiedot
Liite 25. Velat luottolaitoksille
** OP Yrityspankki maksoi Euroopan keskuspankin pankeille tarjoaman TLTRO III
-
rahoituksen, yhteensä 12,0 miljardia euroa, pois tilikauden aikana.
Liite 26. Velat asiakkaille
96
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Milj. €
31.12.2023 31.12.2022
Joukkovelkakirjalainat 13 163 10 595
Huonomman etuoikeuden luokan joukkovelkakirjalainat 4 045 4 306
Muut
Sijoitustodistukset 668 1 083
Yritystodistukset 6 128 9 287
Kaupankäynnissä omaan salkkuun sisältyvät (-)* -46 -63
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat yhteensä 23 957 25 209
Rahoituksen rahavirtojen velkojen muutosten täsmäytys taseen eriin
Milj. €
Yleiseen
liikkeeseen
lasketut
velkakirjat
Velat, joilla on
huonompi
etuoikeus kuin
muilla veloilla
Tasearvo 1.1.2023 25 209 1 384
Rahoituksen rahavirtojen muutokset
Joukkovelkakirjojen lisäykset 2 591
Sijoitustodistusten lisäykset 713
Yritystodistusten lisäykset 7 153
Lisäykset yhteensä 10 457
Joukkovelkakirjojen vähennykset -1 031
Sijoitustodistusten vähennykset -1 128
Yritystodistusten vähennykset -10 312
Debentuurit vähennykset -5
Vähennykset yhteensä -12 472 -5
Rahoituksen rahavirtojen muutokset yhteensä -2 015 -5
Arvostukset 763 35
Tasearvo 31.12.2023 23 957 1 414
Milj. €
Yleiseen
liikkeeseen
lasketut
velkakirjat
Velat, joilla on
huonompi
etuoikeus kuin
muilla veloilla
Tasearvo 1.1.2022 22 630 1 994
Rahoituksen rahavirtojen muutokset
Joukkovelkakirjojen lisäykset 5 090
Sijoitustodistusten lisäykset 1 194
Yritystodistusten lisäykset 12 443
Debentuurit lisäykset 6
Lisäykset yhteensä 18 727 6
Joukkovelkakirjojen vähennykset -3 816
Sijoitustodistusten vähennykset -407
Yritystodistusten vähennykset -10 695
Debentuurit vähennykset -534
Vähennykset yhteensä -14 918 -534
Rahoituksen rahavirtojen muutokset yhteensä 3 809 -529
Arvostukset -1 231 -82
Tasearvo 31.12.2022 25 209 1 384
* OP Yrityspankki Oyj:n hallussa olevat omat joukkovelkakirjalainat on netotettu velkaa vastaan.
Liite 27. Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat
97
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Pitkäaikaiset lainat ja korkosidonnaisuudet
Kirjanpitoarvo
Käypäarvo Korko-%
500,0 502,4 EUB3 + 1,000 %
20,0 19,9 Kiinteä 1,097 %
500,0 497,3 Kiinteä 0,375 %
800,0 806,3 EUB3 + 1,000 %
15,0 14,7
Kiinteä 0,780 %
500,0 491,5
Kiinteä 0,375 %
10,0 9,8
Kiinteä 0,725 %
1000,0 980,8
Kiinteä 0,125 %
20,0 19,5
Kiinteä 0,550 %
123,0 123,0 BBSW + 1,150 %
57,0 57,0
Kiinteä 1,070 %
500,0 483,3
Kiinteä 1,000 %
1000,0 954,7
Kiinteä 0,500 %
147,1 143,8 Kiinteä 3,001 %
64,0 64,0
Kiinteä 0,700 %
57,5 57,9
SONIA + 1,020 %
750,0 750,7 EUB3 + 48 BPS
1250,0 1243,3
Kiinteä 2,875 %
90,1 90,1
SES3 + 0,640 %
20,0 19,1
Kiinteä 0,910 %
402,7 392,4
Kiinteä 3,375 %
76,8 74,6 Kiinteä 2,880 %
45,1 45,4
Kiinteä 0,000 %
500,0 467,0
Kiinteä 0,250 %
50,0 45,9 Kiinteä 0,250%
460,3 417,8 Kiinteä 1,375 %
63,1 64,7 Kiinteä 4,454 %
OP Corporate Bank plc Issue of 5yr EUR 500 000 000 Fixed Rate Senior Non-Preferred
Instruments due 24 March 2026 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of
Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 50,000,000 0.25 per cent. Fixed Rate Notes due 1 July 2026
under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of Short 5yr GBP 400,000,000 Fixed Rate Senior Non-Preferred
Instruments due 4 September 2026 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of
Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of SEK 700,000,00 due 23 Oct 2026 under the EUR 20,000,000,000
Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 1,250,000,000 due 15 Dec 2025 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of SEK 1,000,000,000 New Senior Preferred FRN issue in SEK due
2025 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 20,000,000 0.91 per cent. Fixed Rate Notes due 14 January
2026 under the EUR 20,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of GBP 350,000,000 Fixed Rate Senior Preferred Instruments due 14
Jan 2026 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of HKD 663,000,000 2.88 per cent. Instrumenst due 21 January 2026
under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of SEK 500,000,00 FRN due 16 Feb 2026 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 500,000,000 1.00 per cent. Instruments due 22 May 2025
under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments.
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 1,000,000,000 0.500 per cent. Unsubordinated Instruments
due 12 August 2025 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt
Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of HKD 1,270,000,000 3.001 per cent Fixed Rate Notes due 4
September 2025 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of JPY 10 000 000 000,00 due 17 Nov 2025 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of GBP 50,000,000 Floating Rate Notes due 2025 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of 2y EUR 750,000,000 Euro Medium Term Note Programme under
the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 500,000,000 0.375 per cent. Senior Non-Preffered
Instruments due 19 June 2024 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of
Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 10,000,000 0,725 per cent. Instruments due 20 June 2024
under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments.
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 1,000,000,000 0.125 per cent. Unsubordinated Instruments
due 1 July 2024 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 20,000,000 0,55 per cent. Instruments due 30 Aug 2024
under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments.
OP Corporate Bank plc Issue of AUD 200,000,000 Floating Rate Senio Non-Preffered Instruments
due 25 November 2024 under the AUD 3 000,000,000 Programme for the Issuance of Debt
Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 57,000,000 1.07 per cent. Notes due 2025 under the EUR
15,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments.
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 500 Million Floating Rate Senior Unsecured Notes Due January
2024 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 20,000,000 1.097 per cent. Instruments due 16 February
2024 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 500,000,000 0.375 per cent. Instruments due 26 February
2024 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 800,000,000 Floating Rate Note due 17 May 2024 under the
EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 15,000,000 Fixed Rate Notes due 14 June 2024 under the
EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments.
98
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
500,0 458,6
Kiinteä 0,600 %
500,0 514,0
Kiinteä 4,125 %
10,0 9,3 Kiinteä 1,058 %
35,0 33,5
Kiinteä 1,873 %
500,0 453,8
Kiinteä 0,625 %
67,6 68,0
SES3 + 0,920 %
50,0 49,1 Kiinteä 3,086 %
25,0 25,0
Kiinteä 1,000 %
1000,0 890,2
Kiinteä 0,100 %
650,0 671,4
Kiinteä 4,000 %
54,3 52,3 Kiinteä 3,692 %
500,0 440,5
Kiinteä 0,375 %
10,0 9,1 Kiinteä 1,300 %
90,5 87,7 Kiinteä 3,901 %
500,0 432,1
Kiinteä 0,375 %
10,0 9,0
Kiinteä 1,310 %
75,0 76,0 EUB3 + 86 BPS
19,0 19,0
Kiinteä 1,005 %
80,1 78,7 Kiinteä 3,755 %
40,0 40,6
BBSW + 1,300 %
17,8 17,4
Kiinteä 3,800 %
121,1 121,1
Kiinteä 2,440 %
45,2 41,4
Kiinteä 2,933 %
500,0 428,2
Kiinteä 0,625 %
10,0 8,4
Kiinteä 0,530 %
106,8 106,8 Kiinteä 4,400 %
25,0 25,0 EUB3 + 92 BPS
30,0 30,0
Kiinteä 1,700 %
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 25,000,000 7Y 23 May 2030 Senior Preferred Floating Rate
Notes under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 30,000,000 1.70 per cent. Notes due 2030 under the EUR
15,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of NOK 200,000,000 3.80 per cent. Instruments due 27 May 2029
under the EUR 15,000,000,000 Programme for Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of AUD 197,000,000 2.440% per cent.
OP Corporate Bank plc Issue of USD 50,000,000 Fixed Rate Senior Non-Preferred Instruments due
17 July 2029 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 500,000,000 0.625 per cent. Senior Non-Preferred
Instruments due 12 November 2029 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance
of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 10,000,000 0.53 per cent. Fixed Rate Instruments due 15
November 2029 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of NOK 1,000,000,000 FXD Senior Preferred Note, due 5 December
2029 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of 7.25yr EUR 500 000 000 Fixed Rate Senior Non-Preferred
Instruments due 8 December 2028 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of
Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 10,000,000 1.310 per cent. Fixed Rate Instruments due 24
January 2029 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 75,000,000 Programme for the Floating Rate Instruments
under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 19,000,000 1.005 per cent. Fixed Rate Instruments due 6
March 2029 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of NOK 900,000,000 FXD Senior Preferred Note, due 25 May 2029
under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of AUD 65,000,000 Floating Rate Note Due 25 May 2029 under the
EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 1,000,000,000 0.100 per cent. Instruments due 16 November
2027 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
Issue of OP Corporate Bank plc Issue of 5yr EUR 650,000,000 Fixed Rate Senior Preferred
Instruments due 13 June 2028 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of
Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of USD 60,000,000 3.692 per cent. Instruments due 15 Jun 2028
under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of 7yr EUR 500 000 000 Fixed Rate Senior Non-Preferred
Instruments due 16 June 2028 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of
Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 10,000,000 1.30 per cent. Instruments due 23 Oct 2028
under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of USD 100,000,000 3.901 per cent. Instruments due 7 Dec 2028
under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 10,000,000 1.058 per cent. Instruments due 18 May 2027
under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 35,000,000 Senior Preferred Fixed Rate Notes due 25 May
2027 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 500 000 000 Fixed Rate Green Senior Non-Preferred
Instruments due 27 July 2027 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt
Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of SEK 750 000 000,00 New senior preferred FRN issue in SEK due
19 Aug 2027 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 50,000,000 3.086 per cent. Instruments due 23 August 2027
under the EUR 15,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 25,000,000 1.00 per cent. Notes due 2027 under the EUR
15,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 500,000,000 0.600 per cent. Senior Non-Preferred
Instruments due 18 January 2027 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of
Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 500,000,000 Fixed Rate Senior Preferred Instruments due 18
April 2027 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
99
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
50,0 45,5
Kiinteä 2,045 %
10,0 8,9 Kiinteä 1,865 %
300,0 254,8
Kiinteä 0,750 %
75,6 78,4
Kiinteä 5,010 %
50,0 50,7 Kiinteä 4,148 %
50,0 42,3 Kiinteä 1,706 %
30,0 28,7 Kiinteä 3,068 %
30,0 26,6 Kiinteä 3,015 %
40,0 38,0 Kiinteä 3,000 %
40,0 32,0
Kiinteä 1,400 %
30,0 25,8 Kiinteä 2,155 %
16,0 16,0 Kiinteä 1,300 %
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 30,000,000 2.155 per cent. Instruments due 20 November
2035 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of JPY 2,500,000,000 1.30 per cent. Instruments due 27 November
2035 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
Korkoprosentti on liikkeeseenlaskuvaluutan mukainen korko. Eurovasta-arvot on laskettu käyttäen tilinpäätöspäivän EKP:n keskikurssia. OP Yrityspankki Oyj:n liikkeeseen laskemien
strukturoitujen joukkovelkakirjalainojen nimellismäärä oli 2 496 miljoonaa euroa (1 621). Lainojen korko määräytyy korko-, osake-, osakeindeksi tms. kohde-etuuksien perusteella. Lainojen
mahdollinen lisätuotto sijoittajalle on suojattu vastaavanlaisella johdannaisrakenteella.
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 50,000,000 Fixed Rate Note Due 23 Nov 2032 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 50,000,000 1.706 per cent. Unsubordinated Instruments due
12 December 2033 (the "Instruments") under the EUR 20,000,000,000 Programme for the
Issuance of Debt Instruments.
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 30,000,000 3.068 per cent. Instruments due 21 March 2034
under the EUR 15,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 30,000,000 Fixed Rate Notes due 2034 under the EUR
15,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 40,000,000 Fixed Rate Notes due 2034 under the EUR
15,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
Pohjola Bank plc Issue of EUR 40,000,000 1.40 per cent. Instruments due 16 March 2035 under
the EUR 15,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 50,000,000 2.045 per cent. Instruments due 18 November
2030 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 10,000,000 1.865 per cent. Instruments due 27 January 2031
under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of 10yr EUR 300 000 000 Fixed Rate Senior Non-Preferred
Instruments due 24 March 2031 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of
Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of NOK 850,000,000 FXD Senior Preferred Note, due 11 November
2032 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
100
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Milj. € 31.12.2023 31.12.2022
Varaukset
Tappiota koskeva vähennyserä taseen ulkopuolisista eristä 37 29
Uudelleenjärjestelyvaraus 0 1
Yhteensä 37 30
Muut velat
Maksujenvälitysvelat 886 868
Siirtovelat
Korkovelat 286 174
Korkovelat johdannaisista 50 20
Muut siirtovelat 52 46
Johdannaisten CSA ja muut velat 1 175 1 290
Eläkevelat 4 5
Vuokrasopimusvelat 2 2
Arvopapereiden ostovelat 6 6
Ostolaskuvelat 5 3
Yhteensä 1 581 1 545
Kaupankäynnin rahoitusvelat 5
Muut 147 66
Varaukset ja muut velat yhteensä 2 656 2 509
Milj. €
Tappiota
koskeva
vähennyserä
Uudelleen-
järjestely Muut Yhteensä
1.1.2023 29 1 30
Varausten lisäykset 8 8
Käyttämättömien varausten peruutukset -1 -1
31.12.2023 37 0 37
Milj. €
Tappiota
koskeva
vähennyserä
Uudelleen-
järjestely Muut Yhteensä
1.1.2022 20 20
Varausten lisäykset 9 1 10
Käytetyt varaukset 0 0
31.12.2022 29 1 30
Etuuspohjaiset eläkejärjestelyt
OP Yrityspankki Oyj:n eläkejärjestelyt on hoidettu vakuutusyhtiöissä ja OP-Eläkesäätiössä. Etuuspohjaisina järjestelyinä on käsitelty lisäeläkkeisiin liittyvät järjestelyt
eläkesäätiössä ja vakuutusyhtiöissä. Keskinäinen Eläkevakuutusyhtiö Ilmarisessa hoidettu lakisääteinen eläketurva on käsitelty maksupohjaisena järjestelynä.
Lisäeläkkeet OP-Eläkesäätiössä ja vakuutusyhtiöissä
OP-Eläkesäätiö hoitaa OP Yrityspankin henkilöstölleen järjestämää lisäeläketurvaa. Eläkesäätiön tarkoituksena on myöntää eläkesäätiön toimintapiiriin kuuluville
työntekijöille vanhuus- ja työkyvyttömyyseläkettä ja sairausavustusta sekä perhe-eläkettä heidän edunsaajilleen ja hautausavustusta. Lisäksi eläkesäätiö voi myöntää
toimintapiiriin kuuluville kuntoutukseen liittyviä etuuksia. Lisäeläketurvan järjestäminen on vapaaehtoista. Eläkesäätiön tarjoama lisäeläketurva on kokonaan rahastoitu.
OP-Eläkesäätiön toimintapiiriin kuuluu jokainen 20 vuotta täyttänyt henkilö, joka on yhtäjaksoisesti ollut kaksi vuotta TyEL:n mukaisessa työsuhteessa eläkesäätiöön
kuuluvaan työnantajaan ja jonka työsuhde on alkanut ennen 1.7.1991. Eläkkeeseen oikeuttava palvelusaika alkaa siitä ajankohdasta, jona hän työnantajan palveluksessa
ollessaan täytti 23 vuotta. Eläkkeen perusteena olevalla palkalla tarkoitetaan samaan työsuhteeseen perustuvaa 31.12.2006 saakka voimassa olleen TEL:n mukaista
eläkepalkkaa. OP-Eläkesäätiön toimintapiiriin kuuluvien henkilöiden eläkeikä vaihtelee 60−65 vuoden välillä riippuen siitä, mihin henkilöryhmään työntekijä eläkesäätiön
sääntöjen mukaan kuuluu.
Liite 28. Varaukset ja muut velat
Varausten muutokset
101
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
2023 2022 2023 2022 2023 2022
41 56 -53 -58 -12 -2
0 0 0 0
1 1 -2 -1 0 0
0 0 0 0
2 1 -2 0 0 0
1 -14 1 -14
2 0 2 0
-5 3 -5 3
3 -14 -5 3 -2 -11
0 0 0 0
-3 -2 3 2
-3 -2 2 2 0 0
43 41 -58 -53 -14 -12
Taseeseen kirjatut velat ja varat, milj. € 31.12.2023 31.12.2022
Nettovarat (-) (Eläkesäätiö) -19 -17
Nettovelat (Vakuutusyhtiöiden lisäeläkejärjestelyt) 4 5
Nettovarat (-) (Vakuutusyhtiöiden lisäeläkejärjestelyt) 0
Nettovelat yhteensä 4 5
Nettovarat yhteensä -19 -17
Yhteensä
Päättävä tase 31.12.
Kokemusperäiset tarkistukset
Järjestelyyn kuuluvien varojen tuotto lukuun
ottamatta etuuspohjaisen nettovelan (-varan)
nettokorkoon sisältyvää määrää (-)
Yhteensä
Muut
Työnantajan suorittamat maksut
Maksetut etuudet
Hallintokulut
Yhteensä
Muihin laajan tuloksen eriin kirjatut
uudelleen määrittämisestä aiheutuvat tappiot
(-voitot)
Taloudellisten odotusten muutoksista johtuvat
vakuutusmatemaattiset tappiot (voitot)
Etuuspohjaisten eläkejärjestelyjen tasearvot, milj. €
Avaava tase 1.1.
Tuloslaskelmaan kirjatut etuuspohjaiset
eläkekulut
Tilikauden työsuoritukseen perustuvat menot
Korkokulu (-tuotto)
Lisäksi OP-Eläkesäätiön keskeisimmät vakuutusmatemaattiset riskit liittyvät korko- ja markkinariskiin, eliniän systemaattiseen pitenemiseen sekä inflaatioriskiin.
Sijoitustoiminnasta vastaa eläkesäätiön hallitus, joka hyväksyy eläkelaitokselle sen varojen sijoittamista koskevan sijoitussuunnitelman. Eläkelaitoksen vastuullinen
aktuaari laatii vuosittain ennusteen vastuuvelan ja eläkemenojen kehityksestä. Tämän pohjalta sijoitusomaisuuden allokaatiossa otetaan huomioon vastuuvelan luonteen
asettamat vaatimukset sijoitustoiminnalle turvaavuuden, tuottavuuden ja likviditeetin osalta sekä eläkesäätiön riskinkantokyky.
Lisäeläkkeitä on järjestetty myös henkivakuutusyhtiöissä. Pääsääntöisesti vakuutetuilla henkilöillä on oikeus jäädä vanhuuseläkkeelle iässä 63. Lisäksi vakuutetuilla on
oikeus työkyvyttömyyseläkkeeseen sekä kuoleman jälkeen edunsaajilla on oikeus hautausavustukseen ja perhe-eläkkeeseen. Vakuutusmaksuja peritään eläkeiän 65
mukaisena. Työnantaja maksaa kertamaksuna kattamattoman osan eläkkeestä henkilön jäädessä eläkkeelle luvatussa eläkeiässä 63. Maksettavat etuudet on sidottu
TyEL-indeksiin. Työnantajalta peritään vuosittain lisämaksua, jos vakuutusyhtiön oma indeksihyvitys on pienempi kuin etuuksille annettava indeksi.
Raportoitaessa luvattuja etuuksia IAS 19-standardin mukaisesti keskeisimmät riskit liittyvät tilinpäätöshetken inflaatio-odotukseen, palkka-inflaatio-odotukseen ja
korkotasoon. Näissä järjestelyissä merkittävin riski on inflaatio-olettama, joka vaikuttaa etuuksien korotusoletuksen kautta eläkevelvoitteeseen. Käytetty korkotaso
vaikuttaa eläkevelvoitteen ohella myös velvoitetta vastaavien varojen arvoon pienentäen mahdollisten muutosten vaikutusta kirjattavaan nettoeläkevelkaan tai -
saamiseen.
Etuuspohjaiset
eläkevelvoitteet
Eläkevarojen käyvät arvot Nettovelat (-varat)
Kansallisella tasolla lisäeläkesäätiö noudattaa Lakia lisäeläkesäätiöistä ja lisäeläkekassoista (LESKL). Tämän myötä toiminnan merkittävin riski liittyy siihen, että
toteutunut sijoitusomaisuuden tuotto jäisi alle vähimmäistuottotavoitteen. Riskin toteutuminen useampana vuotena peräkkäin johtaisi vakuutusmaksujen perintään.
102
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
31.12.2023 31.12.2022
Osakkeet ja osuudet 9 9
Joukkovelkakirjalainat 10 10
Kiinteistöt 1 1
Sijoitusrahastot 33 26
Johdannaiset 0 0
Muut varat 1 3
Yhteensä
54
49
Eläkejärjestelyn varoihin sisältyy, milj. € 31.12.2023 31.12.2022
Muita saamisia OP Ryhmään kuuluvilta yrityksiltä 1 3
Yhteensä 1 3
Käytetyt keskeiset vakuutusmatemaattiset oletukset Eläkesäätiö Vakuutusyhtiöt Eläkesäätiö Vakuutusyhtiöt
Diskonttauskorko, % 3,1 3,2 3,6 3,4
Tuleva palkankorotusolettama, % 3,0 3,1 3,3 3,3
Tulevat eläkkeiden korotukset, %
2,4
2,5
2,7
2,7
Inflaatio, % 2,2 2,3 2,5 2,5
Arvioitu jäljellä oleva työssäoloaika vuosina 5,0 5,0 6,0 5,0
Eliniän odote 65-vuotiaille henkilöille
Miehet 21,4 21,4 21,4 21,4
Naiset 25,4 25,4 25,4 25,4
Eliniän odote 45-vuotiaille henkilöille 20 vuoden kuluttua
Miehet 23,7 23,7 23,7 23,7
Naiset 28,1 28,1 28,1 28,1
Milj. € % Milj. €
%
Diskonttauskorko
0,5 prosenttiyksikön kasvu
-2
-5,5
0
-7,1
0,5 prosenttiyksikön lasku 2 6,0 0 8,0
Eläkkeiden korotukset
0,5 prosenttiyksikön kasvu
2
5,8
0
37,8
0,5 prosenttiyksikön lasku
-2
-5,5
0
-35,6
Kuolevuus
Eliniän odotuksen 1 vuoden kasvu
1
3,4
0
3,4
Eliniän odotuksen 1 vuoden lasku
-1
-3,3
0
-3,3
Milj. € % Milj. €
%
Diskonttauskorko
0,5 prosenttiyksikön kasvu
-2
-5,5
0
-6,9
0,5 prosenttiyksikön lasku
2
6,1
0
7,7
Eläkkeiden korotukset
0,5 prosenttiyksikön kasvu
2
5,8
0
34,1
0,5 prosenttiyksikön lasku
-2
-5,5
0
-32,0
Kuolevuus
Eliniän odotuksen 1 vuoden kasvu
1
3,2
0
3,3
Eliniän odotuksen 1 vuoden lasku
-1
-3,1
0
-3,2
Herkkyysanalyysi keskeisistä vakuutus-
matemaattisista oletuksista 31.12.2022
Eläkesäätiö
Etuuspohjaisen eläkevastuun muutos
Vakuutusyhtiöiden lisäeläkejärjestelyt
etuuspohjaisen nettoeläkevastuun
muutos
Herkkyysanalyysi keskeisistä vakuutus-
matemaattisista oletuksista 31.12.2023
Eläkesäätiö
Etuuspohjaisen eläkevastuun muutos
Vakuutusyhtiöiden lisäeläkejärjestelyt
etuuspohjaisen nettoeläkevastuun
muutos
Eläkesäätiön varojen ryhmittely, milj. €
Vuonna 2024 suoritettavien maksujen määrä etuuspohjaiseen eläkejärjestelyyn arvioidaan olevan 0,4 miljoonaa euroa.
Etuuspohjaisen eläkevelvoitteen duraatio 31.12.2023 oli eläkesäätiössä 12,1 vuotta ja muissa järjestelyissä 11,9 vuotta.
31.12.2023 31.12.2022
103
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Milj. €
31.12.2023 31.12.2022
Pääomalainat
Debentuurit 1 414 1 384
Velat, joilla on huonompi etuoikeus yhteensä 1 414 1 384
1.
2.
3.
4.
Lainat 1–4 on laskettu liikkeeseen kansainvälisillä pääomamarkkinoilla.
OP Yrityspankki Oyj:llä ei ole lainasopimusten ehtoja koskevia rikkomuksia pääoman, koron eikä muiden ehtojen osalta. Lainojen nimellisarvon ja kirjanpitoarvon ero
johtuu käyvän arvon suojauksen korkoriskiarvostuksesta.
Debentuurit
Debentuurilaina 10 miljardia Japanin jeniä (eurovasta-arvo 64 miljoonaa), joka on 10 vuoden bullet-laina, erääntyy 3.7.2025. Lainaehdoissa on liikkeeseenlaskijalla
mahdollisuus ennenaikaiseen takaisinlunastukseen tilanteessa, jossa lainan pääomaa ei voida enää lukea pankin toissijaisiin omiin varoihin. Lainan korko on vaihtuva
JPY Libor + 0,735 %.
Debentuurilaina 100 miljoonaa euroa, joka on 10 vuoden bullet-laina, erääntyy 25.9.2025. Lainaehdoissa on liikkeeseenlaskijalla mahdollisuus ennenaikaiseen
takaisinlunastukseen tilanteessa, jossa lainan pääomaa ei voida enää lukea pankin toissijaisiin omiin varoihin. Lainan korko on kiinteä 2,405 % p.a.
Debentuurilaina 3 250 miljoonaa Ruotsin kruunua (eurovasta-arvo 293 miljoonaa), joka on 10 vuoden bullet laina, erääntyy 3.6.2030. Lainaehdoissa on
liikkeeseenlaskijalla mahdollisuus ennenaikaiseen takaisinlunastukseen tilanteessa, jossa lainan pääomaa ei voida enää lukea pankin toissijaisiin omiin varoihin. Lainan
korko on vaihtuva 3mStibor + 2,300 %.
Debentuurilaina 1 000 miljoonaa euroa, joka on 10 vuoden bullet-laina, erääntyy 9.6.2030. Lainaehdoissa on liikkeeseenlaskijalla mahdollisuus ennenaikaiseen
takaisinlunastukseen tilanteessa, jossa lainan pääomaa ei voida enää lukea pankin toissijaisiin omiin varoihin. Lainan korko on kiinteä 1,625 % p.a.
Liite 29. Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla
104
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Milj.
€
31.12.2023
31.12.2022
Osakepääoma 428 428
Rahastot
Sidotut rahastot
Ylikurssirahasto 524 524
Vararahasto 164 164
Käyvän arvon rahasto
Rahavirran suojauksesta -6 -26
Käypään arvoon arvostamisesta -57 -3
Vapaat rahastot
Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto 308 308
Muut vapaat rahastot 23 23
Kertyneet voittovarat
Edellisten kausien voitto (tappio) 2 948 2 736
Kauden voitto (tappio) 265 211
Oma pääoma yhteensä 4 597 4 364
Ylikurssirahastoa voidaan alentaa noudattaen osakepääoman alentamista koskevia säännöksiä ja sitä voidaan käyttää osakepääoman korottamiseen. Syyskuussa ja
marraskuussa 2006 optioilla merkittyjen osakkeiden kirjanpidollisen vasta-arvon ylittävä osa merkintähinnasta kirjattiin ylikurssirahastoon, koska yhtiökokouksen päätös
optio-oikeuksien antamisesta oli tehty ennen uuden osakeyhtiölain voimaantuloa. Muutoin 1.9.2006 alkaen ylikurssirahastoa ei ole voinut enää kartuttaa.
Vararahasto
Vararahasto on muodostunut sinne aikaisempina kausina siirretyistä voittovaroista sekä vuonna 1990 vararahastoon siirretyistä luottotappiovarauksista. Vararahastoa
voidaan käyttää sellaisten tappioiden kattamiseen, joihin vapaa oma pääoma ei riitä. Vararahastoa voidaan käyttää myös osakepääoman korottamiseen ja sitä voidaan
alentaa samalla tavoin kuin osakepääomaa. 1.9.2006 alkaen vararahastoa ei ole voinut enää kartuttaa.
Käyvän arvon rahasto
Rahasto sisältää käypään arvoon muiden laajan tuloslaskelman kautta kirjattavien rahoitusvarojen käyvän arvon muutoksen. Rahastoon merkityt erät realisoituvat
tuloslaskelmaan, kun arvopaperista luovutaan tai kirjataan arvonalennus. Käypään arvoon muiden laajan tuloksen kautta kirjattavien saamistodistusten odotettu tappio
kirjataan lisäämään käyvän arvon rahastoa. Rahastoon on kirjattu myös rahavirran suojaussuhteessa olevien korkojohdannaisten tehokkaaksi todennettu laskennallisilla
veroilla oikaistu arvonmuutosnetto. Arvonmuutokset realisoituvat tuloslaskelmaan sille tilikaudelle, jona suojauksen kohteena olevat rahavirrat toteutuvat.
Osakkeiden lukumäärä pysyi muuttumattomana 319 551 415 kpl. Osakkeilla ei ole nimellisarvoa. Osakkeen kirjanpidollinen vasta-arvo on 1,34 euroa (ei tarkka arvo).
Kaikki liikkeeseen lasketut osakkeet on maksettu täysimääräisesti.
Esitetty osingonjako
Hallitus esittää, että osinkoa jaetaan yhteensä 76 000 000,00 euroa, eli 0,24 euroa osakkeelta, ja että osingonjaon jälkeen jäljelle jäävä osa 188 955 506,86 euroa
kirjataan edellisten tilikausien voitto/tappio -tilille. Osingonjaon jälkeen yhtiölle jää voitonjakokelpoisia varoja 3 073 216 428,77 euroa ja jakokelpoisia varoja yhteensä 3
404 597 265,83 euroa. Vertailukaudelta 2022 ei jaettu osinkoa.
Rahastot
Ylikurssirahasto
Rahasto on muodostunut ennen 1.9.2006 voimassa olleiden säännösten aikana. Rahastoon kirjattuja eriä ovat olleet uusmerkinnässä osakkeista maksettu vasta-arvon
ylittävä määrä sekä optio-oikeuteen perustuvasta osakemerkinnästä maksettu osakkeen vasta-arvon ylittävä määrä.
Liite 30. Oma pääoma
Osakepääoma ja osakkeet
105
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Milj. €
Saamistodistukset
Rahavirran
suojaus Yhteensä
Avaava tase 1.1.2022
43
-1
42
Käyvän arvon muutokset
-48
-31
-79
Tuloslaskelmaan siirretyt myyntivoitot
-10
-10
Laskennalliset verot
12
6
18
Päättävä tase 31.12.2022
-3
-26
-29
Milj. €
Saamistodistukset
Rahavirran
suojaus Yhteensä
Avaava tase 1.1.2023
-3
-26
-29
Käyvän arvon muutokset
-61
7
-53
Tuloslaskelmaan siirretyt myyntivoitot
-6
-6
Siirrot korkokatteeseen
17
17
Laskennalliset verot
13
-5
8
Päättävä tase 31.12.2023
-57
-6
-63
Sidottu ja vapaa oma pääoma sekä jakokelpoiset varat
Milj. €
31.12.2023 31.12.2022
Oma pääoma
Sidottu oma pääoma 1 052 1 086
Vapaa oma pääoma 3 544 3 278
Oma pääoma yhteensä 4 597 4 364
Milj. €
31.12.2023 31.12.2022
Jakokelpoiset varat
Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto 308 308
Muut vapaat rahastot 23 23
Käyvän arvon rahasto -63
Voittovarat, etuuspohjaiset järjestelyt -63 -64
Edellisten tilikausien voittovarat 1 711 1 500
IFRS-siirtymässä siirtyneet veroperusteiset varaukset 1 300 1 300
Tilikauden tulos 265 211
3 481 3 278
Aktivoidut kehittämismenot -1 -3
Jakokelpoiset varat yhteensä 3 481 3 275
Kertyneet voittovarat sisältävät IFRS-siirtymässä siirtyneet veroperusteiset varaukset ja etuuspohjaisten eläkejärjestelyiden uudelleen määrittämisestä johtuvat
voitot/tappiot laskennallisella verolla vähennettynä.
Rahastot on muodostettu aikaisempien tilikausien voittovaroista perustuen yhtiöjärjestykseen tai sääntöihin, joissa on määritelty myös niiden käyttötarkoitus.
Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto
Vuonna 2009 toteutetulla osakeannilla kerätyt varat merkittiin sijoitetun vapaan oman pääoman rahastoon.
Muut vapaat rahastot
Rahastot on muodostettu aikaisempien tilikausien voittovaroista perustuen yhtiökokouksen päätöksiin.
Kertyneet voittovarat
Käypään arvoon muun laajan tuloksen
erien kautta kirjattavat
Käypään arvoon muun laajan tuloksen
erien kautta kirjattavat
Käyvän arvon rahasto ennen veroja oli tilikauden lopussa -79 miljoonaa euroa (-37) ja siihen liittyvä laskennallinen verosaaminen/-velka oli 16 miljoonaa euroa
(7). Käypään arvoon muiden laajan tuloksen kautta kirjattavien saamistodistusten tappiota koskeva vähennyserä katsauskauden aikana oli käyvän arvon rahastossa 0
miljoonaa euroa (0).
Muut sidotut rahastot
Käyvän arvon rahasto verojen jälkeen
106
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Luottoriskille alttiina olevat vastuut ja niiden tappiota koskeva vähennyserä
Odotettavissa olevien luottotappioiden laskennan piiriin kuuluvat vastuut arvonalentumisvaiheittain 31.12.2023
Vastuut Vaihe 1 Vaihe 3
Milj. €
Muut kuin
yli 30 pv
erääntyneet
Yli 30 pv
erääntyneet Yhteensä
Saamiset asiakkailta (brutto)
Yrityspankki 25 988 3 064 150 3 214 707 29 909
Saamiset asiakkailta yhteensä 25 988 3 064 150 3 214 707 29 909
Taseen ulkopuoliset nostovarat ja limiitit
Yrityspankki 2 960 173 0 173 8 3 141
Nostovarat ja limiitit yhteensä 2 960 173 0 173 8 3 141
Muut taseen ulkopuoliset sitoumukset
Yrityspankki 2 632 216 216 46 2 895
2 632 216 216 46 2 895
Saamistodistukset
Ryhmätoiminnot 12 737 69 69 3 12 809
Saamistodistukset yhteensä 12 737 69 69 3 12 809
44 318 3 522 150 3 672 764 48 754
Tappiota koskeva vähennyserä arvonalentumisvaiheittain 31.12.2023
Vaihe 1 Vaihe 3
Milj. €
Muut kuin
yli 30 pv
erääntyneet
Yli 30 pv
erääntyneet Yhteensä
Saamiset asiakkailta
Yrityspankki -33 -76 -7 -83 -173 -288
Saamiset asiakkailta yhteensä -33 -76 -7 -83 -173 -288
Yrityspankki -3 -11 -11 -23 -37
-3 -11 -11 -23 -37
Saamistodistukset***
Ryhmätoiminnot -1 -1 -1 -1 -2
Saamistodistukset yhteensä -1 -1 -1 -1 -2
Yhteensä -36 -88 -7 -94 -197 -328
* Tappiota koskeva vähennyserä kirjataan yhtenä summana vähentämään tase-erää.
** Tappiota koskeva vähennyserä kirjataan tase-erään varaukset ja muut velat.
*** Tappiota koskeva vähennyserä kirjataan käyvän arvon rahastoon muun laajan tuloksen eriin.
Muut tasetta ja taseen ulkopuolisia eriä koskevat liitetiedot
Taseen ulkopuoliset sitoumukset yhteensä
Taseen ulkopuoliset sitoumukset**
Liite 31. Saamisten ja saamistodistusten tappiota koskeva vähennyserä
Vaihe 2
Vaihe 2Taseessa olevat vastuut sekä taseen ulkopuoliset nostovarat ja limiitit*
Muut taseen ulkopuoliset sitoumukset yhteensä
Vastuut
yhteensä
Odotettavissa olevat luottotappiot lasketaan jaksotettuun hankintamenoon arvostettaville saamisille sekä käypään arvoon muun laajan tuloksen erien kautta kirjattaville saamistodistuksille (sijoitukset
joukkovelkakirjalainoihin). Saamisia OP Yrityspankissa ovat luotot, valmuisluotot (esim. luotolliset tilit), leasing- ja factoringsaamiset. Lisäksi odotettavissa olevia luottotappioita lasketaan taseen
ulkopuolisille erille kuten luottolupauksille, rahoituslimiiteille ja pankkitakauksille. Saamistodistukset sen sijaan ovat sijoituksia joukkovelkakirjalainoihin. Odotettavissa olevia luottotappioita varten kirjataan
tappioita koskeva vähennyserä taseeseen, tai kun kyseessä on saamistodistukset, muun laajan tuloksen eriin.
Odotettavissa olevien luottotappioiden määrään vaikuttavat useat tekijät mm: vastuun määrä, vastuun voimassaoloaika, asiakkaan luottoluokka ja vakuuden arvo sekä tulevaisuuteen suuntautuva
informaatio.
Seuraavassa taulukossa esitetään saamiset, jotka ovat alttiina luottoriskille ja joille lasketaan odotettavissa oleva luottotappio. Siinä taseen ja taseen ulkopuoliset vastuut kuvaavat myös luottoriskille alttiina
olevan vastuiden enimmäismäärää ottamatta huomioon vakuuksia tai muita luoton laatua parantavia järjestelyitä. Taseen ulkopuolinen vastuu edustaa pankkia sitovaa vastuun määrää tai takauksen
määrää, joka on kerrottu luottovasta-arvokertoimella ("CCF").
Odotettavissa olevien luottotappioiden laskennan piiriin kuuluvat vastuut yhteensä
OP Yrityspankin luottoriskin muodostumista ja hallintaa on kuvattu liitteessä 2 kappaleessa 2. Odotettavissa olevien luottotappioiden laskennan periaatteet on kuvattu liitteessä 1 kappaleessa 6.4
Arvonalentuminen.
Tappiota
koskeva
vähennyserä
yhteensä
107
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Yhteenveto ja tunnusluvut 31.12.2023 Vaihe 1 Vaihe 3
Muut kuin
yli 30 pv
erääntyneet
Yli 30 pv
erääntyneet Yhteensä Yhteensä
Saamiset asiakkailta; taseen ja taseen ulkopuoliset erät
Yrityspankki 31 581 3 453 150 3 603 761 35 945
Tappiota koskeva vähennyserä
Yrityspankki -35 -87 -7 -94 -196 -325
Kattavuusaste (Coverage ratio), %
Yrityspankki -0,11 % -2,52 % -4,54 % -2,60 % -25,78 % -0,90 %
Saamiset asiakkailta; taseen ja taseen ulkopuoliset erät yhteensä 31 581 3 453 150 3 603 761 35 945
Tappiota koskeva vähennyserä yhteensä -35 -87 -7 -94 -196 -325
Kattavuusaste (Coverage ratio), % yhteensä -0,11 % -2,52 % -4,54 % -2,60 % -25,78 % -0,90 %
Saamistodistukset kirjanpitoarvo
Ryhmätoiminnot 12 737 69 69 3 12 809
Tappiota koskeva vähennyserä
Ryhmätoiminnot -1 -1 -1 -1 -2
Kattavuusaste (Coverage ratio), %
Ryhmätoiminnot -0,01 % -0,93 % -0,93 % -16,38 % -0,02 %
Saamistodistukset yhteensä 12 737 69 69 3 12 809
Tappiota koskeva vähennyserä yhteensä -1 -1 -1 -1 -2
Kattavuusaste (Coverage ratio), % yhteensä -0,01 % -0,93 % -0,93 % -16,38 % -0,02 %
Odotettavissa olevien luottotappioiden laskennan piiriin kuuluvat vastuut arvonalentumisvaiheittain 31.12.2022
Vastuut Vaihe 1 Vaihe 3
Milj. €
Muut kuin
yli 30 pv
erääntyneet
Yli 30 pv
erääntyneet Yhteensä
Saamiset asiakkailta (brutto)
Yrityspankki 26 623 2 518 109 2 627 452 29 703
Saamiset asiakkailta yhteensä 26 623 2 518 109 2 627 452 29 703
Taseen ulkopuoliset nostovarat ja limiitit
Yrityspankki 3 139 129 2 130 6 3 275
Nostovarat ja limiitit yhteensä 3 139 129 2 130 6 3 275
Muut taseen ulkopuoliset sitoumukset
Yrityspankki 2 706 176 176 33 2 915
2 706 176 176 33 2 915
Saamistodistukset
Ryhmätoiminnot 12 982 73 73 13 055
Saamistodistukset yhteensä 12 982 73 73 13 055
45 450 2 896 111 3 006 491 48 948
Alla olevassa taulukossa esitetään yhteenveto tappiota koskevasta vähennyserästä suhteessa vastuun määrään arvonalentumisvaiheittain. Kattavuusasteella kuvataan tappiota koskevan vähennyserän
suhteellista osuutta vastuun määrästä.
Vaihe 2
Vastuut
yhteensä
Vaihe 2
Muut taseen ulkopuoliset sitoumukset yhteensä
Odotettavissa olevien luottotappioiden laskennan piiriin kuuluvat vastuut yhteensä
108
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Tappiota koskeva vähennyserä arvonalentumisvaiheittain 31.12.2022
Vaihe 1 Vaihe 3
Milj. €
Muut kuin
yli 30 pv
erääntyneet
Yli 30 pv
erääntyneet Yhteensä
Saamiset asiakkailta
Yrityspankki -30 -23 -5 -28 -182 -240
Saamiset asiakkailta yhteensä -30 -23 -5 -28 -182 -240
Yrityspankki -3 -2 -2 -24 -29
-3 -2 -2 -24 -29
Saamistodistukset***
Ryhmätoiminnot -1 -1 -1 -2
Saamistodistukset yhteensä -1 -1 -1 -2
Yhteensä -35 -25 -5 -31 -206 -272
* Tappiota koskeva vähennyserä kirjataan yhtenä summana vähentämään tase-erää.
** Tappiota koskeva vähennyserä kirjataan tase-erään varaukset ja muut velat.
*** Tappiota koskeva vähennyserä kirjataan käyvän arvon rahastoon muun laajan tuloksen eriin.
Yhteenveto ja tunnusluvut 31.12.2022 Vaihe 1 Vaihe 3
Muut kuin
yli 30 pv
erääntyneet
Yli 30 pv
erääntyneet Yhteensä Yhteensä
Saamiset asiakkailta; taseen ja taseen ulkopuoliset erät
Yrityspankki 32 468 2 823 111 2 934 491 35 892
Tappiota koskeva vähennyserä
Yrityspankki -33 -25 -5 -30 -206 -269
Kattavuusaste (Coverage ratio), %
Yrityspankki -0,10 % -0,87 % -4,73 % -1,02 % -42,00 % -0,75 %
Saamiset asiakkailta; taseen ja taseen ulkopuoliset erät yhteensä 32 468 2 823 111 2 934 491 35 892
Tappiota koskeva vähennyserä yhteensä -33 -25 -5 -30 -206 -269
Kattavuusaste (Coverage ratio), % yhteensä -0,10 % -0,87 % -4,73 % -1,02 % -42,00 % -0,75 %
Saamistodistukset kirjanpitoarvo
Ryhmätoiminnot 12 982 73 73 13 055
Tappiota koskeva vähennyserä
Ryhmätoiminnot -1 -1 -1 -2
Kattavuusaste (Coverage ratio), %
Ryhmätoiminnot -0,01 % -1,18 % -1,18 % -0,02 %
Saamistodistukset yhteensä 12 982 73 73 13 055
Tappiota koskeva vähennyserä yhteensä -1 -1 -1 -2
Kattavuusaste (Coverage ratio), % yhteensä -0,01 % -1,18 % -1,18 % -0,02 %
Alla olevassa taulukossa esitetään odotettavissa olevien luottotappioiden laskennan piiriin kuuluvien vastuiden muutos arvonalentumisvaiheittain vuoden 2023 aikana seuraavien tekijöiden vaikutuksesta:
Saamiset asiakkailta ja taseen ulkopuoliset erät, milj. € Vaihe 1
Vaihe 2 Vaihe 3
Yhteensä
Saamiset asiakkailta; taseen- ja taseen ulkopuoliset erät 1.1.2023 32 468 2 934 491 35 892
Siirrot vaiheesta 1 vaiheeseen 2, ml. lyhennykset -1 873 1 713 -161
Siirrot vaiheesta 1 vaiheeseen 3, ml. lyhennykset -315 317 2
Siirrot vaiheesta 2 vaiheeseen 1, ml. lyhennykset 1 115 -1 040 74
Siirrot vaiheesta 2 vaiheeseen 3, ml. lyhennykset -123 98 -25
Siirrot vaiheesta 3 vaiheeseen 1, ml. lyhennykset 13 -21 -8
Siirrot vaiheesta 3 vaiheeseen 2, ml. lyhennykset 39 -51 -12
Vaihe pysynyt samana, ml. lyhennykset 6 371 450 58 6 878
Alkuperäisestä myöntämisestä ja hankinnasta johtuvat lisäykset -5 040 -332 -92 -5 464
Taseesta pois kirjaamisesta johtuvat vähennykset -1 156 -37 23 -1 170
Lopulliseksi luottotappioksi kirjatut -61 -61
Saamiset asiakkailta; taseen- ja taseen ulkopuoliset erät 31.12.2023 31 581 3 603 761 35 945
Siirtoihin vaiheesta 1 vaiheeseen 2 sisältyy johdon harkintaan perustuvaan lisävaraukseen (management overlay) kohdistuvien vastuiden, 201 miljoonaa euroa, siirto.
Tappiota
koskeva
vähennyserä
yhteensä
Taseen ulkopuoliset sitoumukset**
Taseen ulkopuoliset sitoumukset yhteensä
Alla olevassa taulukossa esitetään yhteenveto tappiota koskevasta vähennyserästä suhteessa vastuun määrään arvonalentumisvaiheittain. Kattavuusasteella kuvataan tappiota koskevan vähennyserän
suhteellista osuutta vastuun määrästä.
Vaihe 2
Taseessa olevat vastuut sekä taseen ulkopuoliset nostovarat ja limiitit* Vaihe 2
109
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Alla olevassa taulukossa esitetään tappiota koskevan vähennyserän muutos arvonalentumisvaiheittain vuoden 2023 aikana seuraavien tekijöiden vaikutuksesta:
Arvonalentumisvaiheet on selostettu liitteessä 1 kohdassa 6.4.1.
Saamiset asiakkailta ja taseen ulkopuoliset erät, milj. € Vaihe 1 Vaihe 2 Vaihe 3
12 kk
Koko voimassa-
oloaika
Koko voimassa-
oloaika Yhteensä
Tappiota koskeva vähennyserä 1.1.2023 33 30 206 269
Siirrot vaiheesta 1 vaiheeseen 2 -5 39 34
Siirrot vaiheesta 1 vaiheeseen 3 -1 38 37
Siirrot vaiheesta 2 vaiheeseen 1 1 -5 -4
Siirrot vaiheesta 2 vaiheeseen 3 -3 19 16
Siirrot vaiheesta 3 vaiheeseen 2 0 -4 -4
Siirrot vaiheesta 3 vaiheeseen 1 3 -14 -12
Alkuperäisestä myöntämisestä ja hankinnasta johtuvat lisäykset 8 19 15 42
Taseesta pois kirjaamisesta johtuvat vähennykset -8 -4 -37 -49
Riskiparametreissä tapahtuneet muutokset (netto) 7 15 14 37
Lopulliseksi luottotappioksi kirjaamisesta johtuvat vähennystilin pienentymiset -41 -41
Odotettavissa olevat luottotappiot nettomuutos 2 64 -10 56
Tappiota koskeva vähennyserä 31.12.2023 35 94 196 325
Tappiota koskevan vähennyserän muutokset tilikauden aikana
Siirroissa vaiheesta 3 vaiheisiin 2 tai 1 verrataan vuoden alun vaihetta 3 vuoden lopun vaiheeseen kaksi tai yksi. Siirrot ovat tapahtuneet kuitenkin pääsääntöisesti vuoden 2023 sisällä kuukauden viiveellä
ja vaiheen 2 kautta.
Siirroissa vaiheesta 1 vaiheeseen 3 verrataan rahoitusvaran nykyistä vuoden lopun vaihetta 3 vuoden alun tilanteeseen. Näistä kuitenkin noin 77 prosenttia (ks. default capture rate -tunnusluku alla) on
raportoitu vaiheessa 2 vuoden 2023 aikana, joten sopimukset ovat pääsääntöisesti siirtyneet vaiheeseen 3 vaiheen 2 kautta. Sopimus voi siirtyä suoraan vaiheeseen 3 ulkoisen maksuhäiriön takia.
Suurin osa luotoista on siirtynyt vaiheeseen 2 OP Yrityspankin suhteellisen SICR-mallin perusteella kaikissa luottoluokissa. Maksujen erääntyminen yli 30 päivää aiheuttaa siirron vaiheeseen 2 useimmin
keski- ja heikomman tason luottoluokissa. Lainanhoitojoustot aiheuttavat siirron vaiheeseen 2 yritysasiakkailla useimmin keski- ja heikomman tason luottoluokissa, kun taas henkilöasiakkaissa ne
vaikuttavat siirtoihin vaiheeseen 2 kaikissa luottoluokissa. Heikoimmat luottoluokat luokitellaan vaiheeseen 2 absoluuttisen luottoluokkarajan perusteella. Erityisesti heikoimmissa luottoluokissa on
useampia syitä siirroille vaiheeseen 2. Maksukyvyttömyys tunnistetaan ajantasaisesti ja se aiheuttaa välittömän siirron vaiheeseen 3.
OP Yrityspankki on lisännyt Q3/2023 (annualisoidun) maksukyvyttömyyden todennäköisyyden (Probability of Default, PD) yli kolminkertaisen kasvun uudeksi merkittävän luottoriskin lisääntymisen
kriteeriksi vaiheen 2 siirtoihin. Tämä aiheutti siirtoja vaiheesta 1 vaiheeseen 2. Kriteerissä annualisoidun PD:n pitää kuitenkin olla yli 0,3 prosenttia, joten OP Yrityspankki käyttää tässä yhteydessä
ensimmäistä kertaa IFRS 9 -standardissa mainittua niin sanottua alhaisen luottoriskin olettamaa (low credit risk assumption).
Rakennustoimialan heikot näkymät heijastuvat odotettavissa olevien luottotappioiden kasvussa vaiheissa 2 ja 3.
Vuonna 2023 siirtoihin vaiheesta 1 vaiheeseen 2 sisältyy johdon harkintaan perustuvaan lisävarauksen (management overlay) kasvua 9,8 miljoonaa euroa.
Järjestämättömät saamiset (non-performing) luokitellaan vaiheeseen 3 eli sen määritelmä on sama kuin IFRS 9 standardin mukainen luottoriskin johdosta arvoltaan alentuneet rahoitusvaroihin kuuluvat
erät (credit impaired).
Q4/2022 rakentamisen toimialaan tehtiin OP Yrityspankin analyysin perusteella 2,5 miljoonan euron johdon harkintaan perustuva lisävaraus (management overlay). Analyysi päivitettiin Q2/2023 toimialan
edelleen heikentyneiden näkymien johdosta. Analyysi tehtiin perusskenaarion (60 prosentin painotus) ja heikon skenaarion (40 prosentin painotus) stressitestinä oletuksilla, että liikevaihto laskee 20
prosenttia / 35 prosenttia, kannattavuus heikentyy 20 prosenttia / 40 prosenttia, omavaraisuusaste laskee 10 prosenttia / 20 prosenttia, korkotaso on 4 prosenttia / 6 prosenttia ja uusien asuntojen
hinnat ovat laskeneet 15 prosenttia / 30 prosenttia. Päivityksen perusteella varausta kasvatettiin 3,6 miljoonaa euroa 6,1 miljoonaan euroon. Varaus päivitettiin Q4/2023 stressaamalla luottoluokkia eri
skenaarioissa. Lisäksi varaus laajennettiin kattamaan myös pienet rakennusalan yritykset. Rakennusalan heikkojen näkymien odotetaan jatkuvan vuoteen 2025 saakka. Varausta kasvatettiin 3,2 miljonaa
euroa 9,3 miljoonaan euroon.
Kiinteistötoimialaan tehtiin Q2/2023 6,3 miljoonan euron johdon harkintaan perustuva lisävaraus (management overlay) perustuen toimialan heikentyneisiin näkymiin. Analyysi tehtiin perusskenaarion (70
prosentin painotus) ja heikon skenaarion (30 prosentin painotus) stressitestinä oletuksilla, että liikevaihto kasvaa 3 prosenttia / 0 prosenttia, kannattavuus heikentyy 5 prosenttia / 10 prosenttia,
omavaraisuusaste heikkenee 10 prosenttia / 20 prosenttia ja korkotaso on 4 prosenttia / 6 prosenttia. Varaus on päivitetty Q4/2023 ja sitä purettiin 4,7 miljoonaa euroa 1,4 miljoonaan euroon koska
inflaation ja korkotason nousu on jo suurimmaksi osaksi realisoitunut ja luottoluokitusten päivitykset on tehty.
OP Yrityspankki on arvioinut euriborkorkojen nousun vaikutusta henkilöasiakkaiden luottoriskiin. Arviointi tehtiin stressitestinä, jossa mitattiin kotitalouksien kassavirtaa ja arvioitiin sen perusteella
mahdollisia asiakkaita, joiden maksukyky on vaarantunut. Analyysin perusteella tehtiin Q3/2023 management overlay -varaus 0,7 miljoonaa euroa. Henkilöasiakkaiden varauksen stressitesti päivitettiin
Q4/2023 uusilla oletuksilla. Oletuksena on, että korkotaso laskee hitaasti, työttömyysaste nousee 8 prosenttiin ja asuntojen hinnat laskevat edelleen 2 prosenttia. Johdon harkintaan perustuvan
management overlay -varauksen määrä pysyi kuitenkin Q4/2023 ennallaan 0,7 miljoonassa eurossa.
110
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Tappiota koskeva vähennyserä 31.12.2023, milj. € OP Yrityspankki
Tappiota koskeva vähennyserä ennen harkinnanvaraisia varauksia 314
Harkinnanvaraiset management overlay -varaukset
Rakentamistoimiala 9
Kiinteistötoimiala 1
Henkilöasiakkaat 1
Harkinnanvaraiset management -varaukset yhteensä 11
Raportoitu tappiota koskeva vähennyserä yhteensä 325
Saamistodistukset, milj. € Vaihe 1 Vaihe 2 Vaihe 3
12 kk
Koko voimassa-
oloaika
Koko voimassa-
oloaika Yhteensä
Tappiota koskeva vähennyserä 1.1.2023 1 1 2
Siirrot vaiheesta 1 vaiheeseen 2 0 0 0
Siirrot vaiheesta 1 vaiheeseen 3 0 1 0
Siirrot vaiheesta 2 vaiheeseen 1 0 0 0
Alkuperäisestä myöntämisestä ja hankinnasta johtuvat lisäykset 0 0 0
Taseesta pois kirjaamisesta johtuvat vähennykset 0 0
Riskiparametreissä tapahtuneet muutokset (netto) 0 0 0
Odotettavissa olevat luottotappiot nettomuutos 0 0 1 0
Tappiota koskeva vähennyserä 31.12.2023 1 1 1 2
Alla olevassa taulukossa esitetään odotettavissa olevien luottotappioiden laskennan piiriin kuuluvien vastuiden muutos arvonalentumisvaiheittain vuoden 2022 aikana seuraavien tekijöiden vaikutuksesta:
Saamiset asiakkailta ja taseen ulkopuoliset erät, milj. € Vaihe 1
Vaihe 2 Vaihe 3
Yhteensä
Saamiset asiakkailta; taseen- ja taseen ulkopuoliset erät 1.1.2022 28 220 1 352 509 30 080
Siirrot vaiheesta 1 vaiheeseen 2, ml. lyhennykset -1 912 1 897 -15
Siirrot vaiheesta 1 vaiheeseen 3, ml. lyhennykset -148 133 -16
Siirrot vaiheesta 2 vaiheeseen 1, ml. lyhennykset 298 -355 -57
Siirrot vaiheesta 2 vaiheeseen 3, ml. lyhennykset -88 78 -9
Siirrot vaiheesta 3 vaiheeseen 1, ml. lyhennykset 14 -14 0
Siirrot vaiheesta 3 vaiheeseen 2, ml. lyhennykset 14 -21 -6
Vaihe pysynyt samana, ml. lyhennykset 7 725 257 25 8 006
Alkuperäisestä myöntämisestä ja hankinnasta johtuvat lisäykset -5 045 -210 -131 -5 386
Taseesta pois kirjaamisesta johtuvat vähennykset 3 317* 66* -2 3 382
Lopulliseksi luottotappioksi kirjatut -85 -85
Saamiset asiakkailta; taseen- ja taseen ulkopuoliset erät 31.12.2022 32 468 2 934 491 35 892
* Vaiheiden 1 ja 2 positiiviset nettomuutokset liittyvät taseen ulkopuolisten limiittien korotuksiin.
ECL-laskennassa makroekonomiset tekijät päivitetään kvartaaleittain. ECL lasketaan kolmen eri skenaarion painotettuna keskiarvona. Skenaariopainot ovat olleet normaalilla tasolla eli heikko 20 %, perus
60 % ja vahva 20 %. Vuoden 2023 aikana makroekonomisten ennusteiden päivitykset kasvattivat hieman odotettavissa olevien luottotappioiden määrää.
Seuraavissa kaavioissa havainnollistetaan asiakassaamisten odotettavissa olevien luottotappioiden kehitystä arvonalentumisvaiheittain viime vuosina. Kaavioissa näkyy vaiheen 3 pienennys vuoden
2022–2023 aikana johtuen lopullisten luottotappioiden kirjauksesta ja vaiheen 3 vastuiden takaisinmaksusta.
Seuraavassa taulukossa esitetään tappiota koskeva vähennyserä ennen harkinnanvaraisia management overlay -varauksia, edellä kuvatut management overlay -varaukset ja raportoidun tappiota
koskevan vähennyserän yhteismäärä 31.12.2023.
Tappiota koskevan vähennyserän muutokset vuoden 2022 aikana
26
33
32
0
5
10
15
20
25
30
35
2021 2022 2023
Milj. €
Vaihe 1
27
30
94
0
20
40
60
80
100
2021 2022 2023
Milj. €
Vaihe 2
283
206
196
0
50
100
150
200
250
300
2021 2022 2023
Milj. €
Vaihe 3
111
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Alla olevassa taulukossa esitetään tappiota koskevan vähennyserän muutos arvonalentumisvaiheittain vuoden 2022 aikana seuraavien tekijöiden vaikutuksesta:
Saamiset asiakkailta ja taseen ulkopuoliset erät, milj. € Vaihe 1 Vaihe 2 Vaihe 3
12 kk
Koko voimassa-
oloaika
Koko voimassa-
oloaika Yhteensä
Tappiota koskeva vähennyserä 1.1.2022 26 27 283 337
Siirrot vaiheesta 1 vaiheeseen 2 -2 15 13
Siirrot vaiheesta 1 vaiheeseen 3 -3 50 47
Siirrot vaiheesta 2 vaiheeseen 1 0 -5 -4
Siirrot vaiheesta 2 vaiheeseen 3 -5 21 16
Siirrot vaiheesta 3 vaiheeseen 2 0 -4 -4
Siirrot vaiheesta 3 vaiheeseen 1 0 -5 -5
Alkuperäisestä myöntämisestä ja hankinnasta johtuvat lisäykset 13 6 12 30
Taseesta pois kirjaamisesta johtuvat vähennykset -6 -8 -60 -74
Riskiparametreissä tapahtuneet muutokset (netto) 5 -1 -6 -3
Arviointimetodiikan päivityksestä johtuvat muutokset (netto) 0 0 1 1
Lopulliseksi luottotappioksi kirjaamisesta johtuvat vähennystilin pienentymiset -85 -85
Odotettavissa olevat luottotappiot nettomuutos 7 2 -77 -68
Tappiota koskeva vähennyserä 31.12.2022 33 30 206 269
Tappiota koskeva vähennyserä 31.12.2022, milj. € OP Yrityspankki
Tappiota koskeva vähennyserä ennen harkinnanvaraisia varauksia 267
Harkinnanvaraiset management overlay -varaukset
Liikekiinteistövakuudellisten luottojen vakuusarvostus ja maksukyvyttömyydet 3
Harkinnanvaraiset management overlay -varaukset yhteensä 3
Raportoitu tappiota koskeva vähennyserä yhteensä 269
Saamistodistukset, milj. € Vaihe 1 Vaihe 2 Vaihe 3
12 kk
Koko voimassa-
oloaika
Koko voimassa-
oloaika Yhteensä
Tappiota koskeva vähennyserä 1.1.2022 2 0 2
Siirrot vaiheesta 2 vaiheeseen 1 0 1 1
Alkuperäisestä myöntämisestä ja hankinnasta johtuvat lisäykset 0 0 0
Taseesta pois kirjaamisesta johtuvat vähennykset 0 0 0
Riskiparametreissä tapahtuneet muutokset (netto) 0 0 0
Odotettavissa olevat luottotappiot nettomuutos 0 1 0
Tappiota koskeva vähennyserä 31.12.2022 1 1 2
Siirroissa vaiheesta 1 vaiheeseen 3 verrataan rahoitusvaran nykyistä vuoden lopun vaihetta 3 vuoden alun tilanteeseen. Näistä kuitenkin noin 76 prosenttia (ks. default capture rate -tunnusluku alla) on
raportoitu vaiheessa 2 vuoden 2022 aikana, joten sopimukset ovat pääsääntöisesti siirtyneet vaiheeseen 3 vaiheen 2 kautta. Sopimus voi siirtyä suoraan vaiheeseen 3 ulkoisen maksuhäiriön takia.
Siirroissa vaiheesta 3 vaiheisiin 2 tai 1 verrataan vuoden alun vaihetta 3 vuoden lopun vaiheeseen kaksi tai yksi. Siirrot ovat tapahtuneet kuitenkin pääsääntöisesti vuoden 2022 sisällä kuukauden viiveellä
ja vaiheen 2 kautta.
Suurin osa luotoista on siirtynyt vaiheeseen 2 OP Yrityspankin suhteellisen SICR-mallin perusteella kaikissa luottoluokissa. Maksujen erääntyminen yli 30 päivää aiheuttaa siirron vaiheeseen 2 useimmin
keski- ja heikomman tason luottoluokissa. Lainanhoitojoustot aiheuttavat siirron vaiheeseen 2 yritysasiakkailla useimmin keski- ja heikomman tason luottoluokissa, kun taas henkilöasiakkaissa ne
vaikuttavat siirtoihin vaiheeseen 2 kaikissa luottoluokissa. Heikoimmat luottoluokat luokitellaan vaiheeseen 2 absoluuttisen luottoluokkarajan perusteella. Erityisesti heikoimmissa luottoluokissa on
useampia syitä siirroille vaiheeseen 2. Maksukyvyttömyys tunnistetaan ajantasaisesti ja se aiheuttaa välittömän siirron vaiheeseen 3.
Järjestämättömät saamiset (non-performing) luokitellaan vaiheeseen 3 eli sen määritelmä on sama kuin IFRS 9 standardin mukainen luottoriskin johdosta arvoltaan alentuneet rahoitusvaroihin kuuluvat
erät (credit impaired).
OP Yrityspankki päivitti kesäkuussa 2022 lifetime EAD -mallit ja maturiteettimallin. Mallimuutokset lisäsivät OP Yrityspankin odotettavissa olevia luottotappioita 1 miljoonaa euroa, mikä raportoidaan yllä
olevassa taulukossa rivillä "muutokset mallioletuksissa ja metodologiassa". Lifetime EAD –malleja käytetään IFRS 9 ECL-laskennassa estimoimaan sopimuksen taseessa olevat vastuut
maksukyvyttömyyshetkellä koko sopimuksen elinajalle. Maturiteettimallia käytetään IFRS 9 ECL-laskennassa estimoimaan sopimuksen elinaikaa niille henkilö- ja yritysvastuiden valmiusluotoille, joiden
luottoriski on kasvanut merkittävästi ja joille siten ECL lasketaan koko sopimuksen elinajalta (vaihe 2). Maturiteettimallia käytetään henkilö- ja yritysvastuiden valmiusluotoille, sillä näillä ei ole sopimuksen
mukaista päättymispäivää.
OP Yrityspankki on päivittänyt arvioitaan Venäjän Ukrainaan kohdistuvan hyökkäyssodan aiheuttamista taloudellisista vaikutuksista asiakkaidensa luottoriskiin. Vaikutuksia odotettiin syntyvän mm.
liiketoiminnan päättymisestä sekä energian, raaka-aineiden ja muiden tuotantokustannusten noususta, mutta ne ovat toteutuneet arvioitua vaimeampina koska kohonneita tuotantokustannuksia on
pystytty siirtämään hintoihin ja etenkin energiasektoriin on ohjattu valtion tukitoimia. Ukrainan sodan vaikutuksiin Q1 2022 tehty johdon harkintaa sisältävä ns. "management overlay" -varaus 7 miljoonaa
euroa, joka kohdistui riskillisimpiin toimialoihin eli rakentamiseen, energiaan ja kuljetukseen, on edellä mainituista syistä kokonaan purettu.
Vuoden 2021 lopussa OP Yrityspankki teki 6 miljoonan euron suuruisen ECL-lisävarauksen kohdistuen lähinnä vaiheessa 3 oleviin liikekiinteistövakuudellisiin saataviin. Varauksella ennakoitiin
riskillisimpien liikekiinteistöjen vakuusarvoinnin päivityksestä aiheutuvaa ECL:n kasvua ja todennäköisiä maksukyvyttömyyksiä. Varaus on purettu kokonaan vuoden 2022 aikana, koska päivitykset ko.
sopimusten vakuusarvoihin ja maksukyvyttömyyksiin on tehty.
Seuraavassa taulukossa esitetään tappiota koskeva vähennyserä ennen harkinnanvaraisia management overlay -varauksia, edellä kuvatut management overlay -varaukset ja raportoidun tappiota
koskevan vähennyserän yhteismäärä 31.12.2022.
Vuoden 2022 lopussa rakentamisen toimialaan tehtiin OP Yrityspankin analyysin perusteella 2,5 miljoonan euron johdon harkintaan perustuva ("management overlay") ECL-varaus. Analyysi katsottiin
tarpeelliseksi toimialan heikentyneiden näkymien vuoksi. Se tehtiin stressitestinä olettaen, että toimialan liikevaihto laskee 10 prosenttia, kustannusinflaatio kasvaa 8 prosenttia ja korkotaso kasvaa 3
prosenttia.
112
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Milj. €
Rating Vaihe 1 Vaihe 2
Vaihe 3 Vaihe 1 Vaihe 2 Vaihe 3 Vaihe 1 Vaihe 2 Vaihe 3 Vaihe 1 Vaihe 2 Vaihe 3
1 1 082 1 990 3 039 0
2 966 5 193 26 851 13 -1 -2
3 2 862 20 618 2 440 7 -1 -1
4 5 689 78 1 210 3 750 63 -3 -1
5 4 732 533 795 60 3 248 561 -4 -2
6 4 501 543 474 67 1 716 246 -7 -3
7 3 140 583 237 88 708 415 -12 -9
8 538 603 70 81 124 214 -4 -25
9 181 20 34 -7
10 111 46 86 -29
11 586 53 327 -157
12 12 1 9 -10
A 114 0 3 29 0
B 751 9 3 0 131 0 0 0
C 1 198 21 2 1 198 5 -1 0
D 415 123 1 1 102 17 -1 -1
E 404 1 101 -13
F 108 0 47 -29
Yhteensä 25 988 3 214 707 5 593 389 53 16 334 1 763 383 -35 -94 -196
Milj. €
Rating Vaihe 1 Vaihe 2
Vaihe 3 Vaihe 1 Vaihe 2 Vaihe 3 Vaihe 1 Vaihe 2 Vaihe 3 Vaihe 1 Vaihe 2 Vaihe 3
1 1 245 2 029 3 168 0
2 1 115 5 475 2 1 012 5 0 0
3 3 781 9 671 2 937 3 0 0
4 4 620 195 1 163 10 3 368 204 -2 0
5 4 983 392 679 97 2 331 424 -3 -1
6 4 686 796 557 75 1 750 747 -6 -2
7 3 176 266 221 43 969 96 -9 -2
8 629 455 42 73 89 302 -9 -8 -160
9 102 4 12 -3 -26
10 19 1 3 -5
11 339 39 179
12 28 0 25
A 110 2 27 0 0
B 680 0 2 0 127 0 0 0
C 1 141 11 2 0 203 5 -1 0
D 456 68 1 0 126 13 -2 0
E 310 0 0 82 0 -9
F 85 0 36 -21
Yhteensä 26 623 2 627 452 5 845 306 39 16 107 1 898 241 -33 -30 -206
Luottoriskin merkittävä lisääntyminen (SICR)
Luottoriskin merkittävä lisääntyminen todetaan järjestelmäteknisesti laatimisperiaatteissa (Liite 1 kappale 6.4.1) esitetyllä tavalla.
Tappiota koskeva vähennyserä
31.12.2022
Taseen vastuut
SICR-mallin sopimusten luokittelu luottoriskiominaisuuksiltaan samankaltaisiin ryhmiin on koko voimassaoloajan identtinen PD-mallien (probability at default eli maksukyvyttömyyden todennäköisyys)
kanssa. Luottoluokitukset ovat merkittävin PD-mallien syöttötieto. Sekä nykyiset PD:t että kynnysarvo-PD:t sisältävät tulevaisuuteen suuntautuvaa informaatiota (alla).
Taseen ulkopuolinen vastuu
brutto Netto vastuu vakuuden jälkeen
OP Yrityspankki voi kirjata lopullisen luottotappion kokonaan tai osaksi rahoitusvaroista mutta kohdistaa niihin vielä tämän jälkeen perintätoimenpiteitä. Tällaisten rahoitusvarojen jäljellä oleva määrä oli
31.12.2023 18 miljoonaa euroa (17).
Netto vastuu vakuuden jälkeen Tappiota koskeva vähennyserä
Suurin osa luotoista on siirtynyt vaiheeseen 2 OP Yrityspankin suhteellisen SICR mallin perusteella kaikissa luottoluokissa. Maksujen erääntyminen yli 30 päivää aiheuttaa siirron vaiheeseen 2 useimmin
keski- ja heikomman tason luottoluokissa. Lainanhoitojoustot aiheuttavat siirron vaiheeseen 2 yritysasiakkailla useammin keski- ja heikomman tason luottoluokissa kun taas henkilöasiakkaissa ne
vaikuttavat vaiheeseen 2 siirtoihin kaikissa luottoluokissa. Heikoimmat luottoluokat luokitellaan vaiheeseen 2 absoluuttisen luottoluokkarajan perusteella. Erityisesti heikoimmissa luottoluokissa on
useampia syitä vaiheeseen 2 siirroille. Maksukyvyttömyys tunnistetaan ajantasaisesti ja se aiheuttaa välittömän siirron vaiheeseen 3.
Taseen vastuut
Seuraavassa taulukossa on esitetty luottoluokittain saamisten taseen sekä taseen ulkopuoliset bruttomääräiset vastuut, vastuun määrä vakuuden vähentämisen jälkeen sekä tappiota koskeva
vähennyserä. Luottoluokkia 1–12 käytetään yritysten ja julkisyhteisöjen luottoluokituksessa ja A–F kotitalouksien luottoluokittelussa. Luottoluokat on yhdistelty taulukkoon niin, että esimerkiksi
yritysasiakkaan luottoluokka 2 käsittää luottoluokat 2 ja 2,5. Henkilöasiakkaissa esimerkiksi luottoluokka A sisältää A+, A ja A-. OP Ryhmän luottoluokittelua on kuvattu liitteessä 2 kappaleessa 2.2.1.
Nettovastuu on laskettu sopimuskohtaisesti, eikä siinä ole huomioitu ylivakuuksia.
Taseen ulkopuolinen vastuu
brutto
31.12.2023
113
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
SICR:n tehokkuutta arvioidaan jokaisena raportointipäivänä seuraavien tunnuslukujen avulla:
Odotettavissa olevan luottotappion laskentamalleihin sisällytetty tulevaisuuteen suuntautuva informaatio
Makrotaloudellinen muuttuja Skenaario Keskiarvo (%) Minimi (%) Maksimi (%)
BKT:n kasvu Heikko -1,8 -3,1 -0,3
Perus 0,8 -0,3 1,3
Vahva 3,0 -0,3 4,1
Työttömyys-% Heikko 8,5 7,2 9,4
Perus 7,2 6,5 7,5
Vahva 6,1 4,5 7,2
Asuntojen hintaindeksi Heikko -1,5 -6,0 0,1
Perus 0,7 -6,0 3,0
Vahva 2,8 -6,0 5,7
12kk Euribor, josta poistettu BKT:n kasvu ja inflaatio Heikko 1,1 -0,5 2,2
Perus 1,5 -0,3 2,1
Vahva 2,2 -0,2 3,1
3 kk:n reaalikorko Heikko 1,0 0,1 2,1
Perus 1,1 1,0 1,3
Vahva 1,5 0,7 2,3
Skenaarioiden todennäköisyyksien painot olivat 31.12.2023: Heikko 20 prosenttia, Perus 60 prosenttia ja Vahva 20 prosenttia.
Makrotaloudellinen muuttuja Skenaario Keskiarvo (%) Minimi (%) Maksimi (%)
BKT:n kasvu Heikko -3,6 -3,6 -2,0
Perus -0,5 -0,5 2,0
Vahva 2,7 2,0 3,2
Työttömyys-% Heikko 8,1 6,8 8,6
Perus 7,0 6,7 7,4
Vahva 6,1 5,2 6,8
Asuntojen hintaindeksi Heikko -0,9 -6,6 0,9
Perus 0,8 -5,1 3,0
Vahva 2,3 -3,5 4,5
12kk Euribor, josta poistettu BKT:n kasvu ja inflaatio Heikko -0,6 -4,1 0,6
Perus 0,3 -0,4 1,6
Vahva 1,2 -0,4 0,7
3 kk:n reaalikorko Heikko -0,2 -0,6 0,0
Perus -0,1 -0,6 0,1
Vahva 0,0 -0,6 0,2
Seuraavassa taulukossa on esitetty yhteenveto tärkeimpien malleissa käytettyjen viiden makrotaloudellisen muuttujan arvoista ajanjaksolta 2023–2028 (keskiarvo, minimi ja maksimi) kolmessa
skenaariossa, joita on käytetty odotettavissa olevan luottotappion laskennassa. Makrotaloudelliset ennusteet ulottuvat 30 vuoden päähän, mutta seuraavat 5 vuotta ovat ECL laskennan kannalta
merkityksellisimmät. Näitä arvoja on käytetty kaikkiin tuoteryhmiin 31.12.2023.
SICR:n arviointi sekä odotettavissa olevan luottotappion laskenta sisältää tulevaisuuteen suuntautuvaa informaatiota, OP Ryhmä on analysoinut millä makrotaloudellisilla muuttujilla on selittävä merkitys
luottoriskin määrän.
Maksukyvyttömyyden havainnointiasteella (Default capture rate) mitataan, kuinka moni sopimus oli vaiheessa 2, ennen kuin se siirtyi vaiheeseen 3. Tunnusluku oli 77 prosenttia (76) 31.12.2023. Mitä
korkeampi tunnusluku on, sitä paremmin SICR-malli pystyy havaitsemaan luottoriskin merkittävän kasvun. Vaiheessa 2 olevien sopimusten suhteellinen osuus oli 8 prosenttia (4) koko ei-
maksukyvyttömästä luottokannasta.
PD:n suhteellisen kasvun SICR-kriteerille on kehitetty oma malli, jonka parametrit lasketaan historia-aineistosta. Näiden parametrien lisäksi SICR-malliin vaikuttavat mm. sopimuksen luottoluokka,
segmentti ja makrotaloudelliset muuttujat, jotka yhdessä määrittävät sopimuksen elinajan PD:n. Lisäksi suhteellisen kasvun vertailuun vaikuttaa sopimuksen kulunut ja jäljellä oleva elinaika. Näistä syistä
yleistä raja-arvoa PD:n kasvulle ei ole määritelty, vaan tilanne on sopimuskohtainen. Voidaan kuitenkin todeta, että keskimäärin PD:n kaksin-kolminkertaistuminen aiheuttaa kvantitatiivisen SICR-kriteerin
laukeamisen.
Seuraavassa taulukossa on esitetty yhteenveto tärkeimpien malleissa käytettyjen viiden makrotaloudellisen muuttujan arvoista ajanjaksolta 2022–2027 (keskiarvo, minimi ja maksimi) kolmessa skenaariossa,
joita on käytetty odotettavissa olevien luottotappioiden laskennassa. Makrotaloudelliset ennusteet ulottuvat 30 vuoden päähän, mutta seuraavat 5 vuotta ovat ECL laskennan kannalta merkityksellisimmät.
Näitä arvoja on käytetty kaikkiin tuoteryhmiin 31.12.2022.
Skenaariot perustuvat OP Ryhmän ekonomistien tekemiin ennusteisiin. Ennusteprossissa huomioidaan myös ulkopuolisten laitosten, kuten OECD:n, International Monetary Fundin, Suomen Pankin,
Valtionvarainministeriön jne. tuottamat vastaavat ennusteet sekä akateemiset tutkimukset.
Skenaarioiden todennäköisyyksien painot olivat 31.12.2022: Heikko 20 prosenttia, Perus 60 prosenttia ja Vahva 20 prosenttia.
Käytettyjen makrotaloudellisten muuttujien järkevyyttä arvioidaan PD-, LGD-, EAD- ja ennenaikaisen takaisinmaksun mallien toimivuuden tarkastelun yhteydessä.
114
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Seuraavassa taulukossa esitetään olennaisten saamisten tappiota koskeva vähennyserä eri skenaarioissa arvonalentumisvaiheittain 31.12.2023.
Vaihe 1* 34 35 30 27
Vaihe 2* 84 91 83 78
Vaihe 3 196 196 196 196
Yhteensä 314 322 310 300
* Ilman management overlay -varauksia.
Seuraavassa taulukossa esitetään olennaisten saamisten tappiota koskeva vähennyserä eri skenaarioissa arvonalentumisvaiheittain 31.12.2022.
Vaihe 1* 33 33 30 27
Vaihe 2* 30 32 29 22
Vaihe 3 206 206 206 206
Yhteensä 269 271 265 255
* Ilman management overlay -varauksia.
Herkkyysanalyysi
Yritys- ja kotitalousasiakkaiden tappiota
koskevat vähennyserät yhteensä, milj €
Painotettu tappiota
koskeva
vähennyserä
Tappiota koskeva
vähennyserä heikossa
skenaariossa
Tappiota koskeva
vähennyserä
perusskenaariossa
Tappiota koskeva
vähennyserä vahvassa
skenaariossa
Merkittävimmät makromuuttujat riskiparametreissa ja vastuuryhmissä ovat 12 kuukauden euriborkorko, 3 kuukauden euribor-reaalikorko, josta on vähennetty inflaation vaikutus, ja BKT:n kehitys.
Herkkyysanalyyseissä käytetyt muutokset ovat 1 prosenttiyksikön kasvu 12 kuukauden euriborkorossa, 1 prosenttiyksikön kasvu 3 kuukauden euriborkorossa, 1 prosenttiyksikön kasvu inflaatiossa ja 3,5
prosenttiyksikön lasku BKT:n kasvuasteessa. Luvut kuvastavat siis nykyistä heikompaa suhdannetta ja ovat kaikki tappiota koskevaa vähennyserää kasvattavia ja perustuvat seuraaviin asioihin.
Herkkyysanalyysissä käytettyjen muutosten tasot perustuvat muuttujien käyttäytymiseen historiallisella periodilla, ja muutokset vastaavat karkeasti keskihajonnan suuruista muutosta.
Herkkyysanalyysillä kuvataan tappiota koskevan vähennyserän herkkyyttä makrotaloudellisten tekijöiden muutoksille. Alla esitetty analyysi kuvaa ainoastaan jokseenkin mahdollista talouden heikkenemistä
eikä lainkaan talouden noususuhdannetta. Lisäksi kaikki herkkyysanalyysin eri komponentit eivät taloudellisessa taantumassa välttämättä kehity yhdessä herkkyysanalyysissä esitetyllä tavalla.
Sekä henkilö- että yritysasiakkaissa kaikki riskiparametrit vaikuttavat samansuuntaisesti niin, että tappiota koskeva vähennyserä on suurin heikossa skenaariossa. Vaiheen 3 LGD-malli on riippumaton
makrotaloudellisista tekijöistä, mutta merkittävä osa vaiheen 3 vastuista arvioidaan kassavirtapohjaisella asiantuntija-arviolla, jossa huomioidaan myös tulevaisuuteen suuntautuva informaatio.
Herkkyysanalyysi tehdään vain vaiheen 1 ja 2 sopimuksille. Herkkyysanalyysissä huomioidaan merkittävän luottoriskin kasvun (SICR) myötä tapahtuvat vaiheen 1 ja 2 väliset siirtymät mikä näkyy
vähennyksenä vaiheessa 1 ja lisäyksenä vaiheessa 2. Herkkyysanalyysissä huomioidaan koko voimassaoloajan PD:n muutokset stressatussa skenaariossa sekä tappiota koskevan vähennyserän
laskukaavan PD-estimaateissa.
Yritys- ja kotitalousasiakkaiden tappiota
koskevat vähennyserät yhteensä, milj €
Painotettu tappiota
koskeva
vähennyserä
Tappiota koskeva
vähennyserä heikossa
skenaariossa
Tappiota koskeva
vähennyserä
perusskenaariossa
Tappiota koskeva
vähennyserä vahvassa
skenaariossa
115
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Kotitaloudet
Vaihe 1 -2 -3 6 %
Vaihe 2 -13 -15 9 %
Yrityasiakkaat
Vaihe 1 -28 -31 10 %
Vaihe 2 -71 -80 13 %
Yhteensä -115 -128 12 %
* 1 prosenttiyksikön 12 kk Euribor -koron kasvu, 1 prosenttiyksikön 3 kk Euribor -reaalikoron kasvu, 1 prosenttiyksikön inflaation kasvu ja 3,5 prosenttiyksikön BKT:n kasvun lasku kaikissa skenaarioissa.
Kotitaloudet
Vaihe 1
-2 -2
-5% **
Vaihe 2
-9 -10
5 %
Yrityasiakkaat
Vaihe 1 -27 -30 11 %
Vaihe 2 -34 -41 19 %
Yhteensä -73 -83 13 %
* 1 prosenttiyksikön 12 kk Euribor -koron kasvu, 1 prosenttiyksikön reaalikoron kasvu ja 3,5 prosenttiyksikön BKT:n kasvun lasku kaikissa skenaarioissa.
** Negatiivinen muutos johtuu siirtymästä vaiheesta 1 vaiheeseen 2.
Analyysi osoittaa, että merkittävimmät suhteelliset ja absoluuttiset muutokset kohdistuvat yritysasiakkaisiin, joissa vaiheen 1 ja 2 sopimusten tappiota koskevat vähennyserän määrät kasvavat
merkittävästi. Henkilöasiakkaissa muutokset ovat huomattavasti alhaisempia kuin yritysasiakkaiden kohdalla, koska niiden riskiparametrien estimaatit eivät ole niin herkkiä talouden suhdanteille.
Tappiota koskevat vähennyserät määräytyvät pitkälti ensimmäisten vuosien perusteella, jolloin herkkyysanalyysin tulosten kannalta olennaisia ovat simuloitujen skenaarioiden ensimmäiset vuodet.
Seuraavassa taulukossa esitetään kotitalouksien ja yritysasiakkaiden ryhmien tappiota koskevan vähennyserän 31.12.2022 muutoksen herkkyys, kun taloudellinen tilanne heikkenee korkotason,
investointien kasvuasteen ja BKT:n muutosten yhteisvaikutuksesta:
Ryhmä
Vaihe
Tappiota
koskeva vähennyserä
31.12.2022
Tappiota koskevan vähennyserän
herkyysanalyysi*
Suhteellinen
muutos
Korkotasojen 1 prosenttiyksikön nousu nostaa tappiota koskevan vähennyserän määrää sekä henkilö- että yritysasiakkaissa. BKT:n kasvulla on negatiivinen suhde tappiota koskevan vähennyserän
määrään kaikkien mallikomponenttien kautta. BKT:n kasvun heikkeneminen kasvattaa sekä henkilöasiakkaiden että yritysasiakkaiden PD:n arvoja. Lisäksi se vaikuttaa LGD:n kautta siten, että BKT:n lasku
heikentää asuntovakuuksien käyvän arvon kehitystä, joka vaikuttaa vaiheen 2 sopimuksiin.
Tappiota
koskeva vähennyserä
31.12.2023
Tappiota koskevan vähennyserän
herkyysanalyysi*
Suhteellinen
muutos
Ryhmä
Vaihe
Seuraavassa taulukossa esitetään kotitalouksien ja yritysasiakkaiden ryhmien tappiota koskevan vähennyserän 31.12.2023 muutoksen herkkyys, kun taloudellinen tilanne heikkenee korkotason,
reaalikoron, inflaation ja BKT:n muutosten yhteisvaikutuksesta:
116
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Milj. € 31.12.2023 31.12.2022
Omien velkojen ja sitoumusten puolesta annetut
Muut
743
13 908
Annetut vakuudet yhteensä* 743 13 908
Vakuudelliset johdannaisvelat 657 701
Vakuudelliset muut velat
53
12 000
Yhteensä
710
12 701
Milj. € 31.12.2023 31.12.2022
Saatujen vakuuksien käyvät arvot
Johdannaiset
1 131
1 228
Yhteensä
1 131
1 228
Rahoitusvarat 31.12.2023, milj. €
Jaksotettu
hankinta-
meno
Käypään arvoon
muun laajan
tuloksen erien
kautta
kirjattavat
Kaupan-
käynti-
tarkoituksessa
pidettävät
Suojaavat
johdannaiset
Kirjanpitoarvo
yhteensä
Käteiset varat
19 710
19 710
Saamiset luottolaitoksilta
12 191
12 191
Saamiset asiakkailta
28 004
28 004
Johdannaissopimukset
4 618
162
4 780
Saamistodistukset
929
11 588
217
12 734
Osakkeet ja osuudet
0
14
14
Muut rahoitusvarat
1 043
1 043
Yhteensä
61 877
11 588
4 850
162
78 476
Jaksotettuun hankintamenoon arvostettavien velkakirjaluottojen käyvän arvon arvostuksessa haetaan luotolle hintaa, mikä siitä raportointihetkellä saataisiin, jos luotto
nyt myönnettäisiin asiakkaalle. Raportointihetken keskimääräinen marginaali määritetään luottoluokittain ja niistä muodostetaan ns. arvostuskäyrä. Arvostuskäyrän
pohjakorkona käytetään 12 kk euriboria euromääräisille luotoille ja 6 kk viitekorkoa muille valuuttamääräisille luotoille. Arvostuskäyrästä lasketaan diskonttaustekijä,
jolla diskontataan luoton sopimukseen perustuvat kassavirrat raportointihetkeen. Diskontattujen kassavirtojen summa on käypä arvo. Velkakirjaluottojen käypä arvo oli
31.12.2023 28 miljoonaa euroa kirjanpitoarvoa korkeampi.
Johdannaisista aiheutuvaa luottoriskiä vähennetään vakuuksien avulla, jolloin käytössä on ISDA- yleissopimukseen liitettävä ISDA Credit Support Annex -sopimus
(CSA). Vakuusjärjestelmässä vastapuoli toimittaa saatavan vakuudeksi arvopapereita tai käteistä. CSA-sopimuksiin liittyvien, käteisenä saatujen vakuuksien määrä oli
tilinpäätöshetkellä 1 131 miljoonaa euroa (1 228). Vakuudeksi saatuja arvopapereita ei tilinpäätöshetkellä ollut.
Liite 34. Rahoitusvarojen ja -velkojen luokittelu
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat
OP Yrityspankin taseen varoissa oli tilikauden lopussa kirjanpitoarvoltaan 622 miljoonalla eurolla (0) jaksotettuun hankintamenoon luokiteltuja muiden kuin OP
Ryhmän liikkeeseen laskemia joukkovelkakirjoja, joita ei kirjanpidossa arvosteta käypään arvoon. Näiden joukkovelkakirjojen käypä arvo oli 640 miljoonaa euroa (0)
tilikauden lopussa.
Liite 32. Annetut vakuudet
* Lisäksi keskuspankkiin on pantattu 1,5 miljardin euron kirjanpitoarvosta joukkovelkakirjalainoja, joista 1,0 miljardia euroa on päivän sisäisen limiitin vakuutena. Joukkovelkakirjalainat ovat
nostettavissa ilman keskuspankin ennakkolupaa, joten niitä ei ole esitetty yllä olevassa taulukossa.
Liite 33. Saadut rahoitusvakuudet
OP Yrityspankki on vastaanottanut rahoitusvakuuslain mukaisia vakuuksia, jotka se voi myydä tai pantata edelleen.
117
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Rahoitusvarat 31.12.2022, milj. €
Jaksotettu
hankinta-
meno
Käypään arvoon
muun laajan
tuloksen erien
kautta
kirjattavat
Kaupan-
käynti-
tarkoituksessa
pidettävät
Suojaavat
johdannaiset
Kirjanpitoarvo
yhteensä
Käteiset varat
34 951
34 951
Saamiset luottolaitoksilta
12 978
12 978
Saamiset asiakkailta
28 178
28 178
Johdannaissopimukset
5 685
97
5 782
Saamistodistukset
4 328
11 755
295
16 378
Osakkeet ja osuudet
0
26
26
Muut rahoitusvarat
1 132
1 132
Yhteensä
81 567
11 755
6 006
97
99 425
Rahoitusvelat 31.12.2023, milj. €
Muut velat
Suojaavat
johdannaiset
Kirjanpitoarvo
yhteensä
Velat luottolaitoksille
23 830
23 830
Velat asiakkaille
17 226
17 226
Johdannaissopimukset
4 230
266
4 496
2 487
21 471
23 957
Velat, joilla huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla
1 414
1 414
Muut rahoitusvelat
2 994
2 994
Yhteensä
6 717
66 935
266
73 917
Rahoitusvelat 31.12.2022, milj. €
Muut velat
Suojaavat
johdannaiset
Kirjanpitoarvo
yhteensä
Velat luottolaitoksille
40 899
40 899
Velat asiakkaille
19 014
19 014
Johdannaissopimukset
5 379
359
5 739
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat
1 558
23 651
25 209
Velat, joilla huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla
1 384
1 384
Muut rahoitusvelat
2 727
2 727
Yhteensä
6 937
87 676
359
94 972
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat
Käypään arvoon
tulosvaikutteisesti
kirjattavat
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat
Käypään arvoon
tulosvaikutteisesti
kirjattavat
Yrityspankin jaksotettuun hankintamenoon arvostettujen yleiseen liikkeeseen laskettujen senior ja senior non-preferred -ehtoisten joukkovelkakirjojen käypä arvo
joulukuun lopussa oli noin 14 681 miljoonaa euroa (13 219). Käypä arvo perustuu markkinoilta saatavilla olevaan informaatioon. Kaikki huonommalla etuoikeudella
olevat velat on arvostettu jaksotettuun hankintamenoon. Niiden käypä arvo on jaksotettua hankintamenoa matalampi, mutta luotettavien käypien arvojen
määrittämiseen liittyy epävarmuutta.
118
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Varojen käyvät arvot 31.12.2023, milj. € Taso 1 Taso 2 Taso 3 Yhteensä
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvarat
Oman pääoman ehtoiset instrumentit 11 3 14
Vieraan pääoman ehtoiset instrumentit 113 71 33 217
Johdannaissopimukset 0 4 682 98 4 780
Käypään arvoon muun laajan tuloksen erien kautta kirjattavat
Oman pääoman ehtoiset instrumentit 0 0
Vieraan pääoman ehtoiset instrumentit 9 166 1 694 727 11 588
Rahoitusinstrumentit yhteensä 9 280 6 458 862 16 600
Sijoituskiinteistöt 0 0
Yhteensä 9 280 6 458 862 16 600
Varojen käyvät arvot 31.12.2022, milj. € Taso 1 Taso 2 Taso 3 Yhteensä
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvarat
Oman pääoman ehtoiset instrumentit 21 5 26
Vieraan pääoman ehtoiset instrumentit 38 206 51 295
Johdannaissopimukset 5 5 699 77 5 782
Käypään arvoon muun laajan tuloksen erien kautta kirjattavat
Oman pääoman ehtoiset instrumentit 0 0
Vieraan pääoman ehtoiset instrumentit 9 193 1 769 793 11 755
Rahoitusinstrumentit yhteensä
9 237
7 695
926
17 858
Sijoituskiinteistöt 0 0
Yhteensä
9 237
7 695
926
17 858
Velkojen käyvät arvot 31.12.2023, milj. € Taso 1 Taso 2 Taso 3 Yhteensä
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvelat
Strukturoidut joukkovelkakirjalainat
2 487
2 487
Muut 5 5
Johdannaissopimukset 2 4 403 91 4 496
Yhteensä
2
4 408
2 578
6 987
Velkojen käyvät arvot 31.12.2022, milj. € Taso 1 Taso 2 Taso 3 Yhteensä
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvelat
Strukturoidut joukkovelkakirjalainat
1 558
1 558
Muut
0 0
Johdannaissopimukset 7 5 638 94 5 739
Yhteensä
7
5 638
1 651
7 296
Liite 35. Toistuvasti käypään arvoon arvostettujen erien ryhmittely arvostusmenetelmän mukaisesti
119
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Käypään arvoon arvostus
Johdannaiset ja muut käypään arvoon arvostettavat rahoitusinstrumentit
Käyvän arvon hierarkia
Listattujen johdannaisten hinta saadaan suoraan markkinoilta. OTC-johdannaisten arvostuksessa käytetään markkinoilla yleisesti käytössä olevia malleja ja menetelmiä,
jotka sopivat parhaiten kyseisen rahoitusinstrumentin arvostamiseen. Näitä tarvitaan mm. korko ja -valuuttakäyrien ja volatiliteettipintojen muodostamiseen sekä
optioiden arvostukseen. Yleisesti näiden mallien syöttötiedot voidaan johtaa markkinoilta. Kuitenkin joidenkin sopimusten arvostuksessa joudutaan käyttämään malleja,
joiden syöttötietoja ei voida havaita markkinoilta vaan ne joudutaan arvioimaan. Nämä sopimukset on luokiteltu tasolle 3.
Middle Office vastaa pankkitoiminnan johdannaisten käyvän arvon arvostuksista, ml. tason 3 arvostuksista, ja niissä käytetyn markkinadatan, arvostuskäyrien ja
volatiliteettipintojen laadusta ja luotettavuudesta osana päivittäistä arvostusprosessia. Middle Office vertaa sopimustasolla arvostushintoja säännöllisesti CSA-
vastapuolten ja keskusvastapuolen toimittamiin arvostuksiin ja selvittää tarvittaessa mahdolliset merkittävät arvostuserot.
Taso 3: Arvostusmenetelmät ei havainnoitavissa olevia syöttötietoja käyttäen
Arvostusmenetelmät, joiden laskentaparametreihin sisältyy erityistä epävarmuutta. Hierarkiatasoon 3 luokitellut instrumentit arvostetaan hinnoittelumalleilla, joiden
laskentaparametreihin sisältyy epävarmuutta. Lisäksi tasolle 3 luokitellaan velkapapereita, joille noteerauksia on markkinoilla vain vähän tai ei ollenkaan. Kyseiseen
taseryhmään sisällytetään kompleksisemmat OTC-johdannaiset sekä sellaiset pitkän maturiteetin johdannaiset, joiden arvostuksessa käytettyä markkinadataa on
jouduttu ekstrapoloimaan, tietyt private equity -sijoitukset, epälikvidit lainat, strukturoidut lainat ml. arvopaperistetut lainat ja strukturoidut velkakirjat sekä hedge-
rahastot.
Siirrot eri hierarkiatasojen välillä katsotaan tapahtuneen siirron aiheuttaman tapahtuman tai olosuhteiden muutoksen toteutumispäivänä. Siirrot tasojen vällillä
johtuvat pääosin käytettävissä olevien markkinanoteerausten määrästä.
OP Yrityspankin liiketoiminnan kannalta tärkeitä johdannaisia ovat koronvaihtosopimukset, korko-optiot ja strukturoidut velkakirjat. Koronvaihtosopimukset arvostetaan
johtamalla markkinoilla havaittavien koronvaihtosopimusten ja muiden korkojohdannaisten hinnoista arvostuskäyrät. Arvostuskäyriä käytetään ennustamaan tulevia
rahavirtoja ja määrittämään rahavirtojen nykyarvot myös sellaisilla koronvaihtosopimuksilla, joiden hinta ei ole suoraan markkinoilta havaittavissa. Korko-optioiden
arvostuksessa toimitaan vastaavalla tavalla. Koronvaihtosopimuksiin verrattuna käytetään myös markkinoilta havaittavia korko-optioiden hintaa kuvaavia volatiliteetteja.
Monirakenteisten johdannaisten tai esimerkiksi strukturoitujen velkakirjojen osakerakenteiden arvostamisessa käytetään mallia, jossa simuloidaan markkinahintojen
kehitystä ja lasketaan johdannaisen toteutunut arvo kussakin simulaatiossa. Johdannaisen hinta saadaan laskemalla simulaatioiden keskiarvo.
Tason 2 syöttötietoihin kuuluvat muun muassa: vastaavanlaisten erien noteeratut hinnat toimivilla markkinoilla ja samanlaisten erien noteeratut hinnat muilla kuin
toimivilla markkinoilla, markkinakorot, implisiittiset volatiliteetit ja luottoriskimarginaalit.
Riskienhallinnan ohjaus on vastuussa uusien arvostusmallien ja menetelmien hyväksymisestä sekä arvostusprosessin valvonnasta. Arvostusten varmennus perustuu
mm. arvostamiseen käyttäen vaihtoehtoisia lähteitä sekä markkinahinnoille, että muille syöttötiedoille. Varmennusprosessissa arvostushintoja voidaan verrata CSA-
vastapuolten ja keskusvastapuolen toimittamiin hintoihin. Lisäksi on mahdollista käyttää myös kolmansien osapuolten tarjoamia arvostuspalveluja.
Pankkitoimintaan liittyvissä OTC -johdannaisten arvostuksessa huomioidaan kaupan osapuolten luottoriski ja luottoriskipreemioiden ylittävät rahoituskustannukset.
Luottoriskiä oikaistaan vastapuoliriskikorjauksella (ns. Credit Valuation Adjustment ”CVA”) sekä omalla luottoriskikorjauksella (ns. Debit Valuation Adjustment, ”DVA”).
CVA- ja DVA -arvostusoikaisut lasketaan vastapuolikohtaisesti. CVA- ja DVA-oikaisut lasketaan vastapuolikohtaisesti simuloimalla johdannaisten markkina-arvoja ja
maksukyvyttömyystilanteita perustuen pääsääntöisesti markkinoilta saataviin tietoihin. Maksukyvyttömyystodennäköisyyksien arvioinnissa hyödynnetään vastapuolten
rating-informaatiota, likvidejä luottoriski-indeksejä sekä markkinadatatoimittajien luottoriskisektorikäyriä. OTC-johdannaisten rahoituskustannusten vaikutusta
arvostukseen arvioidaan muokkaamalla arvostuksessa käytettäviä diskonttokäyriä pääomallisten ja pääomattomien luottoriski-instrumenttien luottoriskipreemioiden
tilastollisten erojen avulla
Taso 1: Noteeratut markkinahinnat
Hierarkiatasoon 1 ryhmitellyt erät koostuvat suurimmissa pörsseissä listatuista osakkeista, noteeratuista yritysten, valtioiden ja rahoituslaitosten velkapapereista sekä
pörssijohdannaisista. Kyseisten instrumenttien käypä arvo määräytyy toimivilta markkinoilta saatavien noteerausten perusteella.
Taso 2: Arvostusmenetelmät havainnoitavissa olevia syöttötietoja käyttäen
Arvostusmenetelmät, jotka perustuvat luotettaviin laskentaparametreihin. Hierarkiatasoon 2 luokiteltujen instrumenttien käyvällä arvolla tarkoitetaan arvoa, joka on
johdettavissa rahoitusvälineen osien tai vastaavien rahoitusvälineiden markkina-arvosta, tai arvoa, joka on laskettavissa rahoitusmarkkinoilla yleisesti hyväksytyillä
arvostusmalleilla ja -menetelmillä, jos markkina-arvo on niiden avulla luotettavasti arvioitavissa. Tähän hierarkiatasoon on luokiteltu suurin osa OP Yrityspankki Oyj:n
OTC-johdannaisista sekä yritysten, valtioiden ja rahoituslaitosten noteeratut velkapaperit, joita ei ole luokiteltu tasolle 1.
Tason 3 syöttötiedot ovat syöttötietoja, jotka eivät ole havainnoitavissa arvostettavalle erälle. Tason 3 syöttötietoihin kuuluvat muun muassa: historiallisen volatiliteetin
käyttö option arvostamisessa, sellaiset pitkät korot, joita vastaavia sopimuksia ei ole markkinoilla havaittavissa.
120
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Erittely rahoitusvaroista ja rahoitusveloista
Johdannais-
sopimukset
Käypään arvoon
muun laajan
tuloksen erien
kautta kirjattavat Varat yhteensä
Avaava tase 1.1.2023
56
77
793
926
Tuloslaskelman nettotuotot
-44
21
-23
Siirrot tasoon 3
24
229
253
Siirrot tasosta 3
-294
-294
Päättävä tase 31.12.2023
36
98
728
862
Johdannais-
sopimukset
Käypään arvoon
muun laajan
tuloksen erien
kautta kirjattavat Varat yhteensä
Avaava tase 1.1.2022
198
106
527
832
Tuloslaskelman nettotuotot
-188
-30
-218
Siirrot tasoon 3
46
473
519
Siirrot tasosta 3
-207
-207
Päättävä tase 31.12.2022
56
77
793
926
Käypään arvoon
tulosvaikutteisesti
kirjattavat
Johdannais-
sopimukset Velat yhteensä
1 558
94
1 651
Tuloslaskelman nettotuotot
52
-2
50
877
877
Päättävä tase 31.12.2023
2 487
91
2 578
Käypään arvoon
tulosvaikutteisesti
kirjattavat
Johdannais-
sopimukset Velat yhteensä
1 176
30
1 207
Tuloslaskelman nettotuotot
-16
63
47
398
398
Päättävä tase 31.12.2022
1 558
94
1 651
Korkokate
Sijoitustoiminnan
nettotuotot
Laaja tulos-
laskelma/
Käyvän arvon
rahaston muutos
Nettotuotot
tilikauden lopussa
hallussa olevista
varoista ja veloista
Realisoituneet nettotuotot -44 -52 -97
Realisoitumattomat nettotuotot
24
24
Nettotuotot yhteensä -21 -52 -73
Korkokate
Sijoitustoiminnan
nettotuotot
Laaja tulos-
laskelma/
Käyvän arvon
rahaston muutos
Nettotuotot
tilikauden lopussa
hallussa olevista
varoista ja veloista
Realisoituneet nettotuotot -188 16 -172
Realisoitumattomat nettotuotot
-93
-93
Nettotuotot yhteensä -281 16 -265
Rahoitusvarat, milj. €
Käypään arvoon
tulosvaikutteisesti kirjattavat
Arvostusmenetelmät, joiden laskentaparametreihin sisältyy epävarmuutta (Taso 3)
Rahoitusvelat, milj. €
Rahoitusvarat, milj. €
Käypään arvoon
tulosvaikutteisesti kirjattavat
Rahoitusvelat, milj. €
Avaava tase 1.1.2022
Erittely nettotuotoista tuloslaskelmaerittäin 31.12.2023
Milj. €
Avaava tase 1.1.2023
Muut muutokset
Muut muutokset
Arvostustekijöiden muutokset
Arvostusmenetelmissä ei ole tapahtunut olennaisia muutoksia vuoden 2023 aikana.
Erittely nettotuotoista tuloslaskelmaerittäin 31.12.2022
Milj. €
121
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Saamiset Velat Nettosaldo
Pääomarahastot* 33 33
3,3 10 %
Kiinteistöpääomarahastot*** 3 3
0,6
20 %
Johdannaiset
98 -91 7 0,8 11 %
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat
727
727
72,7
10 %
Saamiset Velat Nettosaldo
Pääomarahastot* 51 51
5,1 10 %
Kiinteistöpääomarahastot*** 5 5
1,0
20 %
Johdannaiset
77 -94 -17 -1,9 11 %
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat
793
793
79,3
10 %
Milj. € 31.12.2023 31.12.2022
Takaukset 598 335
Takuuvastuut 2 046 2 356
Luottolupaukset 5 473 6 247
Lyhytaikaisiin kauppatapahtumiin liittyvät sitoumukset 540 722
Muut 516 479
Taseen ulkopuoliset sitoumukset yhteensä 9 172 10 138
Herkkyysanalyysi epävarmuutta sisältävistä laskentaparametreista 31.12.2023
Instrumenttityyppi, milj. € Vaikutus tuloslaskelmaan
Jokseenkin mahdollinen
käyvän arvon muutos
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti
kirjattavat
Indeksilainojen suojat ja strukturoidut
johdannaiset sekä pitkän maturiteetin
johdannaiset**
Joukkolainasijoitukset
* Pääomarahastojen arvo riippuu pääasiassa kohdeyritysten tuloskehityksestä ja vastaavien listattujen yhtiöiden PE-kertoimista. Pääomarahastojen käyvän arvon kehitystä seurataan Total
Value per Pid-in (TVPI) -kertoimella, joka on muuttunut keskimäärin 10 %.
** Seuraavien stressiskenaarioiden: osakkeiden volatiliteetin (30%), osakkeiden osinkojen (30%), luottoriskipreemioiden (30%) ja merkittävien korrelaatiomuutosten yhteenlaskettu
arvonmuutos.
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti
kirjattavat
Indeksilainojen suojat ja strukturoidut
johdannaiset sekä pitkän maturiteetin
johdannaiset**
Joukkolainasijoitukset
Herkkyysanalyysi epävarmuutta sisältävistä laskentaparametreista 31.12.2022
Instrumenttityyppi, milj. € Vaikutus tuloslaskelmaan
Jokseenkin mahdollinen
käyvän arvon muutos
*** Kiinteistöpääomarahastojen arvostuksessa käytetään pääsääntöisesti tuottoarvomenetelmää, jonka pääkomponentit ovat tuottovaade ja nettovuokrataso. Tuottovaateen muutos +/- 1
prosenttiyksiköllä johtaa keskimäärin noin 20 %:n muutokseen käyvässä arvossa.
Liite 36. Taseen ulkopuoliset sitoumukset
122
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
31.12.2023, milj. €
Rahoitus-
varojen
brutto-
määrä
Taseessa
esitettävä
nettomäärä
Johdannais-
yleissopimukset* Saadut vakuudet Nettomäärä
Johdannaiset 6 425
-1 644
4 780
-2 352 -1 131 1 297
31.12.2022, milj. €
Rahoitus-
varojen
brutto-
määrä
Taseessa
esitettävä
nettomäärä
Johdannais-
yleissopimukset* Saadut vakuudet Nettomäärä
Johdannaiset 7 818
-2 037
5 782
-3 113 -1 228 1 440
31.12.2023, milj. €
Rahoitus-
velkojen
brutto-
määrä
Taseessa
esitettävä
nettomäärä
Johdannais-
yleissopimukset* Annetut vakuudet Nettomäärä
Johdannaiset 5 583
-1 088
4 496
-2 352 -308 1 836
31.12.2022, milj. €
Rahoitus-
velkojen
brutto-
määrä
Taseessa
esitettävä
nettomäärä
Johdannais-
yleissopimukset* Annetut vakuudet Nettomäärä
Johdannaiset 7 301
-1 562
5 739
-3 113 -263 2 362
Rahoitusvelkojen
bruttomäärä, joka on
vähennetty
rahoitusvaroista
Rahoitusvarojen määrät, joita ei ole netotettu taseessa
Rahoitusvelkojen
bruttomäärä, joka on
vähennetty
rahoitusvaroista
Rahoitusvelat
Liite 37. Rahoitusvarat ja -velat, jotka on vähennetty toisistaan tai joita koskee toimeenpantavissa oleva yleinen
nettoutusjärjestely
Rahoitusvarat
Rahoitusvarojen määrät, joita ei ole netotettu taseessa
* OP Yrityspankki Oyj:n käytäntönä on solmia johdannaisyleissopimukset kaikkien johdannaisvastapuolien kanssa.
OTC-johdannaisten keskusvastapuoliselvitys
Finanssivastapuolten kanssa solmitut standardiehtoiset OTC-johdannaiskaupat selvitetään London Clearing House:n kanssa EMIR-asetuksen (EU 648/2012)
mukaisesti. Toimintamallissa johdannaisten vastapuoleksi muuttuu päivittäisen selvitysprosessin päätteeksi keskusvastapuoli, jonka kanssa netotetaan johdannaisten
päiväkohtaiset maksut. Lisäksi päivittäin joko maksetaan tai saadaan vakuus, joka vastaa avointen sopimusten käypien arvojen muutosta (variation margin), joka
selvitystavasta riippuen käsitellään vakuutena tai lopullisena suorituksena. Vakuus-käsittelyn piirissä olevat Keskusvastapuoliselvittettävät korkojohdannaiset esitetään
nettona taseessa.
Muut kahdenvälisesti selvitettävät OTC- johdannaiset
OP Yrityspankin ja muiden asiakkaiden välisiin johdannaiskauppoihin sekä sellaisiin johdannaiskauppoihin, joita asetuksen mukainen keskusvastapuoliselvitys ei koske,
sovelletaan joko ISDA:n, OP Yrityspankin omaa tai Finanssiala ry:n johdannaisyleissopimusta. Näiden sopimusten perusteella johdannaisten maksuja voidaan netottaa
transaktiokohtaisesti maksupäivittäin ja vastapuolen maksukyvyttömyys- ja konkurssitilanteissa. Sopimusehdoissa voidaan lisäksi vastapuolikohtaisesti sopia
vakuuksista. Nämä johdannaiset esitetään taseessa bruttoperusteisesti.
Rahoitusvelkojen määrät, joita ei ole netotettu taseessa
Rahoitusvarojen
bruttomäärä, joka on
vähennetty
rahoitusveloista
Rahoitusvelkojen määrät, joita ei ole netotettu taseessa
Rahoitusvarojen
bruttomäärä, joka on
vähennetty
rahoitusveloista
123
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Luottotappioiden ja arvonalentumisten kehitys
Milj. € 2017 2018* 2019 2020 2021 2022 2023
-48 -24 -50 -54 -74 -19 -97
36 0 1 1 1 1 1
-12 -23 -50 -53 -74 -18 -96
* IFRS 9 -standardi otettiin käyttöön 1.1.2018.
Milj. € 31.12.2023 Osuus, % 31.12.2022 Osuus, %
Kohdevakuus 4 823 33,6 4 464 31,0
Kiinteistö- tai vuokraoikeuskiinnitys toimisto- tai teollisuuskiinteistöön 3 835 26,7 3 438 23,9
Julkisyhteisön takaus 1 856 12,9 2 222 15,4
Osakkeet ja osuudet, muut 1 171 8,2 1 431 9,9
1 106 7,7 1 156 8,0
Kiinteistö- tai vuokraoikeuskiinnitys asuinkiinteistöön 502 3,5 488 3,4
Muu vakuus 449 3,1 439 3,0
Yrityskiinnitys 244 1,7 313 2,2
Saatavavakuudellinen rahoitus 183 1,3 286 2,0
Pankkitakaus 170 1,2 176 1,2
Yhteensä
14 338
100,0
14 412
100,0
Milj. € 31.12.2023 Osuus, % 31.12.2022 Osuus, %
Velat luottolaitoksille
23 830
35,9
40 899
47,3
Velat asiakkaille
Talletukset
14 629
22,0
14 683
17,0
Muut
2 597
3,9
4 330
5,0
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat
Sijoitus- ja yritystodistukset sisältäen ECP:t (Euro Commercial Paper)
6 796
10,2
10 370
12,0
Joukkovelkakirjalainat*
13 117
19,7
10 532
12,2
Huonomman etuoikeuden luokan joukkovelkakirjalainat
4 045
6,1
4 306
5,0
Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla
1 414
2,1
1 384
1,6
Yhteensä
66 427
100,0
86 506
100,0
* Sisältää kaupankäynnissä omaan salkkuun sisältyvät joukkovelkakirjalainat.
Riskienhallinnan liitetiedot
Riskienhallinnan periaatteet on kuvattu liitetiedossa 2.
Osakkeet, asunto-osakeyhtiöt ja asuinkäytössä olevat kiinteistöyhtiöt
Liite 38. Luottotappioiden ja arvonalentumisten kehitys
Luottotappiot ja arvonalentumiset, brutto
Palautukset
Luottotappiot ja arvonalentumiset, netto
Liite 39. Saadut vakuudet vakuuslajeittain
Saadut vakuudet vakuuslajeittain on laskettu pankin hallussa olevien vastuille kohdistettujen vakuuksien vakuusarvojen perusteella. Vakuusarvon laskennan perustana on
vakuuden käypä arvo, josta vakuusarvo saadaan varovaisesti arvioitujen vakuuslajikohtaisten arvostusprosenttien perusteella. Vastuut ylittäviä vakuusarvoja ei ole otettu
lukuihin mukaan.
Liite 40. Varainhankinnan rakenne
124
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
alle 3 kk 3−12 kk 1−5 v 5−10 v yli 10 v Yhteensä
Rahoitusvarat
Käteiset varat
19 710 19 710
Saamiset luottolaitoksilta
3 200 3 752 5 478 226 435 13 092
Saamiset asiakkailta
3 517 5 289 20 154 1 348 1 410 31 719
Sijoitusomaisuus
220 624 7 175 4 714 0 12 734
Rahoitusvarat yhteensä
26 648 9 666 32 807 6 289 1 845 77 255
Rahoitusvelat
Velat luottolaitoksille
10 588 1 423 8 694 3 125 23 830
3 2 5
Velat asiakkaille
15 878 1 000 406 17 284
4 545 6 375 11 239 1 616 182 23 957
Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla
1 414 1 414
Rahoitusvelat yhteensä
31 011 8 798 21 756 4 744 182 66 491
Takaukset
104 162 273 26 33 598
Takuuvastuut
189 670 522 650 15 2 046
Luottolupaukset
5 473 5 473
143 307 89 540
Muut
515 0 0 0 516
6 423 1 140 884 677 48 9 172
alle 3 kk 3−12 kk 1−5 v 5−10 v yli 10 v Yhteensä
Rahoitusvarat
Käteiset varat
34 951 34 951
Saamiset luottolaitoksilta
2 850 2 417 6 668 754 289 12 978
Saamiset asiakkailta
4 245 4 653 18 960 2 203 1 595 31 656
Sijoitusomaisuus
601 4 703 6 439 4 635 0 16 378
Rahoitusvarat yhteensä
7 696 11 773 32 067 7 592 1 884 95 963
Rahoitusvelat
Velat luottolaitoksille
23 203 5 146 7 728 4 822 40 899
Velat asiakkaille
17 667 937 436 19 040
4 739 6 091 11 585 2 566 228 25 209
Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla
1 384 1 384
Rahoitusvelat yhteensä
45 610 12 174 21 133 7 387 228 86 532
Takaukset
24 96 177 7 31 335
Takuuvastuut
209 615 662 851 20 2 356
Luottolupaukset
6 247 6 247
115 491 115 722
Muut
477 1 0 0 479
7 072 1 202 955 858 51 10 138
Taseen ulkopuoliset sitoumukset yhteensä
Liite 41. Rahoitusvarojen ja -velkojen maturiteettijakauma jäljellä olevan juoksuajan mukaan
31.12.2023, milj. €
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat
Lyhytaikaisiin kauppatapahtumiin liittyvät sitoumukset
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvelat
31.12.2022, milj. €
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat
Lyhytaikaisiin kauppatapahtumiin liittyvät sitoumukset
Taseen ulkopuoliset sitoumukset yhteensä
125
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
1 kk tai alle >1−3 kk
>3−12 kk
1−2 v 2−5v yli 5 v Yhteensä
Käteiset varat
19 710 19 710
Saamiset luottolaitoksilta
4 587 4 660 2 484 241 168 52 12 191
Saamiset asiakkailta
4 728 9 882 8 091 442 3 131 1 730 28 004
Sijoitusomaisuus
912
131
595
924
5 461
4 709
12 734
Varat yhteensä
29 937 14 673 11 170 1 607 8 760 6 492 72 639
Velat luottolaitoksille
10 361 3 505 2 096 645 5 060 2 163 23 830
0 3 2 5
Velat asiakkaille
14 576 1 296 1 347 7 17 226
2 396 4 715 5 752 3 103 6 347 1 645 23 957
62 285 1 067 0 1 414
Velat yhteensä
27 396 9 800 9 195 4 822 11 409 3 811 66 432
1 kk tai alle >1−3 kk
>3−12 kk
1−2 v 2−5v yli 5 v Yhteensä
Käteiset varat
34 951 34 951
Saamiset luottolaitoksilta
3 812 4 849 2 784 1 140 322 71 12 978
Saamiset asiakkailta
5 274 9 756 8 522 494 2 654 1 479 28 178
Sijoitusomaisuus
978 4 495 610 968 5 013 4 314 16 378
Varat yhteensä
45 039 19 203 11 964 2 611 8 083 5 881 92 486
Velat luottolaitoksille
22 588 7 833 2 456 945 3 620 3 458 40 899
Velat asiakkaille
15 505 2 212 1 297 19 014
2 824 3 836 6 336 2 109 7 356 2 748 25 209
67 277 1 040 1 384
Velat yhteensä
40 984 14 157 10 088 3 054 12 016 6 207 86 506
Liite 42. Rahoitusvarojen ja -velkojen maturiteetit uudelleen hinnoittelun mukaan
31.12.2023, milj. €
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat
Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla
Veloista vaadittaessa maksettavia eriä oli yhteensä 15,7 miljardia euroa ja ne muodostuivat lähinnä yleisön talletuksista.
31.12.2022, milj. €
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvelat
Yleiseen liikkeeseen lasketut velkakirjat
Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla
Veloista vaadittaessa maksettavia eriä oli yhteensä 15,9 miljardia euroa ja ne muodostuivat lähinnä yleisön talletuksista.
126
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
1 %-yksikön
paralleeli
nousu
1 %-yksikön
paralleeli
lasku
0,5 %-yksikön
paralleeli
nousu
0,5 %-yksikön
paralleeli
lasku
31.12.2023
17 -18 8 -9
31.12.2022
16 -16 8 -8
1 %-yksikön
paralleeli
nousu
1 %-yksikön
paralleeli
lasku
0,5 %-yksikön
paralleeli
nousu
0,5 %-yksikön
paralleeli
lasku
31.12.2023
-18
19
-9
9
31.12.2022
-22
21
-11
10
1 %-yksikön
paralleeli
nousu
1 %-yksikön
paralleeli
lasku
0,5 %-yksikön
paralleeli
nousu
0,5 %-yksikön
paralleeli
lasku
31.12.2023
-514
514
-257
257
31.12.2022
-475
475
-237
237
Vuotta 0−1 1−3 3−5 5−7 7−10 10− Yhteensä Osuus, %
Aaa* 19 850 2 211 3 349 2 017 1 290 28 716 86,9
Aa1−Aa3 191 302 940 388 457 0 2 277 6,9
A1−A3 0 5 21 6 0 32 0,1
Baa1−Baa3 336 557 287 93 0 1 273 3,9
Ba1 tai alempi 12 4 13 30 0,1
332 120 67 24 186 729 2,2
Yhteensä 20 721 3 200 4 676 2 527 1 932 0 33 056 100,0
Vuotta 0−1 1−3 3−5 5−7 7−10 10− Yhteensä Osuus, %
Aaa* 34 979 526 388 108 170 36 171 96,1
Aa1−Aa3 119 391 214 35 0 759 2,0
A1−A3 6 0 2 3 12 0,0
Baa1−Baa3 37 42 33 3 0 0 114 0,3
Ba1 tai alempi 0 42 41 25 108 0,3
158 216 81 2 457 1,2
Yhteensä 35 300 1 217 759 140 205 0 37 621 100,0
Taulukko 3
Vaikutus pitkäaikaisen sijoitusomaisuuden arvoon
Liite 43. Rahoitustaseen korkoriskin ja markkinariskin herkkyysanalyysi
Taulukossa 1. on tiedot miten markkinakorkojen paralleellit nousut ja laskut vaikuttaisivat OP Yrityspankki Oyj:n ennakoituun korkokatteeseen. Vaikutus lasketaan kolmelle
vuodelle, uusiutuvalle taseelle ja vuosien keskiarvo tulkitaan vuoden riskiksi. Taseen rakenne pidetään laskennassa ennallaan korvaamalla erääntyvät erät vastaavilla
korkosidonnaisuuksilla tai kiinteäkorkoisten juoksuajoilla. Eräpäivättömiin talletuksiin sovelletaan mallinnukseen perustuvaa markkinakorkojen välittymisen mallia ja luottoihin
ennenaikaisten takaisinmaksujen mallia.
Taulukko 1
Vaikutus ennakoituun korkokatteeseen
Taulukossa 2 on tiedot miten markkinakorkojen paralleellit nousut ja laskut vaikuttaisivat OP Yrityspankki Oyj:n raportoiduun omaan pääomaan.
Taulukko 2
Vaikutus raportoituun omaan pääomaan
Muutokset vaikuttaisivat raportoituun omaan pääomaan luettavaan käyvänarvonrahastoon kasvattamalla tai pienentämällä niiden saamisten arvoja, joiden käyvänarvon
muutokset kirjataan muiden laajan tuloksen erien kautta.
Taulukossa 3 on tiedot miten luottoriskipreemioiden nousut ja laskut vaikuttaisivat OP Yrityspankki Oyj:n pitkäaikaisen sijoitusomaisuuden arvoon. Luottoriskipreemioiden
vaikutus näkyy tuloksessa koko sijoitusomaisuudesta.
Likviditeettireservin (pl. Talletukset keskuspankissa) keskimääräinen jäljellä oleva juoksuaika on 4,0 vuotta.
Liite 44. Likviditeettireservi
Likviditeettireservi esitetään Ryhmätoiminnot-segmentissä.
Likviditeettireservin maturiteetti- ja luottoluokitusjakauma 31.12.2023, milj. €
Sisäisesti
luokiteltu
* Mukaan lukien talletukset keskuspankissa.
Likviditeettireservin (pl. Talletukset keskuspankissa) keskimääräinen jäljellä oleva juoksuaika on 4,7 vuotta.
Likviditeettireservin maturiteetti- ja luottoluokitusjakauma 31.12.2022, milj. €
Sisäisesti
luokiteltu
* Mukaan lukien talletukset keskuspankissa.
127
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Nimi
Kotipaikka/
kotimaa
OP Corporate Bank plc Estonian Branch sivuliike Viro
OP Corporate Bank plc Latvian Branch sivuliike Latvia
OP Corporate Bank plc Lithuanian Branch sivuliike Liettua
Taloudellista asemaa koskevat tiedot 31.12.2023, milj. €
Viro Latvia Liettua Yhteensä
Liiketoiminnan tuottojen yhteenlaskettu määrä 54 65 119 238
Liikevoiton tai -tappion yhteenlaskettu määrä ennen veroja 11 9 22 42
Tilikauteen kohdistuvien tuloverojen yhteenlaskettu määrä 3 4 4 12
Henkilöstön yhteenlaskettu määrä henkilötyövuosina
41 38 48 127
Nimi
Kotipaikka/
kotimaa
OP Corporate Bank plc Estonian Branch sivuliike Viro
OP Corporate Bank plc Latvian Branch sivuliike Latvia
OP Corporate Bank plc Lithuanian Branch sivuliike Liettua
Taloudellista asemaa koskevat tiedot 31.12.2022, milj. €
Viro Latvia Liettua Yhteensä
Liiketoiminnan tuottojen yhteenlaskettu määrä 19 18 30 67
Liikevoiton tai -tappion yhteenlaskettu määrä ennen veroja 6 5 14 25
Tilikauteen kohdistuvien tuloverojen yhteenlaskettu määrä 1 0 3 4
Henkilöstön yhteenlaskettu määrä henkilötyövuosina 39 37 44 120
2022
2023
Muut liitetiedot
Liite 45. Maakohtaiset tiedot
OP Yrityspankki Oyj toimii pääosin Suomessa. OP Yrityspankki Oyj:llä on pankkitoimintaa ja rahoitusyhtiötoimintaa harjoittavat sivuliikkeet Virossa, Latviassa ja
Liettuassa.
128
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Tuhatta euroa Emoyhtiö
Johdon
avainhenkilöt Muut*
Luotot 712 949 284 3 684 054
Muut saamiset 2 997 1 202 136
Talletukset 723 802 1 273 531
Muut velat 6 443 130 369
Korkotuotot 35 347 187 428
Korkokulut 21 826 11 45 748
Palkkiotuotot 400 4 6 194
Palkkiokulut 5 739 1 1 465
Sijoitustoiminnan nettotuotot 10 264
Liiketoiminnan muut tuotot 2 309 6 288
Liiketoiminnan kulut 98 178 20 592
Vastuusitoumukset ja johdannaiset
Taseen ulkopuoliset sitoumukset
Takaukset 12 500
Takuuvastuut 1 409
Johdannaissopimukset
Nimellisarvot 18 915 007
Luottovasta-arvot 22 940
Palkat ja palkkiot sekä tulospalkat
Palkat ja palkkiot sekä tulospalkat 660
Lähipiirin omistamien
Osakkeiden lukumäärä 319 551 415
Liite 46. Lähipiiritapahtumat
OP Yrityspankki Oyj:n lähipiiri muodostuu OP Osuuskunta -konsernin tilinpäätökseen yhdistellyistä yhtiöistä, osakkuusyhtiöistä, johdon avainhenkilöistä ja näiden
läheisistä perheenjäsenistä sekä muista lähipiiriin kuuluvista yhteisöistä. Yhtiön johdon avainhenkilöihin luetaan toimitusjohtaja, toimitusjohtajan sijainen ja muut
toimivaan johtoon kuuluvat henkilöt sekä hallituksen jäsenet. Lähipiiriin luetaan myös yhtiöt, joissa johdon avainhenkilöllä tai heidän läheisellä perheenjäsenellään
on yksin tai yhdessä toisen kanssa määräysvalta. Muihin lähipiiriin kuuluviin yhteisöihin luetaan OP-Eläkesäätiö ja OP Ryhmän henkilöstörahasto.
Lähipiirille myönnetyissä lainoissa noudatetaan normaaleja luottoehtoja. Lainat on sidottu yleisesti käytössä oleviin viitekorkoihin.
Liiketapahtumat lähipiirin kanssa 2023
129
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Tuhatta euroa Emoyhtiö
Johdon
avainhenkilöt Muut*
Luotot 854 575 190 3 749 301
Muut saamiset 1 910 5 597 345
Talletukset 514 661 2 364 097
Muut velat 4 533 112 022
Korkotuotot 9 483 5 33 452
Korkokulut 1 895 22 098
Palkkiotuotot 363 2 5 202
Palkkiokulut 1 242 1 15 792
Sijoitustoiminnan nettotuotot -72 986
Liiketoiminnan muut tuotot 2 382 6 940
Liiketoiminnan kulut 89 832 9 802
Vastuusitoumukset ja johdannaiset
Taseen ulkopuoliset sitoumukset
Takaukset 12 500
Takuuvastuut 383 238
Johdannaissopimukset
Nimellisarvot 3 340 676
Luottovasta-arvot 40 359
Palkat ja palkkiot sekä tulospalkat
Palkat ja palkkiot sekä tulospalkat 607
Lähipiirin omistamien
Osakkeiden lukumäärä 319 551 415
Liiketapahtumat lähipiirin kanssa 2022
* Muihin lähipiiriin kuuluviin yhteisöihin luetaan OP-Eläkesäätiö, OP Ryhmän henkilöstörahasto ja sisaryritykset OP Osuuskunta-keskusyhteisökonsernissa.
130
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Johdon avainhenkilöiden eläkekulut, tuhatta euroa 2023 2022
Maksuperusteiset TyEL eläkekulut 589 528
Vapaaehtoisten lisäeläkkeiden IFRS-kulu 8 26
Vapaaehtoisten lisäeläkkeiden eläkevelvoite 729 564
Maksuperusteiset lisäeläkekulut 90 88
Ei merkittäviä tilinpäätöspäivän jälkeisiä tapahtumia.
Toimitusjohtajan toimisuhteessa noudatettava irtisanomisaika on kuusi kuukautta. Toimitusjohtajasopimuksen mukaan yhtiön tulee maksaa toimitusjohtajalle
irtisanomisajan palkan lisäksi erokorvauksena kuuden (6) kuukauden kokonaispalkkaa vastaava määrä, jos yhtiö irtisanoo toimitusjohtajan tehtävästään tai
toimitusjohtaja joutuu irtisanoutumaan tai purkamaan sopimuksen yhtiöstä johtuvasta syystä. Toimitusjohtajan toimisuhteen päättyessä yhtiöstä johtuvista syistä on
toimitusjohtajalla myös oikeus toimisuhteen päättymisvuoden tulospalkkiojärjestelmän palkkioihin sekä mahdollisiin sääntelyn mukaisesti lykättyihin palkkioihin,
mikäli kyseisen järjestelmän ansaintakriteerit ja järjestelmän ehtojen mukaiset maksamisen edellytykset täyttyvät.
Johdon avainhenkilöiden eläkesitoumukset
Toimitusjohtaja kuuluu työntekijäin eläkelain TyEL:n piiriin, joka tarjoaa palvelusaikaan ja työansioihin perustuvan eläketurvan laissa säädetyllä tavalla.
Toimitusjohtajan eläkeikä vastaa TyEL:n alinta vanhuuseläkettä. Toimitusjohtajan lisäeläketurva on hoidettu OP-Henkivakuutuksen lisäeläkevakuutuksella.
Toimitusjohtajan lisäeläkevakuutuksesta aiheutuneet kulut olivat 89 520 (88 200) eur. Hallituksen jäsenten osalta ei ole tehty eläkesitoumuksia. Eläkesitoumuksia
ei ole tehty myöskään hallitukseen aikaisemmin kuuluneiden henkilöiden osalta. OP Yrityspankin eläkejärjestelyt on kuvattu tarkemmin liitetiedossa 28. Varaukset ja
muut velat.
Maksuperusteiset TyEL eläkekulut sisältävät työntekijän ja työnantajan osuudet.
Liite 47. Tilinpäätöspäivän jälkeiset tapahtumat
Toimitusjohtaja Katja Keitaanniemelle 31.12.2023 päättyneeltä tilikaudelta maksetut palkat ja palkkiot olivat 660 257 euroa
Hallituksen palkkiot 2023
Hallituksen jäsenet eivät ole tilikauden 2023 aikana saaneet OP Yrityspankkilta kuukausi- eivätkä osake- tai osakeperusteisia palkkioita. OP Osuuskunnan tai sen
tytäryhtiöiden palveluksessa oleville hallituksen jäsenille ei maksettu erillistä kokouspalkkiota vuonna 2023. OP Ryhmän osuuspankkien palveluksessa oleville
hallituksen jäsenille maksettiin vuonna 2023 kokouspalkkiota 660 euroa/kokous.
131
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Tilinpäätöksen ja toimintakertomuksen
allekirjoitukset
Helsingissä 7. päivänä helmikuuta 2023
Timo Ritakallio
hallituksen puheenjohtaja
Olli Lehtilä Petteri Rinne
Pasi Sorri Mikko Timonen
Tiia Tuovinen
Katja Keitaanniemi
toimitusjohtaja
132
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Tilinpäätösmerkintä
Suoritetusta tilintarkastuksesta on tänään annettu kertomus.
Helsingissä 14. päivänä helmikuuta 2024
KPMG Oy Ab
Tilintarkastusyhteisö
Juha-Pekka Mylén
KHT
133
OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös 2023
Tilintarkastuskertomus
OP Yrityspankki Oyj:n yhtiökokoukselle
Tilinpäätöksen tilintarkastus
Lausunto
Olemme tilintarkastaneet OP Yrityspankki Oyj:n (y-tunnus 0199920-7) tilinpäätöksen tilikaudelta
1.1.–31.12.2023. Tilinpäätös sisältää taseen, tuloslaskelman, laajan tuloslaskelman, laskelman oman
pääoman muutoksista, rahavirtalaskelman ja liitetiedot, mukaan lukien olennainen tilinpäätöksen
laatimisperiaatteita koskeva informaatio.
Lausuntonamme esitämme, että tilinpäätös antaa oikean ja riittävän kuvan yhtiön taloudellisesta asemasta,
toiminnan tuloksesta ja rahavirroista EU:ssa käyttöön hyväksyttyjen kansainvälisten IFRS-
tilinpäätösstandardien mukaisesti ja täyttää lakisääteiset vaatimukset.
Lausuntomme on ristiriidaton hallitukselle annetun lisäraportin kanssa.
Lausunnon perustelut
Olemme suorittaneet tilintarkastuksen Suomessa noudatettavan hyvän tilintarkastustavan mukaisesti. Hyvän
tilintarkastustavan mukaisia velvollisuuksiamme kuvataan tarkemmin kohdassa Tilintarkastajan velvollisuudet
tilinpäätöksen tilintarkastuksessa.
Olemme riippumattomia yhtiöstä niiden Suomessa noudatettavien eettisten vaatimusten mukaisesti, jotka
koskevat suorittamaamme tilintarkastusta ja olemme täyttäneet muut näiden vaatimusten mukaiset eettiset
velvollisuutemme.
Yhtiölle suorittamamme muut kuin tilintarkastuspalvelut ovat parhaan tietomme ja käsityksemme mukaan
olleet Suomessa noudatettavien, näitä palveluja koskevien säännösten mukaisia, emmekä ole suorittaneet
EU-asetuksen 537/2014 5. artiklan 1 kohdassa tarkoitettuja kiellettyjä palveluja. Suorittamamme muut kuin
tilintarkastuspalvelut on esitetty tilinpäätöksen liitetiedossa 13.
Käsityksemme mukaan olemme hankkineet lausuntomme perustaksi tarpeellisen määrän tarkoitukseen
soveltuvaa tilintarkastusevidenssiä.
Olennaisuus
Tarkastuksemme laajuuteen on vaikuttanut soveltamamme olennaisuus. Olennaisuus on määritetty
perustuen ammatilliseen harkintaamme ja se ohjaa tarkastustoimenpiteiden luonteen, ajoituksen ja laajuuden
määrittämisessä, sekä todettujen virheellisyyksien vaikutusten arvioimisessa suhteessa tilinpäätökseen
kokonaisuutena. Olennaisuuden taso perustuu arvioomme sellaisten virheellisyyksien suuruudesta, joilla
yksin tai yhdessä voisi kohtuudella odottaa olevan vaikutusta tilinpäätöksen käyttäjien tekemiin taloudellisiin
päätöksiin. Olemme ottaneet huomioon myös sellaiset virheellisyydet, jotka laadullisten seikkojen vuoksi ovat
mielestämme olennaisia tilinpäätöksen käyttäjille.
Tilintarkastuksen kannalta keskeiset seikat
Tilintarkastuksen kannalta keskeiset seikat ovat seikkoja, jotka ammatillisen harkintamme mukaan ovat olleet
merkittävimpiä tarkastuksen kohteena olevan tilikauden tilintarkastuksessa. Nämä seikat on otettu huomioon
tilinpäätökseen kokonaisuutena kohdistuneessa tilintarkastuksessamme sekä laatiessamme siitä annettavaa
lausuntoa, emmekä anna näistä seikoista erillistä lausuntoa. EU-asetuksen 537/2014 10 artiklan 2 c -kohdan
mukaiset merkittävät olennaisen virheellisyyden riskit sisältyvät alla kuvattuihin tilintarkastuksen kannalta
keskeisiin seikkoihin.
Client
Tilintarkastuskertomus
Date
Olemme ottaneet tilintarkastuksessamme huomioon riskin siitä, että johto sivuuttaa kontrolleja. Tähän on
sisältynyt arviointi siitä, onko viitteitä sellaisesta johdon tarkoitushakuisesta suhtautumisesta, josta aiheutuu
väärinkäytöksestä johtuvan olennaisen virheellisyyden riski.
TILINTARKASTUKSEN KANNALTA
KESKEISET SEIKAT
KUINKA KYSEISIÄ SEIKKOJA KÄSITELTIIN
TILINTARKASTUKSESSA
Saamiset asiakkailta – arvostaminen (tilinpäätöksen liitteet 1, 6, 17, 31 ja 34)
Saamiset asiakkailta, yhteensä 28,0 mrd. euroa,
on OP Yrityspankin taseen merkittävin erä
muodostaen 36 % taseen loppusummasta.
IFRS 9 Rahoitusinstrumentit –standardin
mukaisten odotettavissa olevien luottotappioiden
(ECL) laskennassa käytetään oletuksia, arvioita
ja johdon harkintaa, jotka liittyvät mm.
odotettavissa olevien luottotappioiden
todennäköisyyden ja määrän, sekä luottoriskin
merkittävän kasvun määrittämiseen.
Taloudellisen toimintaympäristön kehitys ja
siihen liittyvä epävarmuus voivat kasvattaa
luottoriskiä, mikä voi realisoitua saamisten
arvonalentumisten kasvuna.
Odotettavissa olevien luottotappioiden
laskennan osatekijöitä päivitetään ja
tarkennetaan toteutuneen luottoriskikehityksen,
laskentaprosessin validoinnin ja kehittämisen
sekä sääntelymuutosten ja -vaatimusten
perusteella.
Saamisten tasearvon merkittävyydestä,
arvostamisessa käytettävien
laskentamenetelmien monimutkaisuudesta ja
johdon harkinnasta johtuen saamisten
arvostaminen on tilintarkastuksen kannalta
keskeinen seikka.
Olemme arvioineet luotonannon ohjeistuksen
noudattamista sekä saamisten kirjaamiseen ja
valvontaan liittyviä periaatteita ja kontrolleja.
Olemme arvioineet odotettavissa olevien
luottotappioiden laskentamenetelmiä ja
laskennassa käytettyjä keskeisiä olettamia, sekä
testanneet odotettavissa olevien luottotappioiden
laskentaprosessiin ja luottoriskimalleihin liittyviä
kontrolleja.
Tarkastuksen keskeisimpiä osa-alueita ovat
olleet merkittävimmät ECL-laskentaan liittyvät
johdon harkintaa edellyttävät tekijät,
kassavirtaperusteiseen asiantuntija-arvioon
perustuva ECL-laskenta sekä keskeisimpien
ECL-mallien uudelleenlaskenta ja
herkkyysanalyysit.
Olemme lisäksi arvioineet johdon harkintaan
perustuvien tilapäisten lisävarausten
(management overlay) muodostamisen
perusteita.
Tarkastukseen on osallistunut KPMG:n IFRS- ja
rahoitusasiantuntijoita.
Lisäksi olemme arvioineet OP Yrityspankin
saamisia ja odotettavissa olevia luottotappioita
koskevien liitetietojen asianmukaisuutta.
Client
Tilintarkastuskertomus
Date
Sijoitusomaisuuden ja johdannaissopimusten arvostaminen (tilinpäätöksen liitteet 1, 8, 9,
18, 19, 34 ja 35)
Sijoitusomaisuuden tasearvo on 12,7 mrd. euroa
käsittäen pääasiassa käypään arvoon
arvostettavia sijoituksia. Johdannaisvarat ovat
yhteensä 4,8 mrd. euroa ja johdannaisvelat 4,5
mrd. euroa koostuen kaupankäynti- ja
suojaustarkoituksessa pidettävistä
sopimuksista. Johdannaiset arvostetaan
tilinpäätöksessä käypään arvoon.
Rahoitusinstrumenttien käypä arvo määritellään
joko toimivilta markkinoilta saatavien
hintanoteerauksien avulla, tai jos toimivia
markkinoita ei ole, OP Yrityspankki Oyj:n omia
arvostusmenetelmiä käyttäen. Sijoitusten ja
johdannaisten käyvän arvon määrittämiseen
liittyy harkintaa erityisesti niiden instrumenttien
osalta, joiden markkina-arvoa ei saada julkisista
markkinanoteerauksista.
Sijoitusomaisuuden ja johdannaispositioiden
ollessa huomattavan määräisiä ja niiden
arvostamiseen liittyessä epälikvidien tuotteiden
osalta myös johdon harkintaa, on kyseisten erien
arvostaminen määritelty tilintarkastuksen
kannalta keskeiseksi seikaksi.
Olemme arvioineet OP Yrityspankki Oyj:n
soveltamien tilinpäätösperiaatteiden ja
arvostusmenetelmien asianmukaisuutta sekä
testanneet sijoitusomaisuuden ja
johdannaissopimusten kirjanpitoa ja
arvostamista.
Johdannaissopimusten osalta olemme
arvioineet kirjanpitokäsittelyä ja
arvostusprosessia suhteessa IFRS-säännösten
vaatimuksiin.
Tilinpäätöstarkastuksen yhteydessä olemme
verranneet sijoitusomaisuuden ja johdannaisten
arvostamisessa käytettyjä käypiä arvoja
markkinanoteerauksiin ja muihin ulkopuolisiin
hintalähteisiin, arvioineet arvostuksessa
käytettyjen syöttötietojen oikeellisuutta sekä
käytettyjen oletusten ja arvioiden
kohtuullisuutta.
Olemme myös perehtyneet OP Yrityspankin
sijoituksiinsa soveltamiin arvonalentumis-
periaatteisiin ja -menetelmiin.
Tarkastukseen on osallistunut KPMG:n IFRS- ja
rahoitusasiantuntijoita.
Lisäksi olemme arvioineet sijoitusomaisuutta ja
johdannaissopimuksia koskevien liitetietojen
asianmukaisuutta.
Tilinpäätöstä koskevat hallituksen ja toimitusjohtajan velvollisuudet
Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat tilinpäätöksen laatimisesta siten, että OP Yrityspankki Oyj:n tilinpäätös
antaa oikean ja riittävän kuvan EU:ssa käyttöön hyväksyttyjen kansainvälisten IFRS-tilinpäätösstandardien
mukaisesti liitetiedoissa tarkemmin kuvatulla tavalla ja täyttää lakisääteiset vaatimukset. Hallitus ja
toimitusjohtaja vastaavat myös sellaisesta sisäisestä valvonnasta, jonka ne katsovat tarpeelliseksi
voidakseen laatia tilinpäätöksen, jossa ei ole väärinkäytöksestä tai virheestä johtuvaa olennaista
virheellisyyttä.
Client
Tilintarkastuskertomus
Date
Hallitus ja toimitusjohtaja ovat tilinpäätöstä laatiessaan velvollisia arvioimaan OP Yrityspankki Oyj:n kykyä
jatkaa toimintaansa ja soveltuvissa tapauksissa esittämään seikat, jotka liittyvät toiminnan jatkuvuuteen ja
siihen, että tilinpäätös on laadittu toiminnan jatkuvuuteen perustuen. Tilinpäätös laaditaan toiminnan
jatkuvuuteen perustuen, paitsi jos OP Yrityspankki Oyj aiotaan purkaa tai toiminta lakkauttaa tai ei ole muuta
realistista vaihtoehtoa kuin tehdä niin.
Tilintarkastajan velvollisuudet tilinpäätöksen tilintarkastuksessa
Tavoitteenamme on hankkia kohtuullinen varmuus siitä, onko tilinpäätöksessä kokonaisuutena
väärinkäytöksestä tai virheestä johtuvaa olennaista virheellisyyttä, sekä antaa tilintarkastuskertomus, joka
sisältää lausuntomme. Kohtuullinen varmuus on korkea varmuustaso, mutta se ei ole tae siitä, että olennainen
virheellisyys aina havaitaan hyvän tilintarkastustavan mukaisesti suoritettavassa tilintarkastuksessa.
Virheellisyyksiä voi aiheutua väärinkäytöksestä tai virheestä, ja niiden katsotaan olevan olennaisia, jos niiden
yksin tai yhdessä voisi kohtuudella odottaa vaikuttavan taloudellisiin päätöksiin, joita käyttäjät tekevät
tilinpäätöksen perusteella.
Hyvän tilintarkastustavan mukaiseen tilintarkastukseen kuuluu, että käytämme ammatillista harkintaa ja
säilytämme ammatillisen skeptisyyden koko tilintarkastuksen ajan. Lisäksi:
— Tunnistamme ja arvioimme väärinkäytöksestä tai virheestä johtuvat tilinpäätöksen olennaisen
virheellisyyden riskit, suunnittelemme ja suoritamme näihin riskeihin vastaavia tilintarkastustoimenpiteitä
ja hankimme lausuntomme perustaksi tarpeellisen määrän tarkoitukseen soveltuvaa
tilintarkastusevidenssiä. Riski siitä, että väärinkäytöksestä johtuva olennainen virheellisyys jää
havaitsematta, on suurempi kuin riski siitä, että virheestä johtuva olennainen virheellisyys jää
havaitsematta, sillä väärinkäytökseen voi liittyä yhteistoimintaa, väärentämistä, tietojen tahallista
esittämättä jättämistä tai virheellisten tietojen esittämistä taikka sisäisen valvonnan sivuuttamista.
— Muodostamme käsityksen tilintarkastuksen kannalta relevantista sisäisestä valvonnasta pystyäksemme
suunnittelemaan olosuhteisiin nähden asianmukaiset tilintarkastustoimenpiteet mutta emme siinä
tarkoituksessa, että pystyisimme antamaan lausunnon OP Yrityspankki Oyj:n sisäisen valvonnan
tehokkuudesta.
— Arvioimme sovellettujen tilinpäätöksen laatimisperiaatteiden asianmukaisuutta sekä johdon tekemien
kirjanpidollisten arvioiden ja niistä esitettävien tietojen kohtuullisuutta.
— Teemme johtopäätöksen siitä, onko hallituksen ja toimitusjohtajan ollut asianmukaista laatia tilinpäätös
perustuen oletukseen toiminnan jatkuvuudesta, ja teemme hankkimamme tilintarkastusevidenssin
perusteella johtopäätöksen siitä, esiintyykö sellaista tapahtumiin tai olosuhteisiin liittyvää olennaista
epävarmuutta, joka voi antaa merkittävää aihetta epäillä OP Yrityspankki Oyj:n kykyä jatkaa toimintaansa.
Jos johtopäätöksemme on, että olennaista epävarmuutta esiintyy, meidän täytyy kiinnittää
tilintarkastuskertomuksessamme lukijan huomiota epävarmuutta koskeviin tilinpäätöksessä esitettäviin
tietoihin tai, jos epävarmuutta koskevat tiedot eivät ole riittäviä, mukauttaa lausuntomme.
Johtopäätöksemme perustuvat tilintarkastuskertomuksen antamispäivään mennessä hankittuun
tilintarkastusevidenssiin. Vastaiset tapahtumat tai olosuhteet voivat kuitenkin johtaa siihen, ettei OP
Yrityspankki Oyj pysty jatkamaan toimintaansa.
— Arvioimme tilinpäätöksen, kaikki tilinpäätöksessä esitettävät tiedot mukaan lukien, yleistä esittämistapaa,
rakennetta ja sisältöä ja sitä, kuvastaako tilinpäätös sen perustana olevia liiketoimia ja tapahtumia siten,
että se antaa oikean ja riittävän kuvan.
Kommunikoimme OP Yrityspankki Oyj:n hallintoelinten kanssa muun muassa tilintarkastuksen suunnitellusta
laajuudesta ja ajoituksesta sekä merkittävistä tilintarkastushavainnoista, mukaan lukien mahdolliset sisäisen
valvonnan merkittävät puutteellisuudet, jotka tunnistamme tilintarkastuksen aikana.
Lisäksi annamme OP Yrityspankki Oyj:n hallintoelimille vahvistuksen siitä, että olemme noudattaneet
riippumattomuutta koskevia relevantteja eettisiä vaatimuksia, ja kommunikoimme niiden kanssa kaikista
Client
Tilintarkastuskertomus
Date
suhteista ja muista seikoista, joiden voi kohtuudella ajatella vaikuttavan riippumattomuuteemme, ja
soveltuvissa tapauksissa niihin liittyvistä varotoimista.
Päätämme, mitkä hallintoelinten kanssa kommunikoiduista seikoista olivat merkittävimpiä tarkasteltavana
olevan tilikauden tilintarkastuksessa ja näin ollen ovat tilintarkastuksen kannalta keskeisiä. Kuvaamme
kyseiset seikat tilintarkastuskertomuksessa, paitsi jos säädös tai määräys estää kyseisen seikan julkistamisen
tai kun äärimmäisen harvinaisissa tapauksissa toteamme, ettei kyseisestä seikasta viestitä
tilintarkastuskertomuksessa, koska siitä aiheutuvien epäedullisten vaikutusten voisi kohtuudella odottaa
olevan suuremmat kuin tällaisesta viestinnästä koituva yleinen etu.
Muut raportointivelvoitteet
Tilintarkastustoimeksiantoa koskevat tiedot
Olemme toimineet yhtiökokouksen valitsemana tilintarkastajana vuodesta 2002 alkaen yhtäjaksoisesti 22
vuotta.
Muu informaatio
Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat muusta informaatiosta. Muu informaatio käsittää toimintakertomuksen.
Tilinpäätöstä koskeva lausuntomme ei kata muuta informaatiota.
Velvollisuutenamme on lukea muu informaatio tilinpäätöksen tilintarkastuksen yhteydessä ja tätä
tehdessämme arvioida, onko muu informaatio olennaisesti ristiriidassa tilinpäätöksen tai tilintarkastusta
suoritettaessa hankkimamme tietämyksen kanssa tai vaikuttaako se muutoin olevan olennaisesti virheellistä.
Velvollisuutenamme on lisäksi arvioida, onko toimintakertomus laadittu sen laatimiseen sovellettavien
säännösten mukaisesti.
Lausuntonamme esitämme, että toimintakertomuksen ja tilinpäätöksen tiedot ovat yhdenmukaisia ja että
toimintakertomus on laadittu toimintakertomuksen laatimiseen sovellettavien säännösten mukaisesti.
Jos teemme suorittamamme työn perusteella johtopäätöksen, että toimintakertomuksessa on olennainen
virheellisyys, meidän on raportoitava tästä seikasta. Meillä ei ole tämän asian suhteen raportoitavaa.
Helsingissä 14. helmikuuta 2024
KPMG OY AB
Juha-Pekka Mylén
KHT